Содержание
Введение
Глава1.Теоретические аспекты конкурентоспособности продукции на современныхпредприятиях
1.1Основные понятия конкурентоспособности продукции
1.2Конкурентоспособность организации
1.3Конкурентоспособность товаров и пути ее повышения
Глава2. Финансовый анализ деятельности ЗАО молкомбинат «Адыгейский»
2.1Анализ валюты бухгалтерского баланса. Горизонтальный и вертикальный анализбухгалтерского баланса
2.2Абсолютные показатели и коэффициенты финансовой устойчивости
2.3Анализ ликвидности ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»
2.4Анализ оборачиваемости оборотного капитала ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»
2.5Экономическая характеристика показателей рентабельности ЗАО Молкомбинат«Адыгейский». Факторный анализ показателей рентабельности
Глава3. Конъюнктурные исследования целевого рынка и выбор общей стратегииконкуренции
3.1Основные показатели деятельности ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»
3.2Ассортимент выпускаемой продукции ЗАО Молкомбинат «Адыгейский», географияпродаж продукции
3.3Анализ конъюнктуры целевого рынка ЗАО Молкомбинат «Адыгейский».
3.4Выбор общей стратегии конкуренции
Заключение
Списокиспользованных источников
Приложения
Введение
Перемены, начавшиеся в республике в 90-егоды, выдвинули на первый план ряд новых экономических форм и понятий,определяющих условия хозяйствования, (от уровня предприятий до народногохозяйства в целом) взамен ранее применявшимся формам административноговоздействия. Среди них особое место занимают конкуренция как способ достиженияцели эффективного развития и конкурентоспособность, как индикатор и рычагуправления эффективностью.
Величие страны определяется не толькоразмером ее территории, богатством природных ресурсов, мощью армии, но иконкурентоспособностью производимых товаров и услуг. Эти категории являютсяфундаментом качества жизни — меры достоинства нации.
С точки зрения микроэкономическогоподхода, победа в конкурентной борьбе является конечной целью всякой фирмы.Причем, победа не разовая, не случайная, а как закономерный итог постоянных играмотных усилий фирмы. Достигается она или нет — зависит от конкурентоспособноститоваров и услуг фирмы, то есть от того, насколько они лучше по сравнению саналогами — продукцией и услугами других фирм. В чем же сущность этой категориирыночной экономики? Это весьма много аспектное понятие, означающее соответствиетовара условиям рынка, конкретным требованиям потребителей не только по своимкачественным, техническим, экономическим, эстетическим характеристикам, но и покоммерческим и иным условиям его реализации (цена, сроки поставки, каналысбыта, сервис, реклама). Более того, важной составной частьюконкурентоспособности товара является уровень затрат потребителя за период егоэксплуатации.
К сожалению, до 90-х гг. действовавшая встране административно-командная система не ориентировала предприятия сферыпроизводства товаров и услуг на повышение конкурентоспособности их продукции.Проблема конкурентоспособности как практическая задача стояла только передпредприятиями, ориентированными на экспорт, и внешнеторговыми организациями.
В условиях современной переходнойэкономики конкурентоспособность начала рассматриваться как философия работы вусловиях рынка, предполагающая:
— понимание нужд потребителя и тенденцийих развития;
— знание поведения и возможностейконкурентов;
— знание состояния и тенденций развитиярынка и окружающей среды;
— умение создать такой товар и такдовести его до потребителя, чтобы потребитель предпочел его товару конкурента.
Товар- основа предпринимательской деятельности предприятия, если предприятие неимеет товар, то ему нечего продавать, следовательно, ему не с чем выйти нарынок. Однако не каждый продукт труда может стать товаром, он, прежде всего,должен иметь ценность для общества, то есть потребители должны проявить интереск этому продукту труда.
Нарынке товар определяет судьбу рыночной и всей хозяйственном политикипредприятия-производителя. В силу этого обстоятельства вся совокупность мер,связанных с товаром, то есть его создание, производство и совершенствование,продвижение и реализация на рынках, сервис, а также снятие товара спроизводства, бесспорно, занимает центральное место во всей деятельноститоваропроизводителя.
Предприятиене сможет добиться коммерческого успеха на рынке, удержать свои позиции ипреимущества в конкурентной среде, если не определит для себя, что составляетего конкурентоспособность и не определит круг задач по повышениюконкурентоспособности.
Впоследние годы произошло усложнение экономических связей, наблюдаетсядинамичное развитие хозяйственной деятельности, требуются новые подходы кразработке и производству изделий.
Товаропроизводителидолжны строить свою деятельность исходя из главного принципа: наиболее полноудовлетворить требования потребителя. А этого можно достичь, только сэкономически эффективной, качественной, и конкурентоспособной продукцией,производство которой определяет финансовое благополучие производителей.
Такимобразом, одна из важнейших проблем – это качество и конкурентоспособностьтоваров и услуг, предполагающая формирование принципиально новых подходов кисследованию и оценке этих аспектов.
Качествопродукции является одним из важнейших факторов деятельности любого предприятия.
Рольи значение повышения качества продукции для нашей страны на современном этапесоциальных и экономических преобразований является актуальной задачей.
Всовременных условиях товар становится индикатором силы, экономическойбезопасности и конкурентоспособности отечественного продуцента.
Насыщениерынка товарами предполагает не только увеличение объема их производства, но иповышение конкурентоспособности.
Длятого чтобы обеспечить производство более конкурентоспособного товара необходимопроводить исследование конкурентоспособности еще на стадии разработки, созданиятовара; и в дальнейшем, следует периодически проводить анализконкурентоспособности уже на стадии производства и реализации продукции,сравнивая ее с аналогами, чтобы иметь возможность формирования ассортиментаболее конкурентоспособной продукции на рынке и выявлять ту продукцию, длякоторой необходимо разрабатывать специальные мероприятия по повышениюконкурентоспособности.
Стратегическоеуправление организации –основной элемент обеспечения конкурентоспособностиорганизации.
Всёвышеизложенное определяет актуальность темы дипломной работы.
Цельработы — провести конъюнктурные исследования целевого рынка и выбор общейстратегии конкуренции организации и разработать ряд мероприятий по повышениюконкурентоспособности.
Длядостижения поставленной цели необходимо поставить и выполнить ряд задач:
— определить составляющие конкурентоспособности товара;
— изучить методы исследования и оценки конкурентоспособности организации;
— исследовать конкурентоспособность продукции ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» сиспользованием предложенных методов;
— исследовать конкурентов ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»;
— дать оценку конкурентоспособности продукции ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» наоснове проведенных исследований;
— предложить пути повышения конкурентоспособности организации ЗАО Молкомбинат«Адыгейский».
Глава1.Теоретические аспекты конкурентоспособности продукции на современных предприятиях
1.1Основные понятия конкурентоспособности продукции
Приразработке конкурентоспособной продукции необходимо ориентироваться на оценкувсех рыночных факторов, которые могут быть учтены при правильном использованииформ и методов современного маркетинга.
Присовершении покупки потребитель выбирает необходимый товар среди аналогичных иприобретает тот, который удовлетворяет его потребность в наибольшей степени.При этом каждая потребность, относится ли она к сфере производства или областиличного потребления, характеризуется параметрами, описывающими область еесуществования, условия удовлетворения и содержание необходимого полезногоэффекта. Таким образом, одним из условий выбора товара потребителем являетсясовпадение его параметров с условными характеристиками прогнозируемойпотребности.
Особоследует остановиться на группе параметров, которые характеризуют свойстватовара, регламентируемые обязательными нормами, стандартами, законодательнымиактами. Эти параметры называются нормативными. В случаи несоответствия товараэтим параметрам он не сможет быть использован удовлетворения существующейпотребности.
Одновременнопокупатель придает большое значение и величине затрат, которые будут связаны судовлетворением потребности. Для многих видов товаров (и бытовых ипроизводственно-технического назначения) реализация полезного эффектадостигается в ходе эксплуатации товара, что связано с дополнительными затратамидля покупателя (цена потребления).
Такимобразом, можно дать следующее определение конкурентоспособности любого товара:это совокупность его потребительских свойств, уровня цены (цены продаж и ценыпотребления) и коммерческих действий производителя на целевом рынке,удовлетворяющих потребителя в большей степени, чем может предложить другойпроизводитель (конкурент) аналогичной продукции.
Извышеизложенного следует, что:
— конкурентоспособность любого товара может быть определена только в результатеего сравнения с другим товаром, удовлетворяющим ту же потребность(товар-аналог) и, следовательно, является относительным показателем;
-конкурентоспособностьотражает отличие товара от товара конкурента (аналога) по степениудовлетворения конкретной потребности.
Качество — это совокупность свойств товара, обуславливающих его пригодность удовлетворятьопределенные потребности в соответствии назначением.
Длятоваров производственно-технического назначения существует понятие «Техническийуровень» — это относительная характеристика качества товара, характеризующаяего техническое совершенство, отражающее высший мировой уровень.
Такимобразом, неправомерно отождествлять понятия «конкурентоспособность»,«качество», «технический уровень».
СогласноГОСТ 16.201- 2000 продукция производственно- технического назначения -продукция,предназначенная для использования в качестве средств промышленного исельскохозяйственного производства.
Дляоценки конкурентоспособности товаров (продукции) производственно-техническогоназначения может быть предложена следующая схема (рис.1.1.)[12]:
Первымшагом при оценке конкурентоспособности товара являетсяопределение перечня и абсолютных значений параметров, подлежащих анализу.
/>
Рис.1.1.Схема оценки конкурентоспособности товара производственно-техническогоназначения
Длятоваров производственно-технического назначения, в т.ч. технических товаровиндивидуального пользования, этот перечень может быть следующим:
1.Показателиназначения.
Характеризуютсвойства товара, определяющие основные функции, для выполнения которых товарпредназначен и обуславливает область его применения. При этом выбираются дляанализа сопоставления только самые необходимые параметры, характеризующиеважнейшие свойства товара. Необходимо иметь в виду, что сопоставление выбранныхпараметров должно быть осуществлено внутри классификационной группы товаров,которая определяется по ключевому параметру, например:
— грузоподъемность грузового автомобиля;
— объем камеры сгорания легкового автомобиля;
— передаточное число редуктора;
— емкость ковша экскаватора и т.д.
2.Показатель надежности, в т.ч.:
— показатели безотказности(характеризуют свойство технического объекта сохранятьработоспособность в течение заданного времени эксплуатации – наработка наотказ, интенсивность отказов);
— показатели долговечности (характеризуют свойство технического объекта сохранятьработоспособность до наступления предельного состояния при установленнойсистеме технического облуживания и ремонтов – гамма -процентный ресурс, среднийресурс, средний срок службы до списания и т.д.);
3.Эргономические показатели (характеризуют систему «человек- изделие» и учитываюткомплекс гигиенических, антропометрических, физиологических и психологическихсвойств человека, проявляющихся в производственных и бытовых процессах);
4.Эстетические показатели (характеризуют информационную выразительность,рациональность формы, целостность композиции, стабильность товарного вида);
5.Показатели транспортабельности (характеризуют приспособленность товара ктранспортированию);
6.Патентно — правовые показатели (характеризуют патентную защиту и патентнуючистоту товара);
7.Экологические показатели (характеризуют уровень вредных воздействий наокружающую среду, возникающих при эксплуатации или потреблении товара);
8.Показатели безопасности (характеризуют особенности товара, обуславливающие приего эксплуатации или потреблении безопасность обслуживающего персонала).
Вторымшагом является выбор аналога (аналогов) товара исоставление таблиц сопоставимых параметров.
Третьимшагом является расчет показателя конкурентоспособности.
Наиболеепростой метод определения конкурентоспособности – экспертный:
Кконк=/> (1.1)
гдеК конк – показатель конкурентоспособности (он может быть/> 1- плохо,равен1-хорошо, /> — отлично).
Ккач. – обобщенный показатель качества.
Ккач.= /> * qi(1.2)
гдеn-количество оцениваемых параметров,подлежащих оценке (задается);
mi –весомость i-гооцениваемого параметра (определяется методами экспертной оценки или задаетсянормативами, существующими в отрасли);
qi-единичный показатель качества по i-му параметру.
Задаемся,что />=1.
Вслучаи определения значений «mi»с использованием экспертных методов оцени наиболее простой следующий метод:
Согласнозаранее определенному перечню подлежащих оценке параметров эксперты подесятибалльной шкале назначают свой вариант значений для каждого параметра.Обработав материалы экспертов, определяют величину «важности» для каждогопараметра.
Пример:для i-го оцениваемогопараметра получены следующие экспертные значения «r»:n значение r
mi=/> (1.3) 1 10 2 8 3 9 4 10 5 4
/>=41
m1=/>=0.245
m2=/>=0.195
m3=/>=0.219/>=1
m4=/>=0.245
m5=/>=0.096
Единичныйпоказатель качества qi^
qi=/> (1.4)
qi=/> (1.5)
гдеPiоц –величина i-го параметраоцениваемого товара;
Piан –величина i-го параметра аналога.
Выбираютту формулу, при которой увеличению относительного показателя отвечает улучшениекачества продукции (например, расход топлива на 100 км. Пути для оцениваемогоавтомобиля и аналога соответственно равен 4 литра и 6 литров, тогда единичныйпоказатель качества по этому параметру составит: gt=/> = 6/4=1,5, т.е.оцениваемый параметр в 1,5 раза превышает значение налога).
Обобщенныйпоказатель качества «Ккач» дает возможность ответить на вопрос:способен ли данный товар (оцениваемый) и в какой степени удовлетворитьсуществующую потребность? Однако он не может дать ответ на вопрос: на какомуровне затрат эта потребность может быть удовлетворена? На этот вопрос отвечаеткоэффициент «Кцен», который в общем виде определяется как:
Кцен= /> ,
ав упрощенном виде:
Кцен=/> (1.6)
гдеСан и Соц – соответственно цена продажи плюс цена потреблениядля аналога и оцениваемого образца;
Цани Цоц – цена продажи аналога и оцениваемого образца.
Такимобразом, предложенный механизм оценки конкурентоспособности товара показывает,что в случае ценовой конкуренции на целевом рынке реальная цена товарасущественно может сказаться на показателе конкурентоспособности и датьвозможность маркетологу разработать предложения по совершенствованию параметровтовара, увязав их усовершенствование с затратами применительно к той позиции,которую товар занимает на целевом рынке.
При оценке конкурентоспособности товаровпищевых отраслей исключаются затраты на потребление и ценовой коэффициентучитывает только отношение цены продажи аналога и оцениваемого образца. Востальном методология определения конкурентоспособности аналогичнавышеизложенному методу, т.е. используя формулы: 1.1.-1.6.
