СОДЕРЖАНИЕВВЕДЕНИЕ……......................................................................................................3Глава 1. Теоретические аспекты исследования сбережений населения…51.1. Понятие и сущность сбережений………........................................................51.2. Формы аккумулирования сбережений…….................................................121.3. Анализ объема и динамики сбережений на современном этапе…...........16Глава 2. Методы организации сбережений населения….............................222.1. Исследование инвестирования сбережений населения в акции Российских компаний и другие ценные бумаги ................................................222.2. Исследование инвестирования сбережений населения в паевые инвестиционные фонды, пенсионные фонды и фонды страховых компаний................................................................................................................332.3. Анализ и оценка эффективности управления сбережениями населения посредством банковских вкладов…....................................................................41Глава 3. Аккумулирование сбережений населения на примере ОАО Сбербанк РФ….....................................................................................................593.1. Финансово-экономическая характеристика деятельности ОАО «Сбербанк России»…...............................................................................................................593.2. Анализ деятельности ОАО «Сбербанк России» по аккумулированию сбережений населения. .........................................................................................62ЗАКЛЮЧЕНИЕ.....................................................................................................72^ СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ….................................................................................78 ПРИЛОЖЕНИЯ ВВЕДЕНИЕ Сбережения населения занимают особое место среди экономических явлений, поскольку находятся на стыке интересов граждан, государства и организаций, специализирующихся на предоставлении финансовых услуг. С одной стороны, сбережения населения являются важнейшим показателем уровня жизни, непосредственно связанным с потреблением, доходами и расходами. С другой стороны, сбережения населения представляют собой ценный ресурс экономического развития, источник инвестирования и кредитования хозяйства. Актуальность темы дипломной работы в современных условиях имеет большое значение. Личные накопления граждан являются предметом деятельности целого ряда финансовых и нефинансовых организаций, осуществляющих посреднические функции в движении капитала. Методы аккумулирования сбережений населения вызывает теоретический и практический интерес. Сбережения - это неиспользованная за определенный период часть денежного дохода физического лица или семьи, элемент оборота денежных доходов населения. Проблемы аккумулирования денежных накоплений населения в экономику и нерешенность многих социальных проблем возникает не в связи с отсутствием средств, а в связи с неразвитостью эффективных методов сбережений населения в инвестиции, обеспечивающего мобилизацию внутренних источников экономического роста, социально-экономическую защищенность граждан. В этой связи, исследование методов аккумулирования сбережений населения, определение их роли в поддержании стабильных темпов экономического роста и повышении благосостояния населения является весьма актуальным как в теоретическом, так и в практическом отношении.^ Целью данной работы является исследование методов аккумулирования сбережений населения. Цель дипломной работы конкретизирована постановкой следующих задач: определить сущность экономической категории «сбережений», функции финансов домашнего хозяйства; исследовать особенности методов организации сбережений населения; провести анализ аккумулирования сбережений населения Сбербанком РФ.Структура работы представлена введением, тремя главами, заключением и списком использованной литературы. В первой главе рассматриваются основные термины и определения, используемые в дипломной работе, дано понятие и сущность сбережений. Рассмотрена функция зависимости потребления и сбережения от размера дохода. Были определены формы аккумулирования сбережений, приведена классификация форм сбережений населения. Также в первой главе проведен анализ объема и динамики сбережений, где раскрыты уровень доходов населения и возможность сберегать средства. Во второй главе рассматриваются методы организации сбережений населения. Исследуются такие методы инвестирования как:инвестирования сбережений населения в акции Российских компаний и другие ценные бумаги;инвестирования сбережений населения в паевые инвестиционные фонды, пенсионные фонды и фонды страховых компаний. Также во второй главе проведены анализ и оценка эффективности управления сбережениями населения посредством банковских вкладов.