Анализ структуры, состава и динамики капитала РУП "Гомельский химический завод"

Содержание
1 Краткая технико-экономическая характеристика предприятия
2 Учет собственного и заемного капитала на РУП "Гомельский химический завод" 2.1 Учет уставного капитала и резервного фонда 2.2 Учет фондов специального назначения
2.3 Учет кредитов и займов
3 Анализ структуры капитала РУП "Гомельский химический завод" 3.1 Анализ структуры, состава и динамики капитала 3.2 Оценка эффективности соотношения собственного и заемного капитала
4 Аудит собственного и заемного капитала на РУП "Гомельский химический завод"
5 Список литературы
6 Приложения 1. Краткая технико-экономическая характеристика РУП "Гомельский химический завод" Гомельский суперфосфатный завод создан на основании Постановления Совета Министров Белорусской ССР от 14 июня 1960 года №330. Приказом по Управлению химической промышленности при Совете Министров БССР от 19 декабря 1968 года №166 Гомельский суперфосфатный завод был переименован в Гомельский химический завод. В соответствии с Постановлением Совета Министров Республики Беларусь от 14 октября 1991 года № 385 Гомельский химический завод принят в собственность Беларуси. В связи с вводом в действие нового Гражданского Кодекса Республики Беларусь, решением Гомельского областного, исполнительного комитета от 31 июля 2000 года №462 осуществлена перерегистрация предприятия. В Едином Государственном реестре юридических лиц и индивидуальных предпринимателей Республиканское унитарное предприятие «Гомельский химический завод» зарегистрировано под №400069905. Имущество Унитарного предприятия находится в собственности Республики Беларусь и закрепляется за Унитарным предприятием на праве хозяйственного ведения. Уполномоченным собственником и органом управления Унитарным предприятием является Белорусский концерн по нефти и химии «Белнефтехим». Уставный фонд предприятия определён в размере 10570325 тысяч рублей. Уставный фонд сформирован путём внесения учредителем имущества. На основании приказа Министерства Экономики Республики Беларусь от 31 декабря 2002 года №188 Республиканское Унитарное предприятие в соответствии с законодательством о приватизации Государственного имущества и законодательством об акционерных обществах преобразовано в открытое акционерное общество «Гомельский химический завод». Предприятие является юридическим лицом, имеет самостоятельный баланс, печать, штампы, бланки со своими наименованиями, товарный знак, расчетный, валютные счета. Юридический и почтовый адрес: Республика Беларусь, 246026, г. Гомель, ул. Химзаводская, 5. Унитарное предприятие создано с целью осуществления хозяйственной деятельности, направленной на получение прибыли для удовлетворения социальных и экономических интересов работников предприятия. Предметом деятельности Унитарного предприятия являются производство и обеспечение потребителей и населения в минеральных удобрениях и другой химической продукции. Унитарное предприятие осуществляет следующие основные виды экономической деятельности: 24151 – производство удобрений; 24152 – производство азотных соединений; 24200 – производство пестицидов и прочих агрохимических продуктов; 24130 – производство прочих неорганических основных химических веществ; 24140 – производство прочих основных органических химических веществ; 40301 – производство тепловой энергии тепловыми сетями; 41000 – сбор, очистка и распределение воды; 51553 – оптовая торговля химическими веществами, удобрениями и прочими товарами. ТАБЛИЦА 1 – ОСНОВНЫЕ ТЕХНИКО-ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ПОКАЗАТЕЛИ РАБОТЫ РУП "ГОМЕЛЬСКИЙ ХИМИЧЕСКИЙ ЗАВОД". № Наименование показателя
ед. изм.
2001 г.
2002 г.
Темп роста, % 1. 2. 3. 4. 5. 6. 7. 8. 9. Объем реализации Прибыль от реализации Рентабельность от реализации Балансовая прибыль Общая рентабельность Среднесписочная численность работающих в т.ч. ППП Дебиторская задолженность на конец года Кредиторская задолженность на конец года Износ основных средств
млн. р.
млн. р.
%
млн. р.
%
чел.
чел.
млн. р.
млн. р.
% 53 379 3 430 6,4 1 625 3,0 2740 2350 2 313 4 862 65,8 68586 3309 4,8 2686 3,9 2392 2154 1598 5794 67,9 128,5 96,5 75,0 165,3 130,0 87,3 91,7 69,1 119,2 103,2 По данным таблицы 1 видно, что объем реализованной продукции Гомельского химического завода в 2002 году по сравнению с 2001 годом вырос на 28,5 %, в то время, как сумма прибыли от реализации снизилась на 25 % (с 6,4 до 4,8 %). Однако, за счет увеличения суммы иных видов доходов общая рентабельность возросла к концу 2002 года с 3,0 до 3,9 %. По показателю численности (2392 чел.) РУП "Гомельский химический завод" является крупным предприятием. К концу года темп роста кредиторской задолженности намного обогнал темп роста дебиторской задолженности (119,2 и 69,1 %, соответственно). Также настораживает и большая изношенность основных средств Гомельского химического завода, которая увеличилась на 3,2 процентных пункта и составила 67,9 %.
2. Учет собственного и заемного капитала на
РУП "Гомельский химический завод"
2.1. Учет уставного капитала и резервного фонда Уставный капитал на Республиканском унитарном предприятии "Гомельский химический завод" учитывается на пассивном счете 85 "Уставный капитал". Согласно бухгалтерскому балансу предприятия (Приложение 1) уставный капитал на 1 января 2002 года составил 10570 млн. руб. В 2002 году не было замечено никаких движений по данной статье, поэтому на конец 2002 года сумма уставного капитала осталась прежней. Для понимания методики учета резервного и других фондов необходимо рассмотреть процесс распределения чистой прибыли на предприятии. Порядок распределения прибыли на гомельском химическом заводе показан в схеме 1. Резервный фонд на Гомельском химическом заводе учитывается на пассивном счете 86 "Резервный фонд". Ранее здесь же на отдельном субсчете учитывался амортизационный фонд. Однако с 1.01.2002 г. вступило в силу Положение "О порядке начисления амортизации основных средств и нематериальных активов"[10]. В соответствие с ним учет формирования и использования амортизационного фонда ведется на забалансовых счетах: "Амортизационный фонд воспроизводства основных средств", "Амортизационный фонд воспроизводства нематериальных активов". В 2002 году в учетной политике было определено, что на предприятии будет использоваться старый порядок амортизации, однако в соответствие с новым Положением амортизационный фонд был вынесен за баланс.
Из Отчета о движении фондов и других средств (Приложение 3) видно, что на счете 86 "Резервный фонд" в течение 2002 года произошли серьезные изменения. На начало 2002 года он составлял 2755 млн. руб. В отчетном году было начислено 138 млн. руб., а использовано 2665 млн. руб. Таким образом, остаток на 1.01.2003г. составил 228 млн. руб.
Амортизационный фонд в сумме 2665 млн. руб. в начале 2002 года был выведен за баланс. Непосредственно сам резервный фонд на начало отчетного года составил 90 млн. руб. В 2002 году было начислено 138 млн. руб. Использование резервного фонда в данном году не производилось. На конец 2002 года он составлял 8678 тыс. руб. Синтетический учет целевых средств ведется на пассивном счете 96 "Целевые финансирование и поступления". Поступление (зачисление чистой прибыли) денежных средств проводится по кредиту данного счета, а их использование — по дебету. Для отражения остатков и движения целевых средств используются журналы-ордера 12 и 07. Аналитический учет средств ведется по их назначению и источникам поступления. Расходование целевых финансирования и поступлений производится в соответствии со сметами, утвержденными руководителями предприятий в уста­новленном порядке. Бухгалтерия обязана вести учет целевых средств по источ­никам поступления и направлениям их использования согласно утвержденным сметам, контролировать их соблюдение. В отчетном году Гомельский химический завод получал целевые финансирование и поступления из отраслевых и межотраслевых внебюджетных фондов (из инновационного фонда), из прочих источников, а также заводу были предоставлены некоторые льготы по налогам и таможенным платежам. Целевые финансирование и поступления из отраслевых и межотраслевых внебюджетных источников на начало года составляли 30 млн. руб. За год их поступило на сумму 10987 млн. руб., использовано 10842 млн. руб. Неиспользованный остаток составил 175 млн. руб. Прочие источники финансирования и поступлений увеличились в отчетном году на 43 млн. руб. Льготы по налогам и таможенным платежам составили на начало отчетного года 17 млн. руб. В течение 2002 года дополнительно предприятию были предоставлены льготы на сумму 39 млн. руб. В течение года все льготы по налогам и таможенным сборам были использованы, что в общей сумме составило 56 млн. руб.