Отличными от предыдущего изложенияявляются назначение параметров, подлежащих оценке и методы определенияединичных показателей качества «qi».
Для того, чтобы объективно оценитьконкурентоспособность товара этой группы, необходимо использовать при оценке теже критерии, что и потребитель. Только в таком случае можно ожидать, что проведеннаяоценка будет соответствовать оценке потребителя. Следовательно, в началенеобходимо решить задачу определения перечня параметров, подлежащих оценке инаиболее значимых для потребителя. Как уже отмечалось выше, мы принимаемаксиому, что оцениваемый товар по нормативным (предписанных соответствующиминормами) параметрам безусловно соответствует нормируемым значениям. Такимобразом, определение перечня параметров, подлежащих оценке, можно доверитьпотребителю путем его анкетирования.
Методы определения единичныхзначений показателей качества используются следующие:
1.Измерительный метод. Основан наинформации, получаемой с использованием технических измерительных средств.Результаты Непосредственных измерений при необходимости приводятся путемсоответствующих перерасчетов к нормальным или стандартным условиям;
2.Органолептический метод. Основанна использовании информации, получаемой в результате анализа восприятий органовчувств: зрения, слуха, обоняния, осязания и вкуса. При этом органы чувств человекаслужат приемником для получения соответствующих ощущений, а значения показателейнаходят путем анализа полученных ощущений на основании имеющегося опыта ивыражаются в баллах. Точность и достоверность этих значений зависит отспособностей, квалификации и навыков лиц(экспертов), их определяющих. Этотметод не исключает возможности использования некоторых технических (но неизмерительных и не регистрирующих) средств, повышающих разрешающие способностиорганов чувств человека (например микроскопа, увеличительного стекла).Непосредственное значение бальных оценок производится экспертами независимо другот друга или в процессе обсуждения. Количество баллов в оценочной шкале можетбыть различными:5,7,9,10 и т.д.
1.2Конкурентоспособность организации
Европейский форум по проблемамуправления дал следующее определение конкурентоспособности организации: «Этореальная или потенциальная возможность фирм в существующих для них условияхпроектировать, изготавливать и сбывать продукцию, которая по ценовым инеценовым характеристикам более привлекательна для потребителя чем продукция ихконкурентов». Таким образом, конечным результатом конкурентоспособностиорганизации является производство конкурентоспособной продукции.
Конкурентоспособность организацииможет быть определена с использованием показателей различных групп, которыеприведены ниже.[25]
Группа А. Показатели,характеризующие эффективность производственной деятельности предприятия:
— издержки производства на единицупродукции в рублях (валовые издержки/ объем выпуска продукции), которыеотражают эффективность затрат при выпуске продукции;
— фондоотдача в стоимостномвыражении (объем выпуска продукции / среднегодовая стоимость основных фондов),которая характеризует эффективность использования основных производственныхфондов;
— рентабельность продукции([прибыль от реализации/полная себестоимость продукции]х 100%), котораяпоказывает степень прибыльности производства товара;
— рентабельность чистых активов;
— рентабельность собственногокапитала;
— производительность труда встоимостном выражении на человека (объем выпуска продукции/среднесписочнаячисленность работников), которая отражает эффективность организациипроизводства и использования рабочей силы.
Группа Б. Показатели финансовогоположения предприятия:
— коэффициент автономии (собственныесредства/общая сумма источников финансирования) который характеризуетнезависимость предприятия от заемных источников;
— коэффициент платежеспособности,т.е. «финансовый рычаг» (собственный капитал и резервы/ общие обязательства),который отражает способность предприятия выполнять свои финансовыеобязательства и оценивает вероятность банкротства ;
— коэффициент абсолютнойликвидности (денежные средства и быстрореализуемые ценные бумаги /краткосрочные обязательства), который отражает качественный состав средствявляющегося источниками покрытия текущих обязательств (превышение капитала ирезервов над обязательствами);
— коэффициент оборачиваемостиоборотных средств (выручка от реализации продукции / среднегодовой остатокоборотных средств), который характеризует эффективность использования оборотныхсредств за время, в течение которого оборотные средства проходят все стадиипроизводства и обращения.
Группа В. Показатели эффективностиорганизации сбыта и продвижения товара:
— рентабельность продаж ([ прибыльот реализации / объем продаж] х 100%), которая характеризует степеньприбыльности работы предприятия на рынке, эффективность ценовой политики;
— коэффициент ликвидности продукции(объем нереализованной продукции / объем продаж), при увеличениисвидетельствует о снижении спроса;
— коэффициент загрузкипроизводственной мощности (объем выпуска продукции / производственнаямощность), который характеризует деловую активность предприятия, эффективностьработы службы сбыта.
— коэффициент эффективности рекламыи средств стимулирования сбыта (прирост прибыли от реализации/ затраты нарекламу и стимулирование сбыта).
Группа Г. Для «технических» товаров– показатели участия предприятия – изготовителя в жизненном цикле машины:
— показатель участия в проектировании машин ([объем годовых затрат напроектирование/ общие годовые затраты предприятия] х 100%);
— показатель участия в производстве машин ([объем годовых затрат на производствомашин / общие годовые затраты предприятия] х 100%);
— показатель затрат на маркетинговые исследования ([объем годовых затрат намаркетинговые исследования/общие годовые затраты предприятия] х100%)
— показатель затрат на реализацию и сбыт машин ([объем годовых затрат нареализацию и сбыт машин / общие годовые затраты предприятия] х100%);
— показатель вложения средств в жизненный цикл машины ([объем годовых затрат напроектирование + производство +маркетинговые исследования + реализацию и сбытмашин + техническое сопровождение] / общие годовые затраты предприятия х 100 %).
ГруппаД. Технико-технологические показатели:
— показатель технического состояния производственной сферы на текущий момент(общая стоимость станочного парка / стоимость станков и оборудования со срокомслужбы до 3-х лет);
— динамика обновления станочного парка за последние три года (в шт. и в рублях);
— показатель обновления технологий ( затраты на внедрение современныхтехнологических процессов / общие затраты предприятия) за последние три года.
Каждаягруппа рассмотренных показателей оценивает выделенное направление деятельностипредприятия.
Проводяих комплексный анализ можно получить полное представление об эффективностиуправления производственным процессом, экономичности производственных затрат,рациональности эксплуатации основных фондов, совершенстве технологии товара,способности предприятия расплачиваться по своим долгам, возможности стабильногоразвития в будущем, об эффективности ценовой политики и управления сбытом, окачестве продукции.
Конкурентоспособностьорганизации экспертным методом может быть определена по следующей формуле: [25]
Ккп=0,15Эn+0,29Фn+0,23Эс+0,33Кm(1.7)
гдеЭn – показательэффективности производственной деятельности предприятия;
Фп-показатель финансового положения предприятия;
Эс– показатель эффективности организации сбыта и продвижения продукции на рынке;
Кm– показатель конкурентоспособности продукции.
Длярасчета показателя эффективности производственной деятельности предприятия Эптак же используют весовые коэффициенты, полученные экспертным путем:
Эn= 0,31И + 0,19Ф+0,4Рm+ 0,1П (1.8)
гдеИ – относительный показатель издержек производства на единицу продукции;
Ф-относительный показатель фондоотдачи;
Рm – относительныйпоказатель рентабельности товара;
П– относительный показатель производительности труда.
Финансовоеположение предприятия оценивается по формуле, где весовые коэффициенты определеныэкспертно:
Ф=0,29Ка+ 0,2Кn + 0,36Кл+0,15Ко, (1.9)
гдеКа – относительный показатель автономии предприятия;
Кn– относительный показатель платежеспособности предприятия;
Кл– относительный показатель ликвидности предприятия;
Ко– относительный показатель оборачиваемости оборотных средств.
Эффективностьорганизации сбыта и продвижения продукции оценивается по формуле:
Эс=0,37Рn + 0,29Кз,+0,21Км+0,14Кp,(1.10)
гдеРn – относительныйпоказатель рентабельности продаж;
Кз– относительный показатель затоваренности готовой продукцией;
Км– относительный показатель загрузки производственных мощностей;
Кp-относительный показатель эффективности рекламы и средств стимулирования сбыта.
Стратегия организации складываетсяиз определения стратегий конкуренции и стратегий маркетинга (общая стратегия,стратегия охвата рынка и стратегии по комплексу маркетинга). Стратегия должнадать ответы на вопросы:
— каких нормативов по факторамконкурентоспособности необходимо достичь?
— каким должен быть для этогоменеджмент организации?
Основным инструментом выборастратегии организации является матрица SWOT-анализа, изображенная на рис.1.2.
С левой стороны матрицы вписываютсявсе выявленные ранее сильные и слабые стороны.
В верхней части матрицы вписываютсявозможности и угрозы. В матрице образуются четыре поля. В каждом полерассматриваются парные комбинации и выбираются те, которые будут использованыпри разработке стратегий.
Iполе – стратегии, использующие сильные стороны организации для реализациивозможностей, появившихся на рынке.
IIполе стратегии, использующие сильные стороны для устранения угроз.
IIIполе – стратегии, минимизирующие слабости организации, использующиевозможности.
IVполе – стратегии, минимизирующие слабости организации и угрозы, появившиеся вовнешней среде.
Задача SWOT– анализа состоит в том, что бы представить специалисту всю необходимуюинформацию, определить возможные стратегии и их комбинации.
Дальнейшие действия должны состоятьв сжатии объема информации, выделении с помощью матрицы более существенныхфакторов и проблем организации.
Сильные стороны – это потенциалорганизации. Слабые стороны — все то, что снижает потенциал организации(устаревшее оборудование, дефицит финансовых ресурсов, отсутствие информации оцелевом рынке, неконкурентоспособный товар и т.п.)
ВОЗМОЖНОСТИ
1.выход на новые рынки
2.расширение производства…
УГРОЗЫ
1.появление новых конкурентов
2.Замедление роста рынка
СИЛЬНЫЕ СТОРОНЫ
1.Имеется портфель проектов;
2.Совершенная технология;……
I
Сила и возможности
II
Сила и угрозы
СЛАБЫЕ СТОРОНЫ
1.Нехватка оборотных средств;
2.Уход квалифицированных кадров;
III
Слабость и возможности
IV
Слабость и угрозы
Рис.1.2. Матрица SWOT-анализа.
Определение стратегии включает:генерацию стратегических альтернатив и их анализ, выбор стратегии.
Многообразие ситуаций на целевомрынке предполагает разнообразие используемых организацией стратегийприменительно к тем реальным возможностям, которыми располагает или можетрасполагать организация.
На рынке можно выделить четыреосновных типа позиций организации 1 позиция – лидер, доля которого рынке до40%;
2 позиция – претендент налидерство, доля которого на рынке до 30%;
3 позиция – последователь, долякоторого на рынке до 20%;
4 позиция – окопавшийся в рыночнойнише, доля которого на рынке до 10%.
У каждой позиции свои преимущества инедостатки, но все они могут быть достаточно прибыльными. Здесь важно одно-работать в сегментах, или сегменте, где могут быть максимально реализованыконкурентные преимущества.
Основными факторами, определяющимистратегии являются: цели организации, состояние целевого рынка, положение нанем организации, ее конкурентные преимущества. Учесть все эти факторы весьмасложно. Поэтому выбираются наиболее важные, в т.ч. состояние внутренней средыорганизации, состояние целевого рынка.
При определении стратегиидостаточно важно иметь информацию о тенденциях развития отрасли и целевогорынка.
Под возможностями понимают то, чтоможет быть использовано для минимизации слабости (развитие инфраструктурыбизнеса в регионе, поддержка властных структур, возможность выхода на другиерынки, научно-технический прогресс в отрасли, использование поддерживающихотраслей и т.п.).
Угрозы организации можно изложить вразрезе пяти сил конкуренции по М.Портеру (появление новых конкурентов,массовое появление товаров заменителей, дефицит сырьевых ресурсов,переориентирование потребителя на товары конкурентов, падение спроса натрадиционные товары).
Реализация стратегии – это этап, входе которого обнаруживается осуществимость и материализуемость ранее принятыхрешений, стратегии. В литературе отмечаются случаи, когда выбранную стратегиюорганизации оказались не в силах реализовать. Основные причины этого состоят вследующем:
— произошли неучтенныестратегическим анализом изменения во внешней среде, вследствие чегоразработанная стратегия оказалась невыполнимой в целом или в какой-то части;
— не созданы условия по надлежащемуиспользованию имеющегося потенциала для осуществления стратегии, увеличениюконкурентных преимуществ организации.
Стратегическое управление на этомэтапе смещается в сторону практических дел: распределение целей, работ,ответственности; составление планов, графиков; определение способов выполненияработ и многое другое. Вместе с этим, организация приобретает новый облик:вносятся изменения в организационную структуру, в сложившуюся систему ценностейи т.д.
Контроль и оценка стратегий- являетсязавершающим этапом процесса. Этот этап призван обеспечить качественную обратнуюсвязь. Основная забота стратегического контроля состоит в постоянномотслеживании получаемых результатов и сравнении их с целями, подготовкезаключений относительно эффективности действующей стратегии. Если контрольсвидетельствует о недостижимости целей- это должно служить сигналом дляосуществления определенных корректировочных мер, которые могут касаться какпроцесса реализации стратегии, так и изменения стратегии и даже самих целей.
Определив стратегию конкуренции,определяются стратегии маркетинга. Стратегии маркетинга рассматриваются вразрезе:
— общие стратегии маркетинга;
— стратегии охвата рынка;
— стратегии по комплексумаркетинга.
Общие стратегии маркетинга.
1. Удержаниерынка(поддержание уровня сбыта на существующем целевом рынке);
2. Расширениецелевого рынка;
3. Проникновениена новые рынке;
4. Уходс рынка.
Стратегия« уход с рынка» требует пояснения: эта стратегия предусматривает разработкунабора правил и процедур, используемых организацией при прекращениипроизводства товара, поскольку с этим шагом организации связаны интересы потребителя(особенно при прекращении производства технических товаров длительногопользования- а кто будет производить запасные части?) посредника (торговаясеть, сформированная организацией), смежника.
Стратегииохвата рынка.
1. Стратегиянедифференцированного маркетинга, когда организация пренебрегает различиями всегментах рынка и обращается ко всему рынку с одним и тем же предложением(комплексного маркетинга).В этом случае концентрируются усилия не на различияхпотребителя, а на общих его характеристиках. Эта стратегия характерна длямассового производства товара. Прибегая к недифференцированному маркетингу,организация обычно производит товар, рассчитанный на самые крупные сегментырынка. Когда подобной стратегией пользуются одновременно многие организации вотрасли – на целевом рынке возникает интенсивная конкуренция.
