МИНИСТЕРСТВООБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РЕСПУБЛИКИ КАЗАХСТАН
КАЗАХСТАНСКИЙУНИВЕРСИТЕТ «АЛАТАУ»
Кафедра«Финансы»
ОТЧЕТ ПО ПРЕДДИПЛОМНОЙ ПРАКТИКЕ
ТОО «FinEx»
Выполнил:
студентка 4 курса
группы 4 РВШ — Ф3
Садуакасов Н.Е.
Принял: Таипов
Алматы 2010
Содержание
Введение
I. General overview of «FinEx» LLP
1.1 Company information
1.2. Information on rendered services
1.3. Management and Organizational structure
1.4. Marketing policy of the company
II. Information on Audit department of FinEx LLC
III. Financial analysis of “Rakhat” JSC
Выводы
Список использованной литературы
Приложение
Введение
Прохождение преддипломнойпрактики осуществлялось в ТОО«FinEx» в Департаменте Аудиторских Услуг впериод с 15 марта по 17 апреля 2010 года.
Руководительпреддипломной практики от факультета – Таипов.
Руководитель преддипломнойпрактики от организации – заместитель директора ТОО “FinEx” Какимжанова Асине Нураллаевна.
Основной цельюпрохождения практики явилось углубление и оттачивание практических навыков,подкрепленных теоретическими знаниями в области финансов, бухгалтерского учетаи аудита, в области ведения бизнеса, делового общения и сохранения личныхконкурентоспособных преимуществ.
Также одной из основныхцелей прохождения практики явилось сбор и обработка данных для написаниядипломной работы.
На период практики совместнос научным руководителем кафедры был разработан план практики, в котором былисформулированы следующие задачи:
совершенствование исистематизация профессиональных знаний и умений по специальности;
проверка способностисамостоятельно работать в условиях конкретного рынка;
умение критическиоценивать состояние рабочих процессов и вносить предложения по ихусовершенствованию.
Дляплодотворного прохождения преддипломной практики в данной компаниируководителем практики от предприятия были определены следующие методы решенияпоставленных задач:
тщательное,аккуратное и своевременное выполнение заданий, выдаваемых на местепреддипломной практики;
подробное изучениепроцесса аудита компаний-клиентов, выполнение необходимых расчетов, проведениеанализа данных;
подробное изучениеорганизационной структуры компании;
согласованиесвоих действий с правилами и порядками, действующими на предприятии;
изучение практики работыс клиентами компании, развитие навыков делового общения внутри коллектива.
Процесс прохожденияпрактики был организован поэтапно для глубокого понимания всего бизнеса. Длядостижения поставленных задач на рабочем месте выдавались задания касательнопроведения анализа финансово-хозяйственной деятельности компаний, расчетовкоэффициентов и показателей устойчивости бизнеса. Также осуществлялся анализ,сбор и подготовка документации, необходимой для проведения аудитакомпании-клиента.
Преддипломная практикадала возможность получить определенный опыт в проведении аудиторских процедур,а также процедур, связанных с проведением финансового анализа компании-клиента.Именно здесь потребовались полученные мной теоретические знания в сфереФинансового менеджмента, Бухгалтерского учета и Финансового анализа.
Во время прохожденияпрактики были подробно изучены такие документы компании как Законодательнаябаза Республики Казахстан касательно проведения аудита компании, Методология попроведению аудита финансовой отчетности, Внутрифирменные стандарты аудита ТОО «FinEx», Образцы документооборотакомпаний-клиентов, формы отчетности АО «Казахтелеком».
При составлении отчетабыли учтены особенности компании. Таким образом, отчет состоит из трех разделов.
Первый раздел – Общиесведения о ТОО «FinEx» – включаетв себя общие сведения о предприятии, о характере деятельности и перечнеосновных оказываемых услуг, об организационной и управленческой структуре, атакже маркетинговая политике предприятия.
Второй раздел – Сведенияо Департаменте Аудита ТОО «FinEx»– включает в себя характеристику организации работы в Департаменте Аудитакомпании, а также описание проводимых аудиторских процедур.
Третий раздел –Финансовый анализ АО «Казахтелеком»– включает характеристику деятельности компании, анализ финансового состояния АО «Казахтелеком», а также выводы по финансовому анализуАО«Казахтелеком».
В Заключении представленыитоговые выводы, а также рекомендации по деятельности ТОО «FinEx».
I.General Overview of «FinEx» LLP
1.1Company information
Полное наименование: ТОО «FinEx»
Государственная лицензияМинистерства Финансов Республика Казаха-стан на занятие аудиторскойдеятельностью № 0000184 от 01.06.2001 г.
Адрес головного офиса:Республика Казахстан, 050002, г.Алматы, ул. Жибек Жолы, 8
Интернет-сайт:www.finex.kz
E-mail: finex@finex.kz
Телефон: 7 (727)382-27-47, 382-26-17
Факс: 7 (727) 382-30-40.
Согласно принципам ТОО«FinEx», аудиторская деятельность в Казахстане направлена на достижениевысокого уровня качества оказываемых услуг, а также на обеспечение надежностипри работе с клиентами.
ТОО «FinEx» являетсяаудиторской компанией, основной целью которой является решение задач,возникающие перед казахстанскими компаниями в результате стремительноменяющихся экономических условий.
ТОО «FinEx» занимает однуиз нитевых позиций на казахстанском рынке аудиторских услуг. Потенциал даннойкомпании в сочетании с практическим опытом работы на местном рынке позволяеткомпании предлагать клиентам свежие идеи, глубокие знания в самых сложныхвопросах бизнеса и права, а также поддерживать высочайшие стандарты качества иуслуг.
ТОО «FinEx»» было создано 21 марта 1997 года.До мая 2001 года Компания носила название «Satory-Audit». Однако, в мае 2001года по решению совета учредителей имя «Satory-Audit» было изменено на «FinEx» в связи с позиционированием фирмыкак крупной аудиторской бизнес-структуры.
В течение 12 лет компанияоказывает аудиторские услуги по всему Казахстану.
Компания имеетГосударственную лицензию Министерства Финансов Республики Казахстан на занятиеаудиторской деятельностью № 0000184 от 01.06.2001 г.
ТОО «FinEx» включено всписок аудиторских организаций, соответствующих требованиям, которыеустановлены Законом Республики Казахстан «Об аудиторской деятельности» иквалификационным требованиям, которые предъявляются к аудиторским организациямдля проведения обязательного аудита финансовых организаций, установленнымприказом Министерства Финансов Республики Казахстан от 03.11.2006 г.
Компания получилаЗаключение о соответствии аудиторской организации квалификационным требованиямк аудиторским организациям для допуска финансовых инструментов на специальнуюторговую площадку Регионального Финансового Центра г. Алматы, утвержденноеприказом Председателя Агентства по регулированию деятельности РегиональногоФинансового Центра г. Алматы от 03.04.2008 г. № 04.2-09/78.
ТОО «FinEx» являетсячленом Палаты Аудиторов. В июле 2008 года компания прошла внешний контроль ПАО«Палата Аудиторов Республики Казахстан» и получила заключение о соответствии посущественным аспектам требованиям Международных Стандартов Аудита и Кодексаэтики профессиональных бухгалтеров.
ТОО «FinEx» — первая аудиторская компания, которая получила международный сертификат СистемыМенеджмента Качества ИСО 9001:2008 JD J0000047-2, сертифицированныйамериканской компанией «ORION REGISTRAR».
Головной офис Компаниинаходится в городе Алматы. Головной офис предоставляет полный спектраудиторских, консультационных услуг, юридических и налоговых услуг.
В связи с возросшейпотребностью в аудиторских услугах на территории Республики Казахстан такжебыли открыты представительства в городах Астана, Тараз, Семей.
ТОО «FinEx» имеетнепревзойденный опыт работы в сфере телекоммуникаций, нефтегазовойпромышленности, проведения операций с недвижимостью и ценными бумагами, в сфереэнергетики, сельского хозяйства, инвестиций, приватизации и рынков капитала.
1.2 Informationon Rendered Services
Аудит представляет собойпроверку финансовой отчетности юридических лиц (аудируемые субъекты) с цельювыражения независимого мнения о достоверности и объективности составленияфинансовой отчетности в соответствии с требованиями, установленнымизаконодательством Республики Казахстан.
ТОО «FinEx» планирует ипроводит аудит в целях получения разумной уверенности в том, не содержит лифинансовая отчетность компании существенных искажений.
Аудит включает проверкуна основе тестирования доказательств, подтверждающих суммы и раскрытия вфинансовой отчетности. Аудит также включает оценивание используемых принциповбухгалтерского учета и значимых оценок, сделанных руководством субъекта, атакже оценку общего представления финансовой отчетности.
ТОО «FinEx» оказываеткачественные услуги по аудиту и по услугам, сопутствующим аудиту. Более того,ТОО «FinEx» оказывает консультации заказчикам, а также проводит курсы пообучению бухгалтеров, оценщиков, специалистов налоговых комитетов, курсыповышения квалификации аудиторов и другие. Итак, основными видами деятельностиТОО «FinEx» являются:
• аудит;
• сопутствующие аудитууслуги;
• консалтинговыеуслуги;
• обучение.
Оказываемые услуги поаудиту финансового учета компании представляют собой:
• аудит финансовойотчетности хозяйствующих субъектов;
• аудит финансовойотчетности страховочных и перестраховочных организаций;
• аудит финансовойотчетности банков;
Сопутствующие аудиту услуги,оказываемые ТОО «FinEx» представляют собой:
• перевод на МСФО;
• консультации повопросам финансового и бухгалтерского учета;
• организация,восстановление и ведение бухгалтерского учета;
• составлениефинансовой отчетности;
• разработка учетнойполитики компании;
• оказание помощи всоставлении баланса при реорганизации юридического лица (при слиянии, выделениииз состава, ликвидации и т.д.);
• рекомендации поавтоматизации бухгалтерского учета;
• обучениеавтоматизированному ведению учета и другие.
Консалтинговые услуги,оказываемые ТОО «FinEx» представляют собой:
• проверкауправленческого учета;
• проверкапроизводственного учета;
• проверка налоговогоучета;
Проверка управленческогоучета в качестве сопутствующих аудиту услуг включает в себя:
• аудитуправленческого учета;
• мониторинг и анализфинансово-хозяйственной деятельности;
• разработкабизнес-плана;
• составлениестатистической отчетности и другие.
Проверкапроизводственного учета в качестве сопутствующих аудиту услуг включает в себя:
• организация,восстановление производственного учета;
• ведениепроизводственного учета;
• консультации повопросам производственного учета;
• аудит затрат на производстве;
• калькулированиесебестоимости продукции и другие.
Проверка налогового учетав качестве сопутствующих аудиту услуг включает в себя:
• консультации поналоговой политике, действующей в Республике Казахстан;
• аудит налоговогоучета хозяйствующих субъектов, банков и других организационных формпредприятий;
• налоговоепланирование;
• заполнение налоговыхдеклараций;
• разрешение спорныхвопросов, возникающих с налоговыми органами и другие.
Таким образом ТОО «FinEx»осуществляет аудиторскую и консалтинговую деятельность в Республике Казахстан всоответствии с Законом Республики Казахстан «Об аудиторской деятельности» от20.11.1998 № 304-1.
Аудиторская деятельность естьпредпринимательская деятельность аудиторов и аудиторских организаций попроведению аудита финансовой отчетности. Аудиторы и аудиторские организации,помимо аудита финансовой отчетности, могут оказывать следующие услуги попрофилю своей деятельности в соответствии с лицензией:
• организация, восстановлениеи ведение бухгалтерского учета, составление финансовой и статистическойотчетности;
• налоговое планирование,расчет обязательных платежей в бюджет, заполнение налоговых деклараций;
• анализфинансово-хозяйственной деятельности;
• консультирование и информационноеобслуживание по вопросам финансового, налогового, банковского и иногохозяйственного законодательства;
• обучение в качестве дополнительногопрофессионального образования бухгалтерскому учету, налоговому учету, аудиту ианализу финансово-хозяйственной деятельности;
• преподавательская,научная деятельность;
• рекомендации поавтоматизации бухгалтерского учета, обучение автоматизированному ведению учета;
• научная разработка,издание методических пособий рекомендаций по бухгалтерскому учету,налогообложению, хозяйственному праву;
• оценка бизнеса;
• оценочнаядеятельность;
• деятельность нарынке ценных бумаг;
• оказание юридическихуслуг, не связанных с адвокатской деятельностью.
