ФГОУ ВПО «Мурманскийгосударственный технический университет»
ЭКОНОМИЧЕСКИЙ факультет
Кафедра “Финансов, бухгалтерского учета,
анализа и аудита”
РЕФЕРАТ
по дисциплине «Банковское дело»
Тема: «Кредитный риск. Егосущность и методы управления.»Студентка: . .
. студентка группы Ф-322 .
Руководитель:
Мурманск
2005СОДЕРЖАНИЕВВЕДЕНИЕ……………………………………………………………………………………..31.ПОНЯТИЕ РИСКОВ, И ИХ КЛАССИФИКАЦИЯ………………………………………..5 1.1. ХАРАКТЕРИСТИКА КРЕДИТНОГО РИСКА ИСОПУТСТВУЮЩИХ ЕМУ РИСКОВ…………………………………………………………………………………….…142.БАНКОВСКИЙ МЕНЕДЖМЕНТ КАК ОСНОВА ОПТИМИЗАЦИИ РИСКОВ……...183. ЦЕЛИ,ЭТАПЫ И МЕТОДЫ УПРАВЛЕНИЯ КРЕДИТНЫМ РИСКОМ……………...203.1. ОРГАНИЗАЦИЯ УПРАВЛЕНИЯ РИСКАМИ…………………………………...21 3.2. ОРГАНЫ УПРАВЛЕНИЯРИСКАМИ……………………………………………22 3.3. УПРАВЛЕНИЕ КРЕДИТНЫМ РИСКОМ……………………………………..…22
Заключение………………………………………………………………………………..26
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ…………………………………………..27
ПРИЛОЖЕНИЯ………………………………………………………………………………..28Введение.
Банки — центральные звенья в системе рыночных отношений. Развитие их деятельности — необходимое условие реального создания рыночной экономики. Современнаябанковская система это важнейшая сфера национального хозяйства любого развитогогосударства. Кредитные операции — самаядоходная статья банковского бизнеса. За счет этого источника формируетсяосновная часть чистой прибыли, отчисляемой в резервные фонды и идущей навыплату дивидендов акционерам банка.
Банки предоставляют кредитыразличным юридическим и физическим лицам из собственных и заемных ресурсов.Средства банка формируются за счет клиентских денег на расчетных, текущих,срочных и иных счетах; межбанковского кредита; средств, мобилизованных банкомво временное пользование путем выпуска долговых ценных бумаг и т. д.
В тоже время данныеоперации связаны с кредитными рисками, которым подвергаются банки.
Кредитный риск — непогашение заемщиком основного долга и процентов по кредиту, риск процентныхставок и т. д. Избежать кредитный риск позволяет тщательный отбор заемщиков,анализ условий выдачи кредита, постоянный контроль за финансовым состояниемзаемщика, его способностью (и готовностью) погасить кредит. Выполнение всехэтих условий гарантирует успешное проведение важнейшей банковской операции — предоставление кредитов. Особого внимания заслуживает процессуправления данным риском, потому что от его качества зависит успех работыбанка. Управление рисками является одной из функцийбанковского менеджмента, а одним из его принципов является оптимизациядоходности и рисков банковских операций, среди которых одним из наиболеесерьезных — является кредитный риск.Ключевымиэлементами эффективного управления являются: взвешенная кредитная политика ипроцедуры, качественное управление кредитным портфелем, эффективный кредитный мониторинг и что наиболее важно — подготовленный для работы вэтой системе персонал. Цель данной работы проанализировать теориюкредитного риска, определить риски сопутствующие кредитным сделкам,проанализировать методы управления и оценки риска. Выделить наиболееэффективные методы управления рисками, методы управления рисками, позволяющиеих максимально уменьшить. Выявить проблемы управления рисками, связанные спрофессиональной банковской и российской общегосударственной спецификой,выявить методы совершенствования банковских методик, а также определитьперспективы банковского менеджмента в управлении рисками. 1.