Анализ финансового состояния предприятия и пути его совершенствования на примере ООО Эко.Дом-Сервис

Содержание Введение… 1 Теоретические основы анализа финансово - хозяйственной деятельности предприятий …. 1.1 Приемы и методы анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия………….….… 1.2 Возможные пути определения финансирования предприятия …… 1.3 Эффективность использования финансовых ресурсов предприятия… ….……… 1.4 Эффективность использования имущества предприятия… 2 Анализ финансово - хозяйственной деятельност

и предприятия .…………. 2.1 Техника экономической характеристики предприятия ООО «Эко.Дом-Сервис»…… … ….…. 2.2 Анализ динамики и структуры бухгалтерского баланса …….…… 2.3 Анализ показателей ликвидности платежеспособности .…….…………. 2.4 Анализ показателей деловой активности .………….…. 2.5 Анализ финансовых результатов ….…. 3 Мероприятие направленное на улучшение финансовой деятельности ООО «Эко.Дом-сервис»… ….… 3.1 Улучшение финансового состояния

ООО «Эко.Дом-Сервис» за счет организации цеха по производству деревянных окон… 3.2 Повышение эффективности финансовой деятельности за счет внедрения услуг по настилу полов….…. 77 Заключение….… 87 Список использованной литературы… 89 Приложение А Аналитический баланс ООО «Эко.Дом-Сервис»…… …… 95 Приложение Б Аналитический отчет о прибылях и убытках …

97 Введение В современных условиях перед организацией встает необходимость жесткого планирования всех видов ресурсов и тщательного их анализа для выявления столь необходимых резервов. Актуальность темы заключается в том, что в настоящее время организации необходимо повышать эффективность хозяйственной деятельности организации, так как на рынок все чаше выходят конкуренты с более выгодными условиями и предложениями [1]. В процессе работы организации следует выявлять и осваивать резервы производства, рационального и

эффективного использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов. Поэтому значительно возрастает роль совершенствования хозяйственной деятельности организации, основная цель которого - выявление и устранение недостатков в деятельности организации, поиск и вовлечение в производство неиспользуемых резервов. Важными задачами совершенствования финансово - хозяйственной деятельности являются: - объективная, критическая оценка выполнения количественных и качественных плановых заданий; - выявление характера и масштаба откл

онений фактических показателей от плановых; - измерение влияния отдельных факторов на эти отклонения; - выявление внутрихозяйственных резервов; - разработка рекомендаций по использованию имеющихся ресурсов для повышения эффективности строительства, прибыли и рентабельности производственной деятельности организации. Тема дипломной работы посвящена анализу хозяйственной деятельности организации и разработке путей ее совершенствования (на примере ООО «Эко.Дом-Сервис»). Данный анализ состоит из нескольких этапов: анализ и

мущественного положения организации, оценка финансовой устойчивости и платежеспособно- сти организации, оценка деловой активности и рентабельности организации в целом. В качестве инструментария для анализа хозяйственной деятельности используются относительные коэффициенты, которые выражают отношение одних абсолютных экономических показателей к другим. Относительные коэффициенты используются: для сравнения показателей финансового состояния; для выявления динамики развития показателей и тенденций изменения финансового состоя

ния организации; для определения нормальных ограничений и критериев различных сторон финансового состояния. Система финансовых коэффициентов по экономическому смыслу может быть подразделена на ряд характерных групп: показатели оценки рентабельности организации; показатели оценки эффективности управления или прибыльности продукции; показатели оценки ликвидности активов баланса как основы платежеспособности [2]. Цель дипломной работы - проведение анализа хозяйственной деятельности Общества с ограниченной ответст

венностью (ООО) «Эко.Дом-Сервис» за три года и разработка мероприятий, направленных на повышение эффективности хозяйственной деятельности. Для реализации поставленной цели определены следующие задачи: - изучить теоретические аспекты и методы оценки эффективности хозяйственной деятельности; - дать краткую характеристику ООО «Эко.Дом-Сервис»; - провести анализ финансовой отчетности организации; - провести анализ хозяйственной деятельности ООО «Эко.Дом-Сервис»; - разработать мероприятия для совершенствования хозяйственной деят

ельности ООО «Эко.Дом-Сервис». Объектом исследования является организация ООО «Эко.Дом-Сервис». Предметом исследования является хозяйственная деятельность ООО «ЭкоДом-Сервис». Теоретической основой исследования явились научные труды таких авторов, как Савицкая Г.В Шеремет А.Д Гинзбург А.И Макаренков Н.Л Шагас Н.Л. и другие. Практической базой явилась бухгалтерская и статистическая отчетность за 2

010 - 2012 гг рабочая документация. В процессе исследования использовались следующие методы: вертикальный и горизонтальный анализ, анализ экономических коэффициентов (относительных показателей), маржинальный анализ, сравнительный анализ. В работе также широко применялись программные продукты Microsoft Word, Microsoft Excel. 1 Теоретические основы анализа финансово - хозяйственной деятельности предприятий 1.1 Приемы и методы анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия Анализ хозяйственн

ой деятельности - экономический анализ результатов деятельности предприятия, при котором комплексно оценивается ее соответствие целям и задачам, стоящим на данном этапе перед предприятием. Является необходимым элементом управления. Такой анализ направлен на выявление величины и изменения во времени экономических показателей, характеризующих производство, обращение, потребление продукции, товаров, услуг, эффективность использования ресурсов, качество производимого продукта. В ходе анализа выявляются причины и во

зможные последствия наблюдаемых, изучаемых факторов. Финансовое состояние предприятия, его устойчивость во многом зависят от оптимальной структуры источников капитала (соотношения собственных и заемных средств) и от оптимальности структуры активов предприятия, в первую очередь - от соотношения основных и оборотных средств, а так же от уравновешенности отдельных видов активов и пассивов предприятия. Показатели финансовой устойчивости, характеризующие постоянную платежеспособность предприятия, тесно связаны с показ

ателями платежеспособности (ликвидности). Сущность финансовой устойчивости является обеспеченность активов предприятия соответствующими источниками их формирования, а платежеспособность выступает как внешнее проявление финансовой устойчивости [3]. Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка степени независимости организации от заемных источников финансирования и оптимальности структуры активов и пассивов организации. Основными коэффициентами финансовой устойчивости, применяемыми при анализе финансового состояния

организации, являются следующие: коэффициент автономии, коэффициент финансовой зависимости, коэффициент финансовой устойчивости, коэффициент соотношения заемных и собственных средств, коэффициент маневренности, коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными оборотными средствами. Порядок расчета показателей финансовой устойчивости на основе бухгалтерской отчетности предприятия (по форме №1): 1) коэффициент автономии (финансовой независимости), отражает долю активов, покрываемых за счет собственного капитала; 2)

коэффициент финансовой зависимости, отражает повышение совокупных активов над величиной собственного капитала; 3) коэффициент финансовой устойчивости, отражает долю активов, покрываемых за счет перманентного (собственного и долгосрочного заемного) капитала); 4) коэффициент соотношения заемных и собственных средств (коэффициент финансовой активности, плечо финансового рычага), отражает величину заемных средств, приходящихся на каждый рубль собственных средств, вложенных в активы организации;

5) коэффициент концентрации привлеченного капитала, отражает долю заемного капитала в общей сумме имущества организации; 6) коэффициент маневренности собственного капитала, отражает часть собственного капитала, используемая для финансирования текущей деятельности, т. е. вложенная в оборотные средства; 7) коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными оборотными средствами, устанавливает обеспеченность организации собственными средствами для пополнения оборотных средств и ведения хозяйственной деятельности; 8) инде

кс постоянного актива, отражает долю недвижимости (внеоборотных активов) в источниках собственных средств [4]. Одним из показателей, характеризующих финансовое положение предприятия, является его платежеспособность, т. е. возможность своевременно погашать свои платежные обязательства наличными денежными ресурсами. Оценка платежеспособности по балансу осуществляется на основе характеристики ликвидности оборотных активов, которая определяется временем, необходимым для превращения их в денежные средства. Чем меньше требуется

времени для инкассации данного актива, тем выше его ликвидность. Ликвидность баланса - возможность субъекта хозяйствования обратить активы в наличность и погасить свои платежные обязательства, а точнее - это степень покрытия долговых обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную наличность соответствует сроку погашения платежных обязательств. Она зависит от степени соответствия величины имеющихся платежных средств величине краткосрочных долговых обязательств [5].

Ликвидность предприятия - это более общее понятие, чем ликвидность баланса. Ликвидность баланса предполагает изыскание платежных средств со стороны, если у него имеется соответствующий имидж в деловом мире и достаточно высокий уровень инвестиционной привлекательности. Понятия ликвидности и платежеспособности очень близки, но второе более емкое. От степени ликвидности баланса и предприятия зависит платежеспособность. В то же время, ликвидность хара

ктеризует как текущее состояние расчетов, так и перспективу. Предприятие может быть платежеспособным на отчетную дату, но при этом иметь неблагоприятные возможности в будущем, и наоборот. Понятие ликвидности может рассматриваться с различных точек зрения. Так, можно говорить о ликвидности баланса предприятия, которая определяется как степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. Ликвидность активов представля

ет собой величину, обратную ликвидности баланса по времени превращения активов в денежные средства: чем меньше требуется времени, чтобы данный вид активов обрел денежную форму, тем выше его ликвидность. Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков. В зависимости от степени ликвидности, то е

сть скорости превращения в денежные средства, активы предприятия разделяются на четыре группы: - А1 - наиболее ликвидные активы: денежные средства предприятия и краткосрочные финансовые вложения; - А2 - быстро реализуемые активы - дебиторская задолжность и прочие активы; - А3 - медленно реализуемые активы: запасы и затраты, а также долгосрочные финансовые вложения; - А4 - трудно реализуемые активы: внеоборотные активы, за исключением долгосрочных финансовых вложений.

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты: - П1 - наиболее срочные обязательства: кредиторская задолженность и ссуды, не погашенные в срок; - П2 - краткосрочные пассивы: краткосрочные кредиты и займы; - П3 - долгосрочные пассивы: долгосрочные кредиты и займы; - П4 - постоянные пассивы: собственный капитал предприятия. Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения: А1 &

gt; П1; А2 > П2; А3 > П3; А4 < П4. (1.1) Если выполняются первые три неравенства в данной системе, то это влечет выполнение и четвертого неравенства, поэтому важно сопоставить итоги первых трех групп по активу и пассиву. Выполнение четвертого неравенства свидетельствует о соблюдении одного из оборотных средств [6]. В случае, когда одно или несколько неравенств системы имеют противоположный знак от зафиксированного в оптимальном варианте, ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютн

ой. При этом недостаток средств по одной группе активов компенсируется их избытком по другой группе в стоимостной оценке, в реальной же ситуации менее ликвидные активы не могут заменить более ликвидные. Сопоставление ликвидных средств и обязательств позволяет вычислить следующие показатели: 1) Текущая ликвидность, которая свидетельствует о платежеспособности больше нуля или неплатежеспособности меньше нуля организации на ближайший к рассматриваемому периоду промежуток времени: Т

Л = (А1 + А2) – (П1 – П2). (1.2) 2) Перспективная ликвидность – это прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей: ПЛ = АЗ – ПЗ. (1.3) Для анализа эффективности баланса составляется таблица. Сопоставляя итоги этих групп, определяют абсолютные величины платежных излишков или недостатков на начало и конец отчетного периода. Анализ ликвидности баланса сводится к проверке того, покрываются ли обязательства в пассиве баланса актива

ми, срок превращения которых в денежные средства равен сроку погашения обязательств. Проводимый по изложенной схеме анализ ликвидности является приближенным. Более детальным является анализ платежеспособности при помощи финансовых коэффициентов [7]. С помощью данного показателя осуществляется оценка изменения финансовой ситуации в организации с точки зрения ликвидности. Данный показатель применяется также при выборе наиболее надежного партнера из множества потенциальных партнеров на основе отчетности.

Различные показатели ликвидности не только дают характеристику устойчивости финансового состояния организации при различной степени учета ликвидности средств, но и отвечают интересам различных внешних пользователей аналитической информации. Например, для поставщиков сырья и материалов наиболее интересен коэффициент абсолютной ликвидности. Банк, дающий кредит данной организации, больше внимания уделяет коэффициенту «критической» оценки. Покупатели и держатели акций предприятия в большей мере оценивают финансовую устойч

ивость организации (предприятия) по коэффициенту текущей ликвидности [8]. Анализ ликвидности предприятия базируется на расчете следующих показателей: - маневренность функционирующего капитала. Характеризует ту часть собственных оборотных средств, которая находится в форме денежных средств, или средств, имеющих абсолютную ликвидность. Для нормально функционирующего предприятия этот показатель обычно меняется в пределах от нуля до единицы. При прочих равных условиях рост показателя в динамике рассма¬тривается как пол

ожительная тенденция. Приемлемое ориентиро¬вочное значение показателя устанавливается предприятием само¬стоятельно и зависит, например, от того, насколько высока ежед¬невная потребность предприятия в свободных денежных ресурсах. - коэффициент текущей ликвидности дает общую оценку лик¬видности активов, показывая, сколько рублей текущих активов предприятия приходится на один рубль текущих обязательств. Логика исчисления данного показателя заключается в том, что предприятие погашает краткосрочные обяз

ательства в основном за счет текущих активов; следовательно, если текущие активы превышают по величине текущие обязательства, предприятие может рассматриваться как успешно функционирующее (по край¬ней мере теоретически). Размер превышения и задается коэф¬фициентом текущей ликвидности. Значение показателя может варьировать по отраслям и видам деятельности, а его разумный рост в динамике обычно рассматривается как благоприятная тенденция. Коэффициент текущей ликвидности (К

ТЛ) рассчитывается по формуле: (1.4) где А1 - наиболее ликвидные активы, тыс. р.; А2 - быстро реализуемые активы, тыс. р.; А3 - медленно реализуемые активы, тыс. р.; П1 - наиболее срочные обязательства, тыс. р.; П2 - краткосрочные пассивы, тыс. р. - коэффициент быстрой ликвидности. По смысловому назна¬чению показатель аналогичен коэффициенту текущей ликви¬дности, однако исчисляется по более узкому кругу текущих активов, когда из расчета исключена наименее ликвидная их часть производственные запасы.

Логика такого исключения состоит не только в значительно меньшей ликвидности запасов, но и в том, что денежные средства, которые можно выручить в случае вынужденной реализации производственных запасов, могут быть существенно ниже затрат по их приобретению. В частности, в условиях рыночной эко¬номики типичной является ситуация, когда при ликвидации предприятия выручают 40 % и менее от учетной стоимости запасов. В западной литературе приводится ориентировочное нижнее з

начение показателя равное 1, однако эта оценка также носит условный характер. Кроме того, анализируя динамику этого коэффициента, необходимо обращать внимание и на факторы, обусловившие его изменение. Коэффициент быстрой ликвидности (КБЛ) рассчитывается по формуле [9]: (1.5) - коэффициент абсолютной ликвидности (платежеспособно¬сти). Является наиболее жестким критерием ликвидности пред¬приятия показывает, какая часть краткосрочных заемных обяза¬тельств может быть при необходимости погашена н

емедленно. Рекомендательная нижняя граница показателя 0,2. В отечественной практике фактичес¬кие средние значения рассмотренных коэффициентов ликвидно¬сти, как правило, значительно ниже значений, упоминаемых в западных литературных источниках. Поскольку разработка отраслевых нормативов этих коэффициентов дело будущего, на практике желательно проводить анализ динамики данных пока¬зателей, дополняя его сравнительным анализом доступных дан¬ных по предприятиям, имеющим аналогичную ориентацию своей хозяйственной д

еятельности. Коэффициент абсолютной ликвидности (КАЛ) рассчитывается по формуле: (1.6) Доля собственных оборотных средств в покрытии запасов, характеризует ту часть стоимости запасов, которая покрывается собственными оборотными средствами. Традиционно имеет бо¬льшое значение в анализе финансового состояния предприятий торговли; рекомендуемая нижняя граница показателя в этом случае 50 %. Рассмотрим показатели платежеспособности и финансовой

устойчивости предприятия [10]: - платежеспособность характеризует возможность предприятия своевременно расплачиваться по своим обязательствам и рассчитывается по формуле: (1.7) - коэффициент финансовой независимости (КФН) рассчитывается по формуле: (1.8) где СК - собственный капитал, тыс. р.; ВБ - валюта баланса, тыс. р. - коэффициент обеспеченности собственными средствами (Ко) рассчитывается по формуле: (1.9) где СОС - собственные оборотные средства, тыс. р.; ОА - оборотные активы, тыс. р. - коэффициент задолжен

ности (КЗ) рассчитывается по формуле: (1.10) где ЗК - заемный капитал, тыс. р. Показатели рентабельности предназначены для оценки общей эффективности вложения средств в данное предприятие. Рентабельность - это относительный показатель, определяющий уровень доходности деятельности предприятия [11]. Рассмотрим показатели рентабельности: - рентабельность продаж (Рп) рассчитывается по формуле: (1.11) где Пп - прибыль от продаж, тыс. р.; ВР - выручка, тыс. р. - рентабельность всего капитала (РВ

К) рассчитывается по формуле: (1.12) где ЧП - чистая прибыль, тыс. р. - рентабельность собственных средств рассчитывается по формуле: , (1.13) где КР - капитал и резервы, тыс. р. - рентабельность производства (РПР) рассчитывается по формуле: (1.14) где СС - себестоимость, тыс. р.; УР - управленческие расходы, тыс. р. - рентабельность оборотных активов рассчитывается по формуле: (1.15) где ОА - оборотные активы, тыс. р. - рентабельность внеоборотных активов (РВА) рассчитывается

по формуле: (1.16) где ВА - внеоборотные активы, тыс. р. В динамике должен наблюдаться рост показателей рентабельности, поскольку их снижение показывает, что прибыль предприятия снижается. Также рассмотрим показатели деловой активности [12]: - коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача) рассчитывается по формуле: (1.17) - коэффициент оборачиваемости собственного капитала рассчитывается по формуле: (1.1

8) - коэффициент оборачиваемости запасов (КОЗ) рассчитывается по формуле: (1.19) где З - запасы, тыс. р.; - коэффициент оборачиваемости денежных средств рассчитывается по формуле: (1.20) где ДС - денежные средства, тыс. р. - коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности рассчитывается по формуле : (1.21) где ДЗ - дебиторская задолженность, тыс. р. - срок оборачиваемости дебиторской задолженности рассчитывается по формуле: (1.22) где 360 - количество дней в году;

Кодз - коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности, обороты; - коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности рассчитывается по формуле [13]: (1.23) - продолжительность одного оборота рассчитывается по формуле: (1.24) где Коб - коэффициент общей оборачиваемости, обороты. Деловая активность означает весь спектр усилий, направленных на про- движение фирмы на рынках продукции, труда, капитала.