Аудиторская деятельность,которая включает в себя большой спектр предоставляемых услуг, представляетконцепцию независимого «эксперта» в разрешении различных вопросов. Основнымипринципами Аудиторской деятельности являются:
• независимость;
• объективность;
• профессиональнаякомпетентность;
• конфиденциальность.
Строгое следование даннымпринципам в этом бизнесе является очень важными. Так как при осуществленииаудиторской деятельности открывается доступ к внутренней информации, касающейсякак предприятий, выпускающих акции в свободное плавание, так и национальныхкомпаний, на которых держится экономика целой страны. Поэтому, профессионализм,честность, объективность и этика являются основополагающими понятиями данногобизнеса.
Аудиторская организация –коммерческая организация, созданная для осуществления аудиторской деятельности влюбой организационно-правовой форме, за исключением акционерного обществаоткрытого типа, производственного кооператива и государственного предприятия.Иностранные аудиторские организации могут осуществлять аудиторскую деятельностьв Республике Казахстан только при образовании соответствующих аудиторскихорганизаций-резидентов Республики Казахстан. Численность аудиторов в составеаудиторской организации должна составлять не менее двух человек. В уставном капиталеаудиторской организации доля, принадлежащая аудиторам и (или) аудиторским организациям,должна составлять не менее 51 процента. Руководитель аудиторской организации обязаниметь квалификационное свидетельство аудитора Республики Казахстан.
Отношения междуаудиторами, аудиторскими организациями и аудируемыми субъектами строятся наоснове договора, где предусматриваются предмет договора, сроки, объемсоответствующих услуг, размер и условия оплаты, права, обязанности иответственность сторон и другие важнейшие пункты. По результатам проведенного аудитасоставляется аудиторский отчет, который должно соответствовать стандартамаудита. Аудиторский отчет является неотъемлемой частью финансовой отчетности аудируемыхсубъектов, обязанных проводить аудит в соответствии с законодательством.Аудиторский отчет, составленный аудитором, являющимся индивидуальнымпредпринимателем, подписывается им и заверяется его личной печатью. Ваудиторском отчете также указываются номер и дата выдачи лицензий аудитора.Аудиторский отчет аудиторской организации подписывается аудитором-исполнителем,заверяется его личной печатью, утверждается руководителем аудиторскойорганизации и заверяется его печатью. В аудиторском отчете также указываютсяномер и дата выдачи лицензий аудиторской организации.
Одним из важнейшихпунктов при осуществлении аудиторской деятельности является строгое соблюдениеправ, а также исполнение обязанности и ответственности аудиторов и аудиторскихорганизаций.
На территории РеспубликиКазахстан в законодательном порядке определены следующие права аудиторов иаудиторских организаций:
• самостоятельноопределять методы проведения аудита;
• получать и проверятьнеобходимую для выполнения условий договора бухгалтерскую и инуюфинансово-хозяйственную документацию;
• привлекать надоговорной основе к участию в проведении аудита специалистов различногопрофиля;
• отказаться отпроведения аудита либо выдачи аудиторского отчета в случае нарушения аудируемымсубъектом условий договора на проведение аудита.
Также не допускаетсянезаконное вмешательство государственных органов, аудируемых субъектов и любыхтретьих лиц в деятельность аудиторов и аудиторских организаций. Оплата услуг аудиторови аудиторских организаций, оказываемых по инициативе государственных органов,имеющих на основании законодательных актов Республики Казахстан соответствующиеполномочия по назначению проверок, производится за счет этих органов.
На территории РеспубликиКазахстан в законодательном порядке определены следующие обязанности аудиторови аудиторских организаций:
• сообщать оневозможности проведения аудита;
• обеспечивать сохранностьдокументов, полученных от аудируемого субъекта, а также составленных в процессеаудита;
• сообщать аудируемомусубъекту о выявленном несоответствии финансовой отчетности и иных документовзаконодательству;
• соблюдать конфиденциальностьрезультатов аудита, а также сведений, полученных при проведении аудита исоставляющих предмет коммерческой или иной, охраняемой законом, тайны;
• сообщатьуполномоченному государственному органу по регулированию и надзору финансовогорынка и финансовых организаций с уведомлением аудируемых субъектов о выявленныхв результате аудита банков, страховых (перестраховочных) организаций инакопительных пенсионных фондов нарушениях законодательства РеспубликиКазахстан.
Также следует отметить,что по законодательству Республики Казахстан при осуществлении аудиторскойдеятельности запрещается проведение аудита:
• аудиторскойорганизацией тех заказчиков проведения аудита, которые являются ееучредителями, участниками, кредиторами либо тех заказчиков проведения аудита,чьим учредителем, участником, кредитором является данная аудиторскаяорганизация;
• аудитором иаудиторским организациям, оказавшим в течение услуги заказчикам проведенияаудита по поставке, восстановлению, ведению бухгалтерского учета, а также посоставлению финансовой отчетности за аудируемый период;
• аудиторам,являющимся близкими родственниками или свойственниками (родителям, супругами,братьями, сестрами, детьми, а также братьями, сестрами, родителями и детьми супругов)руководителя аудируемого субъекта, а также учредителя или участника, имеющегоболее десяти процентов уставного капитала аудируемого субъекта;
• аудиторами из числаработников, участников, должностных лиц аудируемого субъекта, имеющим в немличные имущественные интересы;
• аудиторам из числаиндивидуальных предпринимателей аудит тех хозяйствующих субъектов, у которыхсумма активов баланса в среднем за год превышает размер 40000-кратногомесячного расчетного показателя или у которых аудит обязателен.
Таким образом, ТОО«FinEx», осуществляя деятельность на территории Республики Казахстан всоответствии с Законом Республики Казахстан «Об аудиторской деятельности» от20.11.1998, является компанией зарекомендовавшей себя на казахстанском рынкеоказания услуг в сфере аудита и консалтинга.
ТОО «FinEx», головнойофис которого находится в финансовом центре страны – городе Алматы, имеет огромныйпотенциал развития, реализуемый через оказание качественных услуг, а такжечерез непрерывное обучение персонала компании.
При этом главнымипринципами, на которых основывается работа всей компании – это независимость,объективность, профессиональная компетенция, а также соблюдение тайны клиента.
1.3Management and Organizational Structure of «FinEx» LLC
Департамент аудитазанимается
Налоговый департаментзанимается проблемами оптимизации налогов, занимается консультированиемклиентов вопросах, касающихся налогообложения, а также ассистирует отделамДепартамента по Консультационным услугам в вопросах налогового учета.
Также следует отметить,что при компании имеются технические службы: Бухгалтерия, Отдел техническойподдержки, Отдел управления человеческими ресурсами, а также Отделадминистративного хозяйства.
Отдел внутренних финансовзанимается подсчетом прибылей и убытков компании. Информация данного отделастрого контролируется и не подлежит всеобщему соглашению. Данный отдел проводитоперации по переводу денежных средств, занимается начислением заработной платыи выдачей заработной платы в наличном виде.
Отдел техническойподдержки занимается ассистированием в вопросах техники. Данный отделзанимается выдачей персональных компьютеров, ноутбуков, следят за обновлением истабильной работой баз данных, Интернета, внутренней почты, телефоном,различной техники, такой как принтеры, факсы, сканеры, копиры и так далее.
Отдел управлениячеловеческими ресурсами занимаются наймом работников на должность, проводятпервичные собеседования и тесты, разрабатывают политику по улучшению мотивацииработников, занимаются распределением служащих на тренинги, а также заключаютдоговора, связанные с вопросами управления человеческими ресурсами.
Все отделы данной компанииработают сплоченно. Каждый отдел выполняет собственную функцию. При этомнаблюдается строгая координация действий, субординация в плане общение разныхдолжностных лиц.
Важнейшие этапы работы иуровни ответственности определяются внутренним аудитом проектов, а только затемдаются определенные задания ассистентам аудитора. При этом наблюдается оченьсплоченная командная работа.
Политика ТОО«ПрайсуотерхаусКуперс Такс энд Эдвайзори» при найме работников основывается наследующих принципах Трудового законодательства Республики Казахстан:
• недопустимостьограничения прав человека и гражданина в сфере труда;
• свобода труда;
• запрещениедискриминации, принудительного труда и наихудших форм детского труда;
• обеспечение права наусловия труда, отвечающие требованиям безопасности и гигиены;
• приоритет жизни издоровья работника по отношению к результатам производственной деятельности;
• обеспечение права насправедливое вознаграждение за труд не ниже минимального размера заработнойплаты;
• обеспечение права наотдых;
• равенство прав ивозможностей работников;
• обеспечение праваработников и работодателей на объединение для защиты своих прав и интересов;
• социальноепартнерство;
• государственноерегулирование вопросов безопасности и охраны труда;
• обеспечение правапредставителей работников осуществлять общественный контроль за соблюдениемтрудового законодательства Республики Казахстан.
Также высоко ценитсяжелание работников самосовершенствоваться в сфере своей специализации, поэтомукомпания делает все возможное для поднятия уровня знаний своих сотрудников.
Компании проводиттренинги для работников всех региональных офисов по самым актуальным вопросам всфере аудита и финансово-хозяйственного анализа деятельности компании, гдеспециалисты могут поделиться знаниями, а также хорошо отдохнуть.
В данный момент работникикомпании проходят обучение на Сертификат аудитора, выдаваемый МинистерствомФинансов Республики Казахстан.
Также имеетсябиблиотечная база, где молодые специалисты могут найти профессиональнуюлитературу по таким предметам как Аудит, Финансы, Бухгалтерский учет, Налоги иналогообложение, Международные стандарты финансовой отчетности и другие.
В компании чувствуетсявысокий корпоративный дух. На работе отмечаются важные события в жизни каждогочлена коллектива, а также вместе празднуются общественные праздники.
В компании всепредусмотрено для плодотворной работы коллектива. Следует отметить, что каждыйработник имеет постоянный доступ к специализированным образовательным инормативным базам. Каждый обеспечен неограниченным доступом в Интернет ивозможностью делать междугородние звонки в целях работы над проектами.
В компании предусмотреныудобные рабочие места. Также имеется коферум, где можно выпить кофе илипообедать. В компании есть специальный персонал, который ассистирует работникамв административных и технических моментах.
1.4Marketing policy of «FinEx» LLC
Одним из важнейшихфакторов развития бизнеса является правильный маркетинг и правильноепозиционирование компании среди ее потенциальных клиентов, конкурентов,сотрудников, а также партнеров.
Правильный брендинг, атакже своевременное введение нужных коррективов в политику ведения бизнесакомпании может стать решающим фактором в процессе «выживания» на рынке.
ТОО «FinEx», как уже было сказано ранее,занимается предоставлением большого перечня услуг для клиентов. Предоставляемыеуслуги можно классифицировать следующим образом: аудиторские услуги, услуги,сопутствующие аудиту, консалтинговые услуги, а также обучение.
Перечень компаний,осуществляющих аудиторские услуги на территории Республики Казахстан, простоогромный.
Однако, так какпрохождение практики осуществлялось в Департаменте консалтинговых услуг, тоцелесообразнее было бы провести маркетинговый анализ именно данного типа услуг.
На сегодняшний день вКазахстане имеется довольно большое число компаний-конкурентов, предлагающихсхожие услуги, что и Департамент консалтинговых услуг ТОО «ПрайсуотерхаусКуперсТакс энд Эдвайзори».
Основными видамидеятельности данных компаний являются:
• планированиестратегического и финансового развития;
• проведениемаркетингового анализа и маркетингового планирования;
• разработкатеоретико-экономического обоснования;
• проведениемаркетинговых исследований;
• оптимизациябизнес-процессов в компании;
• консультации покорпоративному управлению и корпоративной реструктуризации;
• комплексные услугипо разработке бизнес-планов;
• управлениячеловеческими ресурсами внутри компании.
Более подробно с даннойинформацией можно ознакомиться на Таблице 1, где представлены списки компаний,а также конкретизированы их основные виды деятельности.
