Ликвидность банка

СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ЛИКВИДНОСТИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА 1.1. Понятие ликвидности и платежеспособности 1.2. 1.3. Риски ликвидности и методы управления ликвидностью Нормативное регулирование показателей ликвидности коммерческого банка: мировой опыт и российская практика ГЛАВА 2. МЕТОДИКИ ОЦЕНКИ ЛИКВИДНОСТИ, ИХ ОПРЕДЕЛЕНИЕ И ОЦЕНКА 2.1. Нормативное регулирование показателей ликвидности: мировой опыт и российская практика 2.2. Анализ ликвидности банка на основе расчета показателей ликвидности ГЛАВА 3. ПРОБЛЕМЫ УПРАВЛЕНИЯ ЛИКВИДНОСТЬЮ БАНКА 3.1. 3.1.2. 3.1.3. 3.2. 3.2.1. 3.2.2. Проблема ликвидности банка Источники возникновения проблем ликвидности Методы управления риском ликвидности Решение проблемы управления ликвидностью в ЗАО «НГБ Автоматизированное управление ликвидностью ЗАО «НГБ Проблема загрузки данных 3.2.3. 3.2.4. 3.3. 3.4. 3.5. Генерация справочников, отчетов и настройка пользовательского интерфейса Администрирование комплекса и настройка рабочего места Результат внедрения автоматизированной системы управления ликвидностью банка Решение проблемы в сжатые сроки Рекомендации по повышению ликвидности и платежеспособности банка ЗАКЛЮЧЕНИЕ СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ ПРИЛОЖЕНИЯ ВВЕДЕНИЕ. Банковская деятельность в России в последнее десятилетие переживает период бурных изменений, которые вызваны с одной стороны радикальными преобразованиями экономической системы, а с другой – внедрением новых информационных технологий и глобализацией финансовых рынков. Одним из важнейших условий развития российского финансового рынка, укрепления рыночных основ экономики и ее интеграции в мировое финансовое сообщество является глубокое и всестороннее реформирование отечественной банковской системы. Взаимосвязь финансового рынка и банковской системы в России более прочна, чем во многих странах, прежде всего из-за финансовой слабости других российских участников рынка. Поэтому перспективы развития отечественного финансового рынка непосредственно связаны с развитием российской банковской системы. Современное состояние банковского сектора можно охарактеризовать как относительно стабильное. Безусловно, актуальными остаются проблемы эффективности повышения капитализации банков, банковских механизмов, трансформации сбережений населения в инвестиции и др. В настоящее время одним из наиболее важных понятий, используемых при обсуждении тех или иных аспектов функционирования, как отдельных кредитных организаций, так и кредитно - финансовой системы в целом, является ликвидность. Являющаяся важнейшей характеристикой деятельности банка, свидетельствующая о его надежности и стабильности. На российском финансовом рынке ведущее место занимают коммерческие банки. В процессе деятельности коммерческого банка затрагиваются имущественные и иные экономические интересы широкого круга предприятий, организаций, граждан, которые являются его акционерами, вкладчиками, кредиторами. Государство в лице Центрального банка России, давшего лицензию (разрешение) на деятельность коммерческого банка и тем самым в определенной мере поручившись за законность, правомерность и надежность его работы, осуществляет надзор за его деятельностью, состоянием ликвидности, финансовым положением. В современных условиях существует достаточное количество публикаций, посвященных теории и практике повышения надежности коммерческих банков, проводятся дискуссии обучающие семинары с участием деловых кругов и представителей органов власти и управления, вносящие различные практические рекомендации по вопросам реформирования банковской системы России. Основополагающим принципом деятельности коммерческого банка является работа в пределах реально имеющихся ресурсов. Это означает, что коммерческий банк должен обеспечивать не только количественное соответствие между своими ресурсами и кредитными вложениями, но и добиваться минимизации рисковых операций, соответствия характера банковских активов специфике мобилизованных им ресурсов. Ликвидность, рассматриваемая в данной работе - важнейшая характеристика деятельности банка, свидетельствующая о надежности и стабильности. Каждый коммерческий банк должен самостоятельно обеспечивать поддержание своей ликвидности на заданном уровне. Анализируя ее состояние за конкретные периоды времени, так и прогнозирования результатов деятельности и проведения в последующем научно обоснованной экономической политики в области формирования уставного капитала, фондов специального назначения и резервов, привлеченных заемных средств, активных кредитных операций. Для осуществления операционной деятельности, связанной с привлечением денежных средств и их размещением в условиях рыночной неопределенности будущего спроса и поступлений за определенный период, банку нужны средства в их ликвидной форме, т. е. такие активы, которые могли бы быть легко и быстро превращены в наличные деньги с небольшим риском потерь или вообще без него. Таким образом, ликвидность коммерческого банка – это возможность использовать его активы в качестве наличных денежных средств или быстро превращать их в таковые. Коммерческий банк считается ликвидным, если суммы его наличных средств и других ликвидных активов, а также возможности быстро мобилизовать средства из других источников достаточным для своевременного погашения долговых и финансовых обязательств. Кроме того, ликвидный резерв необходим для удовлетворения практически любых непредвиденных финансовых нужд: заключения выгодных сделок по кредиту или инвестированию; на компенсирование сезонных и непредвиденных колебаний спроса на кредит, восполнение средств при неожиданном изъятии вкладов и т.д.
В разработку теоретических и организационно-методических положений по проблемам повышения ликвидности и платежеспособности коммерческих банков значительный вклад внесли российские и зарубежные ученые – специалисты банковского дела. Ведущее место принадлежит работам: Л.Г. Батраковой, И.В. Ларионовой, Ю.С. Масленчекова, Г.С. Пановой, К.К. Садвакасова, Л.Р. Смирновой, Е.Б. Ширинской, Д. Ф. Синки (мл), П. С. Роуза, Ч. Вельфеля, Э. Рида и др.
Цель выпускной квалификационной работы – рассмотреть как теорию управления ликвидностью, так и ее применение на практике. Достижение поставленной цели предполагает решение следующих задач: - раскрыть сущность различных методик оценки ликвидности коммерческого банка и провести сравнительный анализ зарубежных и отечественных методик; - проанализировать уровень ликвидности коммерческого банка; - предложить рекомендации по улучшению ликвидности банка. Предметом исследования являются методики оценки ликвидности коммерческого банка. Объект исследования филиал ЗАО «Ноябрьский городской банк». Теоретическую и методическую основу работы составили публикации отечественных и зарубежных экономистов, законодательные и нормативные документы, регулирующие деятельность коммерческих банков, материалы периодической печати по тематике выпускной квалификационной работы. Информационной базой исследования послужили данные бухгалтерского учета и отчетности коммерческого банка за 2002 -2004гг.
ГЛАВА 1: ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ЛИКВИДНОСТИ
КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА 1.1. Понятие ликвидности коммерческого банка
Наряду с банками предложение банковских услуг на рынке осуществляют различные финансово-кредитные институты, но основными действующими лицами на рынке банковских услуг выступают коммерческие банки, в особенности банки-лидеры, цели, функционирования которых определяются, прежде всего, с позиции их доходности и ликвидности. Понимание банковской ликвидности в современной экономической литературе и практике не является однозначным. Термин «ликвидность» (от латинского liguidus – жидкий, текучий) в буквальном смысле слова обозначает легкость реализации, продажи, превращения материальных ценностей и прочих активов в денежные средства. Ликвидность какого-либо хозяйственного агента можно представить, как его способность отвечать по всем своим обязательствам в обусловленный срок. Естественно, банкам, как и другим звеньям экономики, необходимы средства в ликвидной форме, т.е. такие активы, которые могут быть превращены в денежную наличность с небольшим риском потерь, либо вообще без риска. Сегодня одним из наиболее важных понятий, используемых при обсуждении тех или иных аспектов функционирования, как отдельных кредитных организаций, так и кредитно-финансовой системы в целом, является ликвидность. В отечественной экономической литературе понятие ликвидности в достаточной мере не определено. Ликвидность банка нередко определяют, как способность банка приобретать наличные средства в Центральном банке РФ или банках - корреспондентах по разумной цене. В целом ликвидность банка предполагает возможность продавать ликвидные активы, приобретать денежные средства в центральном банке и эмитировать акции, облигации, депозитные и сберегательные сертификаты, другие долговые инструменты. Актуальность проблемы разработки всестороннего и четкого определения критериев ликвидности, анализ которой дает максимум информации для оценки устойчивости банка, продиктована необходимостью более тщательного заключения о финансовом состоянии и перспективах развития банка как для его клиентов вкладчиков и других кредиторов, так и Центрального банка, осуществляющего надзор за деятельностью кредитных операций. Ликвидность– является гарантом стабильности банковской системы, а также залогом доверия со стороны населения. Ликвидность банка характеризуется такими чертами, как надежность и финансовая устойчивость. Под надежностью понимается гарантия того, что банк в своей деятельности наряду с собственными коммерческими интересами обеспечивает сохранность средств, доверенных ему вкладчиками, и выполняет другие принятые на себя обязательства, обычно это достигается посредством диверсифицированного подхода при размещении привлеченных ресурсов. При определении ликвидности необходимо отметить, что она практически не учитывает другую функцию банков, имеющую в современных экономических условиях важное значение – способность банка создавать платежные средства, осуществляя депозитно-кредитную эмиссию. Следовательно, ставить возможность удовлетворения банком своих обязательств в зависимость от поступления средств в погашение ссуд заемщиками – значит исключить из рассмотрения возможность банка выпускать кредитные деньги, влияя тем самым на степень полноты и своевременности выполнения обязательств. Ликвидность для коммерческого банка выступает, как способность банка обеспечивать своевременное выполнение в денежной форме своих обязательств по пассиву. Ликвидность банка определяется сбалансированностью активов и пассивов баланса банка, степенью соответствия сроков размещенных активов и привлеченных банком пассивов. Нормативный документ Банка России («Инструкция» от 16 января 2004г. № 110-И) определяет банковскую ликвидность следующим образом: «Под ликвидностью банка понимается способность банка обеспечивать своевременное выполнение своих обязательств». Известный ученый Дж. Синки(«Управление финансами в коммерческом банке» пер. с англ. М.:Catallaxy, 1994.-с.458) следующим образом рассматривает данное понятие: «Ликвидность необходима банкам главным образом для того, чтобы быть готовыми к изъятию депозитов и удовлетворять спрос на кредиты. Неожиданные изменения потоков создают для банков проблемы ликвидности». Данное определение, имеет с одной стороны, прикладной практический характер (функциональность в разрезе определений экономических понятий характерна для западной литературы в целом). С другой стороны она передает именно банковскую специфику. Американский экономист Э.Рид (Э.Рид и др. «Коммерческие банки» пер.с англ.//Э.Рид, Р.Картер, Э.Гилл, Р.Смит. М.: прогресс, 1993.-с.327), известный в области банковского дела, применительно к банку следующим образом подходит к данной проблеме: «Банк считается ликвидным, если суммы его наличных средств и других ликвидных активов, а также возможности быстро мобилизовать средства из иных источников достаточны для своевременного погашения долговых и финансовых обязательств. Кроме того, банк должен иметь достаточный ликвидный резерв для удовлетворения практически любых непредвиденных финансовых нужд». С учетом вышеизложенного можно сделать вывод о том, что ликвидность банка непосредственно связана с теми активами, которыми располагает банк. Дж. Синки (Дж. Синки мл. «Управление финансами в коммерческом банке».-с460) писал: «Способность банка…. обеспечивать ликвидность требует наличия высоко ликвидных и легко перемещаемых финансовых активов. Требование ликвидности означает, что финансовые активы должны быть доступны для владельцев в кратчайшее время (в течение дня или того менее) по номиналу. Требование перемещаемостиозначает, что права на владение финансовыми активами должны быть передаваемыми по номиналу другому экономическому субъекту, причем в форме, приемлемой для него».
В своей книге «Финансовый анализ в коммерческих банках» В.Е. Черкасов трактует понятие ликвидности следующим образом: 1. Ликвидность – способность банка выполнять в срок свои обязательства, причем не только по возрасту вложенных средств с выплатой соответствующего вознаграждения в виде процента, но и по выдаче кредитов.
2. Ликвидность – соотношение суммы активов и пассивов с одинаковыми сроками; 3. Степень ликвидности актива определяется с точки зрения возможности быстрого превращения его в денежные средства; В книгах О.И. Лаврушина говорится о ликвидности баланса. Баланс считается ликвидным, если его состояние позволяет за счет быстрой реализации средств по активу покрывать срочные обязательства по пассиву. Все приведенные трактовки ликвидности отличаются друг от друга, но все они сходятся на одном: нужно своевременно осуществлять платежи по свои обязательствам. Для этого нужно иметь активы, которые можно быстро превратить в денежные средства, и придерживаться соответствия активов и пассивов по суммам и срокам. Понятие «ликвидность коммерческого банка» означает возможность банка своевременно и полно обеспечивать выполнение своих долговых и финансовых обязательств перед всеми контрагентами, что определяется наличием достаточного собственного капитала банка, оптимальным размещением и величиной средств по статьям актива и пассива баланса с учетом соответствующих сроков. Она базируется на постоянном поддержании объективно необходимого соотношения между тремя ее составляющими – собственным капиталом банка, привлеченными и размещенными им средствами путем оперативного управления их структурными элементами. Ликвидность – это индикатор здоровья банка, и возникновение проблем с ликвидностью является первым симптомом его нарушения. Ликвидность прямым образом зависит от платежеспособности. Платежеспособность трактуется как способность банка в должные сроки и в полном объеме отвечать по своим обязательствам (перед вкладчиками - по выплате депозитов, акционерами – по выплате дивидендов, государством – по уплате налогов, персоналом – по выплате заработной платы). Проблема платежеспособности банка оставалась и остается актуальной. В настоящее время центральные банки стран с развитой экономикой регулируют платежеспособность коммерческих банков посредством установления ограничений их обязательств, предела задолженности одного заемщика, введения особого контроля за выдачей крупных кредитов, создания системы рефинансирования коммерческих банков и обязательного резервирования части привлеченных средств, проведения процентной политики и осуществления операций с ценными бумаги на открытом рынке. В современной экономической литературе существуют два подхода к характеристике ликвидности. Ликвидность можно понимать как «запас» или как «поток». «Запас» характеризует ликвидность банка на определенный момент времени, его способность ответить по своим обязательствам, в особенности по счетам до востребования. «Поток» - оценивается как определенный период времени либо на перспективу. Для оценки совокупной ликвидности коммерческого банка нужно в системе рассматривать стационарную ликвидность «запас», текущую ликвидность «поток» и перспективную ликвидность «прогноз». На ликвидность банка оказывают влияние макроэкономические и микроэкономические факторы. К макроэкономическим факторам, определяющим ликвидность коммерческого банка, относятся: совокупность законодательных, юридических и правовых норм банковской деятельности; структура и стабильность банковской системы; состояние денежного рынка и рынка ценных бумаг. К числу основных микроэкономических факторов можно отнести: ресурсную базу коммерческого банка, качество инвестиций, уровень менеджмента, а также функциональную структуру и мотивацию деятельности банка. Каждый коммерческий банк стремится создать минимальный резерв ликвидных средств и обеспечить максимальный кредитный потенциал, исходя из своей ликвидности, надежности, прибыльности. Ликвидность тесно связана с доходностью банка, но в большинстве случаев достижение высокой ликвидности противоречит обеспечению более высокой прибыльности. Рациональность в области управления ликвидности состоит в обеспечении оптимального сочетания ликвидности и прибыльности. Поддержание оптимальных соотношений ликвидности и платежеспособности банка в процессе управления активами и пассивами, является важнейшим способом преодоления рисков. Чем выше ликвидность банка, тем ниже прибыльность, и наоборот: чем ниже ликвидность, тем выше ожидаемая прибыль и обязательно риск. Равновесие предполагает, что чем выше ликвидность, тем прочнее финансовое состояние банка, его капитальная база. Наоборот, чем ниже ликвидность, тем менее устойчив банк, меньше его капитальная платежеспособность. Банковская ликвидность зависит: · во-первых, от характера, величины и структуры депозитов; · во-вторых, от возможности банка срочно получить заем на кредитном рынке; · в-третьих, от соответствия структуры активов (кредитных вложений) по сроку и характеру структуры пассивов (ресурсов), поскольку, например, повышение удельного веса государственных ценных бумаг (облигаций, казначейских обязательств) в активах банка в условиях постоянного бюджетного дефицита значительно ослабляет ликвидность банковской системы; · в-четвертых, от экономической конъюнктуры, так как, например, застой в экономике побуждает клиентов изымать свои вклады из банков, что не только ухудшает их ликвидность, но и становится часто причиной краха банков; · в-пятых, от нарушения оборота наличных денег, вызванных устойчивыми диспропорциями в экономике; · в-шестых, от роста денежных резервов банка, поскольку максимальной ликвидностью обладает тот банк, сумма депозитов которого превышает объем представленных кредитов (в этом случае уменьшается прибыль банка). Регулируется ликвидность в основном путем рефинансирования (воздействие на спрос и предложение заемных средств) и влияния на их кредитоспособность (воздействие на предложение кредитов). Изменение ликвидности банков выступает стержнем денежно-кредитной политики, проводимой Центральным банком. Крепкая капитальная база банка предполагает наличие значительной абсолютной величины собственного капитала. Чем больше собственный капитал банка, тем выше его ликвидность. Ликвидность – важнейшая качественная характеристика деятельности банка, свидетельствующая о его надежности и стабильности. Для обеспечения ликвидности банку необходимо формировать такую структуру баланса, при которой активы могут своевременно преобразовываться в денежные средства, не утрачивая при этом своей стоимости, по мере востребования пассивов. Структура ликвидных активов банка имеет вид: · Денежная наличность в кассе банка. · Драгоценные металлы. · Остатки средств на корреспондентских счетах в ЦБ РФ. · Ценные бумаги правительства · Ссуды, предоставленные банком, срок погашения которых наступает в течение ближайших 30 дней. · Другие платежи в пользу банка, подлежащие перечислению в эти сроки.
