Операции коммерческих банков

Содержание.
Введение…………………………………………………………………………………...….….2
1. Лизинговые операции коммерческихбанков……………………………….………………2
1.1 История возникновения иразвития лизинга…………………………………..…………..2
1.2 Сущность лизинговой сделки………………………………………………………………5
1.3 Основные элементы лизинговойоперации………………………………………………..6
1.4 Классификация видов лизинга и лизинговыхопераций………………………………...11
2. Факторинг……………………………………………………………………………………16
3. Трастовые (доверительные) операциибанка………………………………………………19
4. Форфейтинговые операции банков………………………………………………………...23
Литература……………………………………………………………………………………...26ВВЕДЕНИЕ
Развитие системы рыночногохозяйствования в России происходит с большими трудностями, которые характерныдля специфического состояния нашей экономики. Огромную, все возрастающую роль втрансформации хозяйства на новой основе играют коммерческие банки.
Коммерческие банки являются хранилищами денежных средств,основными посредниками в совершении денежных операций общества, в некоторойстепени генерируют околобанковское рыночное пространство, т.е. частичноосуществляют функции управления экономикой на уровне предприятий и организаций.Под влиянием усиливающейся межбанковской конкуренции проявляются тенденции красширению финансовых услуг коммерческих банков. Среди них можно выделитьлизинговые, факторинговые, трастовые операции и форфейтинговые. Международныеоперации коммерческих банков включают: разнообразные услуги, на которыесуществует спрос со стороны клиентов, участвующих в международной торговле,инвестиционной деятельности на международном рынке ссудных капиталов, туризме;покупку и продажу иностранных ценных бумаг, иностранной валюты; прием чеков,векселей, банковских акцептов для инкассирования.
Наибольшая часть доходов банков от международных операцийпоступает от предоставления кредита.
В течение последних десяти лет в России была создана иполучила развитие двухуровневая банковская система с новыми формами управлениякредитными организациями, расширением традиционных и активным внедрением новыхбанковских услуг, проведением смелых экспериментов в технологии выполненияопераций.1.ЛИЗИНГОВЫЕ ОПЕРАЦИИ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ
1.1 ИСТОРИЯ ВОЗНИКНОВЕНИЯ И РАЗВИТИЯ ЛИЗИНГА
Одной из новых форм кредитных отношений, которую уженачали осваивать российские банки, является лизинг. Эта операция получилабольшое распространение в мировой банковской практике.
Феномен лизинга уже кначалу 80-х гг. определился не как простая долгосрочная аренда, а как новая,нетрадиционная, дополнительная система перспективного финансирования, в которойзадействованы арендные отношения, элементы кредитного финансирования под залог,расчеты по долговым обязательствам и прочие финансовые механизмы. Лизинговаяоперация способствует сотрудничеству и взаимодействию банковских структур сделовыми кругами по финансированию производ­ства, что так необходимо сегодняроссийской экономике.
Лизинговый бизнес представляет собой особую сферупредприни­мательской деятельности. При активном внедрении лизинг в силу при­сущихему возможностей может стать мощным импульсом техничес­кого перевооруженияпроизводства, структурной перестройки российс­кой экономики, насыщения рынкавысококачественными товарами. Эффективность лизинговых сделок, достигаемая врезультате их при­менения в хозяйственной практике, состоит в активизацииинвести­ционного процесса, улучшении финансового состояния предприя­тий-лизингополучателей,повышении конкурентоспособности мелкого и среднего бизнеса.
Идея лизинга не нова. По мнению историков и экономистов,лизинговые сделки заключались еще задолго до повой эры в древнем государствеШумер. Историки утверждают, что Аристотель коснулся идеи лизинга в трактате«Богатство состоит в пользовании, а не в праве собственности», написанном около350 г. до новой эры. В Венеции уже в XI в. существовали сделки, схожие слизинговыми операциями: венеци­анцы сдавали в аренду торговцам и владельцамторговых судов очень дорогие по тем временам якоря. По окончании плавания«чугунные ценности» возвращались их владельцам, которые вновь сдавали их варенду.