2. Стратегиядифференцированного маркетинга предусматривает выход организации на конкретныесегменты целевого рынка, для чего для каждого сегмента разрабатывается свойкомплекс маркетинга.
3. Стратегияконцентрированного маркетинга(целевого), когда маркетинговые усилия организацииконцентрируются на наиболее выгодном сегменте рынка. При этом для выборанаиболее привлекательного сегмента руководствуются следующим:
— высокий темп роста сегмента ;
— достаточная емкость сегмента;
— слабая конкуренция.
Стратегии по комплексу маркетинга.
Комплекс маркетинга – это четыреуправляемых элемента (товар, цена, продвижение, распределение товара), спомощью которых организация может добиться успеха на рынке.
Товарные стратегии. Включают всебя: дифференциацию товара, диверсификацию товара, модернизацию товара(улучшение потребительских свойств), обновление товара (производство новыхтоваров, в т.ч. пионерных и товаро- имитаторов (новые для организации, но традиционныедля рынка).
Ценовые стратегии: «снятиесливок»(для новых товаров, нашедших признание у потребителя), глубокоговнедрения на рынок, следования за лидером, выживаемости(назначение цены науровне точки безубыточности).
Стратегии продвижения. (формированиеспроса и стимулирование сбыта). Включают в себя следующие составляющие:стратегия позиционирования товара; стратегия создание имиджа организации;стратегии рационального и эмоционального воздействия («жесткое»- рациональное навязчивоеобращение и «мягкое» — эмоциональное обращение); стратегия прямого маркетинга;стратегия «протаскивания» и «проталкивания» (стратегии стимулирования сбыта) — скидки,купоны, лотереи и конкурсы, премии, сувениры и т.д.).Реклама – одно из средствформирования имиджа(образа) товара среди посредников и потребителей товара.
Стратегии распределения. Включают всебя:
— стратегия прямого сбыта:собственная торговая сеть, прямые поставки потребителю (для товаровпроизводственно – технического назначения);
— стратегия косвенного сбыта (черезпосредников: торговая сеть, в т.ч.оптовая и розничная, дистрибьютерная идилерская сети);
— стратегия смешанного сбыта.[25]
1.3 Конкурентоспособность товаров и путиеё повышения
Помнению исследователей, конкурентоспособность — это наличие у производимойпродукции потребительских, ценовых и качественных характеристик, обеспечивающихее успех на внутреннем и внешних рынках. Качество продукции является одним изважнейших факторов конкурентоспособности любого предприятия. Роль и значениеповышения конкурентоспособности путём повышения качества продукции для нашейстраны на современном этапе социальных и экономических преобразований являетсяактуальной задачей.
При этом важнейшими факторами,определяющими конкурентоспособность, следует назвать обеспечениесоревновательности товаров по уровню издержек, производительности иинтенсивности труда — ценовую конкурентоспособность, а такжеконкурентоспособность продукции по качественным и потребительским свойствам.
На данный момент в Республике Адыгеяособая значимость стала придаваться решению проблемы повышенияконкурентоспособности продукции, поскольку от ее уровня зависитконкурентоспособность предприятия, отрасли и экономики республики в целом.Выявлено, что в условиях рыночных отношений уровень конкурентоспособности на70-80% зависит от качества и на 20-30% — от цены.
Сдерживающим фактором повышенияконкурентоспособности продукции в Адыгее является: высокий уровень износаосновных фондов и низкий уровень применяемых технологий. В некоторых отрасляхпромышленности износ основных фондов составляет более 60%, активной их части — около 80%. Сложное финансовое положение большинства предприятий не позволяетрешать проблему внедрения прогрессивных технологий и освоения новойконкурентоспособной продукции.
Значительный износ основных фондов инедостаточный уровень технологий обуславливают высокую затратоемкостьпроизводства. Следует отметить, что предприятия Адыгеи работают в основном напривозном сырье, цены на которое постоянно растут. Это ведет к росту издержек,что вызывает рост цен и снижение конкурентоспособности продукции.
Центральное место в управленииконкурентоспособностью продукции должно отводиться прогнозированию ее уровня.Именно прогнозная, потенциальная конкурентоспособность является основой для созданияновых изделий, обоснования требований, закладываемых в техническое задание наих разработку и в соответствующую нормативно-техническую документацию, принятиярешений и необходимости доработки, модернизации или снятия продукции спроизводства.
Умение прогнозировать потенциальнуюконкурентоспособность вновь разрабатываемых изделий и выпускаемых товаровпозволяет избегать возможных просчетов в реализации стратегии фирмы.Прогнозирование конкурентоспособности товара должно осуществляться в теснойувязке с фазами его жизненного цикла, чтобы своевременно выявлять момент началаснижения показателей конкурентоспособности и принимать соответствующие решения.
Поскольку цена потребления формируется сучетом издержек, важное значение имеет прогнозирование издержек производстваконкретных изделий.
При прогнозировании издержек могутприменяться методы экстраполяции (метод подбора функций и др.), экспертныеоценки, факторные модели и другие методы. Наиболее доступным является индексныйметод.
Следует отметить, что в Адыгее, проблемеповышения конкурентоспособности отечественной продукции уделяется большоевнимание. Как продолжение государственной программы «Качество» на 1998-2000 гг.Госстандартом с участием министерств и других республиканских органовгосударственного управления разработана государственная программа «Качество» на2001-2003 гг., которая одобрена постановлением Совета Министров РеспубликиАдыгея от 29 декабря 2000 г. №2032. [
Основные цели программы — созданиеусловии, способствующих повышению экспортных возможностей отечественныхтоваропроизводителей, производству конкурентоспособной продукции, дальнейшемунасыщению потребительского рынка качественными безопасными товарами и услугами,внедрению современных технологий, оздоровлению окружающей среды, экономииматериальных ресурсов.
В настоящее время весьма популярен тезисо ценовой конкурентоспособности продукции Молкомбината «Адыгейский». У этоготезиса есть основания: часть нашей продукции действительно стоит дешевле, чем уконкурентов. Однако, как уже было отмечено выше, цена является не единственными далеко не всегда важным фактором конкурентоспособности того или иногопродукта. Дешевый товар, потребительские характеристики которого уступаютпараметрам конкурентов, особенно не продашь.
С целью обеспеченияконкурентоспособности своей продукции предприятие должно постоянно отслеживать,удовлетворяют ли его товары требованиям потребителя, лучше ли они, чем товарыконкурентов, все ли параметры конкурентоспособности улучшаются опережающимитемпами. При первом же сигнале о неблагополучии предприятие обязано оченьбыстро принимать меры к исправлению ситуации. И скорость сейчас становитсяглавным гарантом успеха.
Причин низкой конкурентоспособности насамих предприятиях много: это изношенное оборудование и низкая квалификация,избыток персонала и несовершенные процессы управления, нерешенные вопросысобственности. Но, пожалуй, главная причина в том, что большинство предприятийориентируются не на требования рынка, а на показатели, устанавливаемыевышестоящими организациями. Чем более жесткая централизация в отрасли, тем хужеобщий результат, так как основа успеха на рынке — победа в конкурентной борьбеза счет более быстрого реагирования на изменение каждого показателяконкурентоспособности. Недооценка этого приводит к вытеснению предприятий срынков, увеличение товарных запасов, уменьшению объемов продаж и уровнязаработной платы.[22]
Повышения конкурентоспособностипрактически невозможно достигнуть случайным образом. Необходима системауправления конкурентоспособностью. Многие из систем, обеспечивающихконкурентоспособность, нашим предприятиям общеизвестны и общедоступны. И едвали не главную роль здесь играют международные стандарты. Наиболее актуальнымина сегодняшний день являются стандарты ИСО серии 9000. Сертификация системыкачества — знамя и весомый аргумент для предприятия в конкурентной борьбе.
Единственный способ сохранить своёприсутствие на рынках в условиях глобализации — это стремиться соответствоватьглобальным стандартам и правилам. Иного пути нет. Сегодня государствостимулирует внедрение систем управления качеством уже на базе МС ИСО 9000,часто требуют этого и международные партнёры.
Естественно, проблемаконкурентоспособности продукции затрагивает не только интересы государства вцелом, но и интересы отдельных товаропроизводителей, т.к. на сегодняшний деньперед отечественными предприятиями остро стоит вопрос выживаемости всовременных рыночных условиях. Отсюда вытекает такое понятие, как«конкурентоспособность предприятия». В свою очередь конкурентоспособностьсамого предприятия определяется, прежде всего, конкурентоспособностьювыпускаемой им продукции.[34]
Для Республики Адыгея проблемаконкурентоспособности продукции является особенно актуальной, т.к. продукциябольшинства отечественных предприятий не выдерживает жесткой конкуренции намировом рынке. Такое положение является следствием целого ряда причин,основными из которых являются: низкое качество продукции отечественныхтоваропроизводителей, а также низкая эффективность производства.
Конкурентоспособность наших товаров иуслуг продолжает снижаться ввиду роста внутренних цен на сырье иэнергоносители, а также увеличения транспортных и иных издержек, значительноопережающих динамику падения курса рубля по отношению к твердым валютам. В тоже время, испытывая хронический дефицит инвестиций, отечественные предприятияне могут приступить к выпуску инновационной и конкурентоспособной продукции.
Исходя из выше сказанного, развить своиконкурентные преимущества Адыгея, на наш взгляд, может не только, обновив своипроизводственные фонды за счет инвестиций, повысив производительность труда иего интенсивность, используя технологии, позволяющие снизить материало- иэнергоемкость выпускаемой продукции, но и на основании учета при производствекаких-либо товаров с целью их последующего вывоза за пределы республики,которая вследствие этого может быть сформирована либо как благоприятная, либокак не благоприятная для роста конкурентоспособности адыгейских товаров:
1. Факторыпроизводства, т.е. природные ресурсы, рабочая сила, инфраструктура и т.д.
2. Объемспроса и требовательность покупателей.
3. Стратегияпредприятия, его структура и конкуренты, иными словами цели собственникапредприятия и его управляющих, характер конкуренции
4. Родственныеи поддерживающие отрасли, т.е. обеспеченность производителя конкурентоспособнойпродукцией для своего производства достаточно конкурентоспособнымипоставщиками.
5. Изобретения,неожиданные повороты политики или изменения в мировой экономике.
6. Государственнаяполитика, ее способность усиливать или ослаблять влияние всех остальныхпараметров, формирующих экономическую среду.
7. Повышениекачества продукции, соответствие стандартам, сертификация.
8. Имиджпредприятия.
9. Рекламапродукции
10.Использованиеданных о предприятии, его продукции на сайте в Интернете.
Кромеуказанных мер, обеспечивающих нормальные, предсказуемые условияфункционирования экономики, главным фактором решения проблемы сбыта являетсяповышение конкурентоспособности товаров за счет улучшения качества и сниженияиздержек на их производство и реализацию. Кардинальное решение данной задачивозможно только в результате:
— обновления технологической базы;
— разработки и освоения новых видов продукции, соответствующих по своимкачественным характеристикам потребностям рынка;
— диверсификация внешней торговли;
— сертификация продукции;
— развитие информационной инфраструктуры отечественных товаропроизводителей;
— регулирования цен;
— использования различных видов рекламы;
— поиск новых рынков сбыта;
— улучшения качества продукции;
— своевременного прогнозирования конкурентов
Глава2. Финансовый анализ деятельности ЗАО молкомбинат «Адыгейский»
2.1 Анализ валюты бухгалтерского баланса. Горизонтальныйи вертикальный анализ бухгалтерского баланса
Для общей оценки финансового состояния предприятиясоставляют уплотненный баланс, в котором объединяют в группы однородные статьи.При этом сокращается число статей баланса, что повышает его наглядность ипозволяет сравнивать с балансами других предприятий. В таблице 3 приведен одиниз вариантов построения уплотненного аналитического баланса по данным формы №1(бухгалтерский баланс).
Таблица 3
Уплотненный баланс ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»Актив
На 01.01.06
тыс.
руб.
На
01.01.07
тыс.
руб
На 01.01.08
Тыс
.руб. Пассив
На
01.01.
06
тыс.
руб.
На 01.01.
07
Тыс.
руб
На 01.01.
08
тыс.
руб.
1.Внебалан-
совые активы 3.Капитал и резервы 1.1.Нематери-альные активы - - - 3.1.Уставный капитал 10518 10518 10518 1.2.Основные средства 15412 18439 19853 3.2.Добавочный капитал 19216 19216 19216 1.3.Незавершенное строительство 4712 4712 4783 3.3.Резервный капитал, фон-ды, целевые финансы и поступления - - - 1.4.Долгосрочные финансовые вложения - - - 3.4.Нераспределенная прибыль(непокрытый убыток) (25779) (16015) (12630) 1.5.Отложенные налоговые активы 2195 2418 1825 Итого по разделуIII 3955 13719 17104 1.6.Прочие внеоборотные активы - - - 4.Долгосрочные пассивы 4988 12896 12173 Итого по разделу I 22319 25569 26461 5.Краткосрочные пассивы 2.Оборотные активы 5.1.Заемные средства 10269 1919 5083 2.1.Запасы 2440 3699 5568 5.2.Кредитор-скаязадолжен-ность 9273 7162 8472 2.2.НДС 318 78 39 5.3.Расчеты по дивидендам - - - 2.3Дебитор-ская задолженн 3386 5700 10260 5.4.Доходы будущих периодов 26 25 23 2.4.Краткороч-ные фин.влож - - - 5.5.Фонды потребления - - - 2.5.Денежные средства 48 675 527 5.6.Резервы предстоя-щих расходов и платежей - - - 2.6Прочие оборотные активы - - - 5.7Прочие краткосроч-ные пассивы - - - Итого по разделу II 6192 10152 16394 Итого по разделуV 19568 9106 13578
Баланс
(1+2) 28511 35721 42855
Баланс
(3+4+5) 28511 35721 42855
Анализуплотненного баланса ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» свидетельствует о ростевалюты баланса за период с 01.01.2006 по 01.01.2008. В частности, за период с01.01.2006г. по 01.01.2007г. валюта бухгалтерского баланса данного предприятияувеличилась на 7210 тыс. руб., а с 01.01.2007 г. по 01.01.2008 г. увеличиласьна 7134 тыс. руб.
Дляхарактеристики уровня роста валюты баланса используем коэффициент роста валютыбаланса Кб, который определяется следующим образом:
Кб= ((Бср1-Бср0)/Бср0)х100,(1)
гдеБср1, Бср0 — средняя величина итога баланса за отчетный ипредыдущий периоды.
Анализуплотненного баланса показал, что коэффициент роста валюты баланса за анализируемыйпериод (с 01.01.2006 по 01.01.2008) составил 22,33 %. Этот рост в целомзаслуживает положительной оценки.