Основным показателем ликвидности банковской системы является величина остатка средств на корреспондентских счетах коммерческих банков в Центральном банке. Регулируется путем изъятия излишних или предоставления дополнительных денежных средств банкам посредством различных финансовых инструментов: норма резервирования, депозитные операции (сделки РЕПО, ломбардное кредитование под залог ГКО), сделки СВОП.
В отношении баланса коммерческого банка различают ликвидность активов и ликвидность пассивов. Ликвидность пассивов – легкость, с которой банк может выпустить долговое обязательство для приобретения клиринговых остатков по разумной цене. Ликвидность активов – это возможность их использования в качестве средства платежа (либо быстрого превращения в средство платежа) и способность активов сохранять свою стоимость. Банк считается ликвидным, если его состояние позволяет за счет быстрой реализации средств по активу покрывать срочные обязательства по пассиву. Все активы можно расположить по порядку от наиболее до наименее ликвидных. Самыми ликвидными активами являются остатки денежных средств в кассе и корреспондентских счетах банка, краткосрочные межбанковские кредиты (овернайты), ценные бумаги правительства и Центрального банка страны. К числу наименее ликвидных относят вложения в недвижимость и долгосрочные ссуды. Ликвидность банка обусловлена структурой его активов: чем больше доля первоклассных ликвидных средств в общей сумме активов, тем выше ликвидность банка. Ликвидность зависит и от структуры пассивной части баланса, например, увеличение доли срочных вкладов, повышает банковскую ликвидность. Общественное признание деятельности банка как самостоятельного субъекта предполагает, что цена производимого им продукта в виде банковских услуг должна быть как минимум неотрицательной. Деятельность коммерческих банков подвергается определенным рискам. Как любые коммерческие предприятия, они могут разориться, и соответственно может возникнуть разрыв в цепочках оборота денег. Поэтому средства, находящиеся на счетах в коммерческих банках, нельзя однозначно назвать высоколиквидными из-за нестабильности политической и экономической ситуации. Центральный Банк РФ для регулирования и поддержания ликвидности и платежеспособности коммерческих банков установил значения экономических нормативов, рассчитанных в целом по балансу банка. Все эти нормативы призваны снизить риск неплатежеспособности. 1.2. Риски ликвидности и методы управления ликвидностью Процесс управления ликвидностью банка включает в себя совокупность действий и методов по управлению активами и пассивами. В процессе управления ликвидностью коммерческий банк должен так размещать средства в активы, чтобы они, с одной стороны, приносили соответствующий доход, а с другой стороны - не увеличивали бы риск банка потерять эти средства, т.е. всегда поддерживать объективно необходимое равновесие между стремлением к максимальному доходу и минимальному риску. По степени ликвидности активы банка подразделяют на четыре группы: · К первой группе относятся первоклассные ликвидные активы, кассовая наличность и приравненные к ней средства, т.е. те денежные средства, которые имеются в банке (средства на корреспондентских счетах, в фонде обязательных резервов ЦБР), а также средства, вложенные в активы, которые легко можно обратить в денежные средства в течение самого незначительного срока (государственные ценные бумаги, краткосрочные ссуды, гарантированные государством, и т.п.), или так называемые вторичные резервы. Поддержание объема этой группы активов на определенном уровне является неотъемлемым условием обеспечения ликвидности. · Ко второй группе относятся краткосрочные ссуды, выдаваемые предприятиям, организациям, межбанковские кредиты, факторинговые операции, коммерческие ценные бумаги акционерных обществ. Уровень ликвидности этих активов зависит как от сроков и целей, на которые предоставлены ссуды, так и от заемщиков. Эти активы имеют более продолжительный период превращения в денежную наличность. · В третью группу входят инвестиции в ценные бумаги других предприятий, организаций или паевое участие в их деятельности. Уровень ликвидности активов в этой группе ниже, чем в предыдущей. · Четвертую группу активов банка составляют основные фонды банка: здания, сооружения, вычислительная техника, оборудование, транспортные средства и т.д. Эти активы принято относить к низколиквидным, хотя в данном случае необходимо учитывать конкретную экономическую ситуацию в стране. Управление ликвидностью, поддержание ее на требуемом уровне коммерческий банк должен осуществлять самостоятельно путем проведения экономически грамотной политики во всех областях своей жизнедеятельности и соблюдения требований, предъявляемых к нему со стороны ЦБ РФ. В этих целях коммерческий банк должен все время наращивать собственный капитал, обеспечивать необходимые пропорции между собственными и привлеченными средствами сторонних предприятий и организаций, стремиться к формированию «надежных» и «дешевых» кредитных ресурсов с более длительными сроками нахождения их в обороте банка, строить кредитную политику так, чтобы рационально и эффективно использовать кредитные ресурсы, вкладывать их в прибыльные мероприятия, осуществлять кредитные вложения в объемах и на сроки в соответствии с объектами и сроками привлечения ресурсов, формировать оптимальную структуру активов с увеличением в ней доли ликвидных активов, чтобы всегда быть готовым выполнить правомерные требования акционеров, вкладчиков, кредиторов и всех клиентов, добиваться ускорения оборачиваемости кредитных ресурсов, не допуская безвозвратной потери этих средств, приумножать доходы и прибыль банка. Основным методом управления ликвидностью российских коммерческих банков (с позиции внутреннего и внешнего аудита) является соблюдение ими экономических нормативов Центрального Банка России. Для обеспечения экономических условий устойчивого функционирования банковской системы Центральный банка РФ устанавливает - ряд экономических нормативов, в том числе: минимальный размер уставного капитала для вновь создаваемых и минимальный размер собственных средств (капитала) для действующих банков; нормативы достаточности капитала; нормативы ликвидности; максимальный размер риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков; максимальный размер крупных кредитных рисков и др. Анализируя структуру доходов и расходов банка можно сделать оценку результатов деятельности и эффективности его как коммерческого предприятия. Существенным также в деятельности банка является сравнение результатов работы с другими банками. В условиях рыночной экономики важно проследить также тенденции развития банковской системы в целом на национальном уровне. Сегодня в России налицо дефицит аналитической информации о работе коммерческих банков. Важен рейтинг банков как основа для изучения их деятельности. В международной практике используются разные методики составления банковских рейтингов. Рейтинг банков – это система оценки их деятельности, основанная на финансовых показателях работы и данных баланса банка. Обычно оценку надежности банков, или банковский рейтинг проводят центральные банки или государственные органы надзора за работой банков. В нашей стране Банк России проводит также работу по оценке надежности и стабильности всех коммерческих банков. Особое внимание уделяется выявлению банков надежных, имеющих недостатки в финансовой деятельности. Банковский рейтинг свидетельствует о финансовом положении кредитного института, его положении среди других банков. Единой, универсальной методики анализа надежности банка не существует (не только в России, но и за рубежом). Поскольку все банки разные, то единой методики анализа их финансовой устойчивости нет и быть не может.
В США для оценки надежности, стабильности работы коммерческих банков используют рейтинговую систему CAMEL, важнейшими показателями, характеризующими деятельность коммерческого банка в которой являются: достаточность капитала (С); качество активов (А); уровень менеджмента (М); доходность (Е); ликвидность (L).
Банк считается устойчивым, если он располагает достаточным капиталом, имеет ликвидный баланс, платежеспособен и удовлетворяет ряду требований к качеству его капитала. Российской банковской системе еще предстоит разработать национальную систему рейтинговой оценки деятельности банков. Определенное значение здесь может иметь адаптация международного опыта к условиям российского рынка. Проанализировав подходы к управлению ликвидностью, предлагаемые рассмотренными выше теориями, можно сделать вывод: процесс управления ликвидностью включает в себя совокупность действий и методов по управлению активами и пассивами. Под управлением активами понимают пути и порядок размещения собственных и привлеченных средств. Как уже отмечалось, банки должны так размещать средства в активы, чтобы они, с одной стороны, приносили соответствующий доход, а с другой - не увеличивали бы риск банка потерять эти средства. На основе анализа структуры активов в разрезе отдельных их групп и видов, как на определенную дату, так и в динамике за соответствующий период времени банк может перемещать средства с одного вида активов в другой при неизменных источниках средств или при появлении новых денежных ресурсов размещать их в активы с таким расчетом, чтобы обеспечить формирование наиболее приемлемой структуры активов с точки зрения надежности размещения и исходя из уровня дохода. В мировой банковской практике управление активами осуществляется посредством ряда методов, к которым, в частности, относятся метод общего фонда средств и метод распределения активов. Сущностьметода общего фонда средств заключается в том, что в процессе управления активами все виды ресурсов, а это вклады и остатки средств на счетах до востребования, срочные вклады и депозиты, уставный капитал и резервы, объединяются в совокупный фонд ресурсов коммерческого банка. Далее средства этого совокупного фонда распределяются между теми видами активов, которые с позиции банка являются наиболее приемлемыми с точки зрения их прибыльности. В модели общего фонда средств для осуществления конкретной активной операции не имеет значения, из какого источника поступили средства, пока их размещение содействует достижению поставленных перед банком целей. При использовании этого метода сначала определяется доля средств, которая может быть размещена в активы, представляющие резервы первой очереди, т. е. те средства, которые могут быть немедленно использованы для выплаты изымаемых вкладов или удовлетворения заявок на кредиты. Это - главный источник ликвидности коммерческого банка (средства в кассе и на корреспондентских счетах в Центральном Банке России и в коммерческих банках-корреспондентах). Затем определяется доля средств, которая может быть размещена в резервы второй очереди, включающие высоколиквидные активы, приносящие соответствующий доход. При необходимости они могут быть использованы для увеличения резервов первой очереди. К ним можно отнести краткосрочные государственные ценные бумаги, межбанковские кредиты, выданные на незначительные сроки, и в определенной степени высоколиквидные ссуды с небольшими сроками погашения. Величина резервов второй очереди зависит от диапазона колебаний объемов обязательств банка и спроса на кредит - чем они выше, тем больше по величине требуются активы. Третий этап размещения средств по методу общего фонда - формирование портфеля кредитов. Предоставление кредитов приносит наибольший доход банку, но одновременно является и наиболее рискованным видом банковской деятельности. И, наконец, в последнюю группу активов входят первоклассные ценные бумаги с относительно длительными сроками погашения. Назначение инвестиций в эти ценные бумаги - приносить банку определенный постоянный доход и по мере приближения срока погашения долговых обязательств выступать в качестве дополнения резерва второй очереди. При использовании метода распределения активов,илиметода конверсии средств, учитывается зависимость ликвидных активов от источников, привлеченных банком средств и устанавливается определенное соотношение между соответствующими видами активов и пассивов. При этом принимается во внимание, что средства из каждого источника с учетом их оборачиваемости требуют различного обеспечения и соответственно нормы обязательных резервов. Отсюда большая доля средств, привлеченных в виде вкладов до востребования, должна помещаться в резервы первой и второй очереди, что позволит обеспечить выполнение обязательств банка перед вкладчиками. В соответствии с этим методом определяется несколько центров ликвидности (прибыльности), которые еще иначе называют "банками внутри банка". В частности, такими центрами являются: счета до востребования, срочные обязательства банка (например, срочные вклады и депозиты), уставный капитал и резервы. Из каждого такого центра средства могут размещаться только в определенные виды активов с тем расчетом, чтобы обеспечить их соответствующие ликвидность и прибыльность. Так, поскольку обязательства до востребования требуют самого высокого уровня обеспечения, то большая их часть направляется в резервы первой очереди; другая существенная часть - в резервы второй очереди путем приобретения краткосрочных государственных ценных бумаг, и только относительно небольшая доля обязательств до востребования должна быть размещена в ссуды банка с крайне незначительными сроками возврата. Требования ликвидности для привлеченных средств, относящихся к центру срочных обязательств, будут ниже по сравнению с предыдущими, и поэтому основная часть этих средств размещается в ссуды банка, в меньшей мере - в первичные и вторичные резервы, в незначительной части - в ценные бумаги. Средства, принадлежащие центру уставного капитала и резервов, в определенной мере вкладываются в здания, оборудование, технику и т. п. и частично - в низколиквидные ценные бумаги, паи. Основным достоинством метода распределения активов по сравнению с методом общего фонда средств считается то, что на основе расчета он позволяет более точно установить долю высоколиквидных активов и за счет ее уменьшения вложить дополнительные ресурсы в высокодоходные активы, например, кредиты предприятиям и организациям. Как уже отмечалось, общий объем, и структура активов в разрезе отдельных статей баланса определяются теми источниками средств, за счет которых они сформированы, т.е. пассивами коммерческого банка. Подавляющую часть пассивов банка, доходящую до 90 % и выше, составляют привлеченные средства сторонних предприятий, организаций и граждан. Оставшаяся часть приходится на собственные средства банка, состоящие из уставного капитала, фондов специального назначения, резервов и нераспределенной прибыли.
Управление ликвидностью банка включает в себя поиск источников заемных средств, выбор среди них самых надежных с наиболее длительными сроками привлечения, и установление необходимого оптимального соотношения между отдельными видами пассивов и активов, позволяющего банку впредь выполнять свои обязательства перед кредиторами. Кроме того, при формировании кредитных ресурсов следует учитывать все издержки банка, связанные с привлечением средств (включая косвенные, например заработную плату работников банка), с тем расчетом, чтобы они имели минимально допустимый уровень, позволяющий банку не снижать норму прибыли при размещении этих средств в активные операции. Таким образом, процессы управления активами и пассивами взаимосвязаны, взаимозависимы и осуществляются одновременно.
В управлении ликвидностью различают несколько теорий. По первой теорииликвидность банка лежит в основе его платежеспособности. Платежеспособность трактуется как способность банка в должные сроки и в полной сумме отвечать по своим обязательствам. Однако она зависит не только от ликвидности баланса, но и от ряда других факторов. К их числу относятся: политическая и экономическая ситуация в стране или регионе, состояние денежного рынка, возможность рефинансирования в ЦБ РФ, развитие рынка ценных бумаг, наличие и совершенство залогового и банковского законодательства, обеспеченность собственным капиталом банка, надежность клиентов и банков-партнеров, уровень менеджмента в банке, специализация и разнообразие банковских услуг данного кредитного учреждения и других факторов. Одновременно указанные факторы влияют прямо или косвенно на ликвидность баланса банка, а также находятся в определенной взаимосвязи друг с другом. По второй теории под ликвидностью понимают надежность, то есть способность в любой ситуации на рынке, а не в соответствии с наступающими сроками платежей выполнять взятые на себя обязательства. Надежность банка зависит от множества различных факторов. Условно их можно разделить на внешние и внутренние. К внешним относятся факторы, обусловленные воздействием внешней среды на банк, то есть факторы, определяющие состояние финансового рынка, национальной и мировой экономики, политический климат в стране, а также форс-мажорные обстоятельства. К внутренним относятся факторы, обусловленные профессиональным уровнем персонала, в том числе высшего, и уровнем контроля за проводимыми банком операциями. Вероятность неблагоприятного влияния конкретных факторов или их комбинации на надежность банка характеризуется рисками. Несмотря на то, что термин риск употребляется очень часто, само понятие риска многогранно и его можно определять по-разному. В наиболее широком смысле риском называется неопределенность в отношении наступления того или иного события в будущем. Что касается более конкретных определений риска, на них обычно влияет отрасль экономики, с которой связан тот, кто их дает. В банковском деле риск означает вероятность того, что произойдет событие, которое неблагоприятно скажется на прибыли или капитале банка. Функция управления риском пронизывает все направления банковской деятельности. Ряд финансовых рисков связан с активными операциями, прежде всего кредитной и инвестиционной деятельностью. Деятельность по привлечению средств во вклады, депозиты, ценные бумаги и в форме остатков на расчетных и текущих счетах также осуществляет одновременно и активные, и пассивные операции, означает наличие дополнительных факторов риска, а также особого подхода к ограничению их влияния, получившего название "управ­ление активами и пассивами". Деятельность операционных подраз­делений, функционирование информационных технологий и реали­зация функции маркетинга сопряжены с рядом функциональных рисков, которые также могут неблагоприятно сказаться на прибыли и капитале банка. Наконец, на банк в целом влияют другие внешние по отношению к нему риски, ряд из которых, например риск несо­ответствия условиям государственного регулирования, имеет перво­степенное значение для деятельности банка. Поэтому управление риском входит в число ключевых задач стратегического управления банком. Данная задача реализуется путем создания особых систем управления риском и затрагивает деятельность любого подразделения банка Существует множество различных классификаций рисков, связанных с банковской деятельностью (рис 1.) Рис.1. Управление риском коммерческого банка Риски обычно подразделяются на три категории: • финансовые; • функциональные; • прочие по отношению к банку внешние риски. Финансовые риски связаны с непредвиденными изменениями в объемах, доходности, стоимости и структуре активов и пассивов. функциональный риск имеет отношение к процессу создания любого продукта или оказания услуги и ему подвержена деятельность каждого банка. Функциональные риски возникают вследствие невозможности своевременно и в полном объеме контролировать финансово-хозяйственный процесс, собирать и анализировать соответствующую информацию. Они опасны не в меньшей степени, чем финансовые риски, но их труднее идентифицировать и определить количественно. В конечном итоге функциональные риски также приводят к финансовым потерям. Ликвидность является мерой способности кредитной организации удовлетворять не только текущие требования своих кредиторов, но и законные требования заемщиков. Примером последних служат обязательства банка по открытым кредитным линиям. На ликвидность воздействуют неправильные решения в области кредитования, непредвиденные изменения процентных ставок или изменения в экономике в целом. Практически любая банковская операция воздействует на ликвидность, но существенно то, что во многом факторы, определяющие ликвидность банка, находятся за рамками его контроля. В конечном итоге недостаточная ликвидность приводит к непла­тежеспособности и краху кредитной организации. Если кредитная организация не выполнила своевременно свои обязательства перед вкладчиками и об этом стало известно, возникает "эффект снежного кома" — лавинообразный отток депозитов и остатков на расчетных счетах, приводящий уже к принципиальной неплатежеспособности. Измерить риск ликвидности крайне сложно ввиду того, что на ликвидность банка влияет много факторов, причем на большинство из них сам банк влиять не может. На практике применяется ряд показателей, каждый из которых характеризует один из моментов, определяющих ликвидность банка. К первой наиболее известной группе показателей относятся коэффициенты ликвидности ба­ланса. Риски появляются в результате несоответствия прогнозов реально развивающимся событиям. Риски очень сложно классифицировать по факторам, их вызывающим, так как их проявлению способствует воздействие совокупности различных как внешних, так и внутренних факторов. Например, причиной роста риска ликвидности может быть не только невозможность оперативного привлечения денежных ресурсов на межбанковском рынке, но и ошибки в планировании, некомпетентность персонала, низкое качество кредитного портфеля (угроза не возврата большой доли выданных кредитов).
