Совершенствование системы управления банковскими активами

ВВЕДЕНИЕ
1 ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АКТИВНЫХ ОПЕРАЦИЙ БАНКА
1.1 Сущность активных операций коммерческих банков и их классификация
1.2 Кредитные операции банков
1.3 Понятие инвестиционных операций банков и их классификация 1.4 Расчетно-кассовые операции банков
1.5 Структура и управление банковскими активами
2 АНАЛИЗ АКТИВОВ ОАО «РОСТПРОМСТРОЙБАНК»
2.1 Организационно – правовая форма собственности предприятия и характеристика его деятельности
2.2 Структура управления ОАО «Ростпромстройбанк»
2.3 Структура активов ОАО «Ростпромстройбанк»
2.5 Оценка эффективности использования активов ОАО «Ростпромстройбанк»
2.3 Анализ качества активов ОАО «Ростпромстройбанк»
2.4 Оценка ликвидности баланса ОАО «Ростпромстройбанк»
3. МЕРОПРИЯТИЯ ПО СОВЕРШЕНСТВОВАНИЮ СТРУКТУРЫ И ПОВЫШЕНИЮ КАЧЕСТВА АКТИВОВ ОАО «РОСТПРОМСТРОЙБАНК»
3.1 Диверсификация активных операций банка
3.2 Управление кредитными рисками
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
Введение От стабильной работы банковской системы зависит нормальное функционирование всех субъектов народного хозяйства. Крах отдельных банков может привести к потере денежных средств и разорению предприятий, частных лиц, других банков, доверивших этим банкам свои деньги. Первоначальные банкротства могут повлечь за собой целую серию банкротств кредитных учреждений, тесно связанных между собой через денежный рынок, спровоцировать массовое изъятие населением своих средств из банков. Результатом такого сценария может стать глубокий кризис денежно–кредитной системы, рискующий быстро перерасти в кризис всей экономической системы страны, вызвать серьезную социальную напряженность в обществе. Именно поэтому общество должно иметь особую заинтересованность в стабильном функционировании банковской системы. Банки – центры, где в основном начинается и завершается деловое партнерство. От четкой грамотной деятельности банков зависит в решающей мере здоровье экономики. Без развитой сети банков, действующих именно на коммерческой основе, стремление к созданию реального и эффективного рыночного механизма остается лишь благим пожеланием. Коммерческие банки – универсальное кредитное учреждение, создаваемое для привлечения и размещения денежных средств на условиях возвратности и платности, а также для осуществления многих других банковских операций. Структура и качество активов в значительной степени определяют ликвидность и платежеспособность банка, а, следовательно, его надежность. От качества банковских активов зависят достаточность капитала и уровень принимаемых кредитных рисков, а от согласованности активов и пассивов по объемам и срокам – уровень принимаемых валютного и процентного рисков. Банковский портфель активов и пассивов – это единое целое, применяемое для достижения высокой прибыли и приемлемого уровня риска. Совместное управление активами и пассивами дает банку инструмент для защиты депозитов и займов от воздействия колебаний циклов деловой активности и сезонных колебаний, а также средств для формирования портфелей активов, способствующих реализации целей банка. Суть управления активами и пассивами заключается в формировании тактики и осуществлении мероприятий, которые приводят структуру баланса в соответствие с его стратегией. Качество активов банка оказывает влияние на все аспекты банковских операций. Если заемщики не платят проценты по своим займом, чистая прибыль банка будет уменьшена. В свою очередь, низкие доходы (чистая прибыль) может стать причиной недостатка ликвидности. При недостаточном поступлении наличности банк должен увеличивать свои обязательства просто для того, чтобы оплатить административные расходы и проценты по своим имеющимся займам. Нестабильная (низкая) чистая прибыль также делает невозможным увеличение капитала банка. Плохое качество активов непосредственно влияет на капитал. Если предполагается, что заемщики не оплатят основные суммы своих долгов, активы требуют свою ценность, и капитал уменьшается. Слишком большое число непогашенных займов является самой распространенной причиной неплатежеспособности банков. Актуальность темы дипломной работы определяется многообразием и сложностью изменений, происходящих в банковской системе России, появлением многочисленных новшеств в организации, формах обслуживания и методах управления банками, необходимостью разработки целостной концепции повышения эффективности их функционирования. Острота темы обусловлена ухудшением финансового состояния ряда российских коммерческих банков, увеличивающимся в последнее время числом их банкротству следовательно снижением доверия хозяйствующих субъектов и населения к банковской системе в целом. Это требует от банков выработки основных программ их развития, ресурсного регулирования, освоения новых форм размещения капитала, разработки соответствующих принципов поведения на рынке. Диверсифицируя свою деятельность, коммерческие банки стремятся не только активно реагировать на потребности финансового рынка, но и найти оптимальное соотношение риска и доходности проводимых операций, повысить свою конкурентоспособность и надежность. Целью функционирования коммерческого банка в условиях перехода отечественной экономики к развитым рыночным отношениям является его стремление получить наибольшую прибыль. Управление активами ОАО «Ростпромстройбанк» – это пути и порядок размещения собственных и привлеченных средств, то есть это распределение на наличные деньги, инвестиции, ссуды и другие активы. Особое внимание при размещении средств уделяется ссудным операциям и инвестициям в ценные бумаги. Решением проблемы размещения средств является «покупка» таких активов (предоставление ссуд и инвестиций), которые могут принести наивысший доход на приемлемом уровне риска. Значительная часть привлеченных банком средств подлежит оплате по требований или с очень коротким сроком уведомления. Поэтому условиями разумного управления банком является обеспечение способности удовлетворять требования вкладчиков и наличие денежных средств, достаточных для удовлетворения потребностей в кредите клиентов банка. Это подтверждает актуальность работы. Цель дипломной работы – исследовать в теоретическом плане сущность и значение анализа активов коммерческих банков, проанализировать на конкретном примере состав и качество активов банка, а так же разработать мероприятия по диверсификации активов ОАО «Ростпромстройбанк». Исходя из цели работы, были поставлены следующие задачи: - определить сущность активов коммерческих банков;
- выяснить структуру активов банков; - изучить основные аспекты анализа активов коммерческих банков; - выявить основные проблемы совершенствования управления активами в коммерческом банке.
1 ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АКТИВНЫХ ОПЕРАЦИЙ БАНКА 1.1 Сущность активных операций коммерческих банков и их классификация
К активным операциям относятся операции по размещению имеющихся у банков ресурсов для получения прибыли и обеспечения ликвидности. Прибыль и ликвидность – два основополагающих принципа, которые отражают сущность активных операций, присущих банку как коммерческому предприятию, использующему главным образом привлеченные ресурсы. Активные операции проявляются в разных формах (Рисунок 1.1) Рисунок 1.1 – Формы активных операций По классификации активных операций, как и по структуре активов сложились разные точки зрения. По мнению Букато В.И., Львова Ю.И. основными активными операциями являются [17,212]: - кредитные операции, в результате которых формируется кредитный портфель банка; - инвестиционные операции, создающие основу для формирования инвестиционного портфеля; - кассовые и расчетные операции, являющиеся одним из основных видов услуг, оказываемых банком своим клиентам ; - прочие активные операции, связанные с созданием соответствующей инфраструктуры, обеспечивающей успешное выполнение всех банковских операций. Лаврушин считает, что наиболее распространенными активными операциями банков являются [37,40]: - ссудные операции, как правило, приносят банкам основную часть их доходов. В макроэкономическом масштабе значение этих операций состоит в том, что посредством них банки превращают временно бездействующие денежные фонды в действующие, стимулируя процессы производства, обращения и потребления; - инвестиционные операции, в процессе ихсовершения банк выступает в качестве инвестора, вкладывая ресурсы в ценные бумаги или приобретая права по совместной хозяйственной деятельности; - депозитные операции, назначение активных депозитных операций банков заключается в создании текущих и длительных резервов платежных средств на счетах в Центральном банке (корреспондентскийсчет и резервный счет) и других коммерческих банках; - прочие активные операции, разнообразные по форме, приносят банкам за рубежом значительный доход. К числу прочих активных операций относятся: операции с иностранной валютой и драгоценными металлами, трастовые, агентские, товарные и др. Такие авторы как Поляков В.П., Московкина Л.А. подразделяют активные операции на банковские инвестиции, предоставление ссуд, учет (покупка) коммерческих векселей и фондовые операции [46,106–110]. Антонов П.Г., Пессель М. выделяет такие же операции как и Букато В.И. и Львов Ю.И., то есть: кассовые, кредитные, инвестиционные и прочие операции[4, 111]. Наиболее ликвидными активными статьями являются: 1. касса; 2. корреспондентские счета; 3. валютные счета в других банках; 4. средства в фондах резервирования кредитных ресурсов. Все эти статьи, вместе взятые, называются резервами банковской системы. В их составе выделяют избыточные резервы, к которым относятся остатки денежных средств на корреспондентских счетах и в кассах банков. Наличие кассовых активов в необходимом размере – важнейшее условие обеспечения нормального функционирования коммерческих банков, использующих денежную наличность для размена денег, возврата вкладов, удовлетворения спроса на ссуды и покрытия операционных расходов, включая заработную плату персоналу, оплату различных материалов и услуг. Денежный запас зависит от: 1. величины текущих обязательств банка; 2. сроков выдачи денег клиентам; 3. расчетов с собственным персоналом; 4. развития бизнеса; Значение банковских кассовых операций определяется тем, что от них зависят формирование кассовой наличности в хозяйстве, соотношение денежных средств между различными активами, статьями, пропорции между массой бумажных, кредитных купюр и билонной (разменной) монетой. Сумма денег в наличной форме – важная часть денежного агрегата. У зарубежных коммерческих банков кассовые операции занимают в структуре активов небольшую долю. У Российских банков этот показатель намного выше. Основным фактором, повлиявшим на увеличение остатков денежных средств в кассах банков, был систематический рост поступлений от продажи иностранной валюты. 1.2 Кредитные операции банков Банковский кредит – это экономические отношения, в процессе которых банки предоставляют заемщикам денежные средства с условием их возврата. Эти отношения предполагают движение стоимости (ссудного капитала) от банка (кредитора) к ссудозаемщику (дебитору) и обратно. Заемщиками выступают предприятия всех форм собственности (акционерные предприятия и фирмы, государственные предприятия, частные предприниматели и т.д.), а также население. Возврат полученной заемщиком стоимости (погашение долга банку) в масштабах одного предприятия и всей экономики должен быть результатом воспроизводства в возрастающих размерах. Это определяет экономическую роль кредита и служит одним из важнейших условий получение банком прибыли от кредитных операций. Задолженность по кредитам, предоставляемым населению, может погашаться за счет уменьшения накопления и даже сокращения потребления по сравнению с предыдущим периодом. В то же время кредитование населения обеспечивает рост потребления, стимулирует повышение спроса на товары (особенно дорогостоящие, длительного пользования) и зависит от уровня доходов населения, определяющих возможность получения банками прибыли от этих операций. Кредитные операции занимают наибольшую долю в структуре статей банковских активов. Важным ресурсом для предоставления кредита заемщикам у многих банков являются депозиты. Рассмотрим классификацию кредитов по признаку заемщиков и целевому назначению (рисунок 1.2). Рисунок 1.2 - Классификация кредитов по признаку заемщиков и целевому назначению Сложившаяся система кредитования хозяйства коммерческого банка строится на следующих принципах: 1. Банки должны учитывать имеющиеся у них ресурсы для предоставления ссуд; 2. Кредитные отношения основываются на коммерческих принципах. Банки стараются подешевле приобрести кредитные ресурсы и подороже их продать, т.е. выдать ссуды на условиях более высокого процента; 3. При организации кредитных отношений каждому банку необходимо соблюдать установленные ему Центральным Банком экономические нормативы, чтобы обеспечить свое устойчивое финансовое состояние и предотвратить банкротство; 4. Кредитные отношения строятся на сугубо договорной базе. Все возникающие по поводу кредитования вопросы решаются совместно банком и заемщиком. Необходимо обратить внимание на то, что кредитование многих потребностей субъекта не означает, что исчезают конкретные объекты кредитования: запасы товарно-материальных ценностей, капитальные вложения и т.д.
Банковская ссуда связана с аккумулированием временно свободных денежных средств в экономике и предоставлением их на условиях возврата хозяйствующим субъектам. В рамках банковской ссуды развиваются отдельные виды ссуд. Это зависит от множества признаков, характеризующих назначение, обеспечение, сроки, методы предоставления и погашения, объекты и субъекты кредитования. Под видами банковских ссуд следует понимать определенную их классификацию, используемую в процессе кредитования банками юридических и физических лиц. Существует множество различных классификаций банковских ссуд, построенных на основе определенных критериев. Значимость классификации банковских ссуд заключается в том, что кредитная функция банков является основной экономической функцией и от того, насколько они хорошо реализуют свои кредитные функции, во многом зависит экономическое положение, как самих банков, так и обслуживаемых ими клиентов. Банковские ссуды можно классифицировать в соответствии с целями кредитования, типами заемщиков и сферой функционирования. Ниже рассмотрим основные критерии, которые являются типичными для классификации банковских ссуд в мировой практике.
Банковские ссуды классифицируются по следующим критериям: 1. По типам заемщиков 2. По срокам использования 3. По характеру обеспечения 4. По условиям использования 5. По способу погашения 6. По характеру процентной ставки 7. По способу уплаты процента 8. По валюте кредита 9. По числу кредиторов 10. По условиям реализации ссуд 11. По объектам выдачи ссуд. Рассмотрим банковские ссуды в соответствии с приведенными выше группировками по отдельным критериям. Классификация банковских ссуд по типам заемщиков является наиболее распространенной в банковской практике (рисунок 1.3).
