--PAGE_BREAK--3. Состояние, тенденции и роль инвестиций в национальной экономике республики Беларусь
В рыночной экономике для финансирования государственного долга в рамках финансовой политики наряду с внешними заимствованиями предусматривается эмиссия государственных ценных бумаг как инструмент привлечения капиталов отечеств, и зарубежных предпринимателей и населения. Наряду с государственными инвестициями в ключевые отрасли экономики в рамках финансовой политики намечаются меры по привлечению капиталов отечественных и иностранных частных инвесторов, а также кредитов международных валютно-кредитных и финансовых организаций.
Финансовая политика Республики Беларусь регламентирована такими документами, как Программа социально-экономического развития Республики Беларусь на 2001-2010 годы, Прогноз социально-экономического развития Республики Беларусь на 2003 год, Закон Республики Беларусь «О бюджете Республики Беларусь на 2003 год», Концепция развития банковской системы Республики Беларусь на 2001-2010 годы и др.
Финансовая политика направлена главным образом на достижение роста благосостояния народа, приближение его к уровню экономически развитых стран на основе сбалансированного и устойчивого экономического роста, обеспечение занятости населения, доведение его социальной защищенности до уровня передовых стран. Для реализации поставленной стратегической цели необходима концентрация ограниченных ресурсов на важнейших направлениях, для чего планируется осуществить следующие мероприятия:
•активизация инновационной и инвестиционной деятельности;
•наращивание экспорта товаров и услуг;
•развитие транспортных и коммуникационных услуг;
•развитие агропромышленного комплекса;
•развитие жилищного строительства с максимальным использованием внебюджетных источников;
•реформирование системы здравоохранения. [15, с. 30]
Данные Министерства Статистики РБ позволяют изучить динамику основных социально-экономических показателей за период с 2005 по 2008 год.
Таблица 3.1
2005
2006
2007
2008
Численность населения (на конец года), тыс. человек
9751
9714
9690
9671
Естественный прирост, убыль (–) населения:
тыс. человек
-51,4
-41,7
-29,4
-26,5
на 1000 населения, человек
-5,2
-4,3
-3,0
-2,8
Среднегодовая численность занятых в экономике, тыс. человек
4350
4402
4477
4521
Численность безработных, зарегистрированных в органах по труду, занятости и социальной защиты (на конец года), тыс. человек
67,9
52,0
44,1
37,3
в процентах к экономически активному населению
1,5
1,2
1,0
0,8
Денежные доходы населения, млрд. руб.
38622
48685
58670
76346
Средний размер назначенной пенсии (на конец года), тыс. руб.
211,0
277,6
328,2
389,4
Валовой внутренний продукт
млрд. руб.
65067
79267
97165
128829
Продукция промышленности
млрд. руб.
62545
77267
95515
127510
Продукция сельского хозяйства
млрд. руб.
12826
15544
18102
26852
Инвестиции в основной капитал
млрд. руб.
15095,8
20374
26053,3
35883,6
Ввод в действие общей площади жилых домов, тыс. м2
3785,5
4087,6
4665,1
5140,6
Розничный товарооборот
млрд. руб.
25230
31062
38168
50915
Платные услуги населению
млрд. руб.
6776
8307
9988
12608
Численность населения в анализируемом периоде снизилась на 26,5 тыс. чел. и составила 9,67 млн. чел. Среднегодовая численность занятых в экономике в то же время выросла на 0,17 млн. чел. и составила 4,5 млн. чел.
Численность безработных, зарегистрированных в органах по труду, занятости и социальной защите в процентах к экономически активному населению снизилась с 1,5% в 2005 г. до 0,8% в 2008 г.
Положительная динамика характерна и для доходов населения, так например денежные доходы выросли а анализируемом периоде в 1,97 раза и составили в 2008 году 76,3 трлн. руб. (в 2005 – 38,6 трлн. руб.).
Средний размер пенсии увеличился на 178 тыс. рублей и составила 389,4 тыс. руб. в 2008 году.
Производство ВВП увеличилось по сравнению с 2005 г. в 1,98 раза и достигло в 2008 году 128,8 трлн. руб. Валовой продукт на душу населения увеличился с 6,6 млн. руб. в 2005 г. до 13,3 млн. руб. в 2008 году.