2.2. Учет фондов специального назначения Учет фондов специального назначения ведется на пассивном счете 88 "Фонды специального назначения". Операции по их образованию проводятся по кредиту данного счета, а использование — по дебету. Синтетический и аналитический учет фондов специального назначения ведется в журнале-ордере № 12. Объектом аналитического учета является каждый из образуемых фондов специального назначения, которому отводится отдельный субсчет на счете 88. По фонду на­копления, фонду потребления и прочим фондам, создаваемым согласно учре­дительным документам из чистой прибыли, составляются годовые сметы по направлениям их использования. Учет использования таких фондов органи­зуется по статьям утвержденных смет, а бухгалтерия обязана контролировать соблюдение смет. В отчете о движении фондов и других средств (Приложение 3) в составе фондов накопления выделены следующие статьи: - по развитию производства; - по развитию жилья; - по развитию социальной сферы. Фонд накопления по развитию производства на начало отчетного периода составил 4148 млн. руб. В отчетном году было начислено 10842 млн. руб. и использовано 85 млн. руб. На конец года фонд развития производства составил 14905 млн. руб. Фонд развития жилья на начало года составлял 124 млн. руб. Начисление и использование данной статьи в 2002г. не производилось. Отдельной строкой было показано начисление фонда накопления за счет прибыли – 347 млн. руб. В течение года он был использован на сумму 115 млн. руб. В конце года сальдо по данной статье составило 352 млн. руб. Таким образом, общая сумма фондов накопления в отчетном году составила: на начало – 4392 млн. руб., начислено – 11189 млн. руб., использовано – 200 млн. руб., остаток на конец года – 15381 млн. руб. Фонд потребления по своей сущности не относится к собственному капиталу. Ведь рано или поздно средства этого фонда будут выведены из оборота и потрачены. Поэтому в балансе он был вынесен из собственного капитала и включен в раздел "Краткосрочные обязательства". Но до сих пор фонд потребления продолжает учитываться на счете 88 "Фонды специального назначения". На начало 2002 года у предприятия был зафиксирован перерасход фонда потребления на сумму в 549 млн. руб. В 2002 году было начислено 460 млн. руб., а использовано 1458 млн. руб. Таким образом, на предприятии снова был допущен перерасход в сумме 1547 млн. руб. Среди прочих фондов специального назначения на РУП "Гомельский химический завод" были выделены следующие: - фонд переоценки статей баланса; - фонд безвозмездной передачи и поступлений; - прочие фонды. Также на счете 88 был выделен специальный субсчет "Амортизационный фонд". Это сделано для балансировки этого счета со счетом 86 "Резервный фонд", субсчет "Амортизационный фонд" при начислении и использовании амортизационного фонда. Фонд переоценки статей баланса на начало 2002 года составил 79661 млн. руб. В отчетном году его кредитовый оборот составил 89628 млн. руб., а дебетовый 57864 млн. руб. Остаток по этой статье на конец года составил 111425 млн. руб. Например, при переоценке основных средств кредитовый оборот означает переоценку первоначальной (восстановительной) стоимости основных средств (проводка Дт 01 Кт 88), а дебетовый оборот – переоценку их износа (Дт 88 Кт 02). Записи по дебету "Фонда безвозмездной передачи и поступлений" означают безвозмездную передачу имущества другим предприятиям концерна "Белнефтехим", а по кредиту, наоборот, безвозмездное получение имущества в пределах одного собственника. Фонд безвозмездной передачи и поступлений на начало года был отрицателен (-184 млн. руб.). В течение 2002 года предприятие безвозмездно получило имущества на сумму 53 млн. руб., а само передало на 2195 млн. руб. Сальдо фонда на конец года составило –2326 млн. руб. Прочие фонды составили: на начало года 585 млн. руб., начислено 447 млн. руб., остаток на конец года 1032 млн. руб. ТАБЛИЦА 2 – ДВИЖЕНИЕ ФОНДОВ СПЕЦИАЛЬНОГО НАЗНАЧЕНИЯ НА РУП "ГОМЕЛЬСКИЙ ХИМИЧЕСКИЙ ЗАВОД" С 1.01.2002г. ПО 1.01.2003г., млн. руб. Наименование фонда Остаток на начало года Начислено в отчетном году Перечислено (использовано) в отчетном году Остаток на конец года Фонды накопления – всего в т.ч. развития производства 4392 4148 11189 10842 200 85 15381 14905 развития жилья 124 - - 124 развития социальной сферы - - - - Фонд накопления за счет прибыли 120 347 115 352 Фонды потребления -549 460 1458 -1547 Прочие фонды – всего в т.ч. 77397 90128 57394 110131 Фонд переоценки статей баланса 79661 89628 57864 111425 Безвозмездной передачи и поступления -184 53 2195 -2326 Амортизационный фонд -2665 - -2665 - Прочие фонды 585 447 - 1032
2.3. Учет кредитов и займов В процессе деятельности у предприятий могут возникнуть ситуации, когда для осуществления расчетов у них недостаточно собственных средств. В таких случаях они могут воспользоваться кредитом банков. Кредиты бывают краткосрочные и долгосрочные.
Краткосрочные кредиты предоставляются на цели, связанные с формированием и движением оборотных средств предприятия. Для учета краткосрочных ссуд банка предназначен пассивный счет 90 "Краткосрочные кредиты банка", а аналитический – для учета по их видам на отдельных субсчетах к указанному счету в журнале-ордере № 4. Настоящим законодательством предусмотрено направление краткосрочного кредита в обход расчетного счета сразу на расчеты с поставщиками: Дт сч. 60 Кт сч. 90 Долгосрочные кредиты предприятия берут в банках на территории страны и за рубежом на срок более одного года в национальной и иностранной валютах. Наиболее часто такими кредитами пользуются при капитальных вложениях, приобретении дорогостоящего оборудования и т.п. Порядок кредитования, оформления кредитов и их погашения регулируется правилами банков и кредитными договорами. Также для получения кредита финансовый отдел предприятия оформляет следующие документы: заявка на кредит, расчет потребности кредита, расчет погашения кредита и оплаты процентов за пользование кредитом, расчет проверки обеспечения кредита, баланс предприятия на отчетную дату, сертификат регистрации договора о залоге имущества, договор залога и опись к договору залога. Для обобщения информации о состоянии и движении различных долгосрочных кредитов предназначен счет 92 "Долгосрочные кредиты банков". Учет долгосрочных кредитов также ведется в журнале-ордере 4. В 2000 году Гомельский химический завод пользовался только краткосрочными кредитами и займами. По данным приложения к бухгалтерскому балансу (форма № 5) (Приложение 5) остаток непогашенных кредитов на начало 2002 года составил 4287 млн. руб. В отчетном году было получено кредитов на общую сумму 7258 млн. руб. Предприятие погасило кредиты банка на сумму 6811 млн. руб. Таким образом, остаток непогашенных кредитов на начало 2003 года составил 4734 млн. руб. Также предприятие привлекало краткосрочные займы. На 1.01.2002 г. у предприятия было непогашенных займов на сумму 1362 млн. руб. В отчетном году было получено таких займов на сумму 4095. руб. и погашено на 273 млн. руб. Остаток непогашенных займов составил 5184 млн. руб., и, что примечательно, по всей этой сумме срок погашения уже прошел.