Введение в экономический лексикон термина «лизинг»(от англ. 1еаsing —сдавать в наем) связывают с операциями телефонной компании «Белл», руководствокоторой в 1877 г. приняло решение не продавать свои телефонные аппараты, а сдаватьих в аренду. Однако первое общество, для которого лизинговые операции сталиосновой его деятельности, было создано только в 1952 г. в Сан-Франциско амери­канскойкомпанией «Юнайтед стейтс лизинг корпорейшн» и, таким образом, США сталиродиной нового вида бизнеса, в частности, банковского. К середине 60-х гг.лизинговые операции в этой стране составляли 1 млрд долл., а к концу 80-к гг.они превысили 110 млрд долл- т.е. за четверть века увеличились более чем в стораз. Столь стремительный рост операций по аренде вызван определенными преиму­ществами,получаемыми партнерами по лизинговой сделке. В настоящий период в странах срыночной экономикой лизинговые операции для хозяйствующего субъекта становятсяпреимущественными при техничес­ком перевооружении производства.
В США лизинг превратился в один из основных видовэкономичес­кого бизнеса. Быстрый рост новых лизинговых компаний,предлагавших  свои услуги, имногообразная модификация условий лизинговых договоров определили самыеразличные варианты приобретения инвестиционных средств предпринимателями вразличных сферах экономики. 'Позднее лизинговые компании получили название«финансово-лизин­говые обществам. Они стали обеспечивать производителям сбытпродук­ции путем передачи ее в аренду, а также финансирование сделок иразделение связанных с ними рисков.
ВЗападной Европе первые финансово-лизинговые общества появились в конце 50-хначале 60-х гг. Однако развитие лизинговых операций сдерживалосьнеопределенностью их статуса с позиций граж­данского торгового и налоговогозаконодательства. Лишь после того, как в налоговом законодательстве нашло отражение правовоезакрепление статуса лизинговых договоров, их рост характеризуется высокимитемпами.ггг
Например,первая французская лизинговая компания «Локафранс»г
быласоздана в 1982 г., а четыре года спустя их насчитывалось уже свыше 30. В 1987г. в стране было 56 лизинговых компаний с годовым объемом контрактов около 57млрд франков,специализирующихся на операциях с движимым имуществом (в основном машинами,оборудова­нием. транспортными средствами). а также 94 лизинговые компании.специализирующиеся па операциях с недвижимостью, сооружениями и помещениямипроизводственного назначения. Указанные компании сыг­рали большую роль вэкономическом развитии более отсталых районов страны. Французское государствопоощряет деятельность компаний рассматривая ее как часть региональной политики. Стимулированиедеятельности лизинговых компаний происходит путем частичного освобождения от налога,создания специальных фондов, предназначенных для компенсации возможных потерь ит.д. Наиболее крупными лизин­говыми компаниями Франции являются: «Локафранс».«Слибай», «Локабай», «Софимобай». «Слиминико» и др.
В Италии первая лизинговая компания была создана в 1963г., однако наиболее быстрый рост операций по аренде произошел позд­нее — в70—80-е гг. Особенностью Италии является наличие большого количества учрежденийаренды.
Во второй половине 80-х гг. в стране насчитывалосьоколо двух лизинговых компаний, большая часть которых относилась к мелким исредним. Среди них выделялись 50 наиболее крупных лизинговых компаний,являющихся членами национальной ассоциации «Ассима». В этот период на долюдесяти наиболее крупных итальянских лизинговых фирм приходилось 80% объема всехопераций. Лизинговые компании страны — «Локафит», «Итализ», «Гентролизинг»,«Савай зинг», «Локат» предоставляли услуги более чем 30 тыс. предприятий.
С начала 60-х гг. лизинговый бизнес получил свое развитиеи на азиатском континенте.                                           
В настоящее время основная часть мирового рынкализинговых услуг сосредоточена втреугольнике «США — Западная Европа — Япония». В Западной Европелизингодателями выступают преимущественно специализированные лизинговыекомпании, которые в 75—80% слу­чаев контролируются банками или являются ихдочерними обществами.                                                 
Для Японии характерным является расширение лизинговойоперации от финансирования услуг до предоставления «пакета услуг», включающе­гокомбинации купли-продажи, лизинга и займов. Эти услуги получили названиеКОМПЛЕКСНОГО ЛИЗИНГА.
