Введение
При выборе места для прохождения производственной практики у меня небыло вариантов для выбора. Давно хотела понаблюдать за работой Банка изнутри. Менянаправили в «сектор кредитования частных физических лиц». Почему именно Сбербанк.Сбербанк один из развитых Банков не только г. Ульяновска, но и России в целом. В условиях усиления конкуренции Банк сохранил доминирующее положениена розничных рынках за счет оптимизации продуктового ряда, проведения гибкойпроцентной политики.
Для обеспечения развития кредитных операций с населением в Банке созданоУправление кредитования частных клиентов, внедрены новые продукты с более гибкимиусловиями кредитования. За период действия Концепции объем ссудной задолженностифизических лиц вырос в 32 раза, его прирост стал сопоставимым с показателями приростакорпоративного ссудного портфеля, а доля розничных кредитов превысила 25% всех кредитовБанка.
Обеспечивая основу для развития долгосрочного кредитования, Банк сконцентрировалусилия на создании целевой структуры ресурсной базы и сформировал рынок долгосрочныхвкладов. Ориентируясь на комплексное удовлетворение потребностей клиентов, Банкболее чем в 5 раз увеличил объем эмиссии банковских карт, внедрил ряд связанныхи инновационных продуктов — овердрафтные карты, систему «Мобильный банк», расширилфункции банкоматов по перечислению средств и пополнению счетов, создал основы длярасширения каналов продаж в будущем.
В целях совершенствования обслуживания юридических лиц в СбербанкеРоссии сформировано Управление корпоративных клиентов, заложены основы системы персональныхменеджеров, создана системная база для работы с VIP-клиентами, внедрены современныетехнологии дистанционного обслуживания, для многофилиальных организаций — услугипо управлению счетами филиалов, расположенных в различных регионах Российской Федерации.Средства юридических лиц остаются одним из важнейших источников ресурсной базы Банка,их доля составляет порядка 25% привлеченных средств, что соответствует целевомуориентиру Концепции развития Сбербанка России до 2005 года.
В условиях стабилизации российской экономики Банк развивал кредитованиекорпоративных клиентов путем расширения продуктового ряда и углубления его специализации,диверсифицировал отраслевую структуру ссудного портфеля. В Банке созданы Управлениекредитования машиностроения, Управление финансирования строительных проектов, повышенноевнимание уделяется развитию проектного финансирования и инвестиционного кредитования,осуществляется не только кредитование проектов, но и комплексное финансированиедеятельности клиента.
На фоне снижения доли предприятий топливно – энергетического комплексав ссудном портфеле особое внимание уделялось кредитованию обрабатывающей промышленностии ее техническому перевооружению, увеличению доли задолженности отраслей, ориентированныхна внутренний спрос, высокотехнологичных отраслей экономики. В Банке внедрены специальныекредитные продукты для отдельных клиентских групп — предприятий военно-техническойи внешне — торговой сферы, строительных организаций, субъектов малого бизнеса, предоставляютсязаймы в драгоценных металлах. В результате доля кредитов корпоративных клиентовпревысила 50% активов – нетто Банка.
1. Краткаяхарактеристика
Объектомисследования является Поволжский банк Сбербанка России.
Филиальнаясеть Сбербанка России является самой развитой среди всех российских банков.
Посостоянию на 1 июля 2008 года филиальная сеть Банка состояла из 20 383 подразделений,включая 17 территориальных банков, 783 отделения, 19 583 внутренних структурныхподразделения. Последние, в свою очередь, включали 9 034 дополнительных офиса, 10487 операционных касс вне кассового узла и 56 передвижных пунктов кассовых операций.Кроме того, функционировало 30 отдельно стоящих обменных пунктов. Для реализацииосновной стратегической задачи Банка по увеличению доступности банковских услугпутем существенного увеличения точек банковского обслуживания в I-м полугодии 2008г.было открыто 88 новых подразделений Банка.
Поволжский банкСбербанка России сегодня – крупнейший, динамично развивающийся банк региона. Филиальнаясеть банка представлена широко разветвленной структурой, что позволяет сделать егоуслуги доступными практически для каждого жителя.
Поволжский банк,действующий с января 2001 года, функционирует на территории Самарской, Астраханской,Волгоградской, Оренбургской, Пензенской, Саратовской и Ульяновской областей. Территориально- это хребет страны, ее сердцевина, по которой проходит главная улица России — рекаВолга.
Названные областипредставляют собой промышленно развитые регионы, входящие в Южный федеральный округ(Астраханская и Волгоградская области) и Приволжский федеральный округ (остальныеобласти).
Экономика этихсеми областей представлена такими отраслями промышленности, как энергетика, машиностроение,металлообработка, топливная, химическая и нефтехимическая промышленность, военно-промышленныйи агропромышленный комплексы. Практически все крупные предприятия региона обслуживаютсяв отделениях Сбербанка.
На финансовомрынке региона действует более 430 кредитных организаций и филиалов. Крупнейшим финансово-кредитнымучреждением этого рынка является Поволжский банк Сбербанка России, причем по всемкачественным и количественным характеристикам.
С помощью финансовыхресурсов банка в регионе осуществляются крупные инвестиционные и строительные проекты.К числу таковых можно отнести финансирование организации производства гранулятаполиамида-6 и кордной ткани (ЗАО «КуйбышевАзот», г. Тольятти), финансирование увеличениямощности производства стали (ЗАО «Волгоградский металлургический завод «КрасныйОктябрь»», г. Волгоград), финансирование программы развития бройлерного птицеводства(ОАО «Птицефабрика «Васильевская»», г. Пенза), финансирование инвестиционной программытекстильного производства (ООО «Криста», г. Самара), финансирование затрат на строительствоофисного комплекса класса А (ООО «Поволжский региональный центр» г. Самара) и многиедругие проекты.
На региональномрынке кредитования физических лиц Поволжский банк сохраняет лидирующие позиции — его доля составляет свыше 30 процентов.
Общее числобанковских карт, выпущенных Поволжским банком, на начало 2008 года превысило 2 миллиона100 тысяч. За последнее время банк значительно расширил сеть устройств для обслуживаниядержателей пластиковых карт — сейчас это 953 пункта выдачи наличных, 1078 банкоматов,3580 предприятий торговли и сервиса, принимающих к обслуживанию банковские карты.Поволжский банк по-прежнему уверенно удерживает долю (свыше 30 процентов) на региональномрынке банковских карт. Банк планирует и дальше развивать инфраструктуру для держателейбанковских карт, в том числе за счет установки платежных киосков самообслуживания,банкоматов с функцией «Cash-in».