В динамике коэффициенты оборачиваемости должны возрастать, а срок оборачиваемости снижаться. Изучая оборачиваемость активов, можно выделить оборачиваемость вне оборотных активов и оборачиваемость оборотных средств, которая в свою очередь можно рассматривать как совокупность показателей оборачиваемости отдельных видов оборотных средств. Оборачиваемость, выраженная в числе оборотов, по сути, представляет собой показатель фондоотдачи, а обратным показателем к ней является фондоемкость [

14]. 1.2 Возможные пути определения финансирования предприятия Юридические лица, занимающиеся предпринимательской деятельностью, относятся к коммерческим – организациям, так как их основной целью является извлечение прибыли. Признание юридического лица коммерческой организацией влечет правовые последствия, предусмотренные законодательством. Источники финансирования коммерческих организации – это часть средств в форме доходов и внешних поступлений, предназначенных для выполнения финансовых обязательств и осущ

ествления затрат по обеспечению расширенного воспроизводства. Финансовые ресурсы и капитал представляют собой главные объекты исследования финансов предприятия. В условиях регулируемого рынка чаще применяется понятие "капитал", который является реальным объектом исследования и на который он может воздействовать постоянно с целью получения новых доходов предприятия. В этом качестве капитал для – объективный фактор производства.

Таким образом, капитал – это часть финансовых ресурсов, задействованных коммерческим предприятием в оборот и приносящих доходы от этого оборота. В таком смысле капитал выступает как превращенная форма финансовых ресурсов [15]. В такой трактовке принципиальное различие между финансовыми ресурсами и капиталом состоит в том, что на любой момент времени финансовые ре- сурсы больше или равны капиталу малого предприятия. При этом равенство означает, что у предприятия нет никаких финансовых обязательств и все имеющ

иеся финансовые ресурсы пущены в оборот. Однако это не значит, что чем больше размер капитала приближается к размеру финансовых ресурсов, тем эффективнее работает коммерческая организация. Из определения финансовых ресурсов следует, что по происхождению они разделяются на внутренние (собственные) и внешние (привлеченные). В свою очередь внутренние в реальной форме представлены в стандартной отчетности в виде чистой прибыли и амортизации, а в превращенной форме – в виде обязательств п

еред служащими предприятия. Чистая прибыль представляет собой часть доходов коммерческого предприятия, которая образуется после вычета из общей суммы доходов обязательных платежей - налогов, сборов, штрафов, пени, неустоек, части процентов и других обязательных выплат. Чистая прибыль остается в распоряжении организации и распределяется по решениям ее руководящих органов. Ссудный капитал – это денежный капитал, предоставленный в долг на условиях возвратности и платн

ости. В отличие от предпринимательского капитала ссудный не вкладывается в предприятие, а передается ему во временное пользование с целью получения процента [16]. Все финансовые ресурсы предприятия как внутренние, так и внешние в зависимости от времени, в течение которого они находятся в распоряжении предприятия, делятся на краткосрочные (до одного года) и долгосрочные (свыше одного года). Это деление достаточно условно, а масштаб временных интервалов зависит от финансового законодательства страны, правил ве

дения финансовой отчетности. В денежной форме капитал коммерческого предприятия продолжительное время оставаться не может, поскольку он должен зарабатывать новые доходы. Пребывая в денежной форме в виде остатков денежных средств в кассе организации, либо на ее расчетном счете, в банке они не приносят доходов или почти не приносят. Превращение капитала из денежной формы в производи- тельную называется финансированием. Различают две формы финансирования: внешнее и внутреннее. Такое деление обусловлено жесткой связью между формами

финансовых ресурсов и капитала предприятия с процессом финансирования. Характеристика видов финансирования предприятия представлена в таблице 1.1. Таблица 1.1 - Структура источников финансирования коммерческой организации Виды финансирования Внешнее финансирование Внутреннее финансирование Финансирование на основе собственного капитала Финансирование на основе вкладов и долевого участия (например, выпуск акций, привлечение новых пайщиков) Фи

нансирование за счет прибыли после налогообложения (самофинансирование в узком смысле) Финансирование на основе заемного капитала Кредитное финансирование (например, на основе займов, ссуд, банковских кредитов, кредитов поставщиков) Заемный капитал, формируемый на основе доходов от продаж - отчисления в резервные фонды (на пенсии, на возмещение ущерба природе ведением горных разработок, на уплату налогов) Смешанное финансирование на основе собственного и заемного капитала Выпуск облигаций, которые мож

но обменять на акции, опционные займы, ссуды на основе предоставления права участия в прибыли, выпуск привилегированных акций Особые позиции, содержащие часть резервов (т. е. не облагаемые пока налогом отчисления) Собственные привлеченные финансовые ресурсы – это базовая часть всех финансовых ресурсов коммерческого предприятия, которая базируется на момент создания предприятия и находится в ее распоряжении на всем протяжении ее жизни. Эта часть финансовых ресурсов – уставный фонд или уставной капитал предприятия.

Уставной капитал формируется за счет выпуска и последующей продажи акций (обыкновенных, привилегированных) если речь идет об акционерном обществе [17]. За время жизни коммерческого предприятия его уставной капитал может дробиться, уменьшаться и увеличиваться, в том числе за счет части внутренних финансовых ресурсов предприятия. Структура собственного капитала предприятия представлена на рисунке 1.1. Рисунок 1.1 - Структура собственного капитала предприятия Источниками собственных финансовых ресурсов являются: - ус

тавный капитал (средства от продажи акций и паевые взносы участников); - резервы, накопленные коммерческим предприятием; - прочие взносы юридических и физических лиц (целевое финансирование, пожертво-вания, благотворительные взносы и др.). При создании коммерческих организации источником приобретения основных средств, нематериальных активов, оборотных средств являлся уставный капитал. За счет него создавались необходимые условия для осуществления предпринимательской деятельности. Уставно

й капитал представляет собой сумму средств, предоставленных собственниками для обеспечения уставной деятельности предприятия [18]. Уставный капитал коммерческой организации формируется при первоначальном инвестировании средств. Его величина объявлялась при регистрации предприятия, а любые корректировки размера уставного капитала (дополнительная эмиссия акций, снижение номинальной стоимости акций, внесение дополнительных вкладов, прием нового участника, присоединение части прибыли и др.) допускаются лишь в случаях и в

порядке, предусмотренных действующим законодательством и учредительными документами [19]. 1.3 Эффективность использования финансовых ресурсов предприятия Результаты в любой сфере бизнеса зависят от наличия и эффективности использования финансовых ресурсов, которые приравниваются к кровеносной системе, обеспечивающий жизнедеятельность предприятия. Поэтому забота о финансах является отправным моментом и конечным результатом деятельности любого субъекта

хозяйствования. В условиях рыночной экономики эти вопросы имеют первостепенное значение. Выдвижение на первый план финансовых аспектов деятельности субъектов хозяйствования, возрастание роли финансов являются характерной чертой и тенденции во всём мире [20]. В условиях рыночной экономики повышается значимость финансовых ресурсов, с помощью которых осуществляется формирование оптимальной структуры и наращивание производственного потенциала предприятия, а также финансирование текущей хозяйственной деятельно

сти. От кого, каким капиталом располагает субъект хозяйствования, насколько оптимальна его структура, насколько целесообразно он трансформируется в основные и оборотные фонды зависит финансовое благополучие предприятия и результаты его деятельности. Профессиональное управление финансами неизбежно требует глубокого анализа, позволяющего наиболее точно оценить неопределенность ситуации с помощью количественных методов исследования. В процессе анализа необходимо: 1) изучить состав, структуру и динамику источников

формирования капитала предприятия; 2) установить факторы изменения их величины; 3) определить стоимость отдельных источников привлечения капитала и его средневзвешенную цену, а также факторы изменения последней; 4) оценить уровень финансового риска (соотношение собственного и заемного капитала). Капитал – это средства, которыми располагает субъект хозяйствования для осуществления своей деятельности с целью получения прибыли. Формируется капитал предприятия как за счет собственных (внутренних), так и за счет заемных (внешних)

источников. Поскольку капитал предприятия формируется за счет разных источников, в процессе анализа необходимо оценить роль каждого из них и произвести сравнительный анализ. Одним из основных источников формирования экономического потенциала является собственный капитал. В его состав входят уставный капитал, накопительный капитал (резервный и добавленный капитал, фонд накопления, нераспределенная прибыль) и прочие поступления [21]. Стоимость собственного капитала предприятия в отчетном периоде определяется: Цск = ,

(1.25) где Чп – чистая прибыль; Ск – собственный капитал. При проведении анализа собственного капитала решаются две задачи: 1) проверка обеспеченности собственным капиталом предприятия; 2) изучение эффективности использования источников собственных средств. В зарубежной и отечественной аналитической практике рассчитывают и изучают показатели обеспеченности собственным капиталом. Коэффициент обеспеченности собственным капиталом рассчитывают и изучают как отношение источников собст

венных оборотных средств к итогу второго раздела актива бухгалтерского баланса. Одним из основных показателей оценки эффективности использования собственного капитала является рентабельность, определяемая отношением прибыли к среднегодовым остаткам источников собственных средств. Рентабельность собственного капитала замыкает всю пирамиду показателей эффективности функционирования предприятия, вся деятельность которого должна быть направлена на увеличение суммы собственного капитала и повышению уровня его доходности

[22]. Достаточно эффективным способом оценки является использование жестко детерминированных факторных моделей; один из вариантов подобного анализа как раз и выполняется с помощью модифицированной факторной модели Дюпонта. В основу модели заложена следующая жестко детерминированная трехфакторная зависимость. ROE = , (1.26) где Рn - чистая прибыль; S – выручка от реализации; Е – собственный капитал; А – стоимость оценки совокупных активов предприятия.

Из представленной модели видно, что рентабельность собственного капитала зависит от трех факторов: рентабельности продаж, ресурсоотдачи и структуры источников средств, авансированных в данное предприятие. При проведении анализа используют также и матричный метод, который позволяет дать обобщающую оценку эффективности использования имеющихся ресурсов и выявлению неиспользованных резервов [23]. С помощью матрицы можно выявить основные резервы дальнейшего по- вышения эффективности хозяйственной де

ятельности предприятия посредством роста коэффициента рентабельности использования его активов за счет оптимизации отдельных экономических и финансовых показателей в перспективе рисунок 1.2 рост коэффициента оборачиваемости активов. Низкое значение коэффициента рентабельности активов (при низком значении Rрто и низком значении Коа) Среднее значение коэффициента рентабельности активов (при низком значении Rрто и высоком значении Коа) Среднее значение коэффициента рентабельности активов (при высоком значении

Rрто и низком значении Коа) Высокое значение коэффициента рентабельности активов (при высоком значении Rрто и высоком значении Коа) Рисунок 1.2 - Матрица оценки интегрального результата финансового состояния предприятия В процессе анализа можно выяснить снижение или увеличение рентабельности собственного капитала и за счет каких факторов это произошло. В условиях рыночных отношений ввиду недостаточного наличия собственного капитала у предприятий возникает потребность в привлечении заемных (внешних) источников

финансирования. Заемный капитал – это кредиты банков и финансовых компаний, займы, кредиторская задолженность, лизинг, коммерческие бумаги. Расчет потребности в объемах краткосрочных и долгосрочных заемных средств основывается на целях их использования в предстоящем периоде. На долгосрочной основе заемные средства привлекаются обычно для расширения объема собственных основных средств и формирования недостающего объема инвестиций в различные объекты. На краткосрочный период заемн

ые средства привлекаются для закупки товаров, пополнения оборотных средств и других целей их использования [24]. Оптимальные размеры привлеченного капитала способны повышать рентабельность экономического потенциала, а чрезмерные – нарушить финансовую структуру хозяйственных ресурсов предприятия, снизить эффективность его функционирования. В мировой практике менеджмента используют понятие «финансовый леверидж», который раскрывает влияние заемного капитала на прибыль собственника.

Одним из основных показателей «финансового левериджа» является коэффициент финансового риска (К ф.р). Кф.р= , (1.27) где Зк – краткосрочные обязательства; Ск – собственный капитал. Высокий коэффициент финансового риска (больше 1,0) указывает на неблагополучную ситуацию, когда предприятию нечем платить кредиторам. В условиях развития рыночных отношений многие предприятия «живут не с прибыли», а с оборота, то есть стремятся максимально увеличивать основные и оборотные средства за счет заемного капитала и прежде всего кредитов. В д

альнейшем некоторые из них не в состоянии не только вернуть кредиты, но и выплачивать по ним проценты. Предприятие, использующее кредит, увеличивает либо уменьшает эффективность хозяйствования не только от соотношения заемного и собственного капитала, но и от уровня рентабельности и процентных ставок за кредит [25]. Одним из показателей, применяемых для оценки эффективности заемного капитала, является эффект финансового рычага (ЭФР): ЭФР = (1 - Кн ) [ROA - СП ] , (1.28) где ROA – экономическая рентабельность совокупног

о капитала до уплаты налогов; Кн – коэффициент налогообложения; СП – ставка ссудного процента; ЗК – заемный капитал; СК – собственный капитал. Эффект финансового рычага (ЭФР) показывает, на сколько процентов увеличивается рентабельность собственного капитала за счет привлечения заемных средств в оборот предприятия. Он возникает в тех случаях, если экономическая рентабельность капитала выше ссудного процента. Положительный ЭФР возникает, если ROA (

1 – Кн) – СП > 0. Если ROA (1 – Кн) – СП < 0, создается отрицательный ЭФР, в результате чего происходит « проедание» собственного капитала и это может стать причиной банкротства предприятия [26]. Эффект финансового рычага в управлении капиталом предприятия используется следующим образом: 1) если предприятие использует только собственные средства, то их рентабельность оценивается как доля в экономической рентабельности активов с учетом налогообложения прибыли по следующей формуле: РС

С=(1 – Н) * Ра, (1.29) где РСС – рентабельность собственных средств предприятия, измеряемая отношением прибыли к их сумме; Н – ставка налогообложения прибыли в долях единицы. Ра – рентабельность активов предприятия. 2) если предприятие использует помимо собственных средств и кредиты банка, то это увеличивает или снижает рентабельность собственных средств в зависимости от эффекта финансового рычага. В этом случае рентабельность собственных средств рассчитывается по формуле: РСС = (1 – Н) * Ра +

ЭФР. (1.30) Зная расчетную величину собственного капитала на планируемый период, коэффициент финансового левериджа, обеспечивающего его максимальный эффект, можно определить предельный объем заемных средств (кредита) по формуле: ЗКпл=Пфр + СКпл, (1.31) где ЗКпл - сумма заемных средств на планируемый период; Пфр – сумма собственных средств на планируемый период; СКпл – «плечо» финансового рычага, в %. Соотношение собственных и заемных средств предприятия зависит от различных факторов, обусловленных внутрен

ними и внешними условиями деятельности и выбранной им финансовой стратегии. К числу важнейших факторов могут быть отнесены: 1) различие величины процентных ставок на дивиденды. Если процентные ставки за пользование кредитами и займами будут ниже ставок на дивиденды, то следует повышать долю заемных средств; соответственно увеличивать долю собственных средств можно в случае, если проценты на дивиденды будут, ниже процентных ставок за пользование кредитами и займами; 2) изменение объема де

ятельности предприятия, которое вызывает необходимость сокращения или увеличения потребности в привлечении заемных средств [27]; 3) накопление излишних или слабо используемых запасов товарно-материальных ценностей, устаревшего оборудования, отвлечение средств в дебиторскую задолженность сомнительного характера с высоким фактором риска. Основные фонды и оборотные средства занимают основной удельный вес в общей сумме капитала. От их количества, стоимости, технического уровня, эффективности использования во многом зав

исят конечные результаты деятельности предприятия. Важное значение в системе показателей оценки движения основных фондов имеет и характеристика интенсивности их обновления. Для этого рассчитывают коэффициент обновления основных фондов за определенный период: Кобн= , (1.32) где Спос – стоимость поступивших основных средств; Скос - стоимость основных средств на конец периода. Процесс обновления основных фондов предполагает изучить и характер их выбытия. Оценк

у этого процесса проводят по коэффициенту выбытия основных фондов за определенный период: Кв= , (1.33) где Своф – стоимость выбывших основных фондов; Снос - стоимость основных средств на начало периода. Процессы обновления и выбытия основных фондов должны быть взаимно оценены. Для этого изучают коэффициент прироста основных фондов: Кпр= , (1.34) где Споф – сумма прироста основных средств; Снос - стоимость основных средств на начало периода.

Обобщающими показателями технического состояния основных фондов являются коэффициенты износа и годности. Величину коэффициента износа исчисляют по различным видам и группам основных фондов за определенный период [28]: Киз= , (1.35) где Иос – износ основных средств; Спер.ос – первоначальная стоимость основных средств. Коэффициент годности рассчитывают как отношение остаточной стоимости основных фондов к их первоначальной стоимости. Для обобщающей характеристики эффективности использования основных средств служат показ

атели рентабельности, фодоотдачи, фондоемкости, фондооснащенности, фондовооруженность, удельных капитальных вложений на один рубль прироста продукции. Фо= , (1.36) где Фо – фондоотдача, Рп - общий объем реализованной продукции, Оф – объем реализованной продукции на 1 рубль средней стоимости основных фондов. ФЕ= , (1.37) где ФЕ – фондоемкость. Фр = , (1.38) где Фр – фондовооруженность,

Т – среднегодовая численность работников. Наиболее обобщающим показателем эффективности использования основных фондов является фондорентабельность. Ее уровень зависит не только от фондоотдачи, но и от рентабельности продукции [29]. Оборотные средства относятся к мобильным активам предприятия, которые являются денежными средствами или могут быть обращены в них в течении производственного цикла. В оборотные средства направляется большая часть финансовых ресурсов организаций потребительской кооперации.

Наличие и состояние оборотных средств определяет их финансовое благополучие. Одним из основных показателей эффективности использования оборотных средств является их оборачиваемость. Ее определяют в днях оборота делением средних остатков оборотных средств на среднедневной товарооборот или умножением средних остатков оборотных средств на число дней анализируемого периода и делением на товарооборот за этот период. Од= , (1.39) где Од – оборачиваемость оборотных средств; Об – объем реализованной

продукции на 1 рубль средней величины оборотных средств; Рн = объем реализованной продукции; Гб – число дней в периоде. Расчет средней оборачиваемости – это отношение себестоимости реализованной продукции к средней величине запасов в одних и тех же ценах. Другой показатель – число дней, необходимых на один оборот запасов: 360 дней делится на среднюю оборачиваемость запасов в разах. Ускорение оборачиваемости оборотных средств предприятия позволяет ему существенно с

низить потребность в них, так как между скоростью оборота и размером этих средств существует обратно пропорциональная зависимость. Сумма оборотных средств, высвобожденных в процессе ускорения их оборота, рассчитывается по формуле: Эос=Оф – Оо * Ро, (1.40) где Эос – достигаемая сумма экономии оборотных средств; Оф – фактическая оборачиваемость за отчетный период, в днях; Оо – оборачиваемость в предшествующем периоде, в днях; Ро – однодневный объем реализации за рассматриваемый период. Искусство управ

ления оборотными активами состоит в том, чтобы держать на счетах минимально необходимую сумму денежных средств, которые нужны для текущей оперативной деятельности. Сумма денежных средств, которая необходима хорошо управляемому предприятию, — это, по сути дела, страховой запас, предназначенный для покрытия кратковременной несбалансированности денежных потоков. Поскольку денежные средства, находясь в кассе или на счетах в банке, не приносят дохода, а их эквиваленты - краткосрочные финансовые вложения имеют н

евысокую доходность, их нужно иметь в наличии на уровне безопасного минимума [30]. Увеличение или уменьшение остатков денежной наличности на счетах в банке обусловливается уровнем несбалансированности денежных потоков, т.е. притоком и оттоком денег. Превышение положительного денежного потока над отрицательным денежным потоком увеличивает остаток свободной денежной наличности, и наоборот, превышение оттоков над притоками приводит к нехватке денеж

ных средств и увеличению потребности в кредите. Как дефицит, так и избыток денежных ресурсов отрицательно влияют на финансовое состояние предприятия. При избыточном денежном потоке происходит потеря реальной стоимости временно свободных денежных средств в результате инфляции; теряется часть потенциального дохода от недоиспользования денежных средств в операционной или инвестиционной деятельности; замедляется оборачиваемость капитала в результате простоя денежных средств.