3. Анализ структуры капитала РУП "Гомельский
химический завод"
3.1. Анализ структуры, состава и динамики капитала РУП "Гомельский химический завод" В процессе анализа структуры капитала особое внимание следует уделить анализу показателей, характеризующих рыночную устойчивость предприятия. Они дают представление о степени зависимости предприятия от его кредиторов и займодавцев. Для анализа показателей структуры пассивов составляется аналитическая таблица 3. 6.1 Таблица 3 - Структура пассивов РУП "Гомельский 6.2 химический завод" в 2002 году
7 Показатель
На начало года
На конец года
Изменение (+,-) Удельный вес собственного капитала в общей валюте баланса (коэффициент финансовой автономности предприятия), %

90,5

90,6

+0,1 Удельный вес заемного капитала в общей валюте баланса (коэффициент финансовой зависимости предприятия), %

9,5

9,4

-0,1 Плечо финансового рычага (коэффициент финансового риска)
0,1047
0,1038
-0,0009 По данным таблицы 3 видно, что предприятие повысило свою финансовую устойчивость. Удельный вес собственного капитала к концу года увеличился на 0,1 процентных пункта (с 90,5 до 90,6 %). Одновременно на ту же величину снизился удельный вес заемного капитала. Плечо финансового рычага также сократилось, тем самым увеличивая привлекательность предприятия для кредиторов. Далее в процессе анализа капитала предприятия необходимо подробно рассмотреть источники образования средств. Поступление и приобретение имущества может осуществляться за счет собственных и заемных средств. Характеристика соотношения между собственными и заемными источниками раскрывает сущность финансовой устойчивости предприятия. Основными элементами собственного капитала являются: - уставный капитал - фонды и резервы - нераспределенная прибыль. По соотношению составляющих собственных средств можно в самом общем виде сделать выводы относительно эффективности производственно-коммерческой деятельности предприятия. Если две последние составляющие растут более высокими темпами, чем первая, то предприятие развивается устойчиво. В целом же необходимость в собственном капитале обусловлена требованиями самофинансирования, так как собственный капитал является основой самостоятельности и независимости предприятия. Его особенность состоит в том, что он инвестируется на долгосрочной основе и подвергается наибольшему риску. Чем больше доля собственного капитала, тем выше порог, который защищает кредиторов от убытков. Однако финансирование за счет собственного капитала не всегда выгодно для предприятия. Это касается сезонных отраслей и тех периодов деятельности, когда цены на финансовые ресурсы невысокие и есть возможность более выгодно вложить деньги. Заемные средства представляют собой правовые и хозяйственные обязательства предприятия перед третьими лицами. К ним относятся: - долгосрочные кредиты банков - долгосрочные займы - краткосрочные кредиты банков - краткосрочные займы - кредиторская задолженность. Оценка структуры источников формирования капитала проводится как внутренними, так и внешними пользователями бухгалтерской информации. Внешние источники оценивают изменение доли собственных средств в общей сумме источников с точки зрения финансового риска при заключении сделок. Внутренний анализ связан с оценкой альтернатив вариантов финансирования деятельности предприятия.
Для оценки состава, структуры и динамики источников формирования капитала составляется таблица 4.
Таблица 4 - Состав, структура и динамика источников средств РУП "Гомельский химический завод" в 2002 году. В млн. руб. Показатель
На начало года
На конец года
Отклонение
Темп роста, %
сумма
уд. вес, %
сумма
уд. вес, %
суммы
уд. веса, п.п. Пассивы – всего 1.Собственный капитал 2.Обязательства - всего 2.1. Долгосрочные обязательства -в % ко всем обязательствам 2.2.Краткосрочные обязательства -в % ко всем обязательствам 2.2.1.Заёмные средства -в % к краткосрочным обязательствам 2.2.2.Кредиторская задолженность -в % к краткосрочным обязательствам 2.2.3.Прочие краткосрочные обязательства -в % к краткосрочным обязательствам 105125 95161 9964 - Х 9964 Х 5649 Х 4862 Х - Х 100 90,5 9,5 - - 9,5 100 5,4 56,7 4,6 48,8 - - 150694 136528 14166 - Х 14166 Х 9918 Х 5794 Х - Х 100 90,6 9,4 - - 9,4 100 6,6 70,0 3,8 40,9 - - +45569 +41367 +4202 - Х +4202 Х +4269 Х +932 Х - Х - +0,1 -0,1 - - -0,1 - +1,2 +13,3 -0,8 -7,9 - - 143,3 143,5 142,2 - - 142,2 - 175,6 - 119,2 - - - Из данных таблицы 4 видно, что общий прирост источников средств предприятия составил 45569 млн. руб. или 43,3 %. При этом в структуре преобладают собственные источники: 90,5 % на начало года и 90,6 % - на конец. Таким образом, их доля увеличилась на 0,1 процентных пункта. На эту же величину сократился удельный вес заемных источников. Поэтому видно, что предприятие увеличивает свою финансовую независимость. Также стоит отметить, что на предприятии полностью отсутствуют долгосрочные обязательства, что является тенденцией для большинства промышленных предприятий РБ. Таким образом, Гомельский химический завод использует только краткосрочные обязательства. Довольно интересным является дальнейшее исследование структуры краткосрочных обязательств. Так, доля заемных средств в обязательствах к концу года увеличилась с 56,7 до 70,0 % (+13,3 процентных пункта). Соответственно, удельный вес кредиторской задолженности снизился с 48,8 до 40,9 % (-7,9 процентных пункта). Таким образом, здесь прослеживается стремление руководства предприятия привлекать краткосрочные кредиты для обеспечения ими оборотных активов. Для более углубленного изучения собственного капитала предприятия составляется аналитическая таблица 5. Таблица 5 - Состав, структура и динамика собственного капитала РУП "Гомельский химический завод" в 2002 году В млн. руб.
Показатель
На начало года
На конец года
Отклонение
Темп роста, %
сумма
уд. вес, %
сумма
уд. вес, %
суммы
уд. веса, п.п. Собственный капитал-всего
в т.ч.: 1.Уставный фонд (капитал) 2.Резервный фонд 3.Фонды накопления 4.Прочие фонды специального назначения 5.Целевые финансирование и поступления 6.Нераспределенная прибыль (убытки) прошлых лет 7.Нераспределенная прибыль (убытки) отчетного года 95161 10570 2755 4392 77397 47 - - 100 11,1 2,9 4,6 81,4 0,05 - - 136528 10570 228 15381 110131 218 - - 100 7,7 0,2 11,3 80,7 0,2 - - +41367 0 -2527 +10989 +32734 +171 - - - -3,4 -2,7 +6,7 -0,7 +0,15 - - 143,5 100,0 8,3 350,2 142,3 463,8 - - Данные таблицы 5 говорят о том, что в составе собственного капитала преобладают прочие фонды специального назначения. Их удельный вес на начало года составил 81,4 %, а на конец – 80,7 %. В течение года сумма уставного фонда не изменилась, а целевые финансирование и поступления резко увеличились в абсолютной сумме и составили на конец года 218 млн. руб. Таким образом, в течение года сумма целевых финансирования и поступлений выросла в 4,6 раза. Также стоит отметить быстрый рост фондов накопления. К концу года их сумма возросла на 250,2 % и составила 15381 млн. руб. Удельный вес фондов накопления вырос на 6,7 процентных пункта (с 4,6 до 11,3 %). Также стоит отметить значительное уменьшение резервного фонда с 2755 до 228 млн. руб. (более чем в 12 раз) В общем собственный капитал ОАО "Гомельский химический завод" увеличился за год на 41367 млн. руб. или на 43,5 %. Для изучения процесса формирования и изменения пассивов предприятия необходим сравнительный анализ источников и средств предприятия по различным направлениям. Сравнение активов и пассивов предприятия позволяет сделать вывод об эффективности финансовой политики за изучаемый период. При анализе источников формирования внеоборотных активов исходят из того, что это, как правило, долгосрочные кредиты и займы и собственные источники. Причем, должен соблюдаться принцип целевого назначения, т.е. покрытие определенных активов осуществляется определенными источниками. Например, источниками покрытия незавершенных капитальных вложений и оборудования к установке являются долгосрочные кредиты и займы.