Таблица 1. Списокконсалтинговых компаний в Казахстане.Название Описание сферы деятельности Business Masters, TOO Планирование стратегического развития; маркетинговый анализ и планирование; ТЭО; разработка стратегического плана; маркетинговые исследования; комплексные услуги по стратегическому маркетингу; разработка бизнес-плана ICC Business Advisors Ltd., TOO Планирование стратегического развития; финансовое планирование; оптимизация бизнес-процессов; корпоративное управление IGM консалтинговая компания Маркетинговый анализ и планирование; планирование стратегического развития; инвестиционный и стратегический консалтинг Market Consult Group, ТОО Маркетинговый анализ и планирование; планирование стратегического развития V-Ratio Business Consulting Company Планирование стратегического развития; оценка бренда, стратегическое планирование Аванкон Компьютерные системы управления финансами и информацией; планирование стратегического развития Делойт ТСФ, ТОО Планирование стратегического развития; реорганизация и реструктуризация; бизнес-планирование; реинжиниринг бизнес-процессов Консалтинг-центр ЗУБР, КФ Планирование стратегического развития; управленческий консалтинг, кадровый менеджмент Консалтинг-центр ЛЕКС, КФ Планирование стратегического развития; анализ экономической целесообразности; управленческий консалтинг: диагностика и оптимизация управленческих систем организации, составление бизнес планов и проектных заявок Тал Консалтинг, ТОО Планирование стратегического развития; оптимизация организационной структуры и разработка бизнес-процессов, стратегическое планирование Центрально-Азиатский Проект Маркетинговый анализ и планирование; планирование стратегического развития
Источник: Данные EBRDTAM/BAS на 2.04.2009, URL:www.forum.kz (от 13.09.2009)
Изучив данный материал,можно сделать вывод, что на самом деле реальными конкурентами Данногодепартамента, и в общем всей компании, могут быть только компании «БольшойЧетверки»: Deloitte, KPMG, Ernst&Young.
Чтобы в полной мереубедиться в этом, следует обратить внимание на следующую Таблицу 2, гдепредставлены плюсы и минуса Департамента консультативных услуг ТОО«ПрайсуотерхаусКуперс Такс энд Эдвайзори».
Таблица 2. SWOTанализ Департаментаконсультативных услуг.Плюсы Минусы
Большой спектр оказываемых услуг
Бесспорно высокое качество
Авторитет компании
Возможность диверсификации исполнителей
Возможность предоставления отчета на английском языке
Постоянный диалог компании и клиента
Возможность работы с несколькими департаментами одновременно
Пост-обслуживание
1. />Дорогая плата за выполненные услуги
Таким образом, можносделать вывод, что каждой компании-клиенту соответствует своякомпания-исполнитель. Во многом это упирается в вопрос финансирования услуг.Только очень большие компании с неплохой прибылью могут претендовать наполучение услуг от данной компании.
В данном случае,рекомендация об уменьшении стоимости оказания услуг не уместна. Так как насамом деле, качество и уровень предоставляемых услуг соответствует стоимостиоплаты.
Конкуренция
Сегодня руководителямказахстанских предприятий непросто удержаться на плаву в бурном море бизнеса.Даже для опытных лоцманов сверхсложной задачей является осведомленность визменениях налогового законодательства, формирование эффективной стратегиидальнейшего развития, оптимизация финансовых потоков и организационнойструктуры.
Время диктует своиусловия: на фоне снижения платежеспособности предприятий и населения вопросомжизни и смерти для деловых структур стала проблема конкурентоспособности. Чтобызанять достойное место как на внешнем, так и на внутреннем рынке, нашимпредприятиям необходимы более высокие стандарты ведения бизнеса. При этомпрактические, квалифицированные советы профессионалов служат “маршрутнойкартой” в изменчивой среде, снижая риски и излишние затраты. Именно поэтомуаудиторские и консалтинговые услуги широко использует не только деловой мир, нои правительство, и некоммерческие организации. На рынке Казахстана аудиторскиекомпании делятся на несколько категорий:
В первую входит«большая четверка» «PriceWaterhouseCoopers», «KPMG», «Deloitte &Touch» и «Ernst &Young». Некоторое время назад сегодняшняя «большаячетверка» была «большой пятеркой». Но после известного крушенияамериканских гигантов ENRON, Worldcom, компания Arthur Andersen приказала долгожить. Фирму разрезали на части и распродали мелким оптом.
Во вторую — входяткрупные казахстанские компании с достаточным опытом работы. Например,«Казахстанаудит» и «Центраудит Казахстан» — казахстанскиефирмы.
В третью категориюотносятся компании, состоящие из 2-3 сотрудников. Действуют на рынке, также ичастные аудиторы-одиночки.
Какие же критерии должныиспользовать заказчики при выборе аудиторской компании?
– аудиторская компаниядолжна обладать солидной клиентурой, желательно, чтобы в числе клиентов былилидеры отраслей;
– аудиторы компаниидолжны предоставить свидетельства о получение аудиторами специальногообразования;
– о компании должны бытьтолько положительные отзывы, лучшие рекомендации
– отзывы ее клиентов;
– аудиторская компаниядолжна работать на рынке не первый год.
Компания ТОО «FinEx» в полном объеме удовлетворяет указанныекритерии в выборе аудиторской компании.
ТОО «FinEx» — одна из крупных развивающихсяказахстанских аудиторских компаний, гибко реагирующая на все внешние изменении,динамичная, компетентная и опытная команда.
Деятельность ТОО «FinEx» направлена на достижение высокогоуровня качества оказываемых услуг по аудиту в соответствии с международнымистандартами аудита, на поддержании репутации надежного партнера для своихЗаказчиков.
Компания сегоднясоответствует всем специальным требованиям, установленным АФН, РФЦА,KASE для аудиторских организаций, ивправе осуществлять аудит финансовой отчетности любых компаний, в том числе:
финансовых организаций;
публичных компаний;
холдингов и управляющиххолдингов;
и другие.
Начала деятельностикомпания ТОО «FinEx» началось 1997 г. Успехи Компаниинеоднократно подтверждалась вручением ряда наград и сертификатов в сфередеятельности аудита.
За годы плодотворнойработы Компания имеет внушительную базу клиентов, которым оказывает,качественные аудиторские услуги и ведется сотрудничество по сей день. Нашимиклиентами стали:
ТОО «International Business Center»
ТОО «Базис – Люкс»
ТОО «Инвест КапиталРиэлти»
ТОО «Мунай Даму»
ТОО «Холдинговая Компания«Mercury»
ТОО «AS Trade Co»
ТОО «Кедентранссервис»
ТОО «Sat & Company»
ТОО «Oasis Lux»
ТОО «Сэт ЖолConstruction»
ТОО «Сэт ЖолTechnologies
ТОО «International BusinessCenter»
ТОО «Базис – Люкс»
ТОО «Инвест КапиталРиэлти»
ТОО «Стандарт Газ»
ТОО «Меркурий Транс Company»
Бизнес Центр «Нурлы Тау»
ТОО «Астана Финанс Тауэр»
ТОО «Mercury HLG Holding»
ТОО «Maxx Management»
ТОО «Звезда Актау»
ТОО «MCM Consulting»
ТОО «КазПетроМаш»
ТОО «Проммонтаж KIV»
ТОО «Меркурий Мунай Онімдері»
АО «Атырау Мунай Онімдері!
АО «Каскор-Машзавод»
АО «ТрубРемЦентр»
ТОО «Актауский заводстекловолокнистых труб»
ТОО «Санур Холдинг»
ТОО «РестСервис»
ТОО «Central Logistics»
ТОО «АлматыГазИнжиниринг»
ТОО «Меркурий 1999»
и многие другие.
Интеллектуальный уровеньклиентов стремительно растет, растут также и требования к качеству. Компанияпостоянно совершенствуется в области системы менеджмента качества, ставитбольшой акцент на образование наших сотрудников, а именно проводитьсяпостоянные тренинги повышают уровень квалификации сотрудников.
Помимо оказания грамотныхконсультаций Заказчикам, это одна их тех редких аудиторских фирм, котораяпроводит курсы по обучению бухгалтеров, специалистов налоговых комитетов, курсыповышения квалификаций аудиторов.
Ведь Компания считает,что действенным инструментом в области качества оказания аудиторских услуг вконкурентной среде является следующие принципы:
строгое соответствиепредоставляемых услуг международным, и национальным и корпоративным стандартам;
выполнение требований иожиданий Заказчиков;
постоянное улучшениекачества предоставляемых услуг.
Соблюдение этих принципови качественное предоставление аудиторских услуг компанией является одной изглавных его приоритетов.
План маркетинга
Для организацииэффективной предпринимательской деятельности важное значение на стадииразработки бизнес-плана имеют маркетинговые исследования, оценка рыночныхвозможностей предприятия, спрос на аудиторские услуги, способы продвижение навысокую степень рынка.
Самое трудное – этопривлечь Заказчиков и сделать так чтобы они приходили к нам вновь и вновь. Вцелях продвижения проводится широкая реклама.
Проведен анализэффективного маркетинга, которой позволил сделать вывод о возможных путяхпродвижения аудита на региональные рынки РК, о силах и средствах, затрачиваемыхна маркетинге.
Но так как мы работаем нарынке не первый год, у нас есть постоянные Заказчики. Конкуренция оченьбольшая, поэтому мы делаем рекламу, рекламные проспекты, рекламу на транспорте,размещение рекламы в различных справочниках, размещение рекламы в налоговомкодексе и т д.
Все это делается длятого, что чтобы привлечь внимание, заинтересовать Заказчиков, дать импочувствовать, что мы – надежная компания. В расчетах бизнес – плана затраты намаркетинг определены:
— в размере 5% от объемавыручки (затраты не облагаются налогом на прибыль и их использование для целейрекламы).
В комплекс мероприятийкомпании ТОО «FinEx» по маркетингу входят:
изучение потребителейаудиторских услуг, перспектив и их поведение на рынке;
оценка предлагаемыхуслуг, перспектив и их развития;
анализ используемых форми каналом сбыта;
оценка используемыхкомпании методов ценообразования;
исследование мероприятийпо продвижению услуг на рынок;
изучение конкурентов;
выбор «ниши» (наиболееблагоприятного сегмента) рынка.
II.Information on Audit department of FinEx LLC
ДепартаментАудита ТОО «FinEx» осуществляет
Департамент Аудитадействует в соответствии с Законом Республики Казахстан от 20 ноября 1998 года№ 304-I «Об аудиторской деятельности».
Закону РК «Об аудиторскойдеятельности в Республике Казахстан» от 20.11.1998 г. №304-1 (с изменениями идополнениями по состоянию на 17.07.2009 г. КР);
Кодексу этики аудиторовРК;
Международным стандартамаудита в Казахстане от 16.03.2000г.
Аудиторский файл включаетв себя следующие разделы:
Документы по планированиюсогласно МСА 300;
Аудиторское соглашениесогласно МСА 210;
Памятка специалистам;
Аудиторскиедоказательства;
Аудиторские документациисогласно МСА 230;
Внутренний контроль;
Документация по Системеконтроля качества;
Аудиторский отчет;
Данные об используемомпрограммном обеспечении;
Обзор событий послеотчетной даты.
Во время прохожденияпрактики в отделе работало 8 человек: внутренний аудитор и менеджер проектов, 4консультанта по аудиту, 2 консультанта по налоговым вопросам.
Оба консультанта работаютпреимущественно над подготовкой оценки доходным и сравнительным подходом.Компания заинтересована в дальнейшем образовании молодых специалистов, поэтомув данный момент они проходят подготовку для сдачи экзаменов на профессиональныесертификаты.
Младший менеджер истарший консультант являются специалистами в области оценки затратным подходом.Данный подход подразумевает наличие глубоких знаний в сфере техническогооснащения и технического контроля.
Директор ОтделаКорпоративных финансов, являющийся специалистом в области оценки, занимаетсяорганизационными вопросами, управляет рабочим процессом и контролирует процесснаписания отчета для клиента.
Отчет состоит изнескольких частей. В самом начале отчета прописывается согласованиерезультатов, то есть полученная оценочная стоимость компании. Далее, следующимисекциями отчета являются секции Экономического и Индустриального обзоров.Данные секции являются очень важными для построения релевантных допущений вцелях дальнейшего построения модели. Следующая секция отчета – это описаниепредприятия: его операционной деятельности, производственного процесса,основных мощностей и других важных замечаний. Далее представляется описаниязатратного подхода оценки и его результатов; далее – сравнительного и доходногосоответственно. В конце отчета представлена отсканированная версия договора,составленного между компанией-клиентом и ТОО «ПрайсуотерхаусКуперс Такс эндЭдвайзори».