Международный рынок лизинговых услуг считается одним изнаиболее динамичных. По оценкам экспертов, к началу 1988 г. на условиях лизингареализовывалось основных фондов на 250 млрд долл., в то время как в 1979 г. —только на 50 млрд долл.
В 90-х гг. в обшей сумме капитальных вложений в машины иоборудование на долю лизинга приходилось: в США — 25—30%; в Англии, Франции,Швеции, Испании — 13—17; Италии, Голландии — 12—14; Австрии, Дании, Норвегии —8—10; в Японии — 8—10%. В. Японии объем лизинговых сделок за 1980 -1988 гг.увеличился в 6 раз, а ежегодный прирост лизинговых операций составляет 25—30%.
Вместе с тем европейский рынок лизинга, несмотря на егобыстрое
развитие, по темпам несколько уступает США.Азиатско-Тихоокеанскому региону и Австралии.
В Австралии почти 33% общих промышленных капитальныхвложе­ний производится на основе лизинга. В США большая часть ЭВМ,полиграфического и энергетического оборудования приобретается на условияхлизинга. Для подъемно-транспортного оборудования доля последнего составляет58%. для пассажирских самолетов и станков — 50%. Наибольшее применение лизингполучил в отраслях с быстроменя­ющейся технологией и вычислительной техники, атакже в автомобилестроении, производстве средств связи, электронномоборудовании и т.п.
Для современного периода характерно создание международныхлизинговых институтов. Так, Объединение европейских лизинговых -
обществ (штаб-квартира в Брюсселе) охватывает общества исоюзы 17 европейских государств.
В ряде государств правительственные органы используютлизинг как особую форму поддержки малого бизнеса. Например, в Японии специ­альносоздана система органов, обеспечивающая предоставление лизинговых услуг малымпредприятиям. В частности, в учрежденной в 1966 г. системе лизингооборудованияпринимают участие в качестве кредито­ра национальное и префектурныеправительства.
В России лизинг до недавнего времени применялся лишьв международной торговле и в сравнительно небольших объемах. Вместе с темобследование предприятий и организаций показало, что большая часть потребителейиспытывает необходимость в привлечении машин, обору­дования и другой техники наусловиях аренды.
Образование специализированных лизинговых предприятий —«Арендомаш». «Колумб», «Интерлазерлизинг» — и лизинговых компаний — «Россия»,«Молдовализинг» — и активное включение коммерческих банков в выполнение этихопераций положили начало рынку лизинговых услугв нашей стране. Так, в III квартале 1990 г. в России объем лизинговыхопераций коммерческих банков составил 55,1 млн руб.
На 1 июля 1989 г. объем приобретенного имуществавозрос в 220 раз, на начало 1990 г. — в 6 раз и в 1991 г. — в 2,9 раза. Объемлизинговых операций на 1 января 1996 г. составил 670,5 млрд руб., а количестволизинговых компаний — 250.
Вместе с тем следует отметить, что при высокихтемпах инфляции, нестабильном налоговом законодательстве, отсутствиинормативных актов, регулирующих лизинговые операции, последние становятся весь­марискованными, что мешает развитию финансового (капитального) лизинга в России.
