Анализ кредитоспособности предприятия

Содержание Введение Глава I. Сущность и основные методы оценки кредитоспособности заемщика 1.1 Понятие кредитоспособности заемщика и показатели, используемые при ее оценке 1.2 Методы анализа финансового состояния и результатов деятельности предприятия
1.3 Законодательные и нормативные основы, используемые при кредитовании предприятия и оценке его кредитоспособности Глава II. Анализ кредитоспособности заёмщика по методике ЗАО «Сбербанк 2.1 Анализ первоначальных данных о заемщике 2.2 Анализ финансового состояния заемщика 2.3 Оценка кредитного риска и основные направления по его снижению Заключение Список использованных источников
Введение Любая экономическая деятельность содержит в себе известную долю риска и подвержена неопределённости, связанной с изменениями обстановки на рынках. Поэтому интерес к данной теме, никогда не снизиться, а методики будут расширяться и дополняться. Больше всех в информации о кредитоспособности предприятий и организаций нуждаются банки: их прибыльность и ликвидность во многом зависят от финансового состояния клиентов. Целью работы является изучение методов анализа кредитоспособности заемщиков, в том числе на примере деятельности коммерческого банка ЗАО «СберБанк», и на этой основе – выработка рекомендаций по совершенствованию этого процесса. В соответствии с целью исследования в работе выделены следующие задачи: · изучить понятие кредитоспособности заемщика и показатели, используемые при ее оценке; · рассмотреть основные методы оценки кредитоспособности заёмщика и выявить их достоинства и недостатки; · рассмотреть законодательные и нормативные основы, используемые при оценке кредитоспособности предприятия; · провести анализ первоначальных данных и анализ финансового состояния заемщика; · произвести оценку кредитного риска и основные направления по его снижению; · проанализировать методику оценки кредитоспособности предприятий в ЗАО «СберБанк», выявить ее положительные и отрицательные стороны. Глава I. Сущность и основные методы оценки кредитоспособности заемщика 1.1 Понятие кредитоспособности заемщика и основные показатели, используемые при ее оценке В настоящее время под влиянием законов, регулирующих рыночные отношения, формируется разветвленная сеть коммерческих банков, осуществляющих комплексное кредитно - расчетное и кассовое обслуживание предприятий независимо от их организационно правовой формы. Определение кредитоспособности нужно с позиции характеристики финансового положения партнера для заключения договоров и выполнения работ и оказания услуг, а также предоставления коммерческого кредита. Следовательно, кредитоспособность - это совокупность материальных и финансовых возможностей получения кредита и его предельная сумма, определяемая способностью заемщика возвратить кредит в срок и в полной сумме. Рассмотрим критерии кредитоспособности клиента: [1] 1) Характер клиента - это репутация клиента, она складывается из длительности функционирования клиента в данной сфере бизнеса, его кредитная история; репутация его партнеров в деловом мире; 2) Способность заимствовать средства - это наличие у клиента права на подачу заявки на кредит, правоведения от клиента переговоров, право подписи кредитных документов; 3) Возможность заработать средства в ходе текущей производственной деятельности; 4) Капитал клиента. При оценке капитала клиента следует обратить внимание на два основных момента: · остаточность капитала, который оценивается на основе коэффициентов; · степень вложения капитала клиента в кредитуемую операцию. 5) Обеспеченность ссуды. 6) Условия, в которых совершается кредитная операция. Следует обратить внимание: · на прогноз экономической ситуации в стране, регионе деятельности заемщика, отрасли кредитуемой операции; · на учет политических факторов. 7) Осуществление контроля. Основная цель анализа кредитоспособности - определить способность и готовность заемщика вернуть запрашиваемую ссуду в соответствии с условиями кредитного договора. Коэффициенты, применяемые в практике оценки кредитоспособности заемщика можно разделить на пять групп:[2] · коэффициенты ликвидности; · коэффициенты эффективности использования активов; · коэффициенты финансового левереджа; · коэффициенты прибыльности (рентабельности); · коэффициенты деловой активности. Делая выводы из выше изложенного можно определить основные задачи анализа кредитоспособности предприятия: · определение финансового положения заемщика; · предупреждение кредитных ресурсов вследствие не эффективности хозяйственной деятельности заемщика; · стимулирование деятельности предприятия - заемщика в направлении повышения ее эффективности, повышение эффективности кредитования; · минимизация рисков при кредитовании.
