Анализ финансовой отчетности предприятия 3

СОДЕРЖАНИЕ

1. Введение 3

2. Решение 4

3. Заключение 15

4. Список использованной литературы 18

ВВЕДЕНИЕ

Цель анализа финансовой отчетности - получение ключевых параметров, дающих объективную и наиболее точную картину финансового состояния и финансовых результатов деятельности предприятия.

Информационной базой финансового анализа является финансовая (бухгалтерская) отчетность.

Цель контрольной работы - анализа финансовой отчетности предприятия.

В соответствии с поставленной целью определены следующие задачи контрольной работы:

1. провести счетную проверку показателей форм бухгалтерской отчетности, а затем дать оценку состава, структуры и динамики статей бухгалтерского баланса;

2. рассчитать коэффициенты, характеризующие изменение структуры баланса, его платежеспособности и финансовой устойчивости;

3. оценить влияние факторов на изменение результативных показателей: оборачиваемости оборотных средств; рентабельности активов, капитала, обязательств и др.;

4. проанализировать состав, структуру и динамику доходов и расходов организации, оценить их соотношение;

5. раскрыть динамику финансовых результатов деятельности организации, выявить влияние факторов на их изменение;

6. обобщить результаты проведенного анализа, сформулировать выводы и разработать рекомендации, направленные на вовлечение в производство выявленных резервов.

В работе использованы следующие методы исследования:

- метод сравнения;

- метод построения систем аналитических таблиц;

- метод абсолютных, относительных и средних величин;

- коэффициентный метод.

Задание 1
. Провести счетную проверку показателей форм бухгалтерской отчетности с целью обеспечения их достоверности и охарактери­зовать качественный уровень представленной отчетности. Провести взаимоувязку и установить соответствие аналогичных показа­телей, отраженных в разных формах отчетности.

Решение:

Таблица 1

Проверка согласованности показателей, отраженных в бухгалтерской отчетности (по данным ф. № 1-5)

Задание 2.
По данным бухгалтерского баланса проанализировать и оценить динамику состава и структуры активов и пассивов организации.

Решение:

Таблица 2

Горизонтальный и вертикальный анализ активов и пассивов организации (по данным ф. № 1)

Наибольший удельный вес в структуре активов занимают внеоборотные активы — 66,36% на начало года и 70,37% на конец года. Основные средства составляют 69,48% стоимости всех активов предприятия на конец года.

Темп снижения стоимости запасов к концу года по сравнению с предыдущим составил 73,9%, их стоимость уменьшились на 60863 тыс.руб,. Их доля в сумме активов предприятия также снизилась с 11,31% до 6,73%. Положительным является то, что дебиторская задолженность со сроком погашения более 12 месяцев уменьшилась на 4931 тыс.руб, темп снижения составляет 97,9%, а изменение удельного веса в составе активов -2,44. При этом также наблюдается рост краткосрочной дебиторской задолженности на 73831 тыс.руб. (темп роста 134,9%). Удельный вес краткосрочной задолженности увеличился к концу года с 10,23% до 11,11%.

За счет выбытия краткосрочных финансовых вложений их доля снизилась с 2,53% до 1,83%.

Наименьший удельный вес в составе активов занимают денежные средства — 0,74% на начало года и 0,86% на конец года.

В пассиве сумма собственных источников почти равна сумме заемного капитала. Доля собственного капитала организации составила 48% на начало года и 52% на конец года. Увеличение удельного веса произошло за счет роста нераспределенной прибыли на 342892 тыс. руб. Доля нераспределенной прибыли в составе пассивов организации выросла на 9,34%.

Долгосрочные обязательства увеличились к концу года на 175164 тыс. руб. Темп роста составил 128,1%. Доля долгосрочных обязательств в сумме пассива увеличилась на 0,93% и составила в конце года 31,17%.

Краткосрочные обязательства уменьшились на 17450 тыс.руб., а их удельный вес сократился на 4,93. Это объясняется погашением текущей кредиторской задолженности перед поставщиками, работниками, бюджетом и внебюджетными фондами.

Коэффициент финансового рычага показывает, сколько заемных средств организация привлекла на 1 рубль вложенных в активы собственных средств. Его значение должно быть не выше 1,5. В анализируемом предприятии на начало года этот коэффициент составлял 1,08, а в конце года он стал равен 0,92.

Задание 3
. По данным бухгалтерского баланса рассчитать показатели ликвидности и финансовой устойчивости, оценить их динамику. Расчеты представить в табл. 3.

Решение:

Таблица 3

Динамика показателей ликвидности оборотных активов и финансовой устойчивости организации (по данным ф. № 1).

На протяжении анализируемого периода коэффициент автономии предприятия имел незначительную тенденцию к повышению. На начало года величина данного показателя составила 0,48, на конец года - 0,52. Для финансово устойчивого предприятия минимальный уровень данного показателя должен быть больше 0,6. С экономической точки зрения это означает, что все обязательства предприятия могут быть покрыты его собственными средствами. Величина показателя, превышающая 0,5 свидетельствует о том, что предприятие в достаточной степени финансово устойчиво. С точки зрения кредиторов это обеспечивает гарантированность предприятием своих обязательств.