 Многиекоммерческие банки фактически скрывают за лизинговыми договорами сделки попродаже высокодоходных товаров (ЭВМ, видеотехника, автотранспортные средства).Отмечается также тенденция, когда коммерческие банки относят к лизингу другиевиды услуг, что связано с недостаточным знанием особенностей операций полизингу, являющихся по своей конструкции одной из наиболее сложных финан­совыхопераций.1.2 СУЩНОСТЬ ЛИЗИНГОВОЙ СДЕЛКИ
В мировой практике термин «лизинг» используется дляобозначения различного рода сделок, основанных на аренде товаров длительногопользования. В зависимости от срока на который заключается договор аренды,различают три вида арендных операции:
• краткосрочнаяаренда (рейтинг) — на срок от одного дня до
одного года-
• среднесрочнаяаренда (хайринг) — на срок от одного года
до трех лет:
• долгосрочнаяаренда (лизинг) — на срок от трех до 20 лет и более. Под лизингом обычнопонимаю долгосрочную аренду машин и оборудования или договор
аренды машин и оборудования.Купленных арендодателем для арендатора с целью их производственногоиспользования, при сохранении права собственности на них за арендодателем навесь срок договора. Кроме того, лизинг можно рассматривать как специфическуюформу финансирования вложений в основные фонды при посредничествеспециализированной (лизинговой) компании, которая приобретает для третьего лицаимущество и отдает ему это имущество аренду на долгосрочный период. Такимобразом, лизинговая компания фактически кредитует арендатора. Поэтому лизингиногда называют «кредит-аренда» (фр. «креди-бай»).                             
В отличие отдоговора купли-продажи, по которому право собственности на товар переходит отпродавца к покупателю, при лизинге право собственности на предмет арендысохраняется за арендодателем, ализингополучатель приобретает лишьправо на его временное использование. По истечении срока лизингового договорализингополучатель может приобрести объект сделки по согласованной цене, продлитьлизинговый договор или вернуть оборудование владельцу по истечению срокадоговора.                                             
С экономическойточки зрения лизинг имеет сходство с кредитом предоставленным на покупкуоборудования. При кредите в основные фонды заемщик вносит вустановленные сроки платежи в погашение долга, при этом банк для обеспечениявозврата кредита сохраняет за собой право собственности на кредитуемый объектдо полного погаше­ния ссуды. При лизинге арендатор становится владельцемвзятого в аренду имущества только по истечении срока договора и выплаты имполной стоимости арендованного имущества. Однако такое сходство характернотолько для финансового лизинга. Для другого вида лизин­га — оперативного —наблюдается большее сходство с классической арендой оборудования.
По своей юридической форме лизинговая сделкаявляется своеобраз­ным видом долгосрочной аренды инвестиционных ценностей.
Четкоеопределение лизинговой операции имеет важное практическое значение, так как принесоблюдении установленных законом правил ее оформления она не может быть признана лизинговой сделкой, что чреватодля участников операции рядом неблагоприятных финансовых последствий.1.3 ОСНОВНЫЕ ЭЛЕМЕНТЫ ЛИЗИНГОВОЙОПЕРАЦИИ
Основу лизинговой сделки составляют:
• объект сделки;
• субъекты сделки (сторонылизингового договора);
• срок лизингового договора(период лиза);
• лизинговые платежи;
• услуги, предоставляемые полизингу.
Объекты лизинга
Объектомлизинговой сделки может быть любой вид материальных ценностей, если он неуничтожается в производственном цикле. По природе арендуемого объекта различаютлизинг движимого и недвижимого имущества.
Субъекты лизинга
Субъектамилизинговой сделки являются стороны, имеющие непо­средственное отношение кобъекту сделки. При этом их можно подразделить на прямых участников икосвенных. К прямым участникам лизинговой сделки относятся:
•    лизинговые фирмыили компании (лизингодатели или арендодатели);
• производственные (промышленные исельскохозяйственные), тор­говые и транспортные предприятия и население(лизингополучатели или Арендаторы);
• поставщики объектов сделки — производственные(промышленные) и торговые компании.
Косвенными участниками лизинговой сделки являются:
• коммерческие и инвестиционныебанки, кредитующие лизингода­теля и выступающие гарантами сделок;
• страховые компании;
• брокерские и другие посреднические фирмы.
ЛИЗИНГОВЫМИ называют все фирмы, осуществляющие арендные•отношения независимо от вида аренды (краткосрочной, среднесрочной илидолгосрочной). По характеру своей деятельности они подразделяют­ся наузкоспециализированные и универсальные.