Дефицит денежных средств приводит к росту просроченной задолженности предприятия по кредитам банку, поставщикам, персоналу по оплате труда, в результате чего увеличивается продолжительность финансового цикла и снижается рентабельность капитала предприятия. Уменьшить дефицит денежного потока можно за счет мероприятий, способствующих ускорению поступления денежных средств и замедлению их выплат. Ускорить поступление денежных средств можно путем перехода на полную или частичную предоплату продукции покупателями, сокращения сроков предоста

вления им товарного кре¬дита, увеличения ценовых скидок при продажах за наличный расчет, применения мер для ускорения погашения просроченной дебиторской задолженности (учета векселей, факторинга и т. д.), привлечения кредитов банка, продажи или сдачи в аренду неиспользуемой части основных средств, дополнительной эмиссией акций с целью увеличения собственного капитала и т. д. [31] Замедление выплаты денежных средств достигается за счет приобретения долгосрочных активов на усл

овиях лизинга, переоформлением краткосрочных кредитов в долгосрочные, увеличения сроков предоставления предприятию товарного кредита по договоренности с поставщиками, сокращения объемов инвестиционной деятельности и др. Поддержанию оптимального остатка денежных средств на предприятии способствует сбалансированность их поступления и выплат. Оценку сбалансированности денежных потоков предприятия можно с помощью показателя «Уровень достаточности поступления денежных средств» (Кд), который рассчитывается по формуле:

Кд= , (1.41) где Дсп – поступило денежных средств; Дси - израсходовано денежных средств. Наиболее приемлемым является вариант, когда на определенный момент времени денежных средств поступает столько, сколько их требуется в этот момент для осуществления определенных выплат. Поэтому оптимальное значение данного показателя 100 %. Если значение исследуемого показателя больше 100 % , это свидетельствует о превышении поступления денежных средств над их выплатой, следовательно

, о возможно неэффективном использовании данного вида активов предприятия, особенно если это превышение имеет длительный характер. Если уровень достаточности поступления денежных средств меньше 100 %, также свидетельствует о несбалансированности денежных потоков предприятия [32]. Предприятия имеют многообразные экономические связи с другими субъектами хозяйствования, непосредственно вступая с ними в расчеты. Соблюдение платежной дисциплины предполагает своевременное выполнение

обязательств по платежам за товары и услуги, расчетам с банком, финансовыми органами, со всеми юридическими и физическими лицами. Нормальной считается дебиторская кредиторская задолженность, возникшая в связи с установленной системой расчетов, срок погашения которой не наступил. В условиях рыночного механизма хозяйствования существуют определенные принципы взаимоотношения с покупателями и поставщиками, которые упрощенно можно изложить следующим образом: продавай с немедленной последующей или предварительной оплатой; покупай в

кредит; кредитуй покупателя на срок меньший, чем тот, на который получаешь кредит у поставщика; при сделке обязательно определяй и изучай платежеспособность партнера. Наличие дебиторской задолженности, а тем более её рост ведут к возникновению потребности в дополнительных источниках средств, ухудшают финансовое состояние предприятия. Целью анализа является выявление путей, возможностей и резервов оптимизации расчетов, совершенствования их учета, обеспечения сохранности средств, вложенных в расчеты, и на этой основе

– предупреждение образования и роста дебиторской задолженности. Особое внимание уделяют изучению дебиторской задолженности с длительными сроками и прежде всего просроченной. Особую актуальность проблема неплатежей приобретает в условиях инфляции, когда происходит обесценение денег. Чтобы подсчитать, на сколько уменьшилась величина собственного капитала (СК) от несвоевременной оплаты счетов дебиторами, необходимо от просроченной дебиторской задолженности (ДЗпр) вычесть ее сумму, скорректированну

ю на индекс инфляции за этот срок (Iц) [33]: СК = ДЗпр – ДЗпр * Iц (1.42) В условиях становления и развития рыночной экономики кредиторская задолженность обычно является разновидностью коммерческого кредита и важным фактором стабилизации финансового состояния предприятия. Кредиторскую задолженность, как и дебиторскую, изучают в динамике по предприятию в целом, по отдельным её видам и суммам. Для оценки кредиторской задолженности определяют удельный её вес в формировании

финансовых ресурсов предприятия, выделив ту часть кредиторской задолженности, которая является одним из основных источников формирования товарных запасов, покрытия оборотных активов. Для оценки кредиторской задолженности необходимо определить и проанализировать среднюю продолжительность её использования. Средняя продолжительность использования кредиторской задолженности рассчитывается отношением средних её остатков на среднедневную сумму погашения кредиторской задолженности. Средни

е сроки погашения кредиторской задолженности обычно изучают в динамике за ряд лет. Одним из показателей, используемых для оценки состояния кредиторской задолженности, является средняя продолжительность периода ее погашения. Показатель определяется как соотношение произведения среднего остатка кредиторской задолженности на количество дней в периоде деленным на сумму погашенной задолженности. Дебиторская и кредиторская задолженности должны анализироваться комплексно, что позволяет полнее и гл

убже их изучить и оценить. 1.4 Эффективность использования имущества предприятия Имущество предприятия — имущество, состоящее из производственных и непроизводственных фондов, а также другие ценности, стоимость которых отражается в самостоятельном балансе предприятия. Имущество предприятия делится на амортизируемое и не амортизируемое. Амортизируемое имущество переносит свою стоимость на готовую продукцию в виде амортизации. Стоимость не амортизируемого имущества переносится на стоимость готовой п

родукции единовременно [34]. Источники формирования имущества предприятия: 1) денежные и материальные вклады основателей; 2) прибыль, полученная от реализации продукции, услуг, других видов хозяйственной деятельности; 3) прибыль от ценных бумаг; 4) кредиты банков и прочих кредиторов; 5) капиталовложения и дотации из бюджетов; 6) имущество, приобретённое у других субъектов хозяйствования, организаций и граждан в установленном законодательством порядке;

7) другие источники, не противоречащие законодательству. Для того чтобы происходило нормальное функционирование предпри- ятия, необходимо наличие определенных средств. Основные производственные фонды, состоящие из зданий, сооружений, машин, оборудования и других средств труда, которые участвуют в процессе производства, являются самой главной основой деятельности предприятия. Без их наличия вряд ли могло что-либо осуществляться. Естественно, для нормального функционирования каждог

о предприятия необходимы не только основные средства, но и оборотные средства, представляющие собой, прежде всего денежные средства, которые используются предприятием для приобретения оборотных фондов и фондов обращения. Имущество предприятия - это совокупность материальных, финансовых и нематериальных активов, принадлежащих предприятию и предназначенных для осуществления его деятельности. В состав материальных активов входят: земельные участки, здания, сооружения, машины, оборудование, сырье, мат

ериалы, полуфабрикаты, готовая продукция [35]. К финансовым активам относятся: кассовая наличность, депозиты в банках, вклады, чеки, расчетные документы в пути, страховые полисы, вложения в государственные или частные ценные бумаги, потребительский кредит, паи и долевые вклады в другие предприятия. Нематериальные активы включают: патенты на изобретения, товарные марки и знаки, фирменные наименования, репутацию предприятия, пакеты документов, ноу-хау и иные виды интеллектуальной собственности, авторские права на пользован

ие ресурсами. Имущество предприятия первоначально создается за счет имущества, переданного ему учредителями в виде вкладов (взносов, паев). Имущество предприятия увеличивается в процессе производственной и хозяйственной деятельности. Оно может являться объектом сделок, отчуждаться, закладываться и т.п. Обычно имущество предприятия обособлено от имущества его учредителей, участников и работников. Предприятие отвечает по своим долгам принадлежащим ему имуществом, на которое могут быть обращены иски хозяйственных пар

тнеров или кредиторов в случае невыполнения предприятием каких-либо обязательств перед ними. При признании предприятия несостоятельным (банкротом) его имущество в соответствии с установленными законами процедурами может использоваться для удовлетворения требований кредиторов. Оставшееся после этого имущество ликвидируемого предприятия передается его учредителям (участникам), имеющим на это имущество вещные права или обязательственные права в отношении предприятия.

По российскому законодательству учредители и участники предприятия имеют обязательственные права в отношении хозяйственных товариществ и обществ, производственных кооперативов. На имущество государственных и муниципальных унитарных предприятий, а также дочерних обществ учредители имеют права собственности или иные вещные права. Наиболее простая и доступная следующая классификация имущества предприятия (активов) [36]: - текущие оборотные мобильные: 1) оборотные средства; 2) затраты; 3) запасы; 4) денежные средств

а; 5) готовая продукция; 6) дебиторская задолженность; 7) расходы будущих периодов; - иммобилизованные внеоборотные активы: 1) основные фонды; 2) нематериальные активы; 3) краткосрочные вложения. В процессе ведения финансово-хозяйственной деятельности происходит постоянное изменение состава и структуры имущества предприятия. Для обеспечения рационального использования имущества предприятие должно осуществлять контроль за его наличием и движением. Эффективность использования им

ущества характеризует платежеспособность и финансовая устойчивость предприятия . Платежеспособностью хозяйствующего субъекта называют его готовность погасить долги в случае одновременного требования о платежах со стороны всех кредиторов. Для определения готовности погашать свою задолженность используются показатели платежеспособности и ликвидности баланса. Коэффициент платежеспособности (Кпл) показывает способность хозяйствующего субъекта покрывать свои долги за счет текущих активов, не прибегая к распродаже с

воего имущества: Кпл = , (1.43) где ОП – обязательства предприятия. Рекомендуемое значение этого показателя 1 и более, т.е. имеющихся активов должно быть достаточно для погашения всей задолженности. Однако показатель платежеспособности организации выражает ее способность осуществлять расчеты по всем видам обязательств: и по ближайшим, и по отдаленным. Он не дает представления о возможностях организации погашать краткосрочные обязательства.

Поэтому для оценки способности предприятия выполнять свои краткосрочные обязательства используются три относительных показателя ликвидности баланса [37]: - коэффициент текущей ликвидности; - коэффициент быстрой ликвидности; - коэффициент абсолютной ликвидности. Общую оценку ликвидности баланса дает коэффициент текущей ликвидности или общий коэффициент покрытия (ОКП): ОКП = , (1.44) где ОА - оборотные активы; КЗ - кредиторская задолженность предприятия. Он характеризует способность предприятия

рассчитываться с задолженностью в перспективе и дает общую оценку активов предприятия, показывая сколько рублей текущих активов приходится на 1 рубль текущих обязательств. Если соотношение меньше 1:1, то текущие обязательства превышают текущие активы. Критическим уровнем коэффициента текущей ликвидности считается 1. Рекомендуемое значение этого коэффициента 2 и более. Снижение коэффициента свидетельствует о возрастании риска неплатежеспособности, а, следовательно, банкротства. Промежуточным коэффициентом ликвидности является

коэффициент быстрой ликвидности (Кбл). Он характеризует способность предприятия рассчитаться с задолженностью в ближайшее время и отражает прогнозируемые платежные возможности при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами [38]. Кбл = , (1.45) где ДС – денежные средства; Фвк – краткосрочные финансовые вложения; ДЗ – дебиторская задолженность; Кз – краткосрочная задолженность. Этот показатель рекомендуется в пределах от 0,5 до 1, но может быть чрезвычайно высоким из-за неоправданного роста дебиторской задолженности. Для

получения наиболее полной картины ликвидности необходимо использовать коэффициент абсолютной ликвидности (Каб.л.): Каб.л. = , (1.46) Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить в ближайшее время. Чем выше данный коэффициент, тем надежнее организация. Рекомендуемое значение данного показателя от 0,2 до 0,3.Таким образом, анализ ликвидности показывает близость данного предприятия к банкротству.Одним из показ

ателей, непосредственно оценивающих вероятность банкротсва, является коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (Косс): Косс = , (1.47) где СОС – собственные оборотные средства; ОА – оборотные активы. Среднее нормативное значение этого показателя должно быть не менее 0,1. Желательно, чтобы оборотные активы хотя бы частично были сформированы из собственных оборотных средств.

Коэффициент соотношения кредиторской и дебиторской задолженности (Ккз/дз) показывает во сколько раз кредиторская задолженность превышает дебиторскую. Он определяется по формуле: Ккз/дз = , (1.48) где ДЗ – дебиторская задолженность; КЗ – кредиторская задолженность. Чем выше этот коэффициент, тем больше зависимость предприятия от кредиторов. Рекомендуемое значение этого показателя менее 2. Если он более 2, то свидетельствует о финансовых затруднениях и угрозе банкротства.

Финансовое состояние предприятия необходимо оценивать как в краткосрочной перспективе, чему служат показатели платежеспособности, так и в долгосрочной перспективе через показатели финансовой устойчивости [39]. Финансовая устойчивость – это определенное состояние счетов предприятия, гарантирующее его постоянную платежеспособность. В результате осуществления какой-либо хозяйственной операции финансовое состояние предприятия может остаться неизменным, либо улучшиться, либо ухудшиться. Знание определенных границ изменения ис

точников средств для покрытия вло- женного капитала в основные фонды или товарные запасы позволяет генерировать такие потоки хозяйственных операций, которые ведут к улучшению финансового состояния предприятия, к повышению его устойчивости. Для оценки финансовой устойчивости предприятия рассчитываются следующие показатели: - коэффициент автономии; - коэффициент зависимости; - коэффициент маневренности. Коэффициент автономии (Кавт) характеризует независимость финансового состояния предприятия от заемных средств. Он показывает долю с

обственных средств в стоимости имущества. Кавт = , (1.49) где СС – собственные средства; Ип – имущество предприятия. Для коэффициента автономии желательно, чтобы он превышал по своей величине 0,5. его рост свидетельствует об увеличении финансовой независимости и снижении риска финансовых затруднений в будущем. Финансовая устойчивость характеризуется также соотношением собственных и заемных средств. Превышение собственных средств над заемными означает, что предприятие обладает достаточным запасом фина

нсовой устойчивости и относительно независимо от внешних финансовых источников [40]. Степень зависимости предприятия от заемных средств выражается в коэффициенте зависимости (Кфз), который показывает, каких средств у предприятия больше: заемных или собственных. Чем ближе коэффициент, тем меньше зависимость предприятия от заемных средств: Кфз = , (1.50) где Оп – обязательства предприятия; Ип - имущество предприятия.

Рекомендуемое значение коэффициента зависимости менее 50%. Коэффициент маневренности (Км) показывает какая часть собственных средств предприятия задействована в финансировании наиболее маневренной части активов – оборотных средств. Км = , (1.51) где СОС собственные оборотные средства; СК – собственный капитал. Отрицательная величина коэффициента свидетельствует от отсутствии у предприятия возможности маневрирования собственными средствами. Нормативных значений

коэффициента не существует. В экономической литературе в качестве оптимальной величины рекомендуется 0,5. Чем больше значение данного показателя, тем более маневренно и более устойчиво предприятие с точки зрения возможности его переориентирования в случае изменения рыночной конъюнктуры [41]. Таким образом, оценка эффективности финансово-хозяйственной деятельности предприятия отражает способность организации финансировать свою текущую деятельность и развитие производства, постоянно поддерживать свою п

латежеспособность и инновационную привлекательность. Информационное обеспечение является необходимым и пригодным для реализации аналитических и управленческих процедур, обеспечивающих финансово-хозяйственную деятельность предприятия. Применение на практике представленных и рассмотренных методик оценки показателей прибыли, рентабельности, деловой активности и безубыточности, подходов к изучению финансовых результатов, позволит достаточно объективно оценить эффективность финансово-хозяйственной деятельности

организации в целом, установить причины ее изменения и разработать конкретные меры, обеспечивающие снижение необоснованных расходов и повышение доходов. 2 Анализ финансово - хозяйственной деятельности предприятия 2.1 Техника экономической характеристики предприятия ООО «Эко.Дом-Сервис» Общество с ограниченной ответственностью «Эко.Дом - Сервис» создано в 2008 году и прошло регистрацию в

Комсомольском отделении «Главном управлении Министерства юстиции по Хабаровскому краю Регистрационная палата Хабаровского края по государственной регистрации юридических лиц» 13 ноября 2008 года. Утверждено общим собранием участников согласно протокола № 1 от 08 февраля 2010 года. Общество с ограниченной ответственностью «Эко.Дом-Сервис», в дальнейшем именуемое «Общество» создано и действует в соответствии с Законом Р

Ф «Об обществах с ограниченной ответственностью» № 14 ФЗ от 8.02.98 г. и Гражданским Кодексом Российской Федерации. ООО «ЭкоДом-Сервис» является юридическим лицом и действует на основе полного хозяйственного расчета, самофинансирования и самоокупаемости, имеет самостоятельный баланс, печать, штамп, счета в банках. В Уставе ООО «Эко.Дом-Сервис» записано: «Основной целью создания Общества является осуществление коммерческой деятельности для извлечения прибыли».

