Реферат по предмету "Финансы"


Подробный финансовый анализ

--PAGE_BREAK--


Вертикальный анализ показывает структуру средств предприятия и их источники. Он применяется к исходному балансу, к трансформированному, либо к модифицированному (укрепленному по статьям). При проведении вертикального анализа расчет ведется в условных единицах, т.е. Итог баланса на начало (на конец)  года принимается за 100 ед. и все статьи Актива (Пассива) пересчитывается с учетом доли процентов в общей сумме. Вертикальный анализ позволяет не учитывать инфляцию, а анализировать лишь структуру баланса.

Горизонтальный анализ заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные показатели дополняются относительными темпами роста (снижения). Ценность результатов горизонтального анализа существенно снижается в уровнях инфляции, но эти данные можно использовать при межхозяйственных сравнениях.



Наименование показателя

Код

2008

2009

на нач.пер.

на кон.пер.

на нач.пер.

на кон.пер.

I. ДОХОДЫ И РАСХОДЫ ПО ОБЫЧНЫМ ВИДАМ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ

 

 

 

 

 

Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и  аналогичных обязательных платежей)

Ф010

х

64 253 835

х

45 113 212

Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг

Ф020

х

(59 853 609)

х

(40 693 820)

Валовая прибыль

Ф029

х

4 400 226

х

4 419 392

Коммерческие расходы

Ф030

х

 

х

 

Управленческие расходы

Ф040

х

 

х

 

Прибыль (убыток) от продаж

Ф050

х

4 400 226

х

4 419 392

II. ОПЕРАЦИОННЫЕ ДОХОДЫ И РАСХОДЫ

 

х

 

х

 

Проценты к получению

Ф060

х

 

х

 

Проценты к уплате

Ф070

х

 

х

(93 094)

Доходы от участия в других организациях

Ф080

х

 

х

 

Прочие операционные доходы

Ф090

х

103 074

х

3 104 227

Прочие операционные расходы

Ф100

х

(432 967)

х

(2 748 254)

III. ВНЕРЕАЛИЗАЦИОННЫЕ ДОХОДЫ И РАСХОДЫ

 

 

 

 

 

Прочие внереализационные доходы

Ф120

х

 

х

 

Прочие внереализационные расходы

Ф130

х

 

х

 

Прибыль (убыток) до налогообложения



Ф140

х

4 070 333

х

4 682 271

Отложенные налоговые активы

Ф141

 

 

 

 

Отложенные налоговые обязательства

Ф142

 

 

 

 

Текущий налог на прибыль

Ф150

х

 

х

 

Прочие

Ф160

х

 

х

 

Пени и штрафы за невыполнение налоговых обязательств

Ф180

х

(1 036 103)

х

(999 018)

Чистая прибыль (нераспределенная прибыль (убыток) отчетного периода)

Ф190

х

3 034 230

х

3 683 253

СПРАВОЧНО

 

 

 

 

 

Постоянные налоговые обязательства (активы)

Ф200

 

 

 

 

Базовая прибыль (убыток) на акцию

Ф201

х

 

х

 

Раздвоенная прибыль (убыток) на акцию

Ф202

х

 

х

 


3.2. Оценка ликвидности и платежеспособности предприятия

         — Понятие ликвидности активов, ликвидности баланса и платежеспособности предприятия.

          — Оценка ликвидности баланса

        — Оценка платежеспособности предприятия на основе показателей ликвидности
 Важным показателем, характеризующим платежеспособность и ликвидность предприятия, является собственный оборотный капитал, который определяется как разность между оборотными активами и краткосрочными обязательствами. Предприятие имеет собственный оборотный капитал до тех пор, пока оборотные активы превышают краткосрочные обязательства. Этот показатель также называют чистыми текущими активами.

Задача анализа ликвидности баланса в ходе анализа финансового состояния предприятия возникает в связи с необходимостью давать оценку кредитоспособности предприятия, т. е. его способности своевременно и полностью рассчитываться по всем своим обязательствам, так как ликвидность — это способность предприятия оплатить свои краткосрочные обязательства, реализуя свои текущие активы.

Платежеспособность — это способность предприятия своевременно рассчитываться по своим долговым внешним и внутренним обязательствам за счет достаточного наличия ликвидных активов. Ликвидность выступает как необходимое и обязательное условие платежеспособности, контроль за соблюдением которой является важнейшей функцией финансового менеджмента.
Оценка ликвидности баланса.

 

Статья актива

2008

на нач.пер.

на кон.пер.