Приведенные факторы могут стать причиной возникновения следующих наиболее распространенных банковских рисков: · риск ликвидности; · процентный риск; · кредитный риск; · рыночный риск;
· политический риск; · валютный риск; · риск изменения конъюнктуры рынка; · страновой риск; · риск форс-мажорных обстоятельств. Коммерческие банки управляют своей платежеспособностью при помощи методов распознавания, оценки и контролирования риска потери ликвидности и платежеспособности (приложение 5, 7). Рассмотрим понятия некоторых рисков. Риск ликвидности связан с потерей возможности быстро превращать свои активы в денежную форму или привлекать дополнительные ресурсы в достаточном объёме для оплаты предъявляемых обязательств. Риск ликвидности — риск, обусловленный тем, что банк может быть недо­статочно ликвиден или слишком ликвиден. Риск недостаточной ликвидности — это риск того, что банк не сможет своевременно выполнить свои обязательства или для этого потребуется продажа отдельных активов банка на невыгодных условиях. Риск излишней ликвидности — это риск потери доходов банка из-за избытка высоколиквидных активов и, как следствие, неоправданного финансирования низкодоходных активов за счет платных для банка ресурсов. Процентный риск связан с колебаниями процентных ставок на рынке. Если, например, на рынке произошло падение ставок, размещение производится под более низкий процент, а ставки по привлеченным банком средствам не изменились (возможно, в силу того, что они гарантированны на весь срок действия договора), то банк понесёт убытки (либо недополучение прибыли), поскольку будет вынужден выплачивать повышенные проценты по привлеченным средствам. Кредитный риск связан с возможностью невыполнения заёмщиком своих финансовых обязательств (не возврата долга). Рыночный риск связан с возможным обесценением ценных бумаг. Может возникнуть в результате колебания нормы ссудного процента, изменения прибыльности и финансового благополучия компаний-эмитентов, а также инфляционного обесценения денег. Валютный риск возникает при проведении валютных операций банком и связан с возможностью денежных потерь в результате непредсказуемого колебания валютных курсов. Средства управления рисками. Надёжность банка определяется не только тем, какому риску подвергается банк, но и насколько банк способен им управлять. “К основным средствам (методикам) управления рисками можно отнести использование принципа взвешенных рисков; осуществление систематического анализа финансового состояния клиентов банка, его платёжеспособности и кредитоспособности, применение принципа разделения рисков, рефинансирование кредитов; проведение политики диверсификации (широкое перераспределение кредитов в мелких суммах, предоставленных большому количеству клиентов, при сохранении общего объёма операций банка; страхование кредитов и депозитов; применение залога; применение реальных персональных и “мнимых” гарантий, хеджирование валютных сделок, увеличение спектра проводимых операций (диверсификация деятельности).
1.3. Нормативное регулирование показателей ликвидности коммерческого банка: мировой опыт и российская практика Для количественной и качественной оценки ликвидности коммерческих банков в мировой практике используются разнообразные показатели, отражающие надежность и финансовую устойчивость банка, безопасность его деятельности. Одновременно эти показатели выступают в качестве критериев оценки деятельности коммерческого банка. В большинстве стран показатели ликвидности законодательно регламентируются, т. е. устанавливается перечень оценочных показателей и их критериальные уровни. Для оценки ликвидности банка (его баланса) используется система показателей (нормативов, коэффициентов), определяющих желательные или допустимые с точки зрения регулирующих органов соотношения отдельных активных и пассивных статей баланса, а также структурные соотношения внутри активной и пассивной частей баланса банка. Такая система обычно включает в себя показатели текущей, кратко- и долгосрочной ликвидности, характеризующие устойчивость пассивов, подвижность активов, соответствие между пассивными и активными операциями по срокам их проведения, способность банка выполнять свои обязательства. Так, например, в США наиболее употребительными являются показатели, представляющие собой отношение к привлеченным средствам (депозитам): - кассовых активов (первичные резервы / депозиты); - кассовых активов и вложений в государственные ценные бумаги; - выданных кредитов. Уровень первого показателя для обеспечения ликвидности банка принято иметь не менее 5-10%; уровень второго – не менее 15-25%. Второй показатель используется также в Японии, но как обязательный для выполнения всеми банками. Его уровень не должен быть менее 30%. Оценка третьего показателя осуществляется в динамике. При этом установлена зависимость: чем больше данный показатель превышает 1, тем ликвидность банка ниже. Одновременно рассчитывается и оценивается доля кредитов в общей сумме активов как отражение диверсифицированности активов. Оптимальный уровень этого показателя 65-70%. Особое внимание уделяется анализу структуры привлеченных ресурсов, стабильности депозитной базы. Существует группа показателей, характеризующих качество ресурсной базы банка. Депозиты с точки зрения устойчивости подразделяются на основные и «летучие». Основные - которые, закрепились за данным банком, и не покидают его. Чем больше устойчивых депозитов, тем выше ликвидность банка, поскольку они уменьшают потребность в ликвидных активах. Практика показывает, что устойчивая часть депозитов выше среди вкладов до востребования. По срочным и сберегательным вкладам устанавливается более высокий процент в сравнении с вкладами до востребования, плата по срочным и сберегательным депозитам различна в разных банках. Поэтому именно они подвержены больше всего движению, что и дало им название «летучие». Показатель, характеризующий степень постоянства, стабильности депозитов, рассчитывается как отношение суммы основных депозитов к общей сумме депозитов. Банк считается ликвидным, если доля основных депозитов в общей сумме депозитов составляет не менее 75%. В других странах показатели того же назначения рассчитываются как соотношения активных и пассивных статей, учитывающих средства, привлеченные или размещенные на определенный срок. Во Франции такой срок установлен в 3 месяца. То есть коэффициент ликвидности здесь исчисляется как отношение суммы размещенных средств, срок платежа по которым наступает через 3 месяца, легко реализуемых ценных бумаг и наличных средств к сумме средств, привлеченных до востребования и на срок до 3 месяцев. Коэффициент рассчитывается ежеквартально, при этом его уровень не должен быть ниже 60 %. Это означает, что в виде ссуд или вложений в другие активы на срок не более 3 месяцев банки должны разместить не менее 60 % тех средств, которые они привлекли на срок до 3 месяцев. Остальные 40 % они могут разместить на более длительные сроки, обеспечивая, таким образом, трансформацию краткосрочных ресурсов в средне- и долгосрочные вложения.
В Англии коэффициент ликвидности рассчитывается как отношение, в числителе которого - наличные деньги, остатки на счетах "ностро", активы, размещенные до востребования в 1 день, ценные бумаги, включая векселя, принимаемые к переучету, а в знаменателе - вся сумма привлеченных средств. Установлена ежемесячная отчетность перед Банком Англии по соблюдению этого показателя, минимально допустимое его значение определено на уровне 12,5 %. Помимо этого банки рассчитывают и другие коэффициенты, но они носят скорее справочный характер), ответствующие данные не требуется предоставлять в регулирующие органы):
- одномесячный коэффициент (отношение активов, размещенных на срок до 1 месяца, к сумме обязательств, сроком погашения также до 1 месяца); - шестимесячный коэффициент (аналогично предыдущему, но в расчете на сроки в 6 месяцев). В Германии банки отчитываются о состоянии своей ликвидности ежемесячно, перед Немецким федеральным банком, используя аналогичные коэффициенты, но за более длительные сроки: - краткосрочные и среднесрочные вложения (до 4-х лет) к равнозначным по срокам привлечения ресурсам и сберегательным вкладам; - долгосрочные вложения (на срок 4 и более лет) к привлеченным ресурсам на этот же срок. Уровень коэффициентов установлен в размере 100 %. Целью этих коэффициентов является возможность частичного покрытия более долгосрочных вложений менее краткосрочными ресурсами. В некоторых странах для определения коэффициентов ликвидности используются более сложные расчеты, базирующиеся на сравнении ликвидных активов и пассивов, классифицированных по срокам их востребования. При этом для каждой группы легко востребуемых пассивов устанавливаются отдельные нормативы (например, до 15 %, от 15 до 25 %, от 25 до 35 %). (5, с. 518-519) Большое значение во многих зарубежных странах придается ограничению крупных кредитных рисков для обеспечения ликвидности банков. Так, в США в середине 70-х годов были узаконены два показателя: отношение выданных кредитов не должно превышать капитал банка в 11 раз, или отношение выданных кредитов к капиталу должно составлять не более 0,1. Во Франции размер кредита одному заемщику или всем заемщикам одной группы не должен превышать 75% суммы собственных средств банка. В Германии сумма выданных кредитов и участия не должна превышать собственные средства банка более чем в 18 раз. Каждый из пяти крупных кредитов, составляющих более 15% суммы собственных средств, не должен превышать последние более чем в 3 раза, а все вместе эти пять кредитов не должны превышать собственные средства банка более чем в 8 раз. Самый крупный кредит не должен превышать 75% собственных средств банка. В России формирование механизма оценки ликвидности коммерческих банков началось сразу после возникновения двухуровневой структуры банковских учреждений. В Федеральном законе "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)" указывается, что Банк России может устанавливать для кредитных организаций нормативы ликвидности, определяемые как отношение ее активов к пассивам с учетом сроков, сумм и типов активов и пассивов и других факторов, а также как соотношение ликвидных активов (наличные денежные средства, требования до востребования, краткосрочные ценные бумаги, другие легко реализуемые активы) и суммарных активов. С 16 января 2004 года введена в действие новая Инструкция № 110-И "Об обязательных нормативах банков». Отличительной чертой новой Инструкции стала близость ее содержания, методологии, числовых параметров к международным стандартам. В связи с этим все экономические нормативы, устанавливаемые указанной Инструкцией, носят обязательный характер. Старая Инструкция делила экономические нормативы на обязательные к исполнению и оценочные, которые рекомендовались коммерческим банкам "для расчетов при регулировании их активных и пассивных операций с точки зрения поддержания ликвидности". Индикативность этих оценочных нормативов нередко вела к их игнорированию, тогда как именно эти нормативы должны способствовать качественному управлению ликвидностью в коммерческих банках. Настоящая Инструкция устанавливает следующие обязательные нормативы ликвидности: 1. Норматив мгновенной ликвидности (Н2)- регулирует (ограничивает) риск потери банком ликвидности в течение одного операционного дня и определяет минимальное отношение суммы высоколиквидных активов банка к сумме пассивов банка по счетам до востребования. Н 2 =ЛА М: ОВ М х 100%>= 15%, где ЛАМ - высоколиквидные активы - денежные средства в кассе, в пути, прочие денежные средства, драгоценные металлы, иностранная валюта, средства на счетах "ностро" в иностранных банках стран - членов ОЭСР; остатки денежных средств на корсчете в Центральном Банке, вложения в государственные ценные бумаги. ОВМ - обязательства до востребования - в расчет включаются 20 % от остатков средств по счетам до востребования (остаткам средств на расчетных и текущих счетах клиентов банка, остаткам средств местных бюджетов и на счетах бюджетных учреждений и организаций, остаткам средств на счетах "лоро", вкладам и депозитам до востребования и выпущенным банком собственным векселям до востребования). Минимально допустимое значение норматива Н2 устанавливается в размере 15%. 2. Норматив текущей ликвидности (Н3) - отношение суммы ликвидных активов к сумме обязательств банка по счетам до востребования и на срок до 30 дней) - определяется т.н. “золотым банковским правилом” - величина и сроки финансовых требований банка должны соответствовать размерам и срокам его обязательств. Поддержание Н3 на требуемом уровне (соответственно ликвидность баланса) означает, что банк должен соблюдать строгое соответствие между сроками, на которые привлекаются средства вкладчиков, и сроками, на которые эти средства размещаются в активных операциях Н3=ЛА Т: ОВ Т х 100%>= 50%, где ЛАТ - ликвидные активы - наличность и быстрореализуемые активы (денежные средства в кассе, в пути, прочие денежные средства, драгоценные металлы, иностранная валюта, средства на счетах "ностро" в иностранных банках стран - членов ОЭСР, остатки денежных средств на корсчете в Центральном Банке, вложения в государственные ценные бумаги, суммы краткосрочных ссуд (срок погашения которых наступает в ближайшие 30 дней) и аналогичных платежей в пользу банка. ОВТ - обязательства до востребования и на срок до 30 дней - остатки средств на расчетных и текущих счетах клиентов банка, остатки средств местных бюджетов и на счетах бюджетных учреждений и организаций; остатки средств на счетах "лоро"; вклады и депозиты с истекающим сроком до одного месяца и выпущенные собственные векселя со сроками предъявления до 30-ти дней; кредиты, полученные от других кредитных организаций (включая кредиты Центрального Банка РФ), а также юридических лиц-нерезидентов, срок погашения которых наступает в ближайшие 30 дней; остатки средств, полученных от прочих кредиторов для текущих операций капитального характера; гарантии и поручительства, выданные банком, со сроком исполнения обязательств в течение ближайших 30 дней.
Минимально допустимое значение норматива Н3 устанавливается в размере: 50% 3. Норматив долгосрочной ликвидности (Н4) - (отношение выданных банком кредитов сроком погашения свыше года к капиталу банка, а также к обязательствам банка по депозитным счетам, полученным кредитам и др. долговым обязательствам на срок свыше года) - по экономическому содержанию данный норматив имеет то же функциональное значение, что и Н2 и Н3, оценивая и контролируя деятельность банка по обеспечению им своей ликвидности и своевременному выполнению долговых обязательств.
Н4= К РД: (К + ОД) х100%КРД - кредиты, выданные банком, в рублях и иностранной валюте, с оставшимся сроком до погашения свыше года, а также 50 % гарантий и поручительств, выданных банком сроком действия свыше года (часть внебалансового сч. 9925); ОД - обязательства банка по депозитным счетам, кредитам, полученным банком, и обращающиеся на рынке долговые обязательства сроком погашения свыше года (в рублях и иностранной валюте); К - собственные средства (капитал) банка. Максимально допустимое значение норматива Н4 устанавливается в размере 120%. 4. Норматив общей ликвидности (Н5)- означает, в каких предельных пропорциях необходимо и экономически целесообразно поддерживать соотношение составляющих расчета Н5, чтобы они одновременно обеспечивали и должный уровень ликвидности баланса, и высокий уровень доходности банка по активным операциям. В случае снижения Н5 - банк теряет ликвидность, при повышении - реальные потери по доходам от активных операций. Н5=ЛаТ: (А-РО)*100% > =20%, где А - общая сумма всех активов по балансу банка за минусом дебетовых остатков балансовых счетов. РО - обязательные резервы банка Минимально допустимое значение норматива Н5 устанавливается в размере 20%. Одним из методов регулирования деятельности кредитных организаций, получившим развитие в последнее время, является ограничение крупных по величине рисков. В этой связи в Инструкции ЦБ РФ № 110-И предусмотрен ряд показателей (Н6, Н7, Н8, Н9, Н10, Н11), с помощью которых регулируются максимальные размеры осуществления кредитными организациями отдельных активных, пассивных, забалансовых операций. Впервые в России вводится показатель, ограничивающий долю использования собственного капитала банка для приобретения долей (акций) других юридических лиц. Таким показателем является Н 12, рассчитываемый в виде отношения размера инвестируемых и собственных средств кредитной организации. Под инвестированием понимается приобретение банком долей участия и акций других юридических лиц. Максимально допустимое значение Н 12 установлено в размере 25 %. Таким образом, изложенные подходы к определению и регулированию ликвидности банков, при которых оценку фактического уровня ликвидности проводят в сравнении с тем или иным способом, полученным нормативным его значением, можно назвать общепринятыми в мировой практике. В отдельных случаях, когда уровень ликвидности коммерческого банка снижается, и он не может самостоятельно решить возникшие финансовые проблемы, соответствующую экономическую помощь ему может оказать Центральный Банк РФ. В частности, Банк России может предоставлять коммерческим банкам во временное пользование на основе договора и с учетом причин ухудшения финансового положения средства из централизованных фондов, например, из фонда обязательных резервов. Одновременно Банк России предъявляет требования к коммерческим банкам о проведении мероприятий по финансовому оздоровлению банка - по увеличению собственных средств, восполнению утраченного капитала, изменению структуры активов и др. Кроме того, Центральным Банком могут применяться и такие достаточно жесткие меры экономического воздействия, как взыскание денежного штрафа, повышение нормы обязательных резервов. ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ЛИКВИДНОСТИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА. 2.1. Анализ ликвидности банка на основе расчета показателей ликвидности. При проведении анализа ликвидности коммерческого банка расчет обязательных экономических нормативов является необходимым, но недостаточным условием полной и достоверной оценки действительного уровня ликвидности банка. Для полноты анализа необходимо использование не только данных балансов на отчетные даты, но и данных аналитического учета. Кроме этого, многие коммерческие банки в целях получения наиболее объективной информации о своем текущем финансовом состоянии, в том числе о текущем состоянии уровня ликвидности, разрабатывают специальные внутренние формы отчетности (включая ежедневные), облегчающие получение необходимых первичных данных. Результаты проведенного анализа должны не только давать оценку реальному уровню ликвидности, но и помогать руководству банка в выборе наиболее эффективных методов управления ликвидностью. Для этого, в первую очередь, необходимо изучение влияния различных факторов, прямо или косвенно влияющих на состояние ликвидности банка. Для банка имеет значение лишь реальная ликвидность, находящаяся в их распоряжении, т. е. ресурсы, которые могут быть эффективно использованы ими для противостояния оттоку средств - это тем более справедливо, что часть ликвидных активов в силу действующего законодательства как бы изымается из обращения за счет создания обязательных резервов, что обозначает не что иное, как замораживание определенной части банковской ликвидности. Следует также отметить, что для анализа ликвидности до настоящего времени нет устоявшихся общепринятых коэффициентов, поэтому отдельные банки сами разрабатывают системы показателей, наиболее приемлемые с позиций изучаемых аспектов банковской деятельности. Вместе с тем существует несколько общих подходов к анализу ликвидности. Так, анализ ликвидности принято начинать с анализа баланса банка. Баланс коммерческого банка - это сводная таблица, дающая представление о характере, структуре и размерах операций банка на соответствующую дату. В целом анализ баланса коммерческого банка распадается на три основных стадии: 1. Изучение содержания балансовых статей с учетом действующей номенклатуры счетов и их перегруппировка по принятой для анализа схеме. Указанная стадия работы является наиболее сложной и требует от аналитика высокого уровня профессиональной подготовки. 2. Расчет и анализ основных показателей системы коэффициентов. 3. Общая оценка ликвидности банка, т.е. сопоставление анализируемого баланса с балансами банка за ряд лет, изучение динамики рассчитанных коэффициентов и выявление основных тенденций развития. Подготовительным этапом для анализа баланса коммерческого банка является точное определение содержания и структуры отдельных статей баланса, а также их следующая перегруппировка: По активу баланса - по степени ликвидности активов. Следует учитывать, что для банка важна реальная ликвидность, т. е. фактический размер находящихся в его распоряжении средств, которыми он может воспользоваться при погашении своих текущих обязательств. Поэтому включение в группу ликвидных активов, находящихся в состоянии немедленной готовности (первоклассных ликвидных активов), средств, направляемых в фонд обязательного резервирования в Центральном Банке, является неправомерным. Этими же соображениями необходимо руководствоваться при оценке ликвидности принадлежащих банку ценных бумаг и кредитного портфеля. Для такой оценки недостаточно данных баланса, необходимо привлечение дополнительной информации (внутренняя отчетность банка, например, кредитного отдела, биржевые котировки и т.д.)