Рисунок 1.3 – Классификация банковских ссуд по типам заемщиков Ссуды торгово–промышленным предприятиям предназначаются для финансирования затрат по пополнению оборотного и основного капитала. Часть ссуд торгово–промышленным предприятиям носит сезонный характер, т.е. используется для финансирования сезонных изменений потребности в оборотном капитале. Банковские ссуды торгово–промышленными предприятиями также могут быть использованы как источники покрытия капитальных затрат, с последующей их конверсией в долгосрочные займы путем размещения на рынке акций или облигаций. Краткосрочной ссудой широко пользуются предприятия легкой и пищевой промышленности, торгово–снабженческих, заготовительных отраслей. Порядок оформления выдачи и погашения ссуд предприятиям про­мышленности, торгово–снабженческих и заготовительных отраслей в Республике Казахстан регламентирован Правилами краткосрочного кредитования экономики Республики Казахстан и соответствующими дополнениями и изменениями к ним. Следующим типом банковских ссуд являются ипотечные ссуды. Такие ссуды выдаются строительным фирмам как форма промежуточного финансирования в процессе строительного цикла. В зарубежной практике ипотечные ссуды погашаются подрядной фирмой за счет долгосрочного кредита, полученного у специальных финансово–кредитных учреждений. В категорию ипотечных ссуд также включаются ссуды частным лицам на покупку недвижимого имущества под закладную. Банки часто продают эти закладные финансовым агентам ипотечного рынка, контролируемым государством. Ипотечные ссуды частным лицам называют потребительской ссудой, поскольку в данном случае имеет место кредитование конечных потребителей. Особенности банковских ипотечных ссуд заключаются в следующем: - сравнительно низкий риск при выдаче ссуды, поскольку она обеспечена недвижимостью; - эти ссуды носят долгосрочный характер; - они обеспечивают для банка стабильную клиентуру; - банк имеет возможность диверсифицировать свой кредитный портфель, поскольку закладные можно при необходимости реализовывать на вторичном рынке ценных бумаг. Банковская ипотечная ссуда в зависимости от типов ипотек (закладных) различается на ссуду, обеспеченную: - закладными с фиксированной процентной ставкой; - ипотекой с плавающей процентной ставкой; - закладными с дифференцированными платежами; - гарантированными закладными. Сельскохозяйственные ссуды предоставляются сельхозпредприятиям на финансирование сезонных расходов в растениеводстве и животноводстве, а именно: заготовку семян, удобрений, рабочую силу и горючее, а также на покупку скота для откорма и на содержание семьи. Банковские ссуды на покрытие сезонных расходов сельхозпредприятиям, как правило, имеют сравнительно небольшой размер и обеспечиваются урожаем (убранным или на корню), сельхозтехникой, скотом. Если заемщику не хватает собственного капитала, то в качестве обеспечения могут приниматься недвижимость и передаточные надписи. Банковские ссуды на приобретение сельхозтехники, оборудования и инвентаря носят в основном среднесрочный и долгосрочный характер, следовательно, их предоставление требует гарантийного обеспечения. В зарубежной практике в качестве обеспечения широко распространены закладные на движимое и недвижимое имущество. Банки, выдавая ссуды под залог закладных, непосредственно кредитуют сельхозпредприятия не как ссудозаемщика, что называется на практике прямым кредитованием. Косвенное кредитование сельхозпредприятий осуществляется банком путем приобретения векселей у торговцев сельхозтехникой, оборудованием и инвентарем, а также покупки ценных бумаг у финансовых агентов ипотечного рынка. К небанковским финансовым учреждениям, пользующимся банковской ссудой, относятся финансовые компании, инвестиционные банки, ссудосберегательные ассоциации, компании по операциям с закладными, кредитные союзы, страховые компании. Банковские ссуды для этих учреждений являются одним из основных источников денежных фондов, которые они затем направляют на различного рода кредиты, извлекая при этом из разницы в процентах соответствующую прибыль. Ссуды коммерческим банкам выступают инструментом перераспределения кредитных ресурсов между банками в рамках корреспондентских отношений. Заемщиками и кредиторами выступают коммерческие банки, ссуды перераспределяются на межбанковском кредитном рынке и предоставляются для получения прибыли от разницы в процентах или для поддержания текущей ликвидности. Использование межбанковской ссуды обусловлено двумя обстоятельствами. Во–первых, на корсчетах коммерческих банков в центральном банке иногда возникает излишек средств, который создает избыточную ликвидность, что снижает рентабельность банка. Поэтому коммерческий банк будет заинтересован в выгодном размещении избыточ­ных средств. Во–вторых, превышение спроса на заемные средства над предложением кредитных ресурсов коммерческих банков вынуждает их получать займы у банков–корреспондентов. Ссуды брокерам и дилерам выдаются для покупки ценных бумаг на условиях до востребования. За ссудами на покупку ценных бумаг обращаются как юридические, так и физические лица.
Банки, предоставляя ссуду под ценные бумаги, должны убедиться в финансовой устойчивости эмитента и рыночной стоимости залога. Предпочтение отдается бумагам, зарегистрированным на бирже или имеющим хождение на внебиржевом рынке. Банки, выдающие ссуду под акции или облигации, должны быть проинформированы о том, что полученные заемные средства будут использованы на производственные цели или для покупки новых акций. В зарубежной практике выдача ссуды заемщикам под залог ценных бумаг подчиняется определенным правилам. Так, в США существует так называемое «Правило Ю» — распоряжение совета управляющих ФРС, регулирующее пределы выдачи банками ссуд юридическим лицам на покупку ценных бумаг, и «Правило Г» — распоряжение ФРС, регулирующее размер ссуды на покупку ценных бумаг физическим лицам.
Ссуды иностранным правительственным органам выдаются для покрытия дефицита государственного бюджета, урегулирования платежного баланса и проведения крупномасштабных инвестиционных программ. Также для финансирования больших инвестиционных программ выдаются ссуды и иностранным банкам. Банковские ссуды органам предоставляются в связи с временной потребностью их в денежных средствах в период между налоговыми поступлениями. Банковские ссуды наряду с поступлениями за счет разме­щения долговых обязательств являются одним из существенных финансовых источников органов власти. Банковские ссуды частным лицам предоставляются в форме потребительского кредита и персональных ссуд. Такие ссуды выдаются на покупку в рассрочку товаров длительного пользования, и они могут быть обеспеченными и необеспеченными. Потребительские ссуды также предоставляются на покрытие расходов по оказанию различных видов услуг непосредственно гражданам. Обязательным условием получения ссуды для заемщика является его кредитоспособность. Потребительская ссуда частным лицам может быть выдана непосредственно заемщику или косвенно через различных дилеров. Банки, занимающиеся кредитованием под залог дилерских контрактов, создают у себя так называемый дилерский резерв, призванный защитить как торговца, так и банк от риска, связанного с контрактом по торговой сделке. Такие резервы обычно создаются за счет разницы между суммой, которую торговец платит банку при переуступке ему финансового контракта, и суммой, взимаемой с заемщика за выдачу ему ссуды. Потребительская ссуда в отличие от других видов банковских ссуд, предоставляемых для производственных и предпринимательских целей или для приобретения доходных активов, используется для удовлетворения по­требности в заемных средствах конечных потребителей — физических лиц. Поэтому потребительская ссуда связана с повышением жизненного уровня населения. Потребительская ссуда позволяет потреблять товары и услуги до того, как заемщик в состоянии их оплатить, в результате чего можно повысить жизненный уровень. Классификация банковских ссуд по числу кредиторов. По числу кредиторов кредиты могут подразделяться на: - ссуды, предоставляемые одним банком; - синдицированные (консорциальные) кредиты; - параллельные ссуды. Наибольшее распространение имеют ссуды, предоставляемые одним банком. Однако в некоторых случаях возникает необходимость, в силу ряда объективных причин (например, большой размер кредита, повышенный риск и т. п.), объединения усилий нескольких банков для выдачи ссуды. При этом банки объединяются в консорциумы для осуществления совместных действий. Один из банков является менеджерам, т. е. ведущим банком. Он отвечает за согласование условий кредита с клиентом, а по заключении кредитного договора осуществляет непосредственное предоставление ссуды после аккумуляции средств банков, вошедших в консорциум. Параллельные ссуды предполагают участие в их предоставлении не менее двух банков. В отличие от синдицированного кредита переговоры с клиентом здесь осуществляются каждым банком в отдельности, а затем, после согласования между собой условий кредита, заключается общий кредитный договор с едиными условиями. Предоставление ссуды производится каждым банком в доле, предусмотренной в договоре. По условиям реализации ссуды различаются: - наличные (перечисляется на счет заемщика); - акцептные (банк согласен акцептовать трату). По объектам кредитования банковские ссуды делятся: - на покрытие затрат в оборотные фонды; - на покрытие затрат в основные фонды; - на затраты по внешнеэкономической деятельности. В процессе совершения инвестиционных операций банк выступает в качестве инвестора, вкладывая ресурсы в ценные бумаги или приобретая права по совместной хозяйственной деятельности. Указанные операции также приносят банку доход посредством прямого участия в создании прибыли. Экономическое назначение указанных операций, как правило, связано с долгосрочным вложением средств непосредственно в производство. Разновидностью инвестиционных операций банков является вложение средств в конторские здания, оборудование и оплату аренды. Указанные вложения осуществляются за счет собственного капитала банка, их назначение состоит в обеспечении условий для банковской деятельности. Эти инвестиции не приносят банку дохода. Наличие кассовых активов в необходимом размере – важнейшее условие обеспечение нормального функционирования коммерческих банков, использующих денежную наличность для размена денег, возврата вкладов, удовлетворения спроса на ссуды и покрытия операционных расходов, включая заработную плату персоналу, оплату различных материалов и услуг. Денежный запас зависит от: - величины текущих обязательств банка; - сроков выдачи денег клиентам; - расчетов с собственным персоналом; развития бизнеса и т.д. Отсутствие в достаточном количестве денежных средств может подорвать авторитет банка. На величину денежной наличности влияет инфляция. Она увеличивает опасность обесценения денег, поэтому их необходимо скорее пускать в оборот, помещать в доходные активы. Из–за инфляции требуется все больше и больше наличных денег. Кассовые операции – операции, связанные с движением наличных денег, с формированием, размещением и использованием денежных средств на различных активных счетах. Значение банковских кассовых операций определяется тем, что от них зависят формирование кассовой наличности в хозяйстве, соотношение денежных средств между различными активами, статьями, пропорции между массой бумажных, кредитных купюр и билонной (разменной) монетой. Прочие активные операции,разнообразные по форме, приносят банкам за рубежом значительный доход. В банковской практике круг их пока ограничен. К числу прочих активных операций относятся: - операции с иностранной валютой и драгоценными металлами; - трастовые; - агентские; - товарные и др. Экономическое содержание указанных операций различно. В одних случаях (покупка–продажа иностранной валюты или драгоценных металлов) происходит изменение объема или структуры активов, которые можно использовать для удовлетворения претензий кредиторов банка; в других (трастовые операции) банк выступает доверенным лицом по отношению к собственности, переданной ему в управление; в–третьих (агентские операции) – банк выполняет роль посредника, совершая расчетные операции по поручению своих клиентов.
1.3 Понятие инвестиционных операций банков и их классификация Инвестиционные операции банков – это операции по размещению реально привлеченных банком средств в различные источники, в зависимости от характера этих источников можно произвести классификацию инвестиционных операций, проводимых банком.
Инвестиционные операции можно классифицировать по различным признакам, прежде всего по основным группам заемщиков (субъектам): - Инвестиции в государственные органы власти (государственные ценные бумаги) - Инвестиции в коммерческие банки (межбанковские кредиты) - Инвестиции в промышленность и сельское хозяйство (коммерческие кредиты) - Инвестиции в корпоративные ценные бумаги Инвестиции в государственные ценные бумаги, до 17 августа 1998 года, считались, наиболее надежными и ликвидными вложениями, позволяющими банкам не только, надежно разместить собственный капитал, но и из-за высокой ликвидности рынка, вернуть вложенное в течении 1-го дня, причем с неплохой выгодой для банка. Инвестиции в коммерческие банки, позволяют банкам не только получать доход, но и появляется возможность установления деловых партнерских отношений и по другим вопросам банковской деятельности, до последнего времени гарантия возврата ресурсов со стороны банка больше, чем со стороны предприятия. Кредитование промышленности и сельского хозяйства, в период финансового кризиса, является высокорискованной операцией, за исключением кредитования крупных предприятий монополистов, хотя именно этот вид инвестиций позволяет развить реальный сектор экономики и поднять промышленность и сельское хозяйство, но для этого государству необходимо обеспечить стабильные условия для проведения данного вида инвестиций. Инвестиции в корпоративные ценные бумаги, требуют более детального рассмотрения. Российский рынок корпоративных ценных бумаг начал формироваться в 1993 г., когда был дан старт процессу массовой приватизации предприятий находившихся в государственной собственности. В течение четырех лет наблюдалось бурное развитие этого сегмента фондового рынка. Сейчас уже никто не сомневается, что, несмотря на столь молодой возраст и связанные с этим болезни роста, российский рынок корпоративных ценных бумаг имеет очень большие перспективы как для России, так и для всего мира в целом. По срокам размещения инвестиции бывают: - До востребования - Срочные. Последние, в свою очередь, подразделяются на: - Краткосрочные от 1дня до 180 дней - Среднесрочные от 180 дней до 1 года - Долгосрочные от 1года до 3 и более лет Портфельные инвестиции - это одновременное вложение средств в различные ценные бумаги. Распределение средств среди большого количества объектов инвестирования (диверсификация) обеспечивает страхование инвестиций на случай неблагоприятного развития конъюнктуры рынка (падения курсовой стоимости отдельных ценных бумаг). В нашем случае объектом инвестирования выступают акции российских эмитентов. Основная цель портфельных инвестиций - увеличение ожидаемой доходности инвестирования и снижение риска потерь. Правильное составление портфеля, оптимальное управление его структурой, т.е. составом входящих в портфель ценных бумаг и распределением средств между ними, способны значительно увеличить ожидаемую доходность портфеля и существенно снизить риск инвестирования. Портфель, имеющий подобные преимущества, будет оптимальным портфелем. При формировании и управлении инвестиционным портфелем Банк руководствуется следующими общепринятыми принципами: 1. Диверсификация активов, т.е. вложение средств в достаточно широкий спектр акций с целью достижения приемлемого уровня риска. 2. Гибкое управление портфелем, т.е. возможность: - реструктуризации (добавление/удаление тех или иных ценных бумаг); - ребалансирования, т.е. динамического перераспределения величин долей акций, входящих в портфель. При формировании различных вариантов инвестиционных портфелей Клиентом определяются следующие исходные условия: - предполагаемый срок инвестиций; - объем инвестируемых средств; - степень допустимого риска. Срок инвестирования определяется временным периодом, на который привлекаются средства для портфельного инвестирования. Этот важнейший фактор определяет качественный состав портфеля. В зависимости от срока инвестирования различают портфели: - долгосрочный (несколько лет); - среднесрочный (до одного года); - краткосрочный (несколько месяцев). В составе долгосрочного портфеля преобладают акции недооцененных предприятий, имеющие хорошие фундаментальные показатели и обладающие минимальной ликвидностью. В составе краткосрочного портфеля напротив в основном представлены высоколиквидные акции “blue chips“, которые выгодно использовать при спекулятивных краткосрочных операциях. Среднесрочный портфель представляет собой смешанный вариант первых двух видов портфеля. 1.4 Расчетно-кассовые операции банков Кассовыми операциями называют операции по ведению счетов физических и юридических лиц. Согласно российскому законодательству, клиент имеет право открывать столько счетов, сколько ему необходимо. Расчетный счет. Открывается коммерческим организациям и гражданам, имеющим статус предпринимателя. По этому счету осуществляются все операции, связанные с реализацией товаров и услуг, обеспечением производства, расходами. На него зачисляется выручка. Со счетов списываются деньги для выдачи заработной платы, оплаты стоимости сырья, уплачиваются налоги. Счет позволяет совершать практически любые операции, поскольку владелец сам определяет направления использования средств. Существует две разновидности расчетного счета: - счет для осуществления совместной деятельности, особенностью которого является множественный состав его владельцев. Но совместное распоряжение счетом не распространено, поскольку предполагает получение согласия всех владельцев по отдельным платежам, что крайне не удобно. - счет для выполнения работ по соглашению о разделе продукции. Его особенность – счет используется исключительно для выполнения определенных работ. Может открываться как в рублях, так и в иностранной валюте. Если выручка на этот счет поступает в инвалюте, то правила об обязательной продаже 50 % не действуют. Текущий счет – счет для финансирования некоммерческих юридических лиц, представительств, не осуществляющих предпринимательскую деятельность. Он предназначен для хранения денег, расчетных операций. По сравнению с владельцами расчетного счета, самостоятельность владельцев текущего счета существенно ограничена, они распоряжаются деньгами в строгом соответствии со сметой, утвержденной вышестоящей организацией. Разновидности текущего счета: - бюджетный счет – счет, который открывается предприятиям при выделении им денежных средств из Федерального, региональных или местных бюджетов для осуществления определенных видов деятельности. Это могут быть субсидии, дотации. Особенность бюджетного счета проявляется, во-первых, в целевом назначении зачисленных денег, контролировать которые должен собственник (либо доверенное лицо) и во-вторых, в ограниченном сроке существования счета, составляющим 1 год, поскольку бюджет в России утверждается ежегодно, следовательно в конце года счета должны быть закрыты, а остатки по ним перечислены в бюджет.
- инвестиционные и конверсионные счета – счета по учету средств Федерального бюджета, предоставляемых на возвратной и платной основе на финансирование инвестиций и конверсионных программ. Владельцами таких счетов являются предприятия. Кассовые операции занимают большой объем работы в банковской деятельности. Коммерческие банки строят свои отношения с клиентами на договорной основе, в том числе и при осуществлении их кассового обслуживания.