А1

Наиболее ликвидные активы

19 464

1 589 310

А2

Быстро реализуемые активы

2 744 465

10 090 199

А3

Медленно реализуемые активы

2 059 535

3 349 274

А4

Трудно реализуемые активы

587 071

7 087 260

 

Итого сумма активов

5 410 535

22 116 043



 

Статья пассива

2008

Платежный излишек (+) или недостаток (-)

на нач.пер.

на кон.пер.

на нач.пер.

на кон.пер.

П1

Наиболее срочные обязательства



165

-19 464

-1 589 145

П2

Краткосрочные пассивы





-2 744 465

-10 090 199

П3

Долгосрочные пассивы



1 000

-2 059 535

-3 348 274

П4

Постоянные пассивы



685

-587 071

-7 086 575

 

Итого сумма пассивов



1 850

 

 

 

Статья актива

2009

 
на нач.пер.

на кон.пер.

 
А1

Наиболее ликвидные активы

1 589 310

2 561 723

 
А2

Быстро реализуемые активы

10 090 199

6 950 623

 
А3

Медленно реализуемые активы

3 349 274

13 267 304

 
А4

Трудно реализуемые активы

7 087 260

11 465 627

 
 

Итого сумма активов

22 116 043

34 245 277

      продолжение
--PAGE_BREAK--


 

Статья пассива

2009

Платежный излишек (+) или недостаток (-)

на нач.пер.

на кон.пер.

на нач.пер.

на кон.пер.

П1

Наиболее срочные обязательства

165

885

-1 589 145

-2 560 838

П2

Краткосрочные пассивы





-10 090 199

-6 950 623

П3

Долгосрочные пассивы

1 000

1 000

-3 348 274

-13 266 304

П4

Постоянные пассивы

685

785

-7 086 575

-11 464 842

 

Итого сумма пассивов

1 850

2 670

 

 



Оценка платежеспособности предприятия на основе показателей ликвидности.



 

Показатель

2008

2009

на нач.пер.

на кон.пер.

на нач.пер.

на кон.пер.

 

Наиболее ликвидные активы

19 464

1 589 310

1 589 310

2 561 723

 

Быстро реализуемые активы

2 744 465

10 090 199

10 090 199

6 950 623

 

Медленно реализуемые активы

2 059 535

3 349 274

3 349 274

13 267 304

 

Трудно реализуемые активы

587 071

7 087 260

7 087 260

11 465 627

 

Наиболее срочные обязательства

 

165

165

885

 

Краткосрочные пассивы

 

 

 

 

 

Долгосрочные пассивы

 

1 000

1 000

1 000

 

Постоянные пассивы

 

685

685

785

 

Текущие активы

4 823 464

15 028 783

15 028 783

22 779 650

 

Текущие пассивы

 

165

165

885

 

Собственные оборотные средства

4 823 464

15 028 618

15 028 618

22 778 765

К1

Общий показатель ликвидности

 

16 428,369

16 428,369

8 453,355

 

Норма общего показателя ликвидности

1,0

1,0

1,0

1,0

К2

Коэффициент абсолютной ликвидности

 

9 632,182

9 632,182

2 894,602

 

Норма коэффициента абсолютной ликвидности

0,1

0,1

0,1

0,1

К3

Коэффициент критической ликвидности

 

70 784,903

70 784,903

10 748,414

 

Норма коэффициента критической ликвидности

1,0

1,0

1,0

1,0

К4

Коэффициент текущей ликвидности

 

91 083,533

91 083,533

25 739,718

 

Норма коэффициента текущей ликвидности

2,0

2,0

2,0

2,0

К5

Коэффициент маневренности функционирующего капитала

0,427

0,223

0,223

0,582

 

Норма -

уменьшение показателя в динамике

 

 

 

К6

Доля оборотных средств в активах

0,891

0,680

0,680

0,665

 

Норма доли оборотных средств в активах

0,5

0,5

0,5

0,5

К7

Коэффициент обеспеченности собственными средствами

-0,122

-0,472

-0,472

-0,503

 

Норма коэффициента обеспеченности собственными средствами

0,1

0,1

0,1

0,1

К8

Коэффициент восстановления платежеспособности

-

68 312,650

-

-3 466,095

 

Норма коэффициента восстановления платежеспособности*

-

1,0

-

1,0

К9

Коэффициент утраты платежеспособности

-

0,086

-

0,336

 

Норма коэффициента утраты платежеспособности*

-

1,0

-

1,0










3.3. Оценка финансовой устойчивости предприятия.