По пассиву баланса - пассивы банка принято делить по следующим группам: • Обязательства до востребования; • Краткосрочные обязательства со сроком погашения в ближайшие 30 дней; • Средне- и долгосрочные обязательства (по срокам погашения); • Собственные средства (капитал, резервы, нераспределенная прибыль).
Следующим шагом при анализе ликвидности является сопоставление сроков привлечения ресурсов и сроков размещения средств. Подобный качественный анализ необходим для получения предварительной оценки уровня ликвидности коммерческого банка. Более детальный анализ предусматривает расчет ряда коэффициентов (приложение 6). Банки сами определяют необходимый уровень исчисляемых показателей, который бы не вызвал беспокойства у вкладчиков и акционеров, соответствовал бы требованиям органов банковского надзора и был бы достаточно высоким, чтобы обеспечить необходимый уровень прибыли при одновременном сохранении достаточной степени ликвидности. Следует отметить и то, что в практике финансового анализа в большинстве случаев сложились определенные критерии, контрольные цифры, однако их значения являются отнюдь не абсолютными и могут значительно варьироваться в зависимости от конкретной сложившейся ситуации. Анализ рекомендуется проводить с позиции управления ликвидностью, т. е. с учетом внутренних факторов, влияющих на уровень ликвидности банка. Как уже отмечалось, такими основными факторами являются структура имеющихся у банка активов и пассивов с учетом сроков осуществления активных и пассивных операций, степень рискованности активных операций банка. Основой анализа является оценка величины и структуры ликвидных активов банка, с учетом соответствия сроков осуществления активных и пассивных операций. Прежде всего, устанавливают соотношение между обязательствами до востребования и высоколиквидными активами, призванными обеспечить выполнение указанных обязательств, - с другой. Рассчитанный таким образом показатель призван характеризовать абсолютную ликвидность банка: Кал = КА: ОВМ х 100 % Где, КА - кассовые активы - денежные средства в кассе (03-034+04+050+06+729(Д-К)); средства на корсчете в РКЦ (161); средства на корреспондентских счетах в других банках (072+167+080+162+164+165). ОВМ - размер обязательств банка до востребования. Данный показатель характеризует степень покрытия наиболее неустойчивых обязательств высоколиквидными средствами. Вероятно, величина такого покрытия, как подтверждает мировая практика, должна быть около 20-50 %. Однако значение данного коэффициента может быть обманчиво, в случае, если в структуре привлеченных ресурсов слишком мала доля вкладов до востребования и явно доминируют срочные и сберегательные вклады, которые, безусловно, более устойчивы, чем первые, но некоторое их покрытие все-таки необходимо при условии, что часть срочных обязательств может иметь срок погашения в ближайшие 30 дней. Кроме того, данный показатель не учитывает такие ликвидные активы, как государственные ценные бумаги, которые могут быть использованы для покрытия краткосрочных обязательств банка, а также кредиты, выданные банком, со сроком погашения в течение ближайших 30-ти дней и другие платежи в пользу банка, подлежащие перечислению в эти сроки. Для того чтобы сгладить возможное искажение целесообразно рассчитывать коэффициент относительной ликвидности банка: КОЛ = КА + Бра: ОВТ х 100 % Где, КА + Бра - кассовые активы и быстрореализуемые активы банка, включая государственные ценные бумаги, платежи в пользу банка, подлежащие перечислению в ближайшие 30 дней. Овт - обязательства банка до востребования и на срок до 30 дней. Данный показатель, по сути, является нормативом текущей ликвидности, установленным ЦБ РФ (Н2). Однако его существенным достоинством является то, что он учитывает в составе ликвидных активов остатки средств на корсчетах банка (безусловно, в расчет должны приниматься только действительно функционирующие счета). Поэтому банк может считать положительным значение данного показателя, если оно будет чуть ниже установленного норматива. Помимо рассмотренных выше показателей банк может рассчитывать и другие коэффициенты, характеризующие структуру активов банка с точки зрения ликвидности. Таким показателем является соотношение ликвидных активов и суммарных активов банка. Данный коэффициент, по сути, представляет собой норматив ликвидности, установленный ЦБ РФ - Н5. Однако сам норматив также учитывает не все ликвидные активы банка (например, те же средства на корсчетах), поэтому банки для оценки реального уровня ликвидности должны корректировать числитель Н5 на сумму неучтенных в нем ликвидных активов. Одним из наиболее часто встречающихся показателей ликвидности банка является коэффициент, отражающий отношение задолженности по кредитам (ЗК) к общей сумме вкладов (ВКЛ): К Л = З К: В КЛ Если значение этого коэффициента меньше 0,5, то это значит, что ссуды поглощают меньше половины привлеченных средств, и у банка имеется перспектива дальнейшего расширения кредитных вложений. Если коэффициент превышает 0,5, банк должен ужесточать кредитную политику и увеличивать процентные ставки по предоставляемым ссудам. Расчет коэффициента позволяет предвидеть зону потенциальной опасности и своевременно принять меры к ее ограничению. Чем больше показатель превышает единицу, тем ликвидность банка ниже. Коэффициентный метод оценки ликвидности предполагает установление определенного количества соотношения между статьями баланса. К1 = Средние остатки кассовых активов Средние остатки по депозитным счетам до востребования Минимальное значение – 10% К2 = Средние остатки кассовых активов Средние остатки по всем депозитным счетам Минимальное значение – 30%. Данные коэффициенты показывают, насколько могут быть покрыты депозиты кассовыми активами в случае изъятия вкладчиками своих средств. Еще одним показателем, характеризующим ликвидность банка с точки зрения структуры его активов, является отношение размера портфеля ценных бумаг, принадлежащего банку, к его обязательствам. КЦБ = (ЦБ: О) х 100 % Где, ЦБ - ценные бумаги - государственные ценные бумаги (194), другие ценные бумаги в портфеле банка (034 +191+192+193 +195). О - сумма обязательств банка, включая обязательства до востребования, срочные обязательства банка (по депозитным счетам, кредитам, полученным банком, и обращающиеся на рынке долговые обязательства) и т. п. Портфельные ценные бумаги обладают потенциальной ликвидностью. Так, высокое их отношение к обязательствам свидетельствует о мощном запасе ликвидности в качестве вторичных резервов. Но при большой доле займов в обязательствах это может вести к убыточности. С другой стороны, низкая доля инвестиций в ценные бумаги, в том числе государственные ценные бумаги, сильно снижает маневренность банка в плане поддержания ликвидности и конкуренции за очень выгодные ссуды. Значение коэффициента в зависимости от обстоятельств, может варьироваться в значительных пределах - от 15 % до 40 %. Это связано с неразвитостью финансовых рынков, поэтому у банков могут быть объективные трудности с развитием инвестиционной деятельности.
При анализе ликвидности банка очень важно оценить качество активов, например качество кредитов, выданных банком. Для этого определяют долю просроченных кредитов в кредитном портфеле банка. К ПРКР. = Просроченные кредиты (сч. 620 + 780) х 100 %
Общая сумма выданных банком кредитов Размер данного показателя вероятно не должен превышать 3 - 4 %, а резервы на покрытие убытков по ссудам должны быть не менее величины просроченных кредитов: КРЕЗ. = Резервы на возможные потери (сч. 945) х100% > = КПРКР по ссудам Общая сумма выданных банком кредитов Степень рискованности активных операций. За основу анализа берется метод выделения вложений с повышенной степенью риска, основанный на уменьшении обязательств перед клиентами и кредиторами на сумму активов, не сопряженных с риском, либо с минимальной степенью риска, с последующим делением полученного итога на сумму активов, сопряженных с риском. Таким образом, коэффициент потенциального снижения уровня "рискованных" активов рассчитывается по следующей формуле: Кр = О-ЛА: АР х 100 % Где, О - обязательства банка; ЛА - "безрисковые" активы и активы с минимальной степенью риска (или просто ликвидные активы); Ар - "рискованные" активы. (1, с. 69) Результат, выраженный в процентах, показывает, что, если, к наличности и средствам на корсчете банка в ЦБ присовокупить государственные ценные бумаги, реализованные по номинальной стоимости, то банку потребуется избавиться от своих "рисковых" активов, понеся убытки, в размере не более стольких-то процентов их балансовой оценки, чтобы полностью удовлетворить требования всех своих вкладчиков. Структура пассивов банка. Как уже отмечалось, ресурсы банка делятся на собственные и привлеченные средства. Абсолютная величина собственного капитала банка является одним из факторов, гарантирующих ликвидность банка. Другими словами, в случае недостатка у банка ликвидных активов для покрытия своих обязательств перед кредиторами и вкладчиками и при отсутствии возможности привлечь необходимые средства банк может воспользоваться принадлежащими ему собственными средствами. К = ЛА+ Резервы в ЦБ + ЗК Суммарные обязательства банка Где, ЛА - ликвидные активы (кассовые и другие быстрореализуемые активы); ЗК - защищенный капитал (принадлежащие банку недвижимость и другие ценности). Данный коэффициент показывает обеспеченность средств, доверенных банку клиентами, ликвидными активами, недвижимостью и другими ценностями. Иными словами, характеризует способность банка при не возврате выданных займов удовлетворить требования кредиторов в минимальный срок. Оптимальным с точки зрения надежности считается банк, совокупные обязательства которого полностью покрываются ликвидными активами, недвижимостью и др. ценностями. (К>=1). Структура привлеченных ресурсов является одним из основных качественных факторов, определяющих ликвидность. Анализ отдельных видов привлеченных средств позволяет конкретизировать пути укрепления ликвидности банка. Для этого в общей величине обязательств банка рассчитывается: - доля обязательств до востребования; - срочных депозитов, а именно, срочных вкладов и сберегательных вкладов; - доля кредитов и займов. Для качественного анализа срочных депозитов используются следующие показатели: 1. Средний срок использования депозитов: Си = Дп х Сф Дп Где, Дп - сумма депозита; Сф - срок, в течение которого депозит будет использоваться банком. 2. Коэффициент нестабильности депозитов характеризует уровень досрочного изъятия срочных депозитов: Кн. = Сумма досрочно изъятых депозитов х 100 %. Общая сумма депозитов (7, с. 246) Подобный анализ позволяет сделать выводы о стабильности депозитных ресурсов данного банка и тенденциях ее изменения (при сравнении рассчитанных данных за разные периоды времени). Снижение среднего срока использования депозитов в сочетании со значительным коэффициентом нестабильности (Кн.) (более 10 %) говорит об усилении нестабильности депозитной базы, что негативно влияет на уровень ликвидности банка. Коэффициент использования привлеченных ресурсов относится к числу наиболее важных, поскольку основой банковского дела является предоставление кредитов за счет привлеченных средств с целью получения прибыли на разнице между получаемыми и уплачиваемыми процентами. К исп. = Размер выданных кредитов х 100 %. Общий размер привлеченных средств Чем выше этот показатель, тем больше риски банка и, следовательно, его доходы (если только полученная прибыль не поглощается выплатой процентов по привлеченным ресурсам и покрытием убытков по операциям с ценными бумагами и валютным операциям). Банки сами определяют наиболее приемлемое для них значение данного показателя, однако в целом принято считать, что банки, у которых этот коэффициент составляет 75 % и более, излишне увлекаются кредитными операциями, хотя некоторые из наиболее солидных и устойчивых банков имеют именно такие показатели, а менее устойчивые в финансовом отношении банки с показателями в 45 - 65 % не пользуются особым доверием.(1, с. 62) Объясняется это тем, что рассмотренный коэффициент, прежде всего, свидетельствует о соотношении привлечения ресурсов и их направления в кредитные операции. Он не отражает вероятность погашения заемщиком полученных от банка кредитов, сроки которых и качество рисков являются важными компонентами рассматриваемого показателя. Поэтому анализ данного показателя необходимо дополнять определением доли просроченных кредитов, а также расчетом резервов на покрытие убытков по ссудам, (см. стр. 39) Предложенные показатели, прежде всего, призваны выявить причины обострения банковской ликвидности (если конечно это имеет место) на основе последовательного анализа структуры и сроков размещаемых средств (активов) и привлеченных ресурсов, служащих основой образования таких активов. Тем не менее, следует иметь в виду, что любой показатель лишь закладывает основу для последующего фундаментального анализа и отнюдь не является унифицированным. Все предложенные показатели могут использоваться как порознь, так и в совокупности в зависимости от потребности банка в более или менее глубоком анализе различных аспектов рассматриваемой проблемы. Предложенные показатели, прежде всего, призваны выявить причины обострения банковской ликвидности (если конечно это имеет место) на основе последовательного анализа структуры и сроков размещаемых средств (активов) и привлеченных ресурсов, служащих основой образования таких активов. 2.2 Практика применения методики анализа ликвидности в ЗАО «Ноябрьский городской банк»
История ЗАО «Ноябрьский городской банк» насчитывает более двух десятилетий. Созданный в 1980 году как отделение Стройбанка СССР, в дальнейшем преобразован в Промстройбанк СССР. На базе Ноябрьского специализированного отделения Промстройбанка в октябре 1990 года создан Ноябрьский коммерческий банк, участниками которого в основном являлись подразделения «Ноябрьскнефтегез». ЗАО «Ноябрьский городской банк» был зарегистрирован Центральным банком Российской Федерации 23 октября 1990г. под № 548. Через некоторое время стали открываться филиалы банка: в г. Муравленко (1992г.), г. Губкинском (26.12.1996г.), г. Москва (2000г.), г. Салехард (2002г.)
