Реферат по предмету "Бухгалтерский учет и аудит"


Анализ финансовой отчетности на примере ГУП Весна

Введение
Экономический анализ обеспечивает исследование экономических факторов, явлений, процессов их взаимосвязи и взаимообусловленности в их становлении и развитии с учетом происходящих в них количественных и качественных изменений, с выявлением нового, прогрессивного, типичного.
Предмет экономического анализа – это хозяйственные процессы, складывающиеся под воздействием объективных и субъективных факторов и получающие соответствующее отражение через систему экономической информации.
Объектами экономического анализа являются экономические результаты хозяйственной деятельности. На промышленном предприятии к объектам анализа относятся производство и реализация продукции, ее себестоимость, использование материальных, трудовых и финансовых ресурсов, финансовые результаты производства, финансовое состояние предприятия и т.д.
Основная цель проведения анализа – повышение эффективности функционирования хозяйствующих субъектов и поиск резервов такого повышения. Для достижения этой цели проводятся: оценка результатов работы за прошедшие периоды; разработка процедур оперативного контроля за производственной деятельностью; выработка мер по предупреждению негативных явлений в деятельности предприятия и ее финансовых результатах; вскрытие резервов повышения результативности деятельности; разработка обоснованных планов и нормативов.
В процессе достижения основной цели анализа решаются следующие задачи:
определение базовых показателей для разработки производственных планов и программ на предстоящий период;
повышение научно-экономической обоснованности планов и нормативов;
объективное и всестороннее изучение выполнения установленных планов и соблюдения нормативов по количеству структуре и качеству продукции, работ и услуг;
определение экономической эффективности использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов;
прогнозирование результатов хозяйствования;
подготовка аналитических материалов для выбора оптимальных управленческих решений, связанных с корректировкой текущей деятельности и разработкой стратегических планов.
В конкретных условиях могут ставиться и другие локальные цели, которые будут определять содержание процедур анализа финансово-хозяйственной деятельности. Таким образом, общее содержание аналитических процедур может определяться как спецификой работы предприятия, так и выбранным видом анализа (проблемно-ориентированный, перспективный, оперативный и т.п.)
Содержательная сторона анализа включает следующие элементы (процедуры):
постановка и уяснение конкретных задач анализа;
установление причинно-следственных связей;
определение показателей и методов их оценки;
выявление и оценка факторов, влияющих на результаты, отбор наиболее существенных;
выработка путей устранения влияния отрицательных факторов и стимулирования положительных.
Финансовый анализ в системе управление финансами предприятия в наиболее общем виде представляет собой способ накопления, трансформации и использования информации финансового характера, имеющий целью:
Оценить текущее и перспективное имущественное и финансовое состояние предприятия;
оценить возможные и целесообразные темпы развития предприятия с позиции их финансового обеспечения;
выявить доступные источники средств и оценить возможность и целесообразность их мобилизации;
спрогнозировать положение предприятия на рынке капитала.
1. Анализ бухгалтерского баланса (формы №1)
1.1 Общая оценка структуры и динамики активов и их источников (горизонтальный и вертикальный анализ баланса)
Финансовое состояние предприятия характеризуется размещением и использованием средств (активов) и характером источников их формирования (собственного капитала и обязательств, т.е. пассивов). Эти сведения содержатся в бухгалтерском балансе (ф №1) и других формах бухгалтерской отчетности.
Основными факторами, определяющими финансовое состояние, являются, во-первых, выполнение финансового плана и пополнение собственного оборотного капитала по мере возникновения потребности за счет прибыли и, во-вторых, скорость оборачиваемости оборотных средств (активов). Сигнальным показателем финансового состояния выступает платежеспособность организации. Поскольку выполнение финансового плана в основном зависит от результатов производственной и хозяйственной деятельности в целом, то можно сказать, что финансовое состояние определяется всей совокупностью хозяйственных факторов. Следовательно, наряду с балансом, также привлекаются для анализа финансового состояния отчет о прибылях и убытках и другие формы отчетности.
Основные задачи анализа финансового состояния – определение качества финансового состояния, изучение причин его улучшения или ухудшения за тот или иной период, подготовка рекомендаций по повышению финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия. Эти задачи решаются путем исследования динамики абсолютных и относительных финансовых показателей и разбиваются на следующие аналитические блоки:
теоретический анализ факторов финансового состояния – внутренних и внешних;
структурный анализ активов;
структурный анализ пассивов;
анализ финансового состояния по абсолютным данным бухгалтерского баланса;
анализ показателей рентабельности и их влияния на финансовое состояние;
анализ финансовой устойчивости, характеризующейся удовлетворительной и неудовлетворительной структурой баланса и отражающей финансовые результаты хозяйственной деятельности;
анализ ликвидности активов и баланса, под которой понимается степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения (ликвидность активов) которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств;
анализ платежеспособности, т.е. способности предприятия вовремя удовлетворять платежные требования поставщиков, возвращать кредиты и займы (кредитоспособности) и другие платежи.
Таблица 1. Аналитический актив баланса фирмы тыс. руб.
Показатели
Абсолютные величины
% к общей величине активов
Изменения