— Типы финансовой устойчивости предприятия (оценка финансовой устойчивости по абсолютным показателям)

            — Относительные показатели финансовой устойчивости предприятия

           

           

В зависимости от соотношения величин показателей материально-производственных запасов, собственных оборотных средств и иных источников формирования запасов можно с определенной степенью условности выделить следующие типы финансовой устойчивости:

— абсолютная финансовая устойчивость;

— нормальная финансовая устойчивость;

— неустойчивое финансовое состояние;

— кризисное финансовое состояние.

Анализ финансовой устойчивости проводится с целью выявления платежеспособности организации для обеспечения процесса непрерывного производства и продажи продукции, т.е. способности расплачиваться за свои долги. 

При анализе можно воспользоваться абсолютными и относительными показателями. К абсолютным показателям относятся показатели обеспеченности запасов или оборотных активов собственными, заемными и привлеченными источниками формирования. 



 

Наименование позиции

2008

2009

на нач.пер.

на кон.пер.

на нач.пер.

на кон.пер.

1

Собственный капитал

 

685

685

785

2

Долгосрочные пассивы

 

1 000

1 000

1 000

3

Краткосрочные пассивы

 

165

165

885

4

Внеоборотные активы

587 071

7 087 260

7 087 260

11 465 627

5

Оборотные активы

4 823 464

15 028 783

15 028 783

22 779 650

6

Запасы

2 059 535

3 349 274

3 349 274

13 267 304

7

Баланс

5 410 535

22 116 043

22 116 043

34 245 277

8

Коэффициент соотношения заемных и собственных средств

 

1,701

1,701

2,401



Нормальное ограничение

1,0

1,0

1,0

1,0

9

Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования

-0,122

-0,472

-0,472

-0,503



Нормальное ограничение

0,7

0,7

0,7

0,7

10

Коэффициент финансовой независимости

 

0,000

0,000

0,000

10а

Нормальное ограничение

0,5

0,5

0,5

0,5

11

Коэффициент финансирования

 

0,588

0,588

0,416

11а

Нормальное ограничение

1,0

1,0

1,0

1,0

12

Коэффициент финансовой устойчивости

 

0,000

0,000

0,000

12а

Нормальное ограничение

0,8

0,8

0,8

0,8

13

Коэффициент финансовой независимости в части формирования запасов

-0,285

-2,116

-2,116

-0,864

    продолжение
--PAGE_BREAK--
3.4. Анализ рентабельности предприятия.

       — Порядок формирования финансовых результатов

       — Анализ рентабельности предприятия

Чтобы определить финансовый результат деятельности фирмы, нужно закрыть отчетный период. В бухучете отчетным периодом признается месяц (п. 48 ПБУ 4/99). 
Общий финансовый результат (прибыль или убыток) за месяц складывается из результатов: 
– по обычным видам деятельности (формируется на счете 90 «Продажи»); 
– по прочим операциям (формируется на счете 91 «Прочие доходы и расходы»). 
Финансовый результат за текущий отчетный период суммируется с общим финансовым результатом за предыдущие отчетные периоды. 



 

Наименование позиции

2008

 

2009

 

на нач.пер.

на кон.пер.

на нач.пер.

на кон.пер.

1

Выручка от реализации

х

64 253 835

х

45 113 212

2

Себестоимость реализации

х

59 853 609

х

40 693 820

3

Валовая прибыль

х

4 400 226

х

4 419 392

4

Прибыль от продаж

х

4 400 226

х

4 419 392

5

Прибыль до налогообложения

х

4 070 333

х

4 682 271

6

Чистая прибыль (убыток)

х

3 034 230

х

3 683 253

7

Активы

5 410 535

22 116 043

22 116 043

34 245 277

8

Собственный капитал

 

685

685

785

9

Оборачиваемость активов

 

4,668

 

1,601

10

Обеспеченность активов собственным капиталом

 

40 184,785

 

38 341,034

11

Рентабельность продаж

 

4,72%

 

8,16%

12

Рентабельность активов

 

22,05%

 

13,07%

13

Рентабельность собственного капитала

 

885906,57%

 

501122,86%



 

            
             
3.5. Оценка и анализ деловой активности предприятия.

       — Анализ оборачиваемости активов

       — Анализ оборачиваемости товарно-материальных запасов

       — Анализ оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности

       — Определение финансового цикла предприятия
Анализ оборачиваемости активов



 

Наименование позиции

2008

 

2009

 

на нач.пер.

на кон.пер.

на нач.пер.

на кон.пер.

