МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ РЕСПУБЛИКИ БЕЛАРУСЬ
УО «БЕЛОРУССКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ЭКОНОМИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ»
БОБРУЙСКИЙ ФИЛИАЛ
Кафедра
Общественных дисциплин
КОНТРОЛЬНАЯ РАБОТА
По дисциплине
«Основы лизинговой деятельности»
Студентки 6-го курса
ЭУПЗ-021
Судько И.В.
№ зач. кн. 20650
Адрес: Крылова 40А — 43
Бобруйск 2007
Вариант №17
Созданиелизинговых компаний.
Созданиеобъединений лизинговых компаний.
Почемулизинг считается общепризнанным средством финансирования капиталовложений?
Управлениена рынке лизинговых услуг играет большую роль в развитии лизингового бизнеса. Экономисты(в частности, А.О. Левкович) на основе таких критериев, как уровень разделениятруда в обществе и на предприятиях, размер и тип коммерческих организаций,стадия развития лизинга и сложившаяся практика выделяют четыре основныхконцепции управления лизинговой деятельностью:
в составеслужб предприятия-изготовителя (производственная, маркетинговая) — основнаяцель осуществления лизинговых сделок в данной концепции — расширение объемапродаж за счет потенциальных лизингополучателей;
структурбанков (напрямую банком или через дочерние лизинговые компании как структурыбанка) — основная цель лизинговой деятельности — поиск сфер дополнительноговложения финансов;
3) самостоятельныхлизинговых компаний (специализированная или отраслевая) — лизинговый бизнес являетсяосновным видом деятельности;
4) различныхобъединений компаний (холдинговая) — определяющей целью является повышениепроизводительности труда, снижение затрат, решение задач научно-техническогопрогресса. 1. Создание лизинговых компаний
Для решениякомплекса вопросов по созданию лизинговой компании необходимо в первую очередьопределиться с ее статусом. Как правило, основной целью создаваемых лизинговыхкомпаний является намерение получить доходы от инвестиционной деятельностипосредством приобретения лизинговой компанией имущества и сдачи его в лизинг. Приэтом создание лизинговых компаний зависит от следующих факторов:
наличия улизингополучателя инвестиционных проектов приобретения имущества и ихготовности к лизинговым операциям;
наличия минимальнонеобходимых средств и возможности привлечения дополнительных кредитных ресурсов;
уровняразработанности схем инвестирования нескольких лизинговых проектов,обеспечивающих минимизацию средств кредитора — учредителя лизинговой компании;
возможностиустановления выгодного для лизинговой компании уровня лизинговой маржи;
гибкостиамортизационной политики;
наличиянадежных схем, предоставления гарантий лизинговой компании;
эффективногообеспечения выплат лизингополучателей лизинговой компании;
возможностисокращения налоговых отчислений, которые предусмотрены в законодательстве олизинге,
а такжеучитывает, что:
лизинговыеплатежи по договорам финансового лизинга налогом на добавленную стоимость необлагаются;
улизингодателя налогом на прибыль является выручка, уменьшенная на суммупроцентов за кредит, привлеченный лизингодателем для инвестирования договора, атакже на сумму иных расходов, относимых в установленном порядке насебестоимость услуг лизингодателя;
приисчислении суммы налога на прибыль у лизингодателя в качестве налогооблагаемойбазы принимается сумма лизингового платежа за минусом суммы погашения стоимостилизингового
имущества,суммы процентов за кредит, привлеченный лизингодателем для инвестированиялизинговой сделки, а также суммы иных расходов, относимых в установленномпорядке на себестоимость услуг лизингодателя;
освобождениеот налогообложения прибыль лизингодателей любых организационно-правовых форм,полученная от договоров со сроком лизинга более одного года, направленная наосуществление капитальных вложений в лизинговое имущество, а также прибыльбанков и кредитных учреждений, полученная от предоставления кредитовлизингодателям на инвестирование указанных договоров;
обязательствоуплатить налог на приобретение лизингового имущества может быть возложено налюбую из сторон лизингового договора независимо от того, на чье имяосуществляется регистрация данного имущества. При этом в случае перехода вконце срока лизинга права собственности на лизинговое имущество к лизингополучателю,а также в случае возврата в конце срока лизинга лизингового имущества повторнойуплаты налога на приобретение не производится;
налог наимущество уплачивается той стороной лизингового договора, на чьем балансенаходится лизинговое имущество;
таможенныепошлины и налоги на лизинговое имущество по договорам оперативногомеждународного лизинга (если в лизинговом договоре предусмотрен возвратимущества лизингодателю по истечении срока лизинга) не взимаются;
таможенныепошлины и налоги на лизинговое имущество по договорам финансовогомеждународного лизинга взимаются с остаточной стоимости лизингового имущества,если в лизинговом договоре предусмотрен переход права собственности(возможность такого перехода) от или к российской стороне в конце срока договора.