ПОНЯТИЕ РИСКОВ, И ИХ КЛАССИФИКАЦИЯ. Принятиерисков — основа банковского дела. Банки имеют успех тогда, когда принимаемыеими риски разумны, контролируемы и находятся в пределах их финансовыхвозможностей и компетенции.Банки стремятся получитьнаибольшую прибыль. Но это стремление ограничивается возможностью понестиубытки. Риск банковской деятельности и означает вероятность того, чтофактическая прибыль банка окажется меньше запланированной, ожидаемой. Чем вышеожидаемая прибыль, тем выше риск. Связь между доходностью операций банка и егориском в очень упрощенном варианте может быть выражена прямолинейнойзависимостью.Уровень риска увеличивается,если:проблемы возникают внезапно и вопреки ожиданиям;поставлены новые задачи, не соответствующиепрошлому опыту банка;руководство не в состоянии принять необходимые исрочные меры, что может привести к финансовому ущербу (ухудшению возможностейполучения необходимой иили дополнительной прибыли);существующий порядок деятельности банка илинесовершенство законодательства мешает принятию некоторых оптимальных дляконкретной ситуации мер.Последствия неверных оценокрисков или отсутствия возможности противопоставить действенные меры могут бытьсамыми неприятными. Приведем несколько соответствующих примеров из практикизападных банков. В1989 г. Британский Midland Bankпотерял 116 млн.ф.ст. в результате ошибочного прогноза в отношении уровняссудного процента по кредитам. Вфеврале 1990 г. После неудачной попытки найти финансовую поддержку рухнулкрупный американский банк Drexel Burnham Lambert, который доминировал на рынке так называемыхсомнительных облигаций небольших и малоизвестных фирм, капиталовложения в акциикоторых были связаны с большим риском, но с повышенным дивидендом. Крах рынка врезультате финансовых злоупотреблений привел к краху самого банка, а такжепоставил под угрозу существование целого ряда сберегательных банков,поместивших свои средства в эти акции под гарантии DBL. Вянваре 1991 г. Американский Bank ofNew England предупредилсвоих клиентов, что после списания невозвратных кредитов в 4 квартале 1990 гего потери составили 450 млн. Долл. В последовавшей затем панике его клиентыизъяли со счетов более 1 млрд. Долл., и банк обанкротился. Потребовалосьвмешательство федерального правительства и оказание банку помощи в размере 2,3млрд. Долл., чтобы предотвратить цепную реакцию банковских крахов по стране.Банк сохранил свое существование, но полностью утратил независимость. Существуютобщие причины возникновения банковских рисков и тенденции изменения их уровня.Вместе с тем, анализируя риски российских банков на современном этапе, важно учитывать: кризисное состояние экономики переходногопериода, которое выражается не только падением производства, финансовойнеустойчивостью многих организаций, но и уничтожением ряда хозяйственных связей;неустойчивость политического положения;отсутствие или несовершенство некоторых основныхзаконодательных актов, несоответствие между правовой базой и реальносуществующей ситуацией;инфляцию, и др.Во всех случаях риск долженбыть определен и измерен. Анализ и оценка риска в значительной мере основаны насистематическом статистическом методе определения вероятности того, чтокакое-то событие в будущем произойдет. Обычно эта вероятность выражается впроцентах. Соответствующая работа может вестись, если выработаны критериириска. Позволяющие ранжировать альтернативные события в зависимости от степенириска. Однако исходным пунктом работы является предварительный статистический анализ конкретной ситуации. КЛАССИФИКАЦИЯРИСКОВпредставлена в виде таблицы.
