Роль финансового анализа в аудиторской деятельности

/>Введение
В современных условиях хозяйствования главной задачей любогопредприятия является умелое распоряжение имеющимися финансовыми и инымиресурсами для осуществления эффективной деятельности, приносящей желаемыйрезультат – получение прибыли.
При этом управляющим организации для принятия правильных иэффективных решений важно определить резервы роста эффективности коммерческойдеятельности, факторы роста прибыли, сокращения потерь.
Эти и другие задачи выполняетфинансовый анализ, представляющий собой оценку бухгалтерской отчетности с цельювыявления слабых сторон в финансовом положении организации и имеющихся резервовего улучшения.
Привлечение сторонних аудиторовпозволяет достичь большей объективности результатов проводимого анализа.
Впоследнее время услуги аудиторов по проведению финансового анализа пользуютсябольшим спросом. Прежде всего, это связано с желанием руководства получитьдостоверную, объективную, беспристрастную оценку деятельности предприятия.Также причиной может выступать незнание работниками финансовой службыорганизации методик проведения финансового анализа. В этом случае опытныйаудитор, владеющий современными методиками, просто необходим.
Такимобразом, изучение финансового анализа, как сопутствующей аудиту услуги, внастоящее время является весьма актуальным.
Объектом исследования выбрано учебно-опытное хозяйство «Пригородное»Алтайского государственного аграрного университета.
Период исследования охватывает 2005–2007 годы.
Предметом исследования является общая характеристикафинансового анализа в аудите, а также анализ финансового состояниярассматриваемого предприятия.
Целью курсовой работы является закрепление теоретическихзнаний и получение практических навыков по осуществлению финансового анализа деятельностипредприятия.
Задачами курсовой работы являются:
·  изучение основныхпонятий аудиторской деятельности;
·  определение места ироли финансового анализа в аудиторской деятельности;
·  изучение методикипроведения финансового анализа;
·  определение общейэкономической характеристики учебно-опытного хозяйства «Пригородное» АГАУ иэффективности использования ресурсов;
·  ознакомление соструктурой финансовой службы предприятия;
·  поведение финансовогоанализа деятельности учебно-опытного хозяйства «Пригородное» АГАУ по изученнойметодике;
·  обобщение сделанных входе финансового анализа выводов о сложившемся финансовом положении предприятияи предложения по его улучшению.
При написании курсовой работы использовались методы синтезаи анализа, табличный метод, метод сравнения, методы горизонтального ивертикального анализа, метод финансовых коэффициентов, метод группировок, методобобщения.