УЗКОСПЕЦИАЛИЗИРОВАННЫЕ компании обычно имеют дело с однимвидом товара (легковые автомобили, контейнеры) или с товарами одной группыстандартных видов (строительное оборудование, оборудование для текстильныхпредприятий). Обычно эти фирмы располагают собственным парком машин или запасомоборудования и  предоставляют ихпотребителю (арендатору) по первому требованию клиента. Лизинговые компанииобычно сами осуществляют техническое обслуживание и следят за поддержанием егов нормальном эксплуатационном состоянии.
УНИВЕРСАЛЬНЫЕ лизинговые фирмыпередают в аренду самые разнообразные виды машин и оборудования. Онипредоставляют арен­датору право выбора поставщика необходимого емуоборудования, размещения заказа и приемки объекта сделки. Техническоеобслуживание и ремонт предмета аренды осуществляет или поставщик, или самлизингополучатель. Лизингодатель, таким образом, выполняет фак­тически функциюучреждения, организующего финансирование сделки.  Лизинговые фирмы в редких случаях являютсянезависимыми, т.е. не имеющими родственных связей с другими компаниями. Вбольшинстве своем они представляют собой филиалы или дочерние компании промышленныхи торговых фирм, банков и страховых обществ. При этом чаще всего лизинговыекомпании контролируются банками. Коммерческие банки США начали принимать непосредственное участие влизинговых операциях в начале 60-х гг. XX в. Расширению лизингового бизнеса впоследующие годы положило принятое в 1971 г. решение Совета управляющихФедеральной резервной системы, разрешившее банкам учреждать дочерние фирмы длясдачи в аренду мелкой собственности и оборудования, а затем и недвижимости.
Внедрение банков на рыноклизинговых услуг связано, во-первых с тем, что лизинг является капиталоемкимвидом бизнеса, а банки являются основными держателями денежных ресурсов.Во-вторых, лизи­нговые услуги по своей экономической природе тесно связаны сбанковским кредитованием и являются своеобразной альтернативой последнему.Конкуренция на финансовом рынке толкает банки к активному расширению этихопераций, что выдвинуло банки в первую категорию фирм, осуществляющихлизинговые операции. При этом банки контролируют и независимые лизинговыефирмы, предоставляя  им кредиты. Кредитуялизинговые общества, они косвенно финансируют лизингополучателей в форметоварного кредита.                    
Ко второй категории фирм, осуществляющих лизинговыеоперации относятся промышленные и строительные фирмы, использующие для сдачи варенду собственную продукцию.                          
К третьей категории фирм, осуществляющих сделки на основелизинга, можно отнести различные посреднические и торговые фирмы.
Сроклизинга
Под периодом лиза понимается срокдействия лизингового договора. Поскольку лизинг является особой формойдолгосрочной аренды, высокая стоимость и длительный срок службы объектов сделкиопреде­ляют временные рамки периода лиза.
При определении срока лизингового договорализингодатель и лизингополучатель учитывают следующие моменты:
срок службы оборудования,определяемый его технико-экономическими данными. Срок лизингового контракта неможет превышать срока возможной эксплуатации оборудования с учетом условийэксплуатации объекта арендатором.                                         
Срок договора может ограничиваться законодательно. Например, в Австрииустановлен нижний предел на уровне 40%, а верхний — 90% от срока, принятого дляначисления амортизации;
период амортизации оборудованияустанавливается правительственными органами. При финансовом лизинге срокдоговора обычно совпадает с периодом амортизации;
цикл появления болеепроизводительного или дешевого аналога сделки.
Учитывать этот фактор особенно важно в отраслях,осуществляющих обновление выпускаемой продукции в короткие сроки;
динамику инфляционных процессов.Для лизингодателя невыгодно заключать договор при быстрорастущей инфляции напродолжительный срок с фиксированными арендными платежами, и наоборот, притенденции цен к снижению лизингодатель стремится к установлению болеедлительного срока соглашения;
конъюнктуру рынка ссудныхкапиталов и тенденции его развития. Поскольку лизинговые компании широкопользуются банковским креди­том, то уровень процентных ставок по долгосрочнымкредитам, явля­ющимся основой лизингового процента, оказывает непосредственноевлияние на длительность лизингового соглашения.