Цель фирмы ООО «Эко.Дом-Сервис» расширение рынка сбыта продукции, улучшение уровня подготовки работающего и вновь принятого персонала, обеспечения конкурентоспособности изделий, получение прибыли. Предметом деятельности ООО «Эко.Дом-Сервис» является: - оптовая и розничная торговля строительными материалами; - открытие дополнительных офисов, с целью получения большей прибыли; - предоставление кредитов. Общество так же может заниматься другими видами деятельности не запрещенными законодательством

РФ. Лицензированные виды деятельности осуществляются после получения лицензии. Основными видами деятельности Общества является: - производство санитарно-технических работ; - все виды строительно-монтажных, электромонтажных работ; - все виды отделочных работ, установка оконных рам; - посреднические и представительские услуги. Уставный капитал Общества составляет 10 000 (десять тысяч) рублей, и состоит из долей участников. Чистая прибыль Общества используется для: - распределение между участниками Общества; - капитальных

вложений, направленных на расширение; - совершенствования производственной и хозяйственной деятельности Общества; - социальных выплат работникам Общества; ООО «Эко.Дом - Сервис» имеет тип структуры управления, характерный для такого роды фирм. К органам управления Общества относятся: - общее собрание участников; - единоличный исполнительный орган – директор. Высшим органом управления Общества является общее собрание участников Общества, которое руководит деятельностью Общества в

соответствии с законодательством и настоящим Уставом. Совет участников Общества избирает Генерального директора на срок на четыре года, его заместителей, а также Главного бухгалтера ООО, выносит на обсуждение основные вопросы. Совет участников участвует в управлении делами Общества в порядке, установленным действующим законодательством, а так же учредительными документами общества; принимать участие в распределении прибыли от деятельности Общества; в любое время вый

ти из Общества независимо от согласия других его участников; получить в случае ликвидации Общества часть имущества, оставшегося после расчетов с кредиторами, или его стоимость. Оперативное управление ООО «Эко.Дом-Сервис» осуществляет Дирекция ООО во главе с Генеральным директором и его заместителями, которые распоряжаются имуществом ООО, принимают решения об открытии представительств, филиалов и других подразделений, представляют ООО в государственных и иных органах и организациях, принимают решения

по штатам и кадрам, руководят подразделениями и предприятиями ООО, анализируют эффективность их деятельности. Директор в силу своей компетенции действует на условиях единоначалие по следующим вопросам: - без доверенности действует от имени Общества, в том числе представляет его интересы и заключает сделки; - выдает доверенности на право представительства от имени Общества; - издает приказы о назначении на должности работников

Общества; - обеспечивает выполнение решений общего собрания участников Общества; - обеспечивает организацию производственной и иной деятельности Общества и несет за это личную ответственность; - осуществляет иные полномочия. Директор вправе привлекать на договорной основе консультантов для анализа состояния текущих дел Общества. Общество ведет бухгалтерский учет и представляет финансовую отчетность в порядке, установленном настоящим

Уставом и правовыми актами РФ. Ответственность за организацию, состояние и достоверность бухгалтерского учета в Обществе, своевременное предоставление ежегодного отчета и другой финансовой отчетности в соответствующие органы, а также сведений о деятельности Общества в соответствии с настоящим Уставом, и действующими правовыми актами РФ, несет директор Общества. Такая структура управления позволяет быстро реагировать на любые изменения во внутренней и внешней среде о

рганизации, принимать решения производственные связи. Организационная структура управления представлена на рисунке 2.1. Рисунок 2.1 - Организационная структура управления ООО «Эко.Дом-Сервис» В ООО «Эко.Дом-Сервис» ежегодно в начале нового года принимается новая учетная политика на основе учетной политики предыдущего года, в которой определяются основные аспекты ведения бухгалтерского учета в организации. В соответствии с пунктом 2 ПБУ 1/00 под учетной политикой организации понимается принятая ею совокупность

способов ведения бухгалтерского учета - первичного наблюдения, стоимостного измерения, текущей группировки и итогового обобщения фактов хозяйственной деятельности. Поскольку, согласно статье 6 Закона о бухгалтерском учете, ответственность за организацию бухгалтерского учета в организациях и соблюдение законодательства при выполнении хозяйственных операций несут руководители организаций, учетная политика оформляется приказом (распоряжением) директора. Структура учетной политики по бухгалтерскому учету устана

вливается самой организацией. В «Эко.Дом-Сервис» используется следующий принцип ее построения: организационные моменты учетной политики; прочие положения учетной политики. Организационные моменты учетной политики ООО «Эко.Дом-Сервис» включают в себя различного рода положения, касающиеся общих принципов построения бухгалтерского учета в организации (организация бухгалтерской службы, формы учета, порядок составления отчетности и др.). Постановлением Госкомстата России утвержден Альбом унифицированных форм первич

ной учетной документации по учету работ в капитальном строительстве и ремонтно - строительных работ, в котором определен порядок заполнения стандартных форм. В случае необходимости строительная организация имеет право разработать собственные формы первичной документации, которые по правилам пункта 2 статьи 9 Федерального закона «О бухгалтерском учете» должны содержать следующие обязательные реквизиты: - наименование документа; - дату составления документа; - наименование организации, от имени которой соста

влен документ; - содержание хозяйственной операции; - измерители хозяйственной операции в натуральном и денежном выражении; - наименование должностей лиц, ответственных за совершение хозяйственной операции и правильность её оформления; - личные подписи указанных лиц. Первичные документы могут быть составлены как на бумажных носителях, так и с использованием машинных носителей. Все изменения, вносимые в унифицированные формы первичных документов, должны быть оформлены организаци

онно – распорядительными документами. График документооборота формируется в соответствии с требованиями, содержащимися в Положении о документах и документообороте в бухгалтерском учете. Он должен устанавливать в организации рациональный документооборот, т. е. предусматривать оптимальное число подразделений и исполните- лей для прохождения каждым первичным документом, определять минимальный срок его нахождения в подразделении, способствовать улучшению всей учетной работы, усилению контрольных функций бухгалт

ерского учета, повышению уровня механизации учетных работ. 2.2 Анализ динамики и структуры бухгалтерского баланса Для анализа финансовой деятельности мы берем данные по финансовой работе ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2010 – 2012 гг. На основании аналитического баланса в приложении А рассмотрим динамику активов предприятия, данные представим в таблице 2.1. Таблица 2.1 - Динамика активов ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2010 – 2012 гг. В тысячах рублей Наименование статей Абсолютные величины (тыс. р.) Относ

ительные величины ( %) Изменения ООО "Эко.Дом-Сервис" ООО "Эко.Дом-Сервис" абсолютные величины (тыс.) в структуре (%) 2010 г. 2011 г. 2012 г. 2010 г. 2011 г. 2012 г. 2010-2011 2011-2012 2010-2011г 2011-2012 I оборотные активы денежные ср-ва 124 115 107 5,22 4,46 2,03 -9 -8 -0,76 -2,42 дебиторская задолженность 2 052

2169 4718 86,36 84,07 89,73 117 2549 -2,29 5,66 запасы 91 173 303 3,83 6,71 5,76 82 130 2,88 -0,94 итог по разделу I 2 267 2 457 5 128 95,41 95,23 97,53 190 2671 -0,18 2,30 основные средства 109 123 130 4,59 4,77 2,47 14 7 0,18 -2,30 итог по разделу II 109 123 130 4,59 4,77 2,47 14 7 0,18 -2,30 баланс 2 37

6 2 580 5 258 100 100 100 204 2678 0,00 0,00 Динамику активов ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2010 – 2012 гг. представим графически на рисунке 2.2. Рисунок 2.2 - Динамика активов ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2010 – 2012 гг. Величина текущих активов ООО «Эко.Дом-Сервис» возрастает с 2 376 тыс. р. до 5 258 тыс. р. За рассматриваемый период увеличилась дебиторская задол-женность с 2 052 тыс. р до 4 718 тыс. р. Увеличение дебиторской задолженности свидетельствует об увеличении объ

ема продаж. Величина запасов значительно увеличилась за рассматриваемый период с 91 тыс. р до 303 тыс.р это свидетельствует о спаде активности предприятия. Денежные средства снизились с 124 тыс. р до 107 тыс.р но данная сумма является достаточной для погашения первоначальных платежей. Наличие больших остатков денежных средств на протяжении длительного периода времени может быть результатом неправильного ис-пользования оборотного капитала. На основании агрегированного баланса, представленн

ого в приложении А, рассмотрим динамику собственных оборотных средств предприятия. Данные представим в таблице 2.2. Таблица 2.2 - Динамика собственных оборотных средств ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2010 – 2012 гг. Показатели 2010 г. 2011 г. 2012 г. Откл. 2010-2012 гг. 1. Источники формирования собственных средств 461 605 1 669 1 208 2. Внеоборотные активы 109 123 130 2

1 3. Собственные оборотные средства (п.1 - п.2) 352 482 1 539 1 187 4. Долгосрочные пассивы 0 0 0 0 5. Собственные и долгосрочные заемные источники (перманентные средства) (п.3 + п.4) 352 482 1 539 1 187 6. Краткосрочные обязательства 1 915 1 975 3 589 1 674 7. Общая величина основных источников (п.5 + п.6) 2 267 2 457 5 128 2 861 8. Общая величина запасов 91 17

3 303 212 9. Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств (п. 3 – п. 8) 261 309 1 236 975 10. Излишек (+) или недостаток (-) долгосрочных источников формирования запасов (п.5-п.8) 261 309 1 236 975 11. Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов (п. 7 – п. 8) 2 176 2 284 4 825 2 649 12. Доля СОС в оборотных активах (СОС/ОИФ) 0,155 0,196 0,300 0,145 13.Доля заемных средств в оборотных активах ((КП+ДП)/

ОИФ) 0,845 0,804 0,700 -0,145 По данным таблицы 2.2 видно, что доля заемных средств на протяжении рассматриваемого периода снижается с 0,845 до 0,7. Возрастает доля собственных оборотных средств в активах с 0,155 до 0,3. Это свидетельствует об улучшении финансовой деятельности предприятия. За рассматриваемый период возрос уровень собственных и долгосрочных заемных источников финансирования. По данным таблицы 2.2 видно, что ООО «Эко.Дом-Сервис» имеет достаточно собственных средств для ведения финансовой деятельности.

На основании аналитического баланса в приложении А рассмотрим динамику пассивов предприятия. Данные представим в таблице 2.3. Таблица 2.3 - Динамика пассивов ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2010 – 2012 гг. В тысячах рублей Наименование статей Абсолютные величины (тыс.р.) Относительные величины ( %) Изменения ООО "Эко.Дом-Сервис" ООО "Эко.Дом-Сервис" абсолютные величины (тыс.р) в структуре (%) 2010 г. 2011 г. 2012 г. 2010 г. 2011 г. 2012 г.

2010-2011 2011-2012 2010-2011г 2011-2012 III текущие обязательства кредиторская задолженность 1 915 1 975 3 589 80,60 76,55 68,26 60 1 614 -4,05 -8,29 - поставщикам и подрядчикам 368 388 759 15,49 15,04 14,44 20 371 -0,45 -0,60 - задолженность перед персоналом 0 16 0 0,00 0,62 0,00 16 -16 0,62 -0,62 - задолженность перед гос. внеб.фондами 6 24 20 0,25 0,93 0,38 18 -4 0,68 -0,55 - задолженность перед бюджетом 167

56 100 7,03 2,17 1,90 -111 44 -4,86 -0,27 - прочие кредиторы 1 374 1 491 2 710 57,83 57,79 51,54 117 1 219 -0,04 -6,25 итого по разделу III 1 915 1 975 3 589 80,60 76,55 68,26 60 1 614 -4,05 -8,29 IV капитал и резервы 0 0 0,00 0,00 уставный капитал 10 10 10 0,42 0,39 0,19 0 0 -0,03 -0,20 нераспределенная прибыль 342 4

72 1 529 14,39 18,29 29,08 130 1057 3,90 10,78 резервный капитал 109 123 130 4,59 4,77 2,47 14 7 0,18 -2,30 итог по разделу IV 461 605 1 669 19,40 23,45 31,74 144 1 064 4,05 8,29 баланс 2 376 2 580 5 258 100 100 100 204 2 678 0,00 0,00 Собственные средства ООО «Эко.Дом-Сервис» увеличиваются в абсолютном отношении с 461 тыс. р. до

1 669 тыс. р. Это происходит за счет резервного капитала и нераспределенной прибыли. Резервный капитал возрос с 109 тыс. р. в 2010 г. до 130 тыс. р. в 2012 г. При этом, рост нераспределенной прибыли произошел с 342 тыс. р. в 2010 г. до 1 529 тыс. р. в 2012 г. Данные представим графически на рисунке 2.3. Рассмотрим структуру кредиторской задолженности ООО «ЭкоДом-Сервис» за 2010 –

2012 гг. Данные представим в таблице 2.4. Рисунок 2.3 – Динамика пассивов ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2010 – 2012 гг. Таблица 2.4 - Структура кредиторской задолженности ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2010 – 2012 гг. В тысячах рублей Наименование статей 2010 г. 2011 г. 2012 г. кредиторская задолженность 1 915 1

975 3 589 - поставщикам и подрядчикам 368 388 759 - задолженность перед персоналом 0 16 0 - задолженность перед гос. внеб.фондами 6 24 20 - задолженность перед бюджетом 167 56 100 - прочие кредиторы 1 374 1491 2710 Данные представим графически на рисунке 2.4. Рисунок 2.4 – Динамика кредиторской задолженности ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2010 – 2012 гг. Текущие обязательства предприятия возрастают на протяжении всего периода с 1 91

5 тыс.р. до 3 589 тыс.р. Основное влияние на рост кредиторской задолженности оказал рост задолженности перед поставщиками и подрядчиками, перед государственными внебюджетными фондами и перед прочими кредиторами. 2.3 Анализ показателей ликвидности платежеспособности Анализ ликвидности и платёжеспособности предприятия проводится в два этапа: 1-й этап – группировка активов баланса по срокам их трансформации в денежные средства, а пассивов – по степени срочности их

оплаты; 2-й этап – расчёт ряда показателей ликвидности и платёжеспособности предприятия. Значение активов, расположенных в порядке убывания ликвидности, и пассивов, расположенных по срочности их оплаты представим в таблице 2.5. Таблица 2.5 - Значения активов и пассивов ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2010 – 2012 гг. В тысячах рублей Активы 2010 г. 2011 г. 2012 г. Пассивы 2010 г. 2011 г. 2012 г. 1. Наиболее ликвидные активы 124 115 107 1. Наиболее срочные пассивы 1 915 1 975 3 589 2. Быстро реализуемые активы 2 052

2 169 4 718 2. Кратко срочные пассивы 0 0 0 3. Медленно реализуемые активы 91 173 303 3. Долго срочные пассивы 0 0 0 4. Трудно реализуемые активы 109 123 130 4. Постоянные пассивы 461 605 1 669 БАЛАНС 2 376 2 580 5 258 БАЛАНС 2 376 2 580 5 258 На основании данных таблицы 2.5 произведем расчет коэффициентов ликвидности и платежеспособности

ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2010 - 2012 гг. Данные представим в таблице 2.6. Исходя из результатов расчётов можно сделать заключение, что ряд показателей, характеризующих эффективность хозяйственной деятельности предприятия: коэффициент автономии, финансирования и т.п. показывают нехватку собственного капитала. Как видно по данным таблицы 2.6 на протяжении рассматриваемого периода коэффициент маневренности функционирующего капитала снижается 0,259 до 0,197, а коэффициент платежеспособности возрастает с

0,615 до 0,712. Это свидетельствует об улучшении хозяйственной деятельности предприятия. Таблица 2.6 - Расчет и оценка коэффициентов ликвидности и платежеспособности ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2010 – 2012 гг. Наименование показателя Способ расчета Нормативное ограничение 2010 г. 2011 г. 2012 г. Откл. 2010-2012 Коэффициент абсолютной ликвидности Кал=А1 / (П1+П2) Кал>

0,2-0,5 0,065 0,058 0,030 -0,035 Коэффициент быстрой (срочной) ликвидности Кбл=(А1+А2)/(П1+П2) Кбл&#8805;1, допустимое значение 0,7-0,8 1,136 1,156 1,344 0,208 Коэффициент текущей ликвидности Ктл=(А1+А2+А3)/(П1+П2) Ктл=1,5-2, необходимое 1 1,184 1,244 1,429 0,245 Коэффициент финансирования Кфин=(Капитал и резервы)/ (Сумма долгоср и краткоср обязательств) К4>0.7

0,241 0,306 0,465 0,224 Коэффициент финансовой независимости (автономии) Кфн=(Капитал и резервы)/ (Валюта баланса) К5>0.4 0,194 0,234 0,317 0,123 Коэффициент обеспеченности собственными средствами Косс=(П4-А4)/(А1+А2+А3) Не менее 0,1 0,155 0,196 0,300 0,145 Коэффициент маневренности функционирующего капитала Км=А3/[(А1+А2+А3)-(П1+П2)] Уменьшение показателя в динамике – положительный факт 0,259 0,359 0,197 -0,062 Доля оборотных средств в активах Кдос=(А

1+А2+А3)/(Валюта баланса) Кдос>0.5 0,954 0,952 0,975 0,021 Общий показатель платежеспособности Коп = (А1+0,5*А2+ 0,3*А3)/(П1+0,5*П2+ 0,3*П3) Коп&#8805;1 0,615 0,634 0,712 0,098 Данные о ликвидности предприятия за период 2010 - 2012 гг. представим графически на рисунке 2.5. Рисунок 2.5 – Динамика ликвидности ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2010 – 2012 гг. Коэффициент абсолютной ликвидности ниже нормативного значени

я. Коэффициенты текущей и быстрой ликвидности находятся в нормативном значении, т.е. предприятие ликвидное, платежеспособное, хотя говорить об автономии было рано. 2.4 Анализ показателей деловой активности Расчет показателей, характеризующих деловую активность нашего предприятия рассмотрим в таблице 2.7. Рассматривая показатели деловой активности данного предприятия видно, что основная масса коэффициентов оборачиваемости уменьшается, а срок оборачиваемости увеличивается, что является отрицательным фактором в финансо

вой деятельности предприятия. Таблица 2.7 – Динамика показателей деловой активности ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2010 – 2012 гг. Наименование показателя Расчет 2010 г. 2011 г. 2012 г. Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача), оборот Коб= ВР / ВБ 1,503 1,481 0,744 Коэффициент оборачиваемости мобильных средств, оборот Кооа= ВР / ОА 32,771 31,057 30,077 Фондоотдача Фо = ВР / ОС 32,771 31,057 30,077 Коэффициент оборачиваемости собственно

го капитала Косс= ВР / КР 1,865 1,934 1,089 Коэффициент оборачиваемости запасов, оборот Коз= ВР / ЗЗ 39,253 22,081 12,904 Коэффициент оборачиваемости денежных средств, оборот Кодс= ВР / ДС 28,806 33,217 36,542 Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности, оборот Кодз= ВР / ДЗ 1,741 1,761 0,829 Срок оборачиваемости дебиторской задолженности, дни Подз= 360 / Кодз 206,809 204,408 434,394 Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности, оборот Кокз=

ВР / КЗ 1,865 1,934 1,089 Срок оборачиваемости кредиторской задолженности, дни Покз= 360 / Кокз 193,001 186,126 330,445 Срок оборачиваемости запасов, дни Позз= 360 / Коз 9,171 16,304 27,898 Продолжительность одного оборота, оборот Поб= 360 / Коб 239,462 243,141 484,113 Данные таблицы 2.7. показывают: - коэффициент общей оборачиваемости капитала снижается 1,50 до 0,744 - это говорит о неэффективности использования экономического потенциала; -показатель фондо

отдачи так же показал о неэффективности использования основных фондов за рассматриваемый период. Данный показатель уменьшился с 32,771 до 30,077. -уменьшается коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности с 1,741 до 0,829 это является отрицательным фактом, т.к. управление дебиторской задолженностью предполагает, прежде всего, контроль за оборачиваемостью средств в расчетах. Большое значение для сокращения сроков платежей имеют отбор потенциальных покупателей и определение условий оплаты товаров, предусм