По договору банковского счета банки не могут отказать клиентам в открытии счета, если он согласен с объявленными условиями и если у банка есть техническая возможность принять данного клиента на обслуживание. Для открытия счета клиент предоставляет следующие документы: - заявление на открытие счета (для оповещения банка о возникновении потребности в этом); - копии Устава, учредительного договора и протокола общего собрания (для подтверждения юридической дееспособности, т.е. правомочности открытия счета); - справка о постановке на учет из ГНИ; - копии документов, подтверждающих регистрацию в Пенсионном фонде, Фонде занятости, Фонде обязательного мед. страхования, Фонде социального страхования (для удостоверения выполнения клиентом всех обязательств перед бюджетом); - 2 карточки с образцами подписей уполномоченных лиц и оттиска печатей (для их сличения при дальнейшем использовании счета). После открытия счета банк предоставляет следующий набор услуг: - ведение счета - организация и проведение безналичных расчетов - выполнение операций с наличными деньгами Прием от клиентов юридических лиц денежной наличности производится по объявлению на взнос наличными с зачислением суммы на его расчетный (текущий) счет. Выдача и списание денег производится по денежным чекам, при проведении расчетов в безналичном порядке используются расчетные чеки. Прием и выдача денежной наличности гражданам осуществляется по приходным и расходным кассовым ордерам. В соответствии с договором банк принимает на себя обязательства: - проводить по счету клиента все виды банковских операций, предусмотренных законодательством - обеспечивать сохранность и конфиденциальность всех денежных средств на счете - зачислять и списывать средства по поручению клиента не позже дня, следующего за днем поступления платежных документов - выдавать выписки по счету, информирующие клиента об остатках Закрытие счета может быть осуществлено, во-первых, по решению владельца (в любое время без каких-либо претензий и условий); во-вторых, по решению банка (при несоблюдении условий договора, например, требования минимального размера остатка по счету, а также при отсутствии операций по счету в течение 1 года); и в-третьих, по решению арбитражного суда (при признании предприятия – клиента банка банкротом). В соответствии с положением № 14 «О правилах организации наличного денежного оборота на территории РФ» (от 15.01. 98г.) все предприятия и организации обязаны хранить свободные денежные средства в кредитных учреждениях. В своих кассах они могут иметь наличность в пределах установленных банком лимитов. Сверхлимитный остаток должен сдаваться в банк. Для установления лимита остатка наличных денег в кассе, порядка и сроков сдачи выручки, предприятия предоставляют в банк специальный расчет (заявку). В данной заявке предприятия показывают: - 3-х месячный объем денежных поступлений - предполагаемый расход из выручки наличными деньгами - сумму среднедневной выручки Лимит устанавливается исходя из указанных расчетов и особенностей предприятия. Тем из них, которые имеют постоянную выручку и сдают ее в конце рабочего дня, лимит устанавливается в размере, необходимом для нормальной работы с утра следующего дня. Для предприятий, не имеющих постоянной выручки, лимит устанавливается в пределах среднедневного расхода. Лимит кассы может быть превышен лишь в дни выдачи заработной платы (в течение 3-х дней). При несоблюдении условий кассовой дисциплины взимаются штрафы: - за неоприходование в кассу денежной наличности – штраф в 3-х кратном размере не оприходованных сумм; - за расчеты наличными деньгами сверхустановленных сумм – 2-х кратный размер произведенных платежей; - за накопление сверхлимитных денег – 3-х кратный штраф сверхлимитной наличности. Сумма штрафов перечисляется в Федеральный бюджет. После установления лимита кассы все предприятия предоставляют в банк кассовые заявки, на основе которых коммерческий банки составляют расчет кассового прогноза и осуществляет кассовое обслуживание предприятий. 1.5 Структура и управление банковскими активами Активные операции банка составляют существенную и определяющую часть его операций. Под структурой активов понимается соотношение разных по качеству статей актива баланса банка к балансовому итогу. Качество активов банка определяется целесообразной структурой его активов, диверсификации активных операций, объемом рисковых активов, объемом критических и неполноценных активов и признаками изменчивости активов. Существуют разные подходы к определению структуры банковских активов. Многие экономисты, в частности Э. Рид, Р. Коттер, Э. Гил и Р. Смит, активы коммерческих банков разделяют на 4 основные категории (рисунок 1.2). Рисунок 1.2 – Активы коммерческих банков Управление активами заключается, главным образом, в размещении средств в рамках первых трех категорий. Вопросами вложения средств в здания и оборудование не приходится заниматься каждый день. Но когда подобные расходы планируются, следует, естественно, предусмотреть наличие достаточных денежных средств в соответствующие периоды. Первая составляющая банковских активов – «Наличные деньги и приравненные к ним средства». Органы контроля и регулирования требуют от банков держать часть средств в наличной форме или в форме вкладов до востребования на счетах в других банках. Кроме того, кассовая наличность необходима для размена денег, возврата вкладов, удовлетворения запроса на ссуды и покрытия различных операционных расходов, включая заработную плату персонала, оплату различных материалов и услуг. Статья «Наличные деньги и приравненные к ним средства» объемлет средства на счетах в Центральном банке и в других коммерческих банках, банкноты и монеты, а также платежные документы в процесс инкассирования. Важным резервом являются, конечно, наличные деньги в сейфах банка. Но руководство банка, естественно стремится сократить их величину до минимума, определяемого соображениями безопасности. К тому же издержки по охране и страхованию кассовой наличности весьма значительны, доходов наличные деньги не приносят. Средства на счетах в банках – корреспондентах также практически не приносят доход. Поэтому статья «Наличные деньги и приравненные к ним средства» наиболее для банка ликвидная, но наименее прибыльная. Что касается статьи «Ценные бумаги», нужно контрастировать, что на сегодня большая часть всех инвестиций в ценных бумагах приходится на государственные ценные бумаги. Инвестиции в краткосрочные правительственные бумаги обычно приносят меньший доход, но являются высоколиквидным видом активов с нулевым риском непогашения и незначительным риском изменения рыночной ставки. Долгосрочные ценные бумаги обычно приносят высокий доход в течение длительного периода. Для увеличения доходов банка обычно инвестируют средства в облигации государственных учреждений и – в ограниченных масштабах – в первоклассные облигации корпораций.
Основным видом деятельности коммерческих банков с точки зрения получения доходов, является предоставление ссуд. Помещая средства в различного рода кредитные операции, руководство банка полагает первоочередной задачей получение высокого дохода при одновременном удовлетворении потребностей клиентов в кредите. Степень, ликвидности конкретной кредитной сделки не имеет первостепенного значения.
Простейшим с точки зрения применения является метод, названный методом общего фонда средств. Многие банки широко используют данный метод, особенно в периоды избытка денежных ресурсов. Внедрение второго метода – распределения активов или конверсии средств – связано со стремлением преодолеть некоторые недостатки первого. Использование третьего подхода обусловлено необходимостью применения современных научных методов маркетингового управления и анализа, как правило, с применением ЭВМ. Какой бы отдельный метод или комбинация методов ни принимались банком в качестве модели размещения средств в различные активы, главным остается сохранение рационального соотношения риска и прибыльности между отдельными категориями активных операций и между отдельными видами кредитов и инвестиций внутри каждой категории. Полезным средством в достижении цели получения максимальной прибыли является тщательное сопоставление предельных издержек Привлечения средств с предельно возможными доходами от активных операций. Остановимся подробнее на методе общего фонда средств. Средства, за размещение которых отвечает коммерческий банк, поступают из различных источников, включая вклады до востребования, сберегательные, срочные вклады, а также собственный капитал банка. В основе данного метода лежит идея объединения всех ресурсов. Затем совокупные средства распределяются между теми видами активов (ссуды, правительственные ценные бумаги, кассовая наличность и т.д.), которые считаются наиболее подходящими. В модели общего фонда средств для осуществления конкретной активной операции не имеет значения, из какого источника поступили средства, пока их размещение содействует достижению поставленных перед банком целей. Указанный метод требует от банка равного соблюдения принципов ликвидности и прибыльности. Поэтому средства помещаются в такие виды активных операций, которые наиболее полно соответствуют данным принципам. Размещение средств осуществляется в соответствии с определенными приоритетами, назначение которых – помочь работникам оперативных отделов банка решить проблему сочетания ликвидности и прибыльности. Эти приоритеты показывают, какая часть каждого рубля из имеющихся у банка средств должна быть помещена в резервы первой или второй очереди, использована для ссуд и покупки ценных бумаг, чтобы это принесло предполагаемый доход. Вопросы инвестирования средств в земельные участки, здания и прочую недвижимость рассматриваются отдельно. Задачей номер один при определении структуры размещения средств является установление их доли, выделяемой в качестве первичного резерва. Эта категория активов носит функциональный характер, она не фигурирует в балансовых отчетах коммерческих банков. Тем не менее, ей придается большое значение. В первичные резервы включают те активы, которые могут быть немедленно использованы для выплаты изымаемых вкладов и удовлетворения заявок на кредиты. Это – главный источник ликвидности коммерческого банка, В большинстве случаев в роли первичных резервов фигурируют активы, включаемые в статью «Наличность и задолженность других банков», куда входят средства на счетах в Центральном банке, на корреспондентских счетах в других коммерческих банках, наличные деньги в сейфе и чеки, а также другие платежные документы в процессе инкассирования. Необходимо отметить, что резервы первой очереди включают как обязательные резервы, служащие обеспечением обязательств по вкладам, так и остатки наличных денег, достаточные, по мнению руководства банка, для повседневных расчетов. На практике величину средств, включаемых в первичные резервы, определяют обычно на основе среднего для всех примерно одинаковых банков отношения наличных активов к сумме вкладов, или к сумме всех активов. Для нормально функционирующего коммерческого банка можно считать, что примерно 15% поступивших средств следует отложить в виде кассовой наличности, чтобы решить проблему резервов первой очереди. Задачей номер два при размещении средств будет создание «некассовых» ликвидных активов, которые к тому же приносят определенный доход. Эти вторичные резервы включают высоколиквидные доходные активы, которые с минимальной задержкой и незначительным риском потерь можно превратить в наличные средства. Основное назначение резервов второй очереди – служить источником пополнения первичных резервов. Оба вида резервов – скорее экономическая категория, нежели бухгалтерская. Она также не фигурирует в банковском балансе. В резерв второй очереди входят активы, которые обычно составляют портфель ценных бумаг, и в некоторых случаях – средства на ссудных счетах. Объем вторичных резервов определяется косвенно, теми же факторами, под воздействием которых изменяются вклады и ссуды. Банку, у которого сумма вкладов и спрос на кредит сильно колеблется, требуется увеличенный резерв второй очереди, в сравнении с банком со стабильным объемом вкладов и кредитов. Как и в рамках резервов первой очереди, для вторичных резервов также устанавливают определенный процент от общего объема средств. Отправной точкой может служить общий показатель для всех банков страны, хотя он не всегда отвечает потребностям отдельного банка. В качестве примерного индикатора ликвидности банковской системы в целом иногда используется коэффициент, показывающий отношение суммы наличных денег и правительственных ценных бумаг в общей сумме вкладов во всех коммерческих банках. Руководство конкретного банка может взять для определения доли средств, помещаемых во вторичные резервы, отношение к общей сумме активов стоимости ценных бумаг государства. Третий этап размещения средств по методу общего фонда средств –формирование портфеля кредитов. После того как банк определил размеры первичных и вторичных резервов, он имеет возможность предоставлять ссуды своим клиентам. Это основной вид банковской деятельности, приносящий доход. Ссуды – самая важная часть банковских активов, а доходы по ссудам – наиболее крупная составляющая банковской прибыли. Ссудные операции являются одновременно и самым рискованным видом банковской деятельности. Наконец, в последнюю очередь при размещении средств определяется состав портфеля ценных бумаг. Средства, остающиеся после удовлетворения законных потребностей клиентов в кредитах, могут быть помещены в сравнительна долгосрочные первоклассные ценные бумаги. Назначение портфеля инвестиций – приносить банку доход и быть дополнением резерва второй очереди по мере приближения срока погашения долгосрочных ценных бумаг. Следовательно, использование метода общего фонда средств в управлении активами открывает банку широкие возможности выбора категорий активных операций. Этот метод устанавливает приоритеты, которые формируются в довольно общем плане. Указанный метод не содержит четких критериев для распределения средств по активам и не дает окончательного решения дилеммы «ликвидность – прибыльность», поскольку все зависит от интуиции и опыта банковского руководства.
В этой связи используется метод распределения активов. При подходе к размещению средств с позиций фонда средств много внимания уделяется ликвидности и не учитываются различия требований ликвидности по отношению к вкладам до востребования, сберегательным вкладам, срочным вкладам и основному капиталу. Метод распределения активов, известный также как метод конверсии средств, позволяет преодолеть ограниченность метода общего фонда средств. Модель распределения активов устанавливает, что размер необходимых банку ликвидных средств зависит от источников привлечения фондов. С помощью данного метода делается попытка разграничить источники средств в соответствии с нормами обязательных резервов и скорость их обращения или оборачиваемостью. Например, вклады до востребования требуют более высокой нормы обязательных резервов по сравнению со сберегательными и срочными вкладами, и скорость их оборота, как правило, также выше, чем у других видов вкладов. Поэтому увеличенная доля каждой денежной единицы вклада до востребования должна помещаться в первичные и вторичные резервы и меньшая часть – в такие инвестиции, как ссуды под закладные на жилые дома или долгосрочные; облигации муниципальных органов. Модель определяет несколько «центров ликвидности – прибыльности» внутри самого банка, используемых для размещения средств, привлеченных банком из разных источников. Эти центры получили название «банков внутри банка», поскольку размещение средств из каждого центра осуществляется независимо от размещения средств из других центров. Иными словами, в банке как бы существуют: банк вкладов до востребования, банк сберегательных вкладов, банк срочных вкладов и банк основного капитала.
Определив принадлежность средств к различным центрам с точки зрения их ликвидности и прибыльности, руководители банка определяют порядок их размещения из каждого центра. Вклады до востребования требуют самого высокого покрытия обязательными резервами и имеют наивысшую скорость ращения, достигающую иногда 30 и даже 50 оборотов год. Следовательно, значительная часть средств из центра вкладов до востребования будет направлена в резервы первой очереди (например, на один процент больше, чем установлено нормой обязательных резервов), оставшаяся часть вкладов до востребования будет размещена преимущественно во вторичные резервы путем инвестирования их в краткосрочные государственные ценные бумаги, и только очень небольшие суммы будут предназначены для предоставления ссуд (скорее всего, в форме краткосрочных коммерческих кредитов). Требования ликвидности для центров сберегательных вкладов и срочных вкладов несколько ниже, поэтому данные средства будут помещены большей частью в ссуды и инвестиции. Основной капитал почти не требует покрытия ликвидности активами и используется для вложения в здания и оборудование, землю, а оставшиеся средства предназначаются для долгосрочных кредитов и менее ликвидных ценных бумаг, иными словами, используются для увеличения доходов банка. Главным преимуществом рассматриваемого метода является уменьшение доли ликвидных активов и вложение дополнительных средств в ссуды и инвестиции, что ведет к росту нормы прибыли. Сторонники метода распределения активов полагают, что повышение нормы прибыли достигается устранением избытка ликвидных активов, противостоящих сберегательным и срочным вкладам и основному капиталу. Тем не менее, и этот метод имеет недостаток. Хотя в основу выделения различных «центров ликвидности – прибыльности» положена скорость обращения различных типов вкладов, на деле может не проявиться тесная связь между скоростью обращения вкладов той или иной группы и колебаниями общей суммы вкладов данной группы. Как показывает наша практика, часть средств, внесенных на вклад до востребования, долгое время или даже никогда не будет изъята и с полным основанием может быть инвестирована в долгосрочные высокодоходные ценные бумаги. Другим недостатком указанного метода является то, что он предполагает независимость источников средств от путей их использования. На деле это далеко не так. Например, банкиры – практики стремятся привлечь больше вкладов от коммерческих фирм, ибо эти фирмы как правило, занимают деньги в том же банке, где им открыты счета. Следовательно, привлечение новых вкладов означает одновременно обязательство банка удовлетворить часть заявок на кредиты со стороны новых вкладчиков. А это значит, что часть новых вкладов должна быть направлена на кредитование владельцев данных вкладов. Рассмотренные методы следует оценивать не как комплекс конкретных рекомендаций, дающий основу для принятия решений, а как общую схему, в рамках которой руководство банка способно точнее определить подход к решению проблемы управления активами с учетом требований рынка и интересов потребителя. Использование любого из этих методов предполагает способность группы компетентных руководителей исследовать весь комплекс взаимосвязей и вводить те усложнения в анализ и принятие решений, которые соответствуют конкретному положению данного банка. Более сложная методика предполагает углубленный подход к решению управленческих проблем использованием современных математических методов и ЭВМ для изучения взаимодействия разных элементов в сложных моделях. Этот подход требует точного определения целей, установления связей между различными элементами проблемы, идентификации переменных, находящихся и не находящихся под контролем руководства банка, оценки возможного поведения неконтролируемых переменных и выявления тех внутренних и внешних ограничений, которые регламентируют маркетинговые действия. Одним из используемых методов является линей­ное программирование. Оно применяется, в частности, и для выработки конструктивных решений при управлении активами коммерческого банка. Данный метод позволяет увязывать проблему управления активами с проблемой управления пассивами, с учетом ограничений в отношении, как прибыльности операций, так и ликвидности. Применение маркетингового управления банковскими активами дает заметные преимущества тем, кто это делает, но отнюдь не заменяет собственный опыт руководства банка. Использование достаточно разработанной модели линейного программирования позволит специалистам банка оценить последствия некоторых их решений. Модель можно использовать для проверки чувствительности данных решений к изменениям экономической конъюнктуры или к ошибкам в прогнозах. И уж конечно, она полезна тем, что позволяет использовать преимущество быстрой обработки данных на компьютерах для обобщения сложных взаимодействий большого чисел переменных, с которыми управляющим приходится иметь дело при размещении средств в различные активы. Однако на завершающей стадии анализа руководства банка призвано принять на себя всю ответственность за формулирование модели и за те решения, которые основываются на полученной благодаря ей информации. Одно из главных преимуществ, которое получает руководство банка при формулировании модели, состоит в том, что побуждает тщательно определять цели и в явной форме выражать различные ограничения. Более того, этот процесс заставляет руководство банка глубже изучать портфель кредитов и инвестиций для выявления объемов различных видов инвестиций, возможного дохода и издержек по ним.