Произошли изменения и в отраслевой структуре ВВП. Наиболее значительное увеличение ВВП произошло в промышленности и строительстве (рис. 3.1).
В 2008 году инвестиций в основной капитал использовано в объеме 35,9 трлн. рублей, что составляет 137,5% к уровню 2007 года. По сравнению с 2005 годом объем инвестиций вырос в 2,3 раза или на 20,8 трлн. рублей (табл. 3.2).
Рис. 3.1 Отраслевая структура валового внутреннего продукта (в процентах к итогу)
Таблица 3.2
2005
2006
2007
2008
Инвестиции в основной капитал (в фактически действовавших ценах), млрд. руб.
15095,8
20374,1
26053,3
35883,6
в том числе по объектам:
производственного назначения
9986,5
13767,4
17131,5
23060,8
непроизводственного назначения
5109,3
6606,7
8921,8
12822,8
Индексы инвестиций в основной капитал (в сопоставимых ценах), в процентах к предыдущему году
120,0
132,2
116,2
122,9
в том числе по объектам:
производственного назначения
118,4
136,0
113,6
123,2
непроизводственного назначения
121,6
125,7
122,3
122,5
За период 2008 года строительно-монтажные работы выполнены на 15,5 трлн. рублей, что в сопоставимых ценах на 22,2% больше, чем в 2007 году.
По объектам производственного назначения использовано 23,1 трлн. рублей инвестиций, или 123,1% к уровню 2007 года.
Удельный вес инвестиций производственного назначения в общем объеме инвестиций составил 64,3% (в 2007 году – 65,8%).
В структуре производственных отраслей преобладали инвестиции, направленные на развитие промышленности (27,7% от общего объема инвестиций), сельского хозяйства (14,6%), транспорта и связи (11,3%).
На 1 января 2009 г. в незавершенном строительстве (без учета индивидуальных застройщиков и субъектов малого предпринимательства) находилось 14,5 тыс. объектов производственного и непроизводственного назначения (на 1 января 2008 г. – 14,7 тыс. объектов). Из числа незавершенных производственные объекты составляли 42,7%. Временно приостановлено и законсервировано строительство 3,1 тыс. объектов. На долю объектов, строительство которых осуществлялось с превышением нормативных сроков продолжительности строительства (без учета временно приостановленных и законсервированных), приходится 37,3% (на 1 января 2008 г. – 36,7%).
При этом активно развивается как льготное кредитование жилищного строительства, так и кредитование граждан на цели улучшения жилищных условий на общих основаниях. Выдача льготных кредитов на жилищное строительство за 2007 год, по данным банковской статистики, составила около 2 трлн. рублей. При этом за год банки выдали льготных кредитов на жилье гражданам на сумму 1,1 трлн. рублей, а сельскохозяйственным организациям – более 0,8 трлн. рублей. Задолженность граждан по кредитам на приобретение и строительство жилья, предоставляемым на общих основаниях, за год увеличилась почти в полтора раза и составила 1,3 трлн. рублей.
В агрогородках, предусмотренных к вводу в 2008 году, использовано 674,2 млрд. рублей инвестицийв основной капитал, из них на строительство жилых домов – 225,9 млрд. рублей, что составило 33,5% от общего объема использованных инвестиций в агрогородках.
В 2008 году в эксплуатацию введено 5,1 млн. квадратных метров жилья, что на 10,3% больше, чем в 2007 году, из которых 2,2 млн. квадратных метров – за счет банковских кредитов.
На строительство жилья в 2008 году было направлено 6,4 трлн. бел. рублей – это 17,9% общего объема инвестиций в основной капитал. По сравнению с 2007 годом этот показатель увеличился на 120,9% (табл. 3.3).
Таблица 3.3
2005
2006
2007
2008
Ввод в действие общей площади жилых домов, тыс. м 2
3785,5
4087,6
4665,1
5140,6
в том числе:
в городах и поселках городского типа
2549,1
2708,3
3173,6
3683,8
в сельских населенных пунктах
1236,4
1379,3
1491,5
1456,8
Число построенных квартир, тыс.