атриваемых в контрактах. Произведем расчет финансового цикла организации. Данные представим в таблице 2.8. Таблица 2.8 – Финансовый цикл ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2010 – 2012 гг. Период оборота, дни 2010 г. 2011 г. 2012 г. Отклонение 2010-2012 Дебиторская задолженность 206,809 204,408 434,394 227,585 Запасы 9,171 16,304 27,898 18,726 Кредиторская задолженность 193,001 186,126

330,445 137,444 Финансовый цикл 22,979 34,586 131,847 108,868 Анализ финансового цикла показал, что произошел рост периода оборота дебиторской (с 207 до 435) и кредиторской задолженностей с 193 до 330 , что является негативной тенденцией, так как этот рост происходил на фоне сокращения объемов услуг (продаж). Причем количество дней оборота дебиторской задолженности примерно равно количеству дней оборота кредиторской задолженности. Таким образом, т

а сумма денежных средств, которой предприятие кредитовало покупателей, равна сумме средств, которой поставщики и подрядчики кредитуют предприятие. Такая схема позволяет предприятию не терять ликвидность. Отрицательной тенденцией является увеличение операционного цикла до 352 дней. Ухудшение оборачиваемости связано с тем, что в отчетном году происходило снижение объемов производства и реализации продукции, однако, материальные запасы и дебиторская задолженность снижались еще

более медленными темпами. При сокращении масштабов производства менеджерам предприятия необходимо было избавиться от излишков запасов, а также провести комплекс работ по взысканию задолженности покупателей. Этого не произошло, что свидетельствует о недостаточно эффективном управлении оборотным капиталом. 2.5 Анализ финансовых результатов Теперь рассмотрим прибыльность и рентабельность нашего предприятия. Для этого воспользуемся приложением Б. Данные представим в таблице 2.9. Таблица 2.9 -

Динамика показателей прибыли ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2010 – 2012 гг. В тысячах рублей Показатели 2010 г. 2011 г. 2012 г. Отклонение 2010-2012 Выручка (за минусом НДС и налогов) 3 572 3 820 3 910 338 Себестоимость 1 495 1 659 1 979 484 Валовая прибыль 2 077 2 161 1 931 - 146 Коммерческие расходы 0 0 0 0 Управленческие расходы 1772 1418 1273 - 499 Прибыль (убыток) от продаж 305 743 6

58 353 Прочие расходы 3 16 24 21 Прибыль (убыток) до налогообложения 302 727 634 332 Отложенные налоговые обязательства 0 0 0 0 Налог на прибыль 61 147 128 67 Чистая прибыль (убыток) отчетного периода 241 580 506 265 Чистая прибыль ООО «Эко.Дом-Сервис» формируется за счет прибыли от основной деятельности, при этом за период 2010 - 2012 гг. прибыль предприятия возрастает, что является положительным факт

ором. Теперь произведем расчет коэффициентов рентабельности предприятия, данные представим в таблице 2.10. Таблица 2.10 - Динамика коэффициентов рентабельности ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2010 – 2012 гг. В процентах Коэффициенты Способ расчета 2010 г. 2011 г. 2012 г. Отклонение 2010-2012 Рентабельность продаж Рп = Пп / ВР*100% 8,539 19,450 16,829 8,290 Рентабельность всего капитала Рд = ЧП / ВБ*

100% 10,143 22,481 9,623 -0,520 Рентабельность производства Рпр= Пп / (СС+ КР+УР)*100% 9,336 24,147 20,234 10,898 Динамику рентабельности предприятия ООО «Эко.Дом-Сервис» представим графически на рисунке 2.6. Рисунок 2.6 – Динамика рентабельности ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2010 – 2012 гг. Данные таблицы 2.10 показывают: - ООО «Эко.Дом-Сервис» в 2010 г на каждый рубль вложенный в продажи предприятие получило прибыль в размере 8,54р на каждый рубль собственных средств предприятие получило прибыль в размере

10,14 р на каждый рубль вложенный в производство предприятие получило прибыль в размере 9,33 р.; - ООО «Эко.Дом-Сервис» в 2011 г на каждый рубль вложенный в продажи предприятие получило прибыль в размере 14,45 р на каждый рубль собственных средств предприятие получило прибыль в размере 22,48 р на каждый рубль вложенный в производство предприятие получило прибыль в размере 24,15 р.; - ООО «Эко.Дом-Сервис» в 2012 г на каждый рубль вложенный в продажи предприятие получило прибыль

в размере 16,83 р на каждый рубль собственных средств предприятие получило прибыль в размере 9,62 р на каждый рубль вложенный в производство предприятие получило прибыль в размере 20,24 р. Исходя из выше изложенного, можно констатировать, что на протяжении всего периода предприятие остается рентабельным. 3 Мероприятие направленное на улучшение финансовой деятельности ООО «Эко.Дом-сервис» 3.1.Улучшение финансового состояния ООО «Эко.Дом-Сервис» за счет организации цеха по производству деревян

ных окон Предлагается изготовление деревянных окон из древесины сосны, лиственницы, а также дуба с доставкой и установкой. По желанию заказчика возможно изготовление оконных конструкций как эконом класса ОСП, так и евроокон. Деревянные окна ОСП это оконные блоки эконом-класса, изготавливаемые в соответствии с требованиями ГОСТ 24700-99 и ГОСТ 23166-99. ОСП - это оконный или дверной деревянный блок одинарной конструкции со стеклопакетом. В настоящее время в России теплые окна из натурального дерева, являясь символом престижа

и достатка хозяина дома, олицетворением его индивидуальности, постепенно вытесняют пластиковые окна. Натуральное дерево, отлично сохраняя тепло, привнесет в ваш дом не только комфортную и уютную атмосферу, но и экологическую безопасность. Практически неограниченное количество вариантов отделки окон из дерева дадут возможность идеально вписать деревянные окна в архитектурный ансамбль фасада вашего дома, в интерьер его помещений, достигая гармоничного сочетания с такими элементами интерьера, как паркетные полы, межкомнатные дв

ери, мебель. Цель проекта. 1. Развитие бизнеса путем реализации инвестиционного про¬екта производства оконных конструкций как эконом класса ОСП, так и евроокон. Общая стоимость проекта - 900 000 (девятьсот тысяч) рублей. 2. Внедрение оконных конструкций как эконом класса ОСП, так и евроокон. Завоевание 40 % рынка. 3. Обоснование схемы реализации инвестиционного замысла организации производства оконных конструкций как эконом класса ОСП, так и евроокон. 4. Получение прибыли, достаточной для в

озврата вложенных в реализацию проекта средств и образовании финансовых резервов. Организация производства цеха по выпуску деревянных окон. Необходимая сумма инвестиций – 900 000 рублей. Направление инвестиций - закупка оборудования для орга¬низации цеха по производству оконных конструкций как эконом класса ОСП, так и евроокон. Ближайшими производителями и поставщиками деревянных окон являются: ООО Компания Респект –Строй, адрес: Россия, 680030, Хабаровск, ул.

Комсомольская, 62; ООО «Евроокно» адрес: Россия, 680015, г. Хабаровск, ул. Халтурина 3-А. Но и они не производят деревянные окна оконном класса. Стадии реализации проекта следующие: Закупка и установка необходимого количества современной техники - январь. Заключение договоров на поставку материалов – январь. Обучение рабочих и пробный запуск оборудования - февраль. Заключение договоров с организациями-потребителями – январь-март. Запуск производства на полную мощность – март. Табл

ица 3.1 - Стадии запуска производства Стадии реализации проекта Неделя 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 Заключение договоров на поставку оборудования + + Доставка оборудования + + Монтаж и наладка оборудования + + + Подбор персонала + + + Обучение персонала + + + + + Заключение договоров на поставку материалов + + + Доставка сырья + + + Пробный запуск оборудования + + + Заключение договоров на поставку готовой продукции + + + + + + + + + + + Запуск оборудования на 75 % м

ощность + + + Запуск оборудования на 100 % мощность + + + + + ООО «Эко.Дом-Сервис» осуществляет свою деятельность в г.Комсомо-льске – на – Амуре, на территории которого и планируется реализация произведенной в рамках инвестиционного замысла продукции. Основными потребителями являются физические (65 %) и юридические лица (35 %). Цены конкурентов на предлагаемый ассортимент продукции представим в таблице 3.2. Таблица 3.2 - Цены конкурентов на деревянные окна Наим

енование элемента Цены конкурентов (в тыс.р.) за 1м2 Лиственница Сосна Дуб 1. Окно глухое 5,6 5,9 6,1 2. Одностворчатое поворотное 7,9 8,0 8,2 3. Одностворчатое поворотно-откидное 8,3 8,9 9,1 4. Двухстворчатое глухое /пов откидное/ глухая фрамуга 8,9 9,1 9,3 5. Двухстворчатое поворотное /пов откидное/ глухая фрамуга 9,2 9,8 10,1 6. Трехстворчатое глухое/ пов откидное/ глухое 8,3 8,5 9,1 Планируется стабильное потребление дере

вянных окон за счет физических лиц, строительных и ремонтных организаций, и других юридических лиц. Планируемый объем выпускаемой продукции сможет удовлетворить потребности города в уличной мебели на 40 %. Преимущества: - предприятие сможет гарантировать отличное качество, потому что будет контролировать каждый этап не только установки, но и производства окон; - предприятие может использовать данную продукцию для собственных нужд, предлагая ее к реализации по себестоимости, но при этом оговаривая у

словия размещения собственной рекламной продукции в течении года бесплатно; - выполнять любой индивидуальный заказ за максимально короткое время; - наличие собственных денежных средств для реализации инвестиционного проекта. Руководство ООО «Эко.Дом-Сервис» успешно занимается деятельностью на рынке, имеются налаженные деловые взаимоотношения с ремонтными, строительными, транспортными организациями города. На данном предприятии используется линейно функциональная система управления, каждое подразделение четко отвечает за свои функции и обязанно

сти и несет ответственность за свой участок выполненных работ или оказанных услуг. Создание нового цеха не только не дестабилизирует взаимосвязи между действующими подразделениями, но и будет способствовать расширению перечня оказываемых услуг и производимой продукции. Самым главным риском остается угроза невозможности реализации деревянных окон на рынке г.Комсомольска-на-Амуре. Рынок г.Комсомольска н/А хорошо известен руководству ООО «Эко.Дом-Сервис», поэтому предприятию предлагается реализация н

овых видов товара на старом (известном) рынке. Стратегия относительно рыночной доли предприятия – наступление. Данный товар уже известен на рынке г.Комсмольска-на-Амуре, стадия жизненного цикла товара рост. Данный жизненный цикл товара характеризуется: высоким качеством товаров; появления конкуренции; высоким уровнем доходов. Для реализации данного мероприятия необходимо взять кредит в размере 900 тыс. р. под 25 % годовых сроком на пять лет. Кредитные средства будут возвращаться равномерными сумма

ми ежеквартально. Дадим расчет платежей по кредиту. Данные представим в таблице 3.3. Для организации нового производства потребуется приобретение дополнительного оборудования для производства деревянных окон. Рассмотрим затраты, необходимые на организацию производства деревянных окон. Данные представим в таблице 3.4. Для нормальной работы цеха необходимо принять на работу 9 человек, заработная плата которых составит 1 993,02 тыс. р. Для осуществления данного мероприятия ООО «

Эко.Дом-Сервис»» необходимо будет принять на работу дополнительный персонал. Данные представим в таблице 3.5 Таблица 3.3 - Расчет платежей по кредиту В рублях Период Основной долг Проценты к уплате В уплату основного долга Итого оплата Итого остаток основного долга янв.12 900 000,00р. мар.12 900 000,00р. 56 250,00р. 23 816,04р. 80 066,04р. 876 183,96р. июн.12 876 183,96р. 54 761,50р.

25 304,54р. 80 066,04р. 850 879,42р. сен.12 850 879,42р. 53 179,96р. 26 886,08р. 80 066,04р. 823 993,34р. дек.12 698 561,77р. 43 660,11р. 36 405,93р. 80 066,04р. 662 155,84р. мар.13 662 155,84р. 41 384,74р. 38 681,30р. 80 066,04р. 623 474,54р. июн.13 623 474,54р. 38 967,16р. 41 098,88р. 80 066,04р.

582 375,66р. сен.13 582 375,66р. 36 398,48р. 43 667,56р. 80 066,04р. 538 708,10р. дек.13 538 708,10р. 33 669,26р. 46 396,78р. 80 066,04р. 492 311,31р. мар.14 492 311,31р. 30 769,46р. 49 296,58р. 80 066,04р. 443 014,73р. июн.14 443 014,73р. 27 688,42р. 52 377,62р. 80 066,04р. 3

90 637,11р. сен.14 390 637,11р. 24 414,82р. 55 651,22р. 80 066,04р. 334 985,89р. дек.14 334 985,89р. 20 936,62р. 59 129,42р. 80 066,04р. 275 856,47р. мар.15 275 856,47р. 17 241,03р. 62 825,01р. 80 066,04р. 213 031,46р. июн.15 213 031,46р. 13 314,47р. 66 751,57р. 80 066,04р. 146 279,89р. сен.15 14

6 279,89р. 9 142,49р. 70 923,55р. 80 066,04р. 75 356,34р. дек.15 75 356,34р. 4 709,77р. 75 356,34р. 80 066,11р. 0,00р. Таблица 3.4 - Затраты, необходимые на организацию производства Наименование Тип Стоимость ( тыс. p.) 1.Дополнительное оборудование для производства на заказ 500 2. Установка, монтаж, наладка оборудования подряд

145 3. Первоначальный запас материалов в ассортименте 255 Итого: 900 Таблица 3.5 - Персонал и заработная плата В тысячах рублей Должность Оклад Районный коэф-т 0,5 Дифф. надбавка 30 % Премия 65 % Северная надбавка 50 % Итого НДФЛ 13 % Начальник цеха 7 3,5 2,1 4,55 3,5 20,65 2,684 Основные рабочие 6,4 3,2 1,92 4,16 3,2 18,88

2,454 Работник склада 4,5 2,25 1,35 2,925 2,25 13,275 1,725 Необходимые расходы по заработной плате представим в таблице 3.6. Таблица 3.6 -План по заработной плате Должность Кол-во Зарплата в месяц (тыс. р.) Зарплата в год (тыс. р.) Начальник цеха 1 20,65 247,8 Основные рабочие 7 132,16 1 585,92 Работник склада 1

13,275 159,3 Итого 9 166,085 1 993,02 Стоимость материалов для производства деревянных окон представим в таблице 3.7. Таблица 3.7 - Стоимость материалов для производства деревянных окон В тысячах рублей Наименование изделий, Ед изм АЕ сорт В сорт оконный брус дуб: 82 х 86 х 800 - 1000 м3 75 82 х 86 х 1100 - 1900 м3 80 82 х 86 х 2000 - 3200 м3 80 82 х 86 х 3000 - 6100 м3 69,5 оконный брус сосна: 8

2 х 86 х 800 - 1000 м3 65 82 х 86 х 1100 - 1900 м3 70 82 х 86 х 2000 - 3200 м3 70 82 х 86 х 3000 - 6100 м3 55,2 оконный брус листвиница: 82 х 86 х 800 - 1000 м3 55 82 х 86 х 1100 - 1900 м3 60 82 х 86 х 2000 - 3200 м3 62 82 х 86 х 3000 - 6100 м3 41,2 Для реализации данного мероприятия необходимо заключить договора на поставку м

атериалов для производства деревянных окон. Поставщиками материалов станут: - брус из дуба, лиственницы будет поставлять ООО «Мир Дерева». Адрес: 170001, Тверская область, г. Тверь, 4 - й пер. Красной Слободы, д. 11, стр. 1 - брус из лиственницы и сосны будет поставлять ОАО «ДРЕВО». Адрес: Мира, 30, Череповец, Вологодская область, Россия, 162600. Телефон: (8202) 56-5828. Факс: (82

02) 22-1276. Поставка материалов будет осуществляться железнодорожным путем. При заключении договоров необходимо четко определить: предмет договора; условия поставок; цену и порядок расчета; порядок приемки и сдачи товара по количеству и качеству; обязанности и ответственность сторон; порядок разрешения споров и т. д. Особое внимание уделяется ответственности сторон: - в случае поставки товара, не соответствующего требованиям; - за неисполнение обязательств или ненадлежащее исполнение

договорных обязательств; - за срыв поставок и т. д. В случае возникновения подобных ситуаций в договоре необходимо предусмотреть жесткие штрафные санкции, а так же возмещение «упущенной выгоды». Это заставит поставщиков соблюдать условия договора, поставлять продукцию своевременно и надлежащего качества. А в случае, если условия договора все же будут нарушены и ООО «Эко.Дом-Сервис» недополучит по вине поставщика прибыль, то сумма «упущенной выгоды» нашему предприятию бу

дет возмещена. В г.Комсомольске-на-Амуре, реализация готовой продукции сторонним потребителям, будет производится непосредственно со склада ООО «Эко.Дом-Сервис». Поскольку реализация товара будет происходить непосредственно в г.Комсомольске-на-Амуре, то доставка товара конечному потребителю будет осуществляться автомобильным транспортом. Юридические лица, приобретающие небольшие партии товара, смогут забирать его сами, а крупные заказы будут доставляться грузовым автотранспортом за счет ООО «Эко.Дом-Сервис». В

распоряжении ООО «Эко.Дом-Сервис» имеются четыре грузовых автотранспортных средства: 2 ЗИЛа и 2 КАМАЗа. Цены на продукцию будут ниже, чем у конкурентов на 5 %. Представим прогнозные цены на продукцию. Данные представим в таблице 3.8. За счет более низкой цены удастся привлечь потенциальных потребителей продукции. Предположим, что вся планов продукция будет реализована на рынке г.Комсомольска – на – Амуре по запланированной цене. Таким образом плановые ежегодные

объемы сбыта готовой продукции составит 22 382 тыс. р. Продвигать продукцию планируется за счет рекламы. Первый тип клиентов, которые могут увидеть нашу рекламу деревянных окон – это новые клиенты. Чтобы привлечь их в нашу компанию мы в первую очередь должны отстроиться от конкурентов, поэтому наша реклама должна будет ориентирована на конкретную целевую аудиторию. Таблица 3.8 - Прогнозные цены на изделия ООО «Эко.Дом-Сервис» В тысячах рублей Наименование элемента

Прогнозные цены (в тыс. р.) за 1м2 Лиственница Сосна Дуб 1. Окно глухое 5,4 5,1 5,9 2. Одностворчатое поворотное 7,5 7,8 7,9 3. Одностворчатое поворотно-откидное 8,0 8,2 8,9 4. Двухстворчатое глухое /пов откидное/ глухая фрамуга 8,5 8,9 8,9 5. Двухстворчатое поворотное /пов откидное/ глухая фрамуга 8,9 9,5 9,9 6. Трехстворчатое глухое/ пов откидное/ глухое

8,0 8,0 9,0 Помимо новых, так же существуют клиенты по рекомендации. Чтобы привлечь новых клиентов в первую необходимо делать качественную работу, которой будет доволен клиент. Превосходить его ожидания: поздравлять с праздником, дарить различные подарки, награждать бонусами и т. д. Тогда в нашу компанию будут рекомендовать постоянно, как родственникам, так и соседям. Так же мы будем стимулировать и тех людей, которые уже обратились к нам по рекомендации. Все это поможет получить хорошую клиентскую базу, с которой