Коэффициентроста выручки от реализации продукции Kvрассчитываемпо формуле:
Kv = ((V1-Vo)/V0)x100,(2)
гдеVj, Vo-выручкаот реализации продукции за отчетный и предыдущий периоды.
Запоследние три года ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» характеризуются устойчивымростом как выручки, так валовой прибыли предприятия.
Коэффициентроста выручки от реализации продукции в 2006г. в сравнении в 2005 г. составил31,81 %, а в 2007г. в сравнении с 2006г. — 50,79%.
Вструктуре актива уплотненного баланса следует выделить рост денежных средств запериод с 01.01.06 по 01.01.08 с 48 тыс. руб. до 527 тыс. руб. Кроме того,выделяется увеличение дебиторской задолженности с 3386 тыс. руб. (01.01.2006г.)до 10260 тыс. руб. (01.01.2008г.). Следует также выделить резкое сокращениезначения НДС по приобретенным ценностям: с 318 тыс. руб. на 01.01.06г. до 39тыс. руб. на 01.01.07г. Темп роста основных средств сравнительно незначителен:128,8%.
Вструктуре пассива уплотненного баланса предприятия за анализируемый периодпримечателен рост «Капитала и резервов» за с (25779) тыс. руб. на 01.01.06г. до(12630) тыс. руб. на 01.01.08г., а также существенный рост (более чем в 2 раза)величины долгосрочных пассивов (с 4988 тыс. руб. на 01.01.06г. до 12173 тыс.руб. на 01.01.08г.).
Горизонтальныйанализ заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц, вкоторых абсолютные балансовые показатели дополняются относительными темпамироста (снижения). С целью выявления абсолютных и относительных измененийвеличин различных статей баланса ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» за период с01.01.06г. по 01.01.08г. проведем горизонтальный анализ баланса данногопредприятия.
Таблица4
Горизонтальныйанализ баланса ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»Показатели На 01.01.06г На 01.01.07 г На 01.01.08 г.
Тыс.руб. % Тыс.руб. % Тыс.руб. %
Актив
1.Внеоборотные активы
1.1.Нематериальные активы - - - - - -
1.2.Основные средства 15412 100 18439 119,6 19853 128,8
1.3.Незавершенное строительство 4712 100 4712 100,0 4783 101,5
1.4.Долгосрочные финансовые вложения - - - - - -
1.5 Отложенные на- 2195 100 2418 110,2 1825 83,1 логовые активы 1.6 Прочие внеобо- - - - - - - ротные активы Итого по I разделу 22319 100 25569 114,6 26461 118,6 2. Оборотные ак- тивы 2.1 Запасы 2440 100 3699 151,6 5568 228,2 2.2 НДС 318 100 78 24,5 39 12,3 2.3 Дебиторская за- 3386 100 5700 168,3 10260 303,0 долженность 2.4 Краткосрочные - - - - - - финансовые вложе- ния 2.5 Денежные сред- 48 100 675 1406,3 527 1097,9 ства Итого по II разде- 6192 100 10152 164,0 16394 264,8 лу БАЛАНС (1+2) 28511 100 35721 125,3 42855 150,3 Пассив 3. Капитал и ре- зервы 3.1 Уставный капи- 10518 100 10518 100 10518 100 тал 3.2 Добавочный ка- 19216 100 19216 100 19216 100 питал 3.3 Резервный ка- - - - - - питал, фонды, целе- вые финансирова- ния и поступления 3.4 Нераспределен- (25779) 100 (16015) 62,1 (12630) 49,0 ная прибыль (непо- • крытый убыток) Итого по разделу 3955 100 13719 346,9 17104 432,5 4. Долгосрочные 4988 100 12896 258,5 12173 244,0 5.Краткосрочные пассивы 5.1Заемные средства 10269 100 1919 18,7 5083 49,5 5.2Кредиторская задолженность 9273 100 7162 77,2 8472 91,4 5.3Расчеты по дивидендам - - - - - - 5.4Доходы будущих периодов 26 100 25 96,2 23 88,5 5.5Фонды потребления - - - - - - 5.6Резервы предстоящих расходов и платежей - - - - - - 5.7Прочик краткосрочные пассивы - - - - - - Итого по разделуV 19568 100 9106 46,5 13578 69,4 Баланс 28511 100 35721 125,3 42855 150,3 /> /> /> /> /> /> /> /> />
Врезультате горизонтального анализа баланса ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» следуетвыделить рост стоимости основных фондов. Внеоборотные активы вырослисравнительно незначительно (темп роста — 118,6%). В структуре оборотных активовотмечается рост денежных средств и дебиторской задолженности.
Вструктуре «Капитала и резервов» следует отметить неизменность
уровняуставного и добавочного капиталов, а также сокращение величины непокрытогоубытка (темп роста в 2006г. составил 62,1%, а в 2007г. — 49,0% в сравнении спервоначальным уровнем данного показателя на 01.01.2006г.). При этом заанализируемый период в структуре пассива ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»отмечается рост уровня долгосрочных пассивов (темп роста
составил244,0 % в сравнении со значением на начало периода (первоначальным значением на01.01.2006г.)). Большое значение для оценки финансового состояния имеетвертикальный (структурный) анализ актива и пассива баланса, который даетпредставление финансового отчета в виде относи тельных показателей.
Цельвертикального анализа заключается расчете удельного веса отдельных статей витоге баланса и оценка его изменений. С помощью вертикального анализа можнопроводить межхозяйственные сравнения предприятий, а относительных показателисглаживают негативное влияние инфляционных процессов. В таблице 5 структурно представленбаланс предприятия по укрупненной номенклатуре статей:
Таблица5
Вертикальныйанализ баланса ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»Показатели На 01.01.06 На 01.01.07 На 01.01.08
% % %
Актив
1. Внеоборотные активы
1.1 Нематериальные активы - - -
1.2 Основные средства 54,06 51,62 46,33
1.3 Незавершенное строительство 16,53 13,19 11,16
1.4 Долгосрочные финансовые вложения - - -
1.5 Отложенные налоговые активы 7,70 6,77 4,26
1.6 Прочие внеоборотные активы _ - -
Итого по I разделу 78,28 71,58 61,75
2. Оборотные активы
2.1 Запасы 8,56 10,36 12,99
2.2 НДС 1,12 0,22 0,09
2.3 Дебиторская задолженность 11,88 15,96 23,94
2.4 Краткосрочные финансовые вложе- - - -
ния
2.5 Денежные средства 0,17 1,89 1,23
2.6 Прочие оборотные - - -
средства
Итого по II разделу 21,72 28,42 38,25
БАЛАНС (1+2) 100 100 100
Пассив
3. Капитал и резервы
3.1 Уставный капитал 36,89 29,44 24,54
3.2 Добавочный капитал 67,40 53,79 44,84
3.3 Резервный капитал, фонды, целевые финансирования и поступления - - - 3.4 Нераспределенная прибыль (непо- -90,42 -44,83 -29,47 крытый убыток) Итого по разделу III 13,87 38,41 39,91 4. Долгосрочные пассивы 17,50 36,10 28,41 5. Краткосрочные пассивы 5.1 Заемные средства 36,02 5,37 11,86 5.2 Кредиторская задолженность 32,52 20,05 19,77 5.3 Расчеты по дивидендам - - - 5.4 Доходы будущих периодов 0,09 0,07 0,05 5.5 Фонды потребления - - - 5.6 Резервы предстоящих расходов и платежей - - - 5.7 Прочие краткосрочные пассивы - - Итого по разделу V 68,63 25,49 31,68 БАЛАНС 100 100 100 /> /> /> /> /> /> /> />
Вертикальныйанализ дает основание судить о том, что основную часть имущества предприятиязанимают внеоборотные активы. В структуре активов ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»основную (причем довольно значительную) долю составляют основные средства (на01.01.06 — 54,06%, на 01.01.07 — 51,62%, на 01.01.08 — 46,33%). Прочемпроисходит увеличение доли дебиторской задолженности ЗАО Молкомбинат«Адыгейский» (с 11,88%) на 01.01.06 до 23,94%о на 01.01.08). Примечателен ростдоли запасов, доля которых в структуре активов увеличилась с 8,56%> на01.01.06 до 12,99%) на 01.01.08.
Еслина начало анализируемого периода (на 01.01.06) основную долю в структурекапитала предприятия занимали краткосрочные пассивы (68,63%>), то к концупериода (на 01.01.08) — капитал и резервы (39,91%). В частности, примечательнов данном отношении сокращение доли краткосрочных заемных средств (с 36,02%) на01.01.06 до 11,86% на 01.01.08). Вместе с тем за 2006-2007гг. отмечалосьсокращение доли уставного (с 36,89%) на 01.01.06 до 24,54% на 01.01.08),добавочного капитала (с 67,40% на 01.01.06 до 44,84% на 01.01.08) в структурепассива предприятия. Для того чтобы комплексно охарактеризовать как структуруотчетной бухгалтерской формы, так и динамику отдельных ее показателей,целесообразно составление сравнительного аналитического баланса.
2.2Абсолютные показатели и коэффициенты финансовой устойчивости
Финансоваяустойчивость предприятия определяется с помощью двух групп показателей:
- абсолютныепоказатели финансовой устойчивости;
- относительныепоказатели финансовой устойчивости.
Абсолютнымипоказателями финансовой устойчивости являются показатели, характеризующиестепень обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования. Расчетданных показателей производится на основе бухгалтерских балансов за 2005-2007года.
Дляхарактеристики источников формирования запасов определяют три основныхпоказателя:
1.Наличиесобственных оборотных средств (СОС). Этот показательхарактеризует чистый оборотный капитал. Его увеличение по сравнению спредыдущим периодом свидетельствует о дальнейшем развитии деятельностипредприятия
СОС= 111 рП-IpA,
гдеIII рП — III раздел пассива баланса «Капитал и резервы»; IрА-1 раздел баланса «Внеоборотные активы». 2. Наличие собственных и долгосрочныхзаемных источников формирования запасов и затрат (СД):
СД= СОС + 1 УрП,
гдеIV рП — это IV раздел пассива баланса «Долгосрочные обязательства».
3.Общаявеличина основных источников формирования запасов и затрат (ОИ):
ОИ= СД + КЗС,(5)
гдеКЗС — стр. 610 V раздела пассива баланса.
Тремпоказателям наличия источников формирования запасов соответствуют трипоказателя обеспеченности запасов источниками их формирования:
1.Излишек(+) или недостаток (-) собственных оборотных средств
(АСОС): АСОС = СОС-3, (6)
где3 — запасы (стр. 210 II раздела актива баланса).
2.Излишек(+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных источников формированиязапасов
(АСД): АСД = СД-3,(7)
3.Излишек(+) или недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов
(АОИ):АОИ = ОИ-3.(8)
Дляоценки финансовой устойчивости анализируемого предприятия составим таблицу 6.
Таблица'6
Анализфинансовой устойчивости ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»Показатели Условн. обозн-я На 01.01.06 гыс. руб.
На 01.01.07 тыс.
руб.
На 01.01.08 тыс.
руб. Изменения за период тыс. руб. 2006г. 2007г. 2006-2007гг. 1. Источники формирования собственных оборотных средств III рП 3955 13719 17104 9764 3385 13149 2. Внеоборотные 1рА 22319 25569 26461
активы 3250 892 4142
3. Наличие собст- СОС
венных оборот-
ных средств -18364 -11850 -9357 6514 2493 9007
4. Долгосрочные IV рП
пассивы 4988 12896 12173 7908 -723 7185
5. Наличие собст- сд
венных и долго-
срочных заемных *
источников фор-
мирования средств -13376 1046 2816 14422 1770 16192
6. Краткосрочные кзс
заемные средства 10269 1919 5083 -8350 3164 -5186
7. Общая величи- ОИ -3107 2965 7899 6072 4934 11006
на запасов
(стр.5+6)
8. Общая величи- 3
на запасов 2440 3699 5568 1259 1869 3128
9. Излишек (+), А СОС
недостаток (-)
СОС (стр. 3-
стр.8) -20804 -15549 -14925 +5255 +624 +5879
10. Излишек (+),
недостаток (-)
собственных и
долгосрочных за-
емных источни-
ков формирова- АСД
ния запасов
(стр. 5 — стр.8) -15816 -2653 -2752 +13163 -99 +13064
11. Излишек (+),
недостаток (-)
общей величины
основных источ-
ников формиро- АОИ
вания запасов
(стр. 7- стр.8) -5547 -734 +2331 +4813 +3065 +7878
/> /> /> /> /> /> /> /> /> /> /> /> /> /> /> />
Заанализируемый период происходит сокращение недостатка собственных оборотныхсредств (ΔСОС), резкое сокращение недостатка собственных и долгосрочныхзаемных источников формирования запасов (Δ СД), а также недостатка общейвеличины основных источников формирования запасов (ΔОИ).
Приведенныепоказатели обеспеченности запасов соответствующими источниками финансированиятрансформируются в трехфакторную модель (М):
М=(ΔСОС,ΔСД, ΔОИ).(9)
Даннаямодель характеризует тип финансовой устойчивости. На практике существует 4 типафинансовой устойчивости (абсолютная, нормальная, неустойчивое финансовоеположение и критическое).
ДляЗАО Молкомбинат «Адыгейский» на начало и конец 2006г. трех-факторная модельимеет следующий вид:
М=(0,0,0),т.к. ΔСОС
Даннаямодель соответствует четвертому типу финансовой устойчивости, т.е. финансовоесостояние предприятия характеризуется как критическое (по причине крайнегонедостатка в собственных оборотных средствах).
Наконец 2007г. для ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» трехфакторная модель имеетследующий вид:
М=(0,0,1), т.к.ΔСОСО, ΔСД0.
Даннаямодель соответствует третьему типу финансовой устойчивости, т.е. финансовоесостояние предприятия характеризуется как неустойчивое.
Котносительным показателям финансовой устойчивости можноотнести следующие коэффициенты:
1.Коэффициентобеспеченности собственными средствами:
К0СС=(ШрП-1рА)/1рА,(10)
Характеризуетстепень обеспеченности СОС предприятия, необходимую для финансовойустойчивости.
2.Коэффициентобеспеченности материальных запасов собственными средствами:
Комз= (III рП -1 рА) / стр. 210 IpA(11)
Показывает,в какой степени материальные запасы покрыты собственными средствами и ненуждаются в привлечении заемных.
3.Коэффициентманевренности собственного капитала:
Км= (III рП -1 рА) / III рП(12)
Показывает,насколько мобильны собственные источники средств с финансовой точки зрения: чембольше, тем лучше финансовое состояние.
4.Индекспостоянного актива
Кп= 1а = 1рА/ГПрП(13)
Показываетдолю основных средств и внеоборотных активов в источниках собственных средств.