На начало года
На конец года
На начало года
На конец года
Абсол. велич
% от общей велич актива
% от измен актива
1
2
3
4
5
6
7=5–4
8=6/
итог 6
1. Внеоборотные
активы














НМА














в т.ч. патенты, лицензии--PAGE_BREAK----PAGE_BREAK----PAGE_BREAK----PAGE_BREAK----PAGE_BREAK----PAGE_BREAK--
4911
5664
Баланс
4911
5664
-
-
На начало года: На конец года:
А1 (955)
А2 (2842) > П2 (0) А2 (3123) > П2 (0)
А3 (356) > П3 (16) А3 (398) > П3 (27)
А4 (758)
В начале и в конце года баланс абсолютно ликвидным не может быть, так как кредиторская задолженность больше, чем денежные средства.
Баланс считается абсолютно ликвидным, если:
А1 ≥ П1; А2 ≥ П2; А3≥П3; А4 ≤ П4.
Исходя из этого, можно охарактеризовать ликвидность баланса как недостаточную. Сопоставление первого неравенства свидетельствует о том, что денежных средств недостаточно, чтобы покрыть в ближайшие 3 месяца кредиторскую задолженность. Причём за анализируемый период возрос платёжный недостаток наиболее ликвидных активов для покрытия наиболее срочных обязательств (соотношение по первой группе). В начале анализируемого периода соотношение было 0,37 (955: 2570) к концу периода 0,018 (53: 2940). Теоретически достаточным значением для коэффициента срочности является соотношение 0,2 к 1. Обращает на себя внимание резкое сокращение на 35,2 пункта (0,37 – 0,018) величины коэффициента срочности. В результате в конце отчётного периода организация могла оплатить лишь 1,8% своих краткосрочных обязательств, что свидетельствует о стеснённом финансовом положении.
При этом, исходя из данных аналитического баланса, можно заключить, что причиной снижения ликвидности явилось то, что краткосрочная задолженность увеличилась более быстрыми темпами (+49,3%), чем денежные средства (-119,8%).
1.3 Анализ платежеспособности предприятия
Платежеспособность означает наличие у предприятия денежных средств и их эквивалентов, достаточных для расчетов по кредиторской задолженности, требующей немедленного погашения. Таким образом, основными признаками платежеспособности являются:
а) наличие в достаточном объеме средств на расчетном счете;
б) отсутствие просроченной кредиторской задолженности.
Таблица 5. Коэффициенты, характеризующие платёжеспособность
Коэффициенты платёжеспособности
На начало периода
На конец периода
отклонение
1. Общий показатель ликвидности
0,96
0,59
-0,37
2. Коэффициент абсолютной ликвидности
0,37
0,018
-0,352
3. Коэффициент «критической оценки»
1,48
2,14
+0,66
4. Коэффициент текущей ликвидности
1,62
1,22
-0,4
5. Коэффициент манёвренности функционирующего капитала
0,22
0,63
+0,41
6. Доля оборотных средств в активах
0,85
0,63
-0,22
7. Коэффициент обеспеченности собственными средствами
0,15
0,09
-0,06
Общий показатель ликвидности
(А1 + 0,5 А2 + 0,3 А3): (П1 + 0,5 П2 + 0,3 П3)
{955 + (0,5 х 2842 + 0,3 х 356): {2570 + 0,5 х 0 + 0,3 х 16} = 0,96
{53 + (0,5 х 3123) + (0,3 х 398)}: {2940 + 0,5 х 0 + 0,3 х 27} = 0,59
Нормальное ограничение ≥ 1. Динамика отрицательная.
Коэффициент абсолютной ликвидности (норма 0,2)
на начало года 955: 2570 = 0,37 х 100% = 37%
на конец года 53: 2940 = 0,018 х 100% = 1,8%
В начале года 37% обязательств может быть погашено предприятием в срочном порядке, к концу года только 1,8%. Это свидетельствует о дефиците денежных средств.
Коэффициент «критической оценки» (норма 0,7 – 0,8)
на начало года (2842 + 955): 2570 = 1,48
на конец года (3123 + 53): 2940 = 2,14
Показывает, что в начале года и в конце года краткосрочные обязательства могут быть немедленно погашены за счёт денежных средств, средств в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчётам.
Коэффициент текущей ликвидности (норма 2 – 3,5)
на начало года 4153: 2570 = 1,62
на конец года 3574: 2940 = 1,22
Предприятие не может справиться с платежеспособностью к концу года даже мобилизовав все оборотные средства.
Коэффициент маневренности функционирующего капитала отражает, какая часть функционирующего (оборотного) капитала «заморожена» в производственных запасах и в дебиторской задолженности.
Это составляет:
на начало года 356: (4153 – 2570) = 0,22
на конец года 398: (3574 – 2940) = 0,63
Также показывает какая часть собственного капитала находится в обороте, т.е. в той форме, которая позволяет свободно маневрировать этими средствами. Коэффициент должен быть достаточно высоким, чтобы обеспечить гибкость в использовании собственных средств. В данном случае, он не велик на начало года 22% и значительно высок к концу года 63%. Однако увеличение показателя в динамике отрицательный факт.