Риски банков и банковских учреждений
Экономические
Политические
Внешние
Внутренние
Страновой риск
Валютный риск
Риск стихийных бедствий
Состав клиентов банка
Характер банковских операций
Вид коммерческого банка
Риск конвертируемости
Коммерческий
Трансляционный
Риск трансферта
Риск моратория платежа
Ресурсный
Урегулирование и поставок
Клиринг
Бартер
Форс-мажорные обстоятельства
Промышленный
Систематический
Портфельный
Риск вида операций
По балансовым операциям
По размеру
По активным операциям
По принадлежности к разным отраслям
Кредитный
По отношению к собственности
По забалансовым операциям
Риск диверсификации
Риск инфляции
Финансовый
Риск ликвидности
Несистематический
По пассивным операциям
Кредитование
Лизинг
Факторинг
Риском можно управлять, т.е.использовать меры, позволяющие в определенной степени прогнозироватьнаступление рискового события и принимать меры к снижению степени риска.Эффективность организацииуправления рисками во многом зависит от классификации.Под классификацией рискаследует понимать распределение риска на конкретные группы по определенным признакамдля достижения поставленных целей.Научно-обоснованнаяклассификация риска позволяет четко определить место каждого риска в их общейсистеме. Она создает возможности для эффективного применения соответствующихметодов, приемов управления риском. Рисков в зависимости от состояния каждогоиз перечисленных элементов.Имеется множество различныхклассификаций банковских рисков. Наиболее интересные из них представлены ниже.Различаясь положенными в их основу критериями эти классификации роднит то, чтовсе они однозначно полагают кредитный и процентный риски основными для банков.Более полная классификация банковских рисков представлена в приложении1.Представленная классификация нуждаетсяв некоторых пояснениях и конкретизации.Внутренние риски возникают врезультате деятельности самих банков и зависят от проводимых операций. Соответственно риски делятся:связанные с активами (кредитные, валютные,рыночные, расчетные, лизинговые, факторинговые,кассовые, риск по корреспондентскому счету, по финансированию и инвестированиюи др.)связанные с пассивами банка (риски по вкладным ипрочим депозитным операциям, по привлеченным межбанковским кредитам)связанные с качеством управления банком своимиактивами и пассивами (процентный риск, риск несбалансированной ликвидности,неплатежеспособности, риски структуры капитала, левереджа,недостаточности капитала банка)связанные с риском реализации финансовых услуг(операционные, технологические риски, риски инноваций, стратегические риски,бухгалтерские, административные, риски злоупотреблений, безопасности). Остановимсяна последней группе. Операционные риски банка включают в себя риски увеличениястоимости услуг банка и возрастания текущих затрат (например, риски, связанныес неспособностью возмещать административно-хозяйственные расходы). Ктехнологическим относятся риски сбоя технологии операций (риски сбоякомпьютерной системы, потери документов из-за отсутствия хранилища и железныхшкафов, сбоя в системе SWIFT, ошибки в концепции системы, несоизмеримыеинвестиции, стоимость потерянного или испорченного компьютерного оборудования,утрата или измерение системы электронного аудита или логического контроля,уязвимость системы, компьютерное мошенничество, уничтожение или исчезновениекомпьютерных данных). Рискибезопасности состоят из рисков общей безопасности банка, внутренней и пожарнойбезопасности. Рискиинноваций состоят из проектных рисков (риск уникальных проектов, внутрибанковский риск, рыночный или портфельный риск), селективного риска (рискнеправильного выбора инноваций), временного риска (неправильное определениевремени для инновации), рисков отсутствия необходимых средств, риска изменениязаконодательства в сторону отмены нового для банка вида деятельности. Стратегические- это риски неполучения запланированной прибыли в результате превышениядопустимого риска, риск неправильного выбора и неверной оценки размера истепени риска, риск неверного решения банка (к примеру, риск неоднократнойпролонгации одной и той же ссуды), риски неверного определения сроков операций,отсутствия контроля за потерями банка, неверного финансирования потерь,неверного выбора способов регулирования рисков (например, получение гарантииюридического лица вместо оформления договора залога) и пр. Все они сопределенных позиций характеризуют качество управления банком. Бухгалтерскиериски включают в себя: риски потери денег из-за неправильных или несвоевременных начислений, ущербарепутации банка в глазах