По величинефилиальной сети (2934 учреждений) Поволжский банк считается самым крупным средивсех территориальных банков Сбербанка России. 85-летие отметят в 2008 году старейшиеотделения Сбербанка в Поволжье: Самарское № 28, Сызранское № 113, Бугурусланское№ 130.
Фирменное (полноеофициальное) наименование банка:
Акционерныйкоммерческий Сберегательный банк Российской Федерации (открытое акционерное общество)
Сокращенноенаименование банка:
Сбербанк РоссииОАО
Генеральнаялицензия Банка России на осуществление банковских операций № 1481 от 3 октября 2002годаУстав и кодексы
Основнымидокументами, регулирующими деятельность Сбербанка России в соответствии с законодательствомРоссийской Федерации, являются:
· Устав Банка, утвержденный годовым общим собранием акционеров 24 июня2005 года (с изменениями);
· Кодекс корпоративного управления, утвержденный годовым общим собраниемакционеров в июне 2005 года;
· Кодекс корпоративной этики сотрудника Сбербанка России.
Органами управленияБанком являются:
· Общее собрание акционеров;
· Наблюдательный совет;
· коллегиальный исполнительный орган —Правление Банка;
· единоличный исполнительный орган — Президент. Председатель ПравленияБанка.
Сейчасчисло вкладчиков Сбербанка России, доверивших свои денежные средства крупнейшемубанку страны, исчисляется сотнями тысяч. По итогам прошлого года доля Банка на рынкевкладов составила 51,4% — больше, чем доля всех остальных российских банков, вместевзятых.
Аначалось все в 1842 году, когда служащий Ссудной казны Николай Антонович Кристофаривнес 10 рублей на свой счет в первой сберегательной кассе России и получил первуюсберегательную книжку.
Внастоящее время Сбербанк России продолжает совершенствовать свою филиальную сетьс целью улучшения условий обслуживания клиентов и увеличения объемов продаж банковскихпродуктов и услуг.
Банк осуществляетследующие операции: привлечение во вклады денежных средств физических и юридическихлиц, размещение указанных средств от своего имени и за свой счет на условиях возвратности,платности, срочности, открытия и ведения банковских счетов физических и юридическихлиц.
Основное назначениебанка – посредничество в перемещении денежных средств от кредиторов к заемщиками от продавцов к покупателям. Наряду с банками перемещение денежных средств на рынкахосуществляется и другие финансовые и кредитно — финансовые учреждения: инвестиционныефонды, страховые компании, брокерские, дилерские фирмы и т.д. Но банки как субъектыфинансового риска имеют два существенных признака, отличающие их от всех другихсубъектов.
Во – первых,для банковхарактерен двойной обмен долговыми обязательствами: они размещают свои собственныедолговые обязательства( депозиты, вкладные свидетельства и пр.), а мобилизованныена этой основе средства размещают в долговые обязательства и ценные бумаги, выпущенныедругими. Это отличает банки от финансовых брокеров и дилеров, осуществляющих своюдеятельность на финансовом рынке, не выпуская собственных долговых обязательств.
Во – вторых,банки отличаетпринятие на себя безусловных обязательств с фиксированной суммой долга перед юридическимии физическими лицами, например при помещении средств клиентов на счета и в вклады,при выпуске депозитных сертификатов и т.п. Этим банки отличаются от различных инвестиционныхфондов, мобилизующих ресурсы на основе собственных акций. Фиксированные по суммеобязательства несут в себе наибольший риск для посредников (банков), поскольку должныбыть оплачены в полной сумме независимо от рыночной конъюнктуры, в то время какинвестиционная компания (фонд) все риски, связанные с изменением стоимости ее активови пассивов, распределяет среди своих акционеров.
Услуги банка
Для физическихлиц
Кредитование:
· Кредиты предоставляются физическим лицам – гражданам Российской Федерациив возрасте от 18 лет при условии, что срок возврата кредита по договору наступаетдо 75 лет.
· Кредиты в сумме до 45 000 рублей (или эквивалента этой суммы в иностраннойвалюте) включительно, сроком до 1,5 лет, могут предоставляться без обеспечения.
· Минимальная сумма кредита — 15 000 рублей (или эквивалент этой суммыв иностранной валюте).
· Максимальный размер кредита для каждого заемщика определяется на основанииоценки его платежеспособности и предоставленного обеспечения возврата кредита, атакже с учетом его благонадежности.
· В качестве основного обеспечения Банк принимает:
o поручительства граждан Российской Федерации, имеющих постоянный источникдохода;
o поручительства юридических лиц;
o залог недвижимого имущества;
o залог незавершенного строительством недвижимого имущества;
o залог транспортных средств и иного имущества;
o залог мерных слитков драгоценных металлов с обязательным хранениемзакладываемого имущества в Банке;
o залог эмиссионных и неэмиссионных ценных бумаг;
Для юридическихлиц
Расчетно-кассовоеобслуживание
На1 января 2005 г. количество клиентов — юридических лиц — 132 627. На сегодняшнийдень стратегической целью банка является предоставление полного спектра банковскихуслуг максимально большому числу клиентов. Уникальное положение банка на финансовомрынке обуславливается имеющимися гарантиями государства (в лице Центрального БанкаРФ), устойчивой клиентской базой, высокопрофессиональным коллективом, взвешенными гибким подходом к обслуживаю всех клиентов.
Имеющийсясобственный расчетный центр, современные средства связи и используемая система удаленногодоступа к управлению счетами для юридических лиц «Клиент-Сбербанк» позволяютсделать Ваши расчеты максимально быстрыми и комфортными — все платежи клиентов осуществляютсяв течение одного банковского дня.
Вучреждениях Сберегательного банка Вы получаете доступ ко всем возможным банковскимуслугам, предоставляемым на основе принципов точности, конфиденциальности и оперативности.
Поволжскийбанк СБ РФ для повышения качества обслуживания крупных клиентов предлагает услугиперсональных менеджеров – консультантов: именно с их участием происходит «общение»клиента с Банком. Помимо решения технических вопросов обслуживания, основная функцияконсультанта — создание целостной, комфортной системы банковского обслуживания сцелью предоставления клиенту возможности максимально сосредоточиться на своем бизнесе.