На ликвидность баланса банка влияет структура его активов: чем больше доля первоклассных ликвидных средств в обшей сумме активов, тем выше ликвидность банка. Активы банка можно разделить на три группы по степени ликвидности в зависимости от срока погашения, так как для обеспечения ежедневной способности банка отвечать по своим обязательствам структура активов коммерческого банка должна соответствовать качественным требованиям ликвидности (рисунок 1.3).
Рисунок 1.3 – Классификация активов коммерческого банка по степени ликвидности К активам мгновенной ликвидности (высоколиквидным) относятся: - наличность и приравненные к ним средства; - средства на счетах в Центральном банке; - государственные долговые обязательства и др. Эти средства относятся к ликвидным, так как подлежат в случае необходимости изъятию из оборота банка. В состав ликвидных активов входят, кроме перечисленных высоколиквидных активов, все кредиты, выданные кредитной организацией в рублях и иностранной валюте, со сроком погашения в течение ближайших 30 дней, а также другие платежи в пользу кредитной организации, подлежащие перечислению в ближайшие 30 дней. К активам долгосрочной ликвидности относятся все кредиты, выданные кредитной организацией, в рублях и иностранной валюте с оставшимся сроком погашения свыше года, а так же 50% гарантий и поручительств, выданных банком сроком действия выше года, кредиты просроченные за минусом ссуд, гарантированных Правительством, под залог ценных бумаг, под залог драгоценных металлов. Устанавливая рациональную структуру активов банк должен выполнять требования к ликвидности, а следовательно, иметь достаточный размер высоколиквидных, ликвидных и долгосрочно ликвидных средств по отношению к обязательствам с учетом их сроков, сумм и типов, и выполнять нормативы мгновенной, текущей степени долгосрочной ликвидности. Норматив мгновенной ликвидности рассчитывается как отношение суммы высоколиквидных активов банка к сумме его обязательств по счетам до востребования. Норматив текущей ликвидности представляет собой отношение суммы ликвидных активов кредитной организации к сумме ее обязательств по счетам до востребования и на срок до 30 дней. Норматив долгосрочной ликвидности определяется как отношение выданных банком кредитов сроком погашения свыше года к капиталу кредитной организации и обязательствам свыше года. Выше названные нормативы применяются в процессе управления активами. Так же активы банков можно сгруппировать от степени риска. К первой группе относятся активы, имеющие нулевую степень риска: кассовая наличность, остатки средств на корреспондентском и резервном счетах в ЦБ, государственные ценные бумаги. Ко второй группе относятся активы с 10% степенью риска. В нее входят остатки на корреспондентских счетах в иностранных банках. Для третьей группы активов вероятность возникновения рисков составляет 20%. Они охватывают инвестиции банков в ценные бумаги местных органов власти. Четвертая группа включает активы с 50% риском. В эту группу включены: остатки средств на корреспондентских счета коммерческих банков, гарантии и поручительства, выданные банком. Для пятой группы риск составляет 100%. К ней относятся краткосрочные, долгосрочные и просроченные ссуды, все остальные инвестиции банка. С точки зрения доходности выделяют две группы активов: - приносящие доход; - не приносящие доход. К активам, приносящим банку доход, относятся: ссуды, значительная доля инвестиционных операций, часть депозитных операций и прочие операции. К активам, не приносящим доход, относятся: кассовая наличность, остатки средств на корреспондентском и резервном счетах ЦБ, инвестиции в основные фонды банка. Чем выше доля активов, приносящих банку доход, в общей сумме активов, тем эффективнее они размещены.
2 Анализ активов ОАО «РОСТпромстройбанк» 2.1 Организационно – правовая форма собственности предприятия и характеристика его деятельности Акционерный инвестиционно–коммерческий промышленно–строительный банк «Ростпромстройбанк» – открытое акционерное общество, именуемый в дальнейшем «Банк», является кредитной организацией, созданной в результате преобразования коммерческого банка «Промышленный банк» решением собрания учредителей (Протокол №1 от 21 января 1992 года) и является его правопреемником. Сокращенное наименование Банка: ОАО «Ростпромстройбанк». Банк является дочерним банком Открытого акционерного общества Коммерческий банк «Петрокоммерц», владеющего более 50% акций. Банк входит в Банковскую систему Российской Федерации и в своей деятельности руководствуется законодательством Российской Федерации, нормативными актами Банка России, а также уставом. Место нахождения Банка определяется местом его государственной регистрации: 344029, Ростовская область, г. Ростов-на-Дону, ул. Металлургическая 102/2. ОАО «Ростпромстройбанк» может создавать филиалы и открывать представительства на территории Российской Федерации с соблюдением требований федеральных законов. Руководители филиалов и представительств назначаются Банком и действуют на основании Положений и выданных им в установленном порядке доверенностей. Банк отвечает по обязательствам, возникшим в результате деятельности его филиалов и представительств. Уставный капитал Банка состоит из номинальной стоимости акций Банка, приобретенных акционерами и определяет минимальный размер имущества, гарантирующего интересы его кредиторов. Уставный капитал Банка сформирован в сумме 38 800 000 рублей и разделен на 38 800 000 обыкновенных именных акций номинальной стоимостью 1 (один) рубль каждая. Дополнительно к размещенным акциям Банк вправе разместить 150000000 штук обыкновенных именных акций номинальной стоимостью 1 рубль каждая (объявленные акции). Общая номинальная стоимость объявленных акций составляет 150 000 000 (сто пятьдесят миллионов) рублей. Объем прав, предоставляемых объявленными акциями, соответствует объему прав, предоставляемых размещенными Банком обыкновенными акциями. Для осуществления банковских операций, хранения денежных средств, проведения расчетов клиентов Банка с предприятиями и гражданами, имеющими счета в других банках, а также с бюджетом, Банк открывает корреспондентские счета в российских и иностранных банках (при наличии соответствующей лицензии Центрального банка Российской Федерации), в том числе в учреждении Центрального банка Российской Федерации. В соответствии с лицензией Банка России Банк может осуществлять следующие банковские операции: - Привлекать денежные средства физических и юридических лиц во вклады (до востребования и на определенный срок); - Размещать привлеченные во вклады (до востребования и на определенный срок) денежные средства физических и юридических лиц от своего имени и за свой счет; - Открывать и вести банковские счета физических и юридических лиц; - Осуществлять расчеты по поручению физических и юридических лиц, в том числе банков – корреспондентов, по их банковским счетам;
- Инкассировать денежные средства, векселя, платежные и расчетные документы и осуществлять кассовое обслуживание физических и юридических лиц; - Покупать и продавать иностранную валюту в наличной и безналичной формах; - Выдавать банковские гарантии; - Осуществлять переводы денежных средств по поручению физических лиц без открытия банковских счетов (за исключением почтовых переводов);
- Осуществлять выдачу поручительств за третьих лиц, предусматривающих исполнение обязательств в денежной форме; - Приобретать права требования от третьих лиц исполнения обязательств в денежной форме; - Осуществлять доверительное управление денежными средствами и иным имуществом по договору с физическими и юридическими лицами; - Предоставлять в аренду физическим и юридическим лицам специальные помещения или находящиеся в них сейфы для хранения документов и ценностей; - Осуществлять лизинговые операции; - Оказывать консультационные и информационные услуги. ОАО «Ростпромстройбанк» в соответствии с лицензией Банка России на осуществление банковских операций Банк вправе осуществлять выпуск, покупку, продажу, учет, хранение и иные операции с ценными бумагами, выполняющими функции платежного документа, с ценными бумагами, подтверждающими привлечение денежных средств во вклады и на банковские счета, с иными ценными бумагами, осуществление операций с которыми не требует получения специальной лицензии в соответствии с федеральными законами, а также вправе осуществлять доверительное управление указанными ценными бумагами по договору с физическими и юридическими лицами. ОАО «Ростпромстройбанк» имеет право осуществлять профессиональную деятельность на рынке ценных бумаг в соответствии с федеральными законами, в пределах своей компетенции обеспечивает защиту сведений, составляющих государственную тайну. Банк вправе осуществлять следующие виды деятельности на рынке ценных бумаг: - брокерская деятельность, включая операции с физическими лицами; - дилерская деятельность; - деятельность по доверительному управлению ценными бумагами; - депозитарная деятельность. В целях обеспечения финансовой надежности ОАО «Ростпромстройбанк» обязан создавать резервы (фонды), в том числе под обесценение ценных бумаг (рисунок 2.1).
Рисунок 2.1 – Классификация фондов, создаваемых ОАО «Ростпромстройбанк» Решение о создании фондов и утверждении Положения о них принимается Советом директоров. Резервный фонд используется на покрытие убытков, а также для погашения облигаций Банка и выкупа акций в случае отсутствия иных средств. Размер резервного фонда составляет 15 процентов величины зарегистрированного уставного капитала путем обязательных, не менее 5 процентов от чистой прибыли отчетного года, ежегодных отчислений до достижения им соответствующего размера. В случае полного или частичного расходования резервного фонда, отчисления в него возобновляются и производятся вплоть до достижения им установленного размера. Кредитные ресурсы Банка формируются за счет: - собственных средств Банка (за исключением стоимости приобретенных им основных фондов, вложений в доли участия в уставном капитале банков и других юридических лиц и иных иммобилизованных средств); - средств юридических лиц, находящихся на их счетах в Банке, включая средства, привлеченные в форме депозитов; - вкладов физических лиц, привлеченных на определенный срок и до востребования; - кредитов, полученных в других банках; - иных привлеченных средств. Банк обеспечивает сохранность денежных средств и других ценностей, вверенных ему его клиентами и корреспондентами. Их сохранность гарантируется всем движимым и недвижимым имуществом Банка, его денежными фондами и резервами, создаваемыми в соответствии с действующим законодательством, а также осуществляемыми Банком в порядке, установленным Центральным банком Российской Федерации, мерами по обеспечению стабильности финансового положения Банка и его ликвидности. Банк постоянно поддерживает готовность своевременно и полностью выполнять принятые на себя обязательства путем регулирования структуры своего баланса в соответствии с устанавливаемыми Банком России обязательными нормативами, предусмотренными действующим законодательством для кредитных организаций. 2.2 Структура управления ОАО «Ростпромстройбанк» Органами управления ОАО «Ростпромстройбанк» являются: общее собрание акционеров Банка, Совет директоров, Правление (коллегиальный исполнительный орган) и председатель Правления Банка (единоличный исполнительный орган) (рисунок 2.2). Высшим органом управления является Общее собрание акционеров. Банк обязан ежегодно проводить годовое Общее собрание акционеров, которое проводится не ранее чем через два месяца и не позднее чем через шесть месяцев после окончания финансового года. Проводимые, помимо годового Общие собрания акционеров, являются внеочередными. Руководство текущей деятельностью осуществляется единоличным исполнительным органом (Председателем Правления) и коллегиальным исполнительным органом (Правлением). Председатель Правления и Правление подотчетны Совету директоров и Общему собранию акционеров. К компетенции Общего собрания акционеров относятся следующие вопросы: - Внесение изменений и дополнений в Устав Банка; - Реорганизация Банка; - Ликвидация Банка, назначение ликвидационной комиссии и утверждение промежуточного и окончательного ликвидационных балансов; - Определение количественного состава Совета директоров, избрание его членов и досрочное прекращение их полномочий; - Определение количества, номинальной стоимости, категории (типа) объявленных акций и прав, предоставляемых этими акциями; - Увеличение или уменьшение уставного капитала; - Принятие решений о размещении облигаций и иных эмиссионных ценных бумаг, конвертируемых в обыкновенные акции, составляющие более 25 процентов ранее размещенных обыкновенных акций; - Утверждение аудитора Банка; - Выплата (объявление) дивидендов; - Утверждение годовых отчетов, годовой бухгалтерской отчетности, в том числе отчетов о прибылях и убытках; - Определение порядка ведения Общего собрания акционеров; - Дробление и консолидация акций Банка; - Принятие решений об одобрении сделок, в совершении которых имеется заинтересованность, в случаях, предусмотренных законодательством Российской Федерации; - Принятие решения об участии в финансово-промышленных группах, ассоциациях и иных объединениях коммерческих организаций; - Утверждение внутренних документов, регулирующих деятельность органов Банка; Совет директоров осуществляет Общее руководство деятельностью Банка, за исключением решения вопросов, отнесенных к компетенции Общего собрания акционеров. Основные вопросы, решаемые Советом директоров – корректировка стратегии развития банка, контроль за деятельностью исполнительных органов.
Руководство текущей деятельностью Банка осуществляется единоличным исполнительным органом (Председателем Правления) и коллегиальным исполнительным органом Банка (Правлением). Председатель Правления и Правление подотчетны Совету директоров и Общему собранию акционеров и в соответствии со своей компетенцией организуют выполнение решений Общего собрания акционеров и Совета директоров.