Для анализа источников формирования внеоборотных активов составляется аналитическая таблица 6.
Таблица 6 - Источники формирования основного капитала
РУП "Гомельский химический завод" в 2002 году В млн. руб. Показатель
На начало года
На конец года
Отклонение
Источники формирования основного капитала
На начало года
На конец года
Отклонение 1.Незавершенные капитальные вложения 2.Основные средства 3.Нематериальные активы 4.Долгосрочные финансовые вложения 5.Прочие внеоборотные активы 1963 88213 6 69 - 14049 116611 23 186 - +12086 +28398 +17 +117 - 1.Долгосрочные обязательства 2.Собственный капитал Из него: 2.1 Использовано на покрытие основного капитала 2.2 Использовано на покрытие оборотного капитала - 95161 90251 4910 - 136528 130869 5659 - +41367 +40618 +749 Основной капитал, всего 90251 130869 +40618 Всего источников покрытия основного капитала (стр.1+ стр.2.1.) 90251 130869 +40618 Из данных таблицы 6 можно сделать вывод о том, что весь основной капитал формировался на начало и конец года за счет собственных средств предприятия. На покрытие основного капитала использовано на начало и конец года, соответственно, 90251 и 130869 млн. руб. Остальные источники использованы на покрытие оборотного капитала. Аналогично основному капиталу исследуются источники формирования оборотного капитала. Для этого составляется аналитическая таблица 7.
Таблица 7 - Источники формирования оборотного капитала
РУП "Гомельский химический завод" в 2002 году В млн. руб.
Показатель
На начало года
На конец года
Отклонение
Источники формирования оборотного капитала
На начало года
На конец года
Отклонение 1.Запасы и затраты 2.Дебиторская задолженность – всего 3.Краткосрочные финансовые вложения 4.Денежные средства 5.Прочие оборотные активы 11661 2313 - 59 841 15552 1598 - 675 2000 +3891 -715 - +616 +1159 1.Долгосрочные обязательства 2.Собственные источники 2.1.Собственный капитал Из него: 2.1.1Использовано на покрытие внеоборотных активов 2.1.2Использовано на покрытие оборотных активов. -в % ко всем источникам оборотных активов 2.2Фонды потребления и резервы предстоящих расходов и платежей -в % ко всем источникам оборотных активов 3.Краткосрочные обязательства (без ФП и резервов предстоящих расходов и платежей) 3.1.Использовано на покрытие оборотных активов -в % ко всем источникам оборотных активов в том числе: 3.1.1.Кредиты и займы 3.1.2.Кредиторская задолженность 3.1.3.Прочие краткосрочные обязательства - 95161 95161 90251 4910 33,0 -549 -3,7 10513 10513 70,7 5649 4862 2 - 136528 136528 130869 5659 28,5 -1547 -7,8 15713 15713 79,3 9918 5784 1 - +41367 +41367 +40618 +749 -4,5 -998 -4,1 +5200 +5200 +8,6 +4269 +922 -1 Оборотный капитал – всего 14874 19825 +4951 Всего источников покрытия оборотного капитала (стр.2.1.2.+стр.2.2.+стр.3.1) 14874 19825 +4951 Данные таблицы 7 говорят о том, что оборотный капитал предприятия формировался за счет собственных источников и краткосрочных обязательств. На покрытие оборотного капитала за счет собственных источников в начале и конце года было использовано, соответственно, 4910 и 5659 млн. руб., что составило 33,0 и 28,5 % общей суммы покрытия. Таким образом, стоит отметить неблагоприятную тенденцию уменьшения собственного оборотного капитала на 4,5 процентных пункта. Наибольшую долю среди всех источников формирования оборотного капитала занимают краткосрочные обязательства. Их удельный вес на начало и конец года составил, соответственно, 70,7 и 79,3 %. Также, вследствие неправильного управления денежными потоками к концу года на предприятии произошел перерасход фонда потребления на сумму в 1547 млн. руб. Между статьями актива и пассива баланса существует тесная взаимосвязь. Каждая статья актива баланса имеет свои источники финансирования. В зависимости от источников формирования общую сумму оборотных активов можно условно подразделить на 2 части: - переменная, которая сформирована за счет краткосрочных обязательств предприятия - постоянная, как правило запасы и затраты, сформированная за счет собственного капитала. Недостаток собственного оборотного капитала приводит к увеличению переменной и уменьшению постоянной части, что свидетельствует об усилении финансовой зависимости и неустойчивости его положения. Существуют следующие методы расчета величены собственного оборотного капитала: 1. СОК = Собственный капитал – Внеоборотные активы 2. СОК = Оборотные активы – Краткосрочные обязательства 3. В Республике Беларусь используют свою систему:
СОК = Собственный капитал + Фонд потребления + Резервы предстоящих расходов и платежей – Внеоборотные активы. Для расчета влияния факторов на величины собственного оборотного капитала используется метод сравнения. Таблица 8 - Уровень и динамика собственного оборотного капитала РУП "Гомельский химический завод" в 2002 году
В млн. руб.
Показатель
На начало года
На конец года
Отклонение
Уровень влияния на СОК
Темп роста, % 1. Собственный капитал в т. ч. 1.1.Уставный фонд 1.2.Резервный фонд 1.3.Фонды накопления 1.4.Прочие источники 2. Долгосрочные обязательства 3. Внеоборотные активы в т. ч. 4. Основные средства 4.1.Нематериальные активы 4.2.Незавершенные капитальные вложения 4.3.Долгосрочные финансовые вложения 4.4.Прочие внеоборотные активы 5. Фонды потребления 6. Резервы предстоящих расходов и платежей 7. Собственный оборотный капитал (стр. 1 + стр. 2 – стр. 3 + стр.5 + стр.6) 95161 10570 2755 4392 77444 - 90251 88213 6 1963 69 - -549 - 4361 136528 10570 228 15381 110349 - 130869 116611 23 14049 186 - -1547 - 4112 +41367 0 -2527 +10989 +32905 - +40618 +28398 +17 +12086 +117 - -998 - -249 +41367 0 -2527 +10989 +32905 - -40618 -28398 -17 -12086 -117 - -998 - -249 143,5 100,0 8,3 350,2 142,5 - 145,0 132,2 383,3 715,7 269,6 - 281,8 - 94,3 Из данных таблицы 8 видно, что собственный оборотный капитал предприятия сократился на 249 млн. руб. или на 5,7 %. Наибольшее влияние на прирост оказали приросты фондов накопления и прочих источников собственного капитала. Увеличение суммы основных средств и незавершенных капитальных вложений, наоборот, оказали наибольшее отрицательное влияние на уровень собственного оборотного капитала. Также отрицательным образом на уровне собственного оборотного капитала сказался перерасход фонда потребления на 1547 млн. руб. Значительный удельный вес в составе источников формирования капитала предприятия в настоящее время занимает кредиторская задолженность. Кредиторскую задолженность, также как и дебиторскую, изучают в динамике, по отдельным ее видам и срокам образования. Для изучения состава, структуры и динамики кредиторской задолженности составляется аналитическая таблица 9. Таблица 9 - Состав, структура и динамика кредиторской задолженности РУП "Гомельский химический завод" в 2002 году В млн. руб.