Основныефункции консультантов:
· оказание консультационных услуг (в том числе и с выездом в офис) повсем вопросам, связанным с банковским обслуживанием бизнеса клиента;
· оценка и выяснение потребности клиента во взаимоотношениях со всемиструктурами Сберегательного банка (расчетно-кассовое обслуживание, услуги по ценнымбумагам, инкассации, кредитованию, депозитарные услуги, консультации по управлениюличными средствами руководителей предприятий и т.п.);
· обеспечение контроля за движением денежных средств по счетам клиентов;
· помощь в установлении партнерских отношений с другими клиентами;
· оказание технической помощи клиенту в оформлении банковской документациии т.д.
2. Имущественноесостояние банка
Банковский бизнесзначительно отличается от другого бизнеса. Банки не вовлечены в традиционную операционнуюдеятельность такую, как приобретение запасов, оборудования и внеоборотных активов,и не производят материальные продукты, тесно связанные с этой деятельностью. Однаков настоящий момент они существенно расширили спектр направлений своей деятельностии охватывают такие сферы, как инвестиционный бизнес, структурирование деривативов,торговля финансовыми инструментами и проведение финансовых исследований. При определениирыночной стоимости коммерческого банка или его отдельных активов следует помнить,что оценка бизнеса коммерческих банков во многом обусловлена рядом определяющихфакторов развития банковского сектора, к которым обычно относят:
· Представляя банкам особую роль в центре финансовой системы, банки подлежатстрогому регулированию со стороны государства. Необходимостью создания.
· Форма учета в банках существенно отличается от традиционных форм финансовойотчетности.
· Специфика банковского бизнеса предполагает значительную долю заемныхсредств и низкий уровень собственного капитала в балансе банка. Обязательства банкасостоят из двух компонентов: первый компонент – это обязательства, возникающие врезультате заимствований заемного капитала; второй — это привлекаемые банком свободныеденежные средства населения.
· Показатели деятельности банка ориентируются на сочетания приемлемогоуровня дохода при относительно высоком риске.
· Сложность в совершении и оформлении ряда операций (например, операциис производными финансовыми инструментами).
· Наличие у коммерческого банка неосязаемых активов в виде гарантий правительства,которые необходимо учитывать при оценке его рыночной стоимости.
3. Формированиересурсов банка: активные и пассивные операции банка
Ресурсы банковосуществляются через банковские операции. Они подразделяются на
пассивные:
операции связанные с формированием ресурсов банков.
активные:
операции связанные с размещением собственных и привлеченных средств.
3.1 Рассмотримпассивные операции коммерческих банков
Их ресурсы формируютсяза счет собственных, привлеченных и эмитированных средств.
К собственнымсредствам относятся акционерный, резервный капитал и нераспределенная прибыль.
· акционерный капитал (Уставный фонд банка) создается путем выпуска иразмещения акций. Как правило, банки по мере развития своей деятельности и расширенияопераций последовательно осуществляют новые выпуски акций.
· резервный капитал или резервный фонд банков образуется за счет отчисленийот прибыли и предназначен для покрытия непредвиденных убытков и потерь от падениякурсов ценных бумаг.
· нераспределенная прибыль — часть прибыли, оставшаяся после выплатыдивидендов и отчислений в резервный фонд.
Собственныесредства имеют важное значение для деятельности коммерческих банков. В периоды экономическихили банковских кризисов недостаточно продуманная политика в области пассивов и ихразмещения приводит к банковским крахам.
Привлеченныесредства составляют основную часть ресурсов коммерческих банков. Это депозиты (вклады), а также контокоррентные и корреспондентские счета:
· депозиты, в свою очередь, подразделяются на:
· вклады до востребования;
· срочные вклады;
· сберегательные вклады.
Вклады до востребования,а также текущие счета могут быть изъяты вкладчиками по первому требованию. По полученнойот банка чековой книжке, владелец счета в праве сам получать деньги и расплачиватьсяс агентами экономических отношений. На данные вклады коммерческие банки платят проценты.
Срочные вкладывносятся клиентами банка на определенный срок, по ним уплачиваются повышенные проценты.Ставка процента зависит от размера и срока вклада.
Сберегательныевклады вносятся и изымаются в полной сумме или частично и удостоверяются выдачейсберегательной книжки.
Для банков наиболеепривлекательными являются срочные вклады, которые усиливают ликвидные позиции банков.
Важным источникомбанковских ресурсов выступают межбанковские кредиты, т.е. ссуды, получаемые у другихбанков. На кредитном рынке России преобладают краткосрочные межбанковские кредиты,в том числе так называемые «короткие деньги» (кредиты, выдаваемые от одногодня до двух недель) .
Значение рынкамежбанковских кредитов состоит в том, что, перераспределяя избыточные для некоторыхбанков ресурсы, этот ранок повышает эффективность использования кредитных ресурсовбанковской системы в целом. Кроме того, наличие развитого рынка межбанковских кредитовпозволяет сосредотачивать в оперативных резервах банков меньше средств для поддержанияих ликвидности.
Коммерческиебанки получают кредиты у Центрального банка в форме переучета или перезалога векселей,в порядке рефинансирования и в форме ломбардных кредитов.
· контокоррент — единственный счет, посредством которого производятсявсе расчетные и кредитные операции между клиентом и банком. В отдельные периодыэтот счет является пассивным, в другие — активным: при наличии у клиента средствэтот счет является пассивным, при их отсутствии, когда клиент все же выставляетна банк платежное поручение или выписывает чеки — активным.
Кредит по контокоррентномусчету предоставляется под обеспечение коммерческими векселями либо в форме необеспеченныхссуд, т.е. ссуд без всякого обеспечения.
· ценные бумаги, которые находятся на балансе банка и продаются с соглашениемоб обратном их выкупе.
Эмитированныесредства банков. Это средства клиентуры, которыми банку можно пользоваться достаточнодлительный период (облигационные займы, банковские векселя и т.д.)
· Облигационные займы эмитируются в виде облигаций. Выпуск этих ценныхбумаг является объектом жесткой регламентации со стороны государственных органов- территориальных подразделений ЦБР и самого ЦБР: без утверждения проспекта эмиссииоблигационного займа его выпуск является незаконным.
3.2 Рассмотримактивные операции коммерческих банков
Мобилизованныеденежные средства банки используют для кредитования клиентуры и осуществления своейпредпринимательской деятельности.