Структура, менеджмент иуправление персоналом компании, основанные на международном опыте, являютсяочень развитыми в данной компании. Однако, также хотелось бы внести собственныепредложения. Во время прохождения практики я почувствовала некоторуюнапряженность в плане организации времени работы коллектива. То есть,основываясь на принципе, что «Желание клиента – это закон», внутренняя политикапровоцирует напряженность в плане нехватки времени для выполнения определенныхзаданий. Поэтому я бы рекомендовала в данном случае уделять больше вниманиятайм-менеджменту работников компании.
Основная цель аудита — установление достоверности финансовой отчётности хозяйствующих субъектов исоответствие отражения в бухгалтерском учёте совершённых ими финансовых ихозяйственных операций нормативным актам, действующим в Республике Казахстан.
В ходе проведенияпроверки не устанавливается достоверность отчётности с абсолютной точностью.
Основная задача аудитора- установление достоверности финансовой отчетности отчётности во всехсущественных аспектах.
ВСА – Планирование аудита
ТОО «FinEx» имеет установленные нормы,применяемых при планировании аудита финансовой отчетности хозяйствующегосубъекта.
Внутрифирменныетребования ТОО «FinEx»,предъявляемые к подготовке планирования аудита хозяйствующего субъекта соответствуют:
Закону РК «Об аудиторскойдеятельности в Республике Казахстан» от 20.11.1998 г. №304-1 (с изменениями идополнениями по состоянию на 17.07.2009 г. КР);
Кодексу этики аудиторовРК;
Международному стандартуаудита в Казахстане № 300 от 16.03.2000 г.;
Закону РК «Обухгалтерском учете и финансовой отчетности» от 24.06.2002 г., № 329-II ЗРК, от 28.02.2007г. №234-III ЗРК, с изменениями и дополнениямивнесенными ЗРК от 16.11.2009г. №200-IV, 30.12.2009г. №234-IV;
Международным стандартамфинансовой отчетности (эти стандарты применяются, если аудируется период с 2002года).
Планирование, являясьначальным этапом проведения аудита, состоит в разработке Компанией единогоплана аудита с указанием ожидаемого объема, графиков и сроков проведенияаудита, а также в разработке аудиторской программы, определяющей объем, виды ипоследовательность осуществления аудиторских процедур, необходимых дляформирования аудиторской организацией объективного и обоснованного мнения офинансовой отчетности хозяйствующего субъекта.
Основные этапыпланирования аудита следующие:
предварительноепланирование аудита;
подготовка и составлениепрограммы аудита.
Общий план и программааудита основываются на предварительных знаниях о хозяйствующем субъекте, атакже на результатах проведенных аналитических процедур.
На этапе предварительногопланирования аудитор должен ознакомиться с финансово-хозяйственнойдеятельностью хозяйствующего субъекта и иметь информацию о внешних и внутреннихфакторах.
На этапе предварительногопланирования производится оценка возможности проведения аудита. В случае еслиКомпания сочтет возможным проведение аудита, оно переходит к формированию штатадля проведения аудита и заключает договор с хозяйствующим субъектом.
Общая программа аудитаслужит руководством для дальнейшей работы аудитора и представляет собойдетальный перечень содержания аудиторских процедур, необходимых дляпрактической реализации программы аудита, а так же инструкцию ассистентамаудитора, и одновременно является для руководителя аудиторской группысредствами контроля качества работы.
Аудиторские процедурывключают в себя детальную проверку верности отражения в учете оборотов и сальдопо счетам и программа аудиторских процедур по существу представляет собойперечень действий аудитора для таких детальных конкретных проверок. Дляпроцедур по существу аудитору следует определить, какие именно разделы учета онбудет проверять, и составить программу аудита по каждому разделу учета.
С помощью проведенияаналитических процедур аудиторы Компании должны выявить области, значимые дляаудита. Сложность, объем, и сроки проведения аналитических процедур следуетварьировать в зависимости от объема и сложности данных финансовой отчетностихозяйствующего субъекта.
В общей программе аудитапредусматриваются сроки проведения аудита и составляется график его проведения,подготовки отчета и аудиторского заключения.
В процессе подготовкиобщего плана и программы оценивается эффективность системы внутреннегоконтроля, действующей у хозяйствующего субъекта, и производится оценка рискасистемы внутреннего контроля (контрольного риска).
При подготовке общегоплана и программы аудита следует установить приемлемые для нее уровеньсущественности и аудиторский риск, позволяющие считать финансовую отчетностьдостоверной.
При составлении общегоплана и программы аудита следует учитывать степень автоматизации обработкиучетной информации, что также позволит точнее определить объем и характераудиторских процедур.
Результаты проводимыхпроцедур при подготовке общего плана и программы следует детальнодокументировать, так как данные результаты являются основанием для планированияаудита и могут использоваться в течение всего процесса аудита.
ВСА – Первичный аудит ФО
Требования, предъявляемыек проведению первичного аудита начальных и сравнительных показателей финансовойотчетности
При проведении первичногоаудита финансовой отчетности хозяйствующего субъекта аудитору следует провестипроверку достоверности начальных и сравнительных показателей финансовойотчетности.
Начальные и сравнительныепоказатели финансовой отчетности должны отражать результатыфинансово-хозяйственной деятельности хозяйствующего субъекта за период,предшествующий первичному аудиту, и последовательное применение учетнойполитики хозяйствующего субъекта за период, предшествующий первичному аудиту.
В ходе проведенияпервичного аудита необходимо получить достаточный объем аудиторскихдоказательств и убедиться, что:
а) начальные исравнительные показатели проверяемой финансовой отчетности не содержатсущественных искажений, способных повлиять на достоверность проверяемойфинансовой отчетности;
б) конечные и сравнительныепоказатели финансовой отчетности предыдущего отчетного периода соответствующим oбpазом перенесены в начало проверяемого отчетного периода;
в) в случае проведенныхкорректировок начальных и сравнительных показателей финансовой отчетностирезультаты корректировок соответствующим образом раскрыты в пояснениях кпроверяемой финансовой отчетности;
г) учетная политикапроверяемого хозяйствующего субъекта применяется на постоянной основе, аизменения в учетной политике, влияющие на начальные и сравнительные показателифинансовой отчетности, надлежащим образом оформлены и документированы всоответствии с установленным порядком.
Порядок проведенияпервичного аудита начальных и сравнительных показателей финансовой отчетности
Для выполнениятребований, предъявляемых к проведению первичного аудита начальных исравнительных показателей финансовой отчетности, аудитор может провести навыборочной основе следующие аудиторские процедуры:
а) ознакомиться сфинансово-хозяйственной деятельностью хозяйствующего субъекта;
6) проанализироватьУчетную политику хозяйствующего субъекта;
в) ознакомиться спорядком составления финансовой отчетности;
г) убедиться всоответствии данных синтетического и аналитического учета;
д) проанализироватьсистему внутреннего контроля;
е) оценить работу отделавнутреннего аудита хозяйствующего субъекта;
ж) провести необходимыеаналитические процедуры (сопоставить сальдо по счетам за различные периоды,провести оценку соотношении между различными статьями отчетности на началопроверяемого периода и (или) сопоставить их с данными предыдущих периодов);
з) направить письменныезапросы на подтверждение определенной информации руководству хозяйствующегосубъекта и третьим лицам;
к) ознакомиться саудиторским отчетом и письменной информацией руководству хозяйствующегосубъекта по результатам проведения аудита, подготовленными предшествующейаудиторской организацией;
л) в случае необходимостизапросить у хозяйствующего субъекта первичные документы, относящиеся кпредыдущему отчетному периоду;
м) рассмотреть влияние наначальные и сравнительные показатели финансовой отчетности корректировок,внесенных хозяйствующим субъектом в соответствии с аудиторским отчетом запредыдущий отчетный период.
ВСА – Аудиторскиедоказательства
Виды аудиторскихдоказательств
Выражение мнения аудитораКомпании о достоверности финансовой отчетности хозяйствующего субъекта будетсчитаться обоснованным только при условии получения аудитором достаточных дляэтого аудиторских доказательств на основе применения аудиторских процедур.
При этом обязательны кприменению следующие процедуры:
а) проверка (тест)средств внутреннего контроля;
б) аналитическиепроцедуры, предусмотренные к выполнению в программе аудита для сборааудиторских доказательств;
в) детальная проверкаверности отражения в бухгалтерском учете оборотов и сальдо по счетам.
Аудиторскиедоказательства могут быть внутренними, внешними и смешанными. АудиторамКомпании рекомендуется настоящим внутренним стандартом уделять пристальноевнимание внешним доказательствам, как представляющим наибольшую ценность идостоверность, при этом осуществляя сбор меньших по степени ценности идостоверности смешанных и внутренних доказательств.
Собранные доказательстваотражаются аудитором в его рабочих документах, составленных в виде записей обизучении и оценке постановки бухгалтерского учета и организации внутреннегоконтроля, а также инструментариев: бланков, таблиц и др., а также протоколов,отражающих планирование, выполнение и изложение результатов аудиторскихпроцедур.
Источники аудиторскихдоказательств
а) первичные документыхозяйствующего субъекта, регистры бухгалтерского учета и финансовую отчетностьхозяйствующего субъекта;
б) результаты анализафинансово-хозяйственной деятельности хозяйствующего субъекта;
в) устные высказываниясотрудников хозяйствующего субъекта и третьих лиц;
г) сопоставление однихдокументов хозяйствующего субъекта с другими, а также сопоставление документовхозяйствующего субъекта с документами третьих лиц;
д) результатыинвентаризации имущества хозяйствующего субъекта, проводимой сотрудникамихозяйствующего субъекта.
4. Методы полученияаудиторских доказательств
Проверка арифметическихрасчетов клиента
Аудиторская выборка
Инвентаризация
Проверка соблюденияправил учета отдельных хозяйственных операций
Подтверждение по остаткамна счетах учета денежных средств, счетов дебиторской и кредиторскойзадолженности.
Устный опрос персонала,руководства хозяйствующего субъекта и независимой стороны.
Проверка документальнойинформации
Прослеживание
Аналитические процедуры
Подготовкаальтернативного баланса.
ВСА – Аудиторская выборка
Виды выборок
Аудиторская выборкапроводится с целью применения аудиторских процедур в отношении менее чем 100%объектов проверяемой совокупности, под которыми понимаются элементы,составляющие сальдо счетов, или операции, составляющие обороты по счетам, длясбора аудиторских доказательств, позволяющих составить мнение о всейпроверяемой совокупности.
Для обеспечениярепрезентативности аудиторской выборки аудиторская организация должнаиспользовать один из следующих методов:
а) случайный отбор
б) системный отбор
в) комбинированныйотбор.
Нерепрезентативнаявыборка может использоваться лишь тогда, когда аудитор проверяет отдельновзятую группу операций либо при проверке класса операций, по которымустановлены возможные ошибки.
Порядок построениявыборки
Для построения выборкиспециалист Компании определяет порядок проверки конкретного раздела финансовойотчетности, проверяемую совокупность, из которой будет сделана выборка, и объемвыборки.
Оценка результатоввыборки
При формировании выборкинеобходимо описать, для достижения каких конкретных целей она проводится, иоценить ошибки, найденные в выборке, применительно к этим целям. Еслипоставленные цели проверки не были достигнуты с помощью выборочногоисследования, то аудитор может провести альтернативные аудиторские процедуры.
Аудитор обязанраспространить результаты, полученные по выборке, на всю проверяемуюсовокупность. А также он должен убедиться, что ошибка в проверяемойсовокупности не превышает допустимую величину.
ВСА – Существенность
Аудитор Компании обязанпринимать во внимание уровень существенности не только на этапе планированияпри определении содержания, затрат времени и объема применяемых аудиторскихпроцедур, но и в ходе их выполнения, и на этапе завершения аудита при оценкеэффекта, оказываемого обнаруженными искажениями и нарушениями на достоверностьфинансовой отчетности.
При проведенииаудиторской проверки принимаются во внимание две стороны существенности:качественная и количественная.
К качественной сторонеотносится использование аудитором своего профессионального суждения дляопределения, носят или не носят существенный характер, отмеченные в ходепроверки, отклонения порядка совершённых хозяйствующим субъектом финансовых и хозяйственныхопераций от требований нормативных актов, действующих в Республике Казахстан.
К количественной сторонеотносится оценка, превосходят ли по отдельности и в сумме обнаруженныеотклонения величину намеченного критерия уровня существенности.