/>1.Теоретические основы финансового анализа в аудиторской деятельности />1.1 Сущность, задачи и принципы аудиторской деятельности
В условиях рынка предприятия,кредитные организации, другие хозяйствующие субъекты вступают в договорныеотношения по использованию имущества, денежных средств, проведению коммерческихопераций и инвестиций. Доверительность этих отношений должна подкреплятьсявозможностью для всех участников сделок получать и использовать финансовуюинформацию. Достоверность информации подтверждается независимым аудитором.
Потребность в услугахаудитора возникла в связи со следующими обстоятельствами:
1) возможность необъективнойинформации со стороны руководства в случаях конфликта между ним ипользователями этой информации (собственниками, инвесторами, кредиторами);
2) зависимость последствийпринятых решений (а они могут быть весьма значительны) от качества информации;
3) необходимость специальныхзнаний для проверки информации;
4) частое отсутствие упользователей информации доступа для оценки ее качества.
Наличие достовернойинформации позволяет повысить эффективность функционирования рынка капитала идает возможность оценивать и прогнозировать последствия различных экономическихрешений.
Все эти предпосылки привели квозникновению общественной потребности в услугах независимых экспертов, имеющихсоответствующие подготовку, квалификацию, опыт и разрешение на право оказаниятакого рода услуг. Аудиторские услуги – это услуги посредников, устанавливающихдостоверность финансовой информации.
Таким образом, аудиторскаядеятельность (аудит) – это предпринимательская деятельность аудиторов(аудиторских фирм) по осуществлению независимых проверок бухгалтерской(финансовой) отчетности, платежно-расчетной документации, налоговых декларацийи других финансовых обязательств и требований экономических субъектов, а такжеоказанию иных аудиторских услуг:
– постановка,восстановление и ведение бухгалтерского учета;
– составление декларацийо доходах и бухгалтерской (финансовой) отчетности;
– анализфинансово-хозяйственной деятельности;
– оценка активов ипассивов экономического субъекта;
– консультирование ввопросах финансового, налогового, банковского и иного хозяйственногозаконодательства;
– обучение и др.
Аудит – это независимая экспертиза финансовой отчетностипредприятия на основе проверки соблюдения порядка ведения бухгалтерского учета,соответствия хозяйственных и финансовых операций законодательству РоссийскаяФедерация, полноты и точности отражения в финансовой отчетности деятельностипредприятия. Экспертиза завершается составлением аудиторского заключения.
При осуществлении аудиторскойдеятельности аудитор должен придерживаться основных принципов, установленныхРоссийским кодексом профессиональной этики аудиторов.
1) честность – аудитор должен действовать открыто, должен быть беспристрастными надежным, и не допускать ситуаций, которые могут поставить под сомнение егочестность;
2) независимость – аудитор должен быть не зависимым от аудируемыхорганизаций и от третьих лиц;
3) объективность – аудитор должен быть справедливым, на его объективностьне должны влиять предубеждения, пристрастия, суждения третьих лиц;
4) профессиональнаякомпетентность и должностная тщательность – аудитор не должен преувеличивать свои знания и опыт, обязан поддерживатьпрофессиональные знания и навыки на высоком уровне, предоставлять услуги всоответствии с принятыми правилами (стандартами) аудиторской деятельности,лицензионными требованиями, а также установленными требованиями к качествуработы;
5) конфиденциальность – аудитор должен соблюдать конфиденциальностьинформации, полученной в процессе предоставления профессиональных услуг, и недолжен использовать эту информацию в личных целях или в интересах третьейстороны;
6) профессиональноеповедение – аудитор должендействовать таким образом, чтобы это соответствовало хорошей репутациипрофессии, и должен воздерживаться от какого-либо поведения, которое бы моглоее дискредитировать./>1.2 Финансовый анализ как вид услуг, сопутствующих аудиту 
В последнее время спрос науслуги по проведению экономического и финансового анализа значительно возрос.Это связано с тем, что предприятия, хозяйствующие уже достаточное время в новыхэкономических условиях, желают разобраться в своем финансовом состоянии,наметить пути выхода из кризиса, определить, какой вид продукции (работ, услуг)приносит наибольший доход (убытки) и т.д. Некоторые предприятия находятся вбедственном положении и балансируют на грани банкротства. Работникиэкономических служб предприятий не владеют методами проведения анализафинансового состояния в условиях рыночной экономики, не имеют опыта составлениябизнес-планов. [5, с. 99–100]
Финансовый анализ предполагаеткомплексную оценку деятельности организации на основе использования рядапоказателей. Такая оценка включает выбор наиболее значимых для конкретнойорганизации или группы организаций показателей, исчисленных на основебухгалтерских отчетных данных и анализа их динамики, ранжирования по степенизначимости, изучение влияния на величину комплексного анализа.
Финансовый анализ позволяет судить обэффективности и надежности деятельности организации и ее руководящего состава.В рамках финансового анализа проводится «горизонтальное» сопоставление статейбаланса и исчисляемых показателей за несколько отчетных периодов, а также «вертикальное»сопоставление деятельности данной организации с другой.
Финансовый анализ можно рассматриватькак способ накопления и использования данных бухгалтерского учета, целямикоторого являются:
– объективная оценка финансовогосостояния, финансовых результатов, эффективности и деловой активностипредприятия;
– выявление факторов и причиндостигнутого состояния и полученных результатов;
– подготовка и обоснованиепринимаемых управленческих решений в области финансов;
– выявление и мобилизация резервовулучшения финансового состояния и финансовых результатов, повышенияэффективности всей хозяйственной деятельности.
Финансовый анализиспользуется в аудите в двух аспектах.
Во-первых, как методфинансового механизма предприятия, процессов формирования и использования дляего оперативной и инвестиционной деятельности. Результатом анализа являетсяоценка финансового благополучия предприятия, состояния его имущества, активов ипассивов баланса, скорости оборота всего капитала и его отдельных частей,доходности используемых средств.
Знакомство с балансомпредприятия является обязательным этапом в работе аудитора как на этапезаключения договора, так и в ходе самой проверки. Финансовые оценкибухгалтерских отчетов в сжатом и концентрированном виде нужны аудитору какориентиры. Они выполняют роль подсказки для выбора правильного решения впроцессе аудиторской деятельности. Осведомленность аудитора вследствиепроведенного финансового анализа придает ему уверенность в своих действиях, помогаетправильно спланировать проверку, выявить слабые места в системе учета.
Аналитические процедурыаудитора в ходе предварительного ознакомления с деятельностью клиента сводятсяк следующим действиям:
·  сравнение текущих данных снормативными значениями;
·  сравнение финансовых коэффициентовс нефинансовыми показателями;
·  сравнение текущих данных с даннымипредыдущих периодов;
·  сравнение текущих данных с даннымиплана и прогнозов;
·  сравнение текущих данныхпредприятия со средними общеэкономическими и отраслевыми данными.
Цель применения аналитическихпроцедур – определение нетипичных ситуаций в деятельности предприятия и в егоотчетности.
Во-вторых, финансовый анализрассматривается как вид услуг аудитора. Администрации предприятия, учредителям,собственникам и акционерам нужна полная и обстоятельная информация о финансовомположении предприятия в конце отчетного периода, полученных доходах и ихиспользовании.
Клиентов аудита интересует нетолько текущее финансовое состояние своего предприятия, но и перспектива роста,ожидаемые последствия от принятых решений.
Основная цель финансовогоанализа – получение нескольких ключевых параметров, дающих объективную и точнуюкартину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений вструктуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами.
При этом управляющего можетинтересовать как текущее финансовое состояние предприятия, так и его ближайшиеи отдаленные перспективы.
Цели анализа достигаются врезультате решения определенных взаимосвязанных аналитических задач.Аналитическая задача представляет собой конкретизацию целей анализа с учетоморганизационных, технических и методических возможностей проведения анализа.Основной фактор при решении аналитической задачи – объем и качествоисходной информации. Надо иметь в виду, что периодическая бухгалтерская илифинансовая отчетность предприятия – это лишь сырая информация, подготовленная входе выполнения на предприятии учетных процедур [10]./>1.3 Методика проведения финансового анализа
Методика проведенияфинансового анализа включает в себя основные принципы и методы изученияфинансовой информации о деятельности предприятия.
Чтобы подготовить достоверноеаудиторское заключение, необходимо провести аудиторскую проверку по существу,которая может осуществляться с применением различных методов финансового истатистического анализа.
Основной принципаналитического чтения финансовых отчетов – это дедуктивный метод, т. е. отобщего к частному, который должен применяться многократно.
На практике выработаныосновные методы чтения финансовых отчетов: горизонтальный анализ, вертикальныйанализ, трендовый анализ, метод финансовых коэффициентов, сравнительный анализ,факторный анализ.
Горизонтальный анализ –сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом.
Вертикальный анализ –определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияниякаждой позиции отчетности на результаты в целом.
Трендовый анализ –сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов иопределение основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайныхвлияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов.
Метод финансовыхкоэффициентов – расчет отношений между отдельными позициями отчета илипозициями разных форм отчетности, определение взаимосвязей показателей.
Сравнительный анализ – это ивнутрихозяйственный анализ сводных показателей отчетности по отдельнымпоказателям фирмы, дочерних фирм, подразделений, цехов, и межхозяйственный анализпоказателей данной фирмы в сравнении с показателями конкурентов, сосреднеотраслевыми и средними общеэкономическими данными.
Факторный анализ – анализвлияния отдельных факторов на результативный показатель с помощьюдетерминированных или стохастических приемов исследования. Факторный анализможет быть как прямым, т. е. раздробление результативного показателя насоставные части, так и обратным, т. е. соединение отдельных элементов в общийрезультативный показатель.
Финансовый анализ являетсячастью общего полного анализа хозяйственной деятельности, который состоит издвух тесно взаимосвязанных разделов: финансовый анализ и производственный(управленческий) анализ.
Финансовый анализ,основывающийся только на бухгалтерской отчетности, приобретает характервнешнего анализа, т. е. анализа, производимого за пределами предприятиязаинтересованными контрагентами, собственниками или государственными органами.
Особенностями внешнегофинансового анализа являются:
·  разнообразие целей и интересовсубъектов анализа;
·  множественность субъектов анализа,пользователей информации о деятельности предприятия;
·  наличие типовых методик анализа,стандартов учета и отчетности;
·  ориентация анализа только напубличную, внешнюю отчетность предприятия;
·  ограниченность задач анализа какследствие предыдущего фактора;
·  максимальная открытостьрезультатов анализа для пользователей информации о деятельности предприятия.
Основное содержание внешнегофинансового анализа, осуществляемого партнерами предприятия по данным публичнойфинансовой отчетности, составляют:
·  анализ абсолютных показателейприбыли;
·  анализ относительных показателейрентабельности;
·  анализ финансового состояния,рыночной устойчивости, ликвидности баланса, платежеспособности предприятия;
·  анализ эффективности использованиязаемного капитала;
·  экономическая диагностикафинансового состояния предприятий и рейтинговая оценка эмитентов.
Внутрихозяйственныйфинансовый анализ использует в качестве источника информации, кроме финансовойотчетности, также и другие данные системного бухгалтерского учета, данные отехнической подготовке производства, нормативную и плановую информацию и пр.
Внутрихозяйственныйфинансовый анализ может быть дополнен и другими аспектами, имеющими значениедля оптимизации управления: анализ эффективности авансирования капитала, анализвзаимосвязи издержек, оборота и прибыли и т. п. В системе внутрихозяйственногоуправленческого анализа имеется возможность проведения комплексногоэкономического анализа и оценки эффективности хозяйственной деятельности.
Особенностями управленческогоанализа являются:
·  ориентация результатов анализа длясвоего руководства;
·  использование всех источниковинформации для анализа;
·  отсутствие регламентации анализасо стороны;
·  комплексность анализа, изучениевсех сторон деятельности предприятия;
·  интеграция учета, анализа,планирования и принятия решения;
·  максимальная закрытостьрезультатов анализа в целях сохранения коммерческих тайн [10].
В задачи внешнего аудиторавходит проведение финансового анализа на основании данных бухгалтерской(финансовой) отчетности, состоящего из отдельных блоков, которые наиболее полноотражали бы финансово-хозяйственную деятельность предприятия и его финансовоесостояние.
Методика финансового анализавключает в себя следующие блоки:
1)   общая оценка динамики и структуры статейбухгалтерского баланса – осуществляется путем построения аналитического балансаи проведения его горизонтального и вертикального анализа;
2)   оценка финансовой устойчивости – осуществляется спомощью финансовых коэффициентов, отражающих соотношение активов и источникових формирования;
3)   оценка эффективности деятельности предприятия –проводится на основании расчета показателей рентабельности различных аспектовдеятельности предприятия;
4)   оценка ликвидности баланса предприятия – включает всебя определение соотношений активов и пассивов, сгруппированных по степениликвидности и срокам погашения соответственно;
5)   оценка платежеспособности предприятия – осуществляетсяпутем анализа структуры баланса и определения вероятности наступлениябанкротства.
/>2. Организационно-экономическая характеристика ФГУПучебно-опытного хозяйства «Пригородное» АГАУ
 />2.1 Общая характеристика предприятия
Федеральное государственноеунитарное предприятие учебно-опытное хозяйство «Пригородное» Алтайскогогосударственного аграрного университета, далее именуемое Учхоз «Пригородное»,приобрело настоящий статус в соответствии с Гражданским кодексом РоссийскойФедерации и оформлено приказом Министерства сельского хозяйства ипродовольствия Российской Федерации (Минсельхозпрод России) от 1 августа 1997года №345.
В 1956 году в пригородеБарнаула на базе четырех экономически слабых колхозов с добавлением земельгосударственного фонда был образован молочно-овощной совхоз «Пригородный»,который в 1958 году был передан Алтайскому сельскохозяйственному институту дляорганизации на его базе учебно-опытного хозяйства «Пригородное».
Место нахождения учхоза: 656022, г. Барнаул-22, п. Пригородный.
Официальное наименованиеучхоза:
Полное: федеральноегосударственное предприятие учебно-опытное хозяйство «Пригородное» Алтайскогогосударственного аграрного университета.
Сокращенное: учхоз «Пригородное» АГАУ.
В момент организации учхоз «Пригородное»имел 30720 га земли, в том числе 16629 га пашни.
Земли были размещенынекомпактно, управление столь крупным хозяйством было сложным ималоэффективным. Поэтому в 1961 году началось его разукрупнение. В 2005 году изсостава учхоза был выделен совхоз «Барнаульский», в результате чего земельнаяплощадь учхоза сократилась более чем в 2 раза. В настоящее время общая земельнаяплощадь учхоза «Пригородное» составляет 10429 га, в том числе 9144 га сельскохозяйственных угодий, из них 7209 га занимает пашня. Такая структура землепользования свидетельствует о высокой степенииспользования земли.
Земельные угодья представленыпреимущественно среднесуглинистыми выщелоченными черноземами и серыми леснымипочвами.
По климатическим условиям территорияучебно-опытного хозяйства относитсяк недостаточно увлажненной лесостепной зоне.
Имущество учхоза являетсяфедеральной собственностью и закреплено за ним на праве хозяйственного ведения.
Учредителем учхоза являетсяМинсельхозпрод России.
Учхоз является юридическимлицом, имеет самостоятельный баланс, расчетный, бюджетный и иные счета вучреждениях банков, печать, штамп со своим наименованием.
Учхоз функционирует в составеединого учебно-научно-производственного комплекса Алтайского государственногоаграрного университета и строит с ним свои отношения на основе договора.
Учхоз «Пригородное» выполняетследующие функции:
-  обеспечивает условия для практического обучениястудентов, повышения квалификации специалистов и руководителей сельскогохозяйства, стажировки преподавателей образовательных учреждений и специалистов;
-  производит сельскохозяйственную продукцию на основеиспользования современных научно-технических достижений и зональных аграрныхтехнологий;
-  создаетусловия для проведения научных исследований, производственных испытаний новыхнаучных разработок;
-  производит элитно-семенную и племенную продукцию,создает перспективные сорта и гибриды сельскохозяйственных культур, растений,пород и линий скота и их реализует предприятиям и хозяйствам всех видовсобственности наукоёмкую продукцию: элитные семена зерновых и кормовых культур,племенной молодняк крупного рогатого скота.
Материально-техническая базахозяйства обеспечивает потребности хозяйства и является хорошей базой длястуденческой практики и научных исследований. Это животноводческие комплексы,мехтока с семяочистительными линиями и складскими помещениями, машинотракторныйпарк, ремонтные мастерские.
Растениеводческая отрасльхозяйства специализируется на производстве семян зерновых и кормовых культур.
Уставный фонд учхоза посостоянию на момент регистрации составляет 22000000 (двадцать два миллионарублей).
Источниками формированияимущества учхоза, находящегося в его самостоятельном распоряжении, являются:
-  денежные средства, имущество и иные объектысобственности, переданные физическими и юридическими лицами в форме дара,пожертвования, целевого взноса или по завещанию;
-  иные источники, не запрещенные действующимзаконодательством.
Учхоз самостоятельнораспоряжается продукцией, полученной в результате хозяйственной деятельности,прибылью.
Учхоз ведет бухгалтерскую истатистическую отчетность в порядке, установленном законодательством РоссийскойФедерации, представляет Минсельхозпроду России и другим государственным органаминформацию, необходимую для налогообложения и ведения общегосударственнойсистемы сбора и обработки статистической информации.
Контроль и ревизияпроизводственной и хозяйственной деятельности учхоза осуществляетсяМинсельхозпродом России, Алтайским государственным аграрным университетом,налоговыми, природоохранными и другими органами, на которые в соответствии сдействующим законодательством Российской Федерации возложена проверкадеятельности государственных предприятий.
Руководителем учхоза являетсядиректор, который назначается и освобождается от должности Министерствомсельского хозяйства и продовольствия Российской Федерации по представлениювуза./>2.2 Описание бухгалтерской службы и системы внутреннего контроляпредприятия
Эффективность финансовойработы и качество проведения финансового анализа во многом зависит отправильной организации финансовой службы. В зависимости от размеров предприятияи объема задач, она может иметь различные организационные формы: от главногобухгалтера или руководителя на малых предприятиях до целых финансовыхуправлений в крупных организациях.
Рассматриваемое предприятие– учебно-опытное хозяйство «Пригородное» является средним предприятием. Объемфинансовой работы не слишком велик, выполняемые операции в основном однотипные,поэтому организационная структура финансовой службы ограничивается двумяотделами:
– экономический отдел
– бухгалтерия.
Экономической работойзанимается 1 человек – главный экономист. В его обязанности входит оценкафинансового состояния хозяйства и составление плановых документов – финансовыхи инвестиционных планов – на основе рассмотренных показателей с учетом ихвлияния на деятельность хозяйства.
Штат бухгалтерии состоит из9 человек: главный бухгалтер, заместитель главного бухгалтера, кассир, 2бухгалтера отделений, бухгалтер гаража, бухгалтер по заработной плате,бухгалтер по коммунальным платежам и бухгалтер по материалам.
Бухгалтерия возглавляетсяглавным бухгалтером. На него так же, как и на главного экономиста, возложено проведение аналитической работы.
Результаты аналитических исследованийдеятельности хозяйства оформляются документами. Для внешних пользователейсоставляется пояснительная записка, которая прилагается к годовому отчету изаключает в себе общие вопросы, отражающие экономический уровень развитияпредприятия. В хозяйстве составляются годовые производственно-финансовые планыдеятельности хозяйства./>2.3 Размеры и специализация предприятия
Учхоз «Пригородное» являетсядостаточно крупным хозяйством (таблица 1). Это можно отчетливо увидеть, еслипривести для сравнения данные показатели другого хозяйства.
Таблица 1 – Размеры производства учебно-опытного хозяйства «Пригородное»за 2005–2007 гг.№ п/п Показатели 2005 г. 2006 г. 2007 г. В среднем за 3 года 1 Стоимость валовой продукции, тыс. руб. 66591 68150 67292 67344 2 Стоимость товарной продукции, тыс. руб. 42489 45376 48893 45586 3 Среднесписочная численность работников, чел. 308 286 261 285 4 Среднегодовая стоимость основных фондов, тыс. руб. 112421,5 118646,5 121264,0 117444 5 Площадь с.-х. угодий, га. 9144 9144 9144 9144 6 В том числе пашни, га 7209 7209 7209 7209 7 Условное поголовье скота, гол. 1292 1307 1274 1291