Доля оборотных средств в активе соответственно составляет:
4153: 4911 = 0,85 на начало года
3574: 5664 = 0,63 на конец года
Важным показателем, который характеризует финансовое состояние предприятия и его устойчивость, является обеспеченность запасов (материальных оборотных активов) нормальными источниками финансирования, к которым относятся не только собственный оборотный капитал, но и краткосрочные кредиты банка под товарно-материальные ценности, непросроченная задолженность поставщикам, полученные авансы от покупателей.
Коэффициент обеспеченности собственными средствами    продолжение
--PAGE_BREAK--
На начало года (1387 – 758): 4153 = 0,15
На конец года (1759–2090): 3574 = -0,09
Оборотные активы предприятия покрываются собственными средствами более чем на 10% – его текущее финансовое положение признается удовлетворительным. На конец года это всего 9%.
1.4 Анализ кредитоспособности предприятия
Под кредитоспособностью организации понимается наличие у него предпосылок для получения кредита и возврата его в срок.
При анализе кредитоспособности используют ряд показателей, наиболее важные из которых – норма прибыли на вложенный капитал и коэффициенты ликвидности.
Общая оценка проводится на основе анализа динамики прибыли на вложенный капитал (рентабельности).
Коэффициент ликвидности показывает, что только 1,8% краткосрочных обязательств организации может быть немедленно погашена за счет денежных средств клиента. Чем выше данный коэффициент, тем надежнее заемщик.
Коэффициент текущей ликвидности 1,22 показывает, что предприятие не может справиться с текущими обязательствами, мобилизовав все оборотные средства.
Сравнение фактических показателей кредитоспособности установленными банком критериями дает представление о предварительном классе заемщика.
С целью более точного определения кредитоспособности заёмщика, а следовательно, и уровня финансового риска банка проводят факторный анализ указанных показателей.
1.5 Анализ вероятности банкротства
Для диагностики вероятности банкротства используется несколько методов, основанных на применении:
– анализа обширной системы критериев и признаков;
– ограниченного круга показателей:
– интегральных показателей, рассчитанных с помощью:
а) скоринговых моделей;
б) многомерного рейтингового анализа;
в) мультипликативного дискриминантного анализа.
Согласно Методическому положению по оценке финансового состояния предприятий и установлению неудовлетворительной структуры баланса (от 12.08.1994 г. №31-р), оценка неудовлетворительной структуры баланса проводится на основе трёх показателей:
– коэффициента текущей ликвидности;
– коэффициента обеспеченности собственными средствами;
– коэффициентов утраты (восстановления) платёжеспособности, которые рассчитываются следующим образом
Таблица 6. Оценка структуры баланса
Показатель
Расчёт
Ограничения
На конец периода
Отклонение от норматива
А
1
2
3
4
Коэффициент восстановления платёжеспособности
L8=(L4 К.Г.+6/tх ΔL4) / 2
≥ 1,0
{1,22+6/12 х (-0,4)}/ 2 = 0,6
-0,4
Коэффициент утраты платёжеспособности
L9=(L4 К.Г.+3/tх ΔL4) / 2
≥1,0
{1,22+3/12 х (-0,4)}/ 2 = 0,56
-0,44
Коэффициент восстановления платёжеспособности рассчитывается на период, равный 6 месяцам, а коэффициент утраты платёжеспособности – на период 3 месяца. Если коэффициент L8 принимает значение
1.6 Анализ финансовой устойчивости
1.6.1 Анализ показателей финансовой устойчивости
Финансовое состояние предприятия (ФСП), его устойчивости во многом зависят от оптимальности структуры источников капитала (соотношения собственных и заемных средств) и от оптимальности структуры активов предприятия, в первую очередь – от соотношения основных и оборотных средств а также от уравновешенности отдельных видов активов и пассивов предприятия.
Таблица 7. Значения коэффициентов, характеризующих финансовую устойчивость (в долях единицы)
Показатель
На начало периода
На конец периода
Отклонение
1. Коэффициент капитализации
2,54
2,22
-0,32
2. Коэффициент обеспечения собственными источниками финансирования
0,15
-0,09
-0,24
3. Коэффициент финансовой независимости
0,28
0,31
+0,03
4. Коэффициент финансирования
0,39
0,45
+0,06
5. Коэффициент финансовой устойчивости
0,29    продолжение
--PAGE_BREAK----PAGE_BREAK----PAGE_BREAK----PAGE_BREAK--
2. Изменение цен на реализованную продукцию
+110,3
Хор
3. Себестоимость проданной продукции, товаров, работ и услуг
-329
Плохо
4. Коммерческие расходы
-