не будет проблем. Рассмотрим бюджет маркетинга в таблице 3.9 Таблица 3.9 - Бюджет маркетинга Виды затрат Суммы ( в тыс. р.) Реклама 14 Организация продаж 45 Другие затраты на продвижения продукции 15 Заработная плата сотрудников и руководителей маркетинговой службы 324 Затраты на исследования рынка 8 Итого 406 Плановый объем выручки составит 22 382 тыс. р а затраты на маркетинг 406 тыс. р то есть затраты на маркетинг составит

1,8 % от выручки. На нашем предприятии будет осуществляться маркетинговый контроль. Рассмотрим типы контроля в таблице 3.10 . Таблица 3.10 - Типы контроля Тип контроля Ответственные сотрудники за его проведение Цель контроля Приемы и методы контроля Контроль за выполнением годовых планов Высшее руководство. Руководство среднего звена Убедиться в достижении намеченных результатов Анализ возможности сбыта. А

нализ доли рынка. Анализ соотношения между затратами на маркетинг и сбытом. Наблюдение за отношением клиентов. Контроль прибыльности Контролер по маркетингу Выяснить, на чем предприятие зарабатывает деньги, а на чем теряет их Рентабельность в разбивке по товарам, территориям, сегментам рынка, торговым каналам, объемам заказов Стратегический контроль Высшее руководство. Ревизор маркетинга Выяснить, действительно ли предприятие использует лучшие из имеющихся у него маркетинг

овых возможностей и сколь эффективно оно это делает Ревизия маркетинга Представим прогнозный отчет о прибылях и убытках цеха по изготовлению деревянных окон за 2013 – 2017 гг. в таблице 3.11. Таблица 3.11 - Прогнозный отчет о прибылях и убытках цеха по изготовлению деревянных окон за 2013 – 2017 гг В рублях Строка 2013 г. 2014 г. 2015 г. 2016 г. 2017 г. Валовой объем продаж 19863747 22381687 22381687 2238

1687 22381687 НДС 228961 289789 291627 293464 295302 Себестоимость 19785090 20771745 20761537 20751329 20741122 Материалы и комплектующие 16067193 17740123 17740123 17740123 17740123 Зарплата администрации 1127150 247800 247800 247800 247800 Зарплата производ. персонала 1599785 1745220 1745220 1745220 1745220 Выплаты во внебюджет.фонды 4750

03 518185 518185 518185 518185 Налог на имущество 46361 36153 25945 15737 5529 Коммунальные платежи 43000 48000 48000 48000 48000 Амортизация 106333 116000 116000 116000 116000 Платежи по кредиту 104573 133271 169845 216455 275856 Проценты по кредиту 215691 186993 1504

20 103809 44408 Прибыль (убыток) от продаж 924696 1320152 1328522 1336893 1345264 Налог на прибыль 208609 264030 265704 267379 269053 Чистая прибыль 716086 1056122 1062818 1069514 1076211 Финансовый результат -183914 872208 1935026 3004540 4080751 Произведем расчет показателей, характеризующих эффективность финансовой деятель

ности цеха по изготовлению деревянных окон 2013 – 2017 гг. в таблице 3.12. Таблица 3.12 - Расчет показателей, характеризующих эффективность деятельности цеха по изготовлению деревянных окон Строка 2013 г. 2014 г. 2015 г. 2016 г. 2017 г. Рентабельность продаж 4,32 5,57 5,61 5,65 5,68 Рентабельность производства 4,32 5,98 6,02 6,06 6,11 Коэффициент оборачиваемости заемного капитала

24,97 33,80 45,46 81,14 Фондоотдача 41,94 60,93 89,05 165,38 1 157,67 Фондоемкость 0,02 0,02 0,01 0,01 0,00 Фондовооруженность 52 629,63 40 814,81 27 925,93 15 037,04 2 148,15 На протяжении пяти лет работы цеха: - рентабельность продаж и производства будет возрастать за счет снижения постоянных издержек и возрастания чистой прибыли; - коэффициент оборачиваемости з

аемного капитала будет возрастать за счет уменьшения суммы основного долга по кредиту, а в 2017 г будет равен нулю, т.к. кредит будет полностью погашен; - фондоотдача будет возрастать, а фондоемкость и фондовооруженность будут снижаться за счет снижения стоимости основных средств; На основании данных таблицы 3.12 произведем расчет порога рентабельности и запаса финансовой прочности цеха по производству деревянных окон за период 2013 – 2017 гг . Данные представим в таблица 3.13.

Таблица 3.13 - Расчет порога рентабельности и запаса финансовой прочности Показатель 2013 г. 2014 г. 2015 г. 2016 г. 2017 г. Выручка-нетто, р. 19863747 22381687 22381687 22381687 22381687 Полная себестоимость реализованной продукции, р. 20222661 21325565 21318869 21312172 21305476 Сумма переменных затрат, р. 16504764 18293943 18297454 18300966 18304477 Сумма постоянных затрат, р. 3

717897 3031623 3021415 3011207 3000999 Сумма маржинального дохода, р. 3358983 4087744 4084233 4080721 4077210 Доля маржинального дохода в выручке, % 16,9 18,3 18,2 18,2 18,2 Порог рентабельности, тыс. р. 21986225 16599089 16557420 16515680 16473868 Запас финансовой прочности: % -10,7 25,8 26,0 26,2 26,4 Запас финансовой прочности: р. -2122478 5782598

5824266 5866007 5907818 На протяжении пяти лет реализации проекта порог рентабельности будет снижаться, а запас финансовой прочности возрастать за счет уменьшения уровня постоянных затрат. Как показывают расчётные данные таблицы, в 2017 году необходимо произвести продукции на сумму 16 714,632 тыс. р чтобы покрыть все затраты. При такой выручке рентабельность равна нулю. Фактическая выручка составит 22 381,687 тыс. р что выше порога рентабельности на

5 667,055 тыс. р. или на 25,32 %. Таким образом, запас финансовой устойчивости у предприятия большой, выручка ещё может уменьшаться на 25,32 % и только тогда рентабельность будет равна нулю. Если же выручка упадёт ещё ниже, тогда предприятие станет убыточным, будет «проедать» собственный и заёмный капитал и в результате обанкротится. Поэтому нужно постоянно следить за запасом финансовой устойчивости, выяснять, насколько близок или далёк порог рентабельности, ниже которого не должна опуститься выручка предприятия. В случае реализаци

и данного проекта деятельность ООО «ЭкоДом-Сервис» не будет сосредоточена только на одном направлении деятельности, предприятие начнет производить продукцию, в которой нуждается город и за счет которой сможет повысить собственную прибыль. Как показали расчеты, прибыли, полученной от реализации производимой продукции, будет достаточно для своевременного погашения кредитных средств и образования финансовых резер¬вов с целью повышения уровня ликвидности организации. Рассмотрим, как отразится работа нового цеха на деятел

ьности предприятия ООО «Эко.Дом-Сервис» в целом. Динамику прибыли ООО «Эко.Дом-Сервис» при условии реализации проекта представим в таблице 3.14. Произведем расчет прогнозных коэффициентов ликвидности при условии реализации данного проекта. Прогнозную динамику активов ООО «Эко.Дом –Сервис» представим в таблице 3.15. Таблица 3.14 - Фактическая и прогнозная прибыль ООО «Эко.Дом-Сервис» В тысячах рублей Показатель Факт 20

12 г. Прогноз 2013 г. 2014 г. 2015 г. 2016 г. 2017 г. Выручка 3 910 23 773 26 291 26 291 26 291 26 291 Валовая прибыль 1 931 3 551 4 966 4 973 4 979 4 986 Прибыль до налогообложения 634 2 254 3 669 3 676 3 682 3 689 Чистая прибыль 506 1 802 2 934 2 939 2 944 2 950 Таблица 3.15 - Прогнозная динамика активов

ООО «Эко.Дом-Сервис» Активы Факт 2012 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г. 2016 г. 2017 г. 1. Наиболее ликвидные активы 107 19970 22488 22488 22488 22488 2. Быстро реализуемые активы 4 718 4 718 4178 4718 4718 4718 3. Медленно реализуемые активы 303 303 303 303 303 303 4. Трудно реализуемые активы 130 130 130 130 13

0 130 БАЛАНС 5 258 25 121 27 099 27 639 27 639 27 639 На основании прогнозного баланса ООО «Эко.Дом-Сервис» за период 2013 – 2017 гг. и прогнозного отчет о прибылях и убытках при условии внедрения предложенного мероприятия сгруппируем прогнозные значения пассивов по степени срочности, данные представим в таблице 3.16. Таблица 3.16 - Прогнозная динамика пассивов ООО «Эко.Дом-Сервис» Пассивы Факт

2012 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г. 2016 г. 2017 г. 1. Наиболее срочные пассивы 3 589 3 589 3 589 3 589 3 589 3 589 2. Кратко срочные пассивы 0 0 0 0 0 0 3. Долго срочные пассивы 0 0 0 0 0 0 4. Постоянные пассивы 1 669 21 532 23 510 24 050 24 050 24 050 БАЛАНС 5 258 25 121 27 099 27 639 27 639 27 639 На основании таблиц 3.15 и 3.16 произведем расчет прогнозных коэффициентов ликви

дности ООО «ЭкоДом-Сервис» при условии производства деревянных окон, данные представим в таблице 3.17. По данным таблицы 3.17 видно, что все коэффициенты ликвидности за 2013 – 2017 гг. ООО «Эко.Дом-Сервис» возрастут, что свидетельствует о повышении эффективности финансовой деятельности предприятия при условии реализации предлагаемого проекта. Таблица 3.17 - Фактические и прогнозные коэффициенты ликвидности Коэффициент Факт 2012 г. Прогноз 2013 г. 2014 г.

2015 г. 2016 г. 2017 г. Абсолютной ликвидности 0,030 5,564 6,266 6,266 6,266 6,266 Быстрой (срочной) ликвидности 1,344 6,879 7,430 7,580 7,580 7,580 Текущей ликвидности 1,429 6,963 7,514 7,665 7,665 7,665 Фактические и прогнозные коэффициенты ликвидности графически представим на рисунке 3.1. Рисунок 3.1 - Фактические и прогнозные коэффициенты ликвидности

Рассчитаем величину интегрального эффекта от реализации проекта, данные представим в таблице 3.18. Таблица 3.18 - Расчет потоков наличности (cesh-flow) Параметр Период реализации проекта 1 год 2 год 3 год 4 год 5 год 1 2 3 4 5 6 Приток наличности 716 086 1 056 122 1 062 818 1 069 514 1 076 211 Чистая прибыль предприятия 716 086 1

056 122 1 062 818 1 069 514 1 076 211 Ликвидационная стоимость 0 0 0 0 0 Отток наличности 725 000 0 0 0 0 Капитальные вложения 725 000 0 0 0 Чистый денежный поток -8 914 1 056 122 1 062 818 1 069 514 1 076 211 Коммулятивный денежный поток -8 914 1 047 208 2 110 026 3 179 540 4 255 751 Продолжение таблицы 3.18 1 2 3 4 5 6 Коэффициент дисконтирования 1 0,80 0,64 0,5

1 0,41 Дисконтированый денежный поток -8 914 844 897,6 680 203,52 547591,17 440816,03 Дисконтированый коммулятивный денежный поток -8 914 835 983,6 1 516 187,12 2 063 778,29 2 504 594,31 Для расчета интегрального эффекта (NPV) рассчитаем текущее значение (приведенное к базовому периоду) доходов от реализации проекта и текущее значение капиталовложений. Приведенное к базовому периоду значение (текущая стоимость) ЧТП определяется: S = &#872

1;Дt * (1/(1+Е)t, (3.1) где S - текущая стоимость доходов, Т - горизонт расчета, Дt - доходы предприятия в t-м периоде, Е - ставка дисконта. К = &#8721;Кt * (1/(1+Е)t, (3.2) где Кt - капиталовложения в t-м периоде. S=1707374,09 р. K= 725000,00 р. Интегральный эффект составит разницу между дисконтированными доходами и капиталовложениями: NPV= 982374,09 р. Рассчитаем индекс доходности проекта: ИД = S / К (3.3) ИД= 2,35 > 1 - проект эффективен. Определим внутреннюю норму доходности: ВНД &#8776; 574,

6 % Условие ВНД = 574,6 % > Е = 25 % дает возможность считать, что инвестиции, вложенные в проект оправдали себя. Рассчитаем эффективность инвестиций с учетом банковского кредита, данные представим в таблице 3.19. Рассчитаем индекс доходности проекта с учетом кредита (Идкр). Для этого приведем к текущей стоимости будущие вложения предприятия и значения будущей прибыли предприятия. Таблица 3.19 - Расчет потоков наличности с учетом банковского кредита Период

Банковский кредит (25 %) Погашение долга по кредиту Итого вложения предприятия в проект Оставшаяся часть кредита Проценты по кредиту (25 % годовых) Чистая прибыль предприятия (р.) % р. 1 год 900 000 215 691 104 573 104 573 795 427 215 691 716 086 2 год 186 993 133 271 133 271 662 156 186 993 1 056 122 3 год 150 420 1

69 845 169 845 492 311 150 420 1 062 818 4 год 103 809 216 455 216 455 275 856 103 809 1 069 514 5 год 44 408 275 856 275 856 0,00 44 408 1 076 211 При ставке дисконта 25 % текущая величина притока наличности составит 3 020 991,87 р оттока наличности 502 696,99 р. Идкр = 3020991,87 / 502696,99 = 6,01 > 1, Данный вариант проек

та эффективен. ВНД кр = 1385630,00 % > ВНД &#8776; 574,6 % Эффективность реализации проекта с банковским кредитом выше, чем реализация за счет собственных средств предприятия. Период окупаемости проекта определяется по формуле: РВ = К / П, (3.4) где П – годовая прибыль. РВ = 725 000 / 716086 = 1,01 года Таким образом, проект окупит себя за период немногим более года. Рассмотрим риски, которые могут возникнуть

при реализации проекта, и способы их преодоления (таблица 3.20). Таблица 3.20 - Риски, которые могут возникнуть при реализации проекта Риски Пути их преодоления Криминальные риски Заключение договоров с УВД Срыв поставок сырья по вине поставщиков При заключении договоров на поставку необходимо предусмотреть жесткие штрафные санкции и возмещение убытков за счет недобросовестного поставщика Отсутствие квалифицированных работников

Переобучение собственных сотрудников Повышение цен поставщиков Данный риск необходимо предусмотреть при заключении договоров поставки и реализации Угроза невозможности реализации предлагаемого ассортимента продукции Данный риск необходимо предусмотреть при заключении договоров поставки Природные и техногенные риски Страхование 3.2 Повышение эффективности финансовой деятельности за счет внедрения услуг по настилу полов ООО «Эко.Дом-Сервис» оказывает строительные услуги населению и организаци

ям, предполагается расширить предлагаемые услуги за счет установки основы для полов принципиально новым видом древесных стружечных материалов, появившихся не так давно ориентированно-стружечные плиты (ОСП - OSB 3). Этот материал сохранил в себе лучшие качества натурального дерева и лишен недостатков аналогов – фанеры или дерево - стружечная плита (ДСП). Ориентированно-стружечная плита представляет собой трехслойный материал, выполненный из «древесной шерсти» - удлиненной (6 - 9 см) щепы древесины хвойных пород. Главная о

собенность плит ОСП3 – различная ориентация щепы: в верхнем и нижнем слое щепа располагается вдоль длины всей плиты, а в среднем слое – перпендикулярно покрывающим слоям. Именно разнонаправленность волокон в слоях и обеспечивает исключительно высокую механическую прочность плит ОСП3 - она выше, чем у фанеры или ДСП в 3 раза. При этом гибкость, свойственная древесным материалам, сохраняется. Все три слоя пропитаны водостойкими восками и смолами и спрессованы в единое целое под действием

высоких давления и температуры. Одинаковые крупные размеры щепы и современный метод прессования обеспечивают однородность материала по всей плите, отсутствие пустот и трещин в его толще и сколов по краям. Мелкие отходы стружки при производстве удаляются, за счет этого достигнуто значительное уменьшение количества соединяющих клеящих веществ в составе плит ОСП - всего 2 - 3 %. ОСП - практически полностью чисто древесный материал. В то же время, плиты OSB лишены недостатков чистой древесины - они неподвержены гниению, поражению грибком, не горючи.