В зависимостиот срока, на который банки предоставляют ссуды или кредиты своим клиентам, они подразделяютсяна срочные (выдаются банками на определенный срок) и локальные (от англ. on call- по требованию), которые должны быть возвращены по первому требованию банка.
В зависимостиот обеспечения, под которое выдаются ссуды, различают вексельные, подтоварные, фондовыеи бланковые операции.
Вексельные операцииподразделяются по учету векселей и ссуды под векселя.
Учет (дисконтирование)векселей означает покупку векселей банков до истечения срока их погашения, в своюочередь банк, если он начал испытывать затруднения в средствах, сам может переучестьданные векселя в региональном управлении Центрального Банка. При этом он становитсявладельцем векселя и выплачивает лицу, эмитировавшему вексель, определенную суммуденег. За эту операцию банк взимает с клиента определенный процент, который называетсяучетным процентом (дисконтом).
· вексель коммерческий — возникает на основе товарного обращения (наиболеенадежен) ;
· «дружеские векселя» — это векселя, которые два лица выставляютдруг на друга для получения средств в банке без всякого движения товаров (бронзовые)
Подтоварныессуды — ссуды под залог товаров и товарораспорядительных документов. Они выдаютсябанками не в полном размере рыночной стоимости товара, а её части (обычно не более50 %) .
Поскольку вусловиях рыночной экономики главная проблема — реализация товара, произведенныйи отправленный товар может не найти своего покупателя. В этом и состоит главноеотличие кредитных отношений в условиях рынка от административно-командной системы,где все или практически все производится в рамках жесткого государственного плана,в котором учтены все потребности общества.
В условиях рыночныхотношений при изобилии товаров необходим не просто спрос, а платежеспособный спрос.
Фондовые операции.Их объектом служат различные виды ценных бумаг. Операции банков с ценными бумагамивыступают в виде ссуд под обеспечение ценных бумаг и покупки бумаг банком за свойсчёт.
· Ссуды под обеспечение ценных бумаг выдаются, как правило, не в их полномразмере курсовой рыночной стоимости, а в определенной части (50 — 60 %) .
Ценные бумагипредставляют собой фиктивный капитал. Ссуды под ценные бумаги, как правило, не связаныс действительным производством товаров.
· Банковские инвестиции в ценные бумаги (покупка банком ценных бумагразличных эмитентов), в результате инвестиций банк становится владельцем портфеляценных бумаг. Цель такой покупки — либо стремление к дальнейшей перепродаже этихбумаг, либо долгосрочное вложение капитала. Под ценные бумаги можно также получитькредит, который могут предоставить другие кредитные учреждения.Информация о действующихрейтингах, присвоенных Сбербанку России международными рейтинговыми агентствамиТаблица 1 Агентство FitchRatings:Рейтинги по международной шкале: Долгосрочный рейтинг дефолта эмитента в иностранной валюте «ВВВ+» Краткосрочный рейтинг дефолта эмитента в иностранной валюте «F2» Уровень поддержки долгосрочного рейтинга «ВВВ+» Индивидуальный рейтинг «С» Рейтинг поддержки «2» Рейтинг выпуска международных облигаций участия в субординированном кредите с единственной целью финансирования субординированного кредита, предоставляемого Сбербанку России (выпуск 2005 года) «ВВВ» Рейтинги, присвоенные программе выпуска среднесрочных облигаций (MTN — программа) участия в кредитах с единственной целью финансирования кредитов, предоставляемых Сбербанку России: долгосрочный рейтинг — «ВВВ+», краткосрочный рейтинг «F2» Долгосрочный рейтинг выпуска международных облигаций участия в кредите с единственной целью финансирования кредита, предоставляемого Сбербанку России (первый выпуск в рамках MTN — программы, выпуск в мае 2006г. с погашением в 2013г.) «ВВВ+» Долгосрочный рейтинг выпуска международных облигаций участия в кредите с единственной целью финансирования кредита, предоставляемого Сбербанку России (второй выпуск в рамках MTN — программы, выпуск в ноябре 2006г. с погашением в 2011г.) «ВВВ+» Долгосрочный рейтинг выпуска международных облигаций участия в кредите с единственной целью финансирования кредита, предоставляемого Сбербанку России (третий выпуск в рамках MTN – программы, выпуск в июле 2008г. с погашением в 2013г.) «ВВВ+»
Таблица2 — АгентствоMoody's Investors Service:Рейтинги по международной шкале: Долгосрочный рейтинг депозитов в иностранной валюте «Ваa1» Краткосрочный рейтинг депозитов в иностранной валюте «Prime-2» Долгосрочный рейтинг депозитов в национальной валюте «А1» Краткосрочный рейтинг депозитов в национальной валюте «Prime-1» Рейтинг финансовой силы «D+» Рейтинг выпуска международных облигаций участия в субординированном кредите с единственной целью финансирования субординированного кредита, предоставляемого Сбербанку России (выпуск 2005 года) «A2» Рейтинги, присвоенные программе выпуска среднесрочных облигаций (MTN — программа) участия в кредитах с единственной целью финансирования кредитов, предоставляемых Сбербанку России: долгосрочный рейтинг «A2» Рейтинги, присвоенные программе выпуска среднесрочных облигаций (MTN — программа) участия в кредитах с единственной целью финансирования кредитов, предоставляемых Сбербанку России: краткосрочный рейтинг «Prime-1» Долгосрочный рейтинг выпуска международных облигаций участия в кредите с единственной целью финансирования кредита, предоставляемого Сбербанку России (первый выпуск в рамках MTN — программы, выпуск в мае 2006г. с погашением в 2013г.) «A2» Долгосрочный рейтинг выпуска международных облигаций участия в кредите с единственной целью финансирования кредита, предоставляемого Сбербанку России (второй выпуск в рамках MTN — программы, выпуск в ноябре 2006г. с погашением в 2011г.) «A2» Долгосрочный рейтинг выпуска международных облигаций участия в кредите с единственной целью финансирования кредита, предоставляемого Сбербанку России (третий выпуск в рамках MTN – программы, выпуск в июле 2008г. с погашением в 2013г. «A2»
Рейтинги по национальной шкале: рейтинг банка по национальной шкале «ААА.ru»
По данному рейтингуможно сделать следующий вывод: в банке устойчивая финансовая ситуация.
4 Анализ платежеспособностии финансовой устойчивости
В управленииплатежеспособностью различают несколько теорий.