5.Коэффициентдолгосрочного привлечения заемных средств:
КдПа= I УрП / (IIIрП+ IV рП)(14)
Оценивает,насколько интенсивно предприятие использует заемные средства для обновления ирасширения производства. Если капвложения, осуществленные за счет кредитования,приводят к существенному росту пассива, то — использование целесообразно.
6.Коэффициентизноса основных средств
Ки= накопленная сумма износа / первоначальная балансовая стоимость осн. средствПоказывает, в какой степени профинансированы за счет износа замена и обновлениеосновных средств (чем дольше, тем больше К или может быть ускореннаяамортизация).
7.Коэффициентреальной стоимости имущества
Крси= (стр.1221 рА +стр. 211, 212, 213, 214) / ВБ (15)
Показывает,какую долю в стоимости имущества составляют средства производства, уровеньпроизводственного потенциала предприятия, обеспеченность производственнымисредствами производства.
8.Коэффициентавтономии (финансовой независимости или концентрациисобственного капитала):
Ка= IIIрП/ВБ.(16)
Коэффициентавтономии означает, что все обязательства предприятия могут быть покрытысобственными средствами. Рост Ка означает рост финансовой независимости.
9.Коэффициент соотношения заемных и собственных средств:
Ксзс= (IV рП + V рП) / III рП(17)
Роств динамике свидетельствует об усилении зависимости предприятия от привлеченногокапитала (
Дляоценки относительных показателей финансовой устойчивости составим таблицу 7.
Таблица7
Оценкаотносительных показателей финансовой устойчивости Показатели Условное обозначение По состоянию на Изменения за период Пред лагае мые нормы 01.01 2006 01.01 2007 01.01 2008 2006г 2007г 2006-2007 гг. 1.К обеспеченности собственными средствами
К0сс -0,823 -0,463 -0,354 0,359 0,11 0,469 >0,1 2. К обеспеченности материальных запасов собственными средствами
К0МЗ -7,526 -3,204 -1,68 4,323 1,523 5,846
о; б-
0,8 3. К маневренности собственного капитала
км -4,643 -0,864 -0,547 3,779 0,317 4,096 »0,5 4. Индекс постоянного актива
кп 5,643 1,864 1,547 -3,779 -0,317 -4,096 - 5. К долгосрочного привлечения заемных средств Кдпа 0,558 0,485 0,416 -0,073 -0,069 -0,142 - 6. К реальной стоимости имущества
КрСИ 0,084. 0,101 0,128 0,017 0,027 0,044 7. К автономии
ка 0,139 0,384 0,399 0,245 0,015 0,26 »0,5 8. К соотношения заемных и собственных средств
КСЗС 6,209 1,604 1,506 -4,605 -0,098 -4,703 Анализотносительных показателей финансовой устойчивости ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»свидетельствует о том, что предприятие не обладает финансовой устойчивостью(поскольку на протяжении всего анализируемого периода значения коэффициентовфинансовой устойчивости находятся вне диапазона рекомендуемых значений). Приэтом следует отметить существенное отклонение значений коэффициентов отдиапазона рекомендуемых значений.
2.3Анализликвидности ЗАО «Молкомбинат «Адыгейский»
Способностьпредприятия платить по своим краткосрочным обязательствам называетсяликвидностью. Иначе говоря, предприятие считается ликвидным, если оно всостоянии выполнить свои краткосрочные обязательства, реализуя текущие активы.Все активы фирмы в зависимости от степени ликвидности, то есть скоростипревращения в денежные средства, можно условно подразделить на следующиегруппы:
Наиболееликвидные активы (A1)-в эту группу входят денежные средства и краткосрочные финансовые вложения.Используя коды строк полной формы баланса (Ф №1 по ОКУД), можно записатьалгоритм расчёта этой группы:
1.Наиболееликвидные активы (А1) — в эту группу входят денежные средства икраткосрочные финансовые вложения. Используя коды строк полной формы баланса (Ф№1 по ОКУД), можно записать алгоритм расчёта этой группы:
А,= стр.260 + стр.250.(18)
2.Быстрореализуемыеактивы (А2) — в эту группу входят дебиторская задолженность, расходыбудущих периодов и прочие оборотные активы:
А2= стр.240 — стр.244 + стр.216 + стр.270.(19)
3.Медленнореализуемыеактивы (Аз) — в эту группу включаются запасы, кроме строки «Расходы будущихпериодов», НДС по приобретённым ценностям и долгосрочные финансовые вложения:
А3= стр.210 + стр.220 + стр.230 — стр.216..(20)
4.Труднореализуемые активы (А4) — в эту группу входятнематериальные активы, основные средства, незавершенное строительство и прочиевнеоборотные активы:
А4= стр.190.(21)
Пассивыбаланса по степени возрастания сроков погашения обязательств группируютсяследующим образом:
1.Наиболеесрочные обязательства (П1) — в группу включаетсякредиторская задолженность:
П1= стр.620+ стр.630+ стр.660.(22)
2.Краткосрочныепассивы (П2) — в эту группу включаются краткосрочныекредиты и займы и прочие краткосрочные пассивы:
П2= стр.610.(23)
3.Долгосрочныепассивы (П3) — в эту группу входят долгосрочные кредитыи займы, нераспределённая прибыль прошлых лет, целевые поступления, прочиекредиторы:
П3= стр. 590.(23)
4.Постоянныепассивы (П4) — в эту группу включают 3 раздел пассива«Капиталы и резервы» за исключением строк 450, 460:
П4= стр.490 + стр. 640 + стр. 650(24)
Предприятиесчитается ликвидным, если его текущие активы превышают его краткосрочныеобязательства. Предприятие может быть ликвидным в большей или меньшей степени.Для определения ликвидности баланса необходимо сопоставить произведенныерасчеты групп активов и групп обязательств. Баланс считается ликвидным приусловии следующих соотношений групп активов и обязательств:
A1≥П1 А2≥ П2, А3≥ П3,А4 ≤П4. Сравнение первой и второй групп активов(наиболее ликвидных и быстро реализуемых активов) с первыми двумя группамипассивов (наиболее срочные обязательства и краткосрочные пассивы) показываюттекущую ликвидность, то есть платежеспособность или неплатежеспособность вближайшее к моменту проведения анализа время. Соответствующая группировкаактивов и пассивов баланса ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» представлена в таблице8.
Таблица8
Анализликвидности баланса ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» (тыс. руб.)Актив
На 01.01.06г
тыс.руб.
На01.07107г
тыс.руб.
На 01.01.08г
Тыс.руб. Пассив
На 01.01.06г
тыс.руб.
На01.07107г
тыс.руб.
На 01.01.08г
Тыс.руб. Платежный из- лишек или недос- таток (+,-) тыс. руб. На 01.01.06 На 01.01.07 На 01.01.08 1. Наиболее 48 675 527 1. Наибо- 9273 7162 847 ликвидные лее сроч- 2 активы (А!)
обязательства
(ПО 9225 6487 7945 2. Быстро- 3424 5803 10332 2. Кратко- 10269 1919 508 реализуемые срочные 3
активы (А2)
пассивы
(ПО 6845 +388 4 +524. 9 3. Медлен- 2720 3674 5535 3. Долго- 4988 1289 121 нореализуе- срочные 6 73 мые активы пассивы - - - (Аз)
(П3) 2268 9222 6638 4. Трудно- 2231 2556 26461 4. Посто- 3981 1374 171 реализуемые 9 9 янные ак- 4 27 +183 +118 +933 активы (АО
тивы (П4) 38 25 4 БАЛАНС 2851 1 3572 1 42855 БАЛАНС 28511 3572 1 428 55 - - -
Поданным таблицы 8 можно сделать вывод, что баланс ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»за анализируемый период не является абсолютно ликвидным. Сопоставление итогов 1группы по активу и пассиву позволяет выяснить текущую ликвидность. Текущаяликвидность свидетельствует о платежеспособности предприятия на ближайший крассматриваемому моменту промежуток времени. ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» поданному виду
ликвидностибаланса имеет платежный недостаток на 01.01.2006 г. в размере 9225тыс. руб., на01.01.2007г. — 6487тыс. руб., на 01.01.2008 г. — 7945тыс. руб. Для покрытиянаиболее срочных обязательств предприятия требуется привлечениебыстрореализуемых активов! Сравнение итогов 2 группы (по активу и пассиву)показывает тенденцию увеличения или уменьшения текущей активности в недалекомбудущем. ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» по данному виду ликвидности имеетплатежный недостаток на 01.01.2006 г. в размере 6845 тыс. руб., на 01.01.2007г.- уже платежный излишек в размере 3884 тыс. руб., а на 01.01.2008г. — платежныйизлишек в размере 5249 тыс. руб.
Сравнениетретьей группы активов и пассивов (медленно реализуемых активов с долгосрочнымиобязательствами) предприятия отражает перспективную ликвидность. Перспективнаяликвидность представляет собой прогноз платежеспособности предприятия на основесравнения будущих поступлений и платежей. ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» поданному виду ликвидности имеет платежный недостаток: на 01.01.2005г. в размере2564 тыс. руб., на 01.01.2006 г. — 2268, на 01.01.2007г. — 9222 тыс. руб.
Сопоставлениеитогов 4 группы (по активу и пассиву) позволяет сделать вывод о наличии упредприятия собственных оборотных средств. За анализируемый период на ЗАОМолкомбинат «Адыгейский» по данному виду ликвидности имеет платежный излишек:на 01.01.2006г. в размере 18338 тыс. руб., на 01.01.2007 г. — 11825 тыс. руб.,на 01.01.2008г. — 9334 тыс. руб.
Показателиликвидности применяются для оценки способности предприятия выполнять своикраткосрочные обязательства. Они дают представление не только оплатежеспособности предприятия на данный момент, но и в случае чрезвычайныхпроисшествий.
Общуюоценку платежеспособности даёт коэффициент текущей ликвидности (покрытия) — равен отношению текущих активов к краткосрочным обязательствам и определяетсяпо формуле:
Кт.л= (A1+А2 + А3) / (П1 + П2).(25)
Коэффициентпокрытия измеряет общую ликвидность и показывает, в какой мере текущиекредиторские обязательства обеспечиваются текущими активами, то есть, сколькоденежных единиц текущих активов приходится на 1 денежную единицу текущихобязательств.
Коэффициентбыстрой (строгой) ликвидности является промежуточнымкоэффициентом покрытия и показывает, какая часть текущих активов за минусомзапасов и дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются более через12 месяцев после отчётной даты, покрывается текущими обязательствами.Коэффициент быстрой ликвидности рассчитывается по формуле:
Кб= (А, + А2) / (П1 + П2).(26)
Онпомогает оценить возможность погашения фирмой краткосрочных обязательств вслучае её критического положения, когда не будет возможности продать запасы.
Коэффициентабсолютной ликвидности определяется отношением наиболееликвидных активов к текущим обязательствам и рассчитывается по формуле:
Каб.л.= А1 / (П1 + П2).(27)
Этоткоэффициент является наиболее жёстким критерием платежеспособности ипоказывает, какую часть краткосрочной задолженности фирма может погасить вближайшее время. Рассчитаем коэффициенты ликвидности ЗАО Молкомбинат«Адыгейский», используя данные таблицы 8, и представим их в таблице 9.
Таблица9
КоэффициентыликвидностиПоказатели Условное обозначение, рекомендуемое значение На 01.01. 2006 На 01.01. 2007 На 01.01. 2008 1. Коэффициент текущей ликвидности
1,174 0,317 1,118 1,209 2. Коэффициент быстрой ликвидности 0,8 0,2 0,002 0,074 0,039
Данныетабл. 9 свидетельствуют о том, что на начало и конец 2006г. предприятие необладало достаточным уровнем текущей ликвидности, и лишь на конец 2007г.коэффициент текущей ликвидности находился в диапазоне рекомендуемых значений!Аналогичная картина наблюдается и в отношении быстрой ликвидности ЗАОМолкомбинат «Адыгейский». При этом следует особо выделить крайне низкоезначение коэффициента абсолютной ликвидности данного предприятия за весьанализируемый период, что не может не настораживать потенциального инвестора. Вцелом данная картина с негативной стороны характеризует ликвидностьанализируемого предприятия.
2.4Анализ оборачиваемости оборотного капитала ЗАО «Молкомбинат «Адыгейский»
Однимиз важнейших факторов улучшения финансового состояния предприятия — этоускорение оборачиваемости оборотных средств, что позволяет при одном и том жеобъеме производства высвободить из оборота часть оборотных средств, либо приодном и том же размере оборотных средств увеличить объем производствапродукции. Оборачиваемость оборотных средства показывает, насколько быстросредства, вложенные в активы, превращаются в реальные деньги. Для оценкиоборачиваемости оборотного капитала используются следующие показатели:
1. Коэффициентоборачиваемости:
Коб=В/СО (28)
гдеСО — средняя величина оборотного капитала (руб.);
В- выручка от реализации продукции (руб.).
Коэффициентоборачиваемости показывает, количество оборотов, совершаемых оборотнымкапиталом в год. Замедление оборачиваемости требует привлечения дополнительныхсредств для продолжения хозяйственной деятельности предприятия хотя бы науровне прошлого периода.
2.Длительность одного оборота:
Дл=Т/Коб(29)
гдеТ- отчетный период в днях.
3.Коэффициентзакрепления оборотных средств:
Кз=СО/В (30)
Коэффициентзакрепления оборотных средств показывает величину оборотных средств на 1 рубльреализованной продукции. Результаты расчета показателей оборачиваемостиоборотных средств ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» представлены в таблице 10.
Таблица10
Показателиоборачиваемости оборотных средств ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»Показатели 2006 г. 2007 г. Отклонения 1. Выручка от реализации продукции, 122455 184651 +62196 работ, услуг, тыс. руб. 2. Средние остатки всех оборотных 8172 13273 +5101 средств, тыс. руб. 3. Коэффициент оборачиваемости 14,98 13,91 -1,07 (оборотов в год) 4. Длительность одного оборота (дни) 24,02 25,88 +1,85 5. Коэффициент закрепления оборот- 0,067 0,072 0,005 ных средств
Анализтаблицы 10 показал, что оборачиваемость оборотных средств данного предприятияза рассматриваемый период несколько сократилась, а именно на 1,07 оборотов вгод; длительность одного оборота увеличилась на 1,85 дня (темп роста — 107,7%). Вместе с тем следует отметить, что замедление оборачиваемости оборотныхсредств ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» вызвало у предприятия вполне определенныйубыток:
ΔСО= (Дл1-Дл0) х V1одн(31)
ΔСО=(25,81-24,33)х />=954,03(тыс.руб)
Такимобразом, на анализируемом предприятии вследствие замедления оборачиваемостиоборотных средств убыток анализируемого предприятия составил 954,03 тыс. руб.