1.2 Методы анализа финансового состояния и результатов деятельности предприятия Финансовое состояние предприятий характеризуется совокупностью показателей, отражающих процесс формирования и использования его финансовых ресурсов. В рыночной экономике финансовое состояние предприятия отражает конечные результаты его деятельности, которые интересуют не только работников предприятия, но и его партнеров, государственные, финансовые, налоговые и др. органы. Анализ финансового состояния включает последовательное осуществление следующих видов анализа: 1. Предварительная (общая) оценка финансового состояния предприятия и его финансовых показателей за отчетный период. 2. Анализ финансовой устойчивости предприятия. 3. Анализ кредитоспособности и ликвидности предприятия. 4. Анализ финансовых результатов. 5. Анализ использования оборотных средств. 6. Оценка потенциального банкротства предприятия. 1. Оценка финансового состояния предприятия проводится на основе данных стандартных балансовых отчетов, куда входят: бухгалтерский баланс (форма № 1); отчет о прибылях и убытках (форма № 2); отчет об изменении капитала (форма № 3); отчет о движении денежных средств (форма № 4); приложение к балансу предприятия (форма № 5); расшифровки дебиторской и кредиторской задолженностей на каждую рассматриваемую отчетную дату; справки о ежемесячных оборотах по погашению задолженности предприятия за последние 6 месяцев, аудиторские заключения и др. 2.Показатели финансовой устойчивости: ü соотношение заемных и собственных средств – показывает, сколько заемных средств привлекло предприятие на 1 рубль вложенных в активы собственных средств; ü коэффициент обеспеченности собственными средствами – указывает на наличие собственных оборотных средств у предприятия, необходимых для его финансовой устойчивости; ü коэффициент маневренности собственных оборотных средств – оценивает способность предприятия поддерживать уровень собственного оборотного капитала и пополнять оборотные средства в случае необходимости за счет собственных источников
Для характеристики финансовой ситуации на предприятии существует четыре типа финансовой устойчивости: – Абсолютная устойчивость встречается редко. Ее соблюдение свидетельствует о возможности немедленного погашения обязательств, но возникновение обязательств связано с потребностью в использовании средств, а не в их наличии на счетах организации. Поэтому абсолютная устойчивость представляет собой крайний тип финансовой устойчивости.
– Нормальная устойчивость гарантирует оптимальную платежеспособность, когда сроки поступлений и размеры денежных средств, финансовых вложений и ожидаемых срочных поступлений примерно соответствуют срокам погашения и размерам срочных обязательств. – Предкризисная (минимальная устойчивость) связана с нарушением текущей платежеспособности, при котором возможно восстановление равновесия в случае пополнения источников собственных средств, увеличения собственных оборотных средств, продажи части активов для расчетов по долгам. – Кризисное финансовое состояние возникает, когда оборотных активов предприятия оказывается недостаточно для покрытия его кредиторской задолженности и просроченных обязательств. В такой ситуации предприятие находится на грани банкротства. Для восстановления механизма финансов необходим поиск возможностей и принятие организационных мер по обеспечению повышения деловой активности и рентабельности работы предприятия и др. При этом требуется оптимизация структуры пассивов, обоснованное снижение запасов и затрат, не используемых в обороте или используемых недостаточно эффективно. Устойчивость финансового состояния может быть повышена путём: ü ускорения оборачиваемости капитала в текущих активах, в результате чего произойдёт относительное его сокращение на рубль оборота; ü обоснованного уменьшения запасов и затрат (до норматива); ü пополнения собственного оборотного капитала за счёт внутренних и внешних источников. 3. Платежеспособностьпредприятия определяется его возможностью своевременно и полностью выполнить платежные обязательства, вытекающие из торговых, кредитных и иных операций денежного характера. Она влияет на формы и условия коммерческих сделок, в т.ч. на возможность получения кредита и условия его предоставления. Предприятие считается платежеспособным, если имеющиеся у него денежные средства, краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги, временная финансовая помощь другим предприятиям) и активные расчеты (расчеты с дебиторами) покрывают его краткосрочные обязательства (краткосрочные кредиты и займы, краткосрочную задолженность). Платежеспособность рассчитывается как отношение мобильных средств предприятия к его текущим обязательствам. Чем выше этот показатель, тем быстрее предприятие может выполнить предъявляемые требования. Уменьшение объема ликвидных активов, равно как и увеличение доли ненадежной задолженности предприятия, снижает его платежеспособность, уровень которой в значительной мере определяется состоянием оборотных средств. Платежеспособность предприятия в области долговых обязательств выражает ликвидность его баланса, т.е. способность покрытия обязательств предприятия активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. Ликвидность активов – величина обратная ликвидности баланса по времени превращения активов в денежные средства. Чем меньше требуется времени, что бы данный вид активов обрел денежную форму, тем выше его ликвидность. Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по сорокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков. Невозможность предприятия погасить свои долговые обязательства перед кредиторами и бюджетом приводит его к банкротству. Несостоятельность (банкротство) – это признанная арбитражным судом или объявленная должником неспособность в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам или исполнить обязанность по уплате обязательных платежей в бюджеты всех уровней и во внебюджетные фонды. В отношении юридического лица банкротство определяется следующим признаком – неспособность удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам или исполнить обязанность по уплате обязательных платежей, если соответствующие обязательства или обязанности не исполнены им в течение трех месяцев с момента наступления даты их исполнения. Финансовая несостоятельность возникает из-за превышения обязательств над ликвидными активами. Она выражается в появлении просроченной задолженности перед бюджетом, банками, поставщиками и другими контрагентами.[3]