Показатель
На начало года
На конец года
Отклонение
Темп роста, %
сумма
уд. вес
сумма
уд. вес
суммы
уд. веса, п.п.
Расчёты: 1. С поставщиками и подрядчиками 2. По векселям к уплате 3. По авансам полученным 4. С бюджетом 5. По страхованию и социальному обеспечению 6. По оплате труда 7. С дочерними и зависимыми обществами 8. С прочими кредиторами 3583 - 659 126 110 294 - 90 73,7 - 13,6 2,6 2,3 5,9 - 1,9 2146 65 2540 382 162 400 - 99 37,0 1,1 43,8 6,6 2,8 7,0 - 1,7 -1437 +65 +1881 +256 +52 +106 +9 -36,7 +1,1 +30,2 +4,0 +0,5 +1,1 - -0,2 59,9 - 385,4 303,2 147,3 136,1 - 110,0 Кредиторская задолженность – всего в т. ч. - просроченная 4862 1810 100 37,2 5794 1008 100 17,4 +932 -802 - -19,8 119,2 55,7 Данные таблицы 9 говорят о том, что в структуре кредиторской задолженности предприятия произошли значительные изменения. Увеличился удельный вес задолженности бюджету на 1,2 процентных пункта (с 1,4 до 2,6 %). Тревожит также рост доли кредиторской задолженности по авансам полученным с 13,6 до 43,8 %. При этом также несколько увеличился удельный вес задолженности по оплате труда с 5,9 до 7,0 %. Стоит отметить значительное сокращение кредиторской задолженности по расчетам с поставщиками и подрядчиками. Ее доля снизилась с 73,7 до 37,0 % (на 36,7 процентных пункта). К концу года предприятие смогло изыскать средства и частично решило вопрос резкого увеличения просроченной кредиторской задолженности на начало 2002 года. В результате ее доля в общей сумме кредиторской задолженности сократилась на 19,8 процентных пункта (с 37,2 до 17,4 %). В процессе анализа структуры капитала предприятия важное значение имеет сопоставление дебиторской и кредиторской задолженности. Для сравнительной характеристики этих показателей составляется аналитическая таблица 10.
Таблица 10 – Состав дебиторской и кредиторской задолженности
на конец отчетного периода. В млн. руб.
Показатель Дебиторская задолженность Кредиторская задолженность
Превышение
задолженности
дебиторской
кредиторской
Расчёты За заказы, работы и услуги По векселям По авансам С дочерними и зависимыми обществами С прочими 43 19 4 - 1532 2546 65 2540 - 643 - - - - 889 +2503 +46 +2536 - - Итого 1598 5794 4196 Из данных таблицы 10 видно, что на конец отчетного года на предприятии наблюдается превышение кредиторской задолженности над дебиторской на 4196 млн. руб. или в 3,6 раза Особенно велико превышение по расчетам за заказы, работы и услуги (на 2503 млн. руб.) и по авансам (на 2536 млн. руб.). Это свидетельствует о том, что для предприятия характерна проблема взаимных неплатежей, и такая ситуация может самым отрицательным образом повлиять на финансовое состояние предприятия.
3.2. Оценка эффективности соотношения собственного и заемного капитала на РУП "Гомельский химический завод" Условия формирования высоких конечных результатов деятельности предприятия в значительной степени зависят от оптимальности структуры капитала с позиций эффективного его функционирования. Структура капитала представляет собой соотношение собственных и заемных финансовых средств, используемых предприятием в процессе своей хозяйственной деятельности. Это комбинация долга и собственного капитала, которая всякий раз должна уравновешиваться с активами предприятия. Часто структуру капитала определяют в более узком смысле, как пропорцию, в которой предприятие использует собственные и долгосрочные заемные источники. В современной теории финансов, пожалуй, нет более спорных концепций, нежели теории структуры капитала. Начало этим спорам положено известными американскими учеными Миллером и Модильяни, которые в конце 50-х годов доказали, что проблема структуры капитала предприятия в сущности надуманна. С тех пор появилось на свет огромное количество теорий, как дополняющих исследования первооткрывателей, так и опровергающих ее, а некоторые вообще пришли к парадоксальному выводу, что проблема структуры капитала отчасти носит мистический характер. Структура капитала имеет колоссальное значение в жизни каждого предприятия. Между тем убедительного научного обоснования практической значимости структуры капитала до сих пор нет [30]. Структура капитала, используемого предприятием, определяет многие аспекты не только финансовой, но также операционной (хозяйственной) и инвестиционной его деятельности, оказывает активное воздействие на конечные результаты этой деятельности. Она влияет на рентабельность активов и собственного капитала (т.е. на уровень экономической и финансовой рентабельности предприятия), определяет систему коэффициентов финансовой устойчивости и платежеспособности (т.е. уровень основных финансовых рисков и, в конечном счете, формирует соотношение доходности и риска в процессе развития предприятия). Формирование структуры капитала неразрывно связано с учетом особенностей каждой из его составных частей. Собственный капитал характеризуется следующими основными положительными особенностями: · простотой привлечения, так как решения, связанные с увеличением собственного капитала (особенно за счет внутренних источников его формирования) принимаются собственниками и менеджерами предприятия без необходимости получения согласия хозяйствующих субъектов; · более высокой способностью генерирования прибыли во всех сферах деятельности, так как при использовании собственного капитала не требуется уплата ссудного процента во всех его формах; · обеспечением финансовой устойчивости развития предприятия, его платежеспособности в долгосрочном периоде, а соответственно, и снижением рынка банкротства. Вместе с тем, ему присущи следующие недостатки: § ограниченность привлечения, а, следовательно, и возможностей существенного расширения операционной и инвестиционной деятельности предприятия в периоды благоприятной конъюнктуры рынка и на отдельных этапах его жизненного цикла; § высокая стоимость в сравнении с альтернативными заемными источниками формирования капитала; § неиспользуемая возможность прироста коэффициента рентабельности собственного капитала за счет привлечения заемных финансовых средств, так как без такого привлечения невозможно обеспечить превышение коэффициента финансовой рентабельности деятельности предприятия над экономической. Таким образом, предприятие, использующее только собственный капитал, имеет наивысшую финансовую устойчивость (его коэффициент автономии равен единице), но ограничивает темпы своего развития (так как не может обеспечить формирование необходимого дополнительного объема активов в периоды благоприятной конъюнктуры рынка) и не использует финансовые возможности прироста прибыли на вложенный капитал. Собственный капитал – это важный козырь в финансовых взаимоотношениях предприятия со всеми участниками рынка. Почему, например, банкир, рассматривая баланс предприятия, прежде всего обращает внимание на уже достигнутое соотношение между заемными и собственными средствами? Потому что в критической ситуации именно собственные средства способны стать обеспечением кредита. При достаточных собственных средствах увеличение плеча финансового рычага может не сопровождаться сильным снижением дифференциала (финансовый рычаг – это инструмент регулирования пропорций собственного и заемного капитала с целью максимизации рентабельности собственных средств). Его действие проявляется в эффекте финансового рычага, под которым понимается приращение рентабельности собственных средств, получаемое благодаря использованию заемных средств, несмотря на их платность и возвратность). Уровень эффекта финансового рычага и дивидендные возможности предприятия возрастают. Одновременно увеличивается курс его акций и потенциал привлечения новых собственных средств. Это, в свою очередь, повышает заемные потенции предприятия и … все начинается сначала. Но не будем принимать и роль заемных средств в жизни предприятия. Заемный капитал характеризуется следующими положительными особенностями: · достаточно широкими возможностями привлечения, особенно при высоком кредитном рейтинге предприятия, наличии залога или гарантии поручителя; · обеспечением роста финансового потенциала предприятия при необходимости существенного расширения его активов и возрастания темпов роста объема его хозяйственной деятельности; · более низкой стоимостью в сравнении с собственным капиталом за счет обеспечения эффекта ”налогового счета” (изъятия затрат по его обслуживанию из налогооблагаемой базы при уплате налога на прибыль); · способностью генерировать прирост финансовой рентабельности (коэффициента рентабельности собственного капитала). В то же время использование заемного капитала имеет следующие недостатки: § использование этого капитала обуславливает наиболее опасные финансовые риски в хозяйственной деятельности предприятия – риск снижения финансовой устойчивости и потери платежеспособности. Уровень этих рисков возрастает пропорционально росту удельного веса использования заемного капитала; § активы, сформированные за счет заемного капитала, формируют меньшую (при прочих равных условиях) норму прибыли, которая снижается на сумму выплачиваемого ссудного процента во всех его формах (процента за банковский кредит, вексельного процента за товарный кредит и т.п.);