Значение коэффициента автономии свидетельствует о том, что предприятие находится в зависимости от внешних источников финансирования. В то же время, повышение данного показателя в течение анализируемого периода говорит об улучшении финансовой устойчивости предприятия.

Коэффициент финансовой устойчивости показывает, какая часть актива финансируется за счет устойчивых источников. Предельное значение этого коэффициента составляет 0,6.

Отрицательное значение коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами и коэффициента маневренности отрицательно характеризует финансовое состояние предприятия. Это говорит о недостатке собственного капитала для формирования внеоборотных средств.

Снижение значения коэффициента обеспеченности и маневренности к концу года показывает ухудшение финансового состояния, что является признаком банкротства.

Задание 4
. По данным ф. № 3 «Отчет об изменениях капитала» охарак­теризовать состав и движение капитала. Рассчитать коэффициенты поступления и выбытия.

Решение:

Таблица 4

Составианализдвижениясобственногокапитала (поданнымф. №1 иф. №3)

Проанализировав Отчет об изменениях капитала, можно сделать следующие выводы:

- Величина уставного капитала к концу года не изменилась и осталась равной 100 тыс. руб.;

- Сумма добавочного капитала осталась без изменений в размере 564783 тыс. руб.;

-Резервный капитал в начале года составил 54 тыс. руб., а к концу года уменьшился на 6 тыс. руб. и составил 48 тыс. руб.

-Сумма нераспределенной прибыли в начале года была равна 425951 тыс. руб., увеличение прибыли в течение года составило 342964 тыс. руб., использовано прибыли на сумму 72 тыс. руб. К концу года величина прибыли составила 768843 тыс. руб. Темп роста прибыли равен 181%.

-Стоимость собственного капитала предприятия на начало года составила 990888 тыс. руб. Увеличение собственного капитала за год составило 342964 тыс. руб., использование собственного капитала – 66 тыс. руб., после чего сумма собственного капитала в конце года стала равна 1333774 тыс. руб.

-Темп роста стоимости собственного капитала к концу года составил 135%.

Задание 5
. По данным Бухгалтерского баланса рассчитать величину чистых активов организации на начало и конец отчетного года и оценить динамику показателя.

Решение:

Таблица 5

Расчетчистыхактивоворганизации (поданнымф. № 1)

По результатам расчетов, представленных в таблице 5, проведен анализ чистых активов предприятия и сделаны следующие выводы:

На протяжении всего периода чистые активы компании имели положительную величину, и были значительно выше суммы уставного капитала (в начале года - 991189 тыс. руб., в конце года - 1334098 тыс. руб.). Это свидетельствует о достаточности имущества для погашения обязательств. Однако в деятельности организации имеются и отрицательные моменты:

- рост дебиторской задолженности на 68900 тыс. руб. говорит об ухудшении финансового положения организации;

- кредиторская задолженность сохраняется на высоком уровне

Задание 6
. По данным бухгалтерской отчетности исследовать уровень и динамику рентабельности активов организации с учетом опре­деляющих факторов.

Решение:

Таблица 6

Факторный анализ рентабельности активов организации (по данным ф. № 1 и ф. № 2)

Показатель рентабельности активов показывает, сколько прибыли организация получает в расчете на рубль своего имущества.

Рентабельность активов увеличилась на 4,4 %, это положительная динамика, которая связана с улучшением финансового состояния, рентабельности продаж. Отрицательным фактором является сокращение оборачиваемости собственного капитала. Рост рентабельности продажи привел к увеличению рентабельности активов на 2,273%.

Задание 7.

По данным Отчета о прибылях и убытках и Приложения к бухгалтерскому балансу определить затраты на 1 руб. продукции, в том числе по элементам затрат.

Решение:

Таблица 7

Состав и динамика затрат на производство продукции

(по данным формы № 2 и формы № 5)

По таблице видно, что затраты на производство продукции предприятия в отчетном году выросли по сравнению с прошлым годом на 224960 тыс. руб.

При этом рост наблюдается по всем элементам затрат, кроме материальных затрат. Сумма этих затрат в отчетном году уменьшилась на 98290 тыс. руб.

В составе затрат наибольшую долю занимают материальные затраты и затраты на оплату труда. Большая доля этих затрат свидетельствует о материалоемком и зарплатоемком производстве.

Затраты на 1 рубль продукции показывают долю каждого элемента затрат в сумме выручки от продажи товаров. Этот показатель позволяет устанавливать динамику изменения себестоимости продукции за несколько лет.

В отчетном периоде затраты на 1 рубль продукции снизились на 0,02 руб. Это произошло за счет снижения материальных затрат на 1 рубль реализованной продукции на 0,05 руб. Доля затрат на оплату труда, отчислений на социальные нужды и амортизации в выручке в течение года осталась без изменения. Доля прочих затрат в сумме выручки увеличилась на 0,03 руб.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Анализ активов и пассивов предприятия показал, что наибольший удельный вес в структуре активов занимают внеоборотные активы как на начало года, так и на конец года. При этом доля основных средств составляет 69,48% стоимости всех активов предприятия на конец года.