Следующимэтапом является проведение анализа дебиторской задолженности, результатыкоторого приведены в таблице 11.
Таблица11
Анализдебиторской задолженности ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»Показатель Условное обозначение 2006 г. 2007 г. Отклонение Средняя величина дебиторской задолженно- Д* 4543 7980 +3437 сти, тыс. руб. Оборачиваемость де- Кдз = В / 26,95 23,14 -3,82 биторской задолженности, оборотов/год
Д3 Период погашения де- Дп.дз = Т / 13,36 15,56 +2,20 биторской задолженно- Кдз сти, дни Доля дебиторской за-
Удз = Д3 / 55,59 60,12 +4,53 долженности в общем объеме оборотных СО х 100 средств
Наосновании таблицы 11 можно сделать вывод, что оборачиваемость дебиторскойзадолженности ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» в 2006-2007гг. сократилась на 3,82оборотов в год, вследствие чего вырос период погашения дебиторской задолженности(на 2,2 дня). Данные обстоятельства свидетельствуют о возникновении рядатрудностей в работе коммерческой службы предприятия с торговыми посредниками,покупателями продукции. Кроме того, отмечается рост доли дебиторскойзадолженности в общем объеме оборотных средств (с 55,59% в 2006г. до 60,12% в2007г.).
2.5Экономическая характеристика показателей рентабельности ЗАО «Молкомбинат«Адыгейский». Факторный анализ показателей рентабельности
Основнымипоказателями рентабельности являются следующие:
1. Рентабельность активов (имущества) Рапоказывает, прибыль получает предприятие с каждого рубля, вложенного активы:
Ра=Пч/А (32)
где А- средняя величина активов(валюта баланса);
Пч — прибыль, остающаясяв распоряжении предприятия (чистая прибыль).
2.Рентабельностьтекущих активов Рта показывает, сколь прибыли получаетпредприятие с одного рубля, вложенного текущие активы:
Рта = Пч/ТА(33)
гдеТА — средняя величина текущих активов.
3.Рентабельностьинвестиций Ри — показатель, отражающий эффективностьиспользования средств, инвестированных в предприятие.
Ри= П/ (СК+ДО),(34)
гдеП — общая сумма прибыли за период;
СК- средняя величина собственного капитала;
ДО- средняя величина долгосрочных обязательств.
4.Рентабельностьсобственного капитала Рск отражает долю прибыли всобственном капитале:
РСК= ПЧ/СК,(35)
гдеСК — средняя величина собственного капитала.
5.Рентабельностьосновной деятельности Рд показывает, какова дол прибылиот реализации продукции (работ, услуг) основного вида деятельности в суммезатрат на производство:
РД= ПР/3,(36)
гдеПр — прибыль от реализации;
3- затраты на производство продукции.
6.Рентабельностьпроизводства (фондов) РПф показывает, насколько эффективнаотдача производственных фондов:
Рпф= П/(ОПФ+ МОА),(37)
гдеОПФ — средняя величина основных производственных фондов; МОА — средняя величинаматериальных оборотных средств.
7.Рентабельностьреализованной продукции Рп показывает размер прибыли на рубльреализованной продукции:
Pп= Пч/Vp,(38)
гдеVp-выручка от реализованной продукции (работ, услуг).
Таблица12
Основныепоказатели деятельности ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»Показатели 2006 г. (прошлый период) 2007 г. (отчетный период) Отклонения 1. Общая величина имущества (средняя величина) 32116 39288 +7172 2. Капитал и резервы (средняя величина) 8837 15411,5 +6574,5 3. Долгосрочные обязательства (средняя величина) 8942 12534,5 +3592,5 4. Средняя величина текущих активов 8172 13273 +5101 5. Выручка от реализации товаров, работ, услуг 122455 184651 +62196 6. Прибыль отчетного периода 10934 4556 -6378 7. Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия 9764 3385 -6379 8. Рентабельность активов (имущества), % 30,4 8,6 -21,8 9.Рентабельность текущих активов (стр.7: стр.4)*100% 119,48 25,50 -93,98 10. Рентабельность собственного капитала (стр.7: стр.2)*100% 110,49 21,96 -88,53 11. Рентабельность инвестиций [стр.6:(стр.2+стр.3)]*100% 61,5 16,3 -45,2 12. Рентабельность продукции (стр.7: стр.5)*100% 7,97 1,83 -6,14 /> /> /> /> /> /> />
Данныетаблицы 12 подтверждают что, несмотря на увеличение общей величины имуществаЗАО Молкомбинат «Адыгейский» происходит сокращение уровня эффективности егопроизводственно-хозяйственной, финансовой деятельности. В частности, отмечаетсявсех видов рентабельности; показательным в данном отношении является сокращениезначения рентабельности продукции ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»: с 7,97% в2006г. до 1,83% в 2007г.
Таблица13
Расчети оценка рентабельности объема продаж ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»Показатели 2006 г. (прошлый период) 2007 г. (отчетный период) Отклонения 1. Выручка от реализации то- 122455 184651 +62196 варов, продукции, работ, услуг (Vp) 2. Себестоимость реализации 104458 167882 +63424 товаров, продукции, работ, услуг (S) 3. Прибыль от реализации (ПР) (стр.1-стр.2) 17997 16769 -1228 4. Рентабельность объёма 14,7 9,08 -5,62 продаж (Pvn) (стр.3: стр.1)* 100, %
1. Изменениерентабельности объёма продаж за счёт изменения цены реализации [ АРvп (Δцены) ]:
ΔРVП(Δ цены)= — />= /> – />=0,4343-0,1470=0,2873или 28,73%
2.Изменениерентабельности объёма продаж за счёт увеличения себестоимости реализации [ ΔРVп (ΔS) ]:
ΔРVП(ΔS)=/>-/>=/>-/>=0,0908-0,4343 =-0,3435 или -34,35%
3.Проверим соответствие общего применения рентабельности продаж и совокупностьвлияния факторов:
ΔРVп = ΔРVП (Δ цены)+ΔРVП (Δ S).(39)
28,73-34,35 = -5,62. — 5,62= — 5,62.
Следующийэтап анализа — исследование взаимосвязи между показателями рентабельности активов,оборачиваемости активов и рентабельности реализованной продукции:
Ра=/>=/>х /> (40)
Этотпоказатель отражает прибыльность активов, которая обусловлена как ценовойполитикой на предприятии, так уровнем затрат на производство реализованнойпродукции (уровень рентабельности). Кроме того, через рентабельность активовможно оценить деловую активность предприятия через оборачиваемость активов.Факторный анализ рентабельности предприятия рассчитаем методом цепнойподстановки, используя данные таблицы 14.
Таблица14
Оценкапоказателей, рассчитанных на основе активов ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»Показатели 2006 г. (прошлый период) 2007 г. (отчетный период) Отклонения
Оборачиваемость активов
/>/>а/>оброты 3,8129 4,6999 +0,887
Рентабельность реализованной продукции
/>/>=Рn, % 7,9735 1,8332 -6,1404 3. Рентабельность активов %, Ра 30,4023 8,6159 -21,7864
1.Изменениерентабельности активов за счёт ускорения оборачиваемости активов [ Δ Ра (ΔОа) ]:
ΔРа (ΔOa)=OlaхPn°-Ра° =4,6999x7,9735-30,4023= 7,0724.
2.Изменениерентабельности активов за счёт снижения рентабельности реализованной продукции[ΔРа (ΔРn)]:
ΔРа (ΔРn)= Р1а -01а×Рn° =8,6159-4,6999x7,9735= — 28,8588.
3.Проверимсоответствие общего изменения рентабельности активов сумме влияния факторов:
ΔРа=ΔРа(ΔОа)+ΔРа(ΔРn).
21,7864= 7,0724-28,8588.
21,7864= -21,7864.
Таблица15
Результатыфинансового анализа№пп Наименование показателя Значение показателя по годам Рекомендуемые значения 2006 г 2007 г. 1 Коэффициенты финансовой устойчивости: -коэффициент обеспеченности собственными средствами -0,463 -0,354 ≥0,1 -коэффициент автономии 0,384 0,399 ≥0,5 -коэффициент соотношения заемных и собственных средств 1,6 1,5 ≤1 2 Коэффициенты ликвидности -коэффициент текущей ликвидности 1,118 1,209 1÷2 -коэффициент быстрой ликвидности 0,713 0,801 0,8÷1,0 -коэффициент абсолютной ликвидности 0,074 0,039 ≥0,2 3 Коэффициент оборачиваемости оборотных средств 15 14 4 Показатели рентабельности
-рентабельность основной деятельности, % (/>) 2,5 8,9
-рентабельность производства, %
(/>) 51 17
Такимобразом все коэффициенты финансовой устойчивости ниже рекомендуемых значений,что говорит о неудовлетворительной деятельности анализируемого предприятия.
Глава3. Конъюнктурныеисследования целевого рынка и выбор общей стратегии конкуренции
3.1Основные показатели деятельности ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»
Основныетехнико-экономические показатели функционирования ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»для удобства анализа представим в табличной форме (таблица З.1.).
Таблица3.1
Оcновныепоказатели деятельности ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» за 2005-2007гг.Показатели 2005г. 2006г. 2007г. Темп роста, % 2006/ 2005
2007/
2006 2007/ 2005 Объем реализованной продукции, тыс. руб. 92901 122455 184651 131,8 150,8 198,8 Себестоимость, тыс. руб. 80769 104458 167882 129,3 160,7 207,9 Прибыль (убыток) от реализации, тыс. руб. 8981 12090 5235 134,6 43,3 58,3 Валовая прибыль (убыток), тыс. руб. 12132 17997 16769 148,3 93,2 138,2 Чистая прибыль, тыс. руб. 5419 9764 3385 180,2 34,7 62,5 Среднемесячная з/плата, руб. 3319 4930 7320 148,5 153,1 220,5 Численность персонала — всего 156 151 167 96,8 110,6 107,1
Фонд оплаты труда (месячный), тыс.
руб. 517,76 744,43 1222,44 143,8 164,2 236,1 Фондоотдача ОПФ 6,09 7,03 8,12 115,4 115,5 133,3 Рентабельность продукции, % 5,8 7,97 1,83 137,4 23,0 31,6
Данныетаблицы 3.1. свидетельствуют об удовлетворительном
положенииЗАО Молкомбинат «Адыгейский», В частности, за анализируемый период (2005-2007г.г.)отмечается рост объема реализованной продукции (темп роста составил 198,8%),себестоимости продукции (тем роста за 2005-2007 гг. составил 207,9%), валовойприбыли предприятия (темп роста составил 138,2%), а также интенсивностьиспользования таких ресурсов как трудовые ресурсы и основные производственныефонды (в частности, фондоотдача на предприятии возросла с 6,09 до 8,1.2).Вместе с тем, примечательным является существенное сокращение рентабельностипродукции (с 5,8% в 2005г. до 1,83%> в 2007г.), и прибыли от реализации (с8981 тыс. руб. в 2005г. до 5235 тыс, руб. в 2007г.), а также чистой прибылианализируемого предприятия (с 5419 тыс. руб. в 2005г. до 3385 тыс. руб. в2007г.). За анализируемый период на ЗАО «Молкомбинат «Адыгейский» отмечаетсярост численности работников (в том числе производственного и управленческогоперсонала) (тем рост среднесписочной численности персонала предприятия за2005-2007 гг. составил 107,1%).
Динамикапроизводства основных видов молочной продукции ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»схематично представлена на рис 3.1.
/>
Рис.3.1. Динамика производства основных видов продукции предприятия за 2005-2008гг. (тонн)
Анализданных рис. 3.1. показывают, что за рассматриваемый период отмечаетсязначительный рост выпуска продукции в натуральном выражении по основным видампродукции (кроме мороженного, производство которого пока приостановлено). Приэтом видно, что основная доля производства молочной продукции «приходится» натри ассортиментной группы: молоко, кефир, сметана. Вместе с тем 2008годознаменован заметным сокращением оборотных активов ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»и соответственно сокращением объемов производства молочной продукции. Мировойфинансовый кризис, удорожание стоимости кредитных ресурсов, переход поставщиковна работу по новой системе расчетов по сырье стали причиной данного сокращенияобъема производства молочной продукции ЗАО Молкомбинат «Адыгейский». При этомпредприятие характеризуется следующими производственными мощностями попроизводству молочной продукции (цельномолочной продукции) (мощностьпредприятия в смену):
— цельномолочная продукция: 16 тонн;
— масло животное: 2 тонны;
— сметана: 5 тонн;
— сыр сычужный: 0,5 тонны; творог: 1 тонна; майонез: 1 тонн. Вместе с темзначительная часть производственных мощностей ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» остаетсянезагруженными, основной причиной чего является дефицит молочного сырья.
3.2Ассортимент выпускаемой продукций ЗАО Молкомбинат «Адыгейский», географияпродаж продукции
ЗАОМолкомбинат «Адыгейский» занимается переработкой молока на промышленной основе.Основные виды продукции:
- Масложивотное
- Цельномолочнаяпродукция
- Сырадыгейский
- Мороженое
- Нежирнаяпродукция
- Майонез
Молкомбинатимеет 5 фирменных продуктовых магазинов с общегодовым товарооборотом около 4млн. руб. Основными потребителями продукции являются торгующие предприятия,организации города Майкопа и Республики Адыгея. Установленная мощностьпредприятия 250 тонн
молокав сутки. В настоящее время существующий спрос на эту продукцию удовлетворяетсяприобретением ассортимента мороженого. Предприятие располагает достаточнымипроизводственными и складскими помещениями для установки планируемогооборудования,
Вразвернутом виде ассортимент продукции представлен в таблице 3.2.
Таблица3.2.