В третьей главе приведено исследование аккумулирования сбережений населения на примере ОАО «Сбербанка России». В процессе написании выпускной квалификационной работы использованы такие методы исследования, как анализ нормативных документов, изучение научных исследований, практического материала. Теоретической и методологической основой проведения исследования явились законодательные акты, нормативные документы Российской Федерации. При этом были использованы источники учебной литературы, методические материалы, монографии, периодическая литература. При рассмотрении теоретических основ сбережений населения использовались работы таких авторов как Белозёров С.А., Аванесов О.Г, Мелехин Ю.В., Чернов В.А. и др. Задачи методов аккумулирования сбережений населения — необходимо с макроэкономических позиций определить объективные закономерности сберегательного потенциала населения и его структуры. Определить факторы, оказывающие влияние на процесс образования сбережений, выявить пути, формы и методы привлечения денежных средств населения для использования их в инвестиционных целях. Таким образом, необходимо, изучить основные методы воздействия на процесс вовлечения сбережений населения в экономику.^ Глава 1. Теоретические аспекты исследования сбережений населения 1.1. Понятие и сущность сбережений В отечественной литературе советского периода сбережения определялись как часть личного дохода, которая остается неиспользованной при затратах на текущие потребительские нужды и накапливается. В работах современных западных экономистов сбережениями называется та часть дохода семейного хозяйства, которая не идет на покупку товаров и услуг, а также на уплату налогов. Некоторые западные экономисты не связывают сбережения только с доходами семейных хозяйств или личными доходами. Так, Дж. Кейнс определял сбережения как «превышение дохода над потреблением», отмечая: «Помимо сбережений, накапливаемых отдельными лицами, значительная часть доходов... сберегается центральными правительствами и местными органами власти, коммерческими корпорациями и прочими учреждениями и организациями».1 Аналогичные взгляды на содержание категории «сбережения» получили распространение и среди современных российских ученых, которые связывают сбережения не только с личными доходами населения, но и с доходами государства и предприятий. Предприятия сберегают средства для инвестирования — на расширение производства и увеличение прибыли. Домашние хозяйства сберегают их по ряду причин: мотивы обеспечения старости и передачи состояния детям, накопление для покупки недвижимости и дорогостоящих предметов длительного пользования, получения образования и др.2 Если доходы от реализации продукции превышают затраты на ее производство, предприятие имеет прибыль. Часть этой прибыли превращается в личные доходы собственников и используется на потребление или принимает форму сбережений. Другая часть прибыли остается на предприятии и используется для различных целей, в том числе на развитие и совершенствование производства. Эта часть прибыли находится в распоряжении предприятия как юридического лица и выступает как излишек дохода над производственными затратами, т.е. является сбережениями. Сбережения общества могут увеличиваться и за счет средств государственного бюджета в случае превышения доходов бюджета над расходами. При дефиците бюджета сбережения общества будут уменьшаться. Однако за счет средств государственного бюджета сооружаются объекты социально-бытовой и производственной инфраструктуры (школы, больницы, дороги, мосты и т.п.). Эту часть бюджетных средств также следует относить к сбережениям, поскольку они не используются на текущее потребление. Сущность образования сбережений можно понять на основе анализа денежного обращения. Система данного обращения в своем непрерывном движении проходит несколько воспроизводственных стадий. Как отмечается в литературе, денежные средства поступают в обращение для обслуживания процесса производства и товарооборота и затем в форме заработной платы работников и доходов предпринимателей направляются в домашние хозяйства. Далее основная часть денежных средств направляется на потребление и тем самым возвращается в обращение, а часть средств, оставшихся после обязательных расходов на обеспечение жизнедеятельности домашних хозяйств, накапливается внутри них и выводится из процесса обращения (рис.1.1).Рис.1.1. Сбережения как утечка средств из кругооборота дохода3 В процессе обслуживания производственных стадий часть средств аккумулируется на предприятиях в форме накоплений, необходимых для поддержания процесса производства путем замены части выбывающего оборудования и его расширения путем приобретения новых машин (оборудования). Поскольку процесс накопления на предприятиях осуществляется постепенно, растянут во времени, то определенная часть денежных средств на значительный срок выводится из обращения. Указывая на это, ученые пишут: в домашних хозяйствах и на предприятиях образуется сумма денежных средств посредством накопления ежегодных избытков, оставшихся после потребления. Остаток денежных средств, остающийся после оплаты всех обязательных расходов и приобретения товаров, представляет собой сбережения.4 Однако, с точки зрения экономической теории сбережения не являются арифметической разницей между доходом и расходом, а представляют собой разность между доходом и потреблением — использованием части дохода на потребление. При этом образование сбережений выступает как отклонение от равенства доходов и расходов.