1.3 Законодательные и нормативные основы, используемые при кредитовании предприятия и оценке ее кредитоспособности В главе первой ФЗ «О Центральном банке РФ (Банке России)» сказано, что Банк России, по вопросам, отнесенным к его компетенции, издает в форме указаний, положений и инструкций нормативные акты, обязательные для федеральных органов государственной власти, органов государственной власти субъектов Российской Федерации и органов местного самоуправления, всех юридических и физических лиц.[4] Примерный перечень информации для анализа финансового положения заемщика: 1. Данные официальной отчетности (официальные документы). 1.1. Для заемщика - юридического лица (за исключением кредитных организаций): · годовая бухгалтерская отчетность в полном объеме, составленная на основании образцов форм, приведенных в Указаниях о порядке составления и представления бухгалтерской отчетности, утвержденных приказом Министерства финансов Российской Федерации от 22 июля 2003 года № 67н «О формах бухгалтерской отчетности организаций»; · публикуемая отчетность за три последних завершенных финансовых года; · форма № 1 «Бухгалтерский баланс»; · форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках» на последнюю отчетную дату. 1.2. Для заемщика — юридического лица, являющегося субъектом малого предпринимательства и использующего упрощенную систему налогообложения, учета и отчетности: · сведения о доходах и расходах, подтвержденные данными Книги учета доходов и расходов организаций и индивидуальных предпринимателей, применяющих упрощенную систему налогообложения, утвержденной приказом Министерства Российской Федерации по налогам и сборам от 28 октября 2002 г. № БГ-3-22/606 (с изменениями), зарегистрированным Министерством юстиции Российской Федерации 28 ноября 2002 года № 3969, 17 марта 2003 года № 4430 (Бюллетень нормативных актов федеральных органов исполнительной власти от 23 декабря 2002 года, № 51; от 11 августа 2003 года № 32), копия которой может быть представлена в кредитную организацию; · свидетельство об уплате единого налога на вмененный доход. Финансовое положение заемщика: · может быть оценено как хорошее, если комплексный анализ производственной и финансово-хозяйственной деятельности заемщика и иные сведения о нем, включая информацию о внешних условиях, свидетельствуют о стабильности производства, положительной величине чистых активов, рентабельности и платежеспособности и отсутствуют какие-либо негативные явления, способные повлиять на финансовую устойчивость заемщика в перспективе. К негативным явлениям могут быть отнесены не связанные с сезонными факторами существенное снижение темпов роста объемов производства, показателей рентабельности, существенный рост кредиторской и дебиторской задолженности, другие явления;
· оценивается не лучше, чем среднее, если комплексный анализ производственной и финансово-хозяйственной деятельности заемщика и иные сведения о нем свидетельствуют об отсутствии прямых угроз текущему финансовому положению при наличии в деятельности заемщика негативных явлений, которые в обозримой перспективе могут привести к появлению финансовых трудностей, если заемщиком не будут приняты меры, позволяющие улучшить ситуацию;
· оценивается как плохое, если заемщик признан несостоятельным в соответствии с законодательством либо если он является устойчиво неплатежеспособным, а так же если анализ производственной и финансово-хозяйственной деятельности заемщика и иные сведения о нем свидетельствуют об угрожающих негативных явлениях, вероятным результатом которых могут явиться несостоятельность либо устойчивая неплатежеспособность заемщика. К угрожающим негативным явлениям в деятельности заемщика могут относиться: убыточная деятельность, отрицательная величина либо существенное сокращение чистых активов, существенное падение объемов производства, существенный рост кредиторской и дебиторской задолженности, другие явления. Глава II. Анализ кредитоспособности заёмщика по методике ЗАО «Сбербанк»
2.1 Анализ первоначальных данных о заемщике ЗАО «Сбербанк» предоставляет кредиты предприятиям среднего и малого бизнеса на осуществление предпринимательской деятельности на условиях, которые можно посмотреть в таблице 2.1. Срок рассмотрения кредитной заявки — до 3 рабочих дней. · Не требуется предоставление залога по кредиту до 750 т.р. · Размер кредита - до 3 млн. рублей (для отдельной категории повторных заемщиков5 – до 5 млн. рублей) · Срок кредита – до 3 лет (для отдельной категории повторных заемщиков5 – до 4 лет) · Отсутствие комиссий по кредиту. · Не требуется подтверждение цели кредитования. Кредит «Доверие» Сбербанка России предоставляется собственникам бизнеса, индивидуальным предпринимателям и малым предприятиям с годовой выручкой до 60 млн. рублей. Таблица 2.1. - «Условия кредитования предприятий среднего и малого бизнеса ЗАО «Сбербанк»[5]С кредитом «Доверие» Форма кредитования Разовая ссуда Валюта кредита Рубли РФ Сумма кредита До 3 000 000 Срок кредита От 6 до 48 месяцев Процентная ставка

от 6 до 24 мес.
18,50 %
от 25 до 36 мес.
19,00 %
от 37 до 48 мес.