5. Управленческие расходы
-


6. Проценты к получению
-


7. Проценты к уплате
-9
Плохо
8. Доходы от участия в других организациях
-


9. Доходы от продажи основных средств
-


10. Расходы по операциям с активами
-145
Плохо
11. Прочие доходы
+10
Хор
12. Прочие расходы
+62
Хор
13. Отложенные налоговые активы
-


14. Отложенные налоговые обязательства
-5
Плохо
15. Налог на прибыль
-116
плохо
Совокупное влияние факторов
-513,28
плохо
1. Расчёт влияния фактора «Выручка от продажи». При проведении факторного анализа необходимо учитывать влияние инфляции. Предположим, что цены на продукцию в отчётном периоде возросли по сравнению с базисным в среднем на 12%.
Тогда индекс цены: JЦ = (100 + 12) / 100 = 1,12.
Следовательно, выручка от продажи в отчётном периоде в сопоставимых ценах будет равна: В` = В1 / JЦ, где:
В` – выручка от продажи в сопоставимых ценах;
В1 – выручка от продажи продукции в отчётном периоде;
JЦ – индекс цены
Для анализируемой организации выручка в сопоставимых ценах составит:
В` = 10838: 1,12 = 9677 тыс. руб.
Следовательно, выручка от продажи продукции в отчётном году по сравнению с предыдущим периодом увеличилась за счёт роста цены на 1161 тыс. руб.
ΔВЦ = 10838 – 9677 = 1161 тыс. руб.
ΔВкол-во = В` – Во = 9677 – 10641 = – 964 тыс. руб.
А сокращение количества реализуемой продукции привело к уменьшению выручки в отчётном периоде на 964 тыс. руб., общий же прирост выручки
1161 – 964 = 197 тыс. руб.
Расчёт влияния фактора «Цена».
Для определения степени влияния изменения цены на изменение суммы прибыли от продажи необходимо сделать следующий расчёт:
ΔПП(Ц)= (ΔВЦ х RоР) / 100 = (+1161 х 9,5) / 100 = +110,3 тыс. руб., где:
RоР – рентабельность продаж в базисном периоде (табл. 11)
То есть прирост цен на продукцию в отчётном периоде по сравнению с прошедшим периодом в среднем на 12% привёл к увеличению суммы прибыли от продажи на 110,3 тыс. руб.
Расчёт влияния фактора «Количество проданной продукции (товаров)».
Влияние на сумму прибыли от продажи (ПП) изменения количества проданной продукции можно рассчитать следующим образом:
[(В1 – В0) – ΔВЦ] х RП0ΔВК х RП0
Δ ПП(К) = – = – где:
100 100
Δ ПП(К) – изменение прибыли от продажи под влиянием фактора «количества проданной продукции»;
ΔВЦ – показатель, изменение выручки от продажи под влиянием цены
Для анализируемой организации:
Δ ПП(К) = (-964 х 9,5): 100 = – 91,58 тыс. руб.
Таким образом, влияние получилось отрицательным, т.е. в результате сокращения в отчётном периоде объёма полученной выручки в сопоставимых ценах сумма прибыли от продажи уменьшилась на 91,58 тыс. руб., потому что на выручку помимо цены влияет и количество реализуемой продукции (товаров).
2. Расчёт влияния фактора «Себестоимость проданной продукции» осуществляется следующим образом:
В1 х (УС1 – УС0)
Δ ПП(С) = –, где:
100
УС1 и УС0– соответственно уровни себестоимости в отчётном и базисном периодах.
Δ ПП(С) = (9677 х 3,4): 100 = -329 тыс. руб.
Расходы – это факторы обратного влияния по отношению к прибыли. Из табл. 11 видим, что себестоимость в отчётном периоде увеличилась на 550 тыс. руб., а уровень её по отношению к выручке от продажи увеличился на 3,4%. Это привело к уменьшению прибыли от продажи на 329 тыс. руб.
3. Расчёт влияния фактора «Коммерческие расходы»
Для расчёта используется формула, аналогичная предыдущей:
В1 х (УКР1 – УКР0)
Δ ПП(КР) = –, где:
100    продолжение
--PAGE_BREAK--
Коммерческих и управленческих расходов нет.
Остальные показатели – факторы от прочей операционной и внереализационной деятельности и чрезвычайные – не оказывают столь существенного влияния на прибыль, как факторы хозяйственной сферы. Однако их влияние на сумму прибыли можно определить. В данном случае используется метод балансовой увязки, факторная модель чистой прибыли отчётного периода аддитивного вида.