Иначе говоря, сбережения — это часть денежного дохода, которая остается после совершения всех текущих потребительских расходов. Аккумулированные сбережения домашних хозяйств формируют фонд накопления населения. Часть дохода, направляемая на оплату обязательных платежей и приобретение товаров, определяется как расходы. Совокупность расходов, используемых населением на потребление, образует фонд потребления населения. Таким образом, доход, поступающий в распоряжение домашних хозяйств, распределяется в фонды потребления и накопления населения. В домашнем хозяйстве существуют периоды, в течение которых отчислений в фонд накопления не происходит, и весь доход поступает в фонд потребления. В то же время домашние хозяйства могут единовременно израсходовать все сбережения, в чем проявляется целевой характер накопления для удовлетворения будущих потребностей. Таким образом, сбережения — превышение дохода над потреблением. Сбережения общества складываются из сбережений личных доходов населения, нераспределенной прибыли предприятий и некоторой части средств государственного бюджета. Потребление и сбережение зависят от размера дохода:, (1.1) где:Y — доход после уплаты налогов;С — потребление; S — сбережение. Связь между доходами индивида и его сбережениями определяет функция сбережения (рис. 1.2).Рис. 1.2. Функция сбережения5 Кривая сбережений, расположенная ниже точки Е, свидетельствует, что сбережения отрицательные, на этом участке потребление индивида превышает его доходы (он вынужден брать взаймы средства на существование). В точке Е весь доход идет на потребление, и сбережения отсутствуют (равны 0). По мере роста дохода субъект имеет возможность все больше средств сберегать. При этом при каждом увеличении дохода на ∆Y прирост сбережений растет: ∆S3 > ∆S2 > ∆S1. Все большая часть прироста дохода расходуется на прирост сбережений:, (1.2) где: ∆Si — прирост сбережений; ∆Y — прирост дохода.Выражение MPS показывает долю прироста сбережений в приросте дохода и называется предельной склонностью к сбережению:, (1.3) где: ∆S — прирост сбережений; ∆Y — прирост дохода. Таким образом, увеличение доходов вызывает рост сбережений, при этом предельная склонность к сбережению также возрастает. Процесс экономического развития осуществляется за счет перераспределения денежных средств от тех, кто ими располагает, к тем, кто в них нуждается. Традиционно денежные средства накапливает население, а нуждаются в них производители и государство. Таким образом, речь идет о постоянном взаимодействии сбережений и инвестиций как основа процесса воспроизводства. При этом основным регулирующим фактором экономического роста являются инвестиции.6 В момент осуществления они повышают совокупный спрос на денежные ресурсы, а на следующей стадии увеличивают совокупное их предложение. Кроме того, «в той мере, в какой люди сберегают, т.е. воздерживаются от текущего потребления, общество может обращать свои ресурсы на новое капиталообразование».7 При исследовании сбережений можно выделить следующие основные субъекты сберегательного процесса: население, финансово-кредитная система, предприятия и организации, государство. Население является основным субъектом сберегательного процесса, т.к. оно распоряжается денежными ресурсами, являющимися источником сбережений, и формирует потребности, развитие которых приводит к возникновению сбережений. Финансово-кредитная система оказывает населению услуги по размещению сбережений, выдает из привлеченных средств ссуды и осуществляет инвестиции в производство. К участникам сберегательного процесса можно также отнести предприятия, являющиеся потребителями ссуд и инвестиций, или те, продукция и услуги которых приобретаются за счет сбережений. В процессе реформирования экономики складываются определенные формы и методы привлечения средств населения и соответственно их инвестирование в экономику. Уровень сбережений зависит от множества факторов и отражает наличие различных социально-экономических причин образования сбережений у различных сберегателей, проявляющихся как определенные сберегательные мотивы. В той мере, в какой население сберегает, то есть воздерживается от текущего потребления, общество может направлять свои ресурсы на капитальные вложения в развитие производства. В этом случае «нормальным» сбережениям должен противостоять продукт в форме, пригодной для производительного потребления. Главное — обеспечить производительное использование сбережений, с тем, чтобы достичь приращения стоимости, иначе у населения пропадет заинтересованность в сбережении средств.8 Конечно, образование сбережений может быть связано с ограничением текущего потребления. Однако сбережения могут возникнуть и при резком увеличении дохода (перевод на более высокооплачиваемую работу, получение наследства, лотерейного выигрыша и т.