§ высокая зависимость стоимости заемного капитала от колебаний конъюнктуры финансового рынка. В ряде случаев при снижении средней ставки ссудного процента на рынке использование ранее полученных кредитов (особенно на долгосрочной основе) становится предприятию невыгодным в связи с наличием более дешевых альтернативных источников кредитных ресурсов;
§ сложность процедуры его привлечения, так как предоставление кредитных средств зависит от решения других хозяйствующих субъектов (кредиторов), требует в ряде случаев соответствующих сторонних гарантий или залога (при этом гарантии страховых компаний, банков или других хозяйствующих субъектов представляются, как правило, на платной основе). Таким образом, предприятие, использующее заемный капитал, имеет более высокий финансовый потенциал своего развития (за счет формирования дополнительных активов и возможности прироста рентабельности предприятия), однако в большей мере способствует финансовому риску и угрозе банкротства, возрастающим по мере увеличения удельного веса заемных средств в общей сумме используемого капитала. В ряде случаев предприятия стараются заменить часть собственного капитала заемными средствами, если это возможно, с целью повышения рентабельности капитала, а, следовательно, инвестиционной привлекательности предприятия. Даже 40-кратное превышение суммы заемных средств по сравнению с собственными иногда может быть экономически оправданным, но не в таком случае, если собственных средств не хватает даже на обеспечение источником покрытия внеоборотных активов, то их действительно надо увеличивать, одновременно сокращая суммы заемных средств. Предприятие вне экстремальных условий не должно полностью исчерпывать свою заемную способность. Всегда должен оставаться резерв ”заемной силы”, чтобы в случае необходимости покрыть недостаток средств кредитом без превращения дифференциала финансового рычага в отрицательную величину. Одним из основных принципов формирования капитала предприятия также является обеспечение минимизации затрат по формированию капитала из различных источников. Такая минимизация осуществляется в процессе управления стоимостью капитала. Теперь перейдем к вопросу управления структурой капитала в практическом аспекте. Для определения эффективности (или неэффективности) привлечения заемных средств на предприятие в мировой практике финансового менеджмента используют, как было отмечено ранее, эффект финансового рычага. Уровень эффекта финансового рычага можно рассчитать по следующей формуле[17]: [1] где ЭР – экономическая рентабельность предприятия, СРСП – средняя расчетная ставка процента[2], ЗС – заемные средства, СС – собственные средства. Данная формула открывает перед финансовым менеджером широкие возможности по определению безопасного объема заемных средств, расчету допустимых условий кредитования, облегчению налогового бремени для предприятия, определению целесообразности приобретения акций предприятия с теми или иными значениями дифференциала, плеча рычага и уровня ЭФР в целом. Попробуем применить данную формулу и рассчитать эффект финансового рычага РУП "Гомельский химический завод" по состоянию на 1 января 2003 года. Сначала рассчитаем экономическую рентабельность завода: Для определения суммы процентов можно воспользоваться данными журналов-ордеров №4 за 2002 год Гомельского химического завода и формулой, приведенной в учебнике Ефимовой "Финансовый анализ"[16]. Сумма процентов определяется по следующей формуле: где Ki – сумма полученного i- го кредита; Ci – процентная ставка i- го кредита; Ti – срок предоставления i- го кредита, дней; n – количество полученных в отчетном периоде кредитов. Также можно воспользоваться расшифровкой статьи "Прочие затраты" в составе затрат предприятия, где указывается сумма процентов за кредит, отнесенных на себестоимость. Таким образом, сумма процентов по кредитам, отнесенных на себестоимость, составила за 2002 г. 618 млн. руб. Находим экономическую рентабельность завода: В течение года предприятие использовало как валютные, так и рублевые кредиты (процентная ставка 17 и 55 %, соответственно). Но, так как все проценты (в т.ч. и по валютным кредитам ) выплачивались в рублевом эквиваленте, а процентов, относимых на прибыль не было, то будем упрощенно считать, что средняя расчетная ставка процента равняется 55. Т.о. эффект финансового рычага составит: В нашем случае наблюдается отрицательный эффект финансового рычага, в результате чего происходит "проедание" собственного капитала. Предприятию следует срочно увеличить свою экономическую рентабельность, иначе последствия могут быть для него разрушительными. Привлечение заемных средств в такой ситуации невыгодно, что характерно не только для Гомельского химического завода, а и для большинства предприятий Республики Беларусь. Поэтому предприятию следует ограничить привлечение заемных средств при такой низкой экономической рентабельности и высокой процентной ставке. Следует искать альтернативные источники привлечения капитала. Конечно, без притока капитала со стороны химзавод не сможет полноценно работать, и поэтому вынужден постоянно брать кредиты. Возникает извечный вопрос: что делать? Выход из данной ситуации видится довольно простым и банальным – необходимо заемный капитал заменить собственным. Следует провести реорганизацию предприятия с привлечением инвестиций. Это может быть приватизация через акционирование с участием капитала, как находящегося в РБ, так и пришедшего из-за границы. Сложную ситуацию видимо осознало и руководство страны, поэтому недавно было принято решение о преобразовании до конца текущего года РУП "Гомельский химический завод" в открытое акционерное общество. Таким образом, сейчас предприятие находится в поиске инвестора, который смог бы вложить в него определенный капитал. Но чем же может химзавод привлечь инвесторов – очевидно, что соответствующей оплатой вложенного капитала, т.е. его стоимостью. 4. Аудит собственного и заемного капитала РУП "Гомельский химический завод" Аудит – это независимая экспертиза финансовой отчетности предприятия на основе проверки соблюдения порядка ведения бухгалтерского учета, соответствия хозяйственных и финансовых операций законодательству Республики Беларусь, полноты и точности отражения в финансовой отчетности деятельности предприятия, направленная на защиту интересов собственников, оказание помощи субъектам хозяйствования, содействие им в правильности расчетов с бюджетом и в подъеме эффективности их деятельности. Аудиторская деятельность осуществляется на основании законодательных актов Республики Беларусь в соответствии с международными и республиканскими стандартами аудиторской деятельности, другими нормативными документами.
Основными нормативными документами, регулирующими аудиторскую деятельность в Республике Беларусь являются: — Закон Республики Беларусь "Об аудиторской деятельности" от 8.11.1994 г.[4] — Декрет Президента РБ от 28.07.1999 г. № 30 "О некоторых мерах по совершенствованию государственного регулирования аудиторской деятельности и контролю за ее осуществлением в Республике Беларусь".