43,3
45,6
53,1
60,6
Рис. 3.2 Ввод в действие жилых домов на 1000 человек населения(квадратных метров общей площади)
Принятая в 2007 году Государственная программа инновационного развития экономики направлена на достижение главного приоритета страны – перевода национальной экономики в режим интенсивного развития – и создает новые перспективы для развития инвестиционного кредитования. Программа предусматривает создание 100 новых предприятий, около 400 новых производств на действующих предприятиях, модернизацию более 600 действующих производств. На ее финансирование в 2007–2010 гг. банкам предстоит выдать кредиты в объеме 4,2 трлн. рублей.
Одна из важнейших программ, реализуемых с кредитной поддержкой банковского сектора, – Государственная программа возрождения и развития села. Вклад банковского сектора в ее реализацию выражен в объемах кредитов, предоставленных агропромышленному комплексу.
Так, на мероприятия, связанные с проведением весенних полевых и уборочных работ, в течение 2007 года выдано кредитов на сумму 1,4 трлн. рублей, что в 1,5 раза больше по сравнению с 2006 годом. [6, с. 27]
В рамках оказания государственной поддержки организациям, осуществляющим строительство, реконструкцию и техническое переоснащение объектов агропромышленного комплекса, в соответствии с Указом Президента Республики Беларусь от 17.07.2006 №448 в течение 2007 года банки выдали кредиты в сумме 94,6 млрд. рублей для строительства, реконструкции и технического переоснащения животноводческих комплексов, молочнотоварных ферм, птицефабрик и других объектов АПК. Общий объем кредитования банками мероприятий в соответствии с этой программой составил 313,6 млрд. рублей. Кроме того, на аналогичные цели в соответствии с Указом Президента Республики Беларусь от 09.07.2007 №313 с августа по декабрь 2007 года банками выдано кредитов на сумму 218,1 млрд. рублей.
Увеличился вклад банков в реализацию программы жилищного строительства. Всего в течение 2007 года в стране введено в эксплуатацию 4,7 млн. квадратных метров жилья, что на 14,2% больше, чем в 2006 году. По данным Министерства статистики, из этого количества источником финансирования 1,9 млн. квадратных метров, или 40%, стали кредиты банков. Объем введенного в эксплуатацию жилья, построенного за счет банковских кредитов, увеличился по сравнению с 2006 годом на 17%, что отражает рост роли банков в решении этой важнейшей социальной задачи.
В 2007 году принята Государственная комплексная программа развития регионов, малых и средних городских поселений на 2007–2010 годы, в реализацию которой также включился банковский сектор. Она охватывает 187 населенных пунктов и предусматривает реализацию около 1000 инвестиционных проектов, создание более 100 тыс. новых рабочих мест, увеличение номинальной начисленной заработной платы в малых и средних городах более чем в 1,9 раза. Важная роль в повышении уровня жизни населения отводится созданию благоприятных условий для развития предпринимательской инициативы, расширению на этой основе сектора малого и среднего бизнеса.
Наряду с кредитованием предусмотренных этой программой инвестиционных проектов банковская система видит свою роль в ее реализации в кредитной поддержке малого бизнеса, расширении сети банковских учреждений в регионах. Поэтому в 2007 году особое внимание было уделено повышению доступности кредитов предприятиям малого и среднего бизнеса, развитию форм кредитования, доступных и удобных для предпринимателей, одной из которых является микрокредитование. Только в рамках программы Европейского банка реконструкции и развития в 2007 году выдано 4,4 тыс. микрокредитов на общую сумму 51,1 млн. долларов США.
Растущий спрос на микрокредиты способствовал принятию решения о создании Белорусского банка малого бизнеса, который начал работу в 2008 году. Его акционерами, наряду с Европейским банком реконструкции и развития, стали еще семь зарубежных финансовых институтов. Наряду с микрокредитованием банк будет заниматься финансированием проектов по энергосбережению, охране окружающей среды, созданию благоприятных условий для развития агрогородков, агроэкотуризма. В перспективе банк намерен открыть филиалы во всех областях, обеспечив доступность микрокредитов для жителей регионов.
Неоднозначными тенденциями в 2007 году характеризовалось развитие внешней торговли. С одной стороны, динамика реального эффективного курса способствовала ценовой конкурентоспособности белорусского экспорта. Активно проводя инновационную политику и эффективно используя благоприятную конъюнктуру на традиционных рынках отечественного экспорта, белорусские предприятия-экспортеры увеличили объем экспорта на 24,6%. По итогам 2007 года, по предварительным данным платежного баланса, экспорт товаров и услуг достиг 27,7 млрд. долларов США.