Стоимость лизинга
В проекте лизинговых операцийнаиболее сложным моментом является определение суммы лизинговых (арендных)платежей, причитающихся лизингодателю. При краткосрочной и среднесрочной арен­десумма арендных выплат в значительной мере определяется коньюнктурой рынкаарендуемых товаров. При долгосрочной аренде (лизинге) в основу расчетализинговых платежей закладываются методически обоснованные расчеты, что связаносо значительной сто­имостью объекта сделки и продолжительным сроком лизинговогоконтракта. Многие экономисты в этой связи отмечают, что, несмотря на моющиесясходства между лизингом и кредитованием, разработка условий лизинга идокументальное оформление его являются более сложным делом и требуетспециальной подготовки и опыта. В состав любого лизингового платежа входятследующие основные элементы:
• амортизация;
• плата заресурсы, привлекаемые лизингодателем для осуществления
сделки;
• лизинговаямаржа, включающая доход лизингодателя за оказыва­емые им услуги (1—3%);
• рисковая премия, величинакоторой зависит от уровня различных рисков, которые несет лизингодатель.
Плата за ресурсы, лизинговаямаржа и рисковая премия составляют лизинговый процент.
Для расчета суммы арендныхплатежей по финансовому лизингу используется формула аннуитетов (ежегодныхплатежей по конкретному займу), которая выражает взаимосвязанное действие всехусловий лизингового соглашения на величину арендных платежей; суммы и срокаконтракта, уровня лизингового процента, периодичности платежей. Эта формулаимеет следующий вид:

             1-1:(1+И: Т)^T*П
где Р — сумма арендных платежей;
        А — суммаамортизации (или стоимость арендуемого имущества);
П — срок контракта;
И — лизинговый процент;
Т — периодичность арендныхплатежей.
   Использование этой формулы характеризует линейный график, которыйпоказывает, что на протяжении всего периода действия соглашения сумма каждогоарендного платежа остается неизменной. Например, при стоимости арендованногооборудования 15000 ед., сроке договора 5 лет, при процентной ставке 9%.квартальной периодичности платежей (раз в три месяца) сумма их будет постоянноравна:
15000 *   0,09:4                       =   956,3 ед.
              1-1(1+0,09:4)^5*4
При заключении лизингового соглашения, как правило, непредусматривается полная амортизация стоимости арендованного имущества. Этоположение зависит от действующего в стране законодательства. Так, согласнофедеральному законодательству США расчетная ликвидационная стоимость невычитается при исчислении износа в том случае, если она не превышает 10%первоначальной стоимости. Вместе с тем общая
сумма износа не должна превышать разность между начальной иликвидационной стоимостью оборудования.
С целью уточнения окончательнойсуммы арендного платежа приведенная формула аннуитетов предусматривает двапоправочных коэффициента.
Для определения суммы платежа,скорректированного на величину выбранной клиентом остаточной стоимости, используетсяформула дисконтного множителя (первый поправочный коэффициент):        

1+ОС*1:(1+И: Т)^Т*П
где ОС — остаточная стоимость.
Если в нашем примере размеростаточной стоимости принять равным 5% (0,05), то величина дисконтногомножителя будет равна:
                      1                                    1                                                 
——————————— =—————=09689
1 + 0,05 * 1: (1 + 0,09 :4)5*4       1,03204
Если первый арендный платежосуществляется авансом, т.е. в мо­мент подписания арендатором протокола оприемке оборудования, следовательно, не в конце, а в начале процентного периодапри ежеквартальной периодичности уплаты процента, то в расчет суммы платежавносится еще один корректив по формуле (второй поправочный коэффициент):               1
                                  1+И: Т
или
          1                  =  0,9779
1+0,09:4
В окончательном виде сумма арендного платежа,внесенного в лизинговое соглашение, будет равна 906,0 ед. (15000 * 0,06375 *0,9689 * 0,9779).