Валовая продукция хозяйстваизменяется незначительно. В 2007 году она увеличилась по сравнению с 2005 годомна 1%, но уменьшилась по сравнению с прошлым годом на 1,3%. Стоимость товарнойпродукции за 3 года увеличилась на 15,1%. Стоит отметить постоянный ростстоимости основных фондов. За 3 года она увеличилась на 7,9%. Наблюдаетсяснижение общей численности работников хозяйства (на 15,3% за 3 года) ипоголовья скота (на 1,4%), площадь сельхозугодий остается постоянной.
Специализация хозяйствахарактеризуется структурой товарной продукции, которая рассмотрена в таблице 2.Товарная продукция – это реализованная продукция из общего объема произведеннойпродукции.
Таблица 2 – Структура товарной продукции учебно-опытногохозяйства «Пригородное» за 2005–2007 гг.Виды товарной продукции 2005 г. 2006 г. 2007 г. В среднем за 3 года тыс. руб. %
тыс.
руб. %
тыс.
руб. %
тыс.
руб. % Зерновые и зернобобовые культуры – всего 7892 19,54 8933 19,69 11690 23,91 9505,0 21,05
в том числе:
пшеница 6982 17,29 7089 15,62 8442 17,27 7504,3 16,73 рожь 232 0,57 970 2,14 1006 2,06 736,0 1,59 горох 396 0,98 327 0,72 1083 2,22 602,0 1,31 овес 18 0,04 333 0,73 1138 2,33 496,3 1,03 Прочие зерновые и зернобобовые 264 0,65 214 0,47 21 0,04 166,3 0,39 Подсолнечник - - 593 1,31 876 1,79 - - Рапс 34 0,08 - - 18 0,04 - - Прочая продукция растениеводства 516 1,28 680 1,50 530 1,08 575,3 1,29 ИТОГО по растениеводству 8442 20,90 10206 22,49 13114 26,82 10587,3 23,40 КРС в живой массе 6637 16,43 6677 14,71 6678 13,66 6664,0 14,93 Молоко цельное 22619 56,00 23390 51,55 23527 48,12 23178,7 51,89 Прочая продукция животноводства 73 0,18 316 0,70 97 0,20 162,0 0,36 Продукция животноводства, реализованная в переработанном виде (мясо и мясопродукция) 2621 6,49 2015 4,44 2415 4,94 2350,3 5,29 ИТОГО по животноводству 31950 79,10 32398 71,40 32717 66,92 32355,0 72,47 Продукция подсобных производств и промыслов 1589 3,74 720 1,59 1278 2,61 1195,7 2,65 Работы и услуги 508 1,20 2052 4,52 1784 3,65 1448,0 3,12 ВСЕГО по организации 42489 100,0 45376 100,00 48893 100,00 45586,0 100,00
Наибольший удельный вес вструктуре товарной продукции хозяйства на протяжении трех лет занимаетпродукция животноводства (72%). Из нее: молоко (52%), мясо КРС (15%). Изпродукции растениеводства наибольшее предпочтение отдается производствузерновых культур (21% от всей товарной продукции).
Отсюда можно сделать вывод,что производственное направление хозяйства – мясомолочное с развитымсеменоводством зерновых культур. Сочетание отраслей в хозяйстве соответствуетего местоположению и природным условиям. Поэтому его специализация в ближайшиегоды не изменится.
Можно отметить, что общаястоимость товарной продукции возросла в 2007 году на 15,1% в сравнении с 2005годом. Для растениеводства самым результативным стал 2007 год, доход оттоварной продукции растениеводства возрос на 55,3%. Максимальный доход отпродукции животноводства – также в 2007 году (за 3 года он увеличился на 2,4%).