Важнейшее свойство плит ОСП - плиты имеют практически нулевую гигроскопичность. Это свойство лежит в основе применения ориентированно-стружечных плит в кровельном строительстве. На сегодняшний день нет лучшего материала для основы под кровельное покрытие. По степени гигроскопичности и прочности ориентированно-стружечные плиты (ОСП) делятся на группы, определяющие сферы применения конкретного вида материала. Использование плит ОСП основано на их превосходных потребительских качествах - прочности без потери гибкости, влагостойко

сти, легкости. Прежде всего, это все отрасли строительства. Устройство сплошной обрешетки под все виды кровли и половых покрытий, обшивка стен и потолков, в том числе декоративная (ОСП не выделяют в воздух формальдегидов), создание съемной опалубки. Исключительная прочность материала, его экологичность, долговечность конструкций из ориентированно-стружечные плиты (ОСП) при невысокой цене выводят материал в лидеры в своем сегменте рынка. Плита OSB отличается однородной внутренней структурой, а обе поверхности имеют одинаков

ое качество. Плита OSB содержит свыше 90 % древесины. ОСП - 2 (OSB2) - обычная ориентированно-стружечная плита (плиты предназначены для использования в сухих условиях). ОСП - 3 (OSB3) - влагостойкая ориентированно-стружечная плита (плита предназначены для использования во влажных условиях). Область применения плит ОСП: - кровля (ОСП в качестве сплошной обрешетки под битумную черепицу, фальцевую кровлю); - облицовка стен, пола и потолков; - в каркасном домостроении; - подложка по паркет, ламинат; - многоразо

вые опалубки. Преимущества ориентированно-стружечных плит (ОСП 3): - плиты OSB не изменяют формы под влиянием влаги находящейся в воздухе, как это происходит, с досками (низкое влагопоглощение); - легкая и быстрая обработка благодаря большой плотности плиты и волокнистости дерева (можно крепить плиту с помощью гвоздей, шурупов, скоб); - большой срок службы плит; - небольшая масса обшивки (легкость конструкции крыши); - простой монтаж (возможность самостоятельного монтажа опалубки); - п

рактически безотходное использование материала; - постоянность параметров (плита не изменяет свои механические качества при условии изоляции ее от непосредственного влияния погодных условий); - придает жесткость конструкции крыши. Наиболее известные производители плит ОСП представленные в России: Norbord (Норборд (США, КАНАДА, БЕЛЬГИЯ); Glunz (Глюнц (Германия)); Egger (ЭГГЕР (Австрия)); Krono (Швейцария); Arbeс (Канада); Grant (Канада); Ainsworth (Канада); Louisiana Pacific Corporation (США); Georgia Pacific (США). В ООО «Эко. Дом-Сервис» полы будут изготав

ливаться из плиты OSB Bolderaja. Характеристика свойств плиты OSB Bolderaja: - высокая прочность на изгиб и вдоль главной оси - втрое выше, чем у фанеры; - надежное удерживание в толще плиты любых крепежных элементов - за счет плотности расположения волокон, а не количества связующих; - влагостойкость - коэффициент разбухания минимален (от 17 % при нахождении в воде более 2 часов, при полной сохранности формы и прочности); - стабильность геометрии плит - не коробятся, не имеют

внутренних пустот и трещин, сучков и расхождения волокон; - пожаробезопасность - плита ОСП трудновоспламеняемый материал; - долговечность - срок службы конструкций неограничен при соблюдении условий эксплуатации; - легкость при обработке любыми инструментами, причем края держат форму и не разрушаются; - экологическая чистота - Плита ОСП состоит на 95 % из чистой древесины (минимум связующего). Применять плиту ОСП будут для устройство полов - черновых и основных, многоразовая опалубка. В г. Комсомольск-

на-Амуре действуют несколько организаций, специализирующихся на установке полов по новой технологии, а также строительных фирм. Качество установки полов из плиты ОСП сравнительно одинаковое. Таблица 3.21 - Экспертная оценка характеристик древесных плит В баллах Характеристики ОСБ Лиственная фанера Хвойная фанера Пиломатериалы МДФ ДСП Прочность на изгиб 4 4 4 4 2

1 Модуль упругости 4 4 4 4 1 1 Наружное применение 3 3 3 3 1 1 Стабильность размеров 3 3 3 3 2 1 Вес 3 3 2 3 2 3 Крепление гвоздями 4 4 3 4 2 4 Обработка 5 4 3 5 3 4 Дефекты (расслоение, сучки, пустоты) 5 3 3 2 5 5 Облицовка 3 3 3 2 5 2 Окраска 2 2 3 2 5 4 БАЛЛЫ 36 33 31 32 28 26 Для улучшения качества обслуживания, работники будут выезжать на дом к заказчикам

для снятия мерок. Причем данная услуга будет предоставляться бесплатно. Работник ООО «Эко.Дом-Сервис» будет консультировать заказчиков по всем вопросам, связанным с работой по установке пола и дальнейшим работам т.к. заказчик может заказать работу по выравниванию полов только с установкой плиты ОСП, а далее он будет выполнять работы сам. Гарантию на работы по установке полов предлагаю установить один год. При сравнительном с конкурентами уровне качества, цену придется назначать ниже, т.к. на рынок с данным товаром выходим

не первыми, т.е. являемся последователями. Как видно из таблицы 3.22 фирма может предстать в глазах клиентов в более выгодном положении по сравнению с конкурентами по следующим показателям: цена изделия; фактура полов. В таблице 3.22 представлены основные конкуренты по предложенной услуге. Наиболее важным из перечисленных показателей является цена. Из таблицы видно, что у ООО «Эко.Дом-Сервис» цена ощутимо ниже, чем у конкурентов. Дл

я продвижения товара на рынок воспользуемся рекламой, которой отводится важная роль при формировании спроса на товар и дальнейшем продвижении этого товара на рынке. Каждый новый товар сталкивается с известным покупательским недоверием, и задача рекламы, опираясь на потребности и мотивации людей, преодолеть это недоверие. Таблица 3.22 - Обзор конкурентов ООО «Эко.Дом-Сервис» Показатели О

ОО «Стройка» Компания «Солнце» СК «Строй-Сервис» ООО «Эко.Дом-Сервис» Фактура полов 2 вида 3 видов 2 видов 5 видов Выезд для замера Бесплатно 100 руб. Бесплатно Бесплатно Срок изготовления 2 - 5 дней 2 - 5 дней 2 - 5 дней 1 - 3 дня Цена 18 000 р. 19 000 р. 19 200 р. 17 834,92 р. Внимание к покупателям Хорошее Хорошее Хорошее Хорошее Качество Хорошее Хорошее Хорошее Хорошее

Гарантия 2 года 2,5 года 1 год 1 год Рекламное обращение должно создавать или закреплять определенные предпочтения для рекламируемого продукта. Иногда оно лишь подтверждает уже принятое решение о покупке. В конечном счете, обращение должно влиять на поведение целевой группы. Необходимо учитывать, что при распространении рекламы теряется часть потока информации. Только часть целевой группы заметит обращение, и только часть от этой части воспримет его. Поэтому не надо ограничиваться однократным распространением об

ращения, а следует публиковать его многократно, желательно в разных средствах информации. Необходимо также воспользоваться телевидением, т. к. реклама с помощью телевидения способна дойти до очень большого числа людей. Что касается технологии изготовления, то фирма дает инструкцию по обращению и установке с подробным описанием. Перечисляется также оборудование, необходимое для установки, дают рекомендации по площади и количеству занятых людей. Условия поставки и установки: - отгрузка осуществляется в течении

3 рабочих дней с момента оформления заказа. Стоимость отгрузки составит - 150 р.; - гарантия монтажных работ – 1 год. Чтобы составить калькуляцию себестоимости установки пола в одной комнате, необходимо знать следующее: стоимость материалов, используемых для установки пола, равна 1,2 тыс. р. за один лист. Затраты времени на установку пола в 24 м2 показана ориентировочно от 6 до 8 часов. Итак, на изготовление полов в комнате 24 м2 потребует

ся 8 раб/час. Стоимость одного м2 производственного рабочего - 50 р. Заработная плата основных производственных рабочих (2 человека), задействованных в установке пола, составляет 2,4 тыс. р. ООО «Эко.Дом-Сервис» существует уже давно и все оборудования для строительства и ремонта у нее имеется. В таблице 3.23 представлена минимальная комплектация оборудования для установки пола. Таблица 3.23 - Необходимое оборудование Наименование Количество, шт.

Цена, р. Сумма, р. Шуруповерт 1 3 675 3 675 Рулетка лазерная 1 15 000 15 000 ИТОГО 18 675 Как видно из таблицы, капиталовложения составляет 18 675 р. Учитывая, что срок службы оборудования – 5 лет, ежемесячная амортизация составит: 18 675 / 5 / 12 = 311,25 р. В месяц планируется устанавливать 25 полов:

311,25 / 25 = 12,45 р. Теперь составим калькуляцию себестоимости установки полов в комнате 24 м2. Калькуляция себестоимости установки полов представим в таблице 3.24. Таблица 3.24 - Калькуляция себестоимости установки полов В рублях Наименование статей Сумма 1 Материалы 10 000 2 Заработная плата основных рабочих 2 400 3 Отчисления из фонда заработной платы 624 4 Амортизация

12,45 5 Общезаводские расходы (50 % от заработной платы основных рабочих) 1 200 6 Вспомогательные расходы (20 % от заработной платы основных рабочих) 480 7 Полная стоимость 14 716,45 8 Норма прибыли, 10 % 1 471,65 9 Отпускная цена 16 188,1 Для предоставления всеобъемлющей и достоверной системы проектировок, которые отражают ожидаемые экономические результаты деятельности организации, необходимо изучить финансовый

план. Прежде всего, необходимо установить потребности организации в капитале, необходимом для приобретения материальных активов и расходов, связанных с организацией производства. Стоимость необходимого оборудования и амортизация рассматривались ранее. Они равны, соответственно, 18 675 и 311,25 р. Итак, для реализации проекта необходимы капиталовложения в размере 18 675 р. Расчет расходов и доходов ООО «Эко.Дом-Сервис» при условии реализации предложенных услуг в 2

013 г. представим в таблице 3.25. Таблица 3.25 - Расходы и доходы ООО «Эко.Дом-Сервис» при условии реализации предложенных услуг в 2013 г. В тысячах рублей Строка 2013 г. 1 2 Валовый объем продаж 4 856 Себестоимость 3 943 Материалы и комплектующие 3 019 Зарплата производственного персонала 720 Взносы во внебюджетные фонды 18

7 Налог на имущество 1 Коммунальные платежи 12 Амортизация 4 Прибыль (убыток) от продаж 913 Налог на прибыль 183 Чистая прибыль 730 Таким образом, при условии внедрения дополнительных услуг ООО «Эко.Дом-Сервис» в 2013 г. сможет получить дополнительную прибыль в размере 730 тыс. р. Рассмотрим, как изменится отчет о прибылях и убытках ООО «Эко.Дом-Сервис» в 2013 г. при условии внедрения дополнительны

х услуг, данные представим в таблице 3.26. Таблица 3.26 - Прогнозная динамика отчета о прибылях и убытках ООО «Эко.Дом-Сервис» В тысячах рублей Наименование показателя 2012 г. 2013 г. 1 2 3 &#921;. Доходы и расходы по обычным видам деятельности Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг 3

910 8766 Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг 1979 5922 Валовая прибыль 1931 2844 Управленческие расходы 1273 1273 Прибыль (убыток) от продаж (строки (010-020-030-040)) 658 1571 &#921;&#921;&#921;. Внереализационные доходы и расходы Внереализационные доходы Продолжение таблицы 3.26 1

2 3 Внереализационные расходы 24 24 Прибыль (убыток) до налогообложения 634 1547 Отложенные налоговые обязательства Налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи 128 311 &#921;V. Чрезвычайные доходы и расходы Чистая прибыль (нераспределённая прибыль (убыток) отчётного года) 506 1236 При условии реализации предложенного мероприятия изменятся и активы, и пассивы ООО «Эко.Дом-Сервис». Прогнозную динамику активов и пассивов

ООО «Эко.Дом-Сервис» при условии оказания дополнительных услуг представим в таблице 3.27. На основании прогнозной динамики активов, пассивов и отчета о прибылях и убытках ООО «Эко.Дом-Сервис» при условии оказания дополнительных услуг произведем расчет плановых коэффициентов ликвидности, расчетные данные представим в таблице 3.28. Таблица 3.27 - Прогнозная динамика активов и пассивов О

ОО «Эко.Дом-Сервис» при условии оказания дополнительных услуг В тысячах рублей Актив 2012 г. 2013 г. Пассив 2012 г. 2013 г. 1 Наиболее ликвидные активы (260) 107 837 1 Наиболее срочные пассивы (620) 3589 3589 2 Быстро реализуемые активы (240 + 270) 4718 4718 2 Кратко срочные пассивы (690-620) 0 0 3 Медленно реализуемые активы (2

10 + 220) 303 303 3 Долго срочные пассивы (590) 0 0 4 Трудно реализуемые активы (190) 130 130 4 Постоянные пассивы (490) 1669 2399 Баланс 5258 6088 Баланс 5258 6088 Таблица 3.28 - Прогнозная динамика коэффициентов ликвидности ООО «Эко.Дом-Сервис» при условии оказания дополнительных услуг Наименование показателя Значение коэффициента Абсолютное отклонение 2012 - 2013 гг. факт

2012 г. прогноз 2013 г. К абсолютной ликвидности 0,03 0,23 0,2 К быстрой (срочной) ликвидности 1,344 1,547 0,203 К текущей ликвидности 1,429 1,632 0,203 Как видно в таблице 3.8 при условии внедрения дополнительных услуг все показатели ликвидности возрастут, что свидетельствует о повышении эффективности хозяйственной деятельности. На основании прогнозной динамики активов, пассивов и отчета о прибылях и убытках ООО

«Эко.Дом-Сервис» при условии оказания дополнительных услуг произведем расчет плановых коэффициентов рентабельности, расчетные данные представим в таблице 3.29. Таблица 3.29 - Прогнозная динамика показателей рентабельности ООО «Эко.Дом-Сервис» при условии оказания дополнительных услуг В процентах Коэффициенты Факт 2012 г. Прогноз 2013 г. Абсолютное отклонение 20

12 - 2013 гг. Рентабельность продаж 16,829 17,648 0,819 Рентабельность всего капитала 9,623 20,3 10,677 Рентабельность производства 20,234 22,254 2,02 Как видно в таблице 3.29 при условии внедрения дополнительных услуг все показатели рентабельности возрастут, что свидетельствует о повышении эффективности хозяйственной деятельности. Поскольку возрастут показатели ликвидности и рентабельности предприятия, свидетельствующие об улучш

ении финансово-хозяйственной деятельности при условии внедрения дополнительных услуг, то данное мероприятие приемлемо для реализации. Заключение Целью дипломного проекта являлся анализ и выявление путей улучшения финансовой деятельности ООО «Эко.Дом – Сервис». Данный анализ показал, что: Величина текущих активов ООО «Эко.Дом-Сервис» возрастает с 2 376 тыс. р. до 5 258 тыс.р. За рассматриваемый период увеличилась дебиторская задолженность с 2 052 тыс.руб до 4

718 тыс.руб. Увеличение дебиторской задолженности свидетельствует об увеличении объема продаж. Величина запасов значительно увеличилась за рассматриваемый период с 91 тыс. р до 303 тыс.р это свидетельствует о спаде активности предприятия. Денежные средства снизились с 124 тыс. р до 107 тыс р но данная сумма является достаточной для погашения первоначальных платежей. Наличие больших остатков денежных средств на протяжении длительного периода

времени может быть результатом неправильного использования оборотного капитала. Собственные средства ООО «Эко.Дом-Сервис» увеличиваются в абсолютном отношении. Это происходит за счет резервного капитала и нераспределенной прибыли. Ряд показателей, характеризующих эффективность хозяйственной деятельности предприятия: коэффициент автономии, общий показатель платежеспособности, финансирования и т.п. показывают нехватку собственного капитала. Коэффициент абсолютной ликвидности ниже нормативного значения.

Коэффициенты текущей и быстрой ликвидности находятся в нормативном значении, т.е. предприятие ликвидное, платежеспособное, хотя говорить об автономии было рано. ООО «Эко.Дом-Сервис» в 2010 г на каждый рубль вложенный в продажи предприятие получило прибыль в размере 8,54 р на каждый рубль собственных средств предприятие получило прибыль в размере 10,14 р на каждый рубль вложенный в производство предприятие получило прибыль в размере 9,33 р.;

ООО «Эко.Дом-Сервис» в 2011 г на каждый рубль вложенный в продажи предприятие получило прибыль в размере 14,45 р на каждый рубль собственных средств предприятие получило прибыль в размере 22,48 р на каждый рубль вложенный в производство предприятие получило прибыль в размере 24,15 р.; ООО «Эко.Дом-Сервис» в 2012 г на каждый рубль вложенный в продажи предприятие получило прибыль в размере 16,83 р на каждый рубль собственных средств предприятие получило прибыль в размере 9,62 р на каждый рубль вложенн

ый в производство предприятие получило прибыль в размере 20,24 р. Анализ финансового цикла показал, что произошел рост периода оборота дебиторской (с 207 до 435) и кредиторской задолженностей с 193 до 330 , что является негативной тенденцией, так как этот рост происходил на фоне сокращения объемов услуг (продаж). Причем количество дней оборота дебиторской задолженности примерно равно количеству дней оборота кредиторской задолженности.

Таким образом, та сумма денежных средств, которой предприятие кредитовало покупателей, равна сумме средств, которой поставщики и подрядчики кредитуют предприятие. Такая схема позволяет предприятию не терять ликвидность. Для улучшения финансового состояния предприятия было предложено мероприятие, направленное на улучшение финансового состояния ООО «Эко.Дом-Сервис» за счет организации цеха по производству деревянных окон и настилу полов. Произведенные расчеты прогнозных коэффициентов ликвидности ООО «

Эко.Дом-Сервис» при условии организации цеха по производству деревянных окон показали что все коэффициенты ликвидности ООО «Эко.Дом-Сервис» за 2013 – 2017 гг. возрастут, что свидетельствует о повышении эффективности финансовой деятельности предприятия при условии реализации предлагаемого проекта. Список использованной литературы 1 Иванова, И. Е. Финансовая среда предпринимательства и предпринимательские риски / И. Е. Иванова: Учеб. пособие/ Комсомольск н/А: ГОУВПО «КнАГ

ТУ», 2007. – 134 с. 2 Горегляд, В. П. Инновационный путь развития для новой России / В. П. Горегляд - М. : Наука, 2005 343 с. 3 Лукинский, В. С. Модели и методы теория логистики: Учебное пособие / В. С. Лукинский. М. : Питер Принт, 2006. – 176 с. 4 Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть первая от 30.11.1994 г. № 51-ФЗ // Собрание законодательства Российской Федерации. - 1994 № 32. - Ст. 3301. 5 Тарануха, Ю. В. Микроэкономика : учебник / Ю. В. Тарануха,

Д. Н. Земляков, А.В. Сидорович М. : Дело и Сервис, 2006 302 с. 6 Елисеева, И. И. Общая теория статистики / И. И. Елисеева: Учебник / И.И. Елисеев, М. М. Юзбашев. – М. : Финансы и статистика, 2009. – 217 с. 7 Гаджинский, М. А. Логистика / М. А. Гаджинский : Учебник для высших и средних специальных учебных заведений. – 3-

е изд перераб. и доп. / М. : ИВЦ «Маркетинг», 2005. – 408 с. 8 Трудовой кодекс Российской Федерации от 30.12.2001 г. № 197-ФЗ // Российская газета. – 2001 31 декабря. 9 Абрютина, М. С. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия / М. С. Абрютина : учебно-практическое пособие 2-е изд испр М. : Изд-во «Дело и сервис», 2006

256 с. 10 Баканов, М. И. Теория анализа хозяйственной деятельности / М. И. Баканов, А. Д. Шеремет, 2007 87 с. 11 Гинзбург, А. И. Экономический анализ. Предмет и методы. Моделирование ситуаций. Оценка управленческих решений / А. И. Гинзбург СПб. : Питер, 2006. – 480 с. 12 Артёменко, В. Г. Финансовый анализ / В. Г. Артеменко : учебное пособие М. : Издательство «ДИС», НГАЭиУ, 2007 136 с. 13 Ефимова, О.

В. Анализ показателей ликвидности. / О. В. Ефимова Бухгалтерский учет. 2005 114 с. 14 Положения по бухгалтерскому учету «Расходы организации» ПБУ 10/99 (с изменениями на 27 ноября 2006 года) 15 Данченок, Л. А. Маркетинг ценообразования: политика, методы, практика / Л. А. Данченок, А. Г. Иванова. – М.: Эксмо, 2009. – 176 с. 16 Колпакова, Г. М. Финансы. Денежное обращение. Кредит. / Г. М.