К компетенции Председателя Правления и Правления Банка относятся все вопросы руководства текущей деятельностью Банка, за исключением вопросов, отнесенных к компетенции Общего собрания акционеров или Совета директоров Банка. Члены Совета директоров, Председатель Правления, члены Правления несут ответственность за убытки, причиненные Банку их виновными действиями (бездействием), если иные основания и размер ответственности не установлены федеральными законами. При этом в Совете директоров, Правлении Банка не несут ответственности члены, голосовавшие против решения, которое повлекло причинение убытков, или не принимавшие участия в голосовании. 2.3 Структура активов ОАО «Ростпромстройбанк» Активные операции ОАО «Ростпромстройбанк» составляют существенную и определяющую часть его операций. Под структурой активов понимается соотношение разных по качеству статей актива баланса банка к балансовому итогу. Анализ динамики состава и структуры активов баланса дает возможность установить размер абсолютного и относительного прироста или уменьшения, как в целом так и отдельных его видов. Прирост либо уменьшение актива свидетельствует о расширении, либо сужении деятельности предприятия. Безусловно, банкиры на первое место ставят увеличение доходности активов. Банк, имеющий постоянные хорошие расходы, способен своевременно осуществлять платежи, платить дивиденды акционерам, содержать высококвалифицированный персонал, манипулировать процентными ставками, привлекая новых клиентов и новые ресурсы. Для обеспечения высоких доходов банку необходимо умело управлять ресурсами, производить эффективное вложение средств. Качество активов банка оказывает влияние на все аспекты банковских операций. Если заемщики не платят проценты по своим займом, чистая прибыль банка будет уменьшена. В свою очередь, низкие доходы (чистая прибыль) может стать причиной недостатка ликвидности. При недостаточном поступлении наличности банк должен увеличивать свои обязательства просто для того, чтобы оплатить административные расходы и проценты по своим имеющимся займам. Нестабильная (низкая) чистая прибыль также делает невозможным увеличение капитала банка. Плохое качество активов непосредственно влияет на капитал. Если предполагается, что заемщики не оплатят основные суммы своих долгов, активы требуют свою ценность, и капитал уменьшается. Слишком большое число непогашенных займов является самой распространенной причиной неплатежеспособности банков. Дистанционный контроль и анализ качества активов является важной частью процесса банковского надзора. Анализ актива баланса позволяет выявить структуру средств, тенденции ее изменения, возможные негативные и позитивные сдвиги. Анализ активов банка проводится как по вертикали, так и по горизонтали. Вертикальный анализ состоит в определении удельного веса основных статей активов баланса в общем объеме, а по горизонтали, предполагает выявление изменений как абсолютной величины средств, так и их структуры во временном аспекте. Проведем анализ статей активов баланса ОАО «Ростпромстройбанк» на основании данных бухгалтерского баланса (Приложение А, Б). Структура статей актива баланса банка за 2005 – 2007 годы представлена на рисунке 2.3.

Рисунок 2.3 – Структура статей актива баланса ОАО «Ростпромстройбанк» за 2005-2007 годы Таблица 2.1 Анализ структуры активов ОАО «Ростпромстройбанк» за 2005-2006 годы
Показатель
Значение показателя
Изменение 2006 к 2005 году
2005
2006
в тыс. руб.
в % к валюте баланса
в тыс. руб.
в % к валюте баланса
тыс. руб.
%
1
2
3
4
5
6
7 Денежные средства
59 310
2,8
243 347
6,8
184 037
310,3 Средства кредитных организаций в ЦБ РФ
763 946
36,0
956 517
26,6
192 571
25,2 Обязательные резервы
35 130
1,7
60 846
1,7
25 716
73,2 Средства в кредитных организациях
114 226
5,4
83 015
2,3
-31 211
-27,3 Чистые вложения в торговые ценные бумаги
59 635
2,8
345 724
9,6
286 089
479,7 Чистая ссудная задолженность
989 126
46,6
1 791 865
49,9
802 739
81,2 Чистые вложения в ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи
210
0,01
210
0,01
0
0,004 Основные средства, нематериальные активы и материальные запасы
129 744
6,1
161 785
4,5
32 041
24,7 Требования по получению процентов
2 672
0,1
4 169
0,1
1 497
56,0 Прочие активы
2 839
0,1
7 010
0,2
4 171
146,9 Всего активов
2 121 708
100,0
3 593 642
100,0
1 471 934
69,4 В целом валюта баланса за анализируемый период неизменно повышалась. Так, если в 2005 году она составила 2 121 708 тыс. руб., то по данным 2006 года уже 3593642 тыс. руб. Абсолютное увеличение валюты баланса ОАО «Ростпромстройбанк» произошло на 1471934 тыс. руб., что на 69,4% больше. Наибольшему изменению в составе активов банка подверглась такая статья, как «Денежные средства», которая увеличилась более чем 310,3%. Данная статья в структуре баланса в 2005 году занимала 2,8% от общей суммы активов или в денежном выражении 59310 тыс. руб. В 2006 году данная статья занимает уже 6,8% от общей суммы активов или 243347 тыс. руб.
Наибольший удельный вес за весь анализируемый период занимает такая статья актива, как «Чистая ссудная задолженность». Если в структуре активов данная статья по данным 2005 года занимала 46,6%, то в 2006 году она увеличилась до 49,9% от общего количества активов. За анализируемый период она увеличилась на 81,2% или в абсолютном выражении увеличение произошло на 802739 тыс. руб. Размер средств в кредитных организациях имеет отрицательную тенденцию. Их удельный вес в общем объеме активов баланса сократился с 5,4% до 2,3%. Таблица 2.2 Анализ структуры статей актива баланса ОАО «Ростпромстройбанк» за 2006-2007 годы
Показатель
Значение показателя
Изменение 2007 к 2006 году
2006
2007
в тыс. руб.
в % к валюте баланса
в тыс. руб.
в % к валюте баланса
тыс. руб.
%
1
2
3
4
5
6
7 Денежные средства
243 347
6,8
305 030
6,5
61 683
25,3 Средства кредитных организаций в Центральном банке Российской Федерации
956 517
26,6
433 264
9,3
-523 253
-54,7 Обязательные резервы
60 846
1,7
65 794
1,4
4 948
8,1 Средства в кредитных организациях
83 015
2,3
129 456
2,8
46 441
55,9 Чистые вложения в торговые ценные бумаги
345 724
9,6
914 789
19,6
569 065
164,6 Чистая ссудная задолженность
1 791 865
49,9
2 700 545
57,7
908 680
50,7 Чистые вложения в ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи
210
0,01
210
0,004
0
0,0 Основные средства, нематериальные активы и материальные запасы
161 785
4,5
183 261
3,9
21 476
13,3 Требования по получению процентов
4 169
0,1
4 286
0,1
117
2,8 Прочие активы
7 010
0,2
7 759
0,2
749
10,7 Всего активов
3 593 642
100,0
4 678 600
100,0
1 084 958
30,2 Валюта баланса за 2007 период также повышалась. Так, если в 2006 году она составила 3593642тыс. руб., то на конец 2007 года уже 4 678 600 тыс. руб. Абсолютное увеличение валюты баланса ОАО «Ростпромстройбанк» произошло на 1084958 тыс. руб., что на 30,2% больше, чем в 2006 году. Наибольшему изменению в составе активов банка подверглась такая статья, как «Чистые вложения в торговые ценные бумаги», которая увеличилась на 164,6%. Данная статья в структуре баланса в 2006 году занимала 9,6% от общей суммы активов или в денежном выражении 345724 тыс. руб. В 2007 году данная статья занимает уже 19,6% от общей суммы активов или 914789 тыс. руб.
Наибольший удельный вес за весь анализируемый период занимает такая статья актива, как «Чистая ссудная задолженность». Если в структуре активов данная статья по данным 2006 года занимала 49,9%, то в 2007 году она увеличилась до 57,7% от общего количества активов. За анализируемый период она увеличилась на 50,7% или в абсолютном выражении увеличение произошло на 908680 тыс. руб. 2.5 Оценка эффективности использования активов ОАО «Ростромстройбанк» Анализ эффективности использования активов банка проводится с помощью коэффициента работоспособности активов (КРА), который определяется как отношение величины активов, приносящих доход, к общей сумме активов банка. Коэффициент работоспособности активов (КРА) показывает, в какой мере банк использует имеющиеся у него ресурсы для обеспечения доходов клиентам, акционерам и своих:

(2.1) где АПД – размер активов, приносящих доход; СБ - нетто – суммарный объем активов банка за вычетом расходов, понесенных банком при переоценке валютных взносов учредителей. Немаловажную роль в анализе качества состава активов банка играет коэффициент нагрузки производительных активов (КНА), который определяется как отношение величины непроизводительных активов к производительным. Данный коэффициент показывает, сколько «неработающих» активов приходится на 1 рубль активов приносящих доход.

(2.2) где АНД – размер активов, не приносящих доход; В 2006 году по отношению к предыдущему периоду банк увеличил долю доходных активов в общей величине активов с 55% до 62%. Такое увеличение практически незаметно для данного банка, так как при принятом оптимальном соотношении 75-85% это значение уже является крайне низким. Банк реально недоиспользует свои экономические возможности. В 2007 году доля доходных активов увеличилось на 18% и банк смог достигнуть оптимальной отметки 80% По данным коэффициента нагрузки производительных активов можно сказать, что в 2005 году на 1 рубль активов приносящих доход приходится 0,82 рубля непроизводительных активов, в 2006 году – 0,62 рубля, а в 2007 году лишь 0,25 рубля. Это благоприятный результат, так как фактором повышения доходности банка является сокращение активов, не приносящих доход. Данные показатели говорят о том, что ОАО «Ростпромстройбанк» осуществляет политику по поводу уменьшения доли непроизводительных активов в структуре активов банка. Для определения влияния отдельных факторов на коэффициент работоспособности активов и коэффициент нагрузки производительных активов применим способ цепных подстановок. Коэффициент работоспособности активов (КРА): Общее отклонение по коэффициенту КРА: ΔКРА=КРА2007 - КРА2005=0,80-0,55=0,25 в том числе за счет производительных активов: ΔКРАПА=КРАУСЛ - КРА2005=1,8-0,55=1,25 за счет суммы активов: ΔКРАСА=КРА2007 - КРАУСЛ=0,80—1,8= -1 ΔКРА=ΔКРАПА+ΔКРАСА=1,25-1=0,25 Коэффициент нагрузки производительных активов (КНА) Общее отклонение по коэффициенту КНА: ΔКНА=КНА2007 - КНА2005=0,25-0,82= -0,57 в том числе за счет производительных активов: ΔКНАПА=КНАУСЛ - КНА2005=0,80-0,82= -0,02 за счет суммы активов: ΔКНАСА=КНА2007 - КНАУСЛ=0,25-0,80= -0,55 ΔКНА=ΔКНАПА+ΔКНАСА= -0,02-0,55= -0,57 Коэффициент работоспособности производительных активов увеличился за счет роста суммы производительных активов на 1,25 пунктов, а увеличение суммы всех активов снизили его уровень на 1 пункт, но первый фактор оказал решающее влияние и в целом эффективность использования производительных активов возросла на 0,25 пунктов. О повышении эффективности использования активов говорит и снижение коэффициента нагрузки производительных активов на 0,57 пункта, что явилось в основном следствием опережающих темпов роста производительных активов над темпами роста непроизводительных. 2.3 Анализ качества активов ОАО «Ростпромстройбанк» Качество активов ОАО «Ростпромстройбанк» – чрезвычайно подвижный параметр, в силу чего его необходимо постоянно анализировать и оценивать. При этом анализироваться должны: 1) динамика объемов и качественный состав активов баланса, в том числе: - активов производительных (прежде всего операции с клиентами); - активов непроизводительных; - затрат на собственные нужды (капитализированные активы, внутрибанковские денежные активы, нематериальные активы, отвлеченные за счет прибыли средства, расходы и убытки); 2) динамика объема и состава привлеченных средств; 3) динамика объема и состава собственных средств. Такой анализ позволяет: - выявить важные тенденции в жизни банка (в разрезе укрупненных статей его баланса) и определить, за счет каких операций возросла или уменьшилась прибыльность (убыточность);
- оценить изменение собственного капитала и иммобилизированных активов; - проследить рост (снижение) привлеченных средств; - выявить необходимость изменения (сохранения) приоритетов и способов деятельности банка. Другими словами, оценка портфеля банка (активов, привлеченных средств и собственного капитала) в динамике представляет собой оценку эффективности управления им своим балансом, т.е. по сути, всем своим бизнесом. При этом принимаются во внимание альтернативные варианты формирования (переформирования) портфеля банка с учетом его размера, существующих на рынке ставок процентов, максимизации дохода и минимизации издержек. В повседневной оперативной деятельности банка главными переменными для управления им своими активами и пассивами являются процентные доходы и расходы, объемы привлекаемых и размещаемых средств.
Далее перейдем к анализу производительных и непроизводительных активов банка. Данный анализ проводится на основе группировки статей актива баланса путем разделения их на производительные и непроизводительные. К числу производительных активов относятся: выданные кредиты, размещенные депозиты, вложения в ценные бумаги и другие доходные активы. К числу непроизводительных активов относятся средства в кассе и на корреспондентских счетах, обязательные резервы, перечисленные в Банк России, средства отвлеченные в расчеты, дебиторы, капитализированные активы и другие активы, не приносящие дохода. Таблица 2.3 Структура производительных и непроизводительных активов ОАО «Ростпромстройбанк» за 2005-2007 г.
Активы
2005
2006
2007
в тыс. руб.
в % к валюте баланса
в тыс. руб.
в % к валюте баланса
в тыс. руб.
в % к валюте баланса
Производительные активы
1 165 869
54,9
2 224 983
61,9
3 749 286
80,1 Средства в кредитных организациях
114 226
5,4
83 015
2,3
129 456
2,8 Чистые вложения в торговые ценные бумаги
59 635
2,8
345 724
9,6
914 789
19,6 Чистая ссудная задолженность
989 126
46,6
1 791 865
49,9
2 700 545
57,7 Чистые вложения в ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи
210
0,0
210
0,0
210
0,0 Требования по получению процентов
2 672
0,1
4 169
0,1
4 286
0,1 Непроизводительные активы
955 839
45,1
1 368 659
38,1
929 314
19,9 Денежные средства
59 310
2,8
243 347
6,8
305 030
6,5 Средства кредитных организаций в Центральном банке Российской Федерации
763 946
36,0
956 517
26,6
433 264
9,3 Основные средства, нематериальные активы и материальные запасы
129 744
6,1
161 785
4,5
183 261
3,9 Прочие активы
2 839
0,1
7 010
0,2
7 759
0,2 Всего активов
2 121 708
100,0
3 593 642
100,0
4 678 600
100,0 Для наглядности полученные расчеты представим в виде диаграммы (рисунок 2.4).
Рисунок 2.4 – Структура активов ОАО «Ростпромстройбанк» за 2005-2007 г.г. За весь анализируемый период в структуре активов наибольший удельный вес занимают производительные активы, при чем наблюдался неизменный их рост. Так, если в 2005 году они занимали 54,9% от общей суммы активов или 114226 тыс. рублей, а в 2006 году – 61,9% или 2224983 тыс. руб., то в 2007 году уже 80,1% или в денежном выражении 3749286 тыс. руб. Данный рост можно назвать благоприятным. Данные таблицы показывают, что наблюдается рост и непроизводительных активов за анализируемый период, однако опережающие темпы прироста производительных активов над темпами пророста непроизводительных активов способствовали сокращению их удельного веса с 45,1% до 38,1% в 2006 году и до 19,9% в 2007 году. Непроизводительные активы банка в основном представлены основными средствами, наличной валютой и прочими активами. Таблица 2.4 Динамика производительных и непроизводительных активов ОАО «Ростпромстройбанк» за 2005-2007 г.
Активы
2005
2006
2007
Отклонение (+/-), тыс. руб.
Темп роста, %
в тыс. руб.
в тыс. руб.
в тыс. руб.
2007 к 2006
2006 к 2005
2007
2006
Производительные активы
1 165 869
2 224 983
3 749 286
1 524 303
1 059 114
168,5
190,8 Средства в кредитных организациях
114 226
83 015
129 456
46 441
-31 211
155,9
72,7 Чистые вложения в торговые ценные бумаги
59 635
345 724
914 789
569 065
286 089
264,6
579,7 Чистая ссудная задолженность
989 126
1 791 865
2 700 545
908 680
802 739
150,7
181,2 Чистые вложения в ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи
210
210
210
0
0
100,0
100,0 Требования по получению процентов
2 672
4 169
4 286
117
1 497
102,8
156,0 Непроизводительные активы
955 839
1 368 659
929 314
-439 345
412 820
67,9
143,2 Денежные средства
59 310
243 347
305 030
61 683
184 037
125,3
410,3 Средства кредитных организаций в Центральном банке Российской Федерации
763 946
956 517
433 264
-523 253
192 571
45,3
125,2 Основные средства, нематериальные активы и материальные запасы
129 744
161 785
183 261
21 476
32 041
113,3
124,7 Прочие активы
2 839
7 010
7 759
749
4 171
110,7
246,9 Всего активов
2 121 708
3 593 642
4 678 600
1 084 958
1 471 934
130,2
169,4 Полученные расчеты представим в виде диаграммы (рисунок 2.5).