Нахождение уровнясущественности
Уровень существенности — это то предельное значение ошибки финансовой отчётности, начиная с которойквалифицированный пользователь этой отчетности с большей степенью вероятностиперестанет быть в состоянии делать на её основе правильные выводы и приниматьправильные экономические решения.
Базовые показатели дляопределения уровня существенности приведены в таблице. Наименование базового показателя Значение базового показателя фин. отчетности Доля (%) Значение, применяемое для нахождения уровня существенности 1 2 3 4 1. Чистый доход (убыток) 5 2.Доход от реализации продукции (работ, услуг) 2 3.Валюта баланса 2 4.Собственный капитал 10 5. Себестоимость продукции (работ, услуг) + расходы периода 2
Уровень существенностиопределяется следующим образом. По итогам финансового года в хозяйствующемсубъекте, подлежащем проверке, определяются финансовые показатели,перечисленные в первой графе. Их значение должно быть занесено в графу 2 в техденежных единицах, в которых подготовлена финансовая отчётность. От этихпоказателей берутся процентные доли, приведённые в третьей графе таблицы, послечего полученный результат заносится в четвёртый столбец.
Из полученнойсовокупности значений исключается не более одного минимального значения илиодного максимального значения, если такое значение отличается на 2 и болеепорядка от величины остальных значений.
На базе полученныхпоказателей рассчитывается средняя величина, которую для удобства работы можноокруглить, но так, чтобы после округления её значение изменилось бы не болеечем на 20% в ту или иную сторону от среднего значения.
Данная величина являетсяуровнем существенности, который может использовать аудитор в своей работе.
ВСА – рабочие документы
Под термином «документация»понимаются рабочие документы, подготовленные аудитором, полученные и хранимыеаудитором в связи с проведением аудита.
Рабочие документы:
Помогают при планированиии проведении аудита;
Помогают при контроле иобзоре аудиторской работы;
Содержат аудиторскиедоказательства, полученные в результате выполненной аудиторской работы,подтверждающие аудиторское заключение.
Форма и содержаниерабочих документов
В рабочих документахаудитор должен отражать информацию о планировании аудиторской работы, о характере,сроках и объеме выполненных аудиторских процедур, о последующих результатах, атакже о выводах, сделанных на основе полученных аудиторских доказательств.
Объем рабочих документовопределяется исходя из профессионального суждения аудитора, поскольку нетнеобходимости и было бы нецелесообразно документировать каждый вопрос,рассматриваемый аудитором.
Рабочие документыобычно содержат:
Информацию, касающуюсяюридической и организационной структуры субъекта;
Извлечения из важныхюридических документов, договоров и протоколов или копии таких документов;
Информацию об отрасли,экономической конъюнктуре и правовой базе, в условиях которых субъектосуществляет свою деятельность;
Доказательства,подтверждающие процесс планирования, включая программы аудита и любые измененияк ним;
Доказательства пониманияаудитором систем бухгалтерского учета и внутреннего контроля;
Доказательства,подтверждающие оценку неотъемлемого риска, риска контроля и любых измененийэтих оценок;
Доказательство,подтверждающее факт рассмотрения аудитором работы службы внутреннего аудита исделанных выводов;
Анализ операций и сальдосчетов;
Анализ значимыхкоэффициентов и тенденций;
Описание характера,сроков и объема выполненных аудиторских процедур и результатов таких процедур;
Доказательства,подтверждающие, что работа, выполнявшаяся ассистентами аудитора,контролировалась и проверялась;
Указание на то, ктовыполнял аудиторские процедуры, и когда они были выполнены;
Подробную информацию опроцедурах, осуществляющихся в отношении финансовой отчетности составныхчастей, аудит которых проводится другим аудитором;
Копии корреспонденции сдругими аудиторами, экспертами и третьими сторонами;
Копии писем или служебныхзаписок касательно аспектов аудита, доведенных до сведения или обсуждавшихся ссубъектом, включая условия соглашения и существенные недостатки внутреннегоконтроля;
Письма – представления,полученные от субъекта;
Выводы, сделанныеаудитором по значимым аспектам аудита, включая то, каким образом исключения инеобычные обстоятельства, если таковые имели место, раскрытие аудитором в ходевыполнения аудиторских процедур, разрешались или обрабатывались;
Копии финансовойотчетности и аудиторского отчета.
ВСА – изучение системы БУи ВК
В ходе аудиторскойпроверки аудитор обязан достичь понимания системы бухгалтерского учета, котораяприменяется на проверяемом им хозяйствующем субъекте.
При этом изучаются иоцениваются средства контроля, на основе которых, аудитор предполагаетопределить масштаб и временные затраты предполагаемых аудиторских процедур.
Особенности системывнутреннего контроля и степень его формализации должны соответствоватьмасштабам хозяйствующего субъекта и особенностям его деятельности. Аудитор входе аудиторской проверки обязан получить достаточную убежденность в том, чтосистема бухгалтерского учета достоверно отражает хозяйственную деятельностьпроверяемого хозяйствующего субъекта. Степень организации системы внутреннегоконтроля может способствовать формированию такой убежденности.
Требования, предъявляемыек изучению и оценке системы бухгалтерского учета
Знакомство с системойбухгалтерского учета включает в себя изучение, анализ и оценку сведений оследующих сторонах хозяйственной деятельности проверяемого хозяйствующегосубъекта:
а) учетная политика иосновные принципы ведения бухгалтерского учета;
б) организационнаяструктура подразделения, ответственного за ведение бухгалтерского учета иподготовку финансовой отчетности;
в) распределение обязанностейи полномочий между работниками, принимающими участие в ведении учета и подготовкеотчетности;
г) организацияподготовки, оборота и хранения документов, отражающих хозяйственные операции;
д) порядок отраженияхозяйственных операций в регистрах бухгалтерского учета формы и методыобобщения данных таких регистров;
е) порядок подготовкипериодической финансовой отчетности на основе данных бухгалтерского учета,
ж) роль и место средстввычислительной техники в ведении учета и подготовке отчетности;
з) критические областиучета, где риск возникновения ошибок или искажений финансовой отчетностиособенно высок;
и) средства контроля,предусмотренные в отдельных областях системы учета.
Система бухгалтерскогоучета хозяйствующего субъекта может считаться эффективной, если в ходе фиксациихозяйственных операций выполняются следующие требования:
а) операции в учетеправильно отражают временной период их осуществления;
б) операции в учетезафиксированы в правильных суммах;
в) операции правильно, ив соответствии с действующими нормативными положениями и учетной политикой,отражены на счетах бухгалтерского учета:
г) зафиксированы деталиопераций, имеющие существенное значение для учета и отчетности;
д) ограничена возможностьпоявления злоупотреблений.
Требования, предъявляемыек изучению и оценке системы внутреннего контроля
Аудитор Компании в ходеаудиторской проверки должен принимать во внимание, что система внутреннегоконтроля хозяйствующего субъекта должна включать в себя:
1 Надлежащую системубухгалтерского учета
2.Контрольную среду
3 Отдельные средстваконтроля
Порядок оценки системывнутреннего контроля в ходе аудита
Аудитор Компании обязаноценить систему внутреннего контроля хозяйствующего субъекта не менее чем вследующие три этапа:
а) общее знакомство ссистемой внутреннего контроля;
б) первичная оценканадежности системы внутреннего контроля;
в) подтверждениедостоверности оценки системы внутреннего контроля.
ВСА – Отражение событийпосле отчетной даты
Дата подписанияаудиторского заключения
Аудиторский отчет должениметь дату подписания, после которой в него не может быть внесено ни одногоизменения, не оговоренного с хозяйствующим субъектом. До этой даты должны бытьзавершены сбор аудиторских доказательств и исследование событий, предшествующихдате подписания аудиторского отчета.
События, происшедшие додаты аудиторского заключения
Аудитор должен достичьуверенности в том, что все существенные обстоятельства и события, подлежащиеотражению в финансовой отчетности до даты подписания аудиторского отчета,должным образом определены, оценены и проверены.
Аудитору необходимооценить допущение непрерывности деятельности хозяйствующего субъекта, вчастности, его возможность продолжать свою деятельность в обозримом будущем иисполнять имеющиеся обязательства после даты составления финансовой отчетности.
Аудитору также надлежитоценить неопределенные обязательства хозяйствующего субъекта, т. е.потенциальные, будущие обязательства его на не точно известную сумму, которыеявляются результатом ею предшествующей деятельности и существенно могутизменить его финансовое положение по сравнению с отраженным в финансовой отчетности.
Для оценки существенныхсобытий и неопределенных обязательств хозяйствующего субъекта аудиторунеобходимо выполнить следующие процедуры:
б) изучение информации опретензиях налоговых органов;
в) анализ характераюридических услуг, оказываемых хозяйствующему субъекту;
г) получение сведений оходе судебных процессов и других конфликтов с третьими сторонами (принеобходимости от независимых юристов);
д) другие процедуры,исходя из обстоятельств,
События, произошедшиепосле отчетной даты, но до даты представления финансовой отчетностипользователям
Компания не несетответственности за события, произошедшие после даты подписания аудиторскогоотчета о финансовой отчетности, оно не обязано проводить каких-либо специальныхисследований и работ для выявления и анализа таких событий по завершенииаудита. Ответственность за информирование аудиторской компании о таких событияхнесет руководство хозяйствующего субъекта.
При внесении поправок вфинансовую отчетность, после даты её составления, аудитору следует убедиться вправильности таких поправок. В этом случае надлежит продолжить проверку иподготовить новый аудиторский отчет, в котором должна содержаться ссылка наранее подготовленный аудиторский отчет.
Обнаружение фактов,произошедших после даты представления финансовой отчетности пользователям
Компания не несетответственности за события, произошедшие после даты подписания аудиторскогоотчета о финансовой отчетности и после даты представления её субъектампользователям.
Все действия аудитора, вотношении событий и фактов, происшедших после составления финансовой отчетностии (или) после дат представления финансовой отчетности, и все решенияАудиторской компании «FinEx»по таким событиям и фактам, должны быть в обязательном порядке отражены врабочей документации аудитора.
ВСА – Действие аудиторапри выявлении искаженной ФО
Виды искажений финансовойотчетности
Искажением финансовойотчетности является неверное отражение и представление данных бухгалтерскогоучета из-за нарушения установленных правил его организации и ведения, при этомоно может быть двух видов: преднамеренное и непреднамеренное.
Как преднамеренное, так инепреднамеренное искажение финансовой отчетности может быть у проверяемогохозяйствующего субъекта существенным или несущественным.
Факторы, влияющие наувеличение риска искажений финансовой отчетности
В ходе аудита Компанияоценивает риск появления искажений финансовой отчетности и риск не обнаруженияискажений финансовой отчетности. Учитывается наличие определенных факторов,способствующих повышению риска появления как непреднамеренных, так и преднамеренныхискажений.
Особенности действийаудитора при выявлении искажений финансовой отчетности
При проведенииаудиторской проверки, в том числе при планировании аудита, должно учитыватьсявозможное наличие искажений финансовой отчетности проверяемого хозяйствующегосубъекта. Именно исходя из этого должны быть разработаны соответствующиеаудиторские процедуры и оценен риск искажений финансовой отчетности.
В случае выявления искаженийфинансовой отчетности хозяйствующего субъекта аудиторская организация должнаоценить их влияние на достоверность проверяемой отчетности во всех существенныхотношениях.
Аудитор должен в случаевыявления искажений финансовой отчетности корректировать разработанные имаудиторские процедуры в зависимости от:
а) видов нарушений,имевших место в организации и ведущих к появлению искажений;
б) степени существенностивыявленных искажений;
в) риска появленияискажений при дальнейшей проверке и риска необнаружения искажений.
При выявлении искаженийфинансовой отчетности необходимо оценить, насколько эффективно действующая ухозяйствующего субъекта система внутреннего контроля препятствует возникновениюразличных нарушений, ведущих к появлению искажений финансовой отчетности.
Ответственность сторон всвязи с выявлением искажений финансовой отчетности
Компания ответственна завыражение объективного и обоснованного мнения о достоверности финансовойотчетности, представленного в письменном виде в аудиторском отчете, а также заправильность и полноту данных, отраженных в отчете. Кроме того, она несетответственность за несоблюдение конфиденциальности коммерческой информациихозяйствующего субъекта, выразившееся в разглашении сведений о выявленныхискажениях финансовой отчетности третьим лицам (за исключением случаев, прямопредусмотренных действующим законодательством).