В то же время комплекс факторов, включающий удорожание импортируемых энергоносителей, рост инвестиционного спроса субъектов хозяйствования и увеличение потребительского спроса со стороны населения, обусловил более высокие темпы роста импорта, который увеличился на 28% и достиг 30,4 млрд. долларов США. Таким образом, отрицательное сальдо внешней торговли товарами и услугами составило 2,7 млрд. долларов США.
В этих условиях важное значение приобрело финансирование текущего счета платежного баланса путем привлечения иностранного капитала в экономику Республики Беларусь с использованием всех каналов, в первую очередь государственных кредитов, прямых инвестиций и привлечения заемных средств банками. О том, что эта задача была решена, свидетельствует увеличение золотовалютных резервов страны в 2,9 раза – до 5 млрд. долларов США (рис. 3.3).
Рис. 3.3 Золотовалютные резервы Республики Беларусь. [6, с. 31]
При этом объем привлечения банками средств нерезидентов по сравнению с 2006 годом увеличился более чем на 1 млрд. долларов США и составил 2,6 млрд. долларов, в том числе долгосрочных ресурсов – 495,7 млн. долларов США. Активизировалось привлечение средств в таких распространенных в международной практике формах, как синдицированные кредиты, кредитные ноты. Это позволяет получить средства, не связанные с каким-либо конкретным проектом, удешевить стоимость и увеличить объемы заимствований, удлинить их сроки. В 2009 году крупнейшие банки страны планируют провести выпуск еврооблигаций.
Росту объемов привлечения зарубежного капитала способствует и тот факт, что в 2007 году у иностранных инвесторов появился ориентир для оценки возможностей инвестирования в экономику Республики Беларусь – суверенный кредитный рейтинг. Присвоенное двумя авторитетными международными агентствами значение рейтинга позволяет рассчитывать на дальнейший приток зарубежных финансовых ресурсов в экономику страны.
Особое внимание в 2007 году было уделено привлечению прямых иностранных инвестиций в банковский сектор Республики Беларусь, которое в настоящее время следует рассматривать как обоснованное и позитивное явление. Иностранное участие в капитале банков расширяет их ресурсный потенциал, способствует увеличению притока ресурсов из-за рубежа, улучшению конкурентной среды, стимулирует конкуренцию на внутреннем рынке банковских услуг и содействует дальнейшему повышению их качества и доступности.
Привлечение и эффективное использование иностранных инвестиций является одним из направлений взаимовыгодного экономического сотрудничества Республики Беларусь с зарубежными странами. Иностранные инвестиции оказывают существенное воздействие на ход экономических преобразований в республике. В связи с этим важно объективно оценивать возможные негативные и позитивные последствия их привлечения, выработать инвестиционную политику, отвечающую интересам Республики Беларусь, ее народа, обеспечивающую преодоление кризисных явлений и достижение перспективных целей.
За 2008 год в реальный сектор экономики (кроме банков) иностранные инвесторы вложили 6,5 млрд. долларов США инвестиций, или на 20,4% больше, чем за 2007 год.
Наибольшие суммы иностранных инвестиций поступили в такие отрасли экономики, как промышленность (42,9% от всех поступивших инвестиций), общая коммерческая деятельность по обеспечению функционирования рынка (29,8%), торговля и общественное питание (8,5%).
Данные о поступлении иностранных инвестиций по основным отраслям экономики приведены в таблице 3.4:
Таблица 3.4
Поступило за 2008 год
Справочно поступило за 2007 год
Всего тыс.$ США
В том числе
прямые
Портфельные
прочие
Республика Беларусь в том числе:
6525857,3
2279822,9
1695,3
4244339,1
5421864,6
промышленность
2802177,0
430483,3
1483,3
2370210,4
2371213,7
Транспорт
408222,4
408222,4
1,5
312076,8
379985,9
Связь
270003,5
183656,6
-
86346,9
368226,7
Строительство
103865,1
37561,8
117,4
66185,9
52289,8
торговля и общественное питание
556479,5
178366,0
64,5
378049,0
320588,6
общая коммерческая деятельность по обеспечению функционирования рынка
1941496,3
1234063,9
-
707432,4
1631660,8
Основными инвесторами организаций республики были субъекты хозяйствования России (33,2% от всех поступивших инвестиций), Швейцарии (18,8%), Соединенного Королевства (10,9%), Кипра (8,5%). [22]
За 2008 год наибольшие суммы иностранные инвесторы вложили в субъекты хозяйствования г. Минска (42,7% от всех поступивших инвестиций), Минской (21%), Гомельской (15,2%) и Витебской (14,5%) областей.