третьих лиц, а также риски мошенничества из-забольшого количества неконтролируемых проводок, легкого доступа к ведениюбухгалтерии и ее упрощенной схемы. Административныериски обычно связаны с утратой платежных и иных документов. Административныериски тесно связаны с рисками банковских злоупотреблений, которые связаны свалютной спекуляцией, спекуляцией ценными бумагами, регулированием объемовкредитов и процентных ставок с целью “ нажима” на клиента, возможностьюоказания воздействия на финансовое состояние своего клиента, нарушениемкредитных и договорных отношений со стороны банка с преднамеренной целью,участием в сговоре,, неверной экспертизой проектов иконсультирование с умыслом кражи, растраты, обмана. Такназываемые конкурентные риски для банков связаны с возможностью слияния банкови небанковских учреждений, появлением новых видов банковских операций и сделок,снижением стоимости услуг других банков, повышением требований к качествубанковских услуг, легкостью возникновения новых банковских учреждений,сложностью процедуры банкротства банков. Макроэкономическийриск связан с нарушением основных пропорций в экономике страны и действиемнеблагоприятных финансовых факторов. Крискам перевода можно отнести:отсутствие валюты;риск ликвидности внешней торговли и инвестиций,платежного баланса;отказ от выполнения обязательств;невыполнение обязательств в будущем;пересмотр договора;пересмотр плана;изменение стоимости инвалютных активов ипассивов в национальной денежной единице. Организационныериски включают:отсутствие квалифицированного персонала;отсутствие или недостаток коммерческой ифинансовой информации и пр.Внешние риски в своей совокупности обычнохарактеризуются также пространственным аспектом, означающим, что различным(регионам) республикам), разным странам или группам стран в каждый данный момент присущи особоесочетание и специфическая мера остроты внешних рисков, обусловливающие особую привлекательность илинепривлекательность данного региона или данной страны с точки зрения банковскойдеятельности. Выражение “ страновой (региональный)риск” означает только этот аспект, но не содержательно отдельный вид рисканаравне с финансовыми, экономическими, политическими и иными внешними рисками. Сравнительнаяоценка рисков при инвестировании в экономику различных стран приведена вприложении 4 (данные получены исследовательской группой журнала The Economist на основе 27факторов (политическая стабильность, экономическая политика, рост ВНП и др.) по82 странам мира, максимальный риск- 100% (на начало 1997 года) Рискисостава клиента связаны с маркетингом банковских услуг и контактами собщественностью. Разнообразие требований мелкого, среднего и крупного клиента снеизбежностью определяет и степень самого риска. Так, мелкий заемщик большезависит от случайностей рыночной экономики. В то же время значительные кредиты,выданные одному крупному клиенту или группе связанных между собой клиентов,часто являются причиной банковских банкротств. Степеньбанковского риска, как видно из классификации, определяется тремя понятиями:полный, умеренный и низкий риски. Полныйриск предполагает потери, равные банковским вложениям в операцию. Так,сомнительный или потерянный кредит обладает полным, то есть 00-процентным,риском. Банк прибыли не получает, находится в зоне недопустимого или критического риска. Умеренныйриск (до 30%) возникает при не возврате небольшой части основного долга илипроцентов по ссуде, при потере лишь части суммы по финансовым и другимоперациям банка. Риск находится в зоне допустимого. Банк получает прибыль,позволяющую покрыть допущенные потери и иметь доходы. Низкийриск — незначительный риск, позволяющий банку не только покрыть потери, но иполучить высокие доходы. Однаи та же операция может быть связана с различными степенями риска. Например,предоставлены кредиты в одной и той же сумме на одинаковый срок двум разнымклиентам с одинаковой оценкой их кредитоспособности, но, тем не менее,результаты с точки зрения рисков могут оказаться совершенно разными (см.Схему1).Схема 1. Клиент 1 Клиент 2 Давно действующая фирма Новая фирма Хорошо подобранная команда руководителей Один предприниматель Обширный рынок продукции (продовольствие) Специализированный рынок продукции (электроника) Клиенты в России Клиенты за рубежом Риск небольшой (низкий) Риск повышенный (умеренный или полный) Основныеоперации банка подвержены прошлому и текущему рискам, а в отдельных случаях и криску будущему. С текущими рисками связаны операции по выдаче гарантий, акцептупереводных векселей, продаже активов с правом регресса, операции по документарнымаккредитивам и др. В то же время сама возможность получения оплаты за этиоперации только через определенное время подвергает их и будущим рискам. Как правило, риск тем выше, чем длительнеевремя операции. Наконец,риски бывают открытые и закрытые. Открытые риски не поддаются или слабоподдаются предупреждению и минимизации, закрытые же, наоборот, дают для этогохорошие возможности.