Влияние факторов определяется по колонке 5 табл. 11 (абсолютные отклонения). Все показатели нужно разделить на факторы прямого и обратного влияния по отношению к прибыли. На какую величину увеличивается (уменьшается) показатель-фактор «прямого действия», на такую же сумму увеличивается (уменьшается) прибыль. Факторы «обратного действия» (расходы) влияют на сумму прибыли противоположным образом.
2.3 Расчет и факторный анализ рентабельности
1. Влияние изменения выручки от продажи на RП:
В1 – С0 В0 – С0
ΔRП(В) = (– – –) х 100%
В1 В0
10838 – 9651 10641 – 9651
ΔRП(В) = (– – –) х 100 = 11% – 9,3% = +1,7%
10838 10641
2. Влияние изменения себестоимости продажи на RП:
В1 – С1 В1 – С0
ΔRП(С) = (– – –) х 100%
В1 В1
10838 – 10201 10838 – 9651
ΔRП(С) = (– – –) х 100% = 5,9% – 11% = -5,1%
10838 10838
Совокупное влияние факторов составляет:
ΔRП = +1,7 – 5,1 = -3,4%
Рентабельность продаж отчётного периода снизилась по сравнению с рентабельностью прошедшего периода на 3,4% табл. 11.
Снижение рентабельности отчётного периода на 1,4% произошло в основном под влиянием снижения показателей уровня рентабельности продаж, а также за счёт относительного перерасхода внереализационных расходов.
2.4 Оценка воздействия финансового рычага (ЭФР)
ЭФР показывает, на сколько процентов увеличивается сумма собственного капитала за счет привлечение заемных средств в оборот предприятия.
Находится по формуле:
ΔПЧ: П0Ч
КФР = –
ΔПП: П0П
ΔПЧ – абсолютное отклонение прибыли за минусом процентов уплаченных, из налога на прибыль за отчётный период; (637 – 96 = 541)
ΔПП – абсолютное отклонение прибыли от продажи за отчётный период;
(990 – 9 – 212 = 769)
П0Ч – величина прибыли за минусом финансовых расходов в базисном периоде;
П0П – величина прибыли от продажи в базисном периоде;
(541 – 769): 769 0,296
КФР = – = – = 82,9
(637 – 990): 990 0,357
2.5 Анализ динамики показателей деловой активности и финансового цикла
Таблица 13. Значения коэффициентов деловой активности
Показатели
Отчётный период
Аналогичный прошедший период
Отклонение (+, -)
1. Ресурсоотдача (d1)
1,913
2,167
-0,254
2. Коэффициент оборачиваемости мобильных средств (d2)
3,032
2,562
+0,47
3. Срок оборачиваемости материальных средств (запасов) (d6)
9,8
8,6
+1,2
4. Срок оборачиваемости денежных средств (d7)
1,75
32,1
-30,35
5. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала (d5)
6,16
7,67
-1,51
6. Средний срок погашения дебиторской задолженности (d9)
103,2
95,6
+7,6
7. Средний срок погашения кредиторской задолженности (d11)
3,69
4,14
-0,45
Ресурсоотдача уменьшилась. Значит, в организации медленнее совершался полный цикл производства и обращения, приносящий прибыль.
Чем выше показатель оборачиваемости запасов, тем меньше затоваривание и тем быстрее можно погашать долги.
Дебиторская задолженность превышает кредиторскую, это расценивается как свидетельство наращивания оборота и не считается тревожным сигналом.
Показатель оборачиваемости собственного капитала в отчётном периоде чуть меньше, чем в прошлом – на каждый рубль инвестированных собственных средств приходится меньше на 1,51 тыс. руб. выручки от продажи.
3. Анализ Приложений к бухбалансу и Отчету о прибылях и убытках (форм №3,4,5)
3.1 Оценка состава и движения собственного капитала, расчет чистых активов
Таблица 14. Анализ движения собственного капитала    продолжение
--PAGE_BREAK--
Показатели
Остаток на 01.01.05
Остаток на 31.12.05
Остаток на 01.01.06
Остаток на 31.12.06
Отклонение
Темп роста, %