19,50 % Неустойка 1% процент от суммы просроченного платежа, за каждый день просрочки Обеспечение кредита Поручительство физического или юридического лица в зависимости от формы собственности бизнеса: · для индивидуальных предпринимателей — поручительство физического лица; для обществ с ограниченной ответственностью — поручительство общества с ограниченной ответственностью, собственником которого является заемщик Требования, предъявляемые к заемщику: Для собственников бизнеса с годовой выручкой до 60 млн. руб. Для индивидуальных предпринимателей и малых предприятий с годовой выручкой до 60 млн руб. Требования к заемщику Заемщик должен являться индивидуальным предпринимателем или собственником бизнеса (участником общества с ограниченной ответственностью с максимальной долей участия). Возраст от 23* до 60 лет. Требования к бизнесу заемщика Срок ведения бизнеса: · не менее 3 месяцев для торговли; · не менее 6 месяцев для других видов деятельности. Вид деятельности, не включающий: · Производство и торговлю оружием, военной техникой; · Производство табачных изделий; · Игорный бизнес; · Спекуляции с ценными бумагами и валютой; · Инвестиции в ценные бумаги; · Производство, наносящее вред окружающей среде. Необходимые (минимальные) требования к потенциальному Заемщику по Программе Кредит «Доверие» · Анкета; · паспорт гражданина РФ — для ИП, паспорта участников — для юридического лица; · учредительные и регистрационные документы юридического лица / индивидуального предпринимателя; · документы по хозяйственной деятельности В процессе ознакомления с предоставленным пакетом документов, кредитный эксперт проводит личную беседу с заемщиком, задает ему необходимые вопросы, сравнивает полученные ответы с документами. Затем делает выводы в сопроводительной записке, которая подшивается к пакету документов и далее все это попадают в Службу безопасности. Такой способ обычно называют экспресс-анализом. Кредитный эксперт обязательно должен выезжать на место деятельности каждого заемщика, в том числе к повторным заемщикам, вне зависимости от его удаленности. Преследуемая цель выезда: · осмотр места деятельности клиента; · получение необходимой финансовой и прочей информации; · сбор необходимых документов. Анализ документов заемщика. При рассмотрении заявки кредитный эксперт должен проверить: · обращался ли ранее заемщик банка с заявкой о предоставлении кредита, был ли отказ и по какой причине. · имеет ли заемщик непогашенную задолженность перед Банком. Кредитный эксперт передает копии Пакета документов заемщика сотруднику Службы безопасности. Данное структурное подразделение осуществляет проверку предоставленной заемщиком информации в срок до двух рабочих дней. После проведения проверки сотрудник Службы безопасности делает в решение о выдачи отметки и составляет заключение о наличии/отсутствии препятствующих факторов и о возможности предоставления Кредита.
2.2 Анализ финансового состояния ООО «АлтайСибком»
ООО «АЛТАЙСИБКОМ» - Общество с ограниченной ответственностью, которое осуществляет свою деятельность на основании Устава, зарегистрированного решением Регистрационной палаты Администрации г. Иркутска № 87-0494 от 11апреля 1995 г., номер в Госреестре 3812041,принят в новой редакции в соответствии с Федеральным законом от 08.02.98 г. N 14-ФЗ «Об обществах с ограниченной ответственностью»
Общество руководствуется в своей деятельности Гражданским кодексом Российской Федерации, Федеральным законом от 08.02.98 г. N 14-ФЗ «Об обществах с ограниченной ответственностью», а так же Учредительным договором общества и настоящим Уставом. Основным направлением деятельности ООО «АЛТАЙСИБКОМ» является: - оптово-розничная торговля - торгово-закупочная деятельность - снабжение продуктами питания детские сады, образовательные учреждения г. Иркутска Заемщик: ООО «АлтайСибком», являющийся клиентом Байкальского филиала ЗАО «СберБанк», обратился в банк с просьбой о предоставлении кредита в размере 1 500 000 рублей, сроком на 2 года. Денежные средства, полученные в банке ООО «АлтайСибком» планирует направить на покупку продуктов питания. ООО «АлтайСибком» предоставил залог товаров в обороте на сумму 3 200 000 т.р. ООО «АлтайСибком» предоставила в ЗАО «СберБанк» все необходимые документы, требованиям банка ООО «АлтайСибком» соответствует, препятствующие факторы отсутствуют. ЗАО «СберБанк» выдаст кредит с процентной ставкой 18% годовых, также Банк взимает единоразовую комиссию в размере 1% от суммы кредита. Имущество общества с ограниченной ответственностью формируется за счет вкладов участников, полученных доходов и других законных источников, и принадлежит его участникам на праве долевой собственности. Для осуществления деятельности фирма имеет в собственности базу, складское, производственное и административное помещения. Размер поступлений на расчетный счет предприятия отличается стабильностью. Более 90% поступлений на расчетный счет предприятия составляет торговая выручка. Репутация у компании положительная, препятствующие факторы отсутствуют. Далее рассмотрим кредитную историю компании ООО «АлтайСибком», сделаем выводы по ее данным. Задолженности перед банками у предприятия нет, погашение когда-либо задолженности ООО «АлтайСибком» перед банками путем обращения кредитором взыскания на предмет залога не выявлено, также нет задолженности перед банками на основании решения судебных органов. Для проведения анализа финансового состояния рассмотрены бухгалтерские отчеты предприятия по состоянию на 01.10.2011 г. и на 01.01.2012 г. Таблица 2.2 Бухгалтерский баланс предприятия ООО «Алтайсибком»
АКТИВ наименование код 2012 2011 I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы 1110 Основные средства 1150 Доходные вложения в материальные ценности 1160 Финансовые вложения 1170 Отложенные налоговые активы 1180 Прочие внеоборотные активы 1190 Итого по разделу I 1100 II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы в том числе: сырье,материалы и др. матер. Ценности 1210 44 0 Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям 1220 Дебиторская задолженность 1230 1516 1401 краткосрочные финансовые вложения 1240 Денежные средства 1250 2021 96 Прочие оборотные активы 1260 0 5 Итого по разделу II 1200 3581 1502 БАЛАНС 1600 3581 1502
ПАССИВ III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал 1310 60 60 Собственные акции, выкупленные у акционеров 1320 Добавочный капитал 1350 Резервный капитал 1360 Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) 1370 440 391 Итого по разделу III 1300 500 451 IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Заемные средства 1410 Отложенные налоговые обязательства 1420 Прочие обязательства 1450 Итого по разделу IV 1400 V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Заемные средства 1510 3066 1007 Кредиторская задолженость 1520 16 44 Доходы будущих периодов 1530 Оценочные обязательства 1540 Прочие обязательства 1550 Итого по разделу V 1500 3082 1051 БАЛАНС 1700 3582 1502 Товарооборот по предприятию увеличился на 40%:за 2011 г составил 13853 т.р ,2012 г 33280т.р.Фактические затраты по реализации продуктов питания в 2011 и 2012 г.г.составили 321 т.р. Прибыль предприятия в 2012 г увеличилась на 141 т.р.[6] В целом структура баланса хорошая, баланс «рабочий», капиталоемкий, ликвидный. Потенциал кредитоспособности ООО «АлтайСибком» достаточно высок.