Созданный для содействия развитию нефтяной и газовой промышленности, банк на сегодняшний день является универсальным финансовым учреждением, оказывающий широкий спектр банковских услуг. Филиал не является юридическим лицом и осуществляет свою деятельность от имени головного банка в пределах установленных ему полномочий, в рамках которых распоряжается закрепленными за ним средствами, имуществом и заключает кредитные, хозяйственные и другие договоры. Филиал ЗАО «Ноябрьского городского банка» осуществляет следующие операции: * открывает в установленном порядке и ведет счета клиентов; * привлекает вклады (депозиты) населения и организаций; * предоставляет кредиты организациям и частным лицам на коммерческой основе; * осуществляет расчетно-кассовое обслуживание клиентов; * осуществляет работу с ценными бумагами в пределах установленных полномочий; * осуществляет покупку и продажу иностранной валюты; * осуществляет денежные переводы в иностранной валюте по системе «WESTERN UNION». По состоянию на 01.01.2006 года в филиале обслуживается 225 организаций и 58 предпринимателей без образования юридического лица. В условиях усиливающейся конкуренции на региональном рынке банковских услуг главная задача коммерческого банка в сохранении и расширении клиентской базы за счет максимального удовлетворения потребностей клиентов. Филиал банка на протяжении восьми лет своей деятельности продолжает поддерживать высокую платежеспособность, безусловно, отвечать по всем обязательствам, своевременно проводить платежи со счетов, не допускать нарушения сроков платежей, выполняет обязательства перед клиентами и вкладчиками, качественно оказывает банковские услуги, постоянно имеет средства на корреспондентском счете. Все это укрепляет имидж банка как надежного партнера с устойчивым финансовым положением. Процесс принятия управленческих решений в банке должен строиться на основе комплексного анализа структуры и динамики его активов и пассивов их согласованности, доходности и стоимости, а также на основе оценки уровня всех видов банковских рисков и на их прогнозе. Управление активами и пассивами банка нацелено на привлечение максимально допустимого объема ресурсов и их размещение в максимально доходные активы, обладающие заданным уровнем ликвидности и имеющие ограниченный уровень риска. Структурный анализ активов и пассивов позволяет выявить достаточность уровня диверсификации банковских операций, определить степень зависимости банка от развития внешней ситуации на различных сегментах рынка банковских услуг.Анализ ресурсной базы банка дает общее представление о пассивах банка с точки зрения их количественных и качественных характеристик.Ресурсная база коммерческого банка, ликвидность и рентабельность – это факторы, на которых строится весь механизм банковской деятельности. Ресурсная база отражает уровень рыночной позиции банка, возможности, которыми он располагает для проведения коммерческой деятельности. Для расчетов используются данные, предоставленные филиалом ЗАО «Ноябрьский городской банк» за период с 1 января 2002 года по 1 января 2004 года. Обеспечение роста ресурсной базы осуществлялось за счет притока новых клиентов и расширения спектра предлагаемых инструментов привлечения средств. В 2004г. ресурсная база была сформирована следующим образом: 1. Платные ресурсы –15000 тыс. рублей (остатки вкладов на депозитных счетах). 2. Прочие ресурсы – 2647 тыс. рублей. На 2004 год филиалом была запланирована прибыль в размере 15000 тыс. рублей. Фактическая прибыль составила 15490 тыс. руб. Проанализируем изменение динамики активов (Приложение 1). Изменения в структуре и динамике активов Ноябрьского городского банка за период 2002-2004гг.: 1. С целью повышения общей ликвидности средств банк увеличил объем вложений в кредитные организации на 116%. 2. Были увеличены вложения в средства кредитных организаций на 118%. 3. Снижены резервы на возможные потери (на 33%) и в обязательные резервы в ЦБ РФ (на 96%). Эти изменения можно рассматривать как антикризисные меры по стабилизации деятельности банка. В целом их можно рассматривать как успешные, что и доказывает изменения, произошедшие в следующем периоде. Период 2003-2004гг. можно отметить следующими изменениями по всем направлениям деятельности: 1. Снизился объем выданных кредитов с 8% до 5%, что соответственно отразилось на доходах по ним, они составили 3%. 2. Уменьшились денежные поступления на счетах кредитных организаций и составили 58%. 3. Были увеличены вложения на возможные потери на 12% 4. Объем обязательных резервов в этом периоде сокращен до 17%. 5. Общий прирост активов снизился на 2%. Все эти изменения в структуре активов данного банка позволяет сделать выводы о нестабильном уровне дохода, некачественной структуре и как следствие отрицательной динамике. Рис.2. Динамика изменений актива банка (43,стр. 331) Далее проанализируем изменение структуры активов. Наибольший удельный вес в итоге баланса занимают следующие статьи актива: 1. денежные средства и счета в ЦБ РФ (21-16,5 %); 2. основные средства (9-10 %); 3. ссудная задолженность (50,8-64 %). Табл. 2.2.1. Структура активов № п/п Статьи актива баланса Удельный вес статьи в итоге баланса к началу года, % Отклонения за период В абсолютном измерении В % пунктах 2002г. 2003г. 2004г. 2002-2003г. 2003-2004г. 2002-2003г. 2003-2004г. 1. Денежные средства в счетах в центральном банке РФ 21 17 16,5 -4 -0,5 -19 2,9 2. Средства в кредитных организациях 1,5 3,7 5,9 2,2 2,2 146,7 59,4 3. Ссудная и приравненная к ней задолженность 50,8 59 64 8,2 5 16 8,5 4. Основные средства, нематериальные активы 9 10 10 1 0 11,1 0 Продолжение таблицы 2.2.1 5. Расходы будущих периодов по другим операциям 0,1 0,1 0,1 0 0 0 0 6. Прочие активы 17,6 10,2 3,5 -7,4 -6,7 -42 65,7 7. Всего активов 100 100 100 Эти величины говорят о нормальной для банка структуре активов. За период 2002-2003гг. выросла доля ссудной задолженности на 16 %, что говорит об увеличении выданных кредитов. Резко выросла доля межбанковских кредитов (на 146,7%), что говорит о повышении ликвидности деятельности банка, т.к. наличие денежных средств на корреспондентских счетах других банков обеспечивает бесперебойное, в полоном размере, проведение расчетов с другими банками, особенно по платежам клиентуры. Происходят значительные изменения вложений в основные средства, они выросли и составили 11%.
Далее проанализируем динамику пассивов банка (Приложение 2.).За период 2002-2004гг. в пассивной части баланса произошли следующие изменения: 1. Выросли вложения во вклады физических лиц на 57007 тыс. руб., или на 14%. 2. Прибыль выросла на 6327 тыс. руб., что составило 104%. Часть которой была распределена и составила 200%. 3. Возросли резервы на покрытие расходов и рисков на 826 тыс. руб. или на 19%. В условиях нестабильной экономики формирование достаточных резервов особенно важно. Эта мера значительно повышает финансовую устойчивость банка, а, следовательно, и его ликвидность. Рис.3. Динамика изменений пассива банка (43, стр. 336) В 2003г. снижается объем поступлений денежных средств в банк, в связи с сокращением операций со счетами клиентов на 6%, снизились прочие обязательства на 21%. Увеличилась прибыль на 3097 тыс. руб. или на 25%. , 30% которой была успешно распределена. В целом за анализируемый период динамика формирования собственных средств находится в неудовлетворительном состоянии. Табл.2.2.2. Структура пассивов Наименование статей Удельный вес в итоге, % Изменения за период в абсолютном значении В % пунктах 2002г. 2003г. 2004г. 2002-2003г. 2003-2004г. 2002-2003г 2003-2004г. Обязательства Средства кредитных организаций 0 0 2,1 0 2,1 0 0 Средства клиентов 81,4 83,57 82,33 2,17 -1,24 2,7 -1,5 В том числе вклады физических лиц 51 62 54,8 11 -7,2 21,6 -11,6 Выпущенные долговые обязательства 3,9 0,03 0,03 -3,87 0 -99,2 0 Прочие обязательства 0,4 0,4 0,3 0 -0,1 0 -25 Всего обязательств Собственные средства Уставной капитал 5,2 5,5 5,8 0,3 0,3 5,7 5,4 Фонды и прибыль (оставленная) 3,5 3,6 3,85 0,1 0,25 2,9 6,9 Переоценка основных средств 5 5,6 5,94 0,6 0,34 12 6,1 Нераспределенная прибыль 0,6 1,3 1,75 0,7 1,45 116,7 111,5 Всего собственных средств 14,3 16 17,34 1,7 1,34 11,9 8,4 Всего пассивов 100 100 100 За период 2002-2004гг. в структуре собственных средств преобладали доли трех статей – уставного капитала, фондов и переоценки основных средств. Наглядно это представлено в диаграммах. На начало 2002г. доля уставного капитала составила 37%, доля фондов – 24,7% и доля основных средств 37,7%. К началу 2003г. эти величины несколько снизились, до 35,7%, 23,7% и 36,4% соответственно. Эти снижения объясняются резким увеличением доли нераспределенной прибыли (на 81,3%), которая к началу 2003г. составила 8,7% против 4,8% предыдущего года. Увеличилась и доля вложений в риски на 15,4%.
В структуре заемных средств за анализируемый период произошли следующие изменения. К началу 2002-2003гг. основную долю привлеченных средств составляли средства на счетах клиентов (95%), (99,5%) и вклады физических лиц (59,5%) (73,2%) соответственно. Изменения в структуре собственных средств банка. Рис.4.
На начало 2004г. в структуре заемных средств появились средства кредитных организаций, которые составили 2,5%, собственных средств банка. Сократилась доля средств на счетах клиентов до 97% (т.е. на 2,5%), в том числе и средства физических лиц на 10,7%, что является отрицательным моментом в структуре привлеченных средств. В результате проведенных расчетов можно заметить, что в структуре привлеченных средств на начало 2004г. появился отрицательный момент: Сократилась доля средств на расчетных счетах клиентов, как физических, так и юридических лиц. Сделаем общие выводы о состоянии баланса. Анализ основных источников привлечения и вложения ресурсов Ноябрьского городского банка по результатам деятельности за рассмотренные периоды выявил следующие результаты: 1. Удельный вес кредитов по совокупности основных направлений активных операций находился в пределах от 50,8 % (на 1 января 2002г.) до 64 % (на 1 января 2004г.) 2. Денежные средства и счета в ЦБ имели устойчивую тенденцию к снижению абсолютного значения от 163 681 тыс. руб. до 118 286 тыс. руб., что составило 7%. 3. Уставной капитал оставался без изменений. 4. Основными источниками привлечения средств явились средства на счетах клиентов. 5. Средства на счетах клиентов имели тенденцию к снижению в абсолютном значении с 633 626 тыс. руб. до 582 339 тыс. руб., а их удельный вес в структуре привлеченных средств банка повысился с 95% до 97%. В целом по балансу можно отметить факторы, влияющие как отрицательно, так и положительно на ликвидность банка. Положительными факторами, повышающими ликвидность банка, являются рост денежных средств и счетов в других банках, рост денежных средств на счетах клиентов, увеличение уставного капитала. Отрицательными факторами, снижающими ликвидность банка, является увеличение зависимости от межбанковских кредитов и снижение в источниках привлеченных средств доли средств клиентов. Далее по данным баланса были рассчитаны экономические нормативы ликвидности в соответствии с требования Инструкции № 110-И Центрального банка Российской Федерации от 16 января 2004 года. Из 14 рассчитываемых нормативов во внимание можно принимать лишь нормативы Н2, Н3, Н4 и то с достаточной долей условности. Это объясняется тем, что филиал не является самостоятельным банком, нормативы ликвидности рассчитываются и поддерживаются головным банком. Кредитование и привлечение денежных вкладов филиал осуществляет в пределах предоставленных ему полномочий. 1. Н2 - 2002г.- 178202/419962=42 2. Н2 - 2003г. -154366/444119=34 3. Н2 - 2004г. -134775/384328=35 4. Н3- 2002г - 705623/849832=83 5. Н3-2003г. - 733181/834278=88 6. Н3-2004г. - 525095/743743=71 7. Н4- 2002г.- 185560/ (115532+49988)=112 8. Н4- 2003г. -234655/(115506+92783)=113 9. Н4-2004г.- 232872/(107679+112796)=106 10. Н5- 2002г. – 669455: (4295342-13057) =16 11. Н5- 2003г. – 733181: (5286114-15822) =14 12. Н5 - 2004г. - 525095(495444-15875)=21 Табл.2.2.3. Нормативные показатели ликвидности Показатель Значение норматива, % на дату Отклонения Нормативное значение 2002г. 2003г. 2004г. В абсолютном значении за период Темп прироста, % к базисному значению Мгновенной ликвидности 42 34 35 -8 1 -19 3 Min 15% Текущий ликвидности 83 88 71 5 -17 6 -19 Min 50% Долгосрочной ликвидности 112 113 106 1 -7 0,9 -6 Max 120% Общей ликвидности 16 14 21 -2 7 -12,5 50 Min 20% Расчетные значения нормативных показателей ликвидности Ноябрьского городского банка представлены в таблице 2.2.3.). Из анализа таблицы видно, что в целом все нормативы ликвидности находятся в пределах, установленных ЦБ РФ. Коэффициент мгновенной ликвидности за рассматриваемый период снизился с 42% до 35%, за счет снижения средств на расчетных счетах клиентов и на вкладах до востребования. Соответственно уменьшаются и высоколиквидные активы, которые направлены на выплату средств, как наличным, так и безналичным путем (из кассы через корреспондентские счета). На момент составления балансовой отчетности значение коэффициента находится в допустимых пределах, что характеризует банк как платежеспособный. Норматив текущей ликвидности соблюдается, но наблюдается то снижение, то повышение коэффициента с 83% до 71%. В 2003г. произошли увеличения по погашению кредитных обязательств (на 5%), как физических лиц, так и организаций, с учетом привлечения вкладов и сроков выдачи кредитов. Банк контролирует привлечение вкладов, для своевременной выплаты своих обязательств. Резкого снижения или увеличения коэффициента не произошло, что свидетельствует о стабильном финансовом состоянии банка и его высокой платежеспособности.
Коэффициент долгосрочной ликвидности имеет тенденцию к стабильному уменьшению от 112% до 106%. Это связано с постоянным, на протяжении рассматриваемого периода, уменьшением доли долгосрочных активов в общей структуре активов. Эти изменения связаны с уровнем инфляции в России, с риском обесценивания долгосрочных вложений.
Одним из наиболее часто встречающихся показателей ликвидности банка является коэффициент, отражающий отношение задолженности по кредитам (ЗК) к общей сумме вкладов (ВКЛ):КЛ = ЗК /ВКЛ.
Табл. 2.2.4. Относительные показатели ликвидности Показатель Значение норматива, % на дату Отклонения Нормативное значение 2002г. 2003г. 2004г. В абсолютном значении за период Темп прироста, % к базисному значению Отношение выдан. кредитов к депозитам 0,67 0,76 0,88 0,09 0,12 13 16 Коэф-ный метод К1 0,26 0,21 0,20 -0,05 -0,01 -19,2 -4,8 > 0,1 Продолжение таблицы 2.2.1 Доля кредитов в активах 0,53 0,61 0,65 0,08 0,04 15,1 6,6 0,65-0,70 Коэффициент мобильности активов 0,91 1,0 0,73 0,09 -0,27 10 -27 Качество ресурсной базы 0 0 0,3 0 0,3 0 0 Рассмотрим относительные показатели, представленные в таблице 2.2.4. В начале анализируемого периода показатели ликвидности сложилось благоприятно, не одно значение коэффициента не превышало норматива. Связь между ликвидными активами и обязательствами банка выражена в коэффициентах К1 и К2. Рассчитанные коэффициенты значительно превышают минимально допустимое значение, что свидетельствует о благоприятном состоянии ликвидности.Величина выдаваемых кредитов у российских банков составляет 60-70% актива баланса. Ситуация в изучаемом банке существенно менялась к увеличению, благодаря успешной стратегии расширения деятельности на рынке банковских кредитов. Показатель мобильности активов находится на стабильно высоком уровне. Заметно огорчает качество ресурсной базы. Основной стратегической задачей банка с момента создания и до настоящего времени является расширение спектра банковских услуг, повышение их качества, наращивание ресурсной базы при условии поддержания ликвидности и доходности. Это достигается, прежде всего, принципами работы, которыми Банк руководствуется в своей деятельности: · Надежность. Заботясь о прибыльности вложений, банк стремится сбалансировать состояние активов и пассивов с целью поддержания высокой ликвидности. · Качество. Постоянно улучшая качество банковского продукта, банк стремится сделать его максимально удобным для каждого клиента. · Компетентность. За годы работы в банке сложился коллектив высококвалифицированных специалистов, которые представляют различные поколения, имеют специальное образование, опыт практической работы в различных сферах банковского дела. · Стремление к новому. Используя передовые банковские технологии, высококвалифицированный персонал, внедряя новые виды услуг, банк стремится соответствовать высоким банковским стандартам. В качестве приоритетных направлений деятельности в 2005г. банк ставит перед собой следующие цели и задачи: 1. Увеличение уставного фонда, наращивание собственных средств (капитала); 2. дальнейшее развитие клиентской базы, предоставление клиентам первоклассного банковского сервиса; 3. совершенствование кредитной политики, предложение новых видов кредитования, в том числе ипотечного, наращивание объемов кредитования предприятий малого и среднего бизнеса, а также населения; 4. развитие деятельности на рынке ценных бумаг; 5. развитие карточного бизнеса, в том числе на базе международных платежных систем. ГЛАВА 3. ПРОБЛЕМЫ УПРАВЛЕНИЯ ЛИКВИДНОСТЬЮ БАНКА Одной из наиболее важных задач управления любым банком является обеспечение соответствующего уровня ликвидности. Банк считается ликвидным, если он имеет доступ к средствам, которые могут быть привлечены по разумной цене и именно в тот момент, когда они необходимы. Это означает, что банк либо располагает необходимой суммой ликвидных средств, либо может быстро их получить с помощью займов или продажи активов. Особую актуальность вопросам регулирования ликвидности банка придал разразившийся в России финансовый кризис. Многие российские банки, демонстрировавшие динамичный рост, не смогли решить проблему ликвидности в сильно переменчивой финансовой среде и сейчас находятся в сложной ситуации. Падение рынка ГКО явилось всего лишь одной из причин, повлиявших на ликвидность банков. Недостаточный уровень ликвидности часто является первым признаком наличия у банка серьезных финансовых затруднений. В такой ситуации он обычно начинает терять депозиты, что уменьшает его наличные средства и заставляет избавляться от наиболее ликвидных ценных бумаг. Другие банки с большой неохотой предоставляют банку, находящемуся на грани банкротства, займы без дополнительного залога или предлагают их по более высокой процентной ставке, что еще более сокращает доходы банка, испытывающего финансовые трудности.