/>2.4Земельные фонды и эффективность их использования на предприятии
Земельные фонды являются важнейшей составнойчастью ресурсов сельского хозяйства. От рационального использования земли,повышения ее плодородия зависит развитие всех отраслей производства.
Структура, интенсивность и эффективностьиспользования земельных угодий учхоза «Пригородное» представлены в таблицах 3–5.
Таблица 3 – Состав и структура земельныхугодий учхоза «Пригородное» в 2005–2007 годах.Показатели 2005 2006 2007 Изменение за 3 года (+;-) га % га % га % Общая земельная площадь – всего 10429 100,0 10429 100,0 10429 100,0
в том числе:
Всего с.-х. угодий 9144 87,7 9144 87,7 9144 87,7
из них:
пашня 7209 69,1 7209 69,1 7209 69,1 сенокосы 762 7,3 762 7,3 762 7,3 Продолжение таблицы 3 пастбища 1167 11,2 1167 11,2 1167 11,2 многолетние насаждения 6 0,1 6 0,1 6 0,1 Лесные массивы 671 6,4 671 6,4 671 6,4 Пруды и водоемы 145 1,4 145 1,4 145 1,4 Прочие земли 469 4,5 469 4,5 469 4,5 Орошаемые земли (с.-х. угодья) 200 1,9 - - 225 2,2 25 Посевная площадь 6366 61,0 6393 61,3 6401 61,4 35

Таблица 4 – Интенсивностьиспользования земли в учхозе «Пригородное» в 2005–2007 годах, %.Показатели 2005 2006 2007 Изменение за 3 года (+;-) 1. Сельскохозяйственных угодий во всей земельной площади 87,7 87,7 87,7 2. Пахотных земель в составе с.-х. угодий 78,8 78,8 78,8 3. Садов, ягодников в составе с.-х. угодий - - - - 4. Сенокосов и пастбищ в составе с.-х. угодий 21,1 21,1 21,1 5. Обрабатываемой пашни в составе пахотных земель 100,0 100,0 100,0 6. Посевной площади в пашне 88,3 88,7 88,8 0,5
Общая земельная площадьхозяйства в последние 3 года оставалась постоянной. В 2007 году произошлиизменения в площади орошаемых сельскохозяйственных угодий – она увеличилась на 25 га (или на 12,5%) по сравнению с уровнем 2005 года. В структуре сельскохозяйственных угодийнаибольший удельный вес занимает пашня (69,1%). Также из таблицы 3 видно, чтоиспользование земли улучшается за счет увеличения посевной площади (на 35 га или на 0,5% за 3 года). Структура земельных угодий соответствует производственному направлениюхозяйства. Можно отметить высокую распаханность земельных угодий хозяйства(78,8%). Посевная площадь в 2007 году составила 88,8% от площади пашни.Следовательно, земля используется достаточно интенсивно.

Таблица 5 – Эффективностьиспользования земельных угодий учхоза «Пригородное» в 2004–2006 годах.Показатели 2005 2006 2007 2007 к 2005, %
1. Произведено на 100 га пашни, ц:
а) зерна
б) подсолнечника
773,9
-
829,0
23,2
973,4
13,1
125,8
-
2. Произведено на 100 га с.-х. угодий, ц:
а) молока
б) мяса всех видов
378,9
20,9
356,8
20,6
352,2
18,5
93,0
88,5
3. Произведено товарной продукции, тыс. руб.:
а) на 100 га пашни
б) на 100 га с.-х. угодий
589,4
464,7
629,4
496,2
678,2
534,7
115,1
115,1 5. Получено на 100 га с.-х. угодий чистой прибыли, тыс. руб. 1,4 5,2 33,4 2385,7 6. Имеется КРС на 100 га с.-х. угодий, гол. 14,1 14,3 13,9 98,6
Эффективность использованияземли в ФГУП УОХ «Пригородное» с каждым годом показывает все большуюнестабильность. Нужно проводить оздоровительные мероприятия по повышениюэффективности.
К таким мероприятиям можноотнести: использование всех земель, пригодных для возделывания; повышениеплодородия почв с помощью орошения и осушения, внесения удобрений и освоениясевооборотов; сохранение плодородия и охрана почв: полезащитное лесоразведение,почвозащитные технологии; применение наиболее урожайных сортов, соблюдениеоптимальных сроков проведения сельхозработ, борьба с болезнями и вредителями;совершенствование структуры посевных площадей, углубление специализации.
/>2.5 Основные фонды и эффективность их использования напредприятии
Средства производства являются материальнойосновой сельскохозяйственного производства. Огромное значение основных фондовнеоспоримо, независимо от того, какую роль они играют в производстве.
К основным фондам относятся средства труда,неоднократно участвующие в процессе производства и сохраняющие при этом своюнатуральную форму.
Наличие, структура и эффективностьиспользования основных фондов отражены в таблицах 6–8.
Таблица 6 – Обеспеченность основнымипроизводственными фондами и вооруженность труда в учхозе «Пригородное» в 2004–2006годах.Показатели 2005 2006 2007 2007 к 2005, % Среднегодовая стоимость основных производственных фондов, тыс. руб. 112421,5 118646,5 121264,0 107,9 Площадь с.-х. угодий, га 9144 9144 9144 100,0 Среднегодовая численность работников, чел. 308 286 261 84,7 Фондообеспеченность на 100 га с.-х. угодий, тыс. руб. 1229,5 1297,5 1326,2 107,9 Фондовооруженность на 1 работника, тыс. руб. 365,0 414,8 464,6 127,3
В хозяйстве наблюдается положительнаятенденция к росту фондообеспеченности и фондовооруженности труда работников.Обеспеченность хозяйства основными фондами за 3 года увеличилась на 8% за счетувеличения стоимости основных фондов. Фондовооруженность хозяйства увеличиласьна 27,3%. Это произошло из-за увеличения стоимости основных фондов и сокращениячисленности работников.