Учредителямилизинговых компаний могут выступать юридические лица и (или) граждане.
При созданиилизинговой компании учитываются особенности ее построения и функционирования.
В структурелизинговой компании кроме генерального директора могут предусматриватьсядолжности финансового директора, директора по коммерческим вопросам и директорапо общим вопросам.
Организационнаяструктура лизинговой компании зависит от типа акционеров (банки, страховыекомпании, частные организации и др.), экономической сферы деятельности(промышленность, агропромышленный комплекс, торговля и т.д.), типа контрактов иимущества (оборудование, транспорт, недвижимость и др.), зоны деятельности. Поэтомупостроение компании должно отвечать целям и задачам организации и ее учредителей.
По мерерасширения предпринимательской деятельности лизинговые компании обычно создаютдочерние и зависимые общества с правами юридического лица.
Лизинговаякомпания устанавливает лизингополучателям фиксированный на весь срок размерлизинговых платежей, которые включают амортизацию и лизинговый процент. Последнийначисляется на всю стоимость имущества, за исключением остаточной стоимости, покоторой имущество в конце лизингового периода выкупается. Структурно лизинговыйпроцент складывается из:
платы закредитные ресурсы, предоставляемые банком с учетом ежеквартального погашениякак основного долга, так и процента за кредит;
лизинговоймаржи, включающей доход лизинговой компании за оказываемые ею услуги.
Расширениевозможностей лизинговой компании позволит повышать ее доходы. Однако при этомвесьма важной является стоимость кредитных ресурсов, сокращение которыхпозволяет значительно расширять круг клиентов и увеличивать доходы банка черездоходы лизинговой компании.
Общаячисленность сотрудников лизинговой компании зависит от проектов, ихпроработанности, возможностей учредителей.
Первоначальнофункции лизинговой компании может выполнять специально созданное подразделениебанка, а лизингодателем выступать непосредственно банк; в ходе развитиялизингового бизнеса это подразделение должно трансформироваться в лизинговуюкомпанию. При этом в лизинговой компании должны быть 3-4 человека, не толькоготовые активно работать над проектами, но и знающие лизинговое дело испособные внести свой интеллектуальный вклад в деятельность компании.
Приорганизации лизинговой компании необходимо комплектовать команду, обладающуюопытом разработки лизинговых проектов (включая опыт разработки схеминвестирования, обеспечения и предоставления гарантий по финансовому лизингу),инвестиционных проектов, проектов по приватизации предприятий, проведенияаудита, оценки имущества, имеющую контакты с производителями и потребителямиимущества, банками и их лизинговыми компаниями. 2. Создание объединений лизинговых компаний
Создание иразвитие лизинговых компаний, как правило, предполагают их добровольноеобъединение на договорной основе, как в отраслевые ассоциации, так и в другиеобъединения.
При этоморганизационно создание региональных ассоциации. Осуществляется следующимобразом.
Во-первых,определяются цель и форма объединения, возможный состав его членов, создаетсярабочая группа, намечаются сроки начала и завершения работ, а затем формируетсяплан рабочей группы, где определяются конкретные исполнители и сроки подготовкидокументов, проект устава объединения; рассылается письмо-приглашение на первоеобщее собрание учредителей будущего объединения, составляется проект договора,даются рекомендации по рассмотрению проекта устава и проекта договори, т.е. учредительныхдокументов, определяется квота представительства от каждого учредителяобъединения на общее собрание. Число делегатов от каждого учредителяобъединения может быть установлено первоначально по их вкладу, который долженбыть определен либо в уставе, либо в многостороннем договоре.
Послеоткрытия общего собрания представителей учредителей объединения простымголосованием число представителей с решающим голосом от каждого будущего членадолжно быть принято собранием.