По первой теорииликвидность банка лежит в основе его платежеспособности. Платежеспособностьтрактуется как способность банка в должные сроки и в полной сумме отвечать по своимобязательствам. Одна ко она зависит не только от ликвидности баланса, но и от рядадругих факторов. К их числу относятся: политическая и экономическая ситуация в странеили регионе, состояние денежного рынка, возможность рефинансирования в Национальномбанке, развитие рынка ценных бумаг, наличие и совершенство залогового и банковскогозаконодательства, обеспеченность собственным капиталом банка, надежность клиентови банков-партнеров, уровень менеджмента в банке, специализация и разнообразие банковскихуслуг данного кредитного учреждения и других факторов. Одновременно указанные факторывлияют прямо или косвенно на ликвидность баланса банка, а также находятся в определеннойвзаимосвязи друг с другом. Сказанное можно проиллюстрировать в виде рисунка (см.рис. №5).
По второй теориипод платежеспособностью понимают надежность, то есть способность влюбой ситуации на рынке, а не в соответствии с наступающими сроками платежей выполнятьвзятые на себя обязательства.
Надежность банказависит от множества различных факторов. Условно их можно разделить на внешние ивнутренние.
Ко внешнимотносятся факторы, обусловленные воз действием внешней среды на банк, то естьфакторы, определяющие состояние финансового рынка, национальной и мировой экономики,политический климат в стране, а также форс-мажорные обстоятельства.
Ко внутреннимотносятся факторы, обусловленные профессиональным уровнем персонала, в том числевысшего, и уровнем контроля за проводимыми банком операциями.
Вероятностьнеблагоприятного влияния конкретных факторов или их комбинации на надежность банкахарактеризуется рисками.
Под рискомпонимается угроза потери части своих ресурсов, недополучение доходов или произведениедополнительных расходов в результате проведения финансовых операций (размер возможныхпотерь определяет уровень рискованности этих операций). Риски появляются в результатенесоответствия прогнозов реально развивающимся событиям.
Риски оченьсложно классифицировать по факторам, их вызывающим, так как их проявлению способствуетвоздействие совокупности различных как внешних, так и внутренних факторов. Например,причиной роста риска ликвидности может быть не только невозможность оперативногопривлечения денежных ресурсов на межбанковском рынке, но и ошибки в планировании,некомпетентность персонала, низкое качество кредитного портфеля (угроза невозвратабольшой доли выданных кредитов).
Приведенныефакторы могут стать причиной возникновения следующих наиболее распространенных банковскихрисков:
· риск ликвидности;
· процентный риск;
· кредитный риск;
· рыночный риск;
· политический риск;
· валютный риск;
· риск изменения конъюнктуры рынка;
· страновой риск;
· риск форс-мажорных обстоятельств.
Коммерческиебанки управляют своей платежеспособностью при помощи методов распознавания, оценкии контролирования риска потери ликвидности и платежеспособности.
Функции Поволжского банка г.Ульяновска, направленные на поддержание финансовой устойчивости банковской системы
Центральныебанки стран рыночной экономики регулируют платежеспособность коммерческих банковпосредством установления ограничений обязательств банка, предела задолженности одногозаемщика, введения особого контроля за выдачей крупных кредитов, создания системырефинансирования коммерческих банков и обязательного резервирование части привлеченныхсредств, проведения процентной политики и осуществления операций с ценными бумагамина открытом рынке. В настоящее время в нашей стране также регулируется платежеспособностькоммерческих банков.
Поволжский Банквыполняет роль главного координирующего и регулирующего органа денежно-кредитнойсистемы Ульяновска. Одной из основных целей его деятельности является обеспечениеэффективной и стабильной работы всей банковской системы. В связи с этим на СБ РФвозложен ряд функций:
· разработка и проведение кредитно-денежной политики;
· регулирование денежного обращения;
· регулирование деятельности кредитных организаций и осуществление контроляза ними;
· осуществление безналичных расчетов в общенациональном масштабе;
· организация валютного регулирования;
· хранение золотовалютных резервов страны.
Для их выполненияСБ РФ использует следующие инструменты и методы:
· установление правил, регламентирующих деятельность кредитных организаций;
· осуществление надзора за деятельностью кредитных организаций;
· установление и осуществление контроля за соблюдением обязательных экономическихнормативов кредитными организациями; В установление резервных требований;
· рефинансирование кредитных организаций;
· проведение дисконтной политики;
· проведение операций на открытом рынке;
· осуществление валютных интервенций.
Для поддержаниянадежности банковской системы Поволжским банком активно используются все пере численныевыше инструменты.
Как уже отмечалосьраньше, одной из основных функций СБ является надзор за деятельностью коммерческихбанков, таким образом, регулирование их платежеспособности. В успешном решении этойзадачи большую роль играет система оценки финансового состояния банка. Такая оценкабазируется на:
· расчете обязательных нормативов;
· анализе общей финансовой отчетности.
Как правило,в текущей работе подразделений СБ эти системы оценок используются комплексно. Информационнойбазой для анализа служат данные балансов банка, отчетов о прибылях и убытках, оборотныеведомости по балансовым счетам, общая финансовая, данные о выполнении установленныхэкономических нормативов, расшифровки дебиторско – кредиторской задолженности, другиеформы отчетности и имеющаяся информация о деятельности данного коммерческого банка(вплоть до публикаций в печатных изданиях). Так как основным синтезирующим источникомин формации о деятельности коммерческого банка является баланс.
В ходе анализабаланса определяются специализация деятельности банка, состояние ликвидности, доходностии степени рискованности отдельных банковских операций.
Анализ упомянутыхвыше форм отчетности и другой имеющейся информации о деятельности банка производится:
- в динамике на ряд отчетных дат в сравнении с на чалом года и другимиотчетными датами за пери од, не менее одного года;
- в сравнении с показателями деятельности других банков региона, имеющихпримерно одинаковый размер уставного фонда, собственных средств (капитала).
5. Деловая активностьпредприятия
банкрентабельность операция финансовый
Средивсех российских банков Сбербанк России отличает проверенная временем надежностьБанка, его достижения и безупречная деловая репутация в России и за рубежом. Высокуюстепень доверия Сбербанку России частными клиентами и крупными организациями-партнерамиподтверждают аналитические исследования деятельности Банка ведущими мировыми рейтинговымиагентствами.