3.1. Проблема ликвидности банка Спрос и предложение ликвидных средств банка Потребности банка в ликвидных средствах могут быть рассмотрены с точки зрения спроса и предложения. Для большинства банков наибольший спрос на ликвидные средства возникает по двум причинам:
· из-за снятия клиентами денег со своих счетов; · в связи с поступлением заявок на получение кредитов от клиентов, которые банк решает принять (это или заявки на получение новых кредитов, или возобновление истекающих договоров о ссудах, или предоставление средств по существующим кредитным линиям). Еще одной причиной возникновения спроса на ликвидные средства является погашение задолженности по займам банка, которые он мог получить от других банков или ЦБР. Уплата налогов, операционные расходы и выплата денежных дивидендов держателям акций банка также увеличивает спрос на быстрореализуемые денежные средства. Для удовлетворения спроса на ликвидные средства банк может привлечь некоторые из потенциальных источников предложения. Как правило, наиболее важными поступлениями являются поступления вкладов от клиентов, средства на новых счетах и поступления на уже существующие счета. Еще одним важным источником предложения ликвидных средств является погашение клиентами взятых ссуд, что дает дополнительные возможности для удовлетворения новых потребностей в ликвидных средствах подобно продаже активов банка, в частности, хорошо реализуемых ценных бумаг из портфеля инвестиций. Ликвидные средства также поступают в виде доходов от предоставления недепозитных услуг (консультирование, операционное обслуживание и др.). 3.1.2. Источники возникновения проблем ликвидности Банки заимствуют крупные суммы краткосрочных депозитов и резервов у граждан, предприятий и других кредитных учреждений, затем пускают их в оборот и предоставляют долгосрочные кредиты своим клиентам. Так что большинство банков имеют некоторое несоответствие между сроками погашения по своим активам и сроками погашения по основным обязательствам. Проблема, возникающая в случае несовпадения сроков, состоит в том, что банки имеют необычно высокую долю обязательств, требующую немедленного выполнения, таких, как вклады до востребования, текущие счета и займы денежного рынка. Таким образом, банки всегда должны быть готовы удовлетворить безотлагательный спрос на денежные средства, который может быть весьма значительным в отдельные моменты времени. Другим источником потенциальных проблем ликвидности является чувствительность банков к изменениям процентных ставок. Когда происходит рост процентных ставок, некоторые вкладчики изымают свои средства в поисках более высоких прибылей в других местах. Многие клиенты, взявшие ссуды, могут приостановить подачу заявок на новые кредиты или ускорить использование кредитных линий, еще имеющих низкие процентные ставки. Таким образом, изменение процентных ставок отражается на спросе клиентов и на депозиты, и на кредиты, что оказывает сильное влияние на уровень ликвидности банка. Более того, изменение процентных ставок влияет на рыночную стоимость активов, продажа которых может потребоваться банку для получения дополнительных ликвидных средств, и оказывает непосредственное влияние на стоимость займов на денежном рынке. Вне зависимости от этих факторов удовлетворение спроса на ликвидные средства должно быть для банка высокоприоритетным. Неудачи в этой области могут серьезно подорвать доверие к нему клиентов. 3.1.3. Методы управления риском ликвидности. Политика ликвидности имеет дело с решением дилеммы ликвидность — рентабельность. Поэтому перед банком встает задача максимизации доходности своих операций при наличии данного ограничения, причем присутствует четко выраженный фактор неопределенности, так как руководство банка не может с уверенностью предсказать, когда и в каком масштабе возникнет проблема ликвидности. А когда она возникнет, можно только предпринять меры на основе заранее созданного задела — резервов, особой структуры активов и пассивов или наработанных операций. Практика выработала ряд методов управления ликвидностью. Они основаны на управлении активами, пассивами или и теми и другими одновременно. По сравнению с другими, каждый из методов управления ликвидностью имеет как свои преимущества, так и недостатки. Экономическая целесообразность применения того или иного метода управления ликвидностью обусловлена характеристиками банковского портфеля, особенностями банковских операций, средой, в которой действует банк. Так, когда банк использует принципиально различные источники привлечения средств, задача управления ликвидностью усложняется. Тогда может быть целесообразным применение метода конверсии фондов, подразумевающего как управление активами, так и управление пассивами. Напротив, когда ресурсная база банка достаточно однородна, а возможности использования операций на денежном рынке ограничены, целесообразным может оказаться менее сложный метод фондового пула. Наиболее старый способ обеспечения потребностей банка в ликвидных средствах известен как управление ликвидностью через управление активами. В чистом виде эта стратегия требует накопления ликвидных средств в виде ликвидных активов — главным образом денежных средств и быстрореализуемых ценных бумаг. Когда возникает потребность в ликвидных средствах, выборочные активы продаются до тех пор, пока не будет удовлетворен спрос на наличные средства. Эту стратегию управления ликвидность часто называют трансформацией активов, поскольку ликвидные средства поступают за счет превращения неденежных активов в наличные средства. Многие банки в качестве источника ликвидных средств все чаще стали использовать займы на денежном рынке. Это стратегия заемной ликвидности, часто называемая управлением покупной ликвидностью или управлением пассивами, в чистом виде предполагает заем быстрореализуемых средств в количестве, достаточном для покрытия всего ожидаемого спроса на ликвидные средства. Однако к займам прибегают только тогда, когда возникает такая необходимость, чтобы избежать накопления слишком большого объема незадействованных ликвидных средств в активах. Если спрос на ликвидные средства превышает его первоначально ожидаемый уровень, банк будет просто поднимать предлагаемую им ставку, до тех пор, пока не получит необходимую сумму быстрореализуемых средств. Заем ликвидных средств является наиболее рисковым способом решения банком проблем ликвидности (но он дает более высокую ожидаемую прибыль) из-за изменчивости процентных ставок денежного рынка и доступности кредита. - Метод фондового пула На практике был выработан ряд подходов к контролю и управлению риском ликвидности или, другими словами, управлению способностью банка приобретать денежные средства в наличной и безналичной форме быстро и по разумной цене для выполнения своих текущих обязательств. Управление ликвидностью можно осуществлять сравнением степени ликвидности активов и постоянства пассивов? или, иначе, методом управления фондами. Указанный метод состоит в сопоставлении общей потребности в ликвидности и всех имеющихся у банка источников ее покрытия. Для этого применяются показатели оценки ликвидности баланса.
Суть данного метода заключается в том, что все банковские средства, полученные из различных источников, рассматриваются как единый пул средств, имеющихся у банка. Тогда задача заключается в том, чтобы создать первичные и вторичные резервы для обеспечения ликвидности. Первичные резервы состоят из абсолютно ликвидных активов — кассы и остатков на корреспондентских счетах. В состав вторичных резервов входят высоколиквидные активы, которые можно быстро реализовать и которые имеют большую оборачиваемость. Они могут формироваться из банковских акцептов, векселей и, в некоторой степени, облигаций первоклассных эмитентов. В условиях, когда занятие длинной валютной позиции обеспечивает доход в течение достаточно длительных периодов времени, дополнительные резервы высоколиквидных видов иностранной валюты могут рассматриваться как вторичные резервы. Резервы денежных средств нужны для ежедневных операций банка, но их определенный излишек обеспечивает первый рубеж защиты на случай возникновения проблемы ликвидности. Первичные резервы относятся к недоходным активам, вторичные резервы уже обеспечивают определенный доход банку.
- Измерение движения денежных средств Другой подход к измерению ликвидности состоит в отслеживании динамики изменения объема потребности в ликвидности и источников ее удовлетворения. В качестве примера достоверного возрастания потребности в ликвидности можно привести договора об открытии кредитных линий. Напротив, если один из крупных вкладчиков заранее уведомил об изъятии через оговоренный срок крупного срочного депозита, мы достоверно можем говорить о сокращении в известный момент в будущем источников ликвидных ресурсов. - Метод конверсии фондов Когда банк использует принципиально различные источники привлечения средств, задача управления ликвидностью усложняется. Тогда может стать обоснованным метод конверсии фондов. Его суть заключается в том, что средства, мобилизованные из различных источников, используются по-разному. Другими словами, средства увязываются по источникам и направлениям использования. Например, средства на счетах до востребования отличаются более высокими резервными требованиями и быстрым оборотом, а характеристики средств, привлеченных в срочные вклады? совсем иные. При применении метода конверсии фондов необходимо: · распределить все средства по источникам формирования в зависимости от оборота по счетам и резервных требований; · распределить средства из каждого источника на финансирование соответствующих активов. Таким образом, дилемма “риск — доходы” решается отдельно для каждого источника средств, как будто это отдельный банк; отсюда другое название этого метода — метод минибанка. - Другие подходы к управлению ликвидностью Метод управления резервной позицией является методом с большими преимуществами и большими недостатками. Его содержание заключается в следующем: определяем резервную позицию, т.е. не формируем заранее вторичные резервы, а лишь прогнозируем количество фондов, которое мы можем купить на денежном рынке и тем самым профинансировать возможный отток денежных средств. В первую очередь, речь идет о привлечении средств на межбанковском рынке и заимствовании у ЦБР. Преимущества метода очевидны: · сокращается доля низкодоходных и недоходных активов; · в случае изъятия депозитов валюта баланса банка не уменьшается или уменьшается в меньшей степени, потому что вторичные резервы не ликвидируются, а напротив, банк привлекает дополнительные средства. Но при использовании данного метода риск ликвидности замещается другими видами риска: · риском изменения процентных ставок; · риском доступности фондов (который определяется, в первую очередь, емкостью межбанковского рынка). Метод управления кредитной позицией заключается в определении особой кредитной позиции — того объема денежных средств, которые банк получит в краткосрочном периоде, если не будет возобновлять краткосрочные кредиты. При этом подходе к управлению ликвидностью также присутствует фактор риска доступности фондов и, как и в предыдущем варианте, его актуальность будет возрастать по мере развития денежного рынка. Ключевое слово при использовании метода активного управления портфелем — секьюритизация. Термин “секьюритизация” происходит от англ. securities — ценные бумаги — и означает обращение банковских активов в ценные бумаги. При секьюритизации активов размещение кредитных ресурсов осуществляется не только посредством заключения кредитного договора, но и путем использования векселей (при краткосрочном кредитовании) и облигаций (при долгосрочном кредитовании). Близкий к секьюритизации альтернативный путь — применение права переуступки, например переуступки кредита. Таким образом, секьюритизация в широком смысле слова означает не только превращение кредитов в ценные бумаги, но и любой перевод их в такую форму, когда их можно реализовать третьим лицам на рынке. Сущность проблем управления ликвидными средствами банков может быть представлена двумя краткими утверждениями. 1. Спрос на ликвидные средства банка редко бывает равен их предложению в какой-либо момент времени. Банк должен постоянно иметь дело с дефицитом ликвидных средств либо с их излишком. 2. Существует дилемма между ликвидностью и прибыльностью банка. Большая часть банковских ресурсов предназначается для удовлетворения спроса на ликвидные средства, меньшая часть — для достижения желаемой прибыльности банка (при неизменных прочих факторах). Таким образом, обеспечение оптимального уровня ликвидности является постоянной проблемой в управлении банком и всегда направлено на увеличение его прибыльности. Управленческие решения относительно величины ликвидных средств не могут быть отделены от иных видов услуг и деятельности других подразделений банка. Те российские банки, руководители которых не уделяют должного внимания вопросам поддержания ликвидности, станут новыми жертвами финансовых потрясений и ответчиками в судебных процессах, связанных с банкротством. 3.2. Решение проблемы управления ликвидностью в ЗАО «НГБ»
Проблема ликвидности банка, скорее всего, была поднята еще владельцами первого финансового института (в современном понимании этого термина), основанного в Генуе в 1407 году. Своевременное исполнение банком своих платежных обязательств - так сегодня звучит определение ликвидности. Нормативной мерой ликвидности является соотношение ликвидных активов и обязательств соответствующей срочности. Однако в практической работе банка мерой его ликвидности является покрытие ликвидными активами не вообще всех (и даже не нормативно определенной доли) обязательств соответствующей срочности, а только тех, которые реально предъявлены или планируются к предъявлению. Кроме того, для исполнения предъявленных банку обязательств существуют рыночные средства пополнения ликвидных активов. Правда, привлеченные на рынке средства, в отличие от размещенных на счетах «до востребования», обычно имеют цену, да и их объем достаточно жестко ограничен показателями банка. К тому же, как показали события последних месяцев, межбанковский рынок не всегда может служить надежным источником заемной ликвидности.
Таким образом, переходя непосредственно к теме управления ликвидностью банка, можно дать следующее определение. Управление ликвидностью - это ежедневное балансирование между риском недополучения дохода (в случае недоразмещения ликвидных, но недоходных активов в менее ликвидные, но зато доходные) и риском избыточных расходов (в случае предъявления к исполнению платежных обязательств, превышающих существующие возможности банка, и, соответственно, необходимости привлекать средства с рынка).
После того как Банк России обязал кредитные организации ежедневно рассчитывать нормативы, к балансированию добавилась еще необходимость учитывать нормативные ограничения. Поэтому без соответствующей поддержки автоматизированными средствами задача оптимального управления ликвидностью имеет шанс перейти в разряд нерешаемых даже для относительно небольших кредитных организаций. 3.2.1. Автоматизированное управление ликвидностью ЗАО «НГБ» Как нет в природе двух одинаковых людей, так нет и не будет одинаковых банков. Соответственно, и методики управления ликвидностью, которыми пользуются конкретные финансовые институты, будут, хотя бы частично, разниться. Различаются также и программные системы, хранящие данные, необходимые для управления ликвидностью, и конкретные процедуры работы банка. Таким образом, в идеале каждый банк должен разрабатывать индивидуальное автоматизированное решение для управления собственной ликвидностью. К счастью, сотрудникам банка нет необходимости делать это «с нуля». Многие отечественные компании предлагают программные продукты, предназначенные для аналитической работы, а также готовы помочь в адаптации своего продукта к той или иной задаче. Например, в начале 2004 года на базе АПК «Нострадамус» специалисты компании «ПрограмБанк» раз­работали индивидуальное прикладное решение для управления ликвидностью для одного из ведущих финансовых институтов Ямалаа – ЗАО «Ноябрьский городской банк». Автоматизированное решение по управлению среднесрочной ликвидностью предназначено для планирования величины уровня свободных ликвидных активов (величины платежной позиции) на каждый день планового периода. В основу была положена известная концепция пассивной эволюции, согласно которой уровень ликвидности на каждый день планового периода определяется на основании плановых финансовых потоков (платежей)'', корреспондирующих со счетами ликвидных активов банка. Начальный уровень ликвидности определяется как сумма входящих остатков на счетах заданных ликвидных активов, увеличенная на плановый приход денежных средств (оборот по дебету), за вычетом планового расхода денежных средств (оборота по кредиту) на начальную дату планового периода. В дальнейшем уровень ликвидности ежедневно корректируется на разницу между плановыми приходом и расходом денежных средств. Данные отражаются нарастающим итогом. Избыточный уровень ликвидности демонстрирует величину средств, которые банк может дополнительно вложить в доходные активы. Недостаточный уровень ликвидности свидетельствует либо о необходимости привлечения дополнительных средств (с тем, чтобы обеспечить банку возможность выполнения своих обязательств), либо о необходимости корректировки текущих операций банка (с целью в дальнейшем избежать прогнозируемых проблем с ликвидностью). Осенью 2004 года руководство ЗАО «НГБ» дало свое согласие на реализацию пилотного проекта по разработке и внедрению в банке системы автоматизации управления ликвидностью. На тот момент специалисты управления экономического анализа, прогнозирования и казначейства НГБ, использующие набор стандартных программных продуктов, испытывали серьезные трудности при решении этой задачи. Именно по этой причине в банке было принято решение приобрести аналитическую систему. Проведя анализ предложений рынка банковских информационных технологий, специалисты банка остановили свой выбор на комплексе «Нострадамус», предназначенном для разработки и реализации прикладных решений, в первую очередь, в области банковской аналитики. Необходимо пояснить, что комплекс является мощной аналитической системой класса OLAP (оперативной аналитической обработки), в основу которой положена технология хранилища данных (Data Warehouse). По словам специалистов банка, их выбор был обусловлен, прежде всего, универсальностью технологии комплекса, которая позволяет собирать в единую базу данных самую разнообразную информацию любых форматов (в том числе, из разных бизнес-систем), систематизировать ее, и приводить ее к единому формату. Работа специалистов проекта «Нострадамус» в НГБ, начиная с формулировки задачи до сдачи готового решения в промышленную эксплуатацию, ограничилась всего четырьмя месяцами. На первом этапе внедрения совместно с сотрудниками банка была определена задача - разработка и реализация методики планирования среднесрочной (от 1 недели до 3 месяцев) и мгновенной ликвидности. После определения списка типов платежей, влияющих на уровень ликвидности, началась непосредственно разработка. 3.2.2. Проблема загрузки данных Наиболее трудоемким этапом оказалась организация загрузки в хранилище данных, необходимых как для расчета плановых показателей ликвидности, так и для контроля их фактического исполнения. Для ряда плановых платежей была реализована возможность их автоматической загрузки из учетных систем и прочих источников; остальные платежи требовали ручного ввода значений в отчеты о плановых показателях ликвидности. Контроль фактического исполнения показателей ликвидности был полностью автоматизирован на основании привязки к значениям платежных документов, соответствующих им лицевых счетов и проводок из банковской учетной системы. Для автоматизации загрузки данных были использованы специальные инструменты комплекса: источники и приемники загрузки, а также системный агент. Источник загрузки представляет собой описание формата и структуры загружаемых данных. С помощью источника загрузки принимаемая информация проходит первичную обработку, структурируется и помещается в промежуточную таблицу на сервере. Приемник загрузки - это не что иное, как описание серверной процедуры, которая осуществляет загрузку информации из промежуточной таблицы в хранилище данных комплекса. Весь процесс контролируется системным агентом, в котором описаны задания по загрузке данных и их приоритет. Необходимые данные из учетной системы банка загружаются ежедневно (по окончании рабочего дня или по запросу пользователя). Данные из прочих источников «подхватываются» системным агентом и попадают в хранилище по мере их поступления на сервер приема данных. Процесс загрузки отражается в специальном журнале событий, и администратор комплекса в любой момент может просмотреть результат загрузки данных и ошибки, которые были выявлены в этом процессе. 3.2.3. Генерация справочников, отчетов и настройка пользовательского интерфейса Следующий этап работ по автоматизации управления ликвидностью в НГБ был связан с разработкой справочников и отчетов, а также с настройкой пользовательского интерфейса. В довольно сжатый срок специалисты отдела внедрения, используя генератор справочников и отчетов, создали необходимые справочники, содержащие первичную информацию из хранилища данных, и нужные отчетные формы, характеризующие уровень ликвидности банка. Следует отметить тот факт, что в готовом программном продукте используются как отчеты текстового формата, так и интерактивные OLAP-отчеты. Выгодное отличие последних заключается в том, что пользователь может самостоятельно, без привлечения программиста, редактировать отчетные формы. С помощью редактора форм и модуля многомерного анализа в продукте был реализован гибкий интерфейс ввода данных. Его наличие дает возможность пользователю вводить, редактировать и просматривать величины плановых платежей непосредственно в отчетах, характеризующих плановое состояние ликвидных активов. Гибкость настройки интерфейса ввода данных позволяет наиболее эффективно планировать и корректировать финансовые потоки банка.
3.2.4. Администрирование комплекса и настройка рабочего места Заключительным этапом внедрения стало создание программного модуля, предназначенного для администрирования комплекса и позволяющего осуществлять индивидуальную настройку рабочих мест: распределять доступ пользователей к информационным ресурсам комплекса и устанавливать ограничения на те или иные действия. В результате такой настройки каждый пользователь располагает только теми данными и выполняет только те операции, ко­торые находятся в его компетенции.