Изперечисленных выше документов, безусловно, наиболее важными являются устав идоговор.
Договордолжен включать следующие положения: наименование объединения (партнеров,сторон) и юридические адреса учредителей; предмет договора; основные принципыорганизации и структуру объединения; задачи объединения; обязанностируководителя; распределение основных функций между учредителями объединения; основополагающиепринципы организации и управления; обязанности и права учредителей объединения;комплексный график выполнения обязательств учредителей объединения; положение орезервном фонде; порядок расчетов между учредителями объединения; срок действиядоговора; порядок разрешения споров; заключительные положения.
Весьмаответственным является проведение первого общего собрания учредителей объединения.
Почемулизинг считается общепризнанным средством финансирования капиталовложений?
Лизингсчитается общепризнанным средством финансирования капиталовложений так какявляется малорисковым.
Гражданскийкодекс Республики Беларусь (далее — ГК Республики Беларусь) определяет договорлизинга как соглашение, по которому лизингодатель обязуется приобрести всобственность имущество лизингополучателем за плату во временное владение ипользование для предпринимательских целей.
По окончаниисрока лизинга имущество возвращается лизингодателю, если иное не предусмотренодоговором лизинга. К лизингополучателю не переходит право владения имуществом,которое остается за лизингодателем на правах собственности. Он приобретаеттолько право использования имущества, за которое нужно платить (в этом изаключается юридическая сущность лизинга).
Согласнозаконодательству Республики Беларусь можно выделить следующие особенностидоговора лизинга, которые составляют его преимущества:
лизингополучательприобретает возможность владеть и пользоваться имуществом при отсутствиидостаточных для его покупки средств;
присоблюдении установленных законодательством требований лизинговый платеж и суммаамортизации (износа) объекта лизинга относится на себестоимость продукции(работ, услуг) у лизингополучателя;
сторонывправе самостоятельно определить в договоре сумму амортизации (износа) объектализинга;
существуетвозможность получить полное или частичное освобождение от уплаты таможенныхпошлин и налогов, рассрочку по уплате таможенных платежей.
Возможностьразвития лизинга как формы правоотношений основана на отделении правасобственности от прав владения и распоряжения, что придает особое свойстводвижимому и недвижимому лизинговому имуществу — приносить доход.
Приприобретении имущества в лизинг лизингополучатель выигрывает в том, что, занеимением средств для покупки данного имущества, он может пользоваться им,получать прибыль – в конечном счете, может приобрести себе в собственностьданное имущество, при удачном его использовании.
Доработка:
1. Созданиелизинговых компаний.
В РеспубликеБеларусь имеется несколько банковских лизинговых компаний, которыезарекомендовали себя как надежные и перспективные лизингодатели. Наиболеекрупными дочерними лизинговыми компаниями банков в Республике Беларусь являются«Приорлизинг» при ОАО «Приорбанк», «Белин — терфинанс» при ОАО «Белвнеш Экономбанк»,«Промстройинвест» при ОАО «Белпромстройбанк».
Широкоизвестна в республике и за ее пределами компания «Приорлизинг», которая быласоздана в июне 1991 г. Следует отметить, что первая лизинговая компания в нашейреспублике была создана в 1990 г. в г. Солигорске под названием «ЛОТОС»(расшифровывается как «лизинг, обслуживание транспорта, оборудования,сооружений»), а первой в истории Республики Беларусь банковской лизинговойкомпанией является «Приорлизинг».
В настоящеевремя это унитарное предприятие, в котором 100% уставного капитала принадлежитОАО «Приорбанк». Основной вид деятельности компании — оказание услуг субъектамхозяйствования Республики Беларусь в области финансового лизинга. «Приорлизинг»имеет центральный офис в г. Минске и филиальную сеть в городах: Гомель,Могилев, Витебск, Гродно, представительство в г. Бресте, что позволяетоказывать лизинговые услуги субъектам хозяйствования на всей территорииРеспублики Беларусь. За пятнадцатилетний период своей профессиональнойдеятельности компания приобрела богатый опыт, по передаче в лизингавтотранспортных средств, производственного и торгового оборудования,вычислительной и оргтехники, банковского оборудования, объектов недвижимости.