Отчет о финансовых результатах имеет следующий вид Таблица 2.3. - «Отчет о финансовых результатах»[7]
Наименование показателей
01.10.11
01.01.12
Отклонение
Абсол.
Относит. 1. Выручка от реализации без НДС
15250907
36615621
21364714
140% 2. Себестоимость продукции
13379253
31857124
18477871
138% 3. Прибыль (убыток) от реализации продукции
51866528 4. Прочие внереализационные доходы
742
1427
685
92% 5. Прочие внереализационные расходы
51837
51879
42
10% 6. Налог на прибыль
48837
81324
32487
66% 7. Нераспределенная прибыль
450292
390745
-59547
-86% В целом от финансово-хозяйственной деятельности прибыль составила 390745 руб. Выручка от реализации за 2012 г. составила 36615621руб., по отношению к выручке за аналогичный период предыдущего года выручка увеличилась на 21364714руб. или на 140 %, что свидетельствует о положительных тенденциях в производстве и выпуске продукции На 01.10.2011 г. дебиторская задолженность составила 9 674 818 руб., на 01.01.2012 г. 10 013 283 руб. (см. таблицу 2.4.). Клиентами товар оплачивается на таких условиях в зависимости от уровня и репутации клиента: · под реализацию; · сроком от 7 до 14 календарных дней; · по предоплате. Если оплата производиться не во время, то ежедневно начисляются пени в размере 0,1 % от суммы долга. Дебиторская задолженность взыскивается вполне нормально. На дату 01.10.2011 г. взыскано 78% из общей суммы долга, на дату 01.01.2012 г. взыскано 69%. Риск в погашении дебиторской задолженности отсутствует. Общий размер кредиторской задолженности предприятия по состоянию на 01.10.2011 г. составил 1051000руб. (см. таблицу 2.5). Уменьшение кредиторской задолженности за квартал составила 1905669 руб. (2465000– 559331), что говорит о положительных результатах. Также ни одна из отдельных кредиторских задолженностей не превышает 70% общей кредиторской задолженности, поэтому нет риска в ее погашении. Таблица 2.4. - «Состояние дебиторской задолженности (рассматриваются наиболее крупные дебиторы)»[8] Дебитор Общая сумма задол.-и Взысканная задолженность % доля по взысканной задолженности Остаток задолженности 01.10.2012 ИП Слащев Н.Н 322127 151399 47% 170727 ООО «Санта-Милена» 220611 147809 67% 727802 ООО «Еравна» 132598 132598 100% 0 ИП «Зайцев А.Б» 148648 110000 74% 38648 ООО «Еравна» 250000 250000 100% 0 ООО «Простоквашино» 160825 149568 93% 11257 ОАО «Продмикс» 179207 98564 55% 80643 ИП «Хомяков В.В.» 200760 142540 71% 58220 Итого 1516000 1182480 78% 333520 01.01.2011 ООО «Вета-семь» 178545 178545 100% 0 ИП «Урюпин В.Г.» 201000 142710 71% 58290 ИП «Раднаев Э.Г.» 154000 95480 62% 58520 ОАО «Альфа-Прод» 55000 47850 87% 7150 ООО «Белый остров» 169780 1169780 100% 0 ИП «Петухов В.Н» 258978 62154 24% 196823 ЗАО «Валенсия» 383697 303120 79% 80576 Итого 1401000 966690 69% 434310 Таблица 2.5. - «Состояние кредиторской задолженности»[9] Кредитор Общая сумма задол.-и Взысканная задолженность