Таблица 7 – Размер иструктура основных фондов учхоза «Пригородное» в 2005–2007 годах.Наименование 2005 2006 2007 2007 к 2005, %
тыс.
руб. % к итогу
тыс.
руб. % к итогу
тыс.
руб. % к итогу Здания 56024,5 49,83 59647,5 50,27 59249,5 48,86 105,8 Сооружения и передаточные устройства 13876,0 12,34 13876,0 11,70 13876,0 11,44 100,0 Машины и оборудование 28722,5 25,55 29498,0 24,86 30200,0 24,90 105,1 Транспортные средства 1749,5 1,56 1581,0 1,33 1594,0 1,31 91,1 Производственный и хозяйственный инвентарь 150,5 0,13 157,5 0,13 154,0 0,13 102,3 Рабочий скот 21,0 0,02 21,0 0,02 20,5 0,02 97,6 Продуктивный скот 11620,0 10,34 13601,5 11,46 15923,0 13,13 137,0 Многолетние насаждения 144,0 0,13 144,0 0,12 144,0 0,12 100,0 Другие виды основных фондов 113,5 0,10 120,0 0,10 103,0 0,08 90,7 Активная часть фондов 42370,5 37,69 44965,5 37,90 47984,5 39,57 113,2 Пассивная часть фондов 70051,0 62,31 73681,0 62,10 73279,5 60,43 104,6 ИТОГО 112421,5 100,0 118646,5 100,0 121264,0 100,0 107,9
В хозяйстве наблюдаетсяувеличение стоимости основных фондов на 8%. В разрезе их видов увеличиласьстоимость продуктивного скота (на 37%), зданий (на 5,8%), сокращение произошлов стоимости транспортных средств (почти на 9%), рабочего скота (на 2,4%).Наибольший удельный вес в структуре основных фондов занимают здания (около 50%),машины и оборудование (около 25%). На долю активной части фондов в 2007 годуприходится около 40% их общей стоимости. Пассивные фонды (здания, сооружения иинвентарь) составляют, соответственно, около 60%. В целом структура основныхфондов соответствует специализации хозяйства.
Таблица 8 – Эффективностьиспользования основных фондов в учхозе «Пригородное» в 2005–2007 годах.Показатели 2005 2006 2007 Изменение за 3 года (+;-) 1. Объем выпуска продукции, тыс. руб. 66591 68150 67292 701 2. Прибыль от реализации продукции, тыс. руб. -1300 -2695 -165 1135
3. Среднегодовая стоимость:
а) ОПФ, тыс. руб.
б) Активной части ОПФ, тыс. руб.
112421,5
42370,5
118646,5
44965,5
121264,0
47984,5
8842,5
5614,0 4. Удельный вес, коэффициент активной части фондов 0,377 0,379 0,396 0,019 5. Фондорентабельность, % -1,16 -2,27 -0,14 1,02
6. Фондоотдача, руб.
а) ОПФ
б) Активной части ОПФ
0,59
1,57
0,57
1,52
0,55
1,40
-0,04
-0,17 7. Фондоемкость, руб. 1,69 1,74 1,80 0,11
Рентабельность фондов в 2007году существенно повысилась из-за снижения убыточности реализации продукции.Фондоотдача в хозяйстве находится на низком уровне – с каждого рубляиспользованных для производства основных средств получено лишь 55 копеекпродукции. И с каждым годом она снижается. Показатель фондоемкости, равный1,80, означает, что на производство 1 рубля продукции было израсходовано 1 руб.80 коп. основных фондов. В динамике фондоемкость увеличилась на 6,5%. Такиезначения показателей свидетельствуют о том, что производство является высокофондоемкими низкорентабельным. Но есть тенденция к улучшению ситуации и повышениюэффективности использования основных фондов./> 2.6 Трудовые ресурсы предприятия
Трудовые ресурсы – главнаядвижущая сила любого производства. От правильного распределения рабочих,определения их нагрузки и обязанностей зависит эффективность производствапродукции.
Структура трудовых ресурсовучхоза «Пригородное» показана в таблице 9.
Таблица 9 – Наличие и структура трудовых ресурсовв учхозе «Пригородное» в 2005–2007 годах, чел.Категории и профессии работников 2005 2006 2007 2007 к 2005, +(–), чел. чел. % чел. % чел. % По организации – всего 308 100,0 286 100,0 261 100,0 -47
в том числе:
работники, занятые в с/х производстве – всего 281 91,2 247 86,4 234 89,7 -47
в том числе:
рабочие постоянные 214 69,5 188 65,7 168 64,4 -46
из них:
трактористы-машинисты 34 11,0 27 9,4 26 10,0 -8 операторы машинного доения, дояры 24 7,8 22 7,7 22 8,4 -2 скотники КРС 22 7,1 24 8,4 24 9,2 2 прочие рабочие 134 43,5 115 40,2 96 36,8 -38 рабочие сезонные и временные 31 10,1 24 8,4 34 13,0 3 служащие 36 11,7 35 12,2 32 12,3 -4
из них:
руководители 9 2,9 9 3,1 8 3,1 -1 специалисты 21 6,8 24 8,4 20 7,7 -1 прочие служащие 6 1,9 2 0,7 4 1,5 -2 работники, занятые в подсобных промышленных предприятиях и промыслах 18 5,8 30 10,5 20 7,7 2 работники торговли и общественного питания 9 2,9 9 3,1 7 2,7 -2
В настоящее времянаблюдается сокращение численности работников в хозяйстве. В 2007 году ихчисленность сократилась на 8,7% по сравнению с 2006 годом и на 15,3% посравнению с 2005 годом за счет снижения численности по всем категориямработников. Наибольшую долю в общем числе работников занимают постоянныерабочие, занятые в сельскохозяйственном производстве (более 64%)./>2.7 Показатели рентабельности работы предприятия
В таблице 10 приведеныитоговые показатели экономической деятельности учебно-опытного хозяйства «Пригородное»за 2005–2007 годы.
По данным показателям можносудить о стабильности и рентабельности производства продукции, о финансовомсостоянии предприятия.

Таблица 10 – Показатели производственно-хозяйственнойдеятельности учебно-опытного хозяйства «Пригородное» за 2005–2007 гг.Показатели 2005 г. 2006 г. 2007 г. В среднем за 3 года Выручка от реализации продукции, тыс. руб. 42489 45376 48812 45559 Себестоимость продукции, тыс. р. 43789 48071 48977 46946 Прибыль (убыток) от продаж, тыс. руб. -1300 -2695 -165 -1387 Прибыль (убыток) отчетного года, тыс. руб. 129 475 3056 1220 Уровень рентабельности с.-х. производства продукции, % -3,0 -5,6 -0,3 -3,0 Окупаемость затрат, % 97,0 94,4 99,7 97,0
Приведенные показателисвидетельствуют об убыточности хозяйства. Уровень рентабельности в 2007 годуравен -0,3%, что говорит о низкой эффективности производства (на каждые 100руб. затрат получено 0,3 руб. убытка). Здесь целесообразнее сказать, чтоуровень окупаемости текущих затрат хозяйства равен 99,7%. В основном на этовлияет неэффективное использование фондов и, как следствие этого, высокаясебестоимость производимой продукции. Но можно отметить благоприятную тенденциюк повышению уровня рентабельности по сравнению с показателями прошлых лет.