Структура иностранных инвестиций по областям Республики Беларусь за 2008 год приведена в диаграмме (рис. 3.4):
Рис. 3.4 Структура иностранных инвестиций по областям РБ
На долю прямых иностранных инвестиций приходилось 34,9% от всех полученных иностранных инвестиций. По сравнению с 2007 годом, поступление прямых иностранных инвестиций увеличилось в 1,7 раза. Вместе с тем основными формами привлечения прямых инвестиций были кредиты и займы, полученные от прямых инвесторов (67% от общего объема прямых инвестиций).
Организациями республики за 2008 год получено прочих иностранных инвестиций на сумму 4,2 млрд. долларов США, или на 3,4% больше, чем за 2007 год. На их долю приходилось 65% от всех полученных иностранных инвестиций. Основной формой привлечения прочих иностранных инвестиций являются кредиты и займы.
Одной из форм внешнего финансирования являются портфельные инвестиции. Однако за 2008 год в реальный сектор экономики поступило 1,7 млн. долларов США портфельных инвестиций, или на 24,1% меньше, чем за 2007 год. На их долю приходилось лишь 0,03% от общего объема поступивших иностранных инвестиций в республику.
Важнейшим фактором активизации привлечения иностранных инвестиций является дальнейшее совершенствование мотивационных механизмов, способствующих росту деловой активности. Графиком совместных докладов Главе государства Премьер-министра Республики Беларусь и Председателя Правления Национального банка по вопросам социально-экономического развития предусмотрены разработка и принятие ряда нормативных актов, которые позволят коренным образом улучшить инвестиционный климат в стране. В ближайшие сроки предстоит создать в Республике Беларусь условия для ведения бизнеса на уровне развитых стран мира, прежде всего за счет:
• существенного сокращения числа процедур и затрат времени на юридическое оформление открытия компании, лицензирование, регистрацию собственности, оформление международной торговли и закрытие компании;
• поэтапного снижения уровня налоговой нагрузки и упрощения системы налогообложения;
• законодательной и судебной защиты интересов инвесторов и процедур приведения контрактов в исполнение;
• обеспечения равноправия всех хозяйствующих субъектов в части доступности, стоимости, объемов и требований к обеспечению банковских кредитов.
В числе других направлений совершенствования инвестиционного климата:
• создание наиболее благоприятных условий для иностранных инвесторов в малых населенных пунктах, в том числе в части снижения налогообложения, административного регулирования, обеспечения гарантии защиты от неблагоприятного изменения законодательства в течение 5 лет, права осуществлять страхование своих имущественных интересов иностранными страховщиками;
• улучшение условий создания и функционирования для резидентов свободных экономических зон;
• стимулирование развития инновационных производств, в том числе с участием иностранных инвесторов, включая комплекс организационных, налоговых и других мер, направленных на ускорение инновационной деятельности.
В рамках реализации этих мер в конце 2007-го – начале 2008 г. принят ряд Декретов и Указов Президента Республики Беларусь.
В частности, Декретом Президента Республики Беларусь от 26 ноября 2007 года №7 упрощен порядок лицензирования деятельности юридических лиц. Декрет Президента Республики Беларусь от 20 декабря 2007 г. №9 ввел ряд льгот для организаций и индивидуальных предпринимателей, работающих в сельских населенных пунктах. Декрет Президента Республики Беларусь от 28 января 2008 г. №1 «О стимулировании производства и реализации товаров (работ, услуг)» предусматривает льготы для вновь создаваемых предприятий, в том числе с иностранными инвестициями, производящих товары (работы, услуги) в населенных пунктах с численностью населения до 50 тыс. человек.
Один из последних документов, направленных на активизацию инновационной деятельности, стимулирования производства высокотехнологичных товаров (работ, услуг) в Республике Беларусь – Указ Президента Республики Беларусь от 12 марта 2009 года №123 «О некоторых мерах по стимулированию инновационной деятельности в Республике Беларусь».
продолжение
--PAGE_BREAK--