Также риски можно разделить по типу (видубанка). От вида банка зависит характерный для него набор рисков. Это надопонимать в том смысле, что хотя всем банкам присущи балансовые и забалансовые риски, риски финансовых услуг и внешние риски,их сочетание, основные зоны, размеры и приоритетные направления будутскладываться по-разному в зависимости от преимущественной специализации банков,а значит, и по-разному характеризовать каждый вид банковской деятельности. Так,для банков, широко занимающихся аккумуляцией свободных денежных средств и ихразмещением среди других кредитных учреждений, определяющими будут риски повкладным и депозитным операциям и по возможному не возврату межбанковскихкредитов. Применительнок банку, чьей определяющей специализацией являются инновации, будут преобладатьриски, связанные с долго — и среднесрочным кредитованием новых технологий. Поэтомуу такого банка на первое место выходят описанные ранее риски инноваций (какэлемент рисков финансовых услуг), а также маркетинговые риски (связанные снепредвиденными затруднениями в реализации продукции предприятий, внедряющихновые технологии). В этом случае особое значение получают внешние проектныериски, такие, как отдельно стоящий риск (связанный с проектом), внутрифирменныйили корпоративный риск (влияние проекта на общий риск кредитования заемщика),рыночный или портфельный риск (география риска, природа риска, соответствиебанковской политике и кредитному портфелю). При этом наибольший риск несетосвоение технологического новшества без качественной предварительной оценкиожидаемой экономической эффективности от его использования, то есть еслииспользование новой технологии начато преждевременно (до того, как затраты напроизводство приведены в соответствие с реальным уровнем рыночных цен),отсутствует или недостаточен потребительский спрос на новую продукцию, что непозволяет окупить затраты, число поставщиков и посредников, привлеченных для производства и реализации новшества, избыточно для конкретного рынка, ит.д. Банк,специализирующийся на обслуживании внешнеторговых операций, несет в основномследующие риски:экономические (риски изменения стоимости активови пассивов из-за изменения курсов валют);перевода (риск различий в учете пассивов иактивов в инвалютах);сделок (риск неопределенности стоимости сделки вбудущем в национальной валюте);страховые;политические.Степень банковского риска учитывает полный,умеренный и низкий риск в зависимости от расположения по шкале рисков. Степеньбанковского риска характеризуется вероятностью события, ведущего к потеребанком средств по данной операции. Она выражается в процентах или определенных коэффициентах.Обязательства коммерческих банков РФобъединяются в шесть групп, исходя из степени риска вложений и возможной потеричасти стоимости. При этом отдельным категориям и группам активов присваиваютсясоответствующие поправочные коэффициенты или проценты. Группировка обязательстви степень риска представлена ниже:Схема 2. Группировка обязательств Шкала риска Операции с государственными ценными бумагами 0 Краткосрочные межбанковские депозиты 1 Остатки средств на корреспондентских счетах 1 Остальные операции 2 Особенностью нахождениястепени банковского риска является его индивидуальная величина, связанная спринятием на себя конкретного риска по конкретной банковской операции. Вомногом она определяется субъективной позицией каждого банка.Попытки регламентации степени банковского рискапо отдельным операциям должны носить гибкий характер. Так, если коммерческийбанк, купивший акции АО “КАМАЗ” (имеющие товарное покрытие, достаточно высокуюстепень доходности, высокое качество технологии и котировку на бирже), отнесетэту покупку к операциям с высокой (70%) степенью риска (по операции и банку вцелом) будет существенно завышен и далек от реальности. Следовательно, в каждомотдельном случае необходимо самостоятельное определение банками вероятностипотери средств в результате той или иной операции.