/>3.Проведение финансового анализа деятельности учебно-опытного хозяйства «Пригородное»
 />3.1 Общая оценка динамики и структуры статей бухгалтерскогобаланса предприятия
Первым шагом в определении финансового состояния иэффективности деятельности хозяйства является изучение структуры и динамикистатей актива и пассива баланса. Они отражают размещение и использованиеимущества хозяйства, а также источников формирования этого имущества.
Для этого необходимо построить сравнительный аналитическийбаланс путем группировки статей баланса в группы. Статьи актива группируются попризнаку ликвидности, а статьи пассива – по срочности обязательств (таблицы 11,12).
Таблица 11 – Аналитическая группировка и оценка статейактива баланса учебно-опытного хозяйства «Пригородное» за 2005–2007 гг.Актив баланса
№
строки
баланса 2005 г. 2006 г. 2007 г. Абсолютное отклонение (±), тыс. руб. Темпы роста, % тыс. руб. % к итогу тыс. руб. % к итогу тыс. руб. % к итогу 1. Имущество, всего 300 91466 100,0 94585 100,0 99748 100,0 8282 109,1 1.1. Внеоборотные активы 190 59120 64,6 60676 64,1 62751 62,9 3631 106,1 1.2. Оборотные активы 290 32346 35,4 33909 35,9 36997 37,1 4651 114,4 1.2.1. Запасы 210+220 31439 34,4 33134 35,0 36395 36,5 4956 115,8 1.2.2. Дебиторская задолженность 230+240 898 1,0 771 0,8 546 0,5 -352 60,8 1.2.3. Денежные средства 250+260 9 0,0 4 0,0 56 0,1 47 622,2 1.2.4. Прочие активы 270 - - - - - - - -
Таблица 12 – Аналитическая группировка и оценка статейпассива баланса учебно-опытного хозяйства «Пригородное» за 2005–2007 гг.Пассив баланса
№
строки
баланса 2005 г. 2006 г. 2007 г. Абсолютное отклонение (±), тыс. руб. Темпы роста, % тыс. руб. % к итогу тыс. руб. % к итогу тыс. руб. % к итогу
1. Источники
имущества, всего 700 91466 100,0 94585 100,0 99748 100,0 8282 109,1 1.1. Собственный капитал
490+640+
650 62144 67,9 62428 66,0 65049 65,2 2905 104,7 1.2. Привлеченный капитал
590+610+
620+
+630+660 29322 32,1 32157 34,0 34699 34,8 5377 118,3 1.2.1. Долгосрочные обязательства 590 10213 11,2 11230 11,9 11169 11,2 956 109,4 1.2.2. Краткосрочные кредиты и займы
610+630+
660 1980 2,2 1700 1,8 - - -1980 х 1.2.3. Кредиторская задолженность 620 17129 18,7 19227 20,3 23530 23,6 6401 137,4
Из аналитического баланса можно сделать вывод о росте всехстатей, за исключением дебиторской задолженности и долгосрочных обязательств.Наиболее возросла к концу года статья денежных средств. Но это лишь вотносительном выражении, в абсолютном произошло небольшое увеличение (на 47тыс. руб.).
На 37,4% возросла кредиторская задолженность за счетнакопления долгов по налогам и сборам, перед государственными внебюджетнымифондами и перед поставщиками и подрядчиками. Валюта баланса возросла на 9,1%.
В составе имущества предприятия большую часть (63%) занимаютвнеоборотные активы, а на долю оборотных активов приходится 37%. Долявнеоборотных активов постепенно снижается (за 2 года снижение составило 1,7%).В структуре источников имущества доля собственного капитала составляет 65%, апривлеченного – 35%, что соответствует нормам.
Собственные источники в размере 65% должны быть направленына формирование внеоборотных средств, а оставшаяся часть – на приобретениезапасов. В учхозе «Пригородное» на формирование внеоборотных активов направленооколо 79% собственного капитала:
ВА = ДО + СК
60676 = 11230 + СК
СК = 49446
49446 / 62428 * 100% = 79,2%
Это может привести к сокращению оборачиваемости активов, чтоповлияет на общее финансовое состояние предприятия.
Отрицательным моментом является несбалансированностьдебиторской и кредиторской задолженности.
Также важным показателем финансового состояния предприятияявляется наличие собственных оборотных средств:
СОС = стр. 490 – 190
На рассматриваемом предприятии этот показатель в 2005–2007годах составил -6227 тыс. руб., -7308 тыс. руб. и -6327тыс. руб.соответственно, что также является отрицательным моментом в оценке финансовогосостояния./>3.2 Оценка финансовой устойчивости предприятия
 
Финансовая устойчивость представляет собой такоесостояние финансовых ресурсов предприятия, их распределения и использования,которое обеспечивает его развитие на основе роста прибыли и капитала присохранении кредитоспособности и платежеспособности.
Для оценки финансовой устойчивости необходимо определитьсоотношение запасов и затрат и источников их формирования, т.е. по степеньплатежеспособности хозяйства (достаточность имеющихся у предприятия средств дляпокрытия возникающих обязательств).
Для расчета показателей финансовой устойчивости используютсяданные баланса (таблица 13) и система относительных показателей, которыехарактеризуют структуру активов предприятия и структуру источников егоимущества (таблица 14).
Таблица 13 – Исходные данные для оценки финансовогосостояния учебно-опытного хозяйства «Пригородное» за 2005–2007 гг., тыс. руб.
Условные
обозначения
№
строки
баланса 2005 г. 2006 г. 2007 г.
Изменения,
+(–)
Актив
1. Внеоборотные активы
2. Текущие активы
Денежные средства
Расчеты с дебиторами
Запасы
Прочие активы
Баланс
ВА
ТА
ДС
ДЗ
ЗЗ
ПА
Б
190
290
250+260
230+240
210+220
270
300
59120
32346
9
898
31439
-
91466
60676
33909
4
771
33134
-
94585
62751
36997
56
546
36395
-
99748
3631
4651
47
-352
4956
-
8282
Пассив
1. Собственный капитал
2. Привлеченный капитал
Текущие обязательства
Долгосрочные обязат-ва
Баланс
СК
ПК
ТО
ДО
Б
490+640+650
ТО+ДО
690–640–650
590
700
62144
29322
19109
10213
91466
62428
32157
20927
11230
94585
65049
34699
23530
11169
99748
2905
5377
4421
956
8282
Таблица 14 – Расчет показателей финансовой устойчивостиучебно-опытного хозяйства «Пригородное» за 2005–2007 гг.Коэффициенты
Формула
расчета 2005 г. 2006 г. 2007 г.
Изменения,
+(–) 1. Соотношение привлеченного и собственного капитала (финансового левериджа), %
/> 0,472 0,515 0,533 0,061 2. Концентрация собственного капитала (автономии), %
/> 0,679 0,660 0,652 -0,027 3. Финансовой зависимости
/> 1,472 1,515 1,533 0,061 4. Маневренности собственного капитала
/> 0,213 0,208 0,207 -0,006 5. Структура долгосрочных вложений
/> 0,173 0,185 0,178 0,005 6. Долгосрочного привлечения заемных средств
/> 0,141 0,152 0,147 0,006 Продолжение таблицы 14 7. Структура привлеченного капитала
/> 0,348 0,349 0,322 -0,026 8. Концентрация привлеченного капитала (заемных средств), %
/> 0,321 0,340 0,348 0,027 9. Обеспеченности собственными средствами
/> 0,093 0,052 0,062 -0,031 10. Устойчивого финансирования
/> 0,791 0,779 0,764 -0,027 11. Индекс постоянного актива
/> 0,951 0,972 0,965 0,014 12. Реальной стоимости имущества
/> 0,941 0,942 0,944 0,003 13. Устойчивости экономического роста ЧП/СК 0,002 0,008 0,047 0,045
Доля собственного капитала в структуре баланса на конец 2007года составляет 65,2%, а доля заемного капитала 34,8%. Это благоприятноесоотношение, т.к. нормативное значение коэффициента концентрации собственногокапитала – 60%. Коэффициент финансовой зависимости, равный 1,53, показывает,что для финансирования деятельности предприятие привлекает заемные средства.Соотношение собственного и привлеченного капитала таково, что на 1 руб.собственного капитала приходится 53,3 коп. привлеченного капитала, что так жесвидетельствует о приемлемой структуре капитала предприятия.
Имеющихся чистых активов в размере 13467 тыс. руб. –разность между текущими активами и обязательствами – недостаточно дляподдержания уровня собственного оборотного капитала (20,7% при нормативномзначении 50%). Обеспеченность собственными средствами у предприятия оченьнизкая (6,2% при нормативном значении ≥10%), что свидетельствует оневозможности проведения предприятием независимой финансовой политики.
Коэффициент устойчивого финансирования показывает, что засчет функционирующего капитала (собственного капитала и долгосрочныхобязательств) финансируется 76,4% имущества предприятия, т.е. его деятельностьдостаточно независима от краткосрочных обязательств.
При этом практически полностью собственный капитал уходит напокрытие внеоборотных активов – немобильной части имущества./>3.3 Оценка эффективности деятельности предприятия
Для оценки эффективности деятельности хозяйства используетсяабсолютный показатель – сумма прибыли и относительный показатель – уровеньрентабельности.
От продажи продукции, работ и услуг в 2007 году хозяйствополучило убыток в размере 165 тыс. руб. Сумма чистой прибыли равна 3056 тыс.руб. за счет получения различного рода субсидий по государственным программамподдержки сельскохозяйственных производителей.
Рассмотрим показатели рентабельности, сложившиеся вхозяйстве (таблица 15).
Таблица 15 – Показатели рентабельности деятельностиучебно-опытного хозяйства «Пригородное» за 2005–2007 гг.Показатель Формула расчета 2005 г. 2006 г. 2007 г. 1. Рентабельность активов
/> 0,001 0,005 0,031 2. Рентабельность внеоборотных активов
/> 0,002 0,008 0,049 3. Рентабельность оборотных активов
/> 0,004 0,014 0,083 4. Рентабельность собственного капитала
/> 0,002 0,008 0,047 5. Рентабельность функционирующего капитала
/> 0,002 0,007 0,045 6. Рентабельность продаж
/> -0,031 -0,059 -0,003 7. Рентабельность затрат (производства)
/> -0,030 -0,056 -0,003
Все показатели рентабельности в 2007 году по сравнению спредыдущими годами значительно улучшились, но их величина остается недостаточновысокой.
Так, можно отметить, что на 1 руб. продукции были получено0,3 коп. убытка. Это очень низкий уровень показателя, но наблюдаетсяположительная тенденция к его увеличению. Использование активов предприятияявляется рентабельным. Так, на 1 руб. стоимости активов хозяйства приходится3,1 коп. прибыли. По внеоборотным активам этот показатель равен 4,9 коп., пооборотным активам 8,3 коп.
Рентабельность собственного капитала можно определить спомощью формулы Дюпона:
РСК = РА + ФЛ = РП + ОА + ФЛ
РСК = РП + /> + />
РСК = 0,062 + 0,502 + 0,524 = 1,088