Путем изменения базовойформулы расчета арендных платежей можно рассчитать график погашениязадолженности с учетом постепен­ного нарастания расходов по мере освоенияпроизводственных мощ­ностей или график, учитывающий сезонное расширениепроизводства и реализации в определенном квартале каждого года. С помощью про­граммногообеспечения компьютерных систем можно просчитывать финансовые результатыразличных вариантов лизингового соглашения непосредственно в ходе переговоров сарендатором, что даст возмож­ность оценить последнему каждый из предложенныхвариантов.
Расчет лизинговых платежей можетосуществляться и другим спосо­бом. При этом учитываются различные методыначисления амортизации, а также другие виды услуг, оказываемые лизингодателемарендатору. Амортизация на оборудование может начисляться балансовым методомили методом ускоренной амортизации по нормам, установленным в соответствии сЕдиными нормами амортизационных отчислений.
0бщая сумма лизинговых платежей (Лп) имеет следующий вид:
                    Лп = А + Пк +Пком + Пу,
где А — сумманачислений амортизации;
П— плата за привлеченные кредитные ресурсы;
Пком — размер комиссионныхвыплат;
Пу — плата за дополнительныеуслуги.
     При этом отдельные компоненты этой формулырассчитываются следующим образом:
     1. Сумма амортизационныхотчислений:
А =С*На*Т
           100
где С —балансовая стоимость оборудования;
На — норма амортизационныхотчислений;
Т — период действия договора.
2.Плата за привлеченные кредитные ресурсы (П,):

         100
где К — величинакредитных ресурсов;
Ск — ставка за пользование кредитом.
Величина кредитных ресурсовопределяется:
К=(Сн –Ск)/2

где Сн к —стоимость оборудования на начало (конец) года.
3. Размеркомиссионных выплат (Пком):
Пком = (К*Ском)/100
где Ском — ставка комиссионноговознаграждения.
4. Расчет платежей задополнительные услуги банка (Пу):
Пу = Р, + Ру + Рр + Рд,
где Р, — командировочные расходыработников банка;
Pk —расходы на услуги;
Pp —расходы на рекламу банка;
Рд — другие расходы.
5.Величина лизинговых взносов (Л,) в зависимости от периодичное платежейопределяется следующим образом:
а) при ихежегодной выплате:
Лв = Лп: Т;
б) при ихежеквартальной выплате:
Лв = Лп: Т: 4;
в) при ихежемесячной выплате:
Лв =  Лп: Т :12.

Следует, однако, учитывать, что в каждом конкретном случаерасчет лизинговых платежей будет зависеть от конкретного вида лизинга,
особенностей лизингового соглашения и выбранного видализинговых платежей.
Услуги,предоставляемые по лизингу
Лизингхарактеризуется большим разнообразием услуг, которые могут быть предоставленылизингополуча гелю. Все виды этих услуг можно условно разделить на две группы.
Технические услуги, связанные сорганизацией транспортировки объекта лизинга к месту его использованияклиентом: монтажом и наладкой сданного в лизинг оборудования; техническимобслуживанием и текущим ремонтом оборудования (особенно в случае сложногоновейшего оборудования).
Консультационные услуги — услуги по вопросам налогообложения
оформления сделки и др.1.4 КЛАССИФИКАЦИЯ ВИДОВ ЛИЗИНГА ИЛИЗИНГОВЫХ ОПЕРАЦИЙ
Современный рынок лизинговых услугхарактеризуется многообрази­ем форм лизинга, моделей лизинговых контрактов июридических норм, регулирующих лизинговые операции.
В зависимости от различных признаков лизинговыеоперации можно сгруппировать следующим образом.
По составу участников различают:
* прямой лизинг, при котором собственник имуществасамостоятельно сдает объект в лизинг (двусторонняя сделка);
* косвенный лизинг,когда передача имущества происходит через посредника (трехсторонняя илимногосторонняя сделка).
Частным случаем прямого лизингасчитают возвратный лизинг,  сущностькоторого в том, что лизинговая фирма приобретает у владельца оборудование исдает его ему же в аренду.
По типу имущества выделяют:            
* лизингдвижимого имущества;
*лизинг недвижимого имущества;
* лизинг имущества, бывшего вэксплуатации.