За 2005
За 2006
За 2005
За 2006
1. Уставный капитал
100
100
100
604
504
100
604
2. Добавочный капитал
716
716
716
663
100
92,6
3. Резервный капитал
47
47
47
47




100
100
4. Нераспределённая прибыль


524
524
445


-79


84,9
Итого собственный капитал
863
1387
1387
1759
524
372
160,7
126,8
Данные таблицы 14 показывают, что за отчётный год в составе собственного капитала наибольшими темпами увеличивался уставный капитал (+604%). Прибыль уменьшилась (84,9%). Уменьшился добавочный капитал (92,6%).
Таблица 15. Расчёт чистых активов
Показатели
Код строки
На начало года
На конец года
Активы
1.1. Нематериальные активы
110
-
-
1.2. Основные средства
120
758
1152
1.3. Незавершённое производство
130


938
1.4. Доходные вложения в материальные ценности
135




1.5. Долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения
140+250




1.6. Прочие внеоборотные активы
150




1.7. Запасы
210
256
298
1.8. НДС
220
100
100
1.9. Дебиторская задолженность
230+240
2842
3123
1.10. Денежные средства
260
955
53
1.11 Прочие оборотные активы
270




1.12. Итого активы (1.1 – 1.11)
-
4911
5664
Пассивы
2.1. Долгосрочные обязательства по займам и кредитам
510




2.2. Прочие долгосрочные обязательства
515+520
16
27
2.3. Краткосрочные обязательства по займам и кредитам    продолжение
--PAGE_BREAK----PAGE_BREAK----PAGE_BREAK----PAGE_BREAK--


-






3. Долгосрочные кредиты
-


-






4. Долгосрочные займы
-


-






Итого кредитов и займов


100


100




Организация не имеет кредитов и займов.
3.5 Анализ состояния и эффективности использования основных средств
Использование основных фондов признаётся эффективным, если относительный прирост физического объёма продукции или прибыли превышает относительный прирост стоимости основных средств за анализируемый период.
Таблица 23. Анализ состояния и эффективности использования основных средств
Показатели
Прошлый год
Отчётный год
Отклонение
(+, -)
Темп роста,
%
1. Среднегодовая стоимость основных средств, тыс. руб.
1443
1640
+197
113,7
2. Прибыль от продажи продукции, тыс. руб.
990
814
-176
82,2
3. Коэффициент износа, %
47,5
37,3
-10,2
78,5
4. Коэффициент годности, %
52,5
62,7
10,2
119,4
5. Коэффициент обновления, %


43,4




6. Срок обновления основных средств, лет


1,81




7. Коэффициент интенсивности обновления


1,98




8. Коэффициент выбытия, %


27,9




9. Коэффициент реальной стоимости основных средств в имуществе, %
15,4
36,9
+21,5
239,6
10. Удельный вес активной части в общем объёме основных средств, %








11. Фондорентабельность, % (стр. 2: стр. 1)
68,6
49,6
-19
72,3
12. Фондоотдача, %
14
11,3
-2,7
80,7
13. Фондоёмкость, %
7,1
8,8
+1,7
123,9
14. Фондовооружённость