Данная формула также показывает невысокую рентабельностьпредприятия.
Используемое в формуле отношение величины привлеченного исобственного капитала – финансовый леверидж. Он показывает, что на 1 руб.собственного капитала предприятием привлекается 52,4 коп. заемного капитала./>3.4 Оценка ликвидности предприятия
Ликвидность активов означает их возможность обращатьсяв денежную форму для погашения обязательств.
Оценка ликвидности предприятия производится на основе данныхбухгалтерского баланса. При этом сопоставляются средства (актив баланса),сгруппированные по степени их ликвидности в порядке ее убывания, и обязательства(пассив баланса), сгруппированные по срокам погашения в порядке их возрастания.
Активы разделяются по группам ликвидности:
А1 – наиболее ликвидные активы – денежные средства икраткосрочные финансовые вложения
А2 – быстро реализуемые активы – дебиторская задолженность(платежи в течение 12 месяцев)
А3 – медленно реализуемые активы – запасы, НДС, дебиторскаязадолженность (платежи более чем через 12 месяцев), прочие оборотные активы
А4 – трудно реализуемые активы – здания, оборудование, земляи прочие внеоборотные активы.
По срочности погашения выделяют пассивы:
П1 – наиболее срочные обязательства – кредиторскаязадолженность и задолженность перед учредителями по выплате доходов
П2 – краткосрочные пассивы – займы, кредиты и прочиекраткосрочные обязательства
П3 – долгосрочные пассивы
П4 – постоянные пассивы – собственный капитал
В ликвидном балансе должны соблюдаться неравенства:
А1≥П1, А2≥П2, А3≥П3, А4≤П4.
Оценка ликвидности баланса осуществлена в таблице 16.
Таблица 16 – Оценка ликвидности баланса учебно-опытногохозяйства «Пригородное» за 2005–2007 гг., тыс. руб.Актив 2005 г. 2006 г. 2007 г. Пассив 2005 г. 2006 г. 2007 г. Платежный излишек (+), недостаток (–) 2005 г. 2006 г. 2007 г. А1 9 4 56 П1 17129 19227 23530 -17120 -19223 -23474 А2 898 771 546 П2 1980 1700 - -1082 -929 546 А3 31439 33134 36395 П3 10213 11230 11169 21226 21904 25226 А4 59120 60676 62751 П4 62144 62428 65049 -3024 -1752 -2298
Таким образом, можно сказать, что баланс учхоза «Пригородное»обладает промежуточной ликвидностью, т.к. соблюдается только 2 условия изчетырех.
Данные таблицы 16 показывают, что текущие платежи намногопревышают текущие поступления средств. В связи с этим у хозяйства нетвозможности срочно рассчитаться по своим обязательствам. Погашение обязательствв будущем обеспечено активами, о чем свидетельствуют последние 2 неравенства.
Также используется ряд коэффициентов, характеризующихликвидность активов (таблица 17).

Таблица 17 – Расчет показателей ликвидности учебно-опытногохозяйства «Пригородное» за 2005–2007 гг.Показатели
Формула
расчета 2005 г. 2006 г. 2007 г.
Изменения,
+(–) 1. Коэффициент текущей (общей) ликвидности
/> 1,69 1,62 1,57 -0,12 2. Коэффициент быстрой (оперативной) ликвидности
/> 0,04 0,03 0,02 -0,02 3. Коэффициент срочной (абсолютной) ликвидности
/> 0,0005 0,0002 0,0024 0,0019
Показатели ликвидности также указывают на то, что активовпредприятия недостаточно для покрытия обязательств. Это проявляется во всехпериодах погашения обязательств предприятия, особенно в расчете на определеннуюдату (срочная ликвидность).
Очень малая часть обязательств (2–4%) может быть погашена засчет денежных средств и дебиторской задолженности. Это свидетельствует о низкойплатежеспособности предприятия и наводит на мысль о потенциальном егобанкротстве./>3.5 Оценка платежеспособности предприятия
Все показатели ликвидности баланса предприятия, оценкаструктуры статей баланса характеризуют в определенной степени егоплатежеспособность.
Под платежеспособностью понимается способностьпредприятия рассчитываться по своим обязательствам за счет свободных или легкомобилизуемых активов.
Предприятие признается неплатежеспособным при выявлениинеудовлетворительной структуры его баланса, т.е. такого состояния, когда засчет имущества не может быть обеспечено своевременное выполнение обязательствперед кредиторами, в связи с недостаточной степенью его ликвидности.
Критериями платежеспособности являются показатели:
1) коэффициент обеспеченности собственными оборотнымисредствами;
2) коэффициент текущей ликвидности.
Структура баланса признается удовлетворительной, если наконец анализируемого периода соблюдаются 2 условия:
1) коэффициент текущей ликвидности имеет значение больше 2;
2) коэффициент обеспеченности собственными средствами имеетзначение больше 0,1
В зависимости от значения этих показателей рассчитываетсякоэффициент утраты (на срок 3 месяца) или восстановления (на срок 6 месяцев)платежеспособности.
Необходимо оценить структуру баланса рассматриваемогопредприятия (таблица 18).
Таблица 18 – Оценка структуры баланса учебно-опытногохозяйства «Пригородное» за 2005–2007 гг.Показатели 2005 г. 2006 г. 2007 г.
Норма
коэффициента 1. Коэффициент текущей ликвидности 1,69 1,62 1,57 Не менее 2,0 2. Коэффициент обеспеченности собственными средствами 0,093 0,052 0,062 Не менее 0,1 3. Коэффициент восстановления платежеспособности 0,848 0,793 0,773 Больше 1,0
Структура баланса учхоза «Пригородное» признананеудовлетворительной, т.к. нарушены оба условия.
В этом случае необходимо рассчитать коэффициент восстановленияплатежеспособности, чтобы проверить, сможет ли предприятие восстановить своюплатежеспособность в ближайшие 6 месяцев.
Например, расчет для 2007 года выглядит так:
/>
/>
Коэффициент восстановления платежеспособности меньше своегонормативного значения (
Также для определения степени вероятности банкротствапредприятия используются различные модели зарубежных экономистов (Альтмана,Лиса, Таффлера). В их основе лежит расчет интегрального показателя угрозыбанкротства Z по формулам с учетом различных факторов.
Рассчитаем интегральный показатель по модели Альтмана.
Z = 0,717*X1+ 0,847*X2 + 3,107*X3 + 0,42*X4 + 0,995*X5, где
Х1 = (стр. 490 – стр. 190) / стр. 300
Х2 = стр. 470 / стр. 300
Х3 = стр. 140 (ф.2) / стр. 300
Х4 = стр. 490 / (стр. 590 + стр. 690)
Х5 = стр. 010 (ф.2) / стр. 300
Результаты расчета обобщены в таблице 19.