По степени окупаемостисуществует:
*  лизинг с полной окупаемостью, при котором втечение срока действия одного договора происходит полная выплата стоимости
имущества;
* лизинг с неполной окупаемостью, когда в течение срокадействия одного договора окупается только часть стоимости арендуемогоимущества.
 По условиямамортизации различают:
* лизинг с полной амортизацией и соответственнос полной выплатой
стоимости объекта лизинга;
* лизинг с неполной амортизацией, т.е. с частичной выплатой
стоимости.
По степени окупаемости иусловиям амортизации выделяют:
* финансовый лизинг, т. е. в период действия договора олизинге арендатор выплачивает арендодателю всю стоимость арендуемого имущества(полную амортизацию). Финансовый лизинг требует больших капитальных вложений иосуществляется в сотрудничестве с банками;
* оперативный лизинг, т. е. переуступка имуществаосуществляется на срок,меньший, чем период его амортизации. Договор заключается на срок от 2 до 5 лет.Объектом такого лизинга обычно является оборудование с высокими темпамиморального старения.
По объему обслуживания различают:
* чистый лизинг, если все обслуживание передаваемогопредмета аренды берет на себя лизингополучатель;
* лизинг с полнымнабором услуг — полное обслуживание объекта сделки возлагается нализингодателя;
*лизинг с частичным набором услуг — на лизингодателя возлагают­ся лишь отдельныефункции по обслуживанию предмета лизинга.
В зависимости от сектора рынка, где происходятоперации, выделяют:
* внутренний лизинг —все участники сделки представляют одну
страну;
* международныйлизинг — хотя бы одна из сторон или все стороны принадлежат разным странам, атакже если одна из сторон является совместным предприятием.
Внешний лизинг подразделяют наэкспортный и импортный лизинг. При ЭКСПОРТНОМ лизинге зарубежной странойявляется лизин­гополучатель, а при ИМПОРТНОМ лизинге — лизингодатель.
 Поотношению к налоговым и амортизационным льготам выделяют
* фиктивный лизинг — сделка носитспекулятивный характер заключается с целью извлечения наибольшей прибыли засчет получен необоснованных налоговых и амортизационных сделок;
* действительный лизинг —арендодатель имеет право на такие налоговые льготы, как инвестиционная скидка иускоренная амортизация, а арендатор может вычитать арендные платежи из доходов, заявляемых для уплатыналогов.           
По характеру лизинговых платежей различают:
* лизинг с денежнымплатежом — все платежи производятся в денежной форме;                                             
*лизинг с компенсационным платежом — платежи осуществляются поставкой товаров,произведенных на данном оборудовании, или в форме оказания встречной услуги;
* лизинг со смешаннымплатежом.                        
Существующие формы лизинга можно объединить в дваосновные вида: оперативный и финансовый лизинг.
ОПЕРАТИВНЫЙ ЛИЗИНГ — это арендные отношения, прикото­рых расходы лизингодателя, связанные с приобретением и содержаниемсдаваемых в аренду предметов, не покрываются арендными платежами в течениеодного лизингового контракта.
Для оперативного лизинга характерны следующие основныепризнаки:
* лизингодатель нерассчитывает возместить все свои затраты за счет поступления лизинговых платежейот одного лизингополучателя;
* лизинговый договорзаключается, как правило, на 2—5 лет, что значительно меньше сроков физическогоизноса оборудования, и может быть расторгнут лизингополучателем в любое время;
* риск порчи или утериобъекта сделки лежит в основном на лизингодателе. В лизинговом договоре можетпредусматриваться опре­деленная ответственность лизингополучателя за порчупереданного ему имущества, но ее размер значительно меньше первоначальной ценыимущества;
* ставки лизинговыхплатежей обычно выше, чем при финансовом лизинге. Это вызвано тем, чтолизингодатель, не имея полной гарантии окупаемости затрат, вынужден учитыватьразличные коммерческие риски (риск не найти арендатора на весь объем имеющегосяоборудова­ния; риск поломки объект