Ассортиментпродукции ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»№ Наименование продукции Расфасовка, Т° Срок п/п упаковка хранении, суток 1. Молоко 302% 1л \ Фляга 4 1,5 2 Молоко фтор.302% 500г.\пленка 4 1,5 3. Молоко 2,5% 1л\пленка 4 5 4. Молоко 3,5% «Лаго-Наки» 0,95 0\ кувшин 4 5 5. Кефир 2,5% 500г.\пленка 4 5 6. Кефир 2,5% 1л \ пленка 4 5 7. Кефир 2,5% «Лаго-Наки» 0,95 \ кувшин 4 5 8. Кефир 2,5% «Лаго-Наки» 470г.\стакан 4 5 9, Кефир 2,5%) «Лаго-Наки» 200 \ стакан 4 5 10. Бифилюкс 2,5% «Лаго-Наки» 0,5 \ кувшин 4 7 11. Ряженка 2,5% 500г.\пленка 4 5 12. Ряженка 2,5% «Лаго-Наки» 500г.\стакан 4 5 13. Айран 1,5% «Лаго-Наки» 250г.\стакан 4 14 14. Айран 1,5%) «Лаго-Наки» 50()г.\стакан 4 14 15. Сметана 20% вес. 20кг\контейнер 4 7 16. Сметана 20%• 450г.\пленка 4 14 17. Сметана 20% 250г.\пленка 4 14 18. Сметана 20% 600г\ведерко 4 7 19 Сметана 20% «Лаго-Наки» 470г.\стакан 4 14 20 Сметана 20%) «Лаго-Наки» 230г\стакан 4 14 21 Сметана 20% вес. 20кг\контейнер 4
7 22 Сметана 20% 600г.\ведерко 4 7 23 Сметана 20% «Лаго-Наки» 470г\стакан 4 14 24 Сметана 20% «Лаго-Наки» 230г\стакан 4 14 25 Творог нежирный, вес 1 кг 4 1,5
26 Творог нежирный, фасован. 2 5 Огшергамент 4 3
27 Творог 9% вес. 1 кг 4 1,5
28 Творог' 9% фасованный 250г\пергамент 4 3
29 Творог 18% вес. 1 кг 4 1,5
30 Творог 18%> фасованный 250г\пергамент 4 3
31 Сыр адыгейский 45%> 1 кг\ вакуум, у пак. 4 35
32 Сыр адыгейский 45% копч. 1 кг\ вакуум, у пак 4 35
33 Масло ГОСТ 37-91 весовое 20кг\монолит -3 90
34 Масло ГОСТ 37-91 185г\пергам. -3 20
35 Масло ГОСТ 37-91 «Лаго-Наки» 185г\фольга -3 20
36 Спред «Любимый вкус» 185г\фольга -3 20
37 Масло топленое 500г\ведерко -3 90
38 Майонез «Провансаль» 600г\ведерко 4 30
39 Майонез «Провансаль» «Даго- 450г\стакан 4 30
40 Майонез «Провансаль» «Ла го- 230г\стакан 4 30
/> /> /> /> /> /> /> /> /> /> />
Данныетаблицы 3.2 свидетельствуют о том, что ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» отличаетсязначительной широтой и глубиной ассортимента. В частности на анализируемомпредприятии выделяется 9 ассортиментных групп: молоко (4 наименования, в томчисле фторированное), сметана (10
наименований),творог (6 наименований), В то же время ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» в большейстепени специализируется на производстве молочно -кислой продукции, имеющийнезначительный срок хранения (в отличие от основных региональных молкомбинатов- ОАО Молзавод «Гиагинский», ЗАО Молзавод «Шовгеновский», ООО «Тамбовский»,специализирующихся на производстве сыров (сырь Адыгейский. Сулугуни и т.п.).Структура реализации продукции ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» за анализируемыйпериод (2005-2007гг.) не претерпела сколь либо существенных изменений, Вструктуре реализации продукции основную долю занимает молоко и сметана. Приэтом наибольшей широтой ассортиментной группы на ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»характеризуется именно сметана (15%, 20% жирности в разной упаковке и разногообъема) (более 10 наименований). ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» применяет стратегиюдифференциации продукции и характеризуется значительной широтой и глубинойтоварного ассортимента. Таким образом, товарная политика ЗАО Молкомбинат«Адыгейский» направлена на максимизацию ассортимента молочной продукции,реализуемой предприятием на целевом рынке.
Структураассортимента молочной продукции ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» схематичнопредставлена на рис.3.2
/>
Рис.3.2.Структурареализации молочной продукции ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» (по результатам 2009г).*[1]
Структураассортимента свидетельствует о том, что основную долю дохода приносит именнопроизводство и реализация молока (в разной расфасовке и упаковке), Т.е.предприятие, несмотря на достаточно широкий ассортимент выпускаемой продукции,в основном, реализует молоко (занимается его технологической обработкой ирасфасовкой), т.е. предприятие не имеет высокий уровень технологическихпеределов.
Второеи третье место по уровню дохода от реализации продукции на рынке занимает кефири сметана соответственно, На четвертом и пятом месте по уровню дохода от реализацииЗАО Молкомбината «Адыгейский» «занимает» ряженка и творожная продукция.Остальные виды продукции ЗАО Молкомбината «Адыгейский» имеют крайненезначительную долю в структуре дохода от продаж (в том числе и сыр)!
ЗАОМолкомбинат «Адыгейский» применяет такую корпоративную (общую) стратегию как стратегиюдифференциации продукции; в частности данное предприятие имеет значительныйассортимент выпускаемой продукции (в частности, около 10 ассортиментных групп,глубина которых в среднем составляет 6-8 позиций).
ЗАОМолкомбинат «Адыгейский» за последние 3 года значительно расширил ассортиментвыпускаемой продукции за счет:
- Увеличенияассортимента выпускаемой сметаны (за счет большего выбора объема и вида тары);
- Новымтоваром ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» является Бифилюкс Лаго-Наки 3,5% 0,95 л.;Сыр адыгейский копченый, а также Молоко Лаго-Наки 3,5%» 0,95 л., РяженкаЛаго-Наки 2,5% 0,5 л.
Крайневажно, чтобы ассортимент поставок молока расширился за счет жирности иупаковки, В этом случае Молкомбинат «Адыгейский» будет более успешноконкурировать с другими предприятиями, продающими на местном рынке лишь одинили два типа молока по жирности.
Дляуспешной конкуренции и завоевания остаточно заметной ниши на анализируемомрынке широкая номенклатура молока — обязательное условие. Помимо обычногомолока • возможна организация производства и поставка фруктового молока,витаминизированного молока и, особенно, диетического и лечебного видов молока(для больных диабетом, сердечно-сосудистыми заболеваниями т.д.). Но указаннымвидам молока заполнена лишь небольшая часть регионального и городского рынка.
ЗАОМолкомбинат «Адыгейский» характеризуется значительной широтой и глубинойтоварного ассортимента. В частности на анализируемом предприятии выделяется 9ассортиментных групп: молоко (4 наименования, в том числе фторированное),сметана (10 наименований), творог (6 наименований). В то же время ЗАОМолкомбинат «Адыгейский» в большей степени специализируется на производствемолочно- кислой продукции, имеющий незначительный срок хранения, в отличие отосновных региональных молкомбинатов — ОАО Молзавод «Гиагинский», ЗАО Молзавод«Шовгеновский», ООО «Тамбовский», специализирующихся на производстве сыров(сырь Адыгейский, Сулугуни и т.п.). География продаж (структура основных рынковсбыта) молочной продукции ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» схематично представлена рис.3.3.*[2]
/>
Рис.3.3Структура основных рынков сбыта
Приэтом целевым рынком ЗАО Молкомбинат «Адыгейский выступает рынок молочнойпродукции Республики Адыгея, в т.ч.: Майкопский р-н Республики Адыгея-36,7%общего объема реализованной продукции; Кошехабльский р-н Республики Адыгея -9,8%;Гиагинский р-н Республики Адыгея- 6,3%; Белореченский р-н Краснодарского края-16,3%, Апшеронский р-н Краснодарского края -10,5%.
3.3Анализконъюнктуры целевого рынка ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»
Анализосновных конкурентов ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» на его целевом рынке:Проведенное в п.3.2 изучение географии продаж цельномолочной продукции ЗАОМолкомбинат «Адыгейский» позволяет сделать вывод о том, что в качествеосновного целевого рынка данного предприятия следует рассматривать именно рынокцельномолочной продукции Республики Адыгея (и в особенности г.Майкоп,Майкопский район). Реализация продукции молкомбинатом «Адыгейский» в некоторыерайоны Краснодарского края является лишь дополнительным элементом системыраспределения готовой продукции.
Длявыявления места ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» на целевом рынке, а так жеперспектив развития товарной политики данного предприятия ( в т.ч. повышенияуровня конкурентоспособности молочной продукции предприятия) необходимо провестианализ конкурентной среды. К основным предприятиям молочной отрасли РеспубликиАдыгея относятся: крупные предприятия: ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»; ОАОМолзавод «Гиагинский»; ЗАО Молзавод «Шовгеновский»; малые предприятия: ОООМолзавод «Маяк»; ООО КФХ «Исток»; ООО «Тамбовский». В таблице 3.3. представленысведения о переработке молока на предприятиях Республики Адыгея.
Таблица 3.3.
Сведения опереработке молока на предприятиях молочной отрасли Республики Адыгея в2003-2007гг*[3]Наименование предприятий 2003г. 2004г. 2005г. 2006г. 2007г. Всего в т.ч. произв. в РА Всего в т.ч. произв. в РА Всего в т.ч. произв. в РА Всего в т.ч. произв. в РА Всего в т.ч. произв. в РА
Всего по
республике,
тонн 36913 17642 38663 18530 37922 17948 6258 9142 50928 5186 в т.ч. по 36354 17120 37682 17717 33780 14965 39678 8643 41427 5145
ЗАО
Молкомбинат «Адыгейский» 1036 155 4167 764 5712 1096 5942 491 7560 581
ОАО Молзавод
«Гиагинский» 31817 14216 33033 16702 28068 13869 33736 8152 32060 4463 ЗАО Молзавод «Шовгеновский» 482 251 1807 101 в т.ч. по малым предприятиям: 559 522 981 813 4142 2983 6580 499 9501 41
ООО
«Тамбовский» 123 86 168 20 1857 1857 5204 9176 ООО Молзавод «Маяк» 436 436 770 770 945 910 463 463 108 К(Ф)Х «Исток» 43 23 ■ 1340 216 3116 913 217 41 ИТОГО: 33971 15415 39162 19092 42064 20931 55523 10769 60429 5227
Данныетаблицы 3.3. свидетельствуют о росте объемов переработанного молокаперерабатывающими предприятиями Республики Адыгея(не учитывая мелкие цехаличных подсобных хозяйств населения), Вместе с тем удельный вес молокасельхозтоваропроизводителей Республики Адыгея в общем объеме молочного сырья,перерабатываемого молокоперерабатывающими предприятиями республики за 2003-2007гг, сократился (более чем в 4 раза) на 38%: с 48% в 2003г. до- 10% в 2007г. Вчастности, в 2003г. данный показатель составил 48%, в 2004г. — 48%, в 2005г. — 47%о, в 2006г. — 20%>, в 2007г. — 10%. Резкое падение значения данногопоказателя связано с переориентацией региональных молокозаводов на молокосельхозтоваропроизводителей из Краснодарского края.
Нарис. 3.4 представлена структура производства молочной продукцииперерабатывающими предприятиями Республики Адыгея. В данной структуре непредставлены мини — цеха, доля которых в общей структуре производствасоставляют порядком 8,5% общего объема произведенной в регионе молочной продукции(прежде всего, речь идет о сыре «Адыгейском»).
/>
Рис.3.4Структура производства молочной продукции в Республике Адыгея (основныхучастников целевого рынка ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»)
Данныерис. 3.4 свидетельствуют о том, что основным производителем молочной продукциив Республике Адыгея является ОАО Молзавод «Гиагинский» (63,0% общего объемапереработанного в регионе молока и произведенной молочной продукции). Втореместо в структуре производства
молочнойпродукции в Республике Адыгея занимает малое предприятие ООО «Тамбовский»(Гиагинский район РА) (18,0%), третье — ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» (14,8%).
3.4Выбор общей стратегии конкуренции
Длявыбора общей стратегии конкуренции проведем SWOТ-анализ(анализ сильных сторон предприятия, слабостей, возможностей, угроз).
Сильныестороны (потенциал):
- наличиепроизводственных мощностей;
- современноеоборудование и технология;
- широкийассортимент;
- наличиесобственной торговой сети (сеть магазинов «Спутник»);
- развитаясоциальная инфраструктура;
- высокаякультура производства;
- налаженныеканалы сбыта;
- квалифицированныйперсонал. Слабые стороны:
- низкоеиспользование мощностей (до 20%);
- малоэффективныйменеджмент;
- потерярегиональных поставщиков сырья (молока);
- остраяконкуренция в борьбе за поставщиками сырья; Возможности:
- поддержкавластных структур;
- благоприятныеусловия в регионе для развития молочного животноводства;
- наличиев регионе трудовых ресурсов для увеличения производства продукции.
Угрозы:
-дальнейшиепотери поставщиков сырья из-за острой
конкуренциимежду производителями;
— переход в перспективе на производство молочной продукции из сухого молока(заменители) и потеря целевого рынка. Используя матрицу SWOT-анализаосуществим выбор возможных стратегий.
Возможности Угрозы
Сильные стороны
(потенциал)
стратегия расширения
производства Стратегия диверсификации Слабые стороны
Инновационная
Стратегия Уход в новую сферу бизнеса
Рис.3.4. Матрица SWOT- анализа
Таким образом, матрица SWOT-анализарекомендует следующие наиболее приемлемые для предприятия общие стратегииконкуренции -стратегия расширения производства (эффект масштаба) и стратегиядиверсификации.
3.5Анализ приемлемых общих стратегий конкуренции
Стратегия эффекта масштаба
Данная стратегия рациональна дляанализируемого предприятия при условии развития молочного животноводства врегионе, в т.ч. и с помощью переработчика, т.е. молкомбината.
Такимобразом, наиболее эффективной формой развития молочного
животноводствав регионе может быть корпоративное формирование в виде холдинга: производительмолока — переработчик — реализация готовой продукции. Эффективность такойинтеграционной структуры не вызывает сомнения, но требует значительныхкапитальных вложений как со стороны властных структур, так и со стороныпредприятия.
Стратегиядиверсификации
Стратегиядиверсификации предусматривает освоение производства товаров из других сфербизнеса.
Имеясвободные мощности, поддержку властей в расширении производства, экологическуючистоту региона, целесообразно рассмотреть производство продукции пищевогонаправления, например ассортимент продукции детского питания.
Выбор той или иной стратегии извышеуказанных требует тщательной проработки специалистами анализируемогопредприятия.
Заключение
Всовременных условиях повышается самостоятельность предприятий в принятии иреализации управленческих решений, их экономическая ответственность зарезультаты хозяйственной деятельности.
Выборобщих стратегий конкуренции для предприятия это сложный и по своей значимостисамый важный элемент всей финансово- экономической политики предприятия. Актуальностьданной работы состоит в том, что предприятие не сможет добиться коммерческогоуспеха на рынке, удержать свои позиции и преимущества в конкурентной среде,если не определит для себя, что составляет его конкурентоспособность и неопределит круг задач по повышению конкурентоспособности. Цель работы — провестиисследования на предприятии и дать оценку конкурентоспособности товара иразработать ряд мероприятий по повышению конкурентоспособности.