ВСА — Составление отчетов
Назначение аудиторскогоотчета
Аудиторский отчет офинансовой отчетности хозяйствующего субъекта представляет мнение аудиторскойкомпании о достоверности этой отчетности.
Мнение о достоверностифинансовой отчетности должно выражать оценку аудиторской компанией соответствияво всех существенных аспектах финансовой отчетности нормативному акту,регулирующему бухгалтерский учет и отчетность в Республике Казахстан.
По результатампроведенного аудита финансовой отчетности хозяйствующего субъекта аудиторскаякомпания должна выразить мнение о достоверности этой отчетности в формебезусловно положительного, условно положительного или отрицательного либоотказаться в аудиторском отчете от выражения своего мнения.
Принципы составления аудиторскогоотчета
Аудиторский отчетсоставляется по результатам аудита финансовой отчетности хозяйствующегосубъекта, проведенного аудиторской компанией.
В аудиторском отчетеобъект аудита должен быть обозначен наименованиями всех составляющих финансовойотчетности, в отношении которых проводится аудит.
Обозначение объектааудита должно также содержать отчетный период, отчетную дату и наименованиехозяйствующего субъекта в соответствии с его учредительными документами.
При составленииаудиторского отчета аудиторская компания должна принимать во внимание всесущественные обстоятельства, установленные в результате аудита финансовойотчетности хозяйствующего субъекта. Существенными признаются обстоятельства,значительно влияющие на достоверность финансовой отчетности хозяйствующегосубъекта.
В аудиторском отчетекроме безусловно положительного должны быть ясно и полно изложены всесущественные обстоятельства, приведшие к составлению аудиторской компаниейаудиторского отчета, отличного от безусловно положительного. Аудиторский отчетдолжен содержать, если это возможно, оценку в стоимостном выражении влияния такихобстоятельств на финансовой отчетность хозяйствующего субъекта.
Если в результате аудитахозяйствующий субъект произвел необходимые поправки в финансовой отчетности допредставления ее заинтересованным пользователям, то аудиторский отчет не долженсодержать указаний на эти поправки.
Стоимостные показатели ваудиторском отчете должны быть выражены в валюте РК тенге или тыс. тенге.
III.Financialanalysis of “Rakhat” JSC
АО «Казахтелеком»является одной из крупнейших компаний в нашей стране. Она осуществляетпредпринимательскую деятельность на территории Республики Казахстан попредоставлению услуг местной, междугородной, международной телефонной связи,передачи данных и телеграфной связи, подвижной радиотелефонной связи, услуг потрансляции телевизионных и звуковых программ на основании генеральной лицензии,выданной Агентством Республики Казахстан по информатизации и связи АБА №000001от 28 мая 2004 года.
Для болеевнимательного ознакомления с компанией следует взглянуть на Таблицу 3, где представлены основные показатели финансовойотчетности АО «Казахтелеком» на 31 декабря 2008 года.
Таблица 3. Основныепоказатели финансовой отчетности АО «Казахтелеком» на 31 декабря 2008 года (втыс тенге/в штуках).Показатель в тыс тг/в шт Итого текущие активы 42 641 788 Итого долгосрочные активы 287 781 840 Итого текущие обязательства 35 749 602 Итого долгосрочные обязательства 103 601 890 Итого капитал 191 072 136 Доход от реализации 142 263 079 Себестоимость реализованной продукции 91 804 127 Прочие доходы 21 231 111 Административные и прочие расходы 49 437 152 Расходы по корпоративному подоходному налогу 6 026 018 Доля меньшинства 3 127 132 Итоговая прибыль за период 13 099 761 Количество простых акций 10 922 876 Прибыль на одну простую акцию 1,18 Дивиденд на одну простую акцию 0,535 Количество привилегированных акций 403 194 Дивиденд на одну привилегированную акцию 0,51
АнализируяТаблицу 2, следует обратить более пристальное внимание на то, что собственныйкапитал компании в структуре Обязательств и собственного капитала занимаетбольший процентаж. Это говорит о небольшом уровне финансового левериджа, чтосвидетельствует о стойкости АО «Казахтелеком» при нынешнем тяжелом положениимногих компаний вследствие зависимости от заемных средств.
Также следуетобратить внимание на стабильную выплату дивидендов по простым акциям в данномпериоде. Это соотношение говорит о том, что компания и в будущем будетпридерживаться стабильной выплаты дивидендов по простым акциям, полностьюсоответствуя ожиданиям менее рискованного инвестора, тем самым оправдываядивидендную политику «Синицы в руках».
Более подробныйанализ финансовой отчетности следует в следующих разделах отчета.
Горизонтальныйанализ
Общепринятые принципыфинансового анализа и бухгалтерского учета предусматривают сопоставимостьфинансовых отчетов текущего и предыдущего периодов. И отправной точкой приизучении отчетов является горизонтальный анализ, который включает подсчетизменений различных статей в стоимостном и процентном выражении из года в год.Изменение в процентах показывает их долю в величине вовлеченных средств.
Изменение в процентахрассчитывается следующим образом:
/>
Проведя горизонтальныйанализ консолидированного баланса и отчета о доходах и расходах АО«Казахтелеком» и просматривая изменение (в %), можно явно заметить резкоеувеличение или понижение какой-либо статьи баланса. Именно такой анализ даетчеткую картину происходящего в компании, так как восприятие числовых данныхпроисходит слабо, что затрудняет какой-либо анализ.
Пригоризонтальном анализе финансовой отчетности АО «Казахтелеком» финансоваыепоказатели за 2006 год используются в качестве базовых.
Так как в общей практикерекомендуется выделять только значимые статьи или же статьи, где имеютсязаметные изменения, в Таблице 4, где представлен горизонтальный анализ(значения в процентах) баланса АО «Казахтелеком», следует обратить болеепристальное внимание на статьи, выделенные жирным шрифтом.
Одним из важнейшихпоказателей актива баланса для любой компании являются денежные средства. Итак,как это можно легко заметить из Таблицы 2, в изучаемые периоды наблюдаетсянекоторое непостоянство количества денежных средств компании по отношению кбазовому году (увеличение на 394,35% и 176,05% в 2007 и 2008 годахсоответственно).
Таблица 4.Горизонтальный анализ баланса АО «Казахтелеком» за 2007-2008 годы (базовый год– 2006 год) 2007/2006 2008/2006 АКТИВЫ I. КРАТКОСРОЧНЫЕ АКТИВЫ: Денежные средства и их эквиваленты 394,35% 176,05% Краткосрочная дебиторская задолженность -0,54% 15,06% Запасы -23,71% -13,03% Текущие налоговые активы -4,51% 144,64% Прочие краткосрочные активы -77,64% -67,39% Итого краткосрочных активов 42,26% 31,34% II. ДОЛГОСРОЧНЫЕ АКТИВЫ Долгосрочные финансовые инвестиции -90,61% -90,61% Долгосрочная дебиторская задолженность -85,15% -58,53% Инвестиции, учитываемые методом долевого участия 9,16% 29,73% Основные средства 19,53% 46,62% Нематериальные активы 29,77% -9,25% Прочие долгосрочные активы 205,73% 228,78% Итого долгосрочных активов 28,90% 43,08% Баланс 30,76% 41,45% ПАССИВЫ III. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Краткосрочные финансовые обязательства -74,87% -75,75% Обязательства по налогам 64,08% 3,81% Обязательства по другим обязательным и добровольным платежам 42,38% 57,61% Краткосрочная кредиторская задолженность 92,04% 111,99% Краткосрочные оценочные обязательства Прочие краткосрочные обязательства -70,13% -69,75% Итого краткосрочных обязательств -38,88% -35,94% IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Долгосрочные финансовые обязательства 190,60% 206,18% Долгосрочная кредиторская задолженность 79,69% 235,24% Долгосрочные оценочные обязательства 440,57% 638,75% Отложенные налоговые обязательства 103,28% 20,23% Прочие долгосрочные обязательства 589,39% 589,39% Итого долгосрочных обязательств 164,07% 162,79% V. КАПИТАЛ Выпущенный капитал -2,26% -2,26% Выкупленные собственные долевые инструменты 0,00% 0,00% Резервы 0,00% -3,27% Нераспределенный доход 24,97% 48,69% Доля меньшинства 3774,69% 4239,83% Итого капитал 20,86% 38,09% Баланс 30,76% 41,45%
Одновременно наблюдаетсянепостоянство краткосрочной дебиторской задолженности (уменьшение на 0,54% иувеличение на 15,06% в 2007 и 2008 годах соответственно). То есть, изменениеденежных средств и краткосрочной дебиторской задолженности обратнопропорциональны.
Это можно объяснить тем,что в первый год возникновения кризиса на мировой и казахстанской арене,компания приняла срочные меры по погашению краткосрочной дебиторскойзадолженности по абонентской плате своих клиентов, тем самым, проводяаккумуляцию денежных средств. Однако, в следующий год произошло увеличениекраткосрочной дебиторской задолженности, что объясняется фактом краткосрочнойнеплатежеспособности некоторых клиентов компании. В целом можно сказать, что в2007 и 2008 годах происходит увеличение краткосрочных активов компании, чтоявляется благоприятным фактором вследствие высокой ликвидности данной категорииактивов.
В разделе долгосрочныхактивов компании произошли значительные изменения в статье долгосрочныхфинансовых инвестиций и основных средств.
В 2007 году компаниясократила долгосрочные финансовые инвестиции на 90,61%. Это можно объяснитьтем, что в период финансового кризиса, компания приняла решение по извлечениюсредств из данной статьи по причине рискованности вкладов в долгосрочномпериоде. В 2008 году вклады в долгосрочные финансовые инвестиции сохранились натом же уровне и составили 73 342 тенге.
Положительным факторомявилось увеличение основных средств компании на 19,53% в 2007 году и на 46,62%в 2008 году относительно 2006 года. Увеличение основных средств компаниипозволило провести расширение и оптимизацию услуг, предоставляемых компанией.
В целом также произошлоувеличение совокупных долгосрочных активов компании на 28,90% и 43,08% в 2007 и2008 годах соответственно относительно показателей 2006 года.
В разделе краткосрочныхобязательств пассива компании произошли значительные изменения в таких статьяхкак краткосрочные финансовые обязательства, обязательства по налогам,краткосрочная кредиторская задолженность.
В 2007 году краткосрочныефинансовые обязательства компании были сокращены на 74,87% по отношению каналогичному показателю 2006 года. Далее в 2008 году данный показатель осталсяпримерно на уровне 2007 года и сократился на 75,75% по отношению к 2006 году.Более того, в 2007 и 20008 годах по сравнению с 2006 годом произошлозначительное уменьшение прочих краткосрочных обязательств на 70,13% и 69,75% соответственно.Это говорит о том, что в кризисный момент компания не только попыталась вернутьдолги своих дебиторов, но и не «забыла» вернуть и свои долги также.
Однако, наблюдаетсязначительное увеличение по краткосрочной кредиторской задолженности(на 92,04% и111,99% в 2007 и 2008 года соответственно) и волатильность обязательств поналогам (увеличение на 64,08% и 3.81% в 2007 и 2008 годах соответственно), чтосвязано с несвоевременным погашением дебиторской задолженности клиентовкомпании.
В целом наблюдаетсяобщее уменьшение совокупных краткосрочных обязательств: 38,88% и 35,94% в 2007и 2008 годах соответственно.
В части долгосрочныхобязательств происходит значительное увеличение долгосрочной кредиторскойзадолженности: 79,69% в 2007 году и 235,24% в 2008 году относительно 2006 года.Это можно объяснить соответственным увеличением основных средств компании вчасти долгосрочных активов.
В целом же происходитувеличение совокупных долгосрочных обязательств компании на 164,07% и 162,79% в2007 и 2008 годах соответственно.
В части собственногокапитала компании происходят также изменения. То есть происходит уменьшениевыпущенного капитала на 2,26% в 2007 году. Также можно отметить, что происходитрост нераспределенной прибыли компании (24,97% в 2007 году и 48,69% в 2008году). Это является благоприятным фактором, так как свидетельствует остабильном приросте прибыли АО «Казахтелеком» из года в год.