Рисунок 2.5 – Динамика производительных и непроизводительных активов ОАО «Ростпромстройбанк» за 2005-2007 г.
Как видно по данным таблицы, в 2006 году производительные активы выросли по сравнению с 2005 годом на 1059114 тыс. руб. или на 90,8%. В 2007 году аналогичный рост составил 1524303 тыс. руб. (68,5%). Рост данного показателя обусловлен увеличением размера чистой ссудной задолженности на 802739 тыс. руб. в 2006 году и на 908680 тыс. руб. в 2007 году. Что касается непроизводительных активов, то в 2007 году наблюдается снижение 439345 тыс. руб., что обусловлено уменьшением величины средств кредитных организаций в ЦБ РФ на 523253 тыс. руб. или на 32,1%. Оценка качества кредитного портфеля банка может производиться на основе расчета ряда относительных показателей и коэффициентов по определенным направлениям анализа. Для того чтобы оценить насколько «кредитно-активен» банк, в рамках данного направления анализа могут быть рассчитаны следующие показатели: - Уровень кредитной активности банка (этот показатель также называют показателем доли кредитного сегмента в активах) (Ука). Он определяется как отношение суммы всех осуществляемых банком кредитных вложений к общей сумме активов банка:

(2.3) где КВ – совокупность кредитных вложений банка (вся ссудная и приравненная к ней задолженность), А – величина активов банка (по балансу). Этот показатель отражает в целом кредитную активность банка, степень специализации банка в области кредитования. Считается, что чем выше расчетное значение Ука, тем выше кредитная активность банка. Рекомендуемый (оптимальный уровень) кредитной активности составляет– 0,39 - 0,4. При этом, если банк не проводит операции с ценными бумагами, то норма Ука – 0,50 - 0,55. В дополнении к расчету самого коэффициента следует оценить его соответствие рекомендуемому уровню. Так как расчетное значение Ука выше рекомендуемого, то необходимо обратить внимание на управление активами банка в целом, в том числе с целью обеспечения ликвидности баланса банка. Коэффициент опережения (Коп) рассчитывается: как соотношение темпа роста ссудных активов и темпа роста активов:

(2.4) где Тр(КВ) - темп роста ссудных активов; Тр(А) - темпа роста активов. Коэффициент опережения отражает во сколько раз рост остатков ссудной задолженности опережает рост совокупных активов банка. Коп ³ 1, это свидетельствует об активной деятельности банка в области кредитования и может оцениваться положительно. Коэффициент «агрессивности-осторожности» кредитной политики банка (Ка) определяется как отношение кредитных вложений и привлеченных средств банка:

(2.5) где КВ – кредитные вложения; ПС – привлеченные средства. Данный показатель характеризует направленность кредитной политики банка. Из полученных расчетов можно сделать вывод о том, что в целом ОАО «Ростпромстройбанк» проводит «осторожную» кредитную политику, но в 2007 году она стала более «агрессивной». Коэффициент риска кредитного портфеля (Р). Он определяется следующим образом:

(2.5) где ПрП – прогнозируемые потери банка (прогнозируемые потери банка на отчетную дату определяются как совокупная величина резервов на возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности. Коэффициент риска кредитного портфеля позволяет наиболее четко определить качество кредитного портфеля с позиции кредитного риска, однако интерпретация его двояка. Чем ближе значение коэффициента риска кредитного портфеля к 1, тем лучше качество кредитного портфеля с точки зрения возвратности (восстановления) выданных ссуд; это также позволяет говорить о том, что кредитный портфель сформирован за счет кредитов «повышенного качества» (стандартных и нестандартных). При коэффициенте риска кредитного портфеля стремящимся к 1, риск невозврата минимален, а прогнозируемые потери фактически равны 0. 2.4 Оценка ликвидности баланса ОАО «Ростпромстройбанк» Важной характеристикой качества банковских активов выступает степень их ликвидности. Ликвидность в самом общем плане — это быстрота и легкость реализации, обратного превращения ценностей, актива в деньги. Естественно, банкам, как и другим звеньям экономики, необходимы средства в ликвидной форме, т. е. такие активы, которые либо уже являются деньгами, либо легко могут быть превращены в деньги с небольшим риском потерь или вовсе без такого риска; термин «ликвидность» обычно используется для обозначения определенной способности банка (или другого хозяйствующего субъекта), определенного качества его активов. Этот подход не выдерживается в случаях, когда данным термином обозначают просто деньги. Все активы ОАО «Ростпромстройбанк» с точки зрения принципиальной возможности и быстроты их превращения в деньги, причем в такие, которыми он в любое время может свободно распорядиться, группируются следующим образом: Первоклассные ликвидные средства – средства, находящиеся в состоянии немедленной готовности, т. е. уже являющиеся или почти являющиеся деньгами. Сюда могут быть отнесены средства в кассе и приравненные к ним средства, деньги на корреспондентских счетах в ЦБ и других банках (за исключением тех из них, которые в данный момент оказались в числе проблемных), векселя первоклассных эмитентов, некоторые государственные ценные бумаги. Средства банка, депонированные в ЦБ в фонд обязательного резервирования (ФОР), – это «живые» деньги, однако воспользоваться ими не может;
Ликвидные средства — средства, которые в ближайшее время могут быть превращены в деньги. Это могут быть возвращаемые кредиты и другие платежи в пользу банка с реальным сроком исполнения в ближайшие 30 дней, часть ценных бумаг, которыми располагает банк, и другие активы; Низколиквидные средства – активы, которые в принципе могут быть реализованы, но вероятнее всего не так скоро, как это может требоваться банку, и со значительными потерями в цене таких активов (например, принадлежащие банку основные фонды);
Неликвидные средства – активы, обратить которые в деньги, скорее всего не удастся (просроченные и безденежные долги банку, активы банка, покупателя на которые не найдется). Существует два подхода к характеристике ликвидности. Ликвидность можно понимать как запас или как поток. Наиболее распространенным является первый – по принципу запаса (остатков). Для него характерно: а) определение уровня ликвидности на основе данных об остатках активов и пассивов баланса банка на определенную дату (возможные изменения объема и состава активов и пассивов внутри прошедшего периода во внимание не принимаются); б) изменение уровня ликвидности, таким образом, когда оцениваются только те активы, которые можно превратить в деньги, и далее имеющийся запас ликвидных активов сравнивается с потребностью в ликвидных средствах на определенную дату (не принимаются во внимание ликвидные средства, которые можно получить на денежном рынке и в виде притока доходов); в) оценка уровня ликвидности по данным баланса, относящимся к прошедшему периоду (оценка обращена в прошлое, в то время как важно состояние ликвидности в предстоящем периоде). Очевидно, что этот подход является узким, ограниченным по своим возможностям и значению, хотя и необходимым. В рамках данного подхода можно дать следующее определение ликвидности баланса: баланс банка является ликвидным, если его состояние позволяет за счет быстрой реализации средств актива покрывать (удовлетворять) срочные обязательства по пассиву. Более широким и эффективным следует признать второй подход к ликвидности – по принципу потока (оборота). В этом случае анализ состояния ликвидности может вестись непрерывно (а не от даты к дате), причем его уже не обязательно сводить к анализу баланса, поскольку появляется возможность учитывать способность банка получать кредиты и займы, обеспечивать приток денег от текущей операционной деятельности. Когда ликвидность рассматривается в соответствии с принципом «потока», то правильнее говорить о ликвидности банка, которая может быть определена так: банк является ликвидным, если сумма его ликвидных активов и ликвидных средств, которые он может быстро мобилизовать из других источников, достаточна для своевременного погашения его текущих обязательств. Ликвидность баланса банка – основной фактор ликвидности самого банка, поэтому оснований противопоставлять их как якобы несовместимые понятия нет. На ликвидность баланса банка (а значит и самого банка) влияет множество факторов, главные из которых: - Структура пассивов – чем выше в общей сумме заемных средств доля ресурсов, привлеченных на определенный срок, тем легче банку поддерживать нужный баланс между активами и пассивами по срокам и суммам, т. е. тем выше его ликвидность; - Структура активов – чем больше в общей сумме активов доля первоклассных ликвидных активов, тем выше ликвидность банка. Здесь, однако, следует помнить, что такие активы (наличность в кассе и др.) не дают дохода, поэтому структура активов, которая отвечала бы только данному критерию, не могла бы считаться оптимальной. С учетом этого банк должен искать и находить равновесное решение между необходимостью поддерживать на хорошем уровне свою ликвидность и потребностью обеспечивать себе максимальную доходность (а это предполагает на правление в приносящие доход операции как можно большей доли ресурсов); - Соотношение сроков привлечение и сроков размещения ресурсов –оптимальным можно считать такое соотношение, которое означает поддерживание в каждый данный плановый период деятельности банка динамического равновесия между двумя величинами: суммой предстоящих банку платежей (возвратов клиентам и иным лицам занятых у них денег) и суммой денег, которую банк сможет направить в активы, включая деньги, которые уже размещены, но должны высвободиться. То есть золотое правило здесь такое: каков пассив, таким должен быть и актив; - Степень рискованности активных операции; - Качество управления банком. На ликвидность банка кроме названных влияют и другие факторы, в том числе: 1. Объем, структура и сроки выполнения забалансовых операций; 2. Возможность быстрой мобилизации средств из иных источников. Ликвидность банка зависит также от внешних факторов, к которым можно отнести: - Долгосрочные (обусловленные сдвигами в потреблении, инвестиционном процессе, научно–техническом прогрессе); - Циклические (отражающие колебания деловой активности); - Изменения в денежной и кредитной политике Центрального банка; - Сезонные (связанные с сезонными видами производства); - Случайные и/или чрезвычайные (вызванные особенностями деятельности клиентов). Изложенное здесь понимание ликвидности банка (фактически общепризнанное) по сути, мало чем отличается от понимания его же платежеспособности и практически не отличается от толкования ликвидности и платежеспособности любого другого юридического лица. Между тем банки в аспекте ликвидности не могут не обладать значительной спецификой, которая, как представляется, связана со способностью банков (и только банков) создавать платежные средства и обеспечивать ими хозяйственный оборот. Эту свою исключительную прерогативу банки реализуют, проводя, прежде всего следующие операции: прием денег во вклады (депозиты) от юридических и физических лиц; выдача юридическим и физическим лицам денежных кредитов (появление новых кредитных денег); инкассация денег, векселей, платежных и расчетных документов и кассовое обслуживание физических и юридических лиц; купля–продажа иностранных валют. Думается, с успешностью проведения данных операций и следует связывать специфический компонент понятия банковской ликвидности. Однако эта идея требует основательной проработки. Уровень ликвидности ОАО «Ростпромстройбанк» – дело, прежде всего самого банка, квалификации и профессионализма его руководства, которое может и обязано определять соответствующую политику и выбирать предпочтительный для данного банка в данных реальных обстоятельствах уровень ликвидности. Вместе с тем делать это следует, естественно, в рамках тех требований, которые ЦБ предъявляет к этому аспекту работы банков. Инструкцией ЦБ РФ определен порядок расчета норматива мгновенной ликвидности. Он определяется по формуле:

(2.6) где Лам – высоколиквидные активы,
О – обязательства. В общем виде, на полученное значение норматива мгновенной ликвидности влияют 2 основных фактора: - объем, структура и динамика высоколиквидных активов банка; - объем, структура и динамика обязательств банка до востребования. Норматив текущей ликвидности определяется по формуле:
(2.7) где Лат – ликвидные активы, О – обязательства. Следовательно, на полученное значение норматива влияют 2 основных фактора: - объем, структура и динамика ликвидных активов банка; - объем, структура и динамика обязательств; Норматив долгосрочной ликвидности определяется по формуле:

(2.8) где Крд – объем выданных кредитов, К – собственные средства (капитал), ОД – обязательства по кредитам и депозитам. На полученное значение норматива Н4 влияют 2 основных фактора: - объем, структура и динамика выданных кредитов; - объем, структура и динамика собственных средств (капитала) банка; - объем, структура и динамика обязательств. Результаты расчета данных нормативов ликвидности представлены в таблице 2.5. Таблица 2.5 Оценка динамики фактических значений нормативов ликвидности ОАО «Ростпромстройбанк» за 2005-2007 г.г.
Условное обозначение (название) норматива ликвидности
Рекомендуемое значение, в %
Фактически полученное значение, в %
Отклонение
Темп прироста, в %
2005
2006
2007
2006 к 2005
2007 к 2006
2006 к 2005
2007 к 2006 Н 2
не менее 15%
43,1
35,9
17,3
-7,2
-18,6
-16,8
-51,9 (норматив мгновенной ликвидности) Н 3
не менее 50%
60,9
66,4
87,7
5,5
21,2
9,0
31,9 (норматив текущей ликвидности) Н 4
не более 120%
50,6
30,9
30,0
-19,8
-0,8
-39,1
-2,7 (норматив долгосрочной ликвидности) По результатам данной оценки динамики определяется одно из трех состояний ликвидности банка: - состояние «поддержания ликвидности» - состояние «укрепления ликвидности» - состояние «падения ликвидности» В данном случае устойчивого постоянного (на 3 отчетные даты) ухудшения значений показателей ликвидности, в том числе без нарушения требований Банка России, банку необходимо принять для себя ряд мероприятий по восстановлению ликвидности и приближению к состоянию «укрепления ликвидности». Основой для определения достаточности капитала банка является количественная оценка собственного капитала банка. Капитал банка, является самым важным индикатором его текущего финансового состояния и вероятности выживания в будущем. Хорошо капитализированные банки имеют надежные условия для роста и предлагают более широкий спектр услуг клиентам, они могут переносить временные периоды негативных экономических условий, пережить большой неожиданный рост невыплат их заемщиками, им легче найти возможность занять для покрытия временной нехватки наличности, они могут работать над преодолением нескольких крупных проблем одновременно. Капитал банка выполняет функцию средств для начала деятельности банка, получения и поддержки доверия клиентов и функции защиты от банкротства, средства для дальнейшего роста банка и развития новых услуг. Капитал служит регулятором роста банка, приводящим в соответствие требованиям финансовых институтов рост активов и пассивов банка, создает условия для укрепления жизнеспособности банка. Финансовые институты и партнеры банка требуют, чтобы темпы роста активов и пассивов были адекватны размеру собственного капитала банка. Таблица 2.6 Динамика изменения капитала ОАО «Ростпромстройбанк» за 2005-2007г.г.
Показатель
2005
2006
2007
Изменение 2007 к 2006
Изменение 2006 к 2005
в тыс. руб.
в тыс. руб.
в тыс. руб.
в тыс. руб.
в %
в тыс. руб.
в % Средства акционеров (участников)
38800
38800
38800
0
0
0
0 Эмиссионный доход
5390
5390
5390
0
0
0
0 Переоценка основных средств
71539
71540
71541
1
0,0
1
0,0 Расходы будущих периодов и предстоящие выплаты, влияющие на собственные средства (капитал)
10121
21208
23889
2681
12,6
11087
109,5 Фонды и неиспользованная прибыль прошлых лет в распоряжении кредитной организации (непогашенные убытки прошлых лет)
76651
102980
152215
49235
47,8
26329
34,3 Прибыль (убыток) за отчетный период
31002
53824
163033
109209
202,9
22822
73,6 Всего источников собственных средств
213261
251326
407090
155764
62,0
38065
17,8 Как свидетельствуют данные таблицы у ОАО «Ростпромстройбанк» за анализируемый период происходил неизменный рост капитала. Так в 2006 году совокупный капитал с 213261 тыс. руб. увеличился до 251326 тыс. руб., то есть на 17,8%, за период с 2006 года по 2007 год – на 62% или на 155764 тыс. руб. Наибольшему изменению в 2007 году подверглась статья «Прибыль (убыток) за отчетный период», которая увеличилась с 53824 тыс. руб. до 163033 тыс. руб.