Приведенная классификация и элементы, положенныев основу экономической классификации, имеют целью не столько перечисление всехвидов банковских рисков, сколько демонстрацию наличия определенной системы,позволяющей банкам не упускать отдельные разновидности при определениисовокупного размера рисков в коммерческой и производственной сфере.1.2. ХАРАКТЕРИСТИКА КРЕДИТНОГО РИСКА И СОПУТСТВУЮЩИХ ЕМУ РИСКОВ.Кредитный риск — риск, связанныйс неплатежами по обязательствам, является важнейшим из рисков банка и базовым,инициирующим многие иные( ликвидности) риски. Этот вид риска проявляется вформе полного не возврата кредита, частичного не возврата (часто это делокасается начисленных процентов и комиссионных платежей) или отсрочки погашениякредита.Кредитный риск может бытьопределен как неуверенность кредитора в том, что заемщик будет в состоянии ибудет намереваться выполнить свои обязательства по возврату и оплате займасредств в соответствии со сроками и условиями кредитного соглашения. Кредитныйриск может сформироваться при неуверенности или сложности, невозможности,неспособности заемщика создать какой-либо из денежных потоков, служащихисточником погашения долга или при недостатках деловой репутации заемщика, атакже криминальных настроениях его владельцев и управляющих.К причинам, формирующимкредитный риск, можно отнести также давление на банк или заемщиков со стороныкриминальных структур, а возможно и органов власти.Могут быть и внутренниепричины: низкая квалификация персонала, социальная напряженность в коллективеи, как следствие, некачественное выполнение сотрудниками своих обязательств,подкуп работников банка.Применяя те или иные методы иинструменты, кредитный риск управляется на всех определяющих стадиях жизненногоцикла кредитного продукта: разработка основных положений банковской политики,начальные стадии (знакомство ) работы с потенциальным клиентом, координацияцелей банка и интересов клиента, оценка кредитоспособности заемщика,структурирование качественных характеристик кредита, кредитный мониторинг,работа с проблемными кредитами, применение санкций и т.д. Анализ рынка истратегия проведения кредитных операций предполагают формулировку и реализациюцелей, условий и принципов выдачи кредитов различным типам заемщиков, сферампредпринимательской деятельности. На этом же этапе определяются полномочия повыдаче ссуд, предельный размер кредита одному заемщику, требования к погашениюи обеспечению соответствующего качества кредитного портфеля и т.д. Оценкакредитных рисков начинается уже на начальной стадии жизненного цикла кредитногопродукта — знакомства с потенциальным заемщиком (оценка кредитногопредложения), когда решаются исходные вопросы:насколько хорошо известна или может бытьопределена моральная и этическая репутация заемщика, также как и егопредпринимательская репутация, его возможности и способности в сферахпроизводства, маркетинга и финансового управления;насколько хорошо подготовлено и обоснованокредитное предложение, насколько оно реалистично с экономической, деловой,социальной, экологической точки зрения;насколько цель займа и его базовыехарактеристики приемлемы для банка с точки зрения диверсификации рискакредитного портфеля или, наоборот, его концентрации по заемщикам, отраслям,территориям, социальным слоям и т.д. Положительная предварительная оценка открываетследующий, важнейший этап жизненного цикла кредитного продукта, который спозиций управления кредитным риском носит название кредитоспособности клиента,а также проекта кредита. Зарубежная, а теперь и отечественная экономическаянаука располагает значительным числом разнообразных схем и сценариев оценкикредитоспособности, в большей или меньшей степени формализуемых, с большим илименьшим числом критериев оценки.Например, американская система применяет правилопяти «Си», где кредитоспособность оценивается по критериям:характер, репутация;финансовые возможности;капитал, имущество, личное состояние;условия, состояния окружающей среды;обеспечение, возможность создания и качествоальтернативных денежных потоков.Положительное заключение окредитоспособности позволяет перейти к следующему этапу — структурированиюссуды, где среди прочих, определяется позиция банка по параметрам обеспечениясуды, условия погашения и т.д. Далее наступает очередь кредитного договора,где основные пункты защиты от кредитного риска документируются и приобретаютправовую основу. В ходе реализации кредитного банковскогопродукта осуществляется архивный и оперативный кредитный мониторинг — контрольза выполнением, соблюдением условий договора. Архивный включает контроль заходом погашения ссуды через сбор и группировку документов (кредитное досье ),содержащих в том числе и материалы о