— Положение о порядке государственного регулирования аудиторской деятельности и контроле за ее осуществлением в РБ, утвержденное Постановлением Совмина РБ от 30.11.1999 г. № 1862 [9]. Под стандартами аудита понимают основные критерии, правила или основополагающие принципы аудиторских процедур. Они должны охватывать такие сферы деятельности, как квалификационные требования, предъявляемые к представителям аудиторской профессии; права, обязанности и ответственность аудиторов и аудиторской организации; содержание договора и условий проведения аудиторской проверки; непосредственно аудиторской проверки; порядка составления аудиторского заключения. Стандарты аудита не являются подробными правилами, охватывающими всю аудиторскую деятельность. Они содержат только общие принципы, определяющие процесс подготовки к аудиту, его проведение и оформление результатов проверки. Работа по созданию стандартов аудита в Республике Беларусь началась в 1996 г. Аудиторской палатой РБ (в настоящее время Главное управление аудита Министерства финансов РБ). Был принят перечень стандартов по аудиту. Затем Постановлениями Министерства финансов были утверждены следующие основополагающие Правила аудиторской деятельности 1) «Планирование аудита» 2) «Рабочая документация аудитора» 3) «Цели и общие принципы аудита бухгалтерской (финансовой) отчётности» 4) «Аудиторские доказательства» 5) «Использование результатов работы внутреннего аудита» 6) «Аналитические процедуры» 7) «Существенность и аудиторский риск» 8) «Порядок составления аудиторского заключения о бухгалтерской (финансовой) отчётности» 9) «Действия аудитора при выявлении искажений бухгалтерской (финансовой) отчетности» 10) «Аудиторская выборка» 11) «Порядок заключения договоров оказания аудиторских услуг» 12) «Использование результатов работы другой аудиторской организации» 13) «Проверка соблюдения законодательства при проведении аудита» 14) «Использование результатов работы эксперта» 15) «Внутренний контроль качества аудита» 16) «Отчет аудиторской организации по специальному аудиторскому заданию» 17) «Разъяснения, предоставляемые руководством проверяемого юридического лица или индивидуальным предпринимателем» 18) Учет операций со связанными сторонами в ходе аудита При осуществлении аудита капитала предприятия используются и другие нормативные документы. Важным источником собственных средств предприятия являются фонды. Порядок их создания регулируется законодательством и учредительными документами. Анализ устава предприятия дает возможность оценить финансовые возможности предприятия по достижению поставленной цели и решению социальных задач, формированию и использованию создаваемых фондов. Цель аудита — проверка размера фондов, сроков, порядка их формирования и использования. Задачами аудита капитала являются: § Проверка законности и правильности образования фондов; § Проверка достоверности отражения в бухгалтерском учете операций по движению средств фондов; § Проверка обоснованности использования фондов; § Определение их влияния на финансовое положение предприятия; § Проверка правильности начисленной амортизации и ее включение в издержки производства; § Проверка целесообразности привлечения кредитов и займов и своевременности уплаты процентов по ним. Под методами аудита понимают способы его осуществления, т. е. ту совокупность методологических и технических приемов, которые используются при проведении ревизий и проверок. Различают методы фактического контроля (инвентаризация, контрольный обмер, лабораторный анализ), которые позволяют проверить наличие, состояние и использование хозяйственных объектов собственности, и методы документального контроля (формальная, арифметическая, логическая и экспертная проверка). При проверке образования и использования фондов и резервов, образуемых на предприятии, в основном, используют методы документального контроля: — экономическая проверка для выяснения целесообразности совершаемых операций; — нормативная проверка, позволяющая установить соответствие совершенных операций Уставу, учредительным документам, нормативно-правовым актам; — встречная проверка – это изучение достоверности совершаемых операций путем сопоставления первичных документов и записей в учетных регистрах. В качестве информационного обеспечения выступают первичные документы, учетные регистры, бухгалтерская, оперативная и статистическая отчетность. Немаловажное значение имеют сметная документация по планированию и калькулированию ремонтов, ведомость переоценки основных средств. Также источниками контрольных данных являются: учредительные документы, учетная политика организации, расчеты, Главная книга, бухгалтерский отчет. Основными источниками информации являются: 1) формы (расчеты) плана экономического и социального развития или бизнес-плана по формированию прибыли, 2) «Расчетный баланс доходов и расходов» (финансовый план); 3) формы бухгалтерской отчетности: № 1 «Баланс предприятия», 4) № 2 «Отчет о прибыли и убытках», 5) № 3 «Отчет о движении фондов и резервов», 6) № 4 «Отчет о движении денежных средств», 7) приложение № 5. В таблице отражены источники информации, которые используются при проверке правильности начисления амортизационного и ремонтного фондов. Таблица 2 – Источники информации при проверке амортизационного и ремонтного фондов
№ п/п
8 Перечень процедур
9 Источники информации
1 Проанализировать правильность начисления амортизации по соответствующим нормам, способам Ведомости амортизационных отчислений, нормативные документы
2 Проверить правильность отнесения амортизационных отчислений на соответствующие счета по учету затрат Ведомости распределения амортизационных отчислений
3 Провести подсчет и сверку данных аналитического учета начисленного износа с данными счетов Главной книги Подсчет и сверка данных (пересчет, прослеживание)
4 Проверить обоснованность затрат на ремонт основных средств и правильность отражения этих сумм на соответствующих счетах Проектно-сметная документация, приемо-сдаточные акты, другие первичные документы, данные аналитического учета затратных счетов и счетов 31, 89 9.1.1.1.1.1 Для проведения внутреннего аудита на Гомельском химическом заводе в 1999 году был создан контрольно-ревизионный отдел. Он непосредственно подчиняется заместителю директора по экономическим вопросам. В функции контрольно-ревизионного отдела входят следующие вопросы:
§ контроль за состоянием активов и недопущение убытков; § под­тверждение точности информации, используемой руководством при принятии решений; § подтверждение выполнения внутрисистемных контрольных процедур; § анализ эффективности функционирования системы внутрен­него контроля и обработки информации и др. В рамках внутреннего аудита осуществляется не только детальный контроль за сохранностью активов, но и контроль за политикой и качеством менеджмента. Контрольно-ревизионным отделом завода за 12 месяцев 2002г. произведены проверки: 1. Проверка кассовых операций (IX.2001г. – 08.2002г.) (порядок оформления кассовых документов, соблюдение лимита остатка кассы, своевременное и в полном объеме оприходование полученных в банке денежных средств, целевое их использование, своевременность сдачи в банк торговой выручки – нарушений не установлено). 2. Проверка порядка начисления и выдачи командировочных расходов в пределах Республики Беларусь, в ближнее и дальнее зарубежье (X.2001г. – 08.2002г.) – завышена себестоимость на 2181 тыс. руб., необоснованно взят в зачет НДС 44 тыс. руб., по приобретению основных средств и нематериальных активов. Нарушения устранены. 3. Проверка операций по расчетному счету, правильность отнесения затрат на себестоимость (09.2001г. – 08.2002г.) (занижена прибыль на 22071,9 тыс. руб.). 4. Проверка расчетов по заработной плате (правильность начисления, заполнение табелей учета рабочего времени, правильность исчисления подоходного налога, соответствие данных синтетического учета с аналитическим – арифметические ошибки: недоплата – 18,6 тыс. руб., переплата – 11,3 тыс. руб.). 5. Выборочные проверки наличия и порядок хранения товарно-материальных ценностей в кладовых цехов завода, на складе “Лакокрасок” в санатории – профилактории (излишек в сумме 2492 тыс. руб. оприходован, недостача в сумме 540,3 тыс. руб. возмещена). 6. Проверка выдачи талонов на ЛПП и на молоко работникам цехов, работающих во вредных условиях, в соответствии с фактически отработанным временем (0,4 м.ц.2002г.). (Необоснованно выдано талонов на 106,4 тыс. руб.). Данная сумма удержана из заработной платы работников в июле месяце 2002г. 7. Пересчет талонов ЛПП и молоко отоваренных КОП и принятых бухгалтерией завода (май, июнь 2002г.) – недостача – 22,4 тыс. руб. (талоны не соответствующего образца). 8. Проверка учета, хранения и сдачи драгметаллов. 9. Внезапные инвентаризации наличных денег в кассе завода – ежемесячно. Нарушений не установлено.