По данным таблицы можно сделать вывод, что эффективность использования основных средств в отчётном году снизилась по сравнению с предыдущим годом на 19%.
Заключение
Вертикальный анализ баланса позволяет сделать следующее заключение: доля собственного капитала организации увеличилась на 2,9 процентный пункт и составляет 32,3% к балансу. На заёмный капитал организации приходится 71,7% к концу года, и это на 2,9 процентных пункта меньше, чем в начале года. Доля заёмного капитала снизилась в основном за счёт сокращения доли краткосрочных обязательств 3,1 процентных пункта, а именно за счёт снижения на 5,4 процентных пункта задолженности перед персоналом.
В целом капитал организации в отчётном году сформировался на 68,9% за счёт заёмных источников и на 31,1% за счёт собственных источников.
В составе активов организации отсутствуют нематериальные активы. Значит организация не является инновационной и не вкладывает средства в патенты, технологии, другую интеллектуальную собственность.
Обратив внимание на актив баланса, где произошло увеличение по статьям «сырьё и материалы» и «основные средства» можно предположить, что рост кредиторской задолженности объясняется тем фактом, что выросли расходы будущих периодов – на ту же сумму выросло незавершённое производство. Часть основных средств добавила уставный капитал предприятия, причём основные средства были приобретены за счёт учредителей.
Оборотные активы по гр. 5 составляют 63,1%, а обязательства и займы 71,7%. Предприятие не в состоянии перекрыть свои долги.
Признаками «хорошего» баланса являются:
1) валюта баланса в конце отчётного периода должна увеличиваться по сравнению с началом года. Увеличилась на 753 тыс. руб.    продолжение
--PAGE_BREAK--
2) темпы прироста (в%) оборотных активов должны быть выше, чем темпы прироста в процентах внеоборотных активов.
Темпы прироста оборотных – – 13,9% {(3574–4153) / 4153 х 100%}
Темпы прироста внеоборотных – 175,8% {(2090–758) / 758 х 100%}
Не соответствует.
3) собственный капитал организации в абсолютном выражении должен превышать заёмный или темпы его роста в процентах должны быть выше, чем темпы роста заёмного капитала.
2090 – 5691 = -3601
Не соответствует.
4) темпы прироста дебиторской и кредиторской задолженности должны быть примерно одинаковы или кредиторской – чуть выше.
Темпы прироста дебиторской – 9,9% (3123–2842) / 2842 х 100%
Темпы прироста кредиторской – 14,4% (2940–2570) / 2570 х 100%
Соответствует.
5) доля собственных средств в оборотных активах должна быть более 10%.
1759: 3574 = 49,2%
Соответствует.
6) в балансе должна отсутствовать статья «Непокрытый убыток», т.е. цифра в строке 470 должна быть без скобок.
Соответствует.
При этом, исходя из данных аналитического баланса, можно заключить, что причиной снижения ликвидности явилось то, что краткосрочная задолженность увеличилась более быстрыми темпами (+49,3%), чем денежные средства (-119,8%).
Оборотные активы предприятия покрываются собственными средствами более чем на 10% – его текущее финансовое положение признается удовлетворительным. На конец года это всего 9%.
Кризисное финансовое состояние, при котором предприятие полностью зависит от заёмных источников финансирования. Собственного капитала и долго- и краткосрочных кредитов и займов не хватает для финансирования материальных оборотных средств, то есть пополнение запасов идёт за счёт средств, образующихся в результате замедления погашения кредиторской задолженности, т.е. S (Ф) = {0,0,0}
Финансовая устойчивость может быть восстановлена путём обоснованного снижения запасов и затрат, а то, что они явно завышены (особенно в конце периода), нам показал коэффициент манёвренности капитала.
По данным расчёта получается, что анализируемая организация в начале года относилась к 3-му классу финансового состояния, но к концу года показатели стали намного хуже – 4-й класс финансового состояния. Это неустойчивое финансовое состояние, неудовлетворительная структура капитала, а платёжеспособность находится на нижней границе допустимых значений. Прибыль незначительная, достаточная только для обязательных платежей в бюджет.
Снижение рентабельности отчётного периода на 1,4% произошло в основном под влиянием снижения показателей уровня рентабельности продаж, а также за счёт относительного перерасхода внереализационных расходов.
Показатель оборачиваемости собственного капитала в отчётном периоде чуть меньше, чем в прошлом – на каждый рубль инвестированных собственных средств приходится меньше на 1,51 тыс. руб. выручки от продажи.
За отчётный год в составе собственного капитала наибольшими темпами увеличивался уставный капитал (+604%). Прибыль уменьшилась (84,9%). Уменьшился добавочный капитал (92,6%).
Показатель чистых активов на начало года был выше уставного капитала на 2225 тыс. руб., а к концу года сумма чистых активов увеличилась на 372 тыс. руб., и этот показатель превышает уставный капитал на 2093 тыс. руб. Тенденция отрицательная.
Анализ дебиторской задолженности необходимо дополнить анализом кредиторской задолженности. Из данных сравнительного аналитического баланса видим, что кредиторская задолженность возросла 14,4% (2940: 2570) и её доля к концу года составила к валюте баланса 51,9% (2940: 5664), что свидетельствует об увеличении «бесплатных» источников покрытии потребности реализации в оборотных средствах.
Эффективность использования основных средств в отчётном году снизилась по сравнению с предыдущим годом на 19%.
Список использованной литературы
Налоговый кодекс РФ от 31 июля 2005 г. №146-ФЗ (часть первая).