Стоимость запасов к концу года по сравнению с предыдущим уменьшилась. Их доля в сумме активов предприятия также снизилась с 11,31% до 6,73%. Положительным является то, что долгосрочная дебиторская задолженность уменьшилась. При этом также наблюдается рост краткосрочной дебиторской задолженности. Удельный вес краткосрочной задолженности увеличился к концу года с 10,23% до 11,11%.

За счет выбытия краткосрочных финансовых вложений их доля снизилась с 2,53% до 1,83%.

В пассиве сумма собственных источников почти равна сумме заемного капитала. Доля собственного капитала организации составила 48% на начало года и 52% на конец года. Наблюдается в отчетном периоде рост нераспределенной прибыли.

Долгосрочные обязательства увеличились к концу года на 28,1%. Доля долгосрочных обязательств в сумме пассива увеличилась на 0,93% и составила в конце года 31,17%. Это является отрицательным фактором.

Положительным является сокращение краткосрочной кредиторской задолженности, ее удельный вес сократился на 4,93. Это объясняется погашением текущей кредиторской задолженности перед поставщиками, работниками, бюджетом и внебюджетными фондами.

Коэффициент финансового рычага показывает, сколько заемных средств организация привлекла на 1 рубль вложенных в активы собственных средств. В анализируемом предприятии на начало года этот коэффициент составлял 1,08, а в конце года он стал равен 0,92.

Анализ динамики показателей ликвидности оборотных активов и финансовой устойчивости организации показал, что на протяжении анализируемого периода коэффициент автономии предприятия незначительно увеличился. Величина показателя свидетельствует о том, что предприятие в достаточной степени финансово устойчиво. С точки зрения кредиторов это обеспечивает гарантированность предприятием своих обязательств.

Значение коэффициента автономии свидетельствует о том, что предприятие находится в зависимости от внешних источников финансирования. В то же время, повышение данного показателя в течение анализируемого периода говорит об улучшении финансовой устойчивости предприятия.

Снижение значения коэффициента обеспеченности и маневренности к концу года показывает ухудшение финансового состояния, что является признаком банкротства.

На протяжении всего периода чистые активы предприятия имели положительную величину, и были значительно выше суммы уставного капитала. Это свидетельствует о достаточности имущества для погашения обязательств, что положительно характеризует работу предприятия. Отрицательным является рост дебиторской задолженности, а также то, что кредиторская задолженность сохраняется на высоком уровне. Это свидетельствует об ухудшении финансового положения организации.

Так как для предприятия одной из основных причин ухудшения финансового состояния является рост дебиторской задолженности, то управление дебиторской задолженностью имеет особое значение. Управление дебиторской задолженностью предполагает, прежде всего, контроль за оборачиваемостью средств в расчетах. Ускорение оборачиваемости в динамике рассматривается как положительная тенденция.

Основным механизмом управления формально установленного уровня дебиторской задолженности может служить ее лимитирование по покупателям. При этом лимит задолженности должен устанавливаться по сумме и сроку.

В целях оптимизации затрат предприятия предлагается проведение мероприятий не только по непосредственному снижению собственно затрат, но и запасов ценностей, совершенствование их структуры. Основными источниками резерва снижения себестоимости продукции являются:

· улучшение организации труда (включая уменьшение затрат на оплату труда):

· снижение общехозяйственных расходов (затраты на содержание автотранспорта, представительские расходы и т.д.).

· сокращение коммерческих расходов;

· поиск поставщиков с более низкими ценами на товар, оптимизации денежных потоков от предприятия к поставщикам с целью достижения определенного объема закупок для получения скидок по товару, получения товарных кредитов и т.п.

Методической базой экономической оценки резервов снижения затрат является система прогрессивных технико-экономических норм и нормативов по видам затрат сырья, материалов, топливно-энергетических ресурсов, норм и нормативов в оборудовании и др. Резервы сокращения затрат устанавливаются под каждой статьей расходов за счет конкретных мероприятий. Проведение подобных мероприятий позволит снизить расходы предприятия, и, как следствие, увеличить показатели прибыли и рентабельности.

Список использованной литературы

1. Федеральный закон от 26.10.2002 г. №127-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)».

2. Приказ Минэкономразвития и торговли РФ от 21.04.2006 г. №104-д «Об утверждении методики проведения ФНС учета и анализа финансового состояния и платежеспособности стратегических предприятий и организаций.

3. Анализ финансовой отчетности: учебник / под. ред. М.А. Вахрушиной, Н.С. Пласковой. — М.: Вузовский учебник, 2007.

4. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа.— М.: Финансы и статистика, 2000.— 288 с.

5. Кован С. Анализ финансового состояния и структуры баланса организаций на основе методических указаний ФСФО России // Вестник ФСФО России. №4, 2001. с. 22-25.

6. Макарьева В.И., Андреева Л.В. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации. – М.: «Финансы и статистика», 2004 – 264 с.