% доля по взысканной задолженности Остаток долга 01.10.2011 ИП Стоярская И.З 220350 127803 58% 92547 ООО «Фабрика мороженного Ангария» 198250 158600 80% 39650 ОАО «Иркутская маслосырбаза» 200000 90000 45% 110000 ОАО Мясокомбинат «Иркутский» 65800 51324 78% 14476 ООО «Байкалпрод» 199870 109928 55% 89941 ООО «Лидер-трейд» 166730 21674 13% 145055 Итого 1051000 559331 53% 491669 01.01.2012 ОАО «Милка» 328255 164127 50% 164128 ОАО «Молоко» У-Уде 980760 392304 40% 288456 ОАО «Радуга» 98700 78960 80% 19740 ИП Балдаева С.М 555450 377706 68% 177744 ТД«Милк» 759870 265954 35% 493915 ТД «Сибирский» 358965 71793 20% 287172 Итого 3082000 2465000 80% 617000 Проведем расчет основных финансовых показателей Таблица 2.6. – «Расчет основных финансовых показателей» Наименование коэффициента 01.10.2011 01.01.2012 Нормативное значение 1) к. абсолютной (быстрой) ликвидности 0,09 0,66 не менее 0,5 2) к. текущей ликвидности 1,4 1,2 не менее 0,7 3) к. покрытия (общей ликвидности) 1 2,4 не менее 0,9 4) к. оборачиваемости 9,2 9,3 ускорение оборачиваемости 5) к. соотношения заемного и собственного капитала 0,3 0,1 не менее 0,6 6) рентабельность всей реализованной продукции 21% 60% не менее 10% Большинство рассчитанных коэффициентов соответствуют рекомендуемым значениям. Каждый из них рассмотрим более подробно. 1) Нормативное значение коэффициента абсолютной ликвидности в ЗАО «СберБанк» принято на уровне 0,5 (или 50%), т.е. при нормальной платежеспособности пред­приятию считается достаточным иметь до 50% свободных денежных средств для расчетов по текущим долгам. Этот коэффициент отражает текущую платежеспособность. У компании ООО «АлтайСибком» на дату 01.01.2012 г. 66% свободных денежных средств, это говорит о очень хорошем потенциале компании. Ка.л. = (денежн. ср. + кратк. фин. вложения) / текущие обязательства 2011г К а.л = 96/1007+44=0,09 2012 г. К а.л = 2021/3066+16=0,66 или 66% 2) Нормативное значение коэффициента текущей ликвидности принято на уровне 0,7 (или 70%), т.е. включение в расчет краткосрочной дебиторской задолженности повышает значение этого коэффициента по сравнению с предыдущим на 30% – 40%. В нашем случае коэффициент соответствует нормативу, на первую дату он был равен 1,4, на вторую 1,2, то есть уменьшился на два процента, значит, дебиторская задолженность увеличилась на два процента, что в общем особой роли не играет. К т.л= текущие активы / текущие пассивы 2011 г К т.л = 1502/1051=1,4 2012 г. К т.л = 3581/3082=1,2 3) Коэффициенту покрытия уделяется особое значение. Он выступает основой для признания структуры баланса удовлетворительной или неудовлетворительной. Высокий коэффициент покрытия свидетельствует об устойчивом финансовом положении и достаточности оборотных активов для расчетов по долгам предприятия. Нормативное значение коэффициента принято на уровне 0,9 (или 90%). Вообще традиционным считается значение в пределах 1,5 – 2%, но ЗАО «Сбер Банк» берет норматив меньше, так как процесс переработки в ООО «АлтайСибком» не длителен, потому что компания приобретает готовые детали у поставщиков, то есть в некоторой степени занимается посреднической деятельностью. На дату 01.10.2011 г. норматив равен 1, на дату 01.01.2012 г. 2,4. ,что благоприятно для кредитной политики . Kп =Оборотные активы/Текущие обязательства 2011г К п = 1497/1500=1 2012 г К п = 3537/1500=2,4 4). В результате сравнения определяется ускорение или замедление оборачиваемости. Ускорение имеет место, если фактическая продолжительность одного оборота меньше данных прошлого отчетного периода. При обратной ситуации наблюдается замедление. В нашем случае наблюдается замедление оборачиваемости, что говорит об эффектив­ности использования активов.