На следующем этапе рассмотрим коэффициент достаточности капитала, который может быть использован для определения адекватности капитала. Коэффициент достаточности капитала (КД) определяется как отношение собственного капитала (капитала) к производительным активам банка. Второй коэффициент отражает соотношение собственного капитала к сумме активов. Таблица 2.5 Анализ коэффициентов достаточности капитала ОАО «Ростпромстройбанк»
Наименование показателя
2005
2006
2007 1. Активы банка, в том числе:
2 121 708
3 593 642
4 678 600 1.1 Производительные активы
1 165 869
2224983
3749286 2. Собственный капитал банка,
213261
251326
407090 Коэффициент, отражающий соотношение собственного капитала к сумме активов
0,10
0,07
0,09 Коэффициент, отражающий соотношение собственного капитала к производительным активам
0,18
0,11
0,11 Графически коэффициенты достаточности капитала ОАО «Ростпромстройбанк» представлены на рисунке 2.5. Рисунок 2.5 - Коэффициенты достаточности капитала ОАО «Ростпромстройбанк» Из проведенных расчетов коэффициентов достаточности капитала можно сказать, что по двум коэффициентам наблюдается снижение. Так коэффициент достаточности капитала отражающий соотношение собственного капитала к сумме активов снизился с 0,10 в 2005 году до 0,9 в 2007 году. Главным фактором снижения явилось увеличение активов, хотя собственный капитал, за анализируемый период, имел тенденцию коэффициент повышению. Темп роста активов был гораздо больше, чем темп роста собственного капитала, это явилось главным фактором снижения коэффициента. Коэффициент достаточности капитала отражающий соотношение собственного капитала к производственным активам также снизился с 0,18 до 0,11 пунктов. Главным фактором снижения явилось увеличение производительных активов (по отношению к собственному капиталу. Коэффициенты показывают сколько приходится на 100 рублей активов или производительных активов собственного капитала. Так в 2007 году на 100 рублей активов приходится 9 рублей собственного капитала, а на 100 рублей производительных активов приходится 11 рублей собственного капитала. Из проведенного анализа капитала ОАО «Ростпромстройбанк» можно сказать, что за анализируемый период происходил неизменный рост капитала. Собственный капитал банка находится на высоком уровне. Судя по коэффициентам достаточности капитала, который показывает сколько приходится на 1 рубль активов или производительных активов собственного капитала имели тенденцию к снижению, что говорит о превышении темпов роста активов по сравнению с капиталом. Критерием оценки качества активов коммерческого банка являются показатели их доходности. Таблица 2.6 Анализ доходности активов ОАО «Ростпромстройбанк»
Наименование показателя
2005 (тыс. руб.)
2006 (тыс. руб.)
2007 (тыс. руб.)
Изменение 2007 к 2006 (+;–)
Темп прироста, % 1. Активы –всего в том числе:
2121708
3593642
4678600
1084958
30,2 1.1 производительные активы
1165869
2224983
3749286
1524303
68,5 2. Всего доходов, в том числе:
131414
231859
397342
165483
71,4 3.Коэффициенты доходности активов: совокупных
0,06
0,06
0,08
0,02
31,0 производительных
0,11
0,10
0,11
0,01
9,6 Все представленные в таблице показатели, характеризующие доходность активов имеют положительную тенденцию. Это связано с равномерным, темпом роста доходов банка отставали и темпов роста его совокупных и производительных активов. Если в 2005 году на каждые 100 рублей всех активов приходилось 6 рублей совокупных доходов, то в 2007 году уже 8 рублей. Доходность производительных активов снижалась в 2006 году, но к 2007 году зафиксировалась на прежнем уровне: на единицу производительных активов приходилось 0,11 рублей доходов.
Таким образом, банку необходимо разработать мероприятия, способствующие повышению уровня доходности его активов, улучшив их качественный состав.
3 Мероприятия по совершенствованию структуры и повышению качества активов ОАО «РОСТПромстройбанк» 3.1 Диверсификация активных операций банка Банковский портфель активов и пассивов – это единое целое, применяемое для достижения высокой прибыли и приемлемого уровня риска. Совместное управление активами и пассивами дает банку инструмент для защиты депозитов и займов от воздействия колебаний циклов деловой активности и сезонных колебаний, а также средств для формирования портфелей активов, способствующих реализации целей банка. Суть управления активами и пассивами заключается в формировании тактики и осуществлении мероприятий, которые приводят структуру баланса в соответствие с его стратегией. Управление активами ОАО «Ростпромстройбанк» – это пути и порядок размещения собственных и привлеченных средств, то есть это распределение на наличные деньги, инвестиции, ссуды и другие активы. Особое внимание при размещении средств уделяется ссудным операциям и инвестициям в ценные бумаги. Решением проблемы размещения средств является «покупка» таких активов (предоставление ссуд и инвестиций), которые могут принести наивысший доход на приемлемом уровне риска. Значительная часть привлеченных банком средств подлежит оплате по требованиям или с очень коротким сроком уведомления. Поэтому условиями разумного управления банком является обеспечение способности удовлетворять требования вкладчиков и наличие денежных средств, достаточных для удовлетворения потребностей в кредите клиентов банка. Следует подчеркнуть, что проблема ликвидности банка включает в себя проблемы его пассивов, проблемы активов и проблемы их соответствия. С учетом этого указанные требования ЦБРФ, как они представлены в ныне действующем варианте Инструкции №1 от 1.10.1997г. «О порядке регулирования деятельности банков», сводятся к двум основным моментам. Во–первых, ЦБ предписывает всем банкам классифицировать их активы в зависимости от степени связанных с ними рисков на 5 групп, каждая из которых имеет нормативный коэффициент риска (от 0 до 100%). Во–вторых, ЦБРФ обязывает все банки соблюдать следующий ряд экономических нормативов ликвидности. Таблица 3.1 Норматив ликвидности
Норматив
Определение норматива
Допустимое значение норматива, %
Мгновенной ликвидности Н2
Отношение суммы высоколиквидных активов банка к сумме его обязательств до востребования
Не менее 15
Текущей ликвидности Н3
Отношение суммы ликвидных активов банка к сумме его обязательств до востребования и на срок до 30 дней
Не менее 50 Н22005 = 43,1% составляет норматив мгновенной ликвидности в 2005 году. Н22006 =35,9% Н22007 =17,3% Данный норматив был найден с помощью высоколиквидных активов, в эти активы входят: валюта, депозитные счета в ЦБ, депозитные счета в других банках (нетто). Этот норматив говорит о том, что высоколиквидные средства находятся на стабильном уровне. Критериальный уровень показателя – выше 15%. По итогам анализа можно сказать, что норматив выполняется в 2005 –2007 гг. При этом необходимо отметить в 2007 году возник низкий показатель вследствие снижения размера обязательств до востребования и падения суммы высоколиквидных активов. Норматив текущей ликвидности – НЗ Н32005 = 60,9% Н32006 = 66,4% Н32007 = 87,7% Минимально допустимое значение – 50 %. Норматив текущей ликвидности удовлетворял поставленным критериям в течение всего рассматриваемого преиода. Несмотря на общие тенденции в составе и структуре активов ОАО «Ростпромстройбанк», банк должен стремится к созданию рациональной структуры активов, которые зависят, прежде всего, от качества активов. При размещении средств перед банком всегда стоит задача разрешения конфликта между ликвидностью и прибыльностью. Держатели акций банка заинтересованы в более высоких доходах, получаемых за счет вложения средств в долгосрочные ценные бумаги, кредитовании заемщиков с сомнительной кредитоспособностью и сокращении неиспользуемых остатков, но эти действия ухудшают ликвидность банка, необходимую для изъятия вкладов и для удовлетворения спроса на кредит со стороны давних клиентов. В попытках разрешить дилемму «ликвидность – прибыльность» существует три подхода к управлению активами. У каждого из этих методов имеются плюсы и минусы. При решении конкретных задач коммерческого банка менеджеры могут использовать элементы управления активами любого из методов и их сочетания. В период избытка средств можно широко использовать метод общего фонда средств. Второй метод – распределение активов или конверсия средств, третий – связан с научным управлением и применением ЭВМ. При использовании любого из методов нужно тщательно сопоставлять предельные издержки по привлечению средств с предельно возможными доходами от активных операций. В основе метода общего фонда средств лежит принцип объединение всех ресурсов. Средства в банк поступают из различных источников, включая вклады до востребования, сберегательные, срочные вклады, а также собственный капитал банка. Затем эти средства распределяются между теми видами активов, которые считаются подходящими. В этой модели неважно, из какого источника поступили средства, пока их размещение содействует достижению поставленных перед банком целей. Этот метод требует от менеджеров равного соблюдения принципов ликвидности и прибыльности. Средства размещают в такие виды активных операций, которые наиболее полно соответствуют этим принципам. Особое внимание банкиры уделяют первичным активам, которые могут быть немедленно использованы для выплаты изымаемых вкладов и удовлетворения заявок на кредиты. Это главный источник ликвидности банка. К первичным резервам относятся наличные деньги в сейфе и чеки, платежные документы в процессе инкассирования, средства на корреспондентских счетах в других банках, средства на резервном счете Национального банка.
Вторичные резервы включают высоколиквидные доходные активы, которые с минимальной задержкой и небольшим риском можно превратить в наличные средства. К ним относятся активы, составляющие портфель ценных бумаг и средства на ссудных счетах. После определения размеров первичных и вторичных резервов банк может предоставлять клиентам ссуды. Ссуды – это самая главная часть банковских активов, а доходы по ссудам – самая крупная составляющая банковской прибыли.
В последнюю очередь при размещении средств определяется состав портфеля ценных бумаг. Назначение портфеля инвестиций – приносит банку доход и быть дополнением резерва второй очереди по мере приближения срока погашения долгосрочных ценных бумаг. Метод распределения активов устанавливает, что размер необходимых банку ликвидных средств зависит от источников привлечения фондов. С помощью этого метода разграничиваются источники средств в соответствии с нормативами обязательных резервов и скоростью их обращения. Например, вклады до востребования требуют более высокой нормы обязательных резервов, чем срочные вклады, и скорость их оборота также выше, чем у других вкладов. По этой модели в банке как бы существуют центры или «банки внутри банка» – банк вкладов до востребования, банк сберегательных вкладов, банк срочных вкладов и банк В целях эффективной реализации стратегии банка в области кредитования и управления кредитными рисками в ОАО «Ростпромстройбанк» предлагается разработать Положение «О внутренней кредитной политике ОАО «Ростпромстройбанк» для дальнейшего совершенствования кредитного процесса путем достижения максимизации доходности и минимизации рисков». В частности в данном Положении необходимо установить ограничения по портфелю кредитов ОАО «Ростпромстройбанк» (таблица 3.1): Таблица 3.1
Перечень ограничений по портфелю кредитов
Показатель
Ограничение Риск на одного заемщика – для лиц, связанных с банком особыми отношениями не более 15 % – для прочих заемщиков не более 25 % Общая сумм рисков по заемщикам, связанным с банком особыми отношениями не более 100 % Одному финансовому институту не более 25 % Предприятиям и корпорациям одной отрасли не более 125 % Связанным отраслям промышленности к общей сумме портфеля кредитов. По срокам кредитования: – долгосрочные кредиты (сроком более 3–х лет) не более 10 % – среднесрочные кредиты (сроком от 1 года до 3–х лет) не более 50 % – краткосрочные кредиты (сроком до 1 года) не менее 40 % По качеству кредитного портфеля: – уровень просроченных кредитов не более 10 % – уровень проблемных кредитов не более 18 % – отношение суммы сформированных провизии к общему ссудному портфелю не более 8 % По кредитным рискам: – кредитные вложения в одну область не более 40 % – кредитные вложения в одну отрасль не более 25 % – группе предприятий (связанных заемщиков) не более 20 % Также функция контроля за рисками относится и к деятельности рядовых банковских работников, руководителей различного уровня и учредителей. В целом реализация функций контроля за риском в банке является итогом использования различных систем управления риском применения ряда методик и результатом каждодневной деятельности конкретных подразделений банка. В конкретном итоге она зависит от степени проработанности организационной структуры, правильности подбора персонала и, наконец, эффективности оперативного контроля за отдельными операциями непосредственно на рабочих местах. Для точного учета риска большинство операций следует рассмотреть с разных позиций. Каждое структурное подразделение банка обладает одной из частей информации, нужной для всестороннего анализа риска при осуществлении той или иной операции. То же справедливо и в отношении специалистов, способных оценивать риск. Контроль за риском входит в обязанности как менеджеров, так и акционеров (прежде всего учредителей банка). Если первые ответственны за определенный контроль, то стратегический контроль за деятельностью банка и самого его оперативного руководства может быть реализован только собственниками. Если учредители банка не создают действенных механизмов контроля на уровне совета директоров и при этом не участвуют в каждодневном руководстве банка, существует мало шансов, что их средства, инвестированные в банк, дадут ожидаемую отдачу. При всей важности правильных систем и методик контроля и риском, другим необходимым условием надежности кредитной организации является заинтересованность в системе ее высшего руководства и его деловые качества. Очевидно, что в первую очередь банковскому руководству высшего звена следует правильно расставить кадры на местах и правильно организовать ресурсное обеспечение деятельности подчиненного им учреждения. Недостаточное кадровое, материально– техническое и финансовое обеспечение конкретных операций подразделений банка приводит к появлению неоправданного риска. Например, у банка имеется хороший аналитический отдел и операции с производными финансовыми инструментами (дериватами), осуществляемыми его казначейством, хорошо обоснованы. Однако, если банк не обладает развитой компьютерной системой и высококлассными специалистами в данной области, а соответствующее программное обеспечение устарело, не следует ожидать положительных результатов от нового вида деятельности. Эффективный внутренний управленческий контроль также играет ключевую роль для контроля за рисками. Задача – минимум сводится к четкому определению и разграничению должностных полномочий, обеспечению двойного контроля, ротации кадров, а также выделению на эти цели необходимого рабочего времени. В заключении необходимо отметить, что все перечисленные выше методы уменьшения или ухода от риска имеют множество вариаций, используемых в зависимости от конкретной ситуации.