3.3. Результат внедрения автоматизированной системы управления ликвидностью банка. Переход к ежедневному расчету нормативов, предусмотрен­ный Инструкцией Банка России № 110-И, увеличил для банка значимость применяемого решения по управлению мгновенной ликвидностью. Разумеется, технологии, использованные в уже внедренном решении, применяются для расчета и контроля значений обязательных нормативов ликвидности. Переход к ежедневному расчету нормативов ликвидности резко снизил «управляемость» их значений. Причиной этого послужило, во-первых, сокращение времени расчета, во-вторых, «опережающее» наступление момента прекращения управления по сравнению с моментом окончательной фиксации нормативов: последние операции, позволяющие корректировать значение нормативов, должны быть совершены до 20 часов текущего дня, в то же время закрытие операционного дня и окончательный расчет нормативов реально проводится около 12 часов следующего дня. Вывод один - без создания системы эффективного контроля будущих итоговых значений нормативов в течение рабочего дня оптимального уровня управляемости достичь невозможно. Возможность расчета нормативов в режиме online, т.е. после каждой операции, представляется маловероятной, т.к. для этого даже среднему банку придется использовать очень мощные технические средства, стоимость которых выглядит не слишком оправданной с точки зрения достижения конечного результата. Таким образом, у банка возникает проблема поиска компромиссного решения, которое, с одной стороны, позволит банку получать значения нормативов «как можно чаще и точнее», а с другой - будет иметь адекватную цену. В качестве такого «компромисса» в НГБ теперь применяется решение по управлению ликвидностью на базе комплекса «Нострадамус». Основная цель - обеспечить возможность эффективного контроля значения ежедневных нормативов ликвидности путем создания механизма внутридневного расчета их ожидаемых значений. Расчет и контроль значений норматива мгновенной ликвидности осуществляется банком несколько раз в день, как в определенное, установленное регламентом работы банка время, так и в любой другой момент - по требованию пользователя. Он может производиться как на основании фактических данных об остатках и оборотах по ряду балансовых и внебалансовых счетов (как правило, это показатели, значения которых связаны с редко осуществляемыми и небольшими по объему операциями), так и на основании первичных данных по основной деятельности банка (сделок и операций), которые уже непосредственно в АПК «Нострадамус» преобразуются в остатки, обороты и расшифровки. Однако выгрузка первичных данных из торговых систем банка не всегда дает необходимый результат. По целому ряду причин данные в торговых системах отражаются не всегда так, как это должно интерпретироваться учетной системой банка. Чтобы избежать этого, в АПК «Нострадамус» предусмотрена возможность ввода корректирующих оборотов, что, в свою очередь, позволяет сотрудникам банка планировать совершение операций от имени банка, добиваясь корректных значений показателей, а соответственно и нормативов мгновенной ликвидности, даже на основе неполной или некорректно проинтерпретированной информации. Экстренный перерасчет нормативов можно произвести с применением метода «наложенного баланса». Основным инструментом здесь являются не первичные операции, а корректировки показателей, благодаря чему перерасчет значений нормативов занимает секунды. Добиваясь необходимых значений нормативов с помощью корректировок, пользователь получает возможность продолжать планировать операции, так сказать, «не боясь за результат», который данные операции окажут на итоговые значения нормативов. При таком подходе к оценке нормативов ключевым моментом является понимание менеджментом банка причин возникновения тех или иных значений конкретных нормативов. Основной инструмент анализа - разнообразные средства представления данных и погружения в дан­ные, реализованные в комплексе «Нострадамус». Средства представления данных позволяют быстро диагностировать «главные проблемы», а средства погружения в данные позволяют выявить источники возникновения данных проблем. Менеджменту банка остается выработать ряд управленческих решений (определить ряд сделок и лимитов на отдельные операции) с целью соблюдения нормативов, что значительно упрощает задачу, поскольку направления и объемы требующихся изменений уже известны. 3.4. Решение проблемы в сжатые сроки. Новый порядок расчета нормативов вступил в силу уже достаточно давно. Несмотря на то, что Центральный банк настаивает на ежедневном соблюдении, а не на ежедневном расчете нормативов, уверенность в соблюдении норматива может дать только его ежедневный расчет и постоянный контроль в течение всего рабочего дня, особенно, если банк пытается использовать любую возможность для получения дохода. Таким образом, активные, рыночные банки, занимаясь вопросами управления ликвидностью, неизбежно сталкиваются с необходимостью поддержки в виде мощных аналитических систем. И чем быстрее банк получит такой продукт, тем больше денег он сможет заработать. Сжатые сроки создания новых индивидуальных решений на базе АПК «Нострадамус», предназначенных для управления среднесрочной ликвидностью, или для внутридневного расчета нормативов, стали возможными благодаря высокому качеству исходного инструментария комплекса, большому количеству готовых исходных компонентов и элементов прикладных решений. В настоящий момент специалисты компании «Прогамбанк» разрабатывают для ряда российских банков прикладное решение «Прогноз остатков на счетах «до востребования» », которое позволит дополнительно повысить качество управления ликвидностью.

3.5. Рекомендации по повышению ликвидности и платежеспособности банка. Подытожив все вышеизложенное в данной дипломной работе можно представить некоторые рекомендации по поддержанию необходимого уровня ликвидности и платежеспособности банка. Во-первых, любому банку необходимо постоянно оценивать ликвидность путем расчета коэффициентов. Затем, проанализировав полученные данные и выявив их отклонение от нормы, предпринимать меры по поддержанию нормального уровня. Для коммерческого банка, как и любого другого предприятия, общей основой ликвидности выступает обеспечение прибыльности производственной деятельности (выполняемых операций). Таким образом, если фактическое значение основного нормативного коэффициента ликвидности оказывается намного больше, чем установленное минимально допустимое, то деятельность такого банка будет отрицательно оцениваться его пайщиками, с точки зрения неисполь­зованных возможностей, для получения прибыли. В этой связи следует заметить, что анализ ликвидности баланса должен проводиться одновременно с анализом доходности банка. Опыт работы коммер­ческих банков показывает, что банки получают больше прибыли, когда функционируют на грани минимально допустимых значений нормативов ликвидности, т.е. полностью используют предостав­ляемые им права по привлечению денежных средств в качестве кредитных ресурсов.
В то же время особенности его работы как учреждения, основывающего свою деятельность на использовании средств клиентов, диктует необходимость применения показателей ликвидности. Максимальная ликвидность достигается при максимизации остатков в кассах и на корреспондентских счетах по отношению к другим активам. Но именно в этом случае прибыль банка минимальна. Максимизация прибыли требует не хранения средств, а их использования для выдачи ссуд и осуществления инвестиций. Поскольку для этого необходимо свести кассовую наличность и остатки на корреспондентских счетах к минимуму, то максимизация прибыли ставит под угрозу бесперебойность выпол­нения банком своих обязательств перед клиентами.
Следовательно, существо банковского управления ликвидностью состоит в гибком сочетании противоположных требований ликвидности и прибыльности. Целевая функция управления ликвидностью коммерческим банком заключается в максимизации прибыли при обязательном соблюдении устанавливаемых и опреде­ляемых самим банком экономических нормативов. Во-вторых, банк должен определять потребность в ликвидных средствах хотя бы на краткосрочную перспективу. Как уже отмечалось, прогнозирование этой потребности может осуществляться двумя методами. Один из них предполагает анализ потребностей в кредите и ожидаемого уровня вкладов каждого из ведущих клиентов, а другой - прогнозирование объема ссуд и вкладов. Оба рассмотренных метода имеют недостаток: они опи­раются на средний, а не предельный уровень ликвидности. Это может быть достаточным для оценки ликвидно­сти банковской системы в целом, но оно не подскажет руководству отдельного банка, какова должна быть его кассовая наличность на следующей неделе, чтобы покрыть изъятие вкладов и заявки на кре­дит. Только анализ счетов отдельных клиентов банка позволят ему определить потребности в наличных деньгах на данный момент. В решении этой задачи поможет также предварительное изучение хозяйственных и финансовых условий на местном рынке, специфики клиентуры, возможностей выхода на новые рынки, а также перспективы развития банковских услуг, в том числе, открытие новых видов счетов, проведение операций по трасту, лизингу, факторингу и т.д. Причем, кроме местных факторов, необходимо учитывать также и общенациональные. Например, изменения в денежно-кредитной политике, в законодательстве и т.д. Изучение всего этого, а также прогнозирование поможет банку более точно определить необходимую долю ликвидных средств в активе банка. При этом банк должен опираться на свой опыт. Исходя из спрогнозированной величины необходимых ликвидных средств банку нужно сформировать ликвидный резерв для выполнения непредвиденных обязательств, появление которых может быть вызвано изменением состояния денежного рынка, финансового положения клиента или банка партнера. В-третьих, под­держание ликвидности на требуемом уровне осуществляется при помощи проведения определенной политики банка в области пассивных и активных операций, вырабатываемой с учетом конкретных условий денежного рынка и особенно­стей выполняемых операций. То есть банк должен разработать грамотную политику управления активными и пассивными операциями. При этом в управлении активами банку следует обратить внимание на следующие моменты: 1. Управление наличностью должно быть более эффективным, то есть необходимо прогнозировать притоки и оттоки наличности и разработать графики платежей. 2. Сроки, на которые банк размещает средства, должны соответствовать срокам привлеченных ресурсов. Не допустимо превышение денежных средств на счетах актива над денежными средствами на счетах пассива. 3. Акцентировать внимание на повышении рентабельности работы в целом и на доходности отдельных операций в частности. Так в управлении кредитным портфелем необходимо: a) контролировать размещение кредитных вложений по степени их риска, форм обеспечения воз­врата ссуд, уровню доходности. Кредитные вложения банка можно классифицировать с учетом ряда критериев (уровень кредитоспособ­ности клиента, форма обеспечения возврата кредита, возможность страхования ссуд, оценка надежности кредита экономистом банка и др.) Доля каждой группы кредитов в общей сумме кредитных вложений коммерческого банка и ее изменение служат основой для прогнозирования уровня коэффициента ликвидности, показывают возможности продолжения прежней кредитной политики банка или необходимость ее изменения. Группировка ссуд по отдельным заемщикам, осуществляемая при помощи ЭВМ, позволяет ежедневно контролировать уровень коэффициентов ликвидности и анализировать возможности дальнейшей выдачи крупных кредитов самостоятельно банком или путем участия в банковских кон­сорциумах; b) анализирование размещения кредитов по срокам их погашения, осущест­вляемое путем группировки остатков задолженности по ссудным счетам с учетом срочных обязательств или оборачиваемости кредитов на шесть групп (до 1 мес.; от 1 до 3 мес.; от 3 до 6 мес.; от б до 12 мес.; от 1 до 3 лет: свыше 3 лет), которое служит основой для прогнозирования уровня текущей ликвидности баланса банка, рас­крытия «узких» мест в его кредитной политике; c) анализировать размещение кредитов по срокам на основе базы данных. В частности, разработан метод анализа предстоящего погашения и предстоящей выдачи кредитов в ближайшие 30 дней по отдельным клиентам и видам ссуд (на основе кредитных договоров и оборачиваемости кредитов), который позволяет конт­ролировать высвобождение ресурсов или возникновение можно делать ежедневно, а также с учетом данных кредитных договоров, находящихся на стадии проработки. Результаты анализа могут использоваться коммерческими банками для опе­ративного решения вопросов по покупке или продаже ресурсов. Такой анализ раскрывает глубинные, скрытые процессы, выявляет те тенденции, которые при прочих неизменных обстоятельствах могут вызывать падение уровня ликвидности и платежеспособности коммерческого банка, дает возможность предупредить эти последствия путем вне­сения коррективов в политику банка. d) тщательнее изучать кредитоспособность заемщиков; e) ограничить размер кредита, предоставляемого одному заемщику суммой высоликвидного обеспечения; f) выдавать кредиты возможно большему числу клиентов при сохранении общего объема кредитования; g) повысить возвратность кредитов, в том числе за счет более надежного обеспечения; h) принять меры по взысканию просроченной ссудной задолженности и начисленных процентов за пользование кредитами; 4. Применять методы анализа группы расчет­ных счетов клиентов и интенсивности платежного оборота по корреспондентскому счету банка. Результаты такого анализа служат основой для аргументированной перегруппировки активов баланса банка. 5. Изменить структуру активов, т.е. увеличить долю ликвидных активов за счет достаточного погашения кредитов, расчистки баланса путем выделения на самостоятельный баланс отдельных видов деятель­ности, увеличение собственных средств, получение займов у других банков и т.п. 6. Работать над снижением риска операций. При этом необходимо помнить, что срочные меры, предпринимаемые кредитными институтами для поддержания своей ликвидности и платежеспособ­ности, как правило, связаны с ростом расходов банка и сокращением их прибыли. Управление рисками несбалансированности баланса и неплатежеспособности банка снижает возможные убытки банков, создает прочную основу для их деятельности в будущем. Система управления рисками несбалан­сированности баланса и неплатежеспособности банка ориентируется на требования ЦБ РФ о соблюдении коммерческими банками установленных норм ликвидности и платежеспособности. Для распознавания рисков несбалансированности ликвидности баланса и неплатежеспособности коммерческого банка требуется создание специальной системы ежедневного контро­ля за уровнем приведенных выше показателей ликвидности, анализа факторов, влияющих на их изменение. Для этого целесообразно создание базы данных, позволяющей оперативно получать всю необходимую информацию для выполнения аналитической работы, на основе ко­торой будет формироваться политика банка. В качестве источников для формирования базы данных нами рассматриваются заключенные и прорабатываемые кредитные и депозитные договора, договора о займах у других банков, сведения о потребности в кредите под товары отгруженные, срок оплаты которых не наступил, ежедневная сводка оборотов остатков по балансовым счетам, ежедневная ведомость остатков по лицевым счетам, сведения по внебалансовым счетам, сведения об оборачиваемости кредитов и т.п.
В управлении пассивами банку можно порекомендовать: 1. Применять метод анализа размещения пассивов по их срокам, который позволяет управлять обязательствами банка, прогнозировать и менять их структуру в зависимости от уровня коэффициентов ликвидности, проводить взвешенную политику в области аккумуляции ресурсов, влиять на платежеспособность.
2. Разработать политику управления капиталом, фондами специального назначения и резервами. 3. Следить за соотношением собственного капитала к привлеченному. 4. Проанализировать депозитную базу банка: a) обратить внимание на структуру депозитов: срочные и сберегательные депозиты более ликвидны, чем депозиты до востребования; b) определить стратегию поддержания устойчивости депозитов. Частью такой стратегии выступает маркетинг - повышение качество обслуживания клиентов, с тем, чтобы они оставались верными банку и во время кризисных ситуаций. Повышение срока сберегательных депозитов, их средней суммы также смягчает колебания депозитов во время кризисов. c) учитывать не только стабильность, но и источник депозитов, то есть депозиты физических лиц более надежны, чем депозиты юридических лиц, в силу различий в размерах вкладов. d) привести в соответствие учет кредитных ресурсов; e) оценивать надежность депозитов и займов, полученных от других кредитных учреждений. f) сократить обязательства до востребования при помощи перегруппировки пассивов по их срокам. В целом же, для распознавания рисков несбалансированности ликвидности баланса и неплатежеспособности коммерческого банка требуется создание специальной системы ежедневного контроля за уровнем приведенных в первой и второй главах показателей, анализа факторов, влияющих на их изменение. Для этого целесообразно создание базы данных, позволяющей оперативно получать всю необходимую информация для выполнения аналитической работы, на основе которой будет формироваться политика банка. В качестве источников для формирования базы данных банком могут рассматриваться заключенные и прорабатываемые кредитные и депозитные договора, договора о займах у других банков, сведения о плановой потребности в кредите, ежедневная сводка оборотов остатков по балансовым счетам, ежедневная ведомость по лицевым счетам, сведения по внебалансовым счетам, сведения об оборачиваемости кредитов и т.п. На основе базы данных банком ежедневно должны раскрываться значения показателей платежеспособности и ликвидности и проводиться анализ перспектив развития операций банка с учетом норм платежеспособности и ликвидности. Это позволяет взаимоувязать решение вопросов по размещению средств, привлечению ресурсов, увеличению собственных средств банка, расширению участия банка в других предприятиях и банках, по поиску источников дополнительных доходов и развитию новых операций коммерческого банка с требованиями соблюдения его ликвидности и платежеспособности. Рассмотренный анализ дает возможность предвидеть различные изменения уровня ликвидности и платежеспособности коммерческого банка и своевременно принять необходимые меры по их стабилизации. В международной практике менеджеры по управлению ликвидности банков разработали ряд практических рекомендаций по улучшению этого вида деятельности. Первая из них состоит в том, что менеджеры по управлению ликвидностью должны контролировать деятельность всех отделов банка, отвечающих за использование и привлечение средств, и координировать свою деятельность с работой этих отделов. Вторая рекомендация заключается в том, что менеджеры по управлению ликвидностью должны предвидеть, когда наиболее крупные вкладчики и пользователи кредитов банка планируют снять средства со счета или увеличить вклады. Это позволяет управляющим планировать свои действия в случае возникновения дефицита или излишка ликвидных средств. В соответствии с третьей рекомендацией, менеджеры по управлению ликвидностью в сотрудничестве с высшим руководством и руководителями отделов ликвидными средствами очевидны. В недавнем прошлом при размещении средств ликвидность банка часто имела высший приоритет. Сегодня управлению ликвидными средствами, в общем, отводится роль вспомогательного механизма в сравнении с приоритетом ЦБ РФ - предоставлением займов всем категориям клиентов. Банк должен предоставлять любые выгодные займы, ставя перед управляющим ликвидными средствами задачу изыскания достаточных денежных средств для обеспечения кредитов. Суть четвертой рекомендации состоит в следующем: потребности банка в ликвидных средствах и решение относительно их размещения должны постоянно анализироваться в целях избежания и излишка, и дефицита ликвидных средств. Излишние ликвидные средства, которые не реинвестируются в тот же день, ведут к потерям доходов банка, в то время как их дефицит должен быть быстро ликвидирован во избежание неблагоприятных последствий поспешных займов или продаж активов, также ведущих к потерям доходов. Таким образом, каждый коммерческий банк должен самостоятельно обеспечивать поддержание своей ликвидности на заданном уровне на основе как анализа ее состояния, складывающегося на конкретные периоды времени, так и прогнозирования результатов деятельности и проведения в последующем научно обоснованной экономической политики в области формирования уставного капитала, фондов специального назначения и резервов, привлечения заемных средств сторонних организаций, осуществления активных кредитных операций.