Kо =Выручка от продаж/итог актива баланса 2011г К о = 13853/1502=9,2 2012г К о = 33280/3582=9,3 5) При оценке коэффициента соотношения заемного и собственного капитала(финансовая независимость) оптимальным считается соотношение на уровне 0,6. Чем значение ниже 0,6, тем меньше зависимость от чужих средств, тем меньше затраты по обслуживанию долга, тем лучше для предприятия. В нашем случае на дату 01.10.2011 г. значение равно 0,3 а на дату 01.01.2012 г. равно 0,1 а это значит ,что компания зависит от заемных средств
Kфн =собственный капитал и резервы/валюту баланса 2011г К фн = 451/1502=0,3 2012г К фн = 500/3582=0,1 6) Рентабельность всей реализованной продукции, используется именно этот показатель, так как в компании ООО ООО «АлтайСибком» расширенный ассортимент производимой продукции. Показатель рентабельности характеризует лучшую отдачу функционирующего капитала, если он в динамике возрастает. К рен. = (чистая прибыль/ выручка)*100 2012г К рен = (253/138)*100=160 или 60 % 2011г К рен = (418/344)*100=121 или 21 % Анализ рынка, на котором действует заемщик. Предприятие расположено в г. Иркутске. Для осуществления своей деятельности в собственности заемщика находятся здания, сооружения, цеха, транспортные средства. Арендуемой недвижимости нет. Предприятие обеспечено складскими помещениями, перерабатывающим оборудованием. Выпускаемая предприятием продукция является конкурентоспособной на рынке аналогичной продукции за счет ее качества, умеренных цен и индивидуального подхода к каждому покупателю. С поставщиками ООО «АлтайСибком» работает на прямую, без посредников, причем количество поставщиков большое, со всеми заключены договора на длительные сроки. Кредитные средства перечисляются на счета поставщика, в договорах предусмотрена предоплата за товар, банк не имеет возможность полностью контролировать поставку товара. Существует зависимость от сезонных поставок и связанная с этим неритмичность реализации товара, по той причине, что предприятие реализует свой товар в основном в летнее время. Такая зависимость является неблагоприятным фактором. В ООО «АлтайСибком» проводится работа по расширению рынка . Приобретение товаров, сырья, готовой продукции расширит рынок сбыта и соответственно увеличит прибыль компании. Выше перечисленные данные говорят о хороших результатах компании ООО «АлтайСибком» и оцениваются положительно. В результате проведенного анализа можно принять положительное решение о предоставлении кредита на следующих условиях: · сумма 1500000 тыс. рублей; · срок: 2 года; · процентная ставка 18% годовых; · назначение: Приобретение товаров, сырья, готовой продукции; · обеспечение: товары в обороте на сумму 3 200 000 тыс. руб. 2.3. Оценка кредитного риска и основные направления по его снижению Кредитный риск может быть определен как неуверенность кредитора в том, что должник будет в состоянии и сохранит намерения выполнить свои обязательства в соответствии со сроками и условиями кредитного соглашения. Таким образом, кредитные риски – основа банковского дела, а управление ими традиционно считалось главной проблемой теории и практики банковского менеджмента. Рисунок 2.1. - «Структура кредитного риска» [10] Наиболее распространенными в практике банков мероприятиями, направленными на снижение кредитного риска являются: [11] 1. Оценка кредитоспособности заемщика. Этот метод предполагает определение рейтинга клиента. Критерии, по которым производится оценка заемщика, строго индивидуальны для каждого банка, базируются на его практическом опыте и периодически пересматриваются. 2. Выдача запрашиваемой ссуды не должна противоречить кредитной политике банка (например, не должна нарушать утвержденные лимиты отдельных сегментов кредитного портфеля). 3. Уменьшение размеров выдаваемых кредитов одному заемщику. Этот способ применяется, когда банк не полностью уверен в достаточной кредитоспособности клиента. 4. Страхование кредитов. Страхование предполагает полную передачу риска и его невозврата организации, занимающейся страхованием. 5. Привлечение достаточного и качественного обеспечения. Законом о банках и банковской деятельности и Гражданским кодексом предусматривается, что исполнение основного обязательства заемщика может подкрепляться такими формами обеспечения, как залог имущества, гарантия, поручительство и другими способами, предусмотренными законами или договором.[12] ; 6. Мониторинг кредитов и оперативность при взыскании долга. На протяжении всего срока действия кредитного договора банк осуществляет контроль за выполнением заемщиком условий договора, целевым использованием кредита, своевременным и полным его погашением; 7. Самострахование (определение внутренних источников покрытия риска, таких как собственный капитал и резервы банка). Банки формируют резерв на возможные потери по ссудам, которые представляет собой специальный резерв, необходи­мость формирования которого обусловлена кредит­ными рисками в банковской деятельности. 8. Также следует отметить что, в настоящее время самым распространенным инструментом ограничения негативных последствий кредитного риска является соблюдение экономических нормативов банковской деятельности, согласно Инструкции ЦБ РФ №110-И от 16.01.04 г. У заемщика ООО «АлтайСибком» хорошее финансовое состояние и положительные результаты в расчетах финансовых показателей, тем более заемщик предоставил залог на сумму 3 200 000 руб. Все эти факторы значительно снижают кредитный риск. Итак, пока в России отсутствует всеобщая информационная сеть по всем предприятиям и пока предприятия будут бояться предоставлять в такую сеть информации о себе, кредитные риски в России будут еще очень высокие. Необходим комплексный подход к решению указанной выше проблемы с привлечением законодательных органов с целью создания систематизированной системы специализированных бюро по оценке кредитоспособности предприятий.[13]
Заключение Мы выяснили, что под кредитоспособностью предприятия понимается способность заемщика полностью и в срок рассчитаться по своим долговым обязательствам, то есть основному долгу и процентам. Были рассмотрены основные задачи анализа кредитоспособности предприятия и коэффициенты, применяемые при определении финансового положения заемщика. Также выяснили, что анализ кредитоспособности предприятия включает целый ряд методов: 1) метод сбора информации о клиенте; 2) на основе финансовых коэффициентов; 3) на основе денежного потока; 4) на основе показателей делового риска; 5) метод рейтинговой (бальной) оценки; 6) метод оценки кредитного риска; 7) наблюдение за работой клиента. Из основных выше перечисленных методов были выявлены недостатки и достоинства. В результате принятия Положения № 254 – П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности» в целом порядок создания резерва становится более гибким, удобным и выгодным для банка.