КОНКУРЕНТНЫЕ ПРЕИМУЩЕСТВА
Одним из главных конкурентных преимуществ Сбербанка России являетсяобширная, диверсифицированная клиентская база. Сотрудничество Банка со всеми
группами клиентов позволяет ему успешно управлять ресурсами и минимизироватьфинансовые риски. Привлекая средства населения, Банк формирует стабильный источниккредитования предприятий различных секторов экономики.
Сбербанк России имеет обширный опыт массового обслуживания клиентов,что позволяет ему оставаться безусловным лидером на розничном рынке банковских услуги создавать стандарты работы на нем. Наличие отработанных технологий предоставлениябанковских продуктов позволяет Банку осуществлять большое количество операций иобслуживать значительные финансовые потоки. Уникальным конкурентным преимуществомСбербанка России является крупномасштабная сбытовая сеть, включающая операционныеподразделения и устройства самообслуживания, которая обеспечивает доступность услугБанка на всей территории России. Кроме того, разветвленная сеть подразделений обеспечиваетБанку возможность комплексного обслуживания по единым стандартам многофилиальныхкорпоративных клиентов, создает уникальные условия для тиражирования и широкоговнедрения современных организационных решений и технологий, а также быстрого продвиженияновых банковских продуктов и услуг на всей территории страны.
Значительным конкурентным преимуществом Сбербанка России является егорасчетная система, охватывающая территорию всей страны, позволяющая проводитьсущественные объёмы и количество платежей внутри и между регионами в режиме реальноговремени. Эта технология дает Банку преимущества в развитии уникальных услуг клиентам,ведущим свой бизнес в различных регионах России.
Ключевым фактором успеха в конкурентной борьбе является слаженная работапрофессионального коллектива сотрудников Банка. Созданная внутри Банка системаобучения сотрудников обеспечивает поддержание квалификации персонала на конкурентоспособномуровне.
Важной составляющей успеха бизнеса является сложившаяся в СбербанкеРоссии корпоративная культура, позволяющая мобилизовать все подразделенияна решение задач, стоящих перед Банком.
Репутация крупного, стабильного инадежного Банка является безусловным конкурентным преимуществом Сбербанка России,которое обеспечивает его лидерство на основных сегментах российского финансовогорынка. Репутация, широкий ассортимент оказываемых услуг и их доступность сделалибренд Сбербанка России одним из самых 6 сильных брендов страны.
Кредитный рейтинг инвестиционного уровня, присвоенный Сбербанку России ведущими мировыми рейтинговыми агентствами,позволяет привлекать дополнительные долгосрочные ресурсы с международного рынкакапиталов на условиях. Доверие к Сбербанку России на международных финансовых рынкахобусловлено его транспарентностью, устойчивым финансовым положением и прозрачностьюструктуры капитала, что позволяет ему успешно сотрудничать с крупнейшими зарубежнымифинансовыми институтами.
Используя своё существенное превосходство по величине капитала,рекордного для российского рынка, Сбербанк России активно предоставляет крупныеи долгосрочные кредиты и инвестиции российским предприятиям, что позволяет ему успешноконкурировать не только с отечественными, но и зарубежными кредиторами. Наличиезначительного капитала позволяет Банку осуществлять крупные инвестиции в развитиесобственной инфраструктуры и внедрять современные информационные технологии.
6.Финансовый результат и рентабельность по банку
Приложение№1
Информация одеятельности Сбербанка России по состоянию на 01 января 2007 г.
(по данным бухгалтерскогобаланса за декабрь 2006 года без учета событий после отчетной даты)
капитал – 348,7млрд. руб.;
прибыль – 112,8млрд. руб.;
чистая прибыль– 89,3 млрд. руб.;
кредитный портфель– 2 712,4 млрд. руб., в том числе кредитование юридических лиц (без МБК) – 1 929,4млрд. руб.;
остаток средствна счетах физических лиц – 2 028,6 млрд. руб.;
доля Сбербанкав общем остатке вкладов физических лиц во всех коммерческих банках (на 1.11.2006г.):
рублевых – 56,7%
инвалютных –41,8 %;
остаток средствюридических лиц – 858,7 млрд. руб.;
филиальная сеть,ед.:
территориальныебанки — 17
отделения –840
внутренние структурныеподразделения – 19 244.
Приложение №2
Информация одеятельности Сбербанка России по состоянию на 1 января 2008 г.
(без учета событийпосле отчетной даты)
капитал – 667,4млрд. руб.;
прибыль – 160,2млрд. руб.;
чистая прибыль– 126,1 млрд. руб.;
кредитный портфель– 4 103,9 млрд. руб., в том числе кредитование юридических лиц (без МБК) – 3 076,7млрд. руб.;
остаток средствна счетах физических лиц – 2 656,2 млрд. руб.;
доля Сбербанкав общем остатке вкладов физических лиц во всех коммерческих банках (на 01. 11. 2007г.):
рублевых – 54,7%
инвалютных –38,8 %;
остаток средствюридических лиц – 1 286,9 млрд. руб.;
филиальная сеть,ед.:
территориальныебанки — 17
отделения –791
внутренние структурныеподразделения – 19 499.
В целях снижения принимаемых рисков Банк будет стремиться к диверсификацииклиентской базы, формированию сбалансированной по срокам структуры активов и пассивовкак с позиций соблюдения требований ликвидности, так и с точки зрения управленияпроцентным спрэдом.
Следуя принципу умеренного консерватизма, Банк не планирует осуществлятьвложения с повышенной степенью риска.
Банк будет поддерживать существенную долю ссуд корпоративным заемщиками физическим лицам в портфеле активных операций, как инструмент сдерживания падениядоходности работающих активов в условиях снижения процентных ставок по финансовыминструментам. При этом Банк усилит контроль за качеством управления кредитнымриском за счет применения современных методов идентификации и контроля рисков,основанных на лучшей международной практике и рекомендациях Базель II. Будет усовершенствованадействующая система присвоения индивидуальных рейтингов корпоративным клиентам иусилено внимание к контролю за качеством розничных кредитов. Продолжится снижениериска концентрации ссудной задолженности за счет 13 расширения кредитования предприятиймалого и среднего бизнеса.