В частности можно попытаться дать практические рекомендации по уменьшению или уходу от риска неплатежа и не возврата кредита, рассмотрев практически одну из программ кредитования ОАО «Банк Каспийский». Возьмем и рассмотрим программу кредитования на потребительские нужды физическим лицам. Программа кредитования предусматривает следующие условия предоставления кредита:
– возможный заемщик должен работать в организации, которая в обязательном порядке участвует в зарплатном проекте ОАО «Ростпромстройбанк». Другими словами заемщик должен в обязательном порядке перечислять начисленную в организации заработную плату в какое–либо расчетно–кассовое отделение ОАО «Ростпромстройбанк» на лицевой счет и получать заработную плату через сберегательную книжку или через пластиковую карточку (VIZA, Mаstercard) ОАО «Ростпромстройбанк». Это в основном работники предприятий бюджетной сферы и РГП «КазахстанТемиржолы», а также предприятия заключившие соответствующее соглашение в филиале банка. Реализуя это условие банк получает возможность контролировать получение дохода у своих заемщиков. Тем самым снижается риск возможного неплатежа со стороны заемщика. В случае же задержки в оплате ежемесячного взноса банк , согласно договора между заемщиком и банком , имеет право и возможность безакцептного списания со счета заемщика. А в случае злостного неплательщика имеет возможность и полностью расторгнуть договор в одностороннем порядке и взыскать не только сумму ежемесячного взноса, но и полностью сумму кредита вместе с суммой начисленных штрафных процентов. – другое условие получение кредита – это возрастные ограничения. По регламенту ОАО «НСБК» заем может быть выдан гражданам старше 23 лет, но не достигших 63 лет. Тем самым уменьшается риск невозврата по объективным причинам: для лиц младше 23 лет призыв в Вооруженные Силы, изменение семейного положения, отсутствие постоянной работы, отсутствие образование или недостаточная квалификация работника и низкий нестабильный доход заемщика. Для лиц старше 63 лет: отсутствие работы, уход на пенсию, возможные проблемы со здоровьем, и возможная смерть заемщика. – следующее условие – это гарантии возврата кредита. Такие гарантии достигаются путем залога или же заклада имущества обладающего высокой степенью ликвидности, либо залога депозитного вклада находящегося в банке, либо гарантия предприятия (юридического лица), либо гарантия физического лица. Здесь также стоит проанализировать степень возможного риска в каждом из приведенных выше вариантов гарантии возврата кредита. Самой низкой степенью риска конечно же обладает вариант с залогом депозитного вклада находящегося в самом банке. При правильном оформлении документов залога риск практически отсутствует. Другими словами – это самый предпочтительный вариант. Следующий по степени риска – это залог (заклад) движимого и недвижимого имущества. Этот вариант достаточно надежная гарантия возврата кредита, но этот вариант требует от кредитного специалиста или залогового инспектора более глубокого анализа перспектив развития своего региона. Наиболее часто кредиты выдаются на срок от полугода до года. Цена имущества может как вырасти, так и наоборот упасть за этот срок. И в случае не возврата кредита цена залога может не обеспечить полностью всех затрат по выданному кредиту. 3.2 Управление кредитными рисками Следующий вариант уменьшения риска – это гарантия юридического лица. При стабильной работе предприятия этот вариант достаточно надежен. Однако для полной уверенности в стабильности предприятия необходимо проведение полной аудиторской проверке, либо анализа проведенного работниками банка. Стоимость услуг аудита оплачивается предприятием. Соответственно многие руководители отказываются от предоставления гарантии своим работникам. Кроме этого не каждый руководитель соглашается на ревизию работниками аудита или даже работниками банка, из–за конфиденциальности многих документов и проводимых сделок. Одно из важнейших условий – это ограничение максимально возможной суммы кредита. Расчет максимально возможного кредита проводиться в два этапа: Сначала производиться расчет платежеспособности клиента на основе справок о доходе (заработной плате). При этом сумма планируемых ежемесячных взносов по возможному кредиту и сумма уже имеющихся удержаний по справке о заработной плате (налог на доходы, пенсионные удержания и др.) в общей сумме не должны превышать 50% от суммы начисленной заработной платы. Это условие должно соблюдаться как у заемщика, так и у гаранта, если таковой имеется. Это условие в целом гарантирует, что сумма кредита не будет превышать той суммы, которую заемщик может погашать без ущерба для общесемейного дохода. Другое условие кредитования – это целевое использование выданных сумм. Достигается это тем, что сумма кредита не выдается наличными средствами, а перечисляется безналичным расчетом в какую–либо организацию согласно заявления клиента. Например: а) в учреждения Министерства здравоохранения в случае если цель кредита на лечение; б) в учреждения Министерства науки и образования – если цель получения кредита на получение образования; в) в различные санатории, туристические агентства – если цель получения кредита на отдых или лечение; г) в магазины, в учреждения торговли, на предприятия за какой–либо товар – если цель получения кредита на покупку товаров народного пользования; При безналичном кредитовании легче произвести мониторинг целевого использования кредита, что также уменьшает банковский риск не возврата кредита. Следующие несколько условий можно охарактеризовать так. Это внимательный, правильный подход к проверке личных документов клиента подавшего заявление на получение кредита: а) кредит выдается только по удостоверению личности. Временные удостоверения, вид на жительство для нерезидентов, удостоверение личности с просроченным сроком действия, удостоверения личности на другие фамилии (в связи с замужеством и т.п.), удостоверения личности с местом жительства в другой области, военные билеты и служебные удостоверения для военнослужащих, заграничные паспорта, паспорта других государств – по этим документам кредиты не оформляются; б) кредит оформляются только по предъявлению подлинника справки о регистрации налогоплательщика (РНН). В справке должна быть печать, дата, и соответствующая фамилия, имя отчество; в) Справка КСК, администрации поселка или другого органа о составе семьи и действительном месте жительства заявителя. Справка адресного стола Отдела миграционной полиции не подходит, так как такая справка отражает место прописки что может не соответствовать месту жительства; Имеются также лимитные ограничения по суммам и срокам кредитования. Кредиты в рублях выдаются только на срок до одного года. В срок свыше года кредит выдается только в долларах США или Евро. Также кредиты в сумме свыше 1000 долларов США выдаются только в долларах США, тем самым уменьшаем возможный риск изменения курса доллара в сторону увеличения по отношению к национальной валюте.
Кроме того гарантия физического лица допускается только при суммах кредита до 1000 долларов США или эквивалентной сумме в рублях по курсу ЦБРФ. В настоящий момент планируется уменьшение возможной суммы под гарантию физического лица до 500 долларов США или эквивалентной суммы в национальной валюте. Кредиты в сумме свыше установленной суммы могут быть получены только под гарантию юридического лица или под гарантию залога или заклада.
Изучив практический опыт выдачи кредитов на потребительские цели в ОАО «Ростпромстройбанк» и условия кредитования можно сделать вывод, что нельзя полностью исключить риск не возврата выданных кредитов. Этот вывод сделан только рассматривая сами условия выдачи кредита. Здесь большое значение в уменьшении степени риска имеет квалификация работников службы кредитования. А также возможно в некотором изменении самих правил и условий выдачи кредита населению.
Заключение
Работа написана на примере ОАО «Ростпромстройбанк», который входит в число 47 банков функционирующих на территории России . Банк образован в результате добровольного слияния ЗАО «Ростпромстройбанк» и ОАО «Каздорбанк». В настоящее время Банк обладает разветвленной сетью из 17 филиалов, 61 расчетно–кассового отдела и 53 обменных пунктов по всей территории Казахстана. Результаты исследования свидетельствую о том, что в целом по «Банку Каспийский» валюта баланса за анализируемый период неизменно повышалась. Абсолютное увеличение валюты баланса произошло на 12214392 тыс. тенге или более чем в 5 раз. Наибольшему изменению в составе активов банка подверглась такая статья, как депозиты в Национальном Банке Республики Казахстан, которая увеличилась более чем в 67 раз. Наибольший удельный вес в составе активов за весь анализируемый период занимает такая статья, как ссуды и лизинги, она увеличилась более чем в 7 раз или в абсолютном выражении увеличение произошло на 6959184 тыс. тенге. Обязательства клиентов по непогашенным акцептам в 2001 году в банке отсутствовали, в 2002 и в 2003 годах наметилась тенденция их роста, а в 2004 году – снижение, их доля составляла и составляет наименьший удельный вес в составе активов. Размер основных средств, характеризующий материально–техническую базу банка, за анализируемый период имеет отрицательную тенденцию. Их удельный вес в общем объеме активов баланса сократился с 12,39% до 3,45%. Значительную долю в валюте баланса банка занимают ценные бумаги, их величина возросла на 1712207 тыс. тенге, вместе с тем их доля в общем объеме активов снизилась на 3,55 процентных пункта и составила 14,84%. В структуре активов наибольший удельный вес занимают производительные активы, при чем наблюдался неизменный их рост по всем составляющим элементам. Так в 2001 году они занимали 60,5% от общей суммы активов или 1707628 тыс. тенге, а в 2004 году уже 86,46% или в денежном выражении 12999962 тыс. тенге. Данный рост можно назвать благоприятным. Непроизводительные активы за анализируемый период возросли на 922058 тыс. тенге, то есть почти в 2 раза. Однако опережающие темпы прироста производительных активов над темпами пророста непроизводительных активов способствовали сокращению их удельного веса с 39,65% до 13,45%. Непроизводительные активы банка в основном представлены основными средствами, наличной валютой и прочими активами. По данным коэффициента нагрузки производительных активов можно сказать, что в 2001 году на 1 тенге активов приносящих доход приходится 0,66 тенге непроизводительных активов, в 2004 году лишь 0,16 тенге. Это благоприятный результат, так как фактором повышения доходности банка является сокращение активов, неприносящих доход. Вместе с тем, коэффициент достаточности капитала отражающий соотношение собственного капитала к сумме активов снизился с 0,36, по данным 2001 года до 0,10 в 2004 году. Главным фактором снижения явилось увеличение активов, хотя собственный капитал, за анализируемый период, тоже имел тенденцию к повышению. Отрицательную динамику имеют и показатели, характеризующие доходность активов, это связано с тем, что темпы роста доходов банка отставали от темпов роста его совокупных и производительных активов. Если в 2001 году на каждые 100 тенге всех активов приходилось 20 тенге совокупных доходов, то в 2004 году всего лишь 17 тенге. Доходность производительных активов снижалась еще большими темпами: в 2001 году на единицу производительных активов приходилось 0,29 тенге доходов, а в 2004 году уже 0,2 тенге. Таким образом, банку необходимо разработать мероприятия, способствующие повышению уровня доходности его активов, улучшив их качественный состав за счет увеличения доли производительных активов, рационального распределения собственных и привлеченных средств на наличные деньги, инвестиции, ссуды и другие активы. Особое внимание при размещении средств должно уделяться ссудным операциям и инвестициям в ценные бумаги. Решением проблемы размещения средств является «покупка» таких активов (предоставление ссуд и инвестиций), которые могут принести наивысший доход на приемлемом уровне риска. Значительная часть привлеченных банком средств подлежит оплате по требованиям или с очень коротким сроком уведомления. Поэтому условиями разумного управления банком является обеспечение способности удовлетворять требования вкладчиков и наличие денежных средств, достаточных для удовлетворения потребностей в кредите клиентов банка. Перечисленные мероприятия позволят создать рациональную структуру активов банка и улучшить их качественный состав.
Список использованной литературы 1. Закон «О банках и банковской деятельности», введенный в действие Указом Президента N 2444 от 31.08.1995 Банковское дело–М., 1996. 2. Указ Президента Республики Казахстан, имеющий силу Закона, "О Национальном банке Республики Казахстан",30 марта 1995 г. 3. Указ Президента Республики Казахстан, имеющий силу Закона, "О банках и банковской деятельности в Республике Казахстан".31 августа 1995 г. 4. Антонов М.Т, Пессель М.А. Денежное обращение, кредит и банки. М., 1995. 5. Банки и банковские операции. / Под ред. проф. Жукова Е. Ф. – М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1997.– 471c. 6. Банки и банковские организации в Республике Казахстан. Алматы, 2001. 7. Банковские учреждения в развивающихся странах. Институт экономического развития Всемирного Банка. Том 1 8. Банковские учреждения в развивающихся странах. Институт экономического развития Всемирного Банка,Том2. 9. Банковский портфель – 3 / Коробов К.Л. – М.: Соминтек,1995 г. 10. Банковское дело (под редакцией Г. С. Сейткасимова. Алматы, 1998ё ёё 11. Банковское дело (под редакцией проф. В.И. Колесникова), М., 1995. 12. Банковское дело /Под ред. В.И. Колесникова, Л.П. Кроливецкой. — М.: Финансы и статистика, 1996 13. Банковское право / Под ред. Л.Г. Ефимова, М., 1994г. 14. Белоглазова Г.Н. Коммерческие банки в условиях формирования рынка. – Л.: ЛФЭИ , 1991
15. Белых Л. П. Устойчивость коммерческих банков. — М., 1996. 16. Бернар И., Колли Ж.–К. Толковый экономический и финансовый сло­варь. В 2–х томах. — Т. 2 — М., 1994 17. Букато В.И. , Львов Ю.И. Банки и банковские операции / Под ред. М.Х. Лапидуса. – М.: Финансы и статистика , 1996 .
18. Волосович С. Н. Перспективные направления привлечения сбережений населения банковскими учреждениями. // Вестник НБУ, № 11, 1997 г. 19. Волсович С.Н. Меню для корпоративных клиентов. // Финансовая консультация, № 7, 1998 г. 20. Гапонов Г.А. Стратегия для малых и средних банков. – Банковские услуги. 1998. – № 5. С. 21–23. 21. Давыдова Л. Банковское право Республики Казахстан. Алматы, 2001 22. Деньги, кредит, банки / Кравцов Г.И. – Мн.: Меркование, 1994 г. 23. Деньги, кредит, банки. Справочное пособие / Под общ. ред. Кравцовой Г. И. – Мн., 1994. 24. Деньги. Кредит. Банки. / Под ред. Лаврушина О. М. – М., 1998 25. Долан Э. Д. Деньги, банковское дело и денежно–кредитная политика. М., 1996. 26. Долан Э. Дж, Кэмпбелл К., Кэмпбелл Р. Деньги, банковское дело и денежно–кредитная политика. — М., 1991. 27. Егоров А.Е. Проблемы деятельности коммерческих банков на современном этапе развития экономики// Деньги и кредит 1995.–№6.–с.4. 28. Ершова И. В. Имущество и финансы предприятия. М, 1999 29. Жуков Е.Ф. Банки и банковские операции, М., 1997 30. Жуков Е.Ф. Менеджмент и маркетинг в банках: Учебное пособие для вузов. – М.: Банки и биржи, 1997. 31. Ильясов К.К. . Финансово–кредитные проблемы развития экономики Казахстана /Под ред.– Алматы: Бiлiм, 1995 – 240 с. 32. Кирисюк Г.М., Ляховский B.C. Оценка банком кре­дитоспособности заемщика//Деньги и кредит. – 1993. – № 4. 33. Киселев В. К характеристике функций банковского менеджмента (материалы к лекциям и семинарам). //Российский экономический журнал. 1997. – № 7. 34. Коробов Ю.И. Банковская конкурентная стратегия. – Банковское дело. 1997. – № 1. С. 20–24. 35. Кучукова Н.К. Макроэкономические аспекты реформирования финансово–кредитной системы Республики Казахстан в условиях перехода к рыночной экономике. – Алматы: Гылым, 1994. – 439 с. 36. Кушуев А.А. Показатели платежеспособности и ликвидности в оценке кредитоспособности заемщика // Деньги и кредит. – 1996. – № 12. 37. Лаврушин О.И. Банковское дело. – М.: Банки и биржи, 1992. 38. Маркова О.М., Сахарова Л.С., Сидоров В.Н. Коммерческие банки и их операции: Учебное пособие для ВУЗов. – М.: Банки и биржи; ЮНИТИ, 1995. 39. Марченко Г.А. Банковский сектор Казахстана: состояние и перспективы развития// Банки Казахстана, №10, 2002. 40. Межбанковский кредит: дилинговые операции на рынке “коротких” денег / Гагарин С.В.–М.:Принтлайн, 1995 41. Мишкин Ф. Экономическая теория денег, банковского дела и финансовых рынков. М., 1999. 42. Нуреев Р. М. Деньги, банки и денежно–кредитная политика. М., 1995. 43. Операции коммерческих банков и зарубежный опыт / Ширинская Е.Б.–М.:Финансы и статистика, 1993 г. 44. Основы банковского дела / Мороз П.И. – К., 1994 г. 45. Парамонова Т.В. Принципы регулирования банковской сферы// Деньги и кредит 1995.–№6.–с.10. 46. Поляков В.П. ,Москвина Л.А. Основы денежного обращения и кредита . – М.: Инфра – М, 1995 . 47. Райзберг Б.А Курс экономики: Учебник /Под ред.– ИНФРА–М, 1997. – 720 с. 48. Рид Э., Коттер Р., Гилл Э., Смит Р. Коммерческие банки / Под ред. В.М.Усоскина.– М.: Космополис, 1991 49. Сахаров В.В., Шалимов В.Е. Ресурсы коммер­ческого банка и их регулирование//Вестн. МГУ. Сер. 6. Экономика. – 1995. – № 2. 50. Сейткасимов Г.С Деньги, кредит, банки: Учебник /Под ред. проф – Алматы: Экономика, 1996. – 364 с. 51. Современный коммерческий банк: управление и операции / Усоскин В.М.–М.:Все для вас, 1994 г. 52. Султанова А. С. Состояние и проблемы вексельного обращения в Казахстане // Банки Казахстана, №10, 2002 53. Сухов П.А. Некоторые аспекты устойчивости банковской системы// Деньги и кредит 1996.–№11.–с.19. 54. Тимоти У. Кох. Управление банком. –Уфа: Cпектр. Часть V,1993. 55. Финансово–кредитный словарь. М., 1994 г. 56. Финансы. Денежное обращение. Кредит. / Под ред. Дробозиной Л.А. – М.: Финансы, ЮНИТИ, 1997. – 479 с.