Анализ кредитоспособности рассматривался на примере ООО «АлтайСибком» с помощью методики ЗАО «СберБанк». Для определения кредитоспособности компании был проведен анализ первоначальных данных заемщика и его финансового состояния. Было выявлено, что финансовое состояние заемщика хорошее, результаты в расчетах финансовых показателей положительные, вследствие этого существует достаточная вероятность того, что заемщик самостоятельно погасит кредит в срок, своевременно и в полном объеме будет обслуживать ссудную задолженность.
В целом методика ЗАО «СберБанк» отвечает современным требованиям. Основными достоинствами данной методики является анализа рынка, на, котором действует заемщик, расчет основных финансовых показателей, также качественно оценивается состояние дебиторской и кредиторской задолженности. Следует отметить что, в настоящее время самым распространенным инструментом ограничения негативных последствий кредитного риска является соблюдение экономических нормативов банковской деятельности, согласно Инструкции ЦБ РФ №110-И от 16.01.04 г. В нашей стране отсутствует отлаженная система сбора информации о кредитоспособности клиентов, а также сведений о полученных и не погашенных ими кредитах. Необходим комплексный подход к решению данной проблемы с привлечением законодательных органов с целью создания систематизированной системы специализированных бюро по оценке кредитоспособности предприятий. С помощью кредитных бюро информация о заемщике станет доступной, качественной и удобной.
Список использованных источников 1) Банки и банковское дело: учебник для вузов/ под ред. Балабанова А.И. – изд. с изм. – М.: Юнити, 2008. – 203 с. 2) Банковское дело: учебник для вузов по направлению «Экономика», специальности «Финансы, кредит и денежное обращение»/ под. ред. В.И. Колесникова, Л.П. Кроливецкой. -4-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2010 -459 с. 3) Банковское дело: учебник/Жарковская Е.П. – 2-е изд., испр. и доп. – М.: Омега – Л, 2007. – 96 с. 4) Банковское дело: учебник/О.И. Лаврушин, И.Д. Мамонова, Н.И. Веленцева (и др.); под ред. засл. деят. науки РФ, д-ра экон. наук, проф. О.И. Лаврушина. – 3-е изд., перераб. и доп. – М.: КНОРУС, 2007. – 768 с. 5) Вострикова Л.Г. Комментарий к Федеральному закону «О банках и банковской деятельности». – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: ЗАО Юстицинформ, 2008. – 192 с. 6) Ендронова В.Н.Направления на снижение кредитного риска//Банковское дело. – 2007. №6. – с. 9-15. 7) Кирисюк Г. М., Ляховский В. С. Оценка банком кредитоспособности заемщика.//Деньги и кредит. №7, 2009. – 48 с. 8) Козлова О.И., Сморчкова М.С, Голубович А.Д. «Оценка кредитоспособности предприятий» – М.: Инфра – М., 2007. – С. 212. 9) Кредитный риск: оценка, анализ, управление: под ред. Белякова А.В., Ломакина Е.В. – М.: Финансы и кредит, 2009 – 24 с. 10) Кудрявцев О. Система снижения рисков. Несколько советов банкам. // Финансовый бизнес. – 2008. – №12. С. 18-20. 11) Николаева Т.П. Финансы предприятий/Московский международный институт эконометрики, информатики, финансов и права. М., 2008– С.129 12) Савельева Е.В. Под какое обеспечение выдается кредит // Банковское дело. – 2010. №3. – с. 7-10. 13) Сахарова М. О. К вопросу о кредитоспособности предприятий.//Деньги и кредит. – 2008. №3. – с. 21. 14) Сборник законов РФ. - М.: Изд - во Эксмо, 2009., - 659 с [1] Кирисюк Г. М., Ляховский В. С. Оценка банком кредитоспособности заемщика.//Деньги и кредит. - 2009. №7.- С. 33. [2] Козлова О.И., Сморчкова М.С, Голубович А.Д. «Оценка кредитоспособности предприятий» – М.: Инфра – М., 2007. – С. 212. [3] Николаева Т.П. Финансы предприятий/Московский международный институт эконометрики, информатики, финансов и права. М., 2008– С.129 [4] Вострикова Л.Г. Комментарии к Федеральному закону «О банках и банковской деятельности». – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: ЗАО Юстицинформ, 2007. – С. 90. 5 Подробную информацию по условиям кредитования для отдельной категории повторных заемщиков Вы можете получить у Вашего клиентского менеджера в отделениях ОАО «Сбербанк России», обслуживающих юридических лиц и индивидуальных предпринимателей [6] Пояснительная записка к Бух.балансу ООО «Алтайсибком» [7] Отчет о финансовых результатах ООО «АлтайСибком». [8] Состояние дебиторской задолженности ООО «АлтайСибком». [9] Состояние кредиторской задолженности ООО «АлтайСибком». [10] Кудрявцев О. Система снижения рисков. Несколько советов банкам. // Финансовый бизнес. – 2008. – №12. С. 20. [11] Ендронова В.Н.Направления на снижение кредитного риска // Банковское дело. – 2008. – №6. – с. 9-15. [12] Сборник законов РФ. – М.: Изд – во Эксмо, 2009г. – С. 222. [13] Кудрявцев О. Система снижения рисков. Несколько советов банкам. // Финансовый бизнес. – 2008. №12. С. 18-19.