Дляреализации целей и задач, поставленных в работе, было проведено следующее:
— определены составляющие конкурентоспособности товара;
— изучены методы исследования и оценки конкурентоспособности предприятия;
— исследованы конкуренты ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»;
— предложены пути повышения конкурентоспособности предприятия .
Объектомисследования в данной дипломной работе послужило предприятие, занимающеесяпроизводством и реализацией молочной продукции, ЗАО Молкомбинат«Адыгейский».
Даннаядипломная работа состоит из введения, трех глав, заключения и приложения.
Вовведении обозначена суть проблемы, с какой целью и для чего необходиморассмотреть данную тему.
Впервой главе были рассмотрены теоретические основы в целом. Был определенкомплекс основных показателей финансового состояния предприятия, в соответствиис которым в дальнейшем анализировалось финансовое состояние ЗАО Молкомбината«Адыгейский», а также были предложены возможные общие стратегииконкуренции предприятия.
Вовторой главе была проанализирована финансово-хозяйственная деятельностьпредприятия, его экономическое состояние .
Втретьей главе были проведены конъюнктурные исследования целевого рынка и выборобщей стратегии конкуренции.
Анализфинансовой деятельности показал, что в период с 2006года по 2008 год всекоэффициенты финансовой устойчивости ниже рекомендуемых значений, что говорит онеудовлетворительной деятельности анализируемого предприятия. Абсолютнымипоказателями финансовой устойчивости являются показатели, характеризующие степеньобеспеченности запасов и затрат, источниками их формирования. Расчет данныхпоказателей производится на основе бухгалтерских балансов за 2005-2007 года. Наначало и конец 2006 года трехфакторная модель для ЗАО Молкомбинат «Адыгейский»соответствует четвертому типу финансовой устойчивости, т.е. финансовоесостояние предприятия характеризуется как критическое(по причине крайнегонедостатка в собственных оборотных средствах). На конец 2007 года данная модельсоответствует третьему типу, т.е. финансовое состояние предприятияхарактеризуется как неустойчивое.
Анализликвидности ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» показал, что баланс данногопредприятия за анализируемый период не является абсолютно ликвидным. Данныетаблицы 9 свидетельствуют о том, что на начало и конец 2006 года предприятие необладало достаточным уровнем текущей ликвидности, и лишь на конец 2007 г.Коэффициент текущей ликвидности находился в диапазоне рекомендуемых значений.Аналогичная картина наблюдается и в отношении быстрой ликвидности ЗАОМолкомбинат «Адыгейский» При этом следует особо выделить крайне низкое значениекоэффициента абсолютной ликвидности данного предприятия за весь анализируемыйпериод, что не может не настораживать потенциального инвестора. В целом даннаякартина с негативной стороны характеризует ликвидность анализируемогопредприятия.
Анализпоказал, что оборачиваемость оборотных средств данного предприятия зарассматриваемый период несколько сократилась, а именно на 1,07 оборотов в год.Длительность одного оборота увеличилось на 1,85 дня (тем роста-107,7%).Замедление оборачиваемости оборотных средств вызвало у предприятия убыток вразмере 954 ,03(тыс.руб.).
Оборачиваемостьдебиторской задолженности ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» в 2006-2007 ггсократилась на 3,82 оборотов в год, вследствие чего вырос период погашениядебиторской задолженности (на 2,2 дня) данные обстоятельства свидетельствуют овозникновении ряда трудностей в работе коммерческой службы предприятия сторговыми посредниками, покупателями продукции. Кроме того, отмечается ростдоли дебиторской задолженности в общем объеме оборотных средств (с 55,59% в2006 г, до 60,12% в 2007 г.)
Данныетаблицы 12 подтверждают, что несмотря на увеличение общей величины имуществаЗАО Молкомбинат «Адыгейский» происходит сокращение уровня эффективности егопроизводственно-хозяйственной, финансовой деятельности. В частности отмечается сокращениевсех видов рентабельности. Показательным в данном отношении является сокращениезначения рентабельности продукции ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» с 7,97% в 2006г. До 1,83 % в 2007 году.
Такимобразом, мы видим, что все коэффициенты финансовой устойчивости предприятияговорят о неудовлетворительном состоянии данного предприятия.
2008год для ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» ознаменован заметным сокращением оборотныхактивов предприятия и соответственно сокращением объемов производства молочнойпродукции. Мировой финансовый кризис, удорожание стоимости кредитных ресурсов,переход поставщиков на работу по новой системе расчетов по сырье стали причинойданного сокращения объема производства молочной продукции данного предприятия.При этом предприятие характеризуется следующими производственными мощностями попроизводству молочной продукции(мощность предприятия в смену):
— цельномолочная продукция: 16 тонн;
— масло животное: 2 тонны;
— сметана: тонн;
— сыр сычужный: 0,5 тонны, творог: 1 тонна, майонез: 1 тонна.
Вместес тем значительная часть производственных мощностей ЗАО Молкомбинат«Адыгейский» остается незагруженными, основной причиной является – дефицитмолочного сырья.
Структураассортимента свидетельствует о том, что основную долю дохода приносит именнопроизводство и реализация молока. Т.е. предприятие, несмотря на достаточноширокий ассортимент выпускаемой продукции, в основном, реализует молоко(занимается его технологический обработкой и расфасовкой), т.е. предприятие неимеет высокий уровень технологических пределов.
Длявыявления места ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» на целевом рынке, а так жеперспектив развития товарной политики данного предприятия ( вт.ч. повышенияуровня конкурентоспособности молочной продукции предприятия) необходимо провестианализ конкурентной среды. К основным предприятиям молочной отрасли РАотносятся: ЗАО Молкомбинат «Адыгейский», ОАО Молзавод «Гиагинский», ЗАОМолзавод «Шовгеновский»; малые предприятия: ООО Молзавод «Маяк», КФХ «Исток»,ООО «Тамбовский». Основным производителем молочной продукции в РА является ОАОМолзавод «Гиагинский» (63% общего объема переработанного в регионе молока ипроизведенной молочной продукции). Второе место в структуре производствамолочной продукции занимает малое предприятие ООО «Тамбовский» (18%), третье-ЗАО Молкомбинат «Адыгейский» (14,8%).
Длявыбора общей стратегии конкуренции провели SWOT-анализ (анализ сильных сторон предприятия, слабостей, возможностей, угроз).
МатрицаSWOT-анализа рекомендует следующиенаиболее приемлемые для предприятия общие стратегии конкуренции: стратегиярасширения производства (эффект масштаба) и стратегия диверсификации.
Стратегия расширения производства рациональнадля анализируемого предприятия при условии развития молочного животноводства врегионе, в т.ч. и с помощью переработчика, т.е. молкомбината.
Такимобразом, наиболее эффективной формой развития молочного
животноводствав регионе может быть корпоративное формирование в виде холдинга: производительмолока — переработчик — реализация готовой продукции. Эффективность такойинтеграционной структуры не вызывает сомнения, но требует значительныхкапитальных вложений как со стороны властных структур, так и со стороныпредприятия.
Стратегиядиверсификации предусматривает освоение производства товаров из других сфербизнеса.
Имеясвободные мощности, поддержку властей в расширении производства, экологическуючистоту региона, целесообразно рассмотреть производство продукции пищевогонаправления, например ассортимент продукции детского питания.
Выбор той или иной стратегии извышеуказанных требует тщательной проработки специалистами анализируемогопредприятия.
Списокиспользованной литературы
1. Анализи диагностика в финансово-хозяйственной деятельности предприятий: Учеб. пособиедля ВУЗов. – под ред. П.П.Табурчака, В.М.Тумина и М.С.Сапрыкина. – Ростов н/ДФеникс, 2002, 352 с.
2. Баканов,М.И., Теория экономического анализа: учеб. — 3 -е изд., перераб./ М.И.Баканов,А.Д.Шеремет – М.: Финансы и статистика, 2006. — 288с.
3. Балабанов,И.Г. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта/И.Т.Балабанов — М.:Финансы и статистика, 2008. – 410 с.
4. Балабанов,И.Т. Основы финансового менеджмента. Как управлять капиталом?/И.Т.Балабанов. — М.: Финансы и статистика, 2005. – 384 с.
5. Бернштейн,Л.А. Анализ финансовой отчетности / Пер. с англ. Я.В. Соколова./Л.А.Бернштейн. — М.: Финансы и статистика, 2006 — 624с.
6. Бессмертный,С.И, Анализ существующего положения и пути развития финансово-промышленныхгрупп./С.И. Бессмертный, Л.Н.Садовой. // Деловой экспресс, 26.03.1996,№11.
7. Богатко,А.Н. Основы экономического анализа хозяйствующего субьекта./ А.Н.Богатко. -М.:Финансы и статистика, 2008. -208с.
8. Бочаров,В.В. Финансовый анализ/В.В.Бочаров. – СПб.: Питер, 2002. – 452 с.
9. Быкадоров, В.Л., Финансово-экономическоесостояние предприятия: Практич. Пособие/ В.Л.Быкадоров, П.Д. Алексеев. – М.:Изд-во «ПРИОР», 2002 – 157 с.
10. Вакуленко,Т.Г. Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности для принятия управленческихрешений / Т.Г.Вакуленко, Л.Ф.Фомина. – 3-е изд; перераб. и доп. – М. – СПб.:Издательский дом «Герда», 2003. – 288с.
11. ДемочкинаА.В. Российские предприятия: адаптация к кризису и поиски новых стратегийразвития // Проблемы прогнозирования. — 2000. — № 3. — С.101-114.
12. Ефимова,М.Р. Статистические методы в управлении производством./М.Р.Ефимова –М.: Финансыи статистика, 2008. – 151 с.
13. ЕфимоваО.В. Финансовый анализ./О.В.Ефимова — М.: Бухгалтерский учет, 2008.-320с.
14. Ковалев, А.И., Анализ финансовогосостояния предприятия./А.И. Ковалев, В.П.Привалов. — М.: Центр экономики имаркетинга, 2007.-192с.
15. Количественные методы финансовогоанализа / Под. ред. С.Д. Бронцова, М.П.Линвера; пер. с англ. — М.:- Инфра — М,2006. — 336с
16. Кондраков Н.П. Основы финансовогоанализа/Н.П.Кондраков. — М.: Главбух, 2008.-111с.
17. Круглов М. И. Стратегическоеуправление компанией. Учебник для ВУЗов./М.И.Круглов – М.: РДЛ, 2008, 768 с
18. Кулинина, Г.В. Анализ финансовогосостояния предприятия./Г.В. Кулинина, В.В.Ковригин. // Консультант, 2003, №3.
19. Мазурова,И.И. Варианты прогнозирования и анализа финансовой устойчивости./ И.И.Мазурова,М.В. Романовский. — СПб.: СПб ун-т экономики и финансов, 2005. — 113с.
20. Малахов,С.А. Финансовое состояние и поведение российских предприятий. // Вопросыэкономики, 2004, №8.
21. Моляков, Д.С.Финансы предприятий отраслей народного хозяйства./Д.С.Моляков — М.: Финансы истатистика, 2006. – 357 с.
22. Остапенко,В.И. Финансовое состояние предприятий: оценка, пути улучшения // Экономист. — 2000. — № 7. — С.37-42.
23. Павлова,Л.Н. Финансы предприятия./Л.Н.Павлова — М.: Финансы, ЮНИТИ, 2008.-639с.
24. Ильенкова, С.Д.Производственный менеджмент: Учебник для вузов / [С. Д. Ильенкова, и др.]; Подред. С. Д. Ильенковой. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2000. – 583 с.
25. Питеев,В.Г., Управление конкурентоспособностью организации: инновационная деятельностьи маркетинг: учебное пособие./ В.Г.Питеев, С.В.Питеев — Майкоп:Редакционно-издательский отдел АГУ,2008-178с
26. Райзберг,Б.А. Современный экономический словарь./ Б.А.Райзберг, Л.Ш.Лозовский,Е.Б.Стародубцева – 2-е изд., испр. – М.: ИНФРА-М, 2009. – 479с.
27. Рацкий,К.А. Экономика предприятия: Учебник для ВУЗов./К.А.Рацкий – М.: Информационно — внедренческий центр " Маркетинг "-М, 2009.-462с.
28. Родионова,В.М. Финансовая устойчивость предприятия в условиях инфляции./ В.М.Родионова,М.А.Федотова. – М.: Перспектива, 2001. – 657 с.
29. Ригер, Ф.Реструктурирование предприятий в условиях кризисных ситуаций // Финансовыйбизнес.- 2007.- №3.- с. 55.
30. Савицкая,Г.В. Экономический анализ: учеб/ Г.В.Савицкая.-8-е изд, перераб.-М.: Новоеиздание, 2003. – 640с.
31. Савицкая,Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: учеб. пособие /Г.В.Савицкая. – 7-е изд испр. – Минск: Новое знание, 2002. – 704с.
32. Сергеев,И.В. Экономика предприятия: Учеб. пособие./И.В. Сергеев. – М.: Финансы истатистика, 2009. – 684 с.
33. Современнаяэкономика. Общедоступный учебный курс. – Ростов-на-Дону, Издательство «Феникс»,2009. – 525 с.
34. Стоянова,Е.С. Финансовый менеджмент./Е.С.Стоянова — М.: Перспектива, 2006. – 305с.
35. Теорияэкономического анализа / под ред. А.Д. Шеремета. – М.: Прогресс, 2001. – 351 с.
36. Фащевский, В.Финансы предприятий: особенности и возможности укрепления // Экономист.- 2007.-№ 1. — с. 58.
37. Родионова, В.М.Финансы: Учебник / [В.М. Родионова и др.]; Под ред. В.М. Родионовой. – М.:Финансы и статистика, 2003. – 400 с.: ил.
38. Стоянова,Е.С. Финансовый менеджмент: теория и практика: Учеб. / Е.С. Стоянова.- 3-еизд., перераб. и доп.- М.: Перспектива, 2008.- 398 с.
39. Хоминич,И.П. Финансовая стратегия компаний: Научное издание./И.П.Хоминич – М.: Изд-воРосс. экон. академии, 2008, 156 с.
40. Шеремет,А.Д. Методика финансового анализа / [А.Д.Шеремет и др. ]. – 3-е изд перераб идоп. – М. ИНФРА – М, 2000. – 208с.
41. Шеремет,А.Д. Финансы предприятия./ А.Д.Шеремет, Р.С.Сайфулин — М.: ИНФРА, 2009. –343с.
42. Экономикапредприятия / под ред. Семенова В.М.-М.: Центр экономики и маркетинга,2006.-184с.
43. Сафронова, Н.А.Экономика предприятия: Учеб. пособие. / Н.А.Сафронова. — М.: Юрист, 2009.-584с.