Колпакова - М. : Финансы и статистика, 2006 368 с. 17 Кизиль, Е. В. Финансы : учеб. пособие / Е. В. Кизиль. Комсомольск-на-Амуре : ГОУВПО «Комсомольский-на-Амуре гос. техн. ун-т», 2005 123 с. 18 Положение по бухгалтерскому учету «Доходы организации» ПБУ 9/99 (утверждено приказом Минфина России от 06.05.1999 г. № 32н, с изменениями от 30.12.1

999 г. № 107н, от 30.03.2001 г. № 27н, 18.09.2006 г. № 116н, от 27.11.2006 г. № 156н) 19 Кабушкин, Н. И. Основы менеджмента. / Н. И. Кабушкин – Минск : БГЭУ, 2006. – 215 с. 20 Шеремет, А. Д. Методика финансового анализа. / А. Д. Шеремет - М. : ИНФРА - М , 2008 208 с. 21 Положение по бухгалтерскому учету «Учет расчетов по налогу на прибыль организаций

» ПБУ 18/02 (в ред. Приказа Минфина РФ от 11.02.2008. № 23н) 22 Котлер, Ф. М. Маркетинг менеджмент / Ф. М. Котлер, пер, с англ, под ред. Л.А.Волковой. Ю.Н. Каптуревского Спб. : Питер, 2007 752 с. 23 Положение по бухгалтерскому учету «Учет договоров строительного подряда» ПБУ 2/2008, утвержденное Приказом от 24.11.2008. №

116н. 24 Кравченко, Л. И. Анализ хозяйственной деятельности в торговле / Л. И. Кравченко: Учебник / М.: Новое знание, 2005. – 512 с. 25 Воронин, В. П. Деньги, кредит, банки: Учеб. по¬собие. / В. П. Воронин, С. П. Федосова М.: Юрайт-Издат, 2007. – 107 с. 26 Коренев А по материалам сайта www.uman.ru 27 Яковенко, Е.

Г. Введение в специальность экономиста : учеб. пособие / Е. Г. Яковенко, Н. Е. Христолюбова. – М. : Юнити, 2005. – 299 с. 28 Ламбен, Ж. Ж. Стратегический маркетинг / Ж. Ж. Ламбен. – М.: Финпресс, 2008. – 214 с. 29 Аникина, Б. А. Логистика / Б. А. Аникина М. : ИНФРА - М, 2007. – 368 с. 30 Лимитовский, М. А. Методы оценки коммерческих идей, предложений, проектов. /

М. А. Лимитовский. – М.: Дело, 2008. – 99 с. 31 Балабанов, И. Т. Финансовый анализ и планирование хозяйствующего субъекта / И.Т. Балабанов. – 2 - е изд. доп М. : Финансы и статистика, 2005 208 с. 32 Чуксеева, Н. В. Показатели финансового анализа и их использование при оценке предприятий / Н. В. Чуксеева // Жилищно-коммунальное хозяйство – 2007 № 1. – с. 30 - 32. 3

3 Бовыкин, В. И. Новый менеджмент : управление предприятием на уровне высших стандартов; теория и практика эффективного управления. / В. И. Бовыкин - М. : Экономика, 2006 368 с. 34 Хелферт, Э. М. Техника финансового анализа / Э. М. Хелферт, пер. с англ. под ред. Белых Л. П. М. : Аудит, ЮНИТИ, 2006 70 с. 35 Виханский, О. С. Менеджмент / О. С. Виханский: учебник, 3-е изд М. : Гардарика,

2007 528 с. 36 Гончаров, В. В. Логистическая система / В. В. Гончаров Консультант директора. – 2009. – № 19. С. 33. 37 Камаев, В. Д. Экономическая теория / В. Д. Камаев. – М. : Гуманит, ИЦ Владос, 2005 640 с. 38 Парамонова, Г. П. Бухгалтерский учет. Часть 2 : учеб. пособие / Г. П.

Парамонова. – Комсомольск-на-Амуре : ГОУВПО «Комсомольский-на-Амуре гос. техн. ун-т», 2005 143 с. 39 Дибб, С. Практическое руководство по сегментированию рынка / С. Дибб, Л. Симкин. – СПб.: Питер, 2008. – 213 с. 40 Ковалев, В. В. Финансовый анализ. Методы и процедуры. / В. В. Ковалев - М.: Финансы и статистика, 2008. – 316 с. 41 Крейнина, М. Н. Цели и задачи финансового менеджмента. / М. Н. Крейнина, // Менеджмент в России и за рубежом 2007

№ 5 - 24 - 25 с. 42 Лебедева, С. Н Экономика торговой организации: Учеб. пособие. / С. Н. Лебедева. М.: Новое издание, 2004. – 239 с. 43 Литвак, Б. Г. Управленческие решения. / Б. Г. Литвак – М. : Ассоциация авторов и издателей «ТАНДЕМ», Изд-во ЭКМОС, 2006 248 с. 44 Любушин, Н. П. Анализ финансово-экономической дея¬тельности предприятия / Н. П. Любушин : учеб. пособие для ВУЗов / Н. П. Любушин

М. : ЮНИТИ - ДАНА, 2008 471 с. 45 Симоненко, Н. В. Долгосрочная финансовая политика фирмы: Учеб. пособие / Н. В. Симоненко, П.С. Протченко. Комсомольск н/А: ГОУВПО «КнАГТУ», 2006. – 155 с. 46 Маркетинг : выбор лучшего решения / Е. П. Голубкова, Е. Н. Голубкова. В. Д. Секерин : общ. ред. Е. П. Голубкова М. : Экономика, 2005 222 с. 47 Савицкая, Г.

В. Теория анализа хозяйственной деятельности : учеб. пособие / Г.В. Савицкая. – М. : Инфра - М, 2005 281 с. 48 Маренков, Н. Л. Экономический анализ / Л. Н. Маренков, Т. Н. Веселова Ростов н/Д: Феникс, 2006 416 с. 49 Шапиро, В. Д. Управление проектами. / В. Д. Шапиро – Спб.: Два Три, 2008. – 117 с. 50 Мысляева, И. Н. Государственные и муниципальные финансы / И. Н. Мысляева. – М

. : Инфра-М, 2006 268 с. 51 Никитин, К. Е. Финансы организаций (предприятий): учебное пособие / К.Е. Никитин. Комсомольск н/А: ГОУВПО «КнАГТУ», 2004. – 120 с. 52 Щербина, А. В. Финансы организаций : учеб. Пособие / А. В. Щербина. – Ростов н/Д : Феникс, 2005 379 с. 53 Сивкова, А. И. Практикум по анализу финансово–хозяйственной деятельности для студентов экономических и торгово–эк

ономических колледжей и вузов. / А. И. Сивкова – Ростов-на-Дону : Феникс, 2008. – 176 с. 54 Никитин, К. Е. Финансовый менеджмент Учеб. пособие / К. Е. Никитин, Е.В. Кизиль. Комсомольск н/А: ГОУВПО «КнАГТУ», 2006. – 160 с. 55 Молл, Е. Г. Менеджмент. Организационное поведение / Е. Г. Молл : учеб. пособие М. : Финансы и статистика,

2008 160 с. 56 Парамонова, Г. П. Бухгалтерский учет. Часть 1: учеб. пособие / Г. П. Парамонова. – Комсомольск-на-Амуре : ГОУВПО «Комсомольский-на-Амуре гос. техн. ун-т», 2005 128 с. 57 Симоненко, Н. Н. Экономика организации (предприятия) : учеб. пособие / Н. Н. Симоненко, О. Р. Кузнецова. – Комсомольск-на-Амуре : ГОУВПО «Комсомольский-на-Амуре гос. техн. ун-т», 2006. – 17

0 с. 58 Тремызин, И. К. Автоматизированные информационные системы в экономике: учебник / И. К. Тремызин М.: Финансы и статистика, 2005. – 416 с. 59 Пивоваров, К. В. Финансово - экономический анализ хозяйственной деятельности коммерческих организаций / К. В. Пивоваров М. : ИТК Дашков и К, 2006 120 с. 60 Гусаров, В. М. Экономическая статистика / В. М. Гусаров: Учеб. Пособие. –

М. : Экономическое образование, 2008. – 74 с. 61 Попова, Р. Г. Финансы предприятий / Р. Г. Попова, И. Н. Самонова, И. И. Добросердова. – СПб. : Питер, 2005 224 с. 62 Раицкий, К. А. Экономика предприятия : учебник для вузов. / К. А. Раицкий. - 2-е изд М. : Информационно – внедренческий центр «Маркетинг», 2

007 696 с. 63 Виханский, О. С. Стратегическое управление / О. С. Виханский М. : Гардарики, 2005 296 с. 64 Абова, Т. Е. Комментарий к Гражданскому кодексу Российской Федерации / Т. Е. Абова, А. В. Банковский, М. П. Бардина и др.; Под ред. Т. Е. Абовой, М. М. Богуславского, А. Г. Светла нова. – М.: Юрайтиздат, 2004. – 309 с. 65 Бюджетный кодекс Российской Федерации. – М.: Эксмопресс, 2005. – 30

7 с. 66 Бобкова, О. Комментарий к Бюджетному кодексу Российской Федерации / О. Бобкова, М. Борисов, А. Гатин. – М.: Экзамен XXI, 2006. – 407 с. 67 Токмаков, В. В. Комментарий к Налоговому кодексу Российской Федерации. / В. В. Токмаков – М.: Книжный мир, 2005 289 с. 68 Балабанов, И. Т. Игровой практикум по финансам / И. Т. Балабанов, Н. А. Каморджанова, В. Н. Степанов, Е. В. Эйбшиц. – М.: Финансы и статистика, 20

07. – 158 с. 69 Бабич, А. М. Государственные и муниципальные финансы: Учебник / А. М. Бабич, Л. Н. Павлова. – М.: ЮНИТИ, 2008. – 107 с. 70 Дробозина, Л. А. Финансы. Денежное обращение. Кредит: Учебник / Л. А. Дробозина, Л. П. Окунева, Л. Д. Андросова и др Под ред. Л. А. Дробозиной. – М. : Финансы, ЮНИТИ, 2007. – 68 с.

71 Лаврушин, О. И. Деньги, кредит, банки: Учебник / О. И. Лаврушин, М. М. Ямпольскнй, Ю. П. Савинский и др.: Под ред. О. И. Лаврушина. – М. : Финансы и статистика, 2009. – 202 с. 72 Рыжиков, Ю. А. Теория очередей и управления запасами / Ю. А. Рыжиков: Учебник / СПб.: Питер, 2007. – 384 с. 73 Мескон, М.

С. Основы менеджмента / М. С. Мескон, пер с англ. – М. : Дело, 2005. -702 с. 74 Шелопаев, Ф. М. Финансы, денежное обращение и кредит : краткий курс лекций / Ф. М. Шелопаев. – М. : Юрайт-Издат, 2006 278 с. 75 Лукашевич, В. В. Основы менеджмента в торговле / В. В. Лукашевич : учеб. для сред, спец. учеб. зав 2-е изд. перераб. и доп М. : ООО «Издательство Экономика», 2007 238 с. 76 Симоненко,

Н. Н. Экономический анализ и контроллинг : учеб. пособие / Н. Н.Симоненко. – Комсомольск-на-Амуре : ГОУВПО «Комсомольский-на-Амуре гос. техн. ун-т», 2006 140 с. 77 Симоненко, Н.В. Экономика организаций (предприятий): Учеб. Пособие / Н. В. Симоненко, О.Р. Кузнецова. Комсомольск н/А: ГОУВПО «КнАГТУ», 2006. – 155 с. 78 Янковский, К.

П. Управленческий учет / К. П. Янковский, И. Ф. Мухарь. – СПб: Питер, 2006. – 206 с. 79 Чалиев, А. А Овчаров А.О. Статистика. / А. А. Чалиев, Учебно-методическое пособие. Часть 1. – Нижний Новгород : Издательство Нижегородского госуниверситета, 2008.– 87 с. 80 Белоусова, С. Н. Маркетинг / С. Н. Белоусова. Ростов-на-Дону, 2006 224 с. 81 Шагас, Н. Л. Макроэкономика : учеб. пособие /

Л. Н. Шагас, Е. А. Туманова - М. : Тезис 2005. – 305 с. 82 Прудников, А. Г. Анализ финансового состояния предприятия / А. Г. Прудников: Лекция / КГАУ, Краснодар. 2007 36 с. 83 Денежное обращение и банки: Учеб. пособие / Под ред. Г. Н. Бе-логлазовой, Г.В. Толоконцевой М. : Финансы и статистика, 2009. – 125 с. 84 Деньги, кредит, банки:

Учебник / Под ред. О. И. Лаврушина М. : Финансы и статистика, 2008. – 94 с. 85 Деньги. Кредит. Банки : Учебник / Под ред. Е. Ф. Жукова. -М. : ЮНИТИ-ДАНА, 2006. – 65 с. 86 Колпакова, Г. М. Финансы. Денежное обращение. Кредит: Учеб. пособие. / Г. М. Колпакова - М.: Финансы и статистика, 2

007. – 140 с. 87 Международные валютно - кредитные и финансовые отношения: Учебник / Под ред. Л. Н. Красавиной 3-е изд перераб. и доп М. : Финансы и статистика, 2007. – 113 с. 88 Организация деятельности Центрального банка: Учеб. посо¬бие / Под ред. Г. Н. Белоглазовой, Н. А. Савинской СПб. : Изд-во СПбГУЭФ, 2008. – 59 с. 89 Поляков, В. П. Структура и функции цент¬ральных банков: зарубежный опыт. /

В. П. Поляков, Л. А. Московкина М.: Инфра-М, 2006. – 207 с. 90 Семенюта, О. Г. Деньги, кредит, банки в РФ: Учеб. пособие. / О. Г. Семенюта М: Контур, 2008. – 117 с. 91 Усов, В. В. Деньги. Денежное обращение. Инфляция: Учеб. по¬собие М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2009. – 204 с. 92 Финансово - кредитный энциклопедический словарь / Под общ. ред. А. Г. Грязновой

М. : Финансы и статистика, 2008. – 123 с. 93 Финансы и кредит: Учеб. пособие. / Под ред. A. M. Ковалевой. -М.: Финансы и статистика, 2007. – 109 с. 94 Савицкая, Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия : учеб. пособие / Г. В. Савицкая. – Мн. : Новое издание, 2008 704 с. 95 Голикова, Ю. С. Банк России: организация дея¬тельности:

В 2-х т. / Ю. С. Голикова, М. А. Хохленкова М 2009. – 78 с. 96 Шумаев, В. А. Логистика товародвижения / В. А. Шумаева М. : «Новый век», 2008 194 с. 97 Литовченко, В. П. Финансы: Учебник / В. П. Литовченко, А. М. Годин, И. В. Ишина, И. В. Подпорина и др. ; Под ред. В. П. Литовченко. – М. : Дашков и Ко,

2006. – 127 с. 98 Романовский, М. В. Финансы и кредит : Учебник / М. В. Романовский, Н. Н. Назаров, М. И. Попова и др.; Под ред. М. В. Романовского, Г. Н. Белоглазовой. – М. : Юрайтиздат, 2006. – 203 с. 99 Благодатин, А. А. Финансовый словарь / А. А. Благодатин, Л. Ш. Лозовский, Б. А. Райзберг. – М.: ИН

ФРАМ, 2005. – 177 с. 100 Альбеков, А. У. Логистика коммерции. / А. У. Альбеков, В. П. Федь- ко, О. А. Митько Учебное пособие Ростов-на-Дону : Феникс, 2008 512 с. ПРИЛОЖЕНИЕ А (обязательное) Аналитический баланс ООО «Эко.Дом-Сервис» Таблица А.1 - Аналитический баланс ООО «Эко.Дом-Сервис» наименование статей Абсолютные величины (тыс.р) Относительные величины ( %) изменения

ООО "Эко.Дом-Сервис" ООО "Эко.Дом-Сервис" абсолютные величины (тыс.р) в структуре (%) 2010 г. 2011 г. 2012 г. 2010 г. 2011 г. 2012 г. 2010-2011гг. 2011-2012 гг 2010-2011гг. 2011-2012 гг I оборотные активы денежные ср-ва 124 115 107 5,22 4,46 2,03 -9 -8 -0,76 -2,42 дебиторская задолженность

2 052 2169 4718 86,36 84,07 89,73 117 2549 -2,29 5,66 запасы 91 173 303 3,83 6,71 5,76 82 130 2,88 -0,94 НДС по приобр.ценностям 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0 0 0,00 0,00 прочие текущие активы 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0 0 0,00 0,00 итог по разделу I 2 267 2 457 5 128 95,41 95,23 97,53 190 2671 -0,18 2,

30 основные средства 109 123 130 4,59 4,77 2,47 14 7 0,18 -2,30 незавершенное строительство 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0 0 0,00 0,00 итог по разделу II 109 123 130 4,59 4,77 2,47 14 7 0,18 -2,30 баланс 2 376 2 580 5 258 100 100 100 204 2678 0,00 0,00 III текущие обязательства краткосрочные кредиты и займы кредиторская задолженность

1 915 1 975 3 589 80,60 76,55 68,26 60 1614 -4,05 -8,29 - поставщикам и подрядчикам 368 388 759 15,49 15,04 14,44 20 371 -0,45 -0,60 - задолженность перед персоналом 0 16 0 0,00 0,62 0,00 16 -16 0,62 -0,62 - задолженность перед гос. внеб.фондами 6 24 20 0,25 0,93 0,38 18 -4 0,68 -0,55 - задолженность перед бюджетом 1

67 56 100 7,03 2,17 1,90 -111 44 -4,86 -0,27 - прочие кредиторы 1 374 1491 2710 57,83 57,79 51,54 117 1219 -0,04 -6,25 резервы предстоящих периодов 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0 0 0,00 0,00 прочие краткосрочные обязательства 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0 0 0,00 0,00 итого по разделу III 1 915 1 975 3 589 80,60 76,55 68,26 60 1614 -4,05 -8,29 IV капитал и резервы

0 0 0,00 0,00 уставный капитал 10 10 10 0,42 0,39 0,19 0 0 -0,03 -0,20 добавочный капитал 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0 0 0,00 0,00 нераспределенная прибыль 342 472 1529 14,39 18,29 29,08 130 1057 3,90 10,78 резервный капитал 109 123 130 4,59 4,77 2,47 14 7 0,18 -2,30 итог по разделу

IV 461 605 1669 19,40 23,45 31,74 144 1064 4,05 8,29 займы и кредиты 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0 0 0,00 0,00 итог по разделу V 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0 0 0,00 0,00 баланс 2 376 2 580 5 258 100 100 100 204 2678 0,00 0,00 ПРИЛОЖЕНИЕ Б (обязательное) Аналитический отчет о прибылях и убытках Таблица Б.1 - Аналитический отчет о прибылях и убытках Наименование показателя

2010 г. 2011 г. 2012 г. Отклонение 2010 -2012г. &#921;. Доходы и расходы по обычным видам деятельности Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательств 10 3572 3820 3910 338 В том числе от продажи: 11 Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг 20 1495 1659 1979 484 В том числе проданных: 21 Валовая прибыль 29

2077 2161 1931 -146 Коммерческие расходы 30 Управленческие расходы 40 1772 1418 1273 -499 Прибыль (убыток) от продаж 50 305 743 658 353 &#921;&#921;. Операционные доходы и расходы Проценты к уплате 70 Прочие операционные доходы 90 0 0 0 0 Прочие операционные расходы 100 3 16 24 21 &#921;&#921;&#921;. Внереализационные доходы и расходы Внереализационные до

ходы 120 Внереализационные расходы 130 Прибыль (убыток) до налогообложения 140 302 727 634 332 Отложенные налоговые обязательства 142 Налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи 150 61 147 128 67 &#921;V. Чрезвычайные доходы и расходы Чистая прибыль (нераспределённая прибыль (убыток) отчётного года) 190 241 58

0 506 265 СПРАВОЧНО Постоянные налоговые обязательства (активы) 200