ЗАКЛЮЧЕНИЕ В заключение данной дипломной работы можно сделать следующие выводы. Ликвидность и платежеспособность коммерческого банка являются главными характеристиками деятельности банка, характеризующими их надежность и стабильность. Каждый коммерческий банк должен самостоятельно обеспечивать поддержание своей ликвидности на заданном уровне на основе как анализа ее состояния, складывающегося на конкретные периоды времени, так и прогнозирования результатов деятельности и проведения в последующем научно обоснованной экономической политики в области формирования уставного капитала, фондов специального назначения и резервов, привлечения заемных средств сторонних организаций, осуществления активных кредитных операций. Таким образом, очевидно, что на уровень банковской ликвидности влияют многие экономические и другие факторы, в связи, с чем вопросы расчетов, планирования и управления становятся важнейшими направлениями в деятельности коммерческих банков. На основании этих факторов, формирующих политику, стратегию и повседневную деятельность коммерческих банков, исторически зарождалась, развивалась и совершенствовалась теория и практика управления банковской ликвидностью. Процесс управления ликвидностью банка включает в себя совокупность действий и методов по управлению активами и пассивами. В процессе управления ликвидностью коммерческий банк должен так размещать средства в активы, чтобы они, с одной стороны, приносили соответствующий доход, а с другой стороны - не увеличивали бы риск банка потерять эти средства, т.е. всегда поддерживать объективно необходимое равновесие между стремлением к максимальному доходу и минимальному риску.
Существует тесная взаимозависимость между активными операциями и операциями пассивными. Ликвидность можно обеспечить, поддерживая высокий уровень кассовой наличности или помещая средства в высоколиквидные активы, а, также гарантировав банку возможность привлекать дополнительные вклады и занимать деньги из других источников. Большая изменчивость суммы вкладов, требования досрочного погашения долгов, также обуславливают необходимость увеличения ликвидных активов. К тому же имеется прямая связь между издержками банка по вкладам и заемным средствам, с одной стороны, и доходами от различных активных операций - с другой, повышать прибыльность банковских операций, не выходя за границы ликвидности, помогает тщательное сопоставление предельных издержек по привлеченным средствам и предельных доходов от кредитов и инвестиций.
Таким образом, теория управления пассивами дополняет политику управления ликвидностью коммерческих банков. Под управлением пассивными операциями стали понимать действия, направленные на удовлетворение потребности в ликвидных средствах путем активного изыскания заемных средств по мере необходимости. Коммерческие банки должны распределять привлеченные средства, в различные виды активных операций не снижая прибыльность и ликвидность. При этом коммерческие банки могут руководствоваться тремя методами размещения средств: метод общего фонда средств, метод распределения активов, метод научного управления. Для разумного управления ликвидностью необходимо тщательно проанализировать состояние банка. Анализ операций банков является одним из важнейших направлений экономической работы, причем, чем крупнее банк, тем большее значение имеет правильная организация работы на данном участке для его нормального и эффективного функционирования. Коммерческие банки с помощью анализа своих балансовых данных проверяют степень реализации основных целевых установок в своей деятельности: факторы их доходности, сбалансированность структуры активных и пассивных операций с целью поддержания ликвидности, соблюдение установленных ЦБ РФ экономических нормативов, минимизацию всех видов банковских рисков и т.д. Представленный в дипломной работе набор показателей вполне приемлем для анализа нашими коммерческими банками с целью изыскания резервов роста прибыли, поддержания ликвидности и минимизации бан­ковских рисков. Следовательно, коммерческие банки обязаны поддерживать уровень своей ликвидность, выполняя требования Центрального Банка РФ. Кроме того, необходимо уделять существенное внимание поддержанию оптимального соотношения между ликвидностью и прибыльностью. По данным анализа финансового состояния филиала Ноябрьского городского банка можно сделать следующие выводы. В целом положение банка на протяжении исследуемых 3 лет работы довольно стабильное, хотя и чередует спады и подъемы. Коэффициенты ликвидности не опускались ниже минимального значения, то есть банк всегда имел в наличии достаточное количество ликвидных средств для погашения своих обязательств. Губкинский филиал Ноябрьского городского банка на протяжении трех лет своей деятельности не допускал нарушения сроков платежей, выполнял обязательства перед клиентами и вкладчиками, постоянно имел средства на корреспондентском счете. Хотелось бы заметить, что в последние два года деятельности Ноябрьский городской банк постепенно стал наращивать базу кредитных операций, что в дальнейшем положительно скажется в работе банка. Банк ставит своей приоритетной целью деятельности - предоставления кредитов всем категориям клиентов. Таким образом, хотелось бы порекомендовать Губкинскому филиалу Ноябрьского городского банка не отказываясь полностью от кредитования, в то же время уделять самое пристальное внимание изучению финансового состояния ссудозаемщика и наличию надежного обеспечения. Кроме того, поддерживать оптимальное соотношение высоколиквидных активов и своих обязательств. СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ. 1. «Банковское дело» под редакцией проф. В.И. Колесникова, Л.П. Кроливецкой. Москва «Финансы и статистика», 1996 год. 2. «Банковское дело» под ред. д.э.н. проф. Г.Н.Белоглазовой д.э.н. проф. Л.П. Кроливецкой М.: «Финансы и статистика» 2003г. 3. «Банковское дело» под редакцией к.э.н. Ю.А. Бабичевой. Москва, «Экономика», 1994 год. 4. «Банковское дело» А. М. Товасиев - М., ЮНИТИ 2001г. 5. «Банковское дело» под редакцией О.И. Лаврушина. М.: Банковский и биржевой научно-консультационный центр, 1992 год. 6. «Банковское дело» А.М. Товасиев М.: «Дело и сервис» 1999г. 7. «Банковский менеджмент» Т.В. Никитина, Санкт-Петербург 2002г. 8. «Банковское дело» под редакцией О.И. Лаврушина М.: «Финансы и статистика» 2004г. 9. «Банковский менеджмент» Питер С. Роуз перевод с английского 2-го издания Академия народного хозяйства при правительстве РФ, Дело ЛТД - Москва 1995г. 10. «Деньги и кредит» №10, 1997 г. Дубинин С.К. Финансовая стабилизация и состояние банковской системы Российской Федерации. 11. «Деньги и кредит» №6, 1997 г. Хандруев Ан. А. Управление рисками банков: научно-практический аспект. 12. «Деньги и кредит» №2, 1997 г. Исаичева А.В. К определение ликвидности коммерческого банка. 13. «Деньги, банковское дело и денежно-кредитная политика» под общей редакцией В. Лукашевича, М. Ярцева. - Санкт-Петербург, 1994 год. 14. «Денежное обращение и банки» под редакцией проф. Г.Н. Белоглазовой, проф. Г.В. Толоконцевой М.: «Финансы и статистика» 2000г. 15. «Деньги. Кредит. Банки» Е.Ф. Жуков М.: «ЮНИТИ» 2002г. 16. Инструкция о порядке формирования и использования резерва на возможные потери по ссудам № 254-П. 17. Инструкция Центрального Банка Российской Федерации №110-И «О порядке регулирования деятельности кредитных организаций» от 16 января 2004 года. 18. Интернет сайт www.cbr.ru 19. «Коммерческие банки» ГолубевС.Г., Галочкин В.В. Учебное пособие. Мн.: Алгоритм 1997г. 20. «Коммерческие расчеты от А до Я»– М., «Дело и сервис» 1999г. 21. «К определению ликвидности коммерческого банка» Исаичева А.В. (Россия) // Банковский вестник. – 1997 - №2. 22. «Ликвидность банка» - М., «Деньги и кредит» №11-12 1994г. 23. «Ликвидность коммерческого банка» Румас С. Деньги и кредит, 1998. - №2. 24. Лекции Е, А. Тарханова «Коммерческие банки» ТюмГУ 25. Общая теория финансов» под ред. проф. чл. кор. РАЕН Л.А. Дробозиной М.: «Банки и биржи» «Юнити» 1995г. 26. «Организация деятельности коммерческих банков» Г.И. Кравцов, Мин. БГЭУ 2002г. 27. «Основы банковского дела в РФ» - Ростов н/Д., «Феникс» 2001г. 28. «Прибыльность и ликвидность: анализ финансового состояния банка» - М., «Банковский журнал» № 3, 1998г. 29. «Правовая база банковской деятельности: на пути к международным стандартам»- М., «Бизнес и банки» № 12, 1999г. 30. Письмо от 27.07.2000г. № 139-Т «О рекомендациях по анализу ликвидности кредитных организаций» 31. Положение о методике определения собственных средств кредитной организации от 10.03.2003г. № 215-П.
32. Постатейный комментарий к части второй Гражданского Кодекса РФ, А.Н. Гуев, М.: ИНФРА 2001г. 33. «Риск как экономическая категория, его сущность» Гранатуров В.М. – Бизнес, прибыль, право. – 2000. - №4. – с. 35-60. 34. «Управление риском ликвидности коммерческого банка» (Опыт России и США) Грузицкий Д. Финансы, учет, аудит, 1997 № 11.
35. «Управление банковской ликвидностью» Румас С. Банковский вестник. – 1997. - № 10. 36. «Управление ликвидностью коммерческого банка» М., «Банковское дело» № 9 2001 г. 37. «Устойчивость коммерческих банков. Как банкам избежать банкротства» Белых Л.П. - М.: Банки и биржи, ИО «ЮНИТИ» 1996г. 38. «Учет платежеспособности»- М., «Российский экономический журнал» № 12, 1999г. 39. «Управление ликвидность коммерческого банка» - М., «Банковское дело» № 9 2001г. 40. «Устойчивость коммерческих банков» Е.А. Тарханова, «Вектор Бук», Тюмень 2004г. 41. «Финансы, денежное обращение и кредит» под ред. д.э.н. проф. академика РАЕН В.К. Сенчагова, д.э.н. проф. А.И. Архипова «Проспект» М.: 2000г. 42. «Финансовый анализ в коммерческом банке» Черкасов В.Е. –М., Изд-во «ИНФРА-М», 1995г. 43. «Экспресс-анализ банковского баланса» - М., «Бухгалтерия и банки» № 1, 1996г. 44. «Экономический анализ» А.И. Гинзбург -Питер, 2004г. 45. Федеральный Закон РФ «О банках и банковской деятельности» №17-ФЗ от 03 февраля 1996 года. Приложение 1. Динамика активов № п/п Наименование статей Сумма на начало периода, тыс. руб. Изменения за период, тыс. руб. Динамика изменений за период, в % 2002г. 2003г. 2004г. 2002-2003 2003-2004 2002-2003 2003-2004 1. Денежные средства в счетах в центральном банке РФ 163681 127322 118286 -36359 -9036 -22 -7 2. Обязательные резервы в Центральном банке РФ 441156 16671 13891 -424485 -2780 -96 -17 3. Средства в кредитных организациях за вычетом резервов 12327 26839 42441 14512 15602 118 58 3.1. Средства в кредитных организациях 12451 26839 42441 14388 15602 116 58 3.2. Резервы на возможные потери 124 0 0 -124 0 -1 0 4. Чистые вложения в торговые ценные бумаги 0 10455 2732 -10455 -7723 0 -74 4.1. Вложения в торговые ценные бумаги 0 10455 2732 -1045 -7723 0 -74 5. Ссудная и приравненная к ней задолженность 411861 444416 468155 32555 23739 8 5 6. Резервы на возможные потери 16515 11095 12466 -5420 1371 -33 12 7. Чистая ссудная задолженность 395345 433321 455689 37976 22368 7 5 8. Проценты начисленные (включая просроченные) 0 22 88 -22 66 0 3 10. Основные средства, нематериальные активы, хозяйственные материалы 72174 72530 72180 356 -350 0,5 -0,5 11. Чистые вложения в ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи 341 341 341 0 0 0 0 11.1. Ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи 341 341 341 0 0 0 0 12. Расходы будущих периодов по другим операциям, 908 607 468 -301 -139 -33 -23 13. Прочие активы за вычетом резервов 88846 46105 9894 -42741 -36211 -48 -79 13.1. Прочие активы 137314 94577 58396 -42737 -36181 -31 -38 13.2. Резервы на возможные потери 48468 48472 48502 4 30 0,008 0,06 14. Всего активов 777778 734213 716010 -43565 -18203 -6 -2 Приложение2. Динамика пассивов № п/п
Наименование статей Сумма на начало периода, тыс. руб. Изменения за период тыс. руб. темп прироста, % 2002г. 2003г. 2004г. 2002-2003г. 2003-2004г. 2002-2003г. 2003-2004г. Обязательства 1. Средства кредитных организаций 0 0 15000 0 1500 0 0 2. Средства клиентов 633626 617023 582339 -16603 -34684 -3 -6 2.1. В том числе вклады физических лиц 397098 454105 392170 57007 -61935 14 -14 4. Выпущенные долговые обязательства 30948 200 200 -30748 0 -99 0 5. Прочие обязательства 3103 3113 2447 10 -666 0,3 -21 6. Всего обязательств (1+2+3+4+5) 667677 620336 599986 -47341 -20350 -7 -3 Собственные средства 7. Уставной капитал 40657 40657 40657 0 0 0 0 7.1. Зарегистрированные обыкновенные акции и доли 40657 40657 40657 0 0 0 0 8. Фонды и прибыль, оставленная в распоряжении кредит. организации 27149 27029 26671 -120 -358 -0,4 -1 9. Переоценка основных средств 41503 41503 41503 0 0 0 0 10. Прибыль (убыток) за отчетный период 6066 12393 15490 6327 3097 104 25 11. Распределенная прибыль (исключая дивиденды) 813 2438 3168 1625 730 200 30 12. Нераспределенная прибыль (10-11) 5253 9955 12322 4702 2367 90 24 13. Расходы и риски, влияющие на собственные средства 4294 5120 5032 826 -88 19 -2 14. Всего собственных средств (7+8+9+12-13) 110101 113877 116024 3776 2147 3 2 Всего пассивов (6+14) 777778 734213 716010 -43565 -18203 -6 -2 Внебалансовые обязательства Безотзывные обязательства кредитной организации 0 3143 0 3143 0 0 0 Приложение3. Структура собственных средств Наименование статей Удельный вес в итоге, %
Изменения за период в абсолютном значении В % пунктах 2002г. 2003г. 2004г. 2002-2003г. 2003-2004г. 2002-2003г 2003-2004г. Уставной капитал 37 35,7 35 -1,3 -0,7 -3,5 -2 Фонды и прибыль (оставленная) 24,7 23,7 23 -1 -0,7 -4 -3 Переоценка основных средств 37,7 36,4 35,8 -1,3 -0,6 -3,4 -1,6 Нераспределенная прибыль 4,8 8,7 10,6 3,9 1,9 81,3 21,8 Расходы и риски, влияющие на собственные средства 3,9 4,5 4,3 0,6 -0,2 15,4 -4,4 Структура заемных средств Наименование статей Удельный вес в итоге, % Изменения за период в абсолютном значении В % пунктах 2002г. 2003г. 2004г. 2002-2003г. 2003-2004г. 2002-2003г 2003-2004г. Средства кредитных организаций 0 0 2,5 0 2,5 0 0 Средства клиентов 95 99,5 97 4,5 -2,5 4,7 -2,5 В том числе вклады физических лиц 59,5 73,2 65,4 13,7 -7,8 23 -10,7 Выпущенные долговые обязательства 4,6 0,03 0,03 -4,57 0 -99,3 0 Прочие обязательства 0,4 0,5 0,4 0 -0,1 0 -20 Всего 100 100 100 Приложение 4.
Анализ экономического Анализ баланса Анализ движения положения заемщиков банка средств на счетах клиентуры Анализ операций Анализ ссудного портфеля Анализ уровня Анализ прибыльности фондового портфеля Анализ экономического состояния банка
Анализ конкурентной Анализ позиции конъюнктуры Анализ структуры и Анализ ресурсной динамики собственных базы средств
Составление прогнозов (для интегрированной оценки и по отдельным направлениям) Рис. 5. Система комплексного экономического анализа Приложение 5. Рис. 6. Факторы, влияющие на ликвидность и платежеспособность банка.


Приложение 6.
Экспресс-методика на основе коэффициентного анализа Показатель Формула расчета Допуст. значение Критич. значение 1. Коэффициент абсолютной ликвидности Касса + Корсчета + Счет в РКЦ Обязательства до востребования 1 0,07 2. Уровень доходных активов Активы, приносящие доход-нетто Всего активов-нетто 0,65 0,83 3. Уровень сомнительной задолженности Просроченная задолженность Ссуды, выданные банком 0,05 0,15 4. Коэффициент защищенности от риска Прибыль-нетто + Резервы банка + Резервный фонд Остаток ссудной задолженности 0,25 0 5. Коэффициент дееспособности Операционные расходы Операционные доходы 0,95 6. Коэффициент рентабельности Прибыль-нетто Собственные средства-нетто 0,15 0 7. Коэффициент достаточности капитала Собственные средства-нетто Всего пассивов-нетто 0,1 0,05 8. Коэффициент финансовой капитализации прибыли Уставный фонд Собственные средства-нетто 0,5 0,8 9. Коэффициент ликвидности по срочным обязательствам Высоколиквидные активы Привлеченные средства-нетто 0,75 0,07 10. Коэффициент полной ликвидности Ликвидные активы Привлеченные средства-нетто 1 0,8
Приложение 7. Риски кредитования Внешние (систематические) Внутренние (несистематические) Страновые Заемщика Банкира-кредитора Политический Риск эффективности текущей деятельности Рыночной стратегии Макроэкономический риск Ликвидности Кредитной политики Социальный Риск невыполнения обязательств Структурный Инфляционный Финансовый риск Селективный Отраслевой Риск мошенничества Временный Региональный Отзывной Риск законодательных изменений Процентный Риск изменения учетной процентной ставки Риск по балансовым и забалансовым операциям Валютный Риск банковских злоупотреблений Рис.7. Риски кредитования.