10 Проверки проведенные на РУП «Гомельский химический завод»
контролирующими органами в 2002 году. 1. ОБЭБ СОВД г. Гомеля - авансовые отчеты 15.01.2002г. 2. Комитет гос. контроля - проверка финансово-хозяйственной Гомельской области 16.01. – 15.02.2002г. деятельности 3. ИМНС по г. Гомелю - выездная налоговая проверка 22.01. – 14.02.2002г. 4. Отдел ценообразования Гом. облисполкома - ценообразование 22.01. - 07.02.2002г. 5. ИМПС по Советскому - проверка подоходного налога р-ну г. Гомеля 4.04. - 12.02.2002г. 6. Комитет по труду Гомельского облисполкома - оплата труда работ. 16.01. – 12.02.2002г. 7. ОБЭП СОВД г. Гомеля - копии договоров и актов выполненных. 11.02. – 11.01.2002г. работ по кровле 8. Сов. отделение ОАО БПСБ - соблюдение Положения г. Гомеля. 21.02.2002г. операций с получен. ин.валюты 9. ИМНС по Н-Белицкому р-ну - дебиторская задолженность с ОДО 14.03.2002г. «Монтажремналадка» 10. Комитет гос. контроля - поставка удобрений под весенний сев 10.04.2002г. 11. Концерн Белнефтехим - комплексная ревизия фин-хоз. 15.04.– 25.05.2002г. деятельности 1999 – 2001, 1-й кв. 2002г. 12. Инспекция МНС по Н–Белицкому р-ну - дебит. задолженность с 20.05.2002г. ОДО «Монтажремналадка» 13. Инспекция МНС по Н-Белицкому р-ну - дебитор. задолженность с 06.06.2002г. ОДО «Монтажремналадка» 14. Инспекция МНС по г. Гомелю - нулевая ставка по НДС 24.06.2002г. 15. Инспекция МНС по Н-Белицкому р-ну - дебитор. задолженность с 02.07.2002г. ОДО «Монтажремналадка» 16. ИМНС по г. Гомелю - нулевая ставка по НДС 10.07.2002г. 17. ИМНС по Н-Белицкому р-ну - встречная проверка с ОДО 18.07.2002г. «Салекс» 18. КГК по Гомельской - соблюдение законодательств РБ 19.07 – 26.07.2002г. области 19. Прокуратура г. Гомель - реализация Директив Президента 13.08.2002г. РБ от 16.04. 02 IX 101 20. Управление статистики - достоверность отчетных данных 27.08. – 29.08.202г. 21. ИМНС по Н-Белицкому р-ну - дебитор. задолженность с ОДО 09.09.2002г. «Монтажремналадка» 22. ИМНС по Сов. р-ну г. Гомеля - проверка по вопросу оказания 08.10.2002г. услуг автобусом 23. ИМНС по г. Гомелю - нулевая ставка по НДС 31.10.2002г. 24. ИМНС по Гомельскому р-ну - подоходный ремонт 04.11.2002г. в санаторий – профилакторий. 25. ИМНС по Гомельской обл. - встречная проверка о 19.11.2002г. взаимоотношениях с ОДО «Нестерко» 26. Гом. облкомитет природных ресурсов и охраны окружающей среды - соблюдение природоохранного 04.12.2002г. законодательства Список литературы 1. Закон Республики Беларусь "О бухгалтерском учете и отчетности" от 18.10.1994 №3321-XII (в редакции от 17.12. 2002г. № 29). 2. Закон Республики Беларусь «Об акционерных обществах, обществах с ограниченной ответственностью и обществах с дополнительной ответственностью» от 9 декабря 1992 г. с изменениями и дополнениями // Ведомости Верховного Совета – 1992. - № 35. 3. Закон Республики Беларусь «О предприятиях в Республике Беларусь» от 14.12.1990г. №462-ХII с изменениями и дополнениями от 23.04.1992г. №1620-ХII, 27.01.1993г. №2131-ХII, 29.06.1993г. №2451-ХII, 10.12.1994г. №2634-ХII / Справочник юрисконсульта: В 4 т. Т. 1. – Мн.: Амалфея 1997. – 608 с. 4. Закон Республики Беларусь "Об аудиторской деятельности" от 8.11.1994 г. 5. Декрет Президента Республики Беларусь от 16.03.1999 №11 ”Об упорядочении государственной регистрации и ликвидации (прекращения деятельности) субъектов хозяйствования” (в редакции от 16.11 2000 №22). 6. Постановление Совета Министров Республики Беларусь от 22.11.99г. № 1825 "О нормативном регулировании понятия "чистые активы". 7. Постановление Совета Министров РБ от 28.04.2000 г. №605 «Об утверждении Положения о резервном фонде заработной платы» // Главный бухгалтер. – 2000 г. - №20. – С. 72-73. 8. Приказ Минфина РБ от 20.01.2001 г. N 23 Порядок заполнения форм годовой бухгалтерской отчетности // Главный бухгалтер. – 2001 г. - №4. 9. Положение о порядке государственного регулирования аудиторской деятельности и контроле за ее осуществлением в РБ, утвержденное Постановлением Совмина РБ от 30.11.1999 г. № 1862
10. Положения о порядке начисления амортизации основных средств и нематериальных активов // Главный бухгалтер. – 2001. - № 1. 11. Алборов Р. А. Аудит в организациях промышленности, торговли и АПК. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Издательство «Дело и сервис», 2000. – 432 с.
12. Аудит: Учебник под ред. проф. В. И. Подольского. – М.: Финансы и статистика, 1997. 13. Бухгалтерский учет: Учебник; под обш. ред. И. Е. Тишкова.- Мн.: Вышэйшая школа, 1994.-688 с. 14. Бухгалтерский учет: Практическое пособие. 5-е изд., перераб. и доп.- Мн., 1998.- 328с. 15. Бухгалтерский учет. Под ред. Н.И. Ладутько.- Мн.: Издательство "ФУА-информ", 1999-672с. 16. Ефимова О.В.: Финансовый анализ.-М.:Бухгалтерский учет, 1998. 17. Стоянова Е.С. Финансовый менеджмент. Российская практика. – М.: изд. "Перспектива", 1995. 18. Савицкая Г. В.: Анализ хозяйственной деятельности: 2-е изд., перераб. и доп.- Мн.: ИП "Экоперспектива", 1998.- 489 с. 19. Финансовый контроль и аудит: Учеб пособие / М. С. Шидловская. – Мн.: Выш. шк., 2001. – 495 с. 20. Ефимова О.В. Анализ собственного капитала// Бухгалтерский учет.- 1999.- № 1. 21. Лыч Г. Привлечение иностранных инвестиций в экономику Беларуси// Финансы, учет, аудит.-2000.-№7. 22. Кравченко М.А. Методика учета кредитов и займов// Бухгалтерский учет и анализ.-2000.-№7. 23. Николаевский В.В. Учет целевых финансирования и поступлений// Все для бухгалтера.-2000.-№11. 24. Николаевский В.В. Учет фондов специального назначения// Все для бухгалтера.-2000.-№11. 25. Пономаренко П.Г. Методика учета уставного фонда// Бухгалтерский учет и анализ.-2000.-№6. 26. Пономаренко П.Г. Методики учета резервного фонда и текущих резервов// Бухгалтерский учет и анализ.-2000.-№6. 27. Савицкая Г. В. Оптимизация структуры капитала// Все для бухгалтера.- 2000.- № 8. 28. Стоянова Е. С. Проблемы финансового анализа// Бухгалтерский учет и анализ.- 2001.- № 4 29. Ускевич Т. Г. Фонды накопления и фонды потребления: особенности учета и отчетности //Бухгалтерский учет и налоги. – 2000. - №11-12. – С.29-32. 30. Шийч О.И. Эффективное управление структурой капитала – залог устойчивого финансового положения предприятия// Бухгалтерский учет и анализ.- 2000.-№ 12. [1] Упрощенно будем считать, что одна треть прибыли ”съедается” налогами. [2]