Также получат распространение такие инструменты активного управлениякредитным риском, как секьюритизация и организация синдицированного кредитования.Данные меры позволят Банку управлять уровнем просроченной задолженности, не допуститьсущественного роста отношения расходов на формирование резервов по отношению к объемукредитного портфеля корпоративных клиентов и населения. Повышенный спрос на долгосрочныекредиты и их значительная доля в портфеле банка потребуют специальной политики вотношении их фондирования, позволяющей избегать неоправданных потерь, связанныхс процентным риском и риском ликвидности.
В этих целях Банк планирует сохранить стабильный состав пассивов поисточникам привлечения, включающий население, корпоративных клиентов и международныхинвесторов и увеличить долю долгосрочных пассивов в привлеченных средствах. Приэтом применение гибкой продуктовой, процентной и тарифной политики позволит сдерживатьсужение спрэдов по активно – пассивным операциям, связанное как с макроэкономическимитенденциями, так и с процессами удлинения сроков привлечения ресурсов. Увеличениеколичества и объема операций потребует от Банка дополнительных мер по повышениюэффективности контроля за уровнем операционного риска.
С учетом экономической отдачи от планируемых мероприятий Банк рассмотритцелесообразность осуществления затрат на развитие автоматизированных систем, позволяющихопределять потенциальные источники возникновения рисков и нацеленных на повышениеполноты и точности поступающей контрольной информации. Активное развитие операций,в том числе розничных, необходимость совершенствования технологий и систем автоматизации,техническая модернизация Банка потребуют в течение периода действия Концепции значительногообъема инвестиций, которые могут повлиять на увеличение доли административно-хозяйственныхзатрат в общих расходах Банка.
Повышение производительности труда, оптимизация штатной численностии сокращение неавтоматизированных операций на всех направлениях деятельности Банкапозволят снизить долю оплаты труда в расходах. Банк будет устанавливать уровеньматериального вознаграждения сотрудников с учетом финансовых результатов деятельностии стремиться к поддержанию заработной платы на конкурентоспособном уровне. Стабильновысокая эффективность банковской деятельности, оптимизация структуры и поступательныйрост абсолютной величины финансового результата, эффективное управление административно– хозяйственными издержками, высокая лояльность клиентов окажут позитивное влияниена инвестиционную привлекательность Банка в глазах акционеров и потенциальных инвесторов,укрепят его репутацию самого надежного кредитного учреждения страны.
7. Управлениедебиторской и кредиторской задолженностями
7.1 Классификация дебиторской и кредиторской задолженности в структуреоборотных средств предприятия
В наиболее общем виде структура оборотных средств и их источников показанав бухгалтерском балансе. Чистый оборотный капитал представляет собой разность междутекущими активами и краткосрочной кредиторской задолженностью (ОК = ТА-КЗ), поэтомулюбые изменения в составе его компонентов прямо или косвенно влияют на его размери качество. Как правило, разумный рост чистого оборотного капитала рассматриваетсякак положительная тенденция, однако могут быть и исключения. Например, его ростза счет увеличения безнадежных дебиторов вряд ли удовлетворит финансового менеджера.
Одной из основных составляющих оборотного капитала являются производственныезапасы предприятия, которые, в свою очередь, включают «в себя: сырье и материалы,незавершенное производство, готовую продукцию и прочие запасы.
Поскольку предприятие вкладывает средства в образование запасов, тоиздержки хранения запасов связаны не только со складскими расходами, но и с рискомпорчи и устаревания товаров, а также с вмененной стоимостью капитала, т.е. с нормойприбыли, которая могла быть получена в результате других инвестиционных возможностейс эквивалентной степенью риска.
Большинство предприятий допускает, что образование запасов имеет такуюже степень риска, что и типичные для данного предприятия капитальные вложения, ипоэтому при расчете издержек хранения использует среднюю вмененную стоимость капиталапредприятия.
Экономический и организационно-производственный результаты от храненияопределенного вида текущих активов в том или ином объеме носят специфический дляданного вида активов характер. Например, большой запас готовой продукции (связанныйс предполагаемым объемом продаж) сокращает возможность образования дефицита продукциипри неожиданно высоком спросе. Подобным образом достаточно большой запас сырья иматериалов спасает предприятие в случае неожиданной нехватки соответствующих запасовот прекращения процесса производства или покупки более дорогостоящих материалов-заменителей.Большое количество заказов на приобретение сырья и материалов хотя и приводит кобразованию больших запасов, тем не менее имеет смысл, если предприятие может добитьсяот поставщиков снижения цен (так как больший размер заказа обычно предусматриваетнекоторую льготу, предоставляемую поставщиком в виде скидки). По тем же причинампредприятие предпочитает иметь достаточный запас готовой продукции, который позволяетдольше и более экономично управлять производством. В результате этого уже само предприятие,как правило, предоставляет скидку клиентам. Задача финансового менеджера — выявитьрезультат и затраты, связанные с хранением запасов, и подвести разумный баланс.
Дебиторская задолженность — важныйкомпонент оборотного капитала. Когда одно предприятие продает товары другому предприятиюили организации, совсем не значит, что товары будут оплачены немедленно. Неоплаченныесчета за поставленную продукцию (или счета к получению) и составляют большую частьдебиторской задолженности. Специфический элемент дебиторской задолженности — векселяк получению, являющиеся по существу ценными бумагами (коммерческие ценные бумаги).Одной из задач финансового менеджера по управлению дебиторской задолженностью являютсяопределение степени риска неплатежеспособности покупателей, расчет прогнозного значениярезерва по сомнительным долгам, а также предоставление рекомендаций по работе сфактически или потенциально неплатежеспособными покупателями.
Денежные средства и ценные бумаги — наиболее ликвидная часть текущихактивов — также являются составляющей оборотного капитала. К денежным средствамотносятся деньги в кассе, на расчетных и депозитных счетах. Ценные бумаги, составляющиекраткосрочные финансовые вложения, включают: ценные бумаги других предприятий, государственныеказначейские билеты, государственные облигации и ценные бумаги, выпущенные местнымиорганами власти.
Выбирая между наличными средствами и ценными бумагами, финансовый менеджеррешает задачу, подобную той, которую решает менеджер по производству. Всегда существуютпреимущества, связанные с созданием большого запаса денежных средств, — они позволяютсократить риск истощения наличности и дают возможность удовлетворить требованиеоплатить тариф ранее установленного законом срока. С другой стороны, издержки хранениявременно свободных, неиспользуемых денежных средств гораздо выше, чем затраты, связанныес краткосрочным вложением денег в ценные бумаги (в частности, их можно условно принятьв размере неполученной прибыли при возможном краткосрочном инвестировании). Такимобразом, финансовому менеджеру необходимо решить вопрос об оптимальном запасе наличныхсредств.