1

Период анализа

 

360

 

360

2

Выручка от реализации

х

64 253 835

х

45 113 212

3

Активы

5 410 535

22 116 043

22 116 043

34 245 277



Среднегодовые активы

 

13 763 289

 

28 180 660



Оборачиваемость активов, раз

 

4,668

 

1,601



Продолжительность оборота активов, дн.

 

77

 

225

5

Оборотные активы

4 823 464

15 028 783

15 028 783

22 779 650



Среднегодовые оборотные активы

 

9 926 124

 

18 904 217



Оборачиваемость оборотных активов, раз

 

6,473

 

2,386



Продолжительность оборота оборотных активов, дн.

 

56

 

151



 


Анализ оборачиваемости товарно-материальных запасов



 

Наименование позиции

2008

 

2009

 

на нач.пер.

на кон.пер.

на нач.пер.

на кон.пер.

1

Себестоимость реализации

х

59 853 609

х

40 693 820

2

Запасы

1 947 935

3 025 618

3 025 618

13 267 304



Среднегодовые запасы

 

2 486 777

 

8 146 461

2.1.

Запасы сырья и материалов

1 901 349

873 110

873 110

13 078 199

2.1.а

Среднегодовые запасы сырья и материалов

 

1 387 230

 

6 975 655

2.2.

Запасы готовой продукции

 

 

 

 

2.2.а

Среднегодовые запасы готовой продукции

 

 

 

 

2.3.

Запасы в незавершенном производстве

 

 

 

 

2.3.а

Среднегодовые запасы в незавершенном производстве

 

 

 

 



Оборачиваемость ТМЗ, раз

 

24,069

 

4,995



Срок хранения запасов, дн.

 

15

 

72

3.1.а

Оборачиваемость сырья и материалов, раз

 

43,146

 

5,834

3.1.б

Срок хранения сырья и материалов, дн.

 

8

 

62

3.2.а

Оборачиваемость готовой продукции, раз

 

 

 

 

3.2.б

Срок хранения готовой продукции, дн.

 

 

 

 

3.3.а

Оборачиваемость незавершенного производства, раз

 

 

 

 

3.3.б

Срок хранения незавершенного производства, дн.

 

 

 

 

4

Высвобождение (привлечение) средств в ТМЗ, тыс.руб.

 

-

 

6 455 729

4.1.

Высвобождение (привлечение) средств в запасы сырья и материалов, тыс.руб.

 

-

 

6 032 492

4.2.

Высвобождение (привлечение) средств в запасы готовой продукции, тыс.руб.

 

-

 

 

4.3.

Высвобождение (привлечение) средств в запасы незавершенного производства, тыс.руб.

 

-

 

 
    продолжение
--PAGE_BREAK--


Не сдавайте скачаную работу преподавателю!
Данный реферат Вы можете использовать для подготовки курсовых проектов.

Поделись с друзьями, за репост + 100 мильонов к студенческой карме :

Пишем реферат самостоятельно:
! Как писать рефераты
Практические рекомендации по написанию студенческих рефератов.
! План реферата Краткий список разделов, отражающий структура и порядок работы над будующим рефератом.
! Введение реферата Вводная часть работы, в которой отражается цель и обозначается список задач.
! Заключение реферата В заключении подводятся итоги, описывается была ли достигнута поставленная цель, каковы результаты.
! Оформление рефератов Методические рекомендации по грамотному оформлению работы по ГОСТ.

Читайте также:
Виды рефератов Какими бывают рефераты по своему назначению и структуре.

Сейчас смотрят :

Реферат Развитие памяти младших школьников в процессе изучения языковой теории
Реферат А також забезпечення роботи єдиної інформаційної бази даних Міністерства освіти І науки, молоді та спорту в межах, необхідних для досягнення вказаної вище мети
Реферат Облік і аналіз фінансових результатів
Реферат Аналіз ефективності і активності фінансових операцій ВАТ "Міжнародний комерційний банк"
Реферат Сущность и природа зависти
Реферат Общее землеведение
Реферат Poster Movements Essay Research Paper Poster MovementsConstructivismThis
Реферат Chang Gangs Essay Research Paper chain gangs
Реферат «Виды корней. Типы корневых систем. Зоны корня»
Реферат Разработка технологического проекта участка ремонта и монтажа шин
Реферат Влияние эстетического воспитания на формирование чувств и эмоций младших школьников
Реферат Тема любви в повести И.С.Тургенева Ася
Реферат Современные микропроцессоры
Реферат В стихах Блока автор никогда не исчезает за своими образами личность поэта всегда перед читателем
Реферат Ростов Великий