В общем же можноохарактеризовать увеличение валюты баланса компании на 30,76% в 2007 году и41,45% в 2008 году относительно показателей 2006 года. Это являетсяблагоприятным показателем, свидетельствующем о росте теоретической стоимостикомпании.
Горизонтальныйанализ отчета о прибылях и убытках компании является также ключевым моментом враскрытии финансового положения компании.
Так как в общей практикерекомендуется выделять только значимые статьи или же статьи, где имеютсязаметные изменения, в Таблице 5, где представлен горизонтальный анализ(значения в процентах) отчета о прибылях и убытках АО «Казахтелеком», следуетобратить более пристальное внимание на статьи, выделенные жирным шрифтом.
Анализируяданные, представленные в Таблице 5, можно выявить что в течение 2007 и 2008годов в финансовом положении компании произошли большие изменения.
Таблица 5. Горизонтальныйанализ отчета о прибылях и убытках АО «Казахтелеком» за 2007-2008 годы (базовыйгод – 2006 год) 2007/2006 2008/2006 Доход от реализации продукции и оказания услуг 11,99% 24,70% Себестоимость реализованной продукции и оказанных услуг 21,71% 42,09% Валовая прибыль -0,71% 1,98% Доходы от финансирования -0,44% 250,83% Прочие доходы 29,60% 0,25% Расходы на реализацию продукции и оказание услуг 96,84% 219,00% Административные расходы 14,43% 22,19% Расходы на финансирование 30,32% 54,35% Прочие расходы 41,12% 2317,96% Доля прибыли/(убытка) организаций, учитываемых по методу долевого участия 16,26% 30,75% Прибыль (убыток) за период от продолжаемой деятельности -7,20% -48,12% Прибыль (убыток) до налогообложения -7,20% -48,12% Расходы по корпоративному подоходному налогу 2,26% -34,94% Итоговая прибыль (убыток) за период до вычета доли меньшинства -9,81% -51,75% Доля меньшинства 55723,51% 66026,71% Итоговая прибыль (убыток) за период -17,65% -61,04%
Положительную динамикупредставляет тот факт, что доход от реализации продукции и оказания услугувеличился на 11,99% в 2007 году и далее 24,70% в 2008 году относительнопоказателей 2006 года. Это объясняется тем, что в последние годы АО«Казахтелеком» вывел на рынок новые продукты (Megaline, Neo и др.), которые получили широкое распространение среди населениянашей страны.
Однако, ростваловой прибыли оказался отрицательным в 2007 году, то есть произошлоуменьшение прибыли на 0,71% по сравнению с 2006 годом. В 2008 году произошло незначительноеулучшение и рост прибыли составил 1.98% по сравнению с 2006 годом. Несмотря наувеличение дохода от реализации компании, данный факт объясняется возрошлейсебестоимостью реализованной продукции и оказанных услуг.
В противовесувеличению доходов от финансирования (250,83% в 2008 году) произошлозначительное увеличение расходов компании: расходы на реализацию увеличились на96,84% и 219%; административные расходы увеличились на 14,43% и 22,19%; расходына финансирования увеличились на 30,32% и 54,35%; прочие расходы увеличились на41,12% и 2317,96% в 2007 и 2008 года соответственно относительно показателей2006 года.
В итоге, несмотряна увеличение доходов компании, итоговая прибыль оказалась потерпелазначительное уменьшение как в относительном так и в абсолютном значении.Уменьшение итоговой прибыли в 2007 году составило 17,65%, в то время как в 2008году этот показатель приравнялся к 61,04%.
Однако, хотя ипроизошло увеличение издержек и соответсвенно уменьшение прибыли компании,уверенно прогнозируется стабилизиция показателей в ближайшее время, так как АО«Казахтелеком» является одной из системообразующих компаний-монополий натерритории Республики Казахстан.
Вертикальныйанализ
Заключениявертикальный анализ финансовой отчетности компании являются одними из важнейшихфакторов при проведении финансовой реструктуризации либо оптимизацииуправленческих решений компании.
При проведениивертикального анализа целая часть приравнивается к 100%: в бухгалтерскомбалансе – итого всех активов, сумма всех обязательств и собственного капитала;а в отчете о расходах и доходах (прибылях и убытках) – доход от реализованнойпродукции. Затем исчисляется удельный вес каждой составляющей, которыевычисляются следующим образом:
для бухгалтерскогобаланса:
/>
для отчета о прибылях иубытках:
/>
Итак, в Таблице 6 представленвертикальный анализ баланса АО «Казахтелеком» за 2006-2008 годы. Данный анализполезен для сравнения важности отдельной группы средств или их источников вразрезе нескольких лет.
В разрезеверитикального анализа за рассматриваемые 2006-2008 годы в разделе активовкомпании текущие активы составили 13,90% в 2006 году, 15,12% в 2007 году,12,91% в 2008 году; в то время как долгосрочные активы составлили 86,10% в 2006году, 84,88% в 2007 году, 87,09% в 2008 году. Данное превышение примерно в 5,5раз обусловлено такой большой статьей баланса как основные средства компании.За рассматриваемые периоды основные средства составили в среднем 50,20% валютыбаланса компании.
Таблица 6.Вертикальный анализ баланса АО «Казахтелеком» за 2006-2008 годы 2006 2007 2008 АКТИВЫ I. КРАТКОСРОЧНЫЕ АКТИВЫ: Денежные средства и их эквиваленты 1,88% 7,12% 3,68% Краткосрочные финансовые инвестиции 0,28% 0,12% Краткосрочная дебиторская задолженность 6,93% 5,27% 5,64% Запасы 2,67% 1,56% 1,64% Текущие налоговые активы 0,85% 0,62% 1,47% Прочие краткосрочные активы 1,57% 0,27% 0,36% Итого краткосрочных активов 13,90% 15,12% 12,91% II. ДОЛГОСРОЧНЫЕ АКТИВЫ Долгосрочные финансовые инвестиции 0,33% 0,02% 0,02% Долгосрочная дебиторская задолженность 1,27% 0,14% 0,37% Инвестиции, учитываемые методом долевого участия 14,84% 12,38% 13,61% Инвестиционная недвижимость 0,43% 0,00% Основные средства 51,04% 46,66% 52,90% Нематериальные активы 13,78% 13,67% 8,84% Отложенные налоговые активы 0,23% 0,08% Прочие долгосрочные активы 4,85% 11,34% 11,28% Итого долгосрочных активов 86,10% 84,88% 87,09% Баланс 100,00% 100,00% 100,00% ПАССИВЫ III. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Краткосрочные финансовые обязательства 14,66% 2,82% 2,51% Обязательства по налогам 0,28% 0,35% 0,20% Обязательства по другим обязательным и добровольным платежам 0,13% 0,14% 0,14% Краткосрочная кредиторская задолженность 4,52% 6,63% 6,77% Краткосрочные оценочные обязательства 0,00% 0,24% 0,27% Прочие краткосрочные обязательства 4,31% 0,98% 0,92% Итого краткосрочных обязательств 23,89% 11,17% 10,82% IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Долгосрочные финансовые обязательства 10,07% 22,39% 21,81% Долгосрочная кредиторская задолженность 1,23% 1,68% 2,90% Долгосрочные оценочные обязательства 0,29% 1,18% 1,50% Отложенные налоговые обязательства 5,13% 7,97% 4,36% Прочие долгосрочные обязательства 0,16% 0,85% 0,79% Итого долгосрочных обязательств 16,88% 34,08% 31,35% V. КАПИТАЛ Выпущенный капитал 15,30% 11,44% 10,57% Выкупленные собственные долевые инструменты 1,14% 0,87% 0,80% Резервы 0,78% 0,60% 0,53% Нераспределенный доход 41,96% 40,10% 44,11% Доля меньшинства 0,06% 1,75% 1,81% Итого капитал 59,23% 54,75% 57,83% Баланс 100,00% 100,00% 100,00%
В разделе пассивовнаибольшую часть занимает собственный капитал. Как уже было сказано ранее,данное благоприятный факт говорит об относительно невысоком уровне финансовоголевереджа компании. Итак, собственный капитал компании составил 59,23% в 2006году, 54,75% в 2007 году, 57,83% в 2008 году от валюты баланса. Также следуетотметить, что довольно значительной статьей в собственном капитале компанииявляется нераспределенный доход, который в среднем составил 42,06% от валютыбаланса.
Также в ходевертикального анализа баланса компании становится очевидной перегруппировкаисточников финансирования: происходит уменьшение краткосрочных обязательствкомпании и увеличение долгосрочных обязательств компании. То есть, если в 2006году краткосрочные обязательства составляли 23,89%, а долгосрочные – 16,88% отвалюты баланса, то в дальнейшем краткосрочные обязательства уменьшились до11,17% и 10,82% в 2007 и 2008 годы соответсвенно, а долгосрочные обязательстваувеличились до 34,08% и 31,35% в 2007 и 2008 годах соответственно. Этообъясняется возникновением новых обстоятельств, связанных с нестабильностью вэкономике. Отходя от краткосрочного финансирования и переходя на долгосрочное –компания приняла более осторожную политику в целях ограничения рискасобственного дефолта.
Далее, в Таблице 7 представлен вертикальныйанализ отчета о прибылях и убытках АО «Казахтелеком» за 2006-2008 годы. Данныйанализ полезен для сравнения важности отдельной группы средств или ихисточников в разрезе нескольких лет.
Валовая прибылькомпании составила 43,37% в 2006 году, 38,45% в 2007 году, 35,47% в 2008 годуот валового дохода от реализации продукции и оказания услуг. Хотя за указанныепериоды произошло увеличение себестоимости продукции и оказания услуг, все жеваловая прибыль остается на достаточно высоком процентажном уровне.
Анализируярасходы периода компании, следует обратить внимание на довольно большойудельный вес административных расходов, которые составили в среднем 14,76% в2006-2008 годы. Это объясняется тем, что данный вид услуг, оказываемыхкомпанией, трубует большого количества административного персонала.
Итоговая прибылькомпании составила 29,47% в 2006 году, 21,67% в 2007 году и 9,21% в 2008 году.Значительное уменьшение итоговой прибыли в 2008 году можно объяснить какувеличившейся себестоимостью реализованной продукции и оказанных услуг, так иувеличением расходов на реализацию и резким скачком прочих расходов компании,соотношение с доходом от реализации которых выросло с 0,78% в 2007 году до12,03% в 2008 году.
Таблица 7.Вертикальный анализ отчета о прибылях и убытках АО «Казахтелеком» за 2006-2008годы 2006 2007 2008 Доход от реализации продукции и оказания услуг 100,00% 100,00% 100,00% Себестоимость реализованной продукции и оказанных услуг 56,63% 61,55% 64,53% Валовая прибыль 43,37% 38,45% 35,47% Доходы от финансирования 0,20% 0,18% 0,56% Прочие доходы 2,20% 2,55% 1,77% Расходы на реализацию продукции и оказание услуг 1,75% 3,07% 4,47% Административные расходы 14,75% 15,08% 14,46% Расходы на финансирование 3,06% 3,57% 3,79% Прочие расходы 0,62% 0,78% 12,03% Доля прибыли/(убытка) организаций, учитываемых по методу долевого участия 12,01% 12,47% 12,59% Прибыль (убыток) за период от продолжаемой деятельности 37,60% 31,15% 15,64% Прибыль (убыток) до налогообложения 37,60% 31,15% 15,64% Расходы по корпоративному подоходному налогу 8,12% 7,41% 4,24% Итоговая прибыль (убыток) за период до вычета доли меньшинства 29,48% 23,74% 11,41% Доля меньшинства 0,00% 2,07% 2,20% Итоговая прибыль (убыток) за период 29,47% 21,67% 9,21%
В итоге, можно сказать,что, несмотря назначительное уменьшение итоговой прибыли за 2008 год, следует отметить, чтосовокупный нераспределенный доход компании все же остается на достаточновысоком уровне.
Анализ финансовыхкоэффициентов
Анализ финансовыхкоэффициентов является неотъемлемой частью анализа финансовой отчетностикомпаниии. Таким образом, анализ финансовых коэффициентов можно разбить нанесколько частей, таких как Оценка показателей рентабельности, Анализ структурыкапитала, Анализ дивидендной политики, Оценка чистого оборотного капитала, текущих финансовых потребностей, а также Анализ коэффициентовликвидности.