Таблица 19 – Расчет вероятности банкротства по моделиАльтманаПоказатели 2005 г. 2006 г. 2007 г. Норма Х1 -0,0681 -0,0773 -0,0634 x Х2 -0,0121 -0,0067 0,0243 x Х3 0,0014 0,0050 0,0323 x Х4 1,3712 1,2948 1,3024 x Х5 0,4645 0,4797 0,4894 x
Z
0,983
0,976
1,110
1,23
Значение коэффициента Z 3.6 Мероприятия поулучшению финансового состояния предприятия
По результатам проведенного финансового анализа выявленынекоторые отклонения в показателях, характеризующих структуру имуществаорганизации и источников его финансирования, а также свидетельствующих офинансовой устойчивости предприятия.
Необходимо принять меры по исправлению сложившейся ситуации.
1)  главный показательэффективности производства – прибыль. От ее уроня зависит финансовое состояниепредприятия. В учхозе «Пригородное» прибыли недостаточно для эффективноговедения хозяйства.
В качестве меры дляповышения прибыли возможно предложить проведение анализа себестоимостивыпускаемой продукции и выявление путей ее снижения. Такими путями является:поиск более выгодных поставщиков материалов, повышение урожайности культур ипродуктивности животных, повышение эффективности использования земли, экономияматериальных и иных затрат, совершенствование организационной структурыпредприятия.
2)  в связи с отсутствием упредприятия собственных оборотных средств предлагается провести инвентаризациювнеоборотных активов для возможного выявления неиспользуемых основных средств,числящихся на балансе организации. Если таковое имущество будет обнаружено, тоего необходимо реализовать. Также необходимо проверить обоснованность учетасумм по незавершенному стороительству.
В результатесокращения стоимости внеоборотных активов у организации появятся дополнительныесобственные оборотные средства.
3)  необходимо повыситьликвидность активов предприятия путем увеличения наиболее ликвидных и легкореализуемых активов.
Для этого можнопредложить указанную выше инвентаризацию основных средств с целью их перевода вденежные средства, выяснить причину накоплениямедленно реализуемых активов, они должны быть пущены в производство. Еслисуществуют залежалые, неликвидные запасы, то они должны быть реализованы.
4)  для повышения коэффициентовликвидности предприятия и сбалансированности дебиторской и кредиторскойзадолженности стоит обратить пристальное внимание на погашение долгов передкредиторами.
Особенно этокасается задолженности бюджету по налогам и сборам и задолженности передпоставщиками и подрядчиками.
5)  результат проведениярекомендованных мероприятий проявится на платежеспособности предприятия:коэффициенты текущей ликвидности и обеспеченности собственными средствами будутв пределах своего нормативного значения. Следовательно, можно будет утверждать,что предприятию в ближайшие 3 месяца не будет угрожать банкротство.

/>Выводыи предложения
Деятельность независимых аудиторов с каждым годом становитсяболее востребованной. Особенно это становится необходимым в складывающейсянеблагоприятной экономической обстановке.
В связи с растущей потребностью расширяется и круг услуг,оказываемых аудиторами.
Финансовый анализ чрезвычайно важен для любой организации,руководство которой беспокоится о будущем развитии. Он позволяет не толькопроанализировать уже полученные результаты деятельности организации, но изаглянуть в будущее относительно ее финансового состояния.
Финансовый анализ проводится в несколько этапов,рассматривающих финансовое состояние организации с разных сторон: оценкаструктуры баланса, финансовой устойчивости организации, эффективностидеятельности, ликвидности и платежеспособности.
Объединяя результаты анализа по этим направлениям, аудиторполучает целостную картину сложившегося положения предприятия.
Методика финансового анализа была применена к предпритию снедостаточно устойчивым финансовым положением – ФГУП учебно-опытному хозяйству «Пригородное»АГАУ.
В целом можно определить уровень финансового состоянияпредприятия как средний.
Анализ финансового состояния показалполную несбалансированность дебиторской и кредиторской задолженности, а такжеотсутствие собственных оборотных средств, необходимых для нормальногофункционирования предприятия. Очень велика задолженность предприятия передпоставщиками, а также перед бюджетом по уплате налогов и сборов. Из-за низкойвеличины прибыли рентабельность предприятия находится на очень низком уровне.Но, в общем, текущая деятельность предприятия не приносит убытков.
Возможно, у предприятия имеютсякакие-то неиспользуемые мощности или здания, входящие в состав внеоборотныхактивов или излишние запасы сырья и материалов на складах. В таком случаенеиспользуемые в производстве основные средства необходимо реализовать илинайти иной способ, при котором они приносили бы доход предприятию. По запасамсырья и материалов можно провести инвентаризацию, выявить излишки и принятьмеры по их недопущению в следующем периоде.
Низкий уровень показателейликвидности, свидетельствующий о том, что предприятие не в состоянии погаситьсвои краткосрочные обязательства, приводит к мысли о его потенциальномбанкротстве.

/>Библиографическийсписок
1.   Положение по бухгалтерскому учету«Бухгалтерская отчетность предприятия» ПБУ 4/99: Утв. Приказом Минфина РФ от 6июля 1999 г. № 43н // Финансовая газета. – 1999. – № 34. – С. 1–3.
2.   Положение по ведениюбухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в РФ: Утв. Приказом Минфина РФот 29 июля 1998 г. № 34н // Российская газета. – 1998. – 31 октября. – С. 4–5.
3.   Федеральный Закон «Об аудиторской деятельности» от 07.08.2001 №119-ФЗ.
4.   Федеральный Закон О бухгалтерскомучете: Федеральный закон от 21 ноября 1996 г. № 129-ФЗ // Российская газета. –1996. – 28 ноября.
5.   Аудит: Учебник для вузов /В.И. Подольский, Г.Б. Поляк, А.А. Савини др.; Под ред. В.И. Подольского. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.:ЮНИТИ-ДАНА, 2002. – 655 с.
6.   Бендиков М.А., Джамай Е.В. Совершенствованиедиагностики финансового состояния промышленного предприятия // Менеджмент вРоссии и за рубежом. – 2001. – №5. – С. 80–95.
7.   Герауф Ю.В. Методика оценки финансового состоянияпредприятия: Методическое пособие. – Барнаул: РИО АИПК АПК, 2002. – 39 с.
8.   Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализфинансовой отчетности: учебник. – 3-е изд., перераб. и доп. – М.: Изд-во «Делои Сервис», 2005. – 368 с.
9.   Земсков В.В. Финансовый и статистический анализ ваудите // Аудиторские ведомости. – 2006. – №6.
10.  Руденская И.П.,Скрипка В.И. Финансовый анализ в аудите // Аудит и финансовый анализ.– 2001. №1.
11.  Савицкая Г.В. Анализ хозяйственнойдеятельности предприятий АПК: Учебник / Г.В. Савицкая. – 3-е изд., испр. –Мн.: Новое знание, 2003. – 696 с.
12.  Шеремет А.Д.,Суйц В.П. Аудит: Учебник. – 4-е изд., перераб. и доп. – М.: ИНФРА-М,2003. – 410 с.