К текущим обязательствам относится краткосрочная кредиторскаязадолженность, прежде всего банковские ссуды и неоплаченные счета другихпредприятий. В условиях рыночной экономики основным источником ссуд являются коммерческиебанки. Как правило, банки требуют документального подтверждения обеспеченности запрашиваемыхкредитов товарно-материальными ценностями заемщика. Альтернативный вариант заключаетсяв продаже предприятием части своей дебиторской задолженности финансовому учреждениюс предоставлением ему возможности получать деньги по долговому обязательству. Следовательно,одни предприятия могут решать свои проблемы краткосрочного финансирования путемзалога имеющихся у них текущих активов, другие — за счет частичной их продажи.
7.2 Подходы к управлению дебиторской задолженности, распределение дебиторскойзадолженности по срокам образования, анализ оборачиваемости
Управление дебиторской задолженностью непосредственно влияет на прибыльностькомпании и определяет дисконтную и кредитную политику для малоэффективных покупателей,пути ускорения востребования долгов и уменьшение безнадежных долгов, а также выборусловий продажи, обеспечивающих гарантированное поступление денежных средств.
К приемам управления дебиторской задолженностью относятся: учет заказов,оформление счетов и установление характера дебиторской задолженности. Среди подлежащихрассмотрению моментов есть некоторые, требующие особого внимания, например необходимостьпоиска путей сокращения среднего промежутка времени между завершением операции попродаже товара и выпиской счета-фактуры покупателю. Вы также должны оценивать возможныеиздержки, связанные с дебиторской задолженностью, т. е. упущенная выгода от неиспользованиясредств, вместо их инвестирования.
Управление дебиторской задолженностью связано с двумя видами резервоввремени — на выписку счета-фактуры и отправку почтой. Время на выписку счета — этоколичество дней от отправки товара покупателю и до высылки счета. Очевидно, чтокомпании следует отправлять счета одновременно с товаром. Время почтовой доставки- между подготовкой счета-фактуры н получением его покупателем. Время почтовогопрохождения документов может быть сокращено за счет децентрализации выписки счета-фактурыи почтовой отправки (используя службу срочных почтовых отправлений для крупных счетов-фактурс вручением в предусмотренные сроки либо предоставляя скидки за авансовые платежи).
7.3 Выборочный и сплошной методы анализа расчетов с дебиторами и кредиторами
В зависимости от размера дебиторской задолженности, количества расчетныхдокументов и дебиторов анализ ее уровня можно проводить как сплошным, так и выборочнымметодом. Общая схема контроля и анализа, как правило, включает в себя несколькоэтапов.
Этап 1. Задается критический уровеньдебиторской задолженности; все расчетные документы, относящиеся к задолженности,превышающей критический уровень, подвергаются проверке в обязательном порядке.
Этап 2. Из оставшихся расчетныхдокументов делается контрольная выборка. Для этого применяются различные способы.Одним из самых простейших является n-процентный тест (так, при n = 10% проверяют каждый десятый документ, отбираемый по какому-либопризнаку, например по времени возникновения обязательства).
Существуют и более сложные статистические методы отбора, основанныена задании критических значений уровня значимости, ошибки выборки, допустимого отклонениямежду отраженным в отчетности и исчисленным по выборочным данным размером дебиторскойзадолженности и т.п. В этом случае определяют интервал выборки по денежному измерителю,и каждый расчетный документ, на который падает граница очередного интервала, отбираетсядля контроля и анализа.
Этап 3. Проверяется реальностьсумм дебиторской задолженности в отобранных расчетных документах. В частности, могутнаправляться письма контрагентам с просьбой подтвердить реальность проставленнойв документе или проходящей в учете
Этап 4. Оценивается существенностьвыявленных ошибок. При этом могут использоваться различные критерии. Так, национальнымиучетными стандартами Австралии отклонение между учетной и подтвержденной в результатеконтрольной проверки суммами в размере, превышающем 10%, признается существенным(материальным). Если отклонение варьирует от 5 до 10%», решение о его существенностипринимает аналитик (управляющий, бухгалтер, аудитор) по своему усмотрению. Отклонение,не превышающее 5%-наго уровня, признается несущественным.
Заключение
Для дальнейшей успешной и бесперебойной работы Банка создана «Концепцияразвития Сбербанка России». Для обеспечения реализации Концепции и комплексногорешения стратегических задач будут разработаны специальные целевые программы повсем ключевым направлениям развития Банка, направленные на детализацию положенийКонцепции и координацию усилий стратегической цели. Реализация Концепции предполагаетпоследовательное решение задач в следующих ключевых областях: инвентаризация и реинжинирингуправленческих и технологических процессов, внедрение новой организационной моделии совершенствование системы управления филиальной сетью и персоналом, внедрениеновых информационно — технологических решений и каналов сбыта, формирование единогоинформационного пространства с интегрированными системами управленческого учетаи бюджетирования. Результатом этой работы станет достижение всех стратегическихцелей Банка за счет максимально эффективного использования внедренных инноваций,повышения качества корпоративного управления и информационной прозрачности. Решениеэтих задач потребовало увеличения срока действия Концепции до 6 лет и выделениядвух логических этапов ее реализации с переходом на бизнес – планирование на основетрехлетних планов для обеспечения непрерывности процесса реализации стратегии ипреемственности целей. По итогам первого этапа должны быть разработаны все основныетехнологические решения, необходимые для выхода Банка на качественно новый уровеньразвития, начато их внедрение. Второй этап необходим для завершения процесса модернизациии адаптации Банка к работе в новых условиях, решения всех поставленных бизнес –задач и обеспечения максимального экономического эффекта от произведенных изменений.
Список используемой литературы
1. Гражданский Кодекс РФ
2. Конституция РФ
3. Положения Бухгалтерского учета
4. Ковалев В.В. Финансовый анализ, М.Экономика 1998
5. Интернет, сайт Сбербанка г. Ульяновска — pvbsbrf.ru
6. Интернет, сайт Сбербанка России — sbrf.ru
7. Банковское дело. По ред. Лаврушина О. И… Москва „РоСТо“,1992
8. Общая теория денег и кредита: Учебник под ред. Е. Ф. Жукова. — М.:Банки и биржи. ЮНИТИ, 1995.