Сферадеятельности лизинговой компании затрагивает широкий спектр субъектовхозяйствования. Компания имеет опыт сотрудничества как с предприятиями малого исреднего бизнеса, так и с крупными акционерными организациями, банковскими игосударственными структурами, установила деловые контакты в областиинвестиционного кредитования практически со всеми системообразующими банкамиРеспублики Беларусь.
В РеспубликеБеларусь активно занимаются лизинговой деятельностью такие самостоятельныелизинговые компании, как ООО «Солли» (Солигорск), 000 «Агентство лизинговыхопераций» (г. Минск), АЛК «Лизинг-Сервис» (Витебск) и др.
По характерусвоей деятельности лизинговые компании разделяются на узкоспециализированные иуниверсальные.
Узкоспециализированныелизинговые компании обычно имеют дело с одним видом товара (например, легковыеавтомобили) или с товарами одной группы стандартных видов (например,строительное оборудование, оборудование для текстильных предприятий). Эти лизинговыекомпании, как правило, располагают собственным парком машин или запасомоборудования и предоставляют их потребителю (лизингополучателю) по первомутребованию клиента. Лизинговые компании обычно сами осуществляют техническоеобслуживание и следят за поддержанием техники в нормальном рабочем состоянии.
Универсальныелизинговые компании передают в лизинг самые разнообразные виды машин иоборудования. Они предоставляют лизингополучателю право выбора поставщиканеобходимого ему оборудования, размещения заказа и приемки объекта сделки. Техническоеобслуживание и ремонт объекта лизинга осуществляет или поставщик, или самлизингополучатель. Лизингодатель, как видим, выполняет фактическиорганизаторскую функцию, т.е. выступает в качестве учреждения, организующегофинансовые сделки.
Лизинговыекомпании редко являются независимыми, не имеющими родственных связей с другимикомпаниями. Чаще всего они выступают как филиалы или дочерние компаниипромышленных и торговых фирм, банков и страховых обществ. В уставе данныхорганизаций должно быть оговорено право, совершать лизинговые операции. Банки,при которых организованы и осуществляют лизинговые операции лизинговыекомпании, рассматриваются как кредиторы для них. В этом случае лизинговыекомпании принадлежат банкам или контролируются ими.
Сдаватьимущество в лизинг имеют право его собственники или их представители. Поставщикамимогут быть такие фирмы, которые обеспечивают гарантированные поставки заранееопределенного типа оборудования, запасных частей и, возможно, фирменных услугпо техническому сервису.
Всемкомплексом лизинговых услуг, как правило, занимаются специализированныекомпании, имеющие средства для инвестирования. С предложениями на лизинговомрынке выступают также местные органы власти и управления. [3, 64-66]
2. Почемулизинг считается общепризнанным средством финансирования капиталовложений?
В настоящеевремя, лизинг всё больше и больше становится популярным средствомфинансирования капиталовложений. Мы это можем говорить с уверенностью, учитываяследующие факты:
В целяхэффективного использования средств республиканского бюджета, направляемых всоответствии с пунктом 3.2. Указа Президента Республики Беларусь от 19 июля1996 г. № 262 «О государственной поддержке малого предпринимательства» на финансированиепрограмм государственной поддержки малого предпринимательства в РеспубликеБеларусь, Совет Министров Республики Беларусь ПОСТАНОВЛЯЕТ;
1. Согласитьсяс предложением Министерства предпринимательства и инвестиций, поддержанным Министерствомфинансов, Министерством экономики и Национальным банком, об использованиисредств республиканского бюджета, направляемых на финансирование программгосударственной поддержки малого предпринимательства, для частичной компенсациисубъектам малого предпринимательства расходов по выплате процентов запользование банковскими кредитами, направленными на финансирование ихинвестиционных проектов, а также расходов по выплате лизинговых платежей подоговорам финансовой аренды(лизинга) в части оплаты банковских процентов запользование лизингодателем заемными средствами на приобретение объекта лизинга.Размер средств республиканского бюджета, используемых для частичной компенсациисубъектам малого предпринимательства расходов по выплате процентов запользование банковскими кредитами, направленными на финансирование ихинвестиций иных, проектов, а также расходов по выплате лизинговых платежей подоговорам финансовой аренды (лизинга) в части оплаты банковских процентов запользование лизингодателем заемными средствами на приобретение объекта лизинга,определяется в соответствии с ежегодными программами государственной поддержкималого предпринимательства.