Гражданский кодекс РФ. Часть 1 и часть 2
Приказ МНС РФ от 26.02.2005 №БГ-3–02/98 «Об утверждении методических рекомендаций по применению 25 Главы «Налог на прибыль организаций» 2-й части НК РФ;
Приказ Минфина РФ от 28.06.2006 №60н «Об утверждении методических рекомендаций о порядке формирования бухгалтерской отчетности организации»;
Письмо Минфина РФ от 23.05.2005 №66 «О методических рекомендациях по составу и учету затрат, включаемых в себестоимость проектной и изыскательной продукции (работ, услуг) для строительства, и формированию финансовых результатов» и др.
Методические указания по инвентаризации имущества и финансовых обязательств. Утверждены приказом Минфина РФ от 13.06.05 г. №49
План счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности предприятия и инструкция по его применению (утверждены приказом Минфина РФ от 31.10.2000 г. №94н
Адамов В.Е., Ильенкова С.Д. Экономика и статистика фирм – М.: изд-во «Финансы и статистика», 2006
Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. – М., «Финансы и статистика» 2005.
Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности. Учебник. М.: Дело и сервис. 2007
Козлова Е.П., Парашутин Н.В. Бухгалтерский учет, М.: «Финансы и статистика», 2006.
Кондраков Н.П. Бухгалтерский учет: Учебное пособие. – 3-е изд., перераб. идоп. – М: ИНФРА-М, 2006–635 с
Финансовый анализ деятельности фирмы. – М., «Ист-Сервис», 2006.
Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Финансы предприятий. Учебное пособие. – М. «ИНФРА-М» 2005.
Шишкин А.К., Вартанян С.С., Бухгалтерский учет и финансовый анализ на коммерческих предприятия. – М.: «Инфра – М» 2006.
Общие и специальные источники
2.1. Алборов Р.А. Выбор учетной политики предприятия: Принципы и практические рекомендации. М.: 2006 г.
2.2. Бакаев А.С., Шнейдман Л.З. Учетная политика предприятия. / М.: «Бухгалтерский учет» 2005 г.
2.3. Безруких П.С., Кондраков Н.П., Палий В.Ф. и др. Бухгалтерский учет: Учебник /Под. ред. П.С. Безруких. – М.: Бухгалтерский учет, 2006.
2.4. Бойкова М. Новые резервы в налоговом учете. / АКДИ «Экономика и жизнь. – 2006. №9.
2.5. Бухгалтерский анализ: Пер. с англ. С.М. Тимачева. – Киев: «Статистика», 2005. – 458 с.
2.6. Бухгалтерский учет. Официальные материалы. М.: ИНФРА-М, 2006. – 481 с.
2.7. Бухгалтерский учет/ Под ред. А.В. Власова, Л.С. Зернова. – М.: Наука, 2005. – 592 с.
2.8. Бухгалтерский учет: Учебник / Под ред. П.С. Безруких. – 3-е изд., перераб. и доп. – М.: Наука, 2005. – 718 с.
2.9. Волков Н.Г. Учет расходов будущих периодов. / Бухгалтерский учет. – 2006. №22.
2.10. Вылкова Е.С. Оптимизация налога на имущество при разработке учетной политики. / Налоговый вестник. – 2006. №1.
2.11. Дорогостайский В. Создание резервов: законодательная база и бухгалтерский учет. / Финансовая газета. – 2006. №50.
2.12. Захарьин В.Р. Бухгалтерский учет готовой продукции. / Консультант Бухгалтера. – 2006. №8.
2.13. Захарьин В.Р. Формирование учетной политики организации для целей бухгалтерского учета на 2006 год. / Консультант Бухгалтера. – 2006, №11.
2.14. Захарьин В.Р. Формирование учетной политики организации для целей налогового учета на 2006 год. / Консультант Бухгалтера. – 2005, №12.
2.15. Касьянова Г.Ю. Документирование хозяйственных операций. / Бухгалтерский учет. – 2006. №19.
2.16. Кирьянова З.В. Теория бухгалтерского учета. – М.: Финансы и кредит, 2006. – 346 с.
2.17. Киселева М. Учетная политика на 2006 год для целей бухгалтерского и налогового учета. / Финансовая газета. – 2006, №1.
2.18. Климова М.А. Как правильно оформить учетную политику организации. – М: «Налоговый вестник», 2006.
2.19. Козлова Е.П., Бабченко Т.Н., Галанина Е.Н. Бухгалтерский учет в организации – М.: «Финансы и статистика» 2005 г.
2.20. Козлова Е.П., Бабченко Т.Н., Галанина Е.Н. Распределение прибыли организаций // Приложение к журналу «Бухгалтерский учет». – 2006. – №4. – с. 51
2.21. Козлова Е.П., Бабченко Т.Н., Галанина Е.Н. Учет прочих доходов и расходов // Приложение к журналу «Бухгалтерский учет». – 2006. – №3. – с. 63.
2.22. Козлова С. Незавершенное производство: особенности распределения расходов. / Финансовая газета. Региональный выпуск. – 2005. №24.
2.23. Кондраков Н.П. Бухгалтерский учет. – М.: Наука, 2005. – 548 с.
2.24. Кондраков Н.П. Основы бухгалтерского учёта – СП.: ИНФРА-М, 2006.
2.25. Костылев В.А. Бухгалтерский и налоговый учет в организации. / Аудиторские ведомости. – 2006. №4 – 6.
2.26. Костылев В.А. Бухгалтерский и налоговый учет: проблемы взаимодействия. / Бухгалтерский учет. – 2006. №13.
2.27. Костюк Г.И., Л.П. Романовская. Как сформировать регистры налогового учета. / Бухгалтерский учет. – 2005. №7.
2.28. Крутякова Т., Ю. Мельникова. Налог на прибыль. Налоговый учет. / Экономико-правовой бюллетень. – 2005. №4.


Не сдавайте скачаную работу преподавателю!
Данный реферат Вы можете использовать для подготовки курсовых проектов.

Поделись с друзьями, за репост + 100 мильонов к студенческой карме :

Пишем реферат самостоятельно:
! Как писать рефераты
Практические рекомендации по написанию студенческих рефератов.
! План реферата Краткий список разделов, отражающий структура и порядок работы над будующим рефератом.
! Введение реферата Вводная часть работы, в которой отражается цель и обозначается список задач.
! Заключение реферата В заключении подводятся итоги, описывается была ли достигнута поставленная цель, каковы результаты.
! Оформление рефератов Методические рекомендации по грамотному оформлению работы по ГОСТ.

Читайте также:
Виды рефератов Какими бывают рефераты по своему назначению и структуре.