Оценкапоказателей рентабельности АО «Казахтелеком» представлена в Таблице 8. Втечение всего исследуемого периода наблюдается некоторый спад по всемпоказателям рентабельности. Так, чистая рентабельность активов упала с 0,14 до0,04, а чистая рентабельность собственного капитала снизилась с 0,24 до 0,07 впериоде 2006-2008 годов.
Таблица 8. Оценка показателей рентабельности на2006-2008 года 2006 2007 2008 ЧРа (ROA) 0,14 0,09 0,04 ЧРск (ROE) 0,24 0,17 0,07 Чистая прибыль на акцию (EPS) (в тыс) 3,06 2,52 1,18 Коэффициент ценности акции (P/E) 13,07 14,70 11,86 Коэффициент котировки акции (M-to-B Ratio) 3,16 2,42 0,80
Анализ структурыкапитала компании представлен в Таблице 9. Эфект финансового рычага увеличилсяс 1,08 до 1,24 в рассматриваемых периодах, что может объясняться увеличениеактивной части баланса компании. Однако, данное увеличение можно считать незначительным,так как все же уровень эффекта финансового рычага придерживается единицы.
Таблица 9.Анализ структуры капитала на 2006-2008 года 2006 2007 2008 Эффект финансового рычага 1,08 1,11 1,24
Коэффициенты поанализу дивидендной политики АО «Казахтелеком» за рассматриваемый периодпредставлены в Таблице 10. На конец 2008 года компания выпустила 12 922 876 простых акций и403 194 привилегированных акций. Следует отметить, что, несмотря науменьшение итоговой прибыли компании, значение коэффициента выплаты дивидендовувеличилось с 0,13 в 2006 году до 0,45 в 2008 году. Это соответствуетстабильной политике выплаты дивидендов по простым акциям. Однако, значениекоэффициента цена-дивиденд значительно упало за рассматриваемый период в связис падением рыночной стоимости одной акции на Казахстанской бирже KASE c 40 000 тенге в 2006 году до 14 000 тенге в 2008 году.
Таблица 10.Анализ дивидендной политики на 2006-2008 года 2006 2007 2008 коэффициент выплаты дивидендов (D p/o Ratio) 0,13 0,20 0,45 дивиденд на акцию (DPS) 398,21 498,99 535,00 коэффициент цена-дивиденд (P/D) 100,45 74,15 26,17
Оценка чистогооборотного капитала компании и оценка текущей ликвидности компании представленыв Таблице 11. Следуетотметить, что, несмотря на то что в 2006 году в компании был дефицит денежныхсредств, однако в 2007 и 2008 годах компания смогла выправить свое положение.Таким образом, излишек денежных средств составил более 5 миллионов тенге наконец 2008 года.
Значение коэффициенттекущей ликвидности также улучшилось за рассматриваемый период, так что к концу2008 года он чуть превысил нормы и составил 1,19.
Таблица 11. Расчет иоценка чистого оборотного капитала, текущих финансовых потребностей, коэффициента текущейликвидности на 2006-2008 года 2006 2007 2008 Чистый оборотный капитал (ЧОК) в тыс -23338256 12078950 6892186 Текущие финансовые потребности (ТФП) (в тыс) 11882224 606029 1694743 Излишек (дефицит) денежных средств (в тыс) -35220480 11472921 5197443 Коэффициент текущей ликвидности 0,58 1,35 1,19
АО «Казахтелеком»является национальнымоператором связи Казахстана, а также является одной из самых динамичноразвивающихся телекоммуникационных компаний на постсоветском пространстве.Данная компания предоставляет широкий спектр информационно-коммуникационныхуслуг.
Анализ финансовойотчетности АО «Казахтелеком» свидетельствует о том, что данная компания имеетбольшой потенциал дальнейшего развития.
При анализе былиобнаружены следующие позитивные факторы.
Во-первых, компания имеетдостаточно большой объем капитала, вложенный в основные средства, что являетсяглавной базой для дальнейшего роста и развития.
Во-вторых, даннаякомпания имеет невысокий уровень финансового левериджа, что делает ее болеенезависимой и самостоятельной в процессе принятия корпоративных решений.
В-третьих, за последнеевремя компания провела переквалификацию источников финансирования активов скраткосрочных на долгосрочные. Это позволит смягчить эффект от возможногодефолта клиентов компании впоследствии экономического кризиса.
Более того, значениекоэффициент текущей ликвидности на протяжении всех трех лет с 2006 года по 2008год находилось в норме. Абсолютное и относительное значение нераспределеннойприбыли как статьи баланса компании оставалось удовлетворительным.
Также следует заметить,что АО «Казахтелеком» стабильно выплачивает дивиденды держателям простых акций,что определяет данную компанию как надежный объект вложения средств дляпотенциальных нерисковых инвесторов.
Также были отмечены инекоторые негативные факторы.
/>Во-первых, это увеличение себестоимости реализованнойпродукции и оказанных услуг.
Во-вторых, это увеличениеили же непостоянство значений расходов периода.
Таким образом, несмотряна увеличение дохода от реализации итоговая прибыль компании уменьшилась с 2006по 2008 год почти в 2,5 раза. Этот же факт отразился на коэффициентахрентабельности компании.
Однако, в долгосрочномпрогнозе АО «Казахтелеком» остается монополистом на рынке Казахстана в сферетелекоммуникации. И несмотря на некоторое ухудшение финансовых показателей вовремя кризиса, прогнозируется расширение клиентуры компании, а также внедрениеряда крупных инфраструктурных проектов, новых технологий и телефонизация сел, атакже развитие широкополосного доступа в Интернет.
Выводы
Производственная практика– это важнейшая часть образовательного процесса, которая дает возможностьстудентам определиться с дальнейшим выбором профессии.
Прохождениепроизводственной практики в Отделе Корпоративных финансов ТОО«ПрайсуотерхаусКуперс Такс энд Эдвайзори» дало мне не только возможностьприменить свои знания в области Финансов, Бухгалтерского учета, Финансовогоменеджмента и других предметов, но и оценить процесс работы в компании,оказывающей финансовые услуги клиентам, оперирующим в различных секторахэкономики.
После проведенияопределенного анализа менеджмента компании, ее маркетинговой политики, от себя я могу сделать следующеепредложение: уделять больше внимания работе с персоналом, поднятию ихмотивации, так как тяжелые рабочие дни должны компенсироваться денежнымиэквивалентами.
После этой практики яначала четко понимать структуру компании, структуру ее департаментов исубординацию между ними; усвоила работу выполняемую Отделом Корпоративныхфинансов; изучила процесс организации работы в коллективе; получила навыкиделового общения и общения в коллективе на практике; освоила наиболеепродуктивные методы организации собственной работы; научилась быстро находитьнужную информацию как во внутренних, так и во внешних источниках. Для меня былбесценный опыт работать с такими разносторонними профессионалами сферыфинансовой деятельности.
Окончив производственнуюпрактику, я приобрела практические навыки необходимые для работы по моейспециальности. В дальнейшем, окончив университет, я бы хотела вернуться в этотколлектив, только уже в качестве одного из сотрудников данной компании.
Списокиспользованной литературы
1. Закон Республики Казахстан «Об аудиторской деятельности»от 20.11.1998 № 304-1
2. Закон Республики Казахстан «Об оценочной деятельности вРеспублике Казахстан» от 30 ноября 2000 г. N 109-II
3. Трудовой Кодекс Республики Казахстан по по состоянию на15.05.2007г. (Утвержден Указам Президента Республики Казахстан от 15 мая 2007года № 251-III ЗРК)
4. Кодекс РК «О налогах и других обязательных платежах вбюджет» (Налоговый кодекс) по состоянию на 10.12.2008
5. Doing BusinessGuide PricewaterhouseCoopers 2007-2008
6. Valuation and Strategy Brochure PricewaterhouseCoopers
7. Distinction Achieve PricewaterhouseCoopers
8. Консолидированный баланс АО «Казахтелеком» за 2006-2007 гг.
9. Консолидированный отчет о прибылях и убытках АО«Казахтелеком» за 2006-2007 гг.
10. Официальный сайт Агенства по Статистике РеспубликиКазахстан, URL:www.stat.kz (от 13.09.2009)
11. Официальный сайт компании ПрайсуотерхаусКуперс, URL:www.pwc.com (от 5.09.2009)
12. Официальный сайт Палаты аудиторов Казахстана, URL:www.auditor.kz (от 13.09.09)
13. Данные EBRD TAM/BAS на 2.04.2009, URL:www.forum.kz (от 13.09.2009)
Приложение
Консолидированныйбаланс АО «Казахтелеком»на 2006-2008 гг (в тыс тг)АКТИВЫ 31 дек 2006 31 дек 2007 31 дек 2008 I. КРАТКОСРОЧНЫЕ АКТИВЫ: Денежные средства и их эквиваленты 4 400 902 21755704 12148832 Краткосрочные финансовые инвестиции 862497 400000 Краткосрочная дебиторская задолженность 16 191 555 16103767 18630214 Запасы 6 239 437 4759840 5426747 Текущие налоговые активы 1 979 920 1890690 4843672 Прочие краткосрочные активы 3 656 110 817517 1192323 Итого краткосрочных активов 32467924 46190015 42641788 II. ДОЛГОСРОЧНЫЕ АКТИВЫ Долгосрочные финансовые инвестиции 781 211 73342 73342 Долгосрочная дебиторская задолженность 2 962 704 440084 1228650 Инвестиции, учитываемые методом долевого участия 34 656 404 37829235 44961063 Инвестиционная недвижимость 1300048 Основные средства 119 221 746 142509438 174802488 Нематериальные активы 32 178 959 41757269 29202021 Отложенные налоговые активы 709208 258848 Прочие долгосрочные активы 11 331 293 34643649 37255428 Итого долгосрочных активов 201132317 259262273 287781840 Баланс 233600241 305452288 330423628 ПАССИВЫ 31 дек 2006 31 дек 2007 31 дек 2008 III. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Краткосрочные финансовые обязательства 34 236 654 8602608 8304008 Обязательства по налогам 648 516 1064103 673206 Обязательства по другим обязательным и добровольным платежам 302 400 430562 476621 Краткосрочная кредиторская задолженность 10 548 768 20257578 22362218 Краткосрочные оценочные обязательства 747849 887653 Прочие краткосрочные обязательства 10 069 842 3008365 3045896 Итого краткосрочных обязательств 55806180 34111065 35749602 IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Долгосрочные финансовые обязательства 23 535 163 68392736 72061093 Долгосрочная кредиторская задолженность 2 861 882 5142601 9594202 Долгосрочные оценочные обязательства 669 245 3617735 4944076 Отложенные налоговые обязательства 11 980 324 24353340 14404367 Прочие долгосрочные обязательства 376 875 2598152 2598152 Итого долгосрочных обязательств 39423489 104104564 103601890 V. КАПИТАЛ Выпущенный капитал 35 742 978 34936441 34936441 Выкупленные собственные долевые инструменты 2 652 860 2652860 2652860 Резервы 1 820 479 1820479 1761035 Нераспределенный доход (непокрытый убыток) 98 016 497 122489177 145743331 Доля меньшинства 137 758 5337702 5978469 Итого капитал 138 370 572 167236659 191072136 Баланс 233 600 241 305452288 330423628
Консолидированныйотчет о прибылях и убытках АО «Казахтелеком» на 2006-2008 гг (в тыс тг) 2006 2007 2008 Доход от реализации продукции и оказания услуг 114087741 127762125 142263079 Себестоимость реализованной продукции и оказанных услуг 64 608 214 78632254 91804127 Валовая прибыль 49479527 49129871 50458952 Доходы от финансирования 227 779 226788 799121 Прочие доходы 2 513 771 3257952 2520162 Расходы на реализацию продукции и оказание услуг 1 993 599 3924254 6359539 Административные расходы 16 831 275 19260777 20565759 Расходы на финансирование 3 496 391 4556487 5396713 Прочие расходы 707 834 998909 17115141 Доля прибыли/(убытка) организаций, учитываемых по методу долевого участия 13 699 800 15927555 17911828 Прибыль (убыток) за период от продолжаемой деятельности 42 891 778 39801739 22252911 Прибыль (убыток) до налогообложения 42891778 39801739 22252911 Расходы по корпоративному подоходному налогу 9 262 366 9471397 6026018 Итоговая прибыль (убыток) за период до вычета доли меньшинства 33629412 30330342 16226893 Доля меньшинства 4 729 2639894 3127132 Итоговая прибыль (убыток) за период 33624683 27690448 13099761