2. Предоставитьправо Министерству предпринимательства и инвестиций устанавливать величинучастичной компенсации субъекту малого предпринимательства расходов по выплатепроцентов за пользование банковским кредитом, направленным на финансированиеего инвестиционного проекта, а также расходов по выплате лизинговых платежей подоговорам финансовой аренды (лизинга) в части оплаты банковских процентов запользование лизингодателем заемными средствами на приобретение объекта лизинга,в размере не более 0,5 ставки рефинансирования Национального банка.
3. Рекомендоватьместным исполнительным и распорядительным органам в установленном ими порядкеиспользовать средства местных бюджетов, направляемые на финансированиерегиональных программ государственной поддержки предпринимательства, длячастичной компенсации субъектам малого предпринимательства расходов по выплатепроцентов за пользование банковскими кредитами, направленными на финансированиеих инвестиционных проектов, а также расходов по выплате лизинговых платежей подоговорам финансовой аренды (лизинга) в части оплаты банковских процентов запользование лизингодателем заемными средствами на приобретение объекта лизинга.
Всоответствии с п.2 постановления Совета Министров Республики Беларусь от4 июня1999 г. № 842 «О внесении дополнений в постановление Совета МинистровРеспублики Беларусь от 24 июля 1998 г. № 1178», атакже в целях совершенствованиямеханизмов оказания государственной финансовой поддержки субъектам малогопредпринимательства приказываю:
УтвердитьПорядок частичной компенсации субъектам малого предпринимательства расходов повыплате лизинговых платежей по договорам финансовой аренды (лизинга) в частиоплаты банковских процентов за пользование лизингодателем заемными средствамина приобретение объекта лизинга (далее — Порядок). Частичная компенсациясубъектам малого предпринимательства расходов по выплате лизинговых платежей подоговорам финансовой аренды (лизинга) осуществляется Министерствомпредпринимательства и инвестиций за счет средств республиканского бюджета,направляемых на финансирование программ государственной поддержки малогопредпринимательства, в пределах средств, предусматриваемых ежегодно на эти целиЗаконом Республики Беларусь в бюджете Республики Беларусь» (Национальный реестрправовых актов Республики Беларусь, 1999г., № 16,2/19).
2. Получателямифинансовой поддержки в виде частичной компенсации расходов по выплателизинговых платежей по договорам финансовой аренды (лизинга) в части оплатыбанковских процентов за пользование лизингодателем заемными средствами наприобретение объекта лизинга являются субъекты малого предпринимательства(далее — лизингополучатели).
Частичнаякомпенсация лизингополучателю расходов по выплате лизинговых платежей подоговорам финансовой аренды (лизинга) в части оплаты банковских процентов запользование лизингодателем заемными средствами на приобретение объекта лизингапредоставляется на срок действия договора финансовой аренды (лизинга) наосновании решения Экспертного совета по малому предпринимательству приМинистерстве предпринимательства и инвестиций.
Величиначастичной компенсации лизингополучателю расходов по выплате лизинговых платежейпо договорам финансовой аренды (лизинга) в части оплаты банковских процентов запользование лизингодателем заемными средствами на приобретение объекта лизингаустанавливается на основании решения Экспертного совета по малому предпринимательствупри Министерстве предпринимательства и инвестиций в размере не более 0,5 ставкирефинансирования Национального банка Республики Беларусь. [4, стр 247-252]
На основанииданных положений можно сказать об активном участии государства в поддержке предпринимателям,осуществляющим лизинговую деятельность: это как финансирование, так икомпенсации (о чём было указано выше)
Список использованных источников
1. Гражданскийкодекс Республики Беларусь: С коммент. к разделам / Коммент. В.Ф. Чигира. – Мн.:Амалфея, 1999. ЛИТЕРАТУРА
2. Лещенко М.И. Основылизинга: Учебное пособие. — М.: Финансы и статистика, 2000. — 336 с.: ил.
3. Г.Н. Москалевич.Основы лизинговой деятельности: уч. метод. пос. – Мн.: БГЭУ, 2006.74с.
4. ПостановлениеСовета Министров РБ. // Нормативно-правовые документы и комментарии, 247-252.