п.). Уровень сбережений зависит от потребления, однако придание пассивной роли сбережениям, их подчиненность по отношению к потребительским расходам подразумевает, что весь денежный доход должен быть использован на потребление. При этом образование сбережений выступает как отклонение от равенства доходов и расходов. При рассмотрении сбережений в процессе их постепенного накопления требуется уже учет ряда факторов, обеспечивающих защиту сбережений и образования их прирастающей части. Из чего следует, что понятие сбережений должно включать функцию их сохранения, что возможно посредством включения сбережений в инвестиционный оборот. Практика свидетельствует, что сбережения можно определить как часть личного дохода, предназначенная для удовлетворения будущих потребностей, которая в целях защиты от инфляции или получения дополнительного дохода может быть использована в качестве инвестиционного ресурса. Следует, однако, отметить, что превышение денежных доходов над потреблением является всего лишь механизмом, а не мотивом образования сбережений. Данный факт создает неопределенность толкования в экономической литературе. Наличие «свободного» остатка средств выступает лишь формой конкретных причин образования сбережений. Общим же мотивом сбережений является расширение платежеспособности сберегателя, превышающее величину текущего дохода. Постепенное накопление позволяет удовлетворить те потребности, которые в противном случае были бы недоступны. Последний фактор перекликается с понятием «отложенный спрос». Он может быть как осознанно-целевым, выражающим подготовку населением соответствующего денежного обеспечения для удовлетворения потребностей более высокого уровня, и инертно-неосознанным в случае недоразвития самих потребностей.9 С методологической точки зрения сбережения можно представить, с одной стороны, как концентрацию части денежных доходов населения, с другой стороны, как создание возможности для удовлетворения будущих потребностей. Существует прямая зависимость формирования сбережений, возникающих вследствие решений населения об использовании денежных средств, от системы производственных отношений. При этом отношения распределения оказывают определяющее воздействие на процесс сбережения. Такая зависимость проявляется в двух основных чертах сбережений. Во-первых, они всегда создаются преимущественно в денежной форме или в форме других активов, имеющих высокую ликвидность. Во-вторых, в чистом виде сбережения представляют собой деньги, прервавшие движение в общем денежном обороте. Тем самым сбережения вступают в противоречие с основной функцией денег — постоянным обслуживанием процесса оборота капитала. Следовательно, можно предположить, что основу процесса образования сбережений населения составляет противоречие между существующим уровнем потребностей и невозможностью их удовлетворения, в том числе из-за ограниченных возможностей производства. Объем денежных средств образует своеобразные границы, которые накладываются на опережающие, постоянно возрастающие потребности. Это, с одной стороны, определяет необходимость накопления, а с другой, — формирует внутренний источник движения, стремление преодолеть ограничение процесса удовлетворения потребностей. Из этого вытекает, что сбережения можно определить как часть денежных доходов населения, исключаемую из расходования в настоящий момент в пользу будущего периода. Как накопленный и выраженный в деньгах или других ликвидных активах набор потребностей, подлежащих удовлетворению в будущем, сбережения формируют капитал, в котором заинтересовано все общество. Это в свою очередь способствует созданию совокупного инвестиционного потенциала государства как финансового резерва для поступательного развития экономики. В сфере сберегательных отношений возникают и переплетаются многообразные связи, интересы и цели10:воспроизводственные, при которых сбережения являются важным элементом расширенного воспроизводства;денежно-финансовые, связанные с оборотом отложенных накоплений населения и функционированием финансово-банковского сектора экономики;социальные, направленные на повышение уровня жизни народа и развитие малого бизнеса; это резервные ресурсы для создания долгосрочных финансовых средств и формирования активов населения, участвующих на рынках сбережений и ценных бумаг, в страховых и других различных фондах. Отношения общества к сбережениям, их общие размеры и соотношение составных частей формируются под влиянием совокупности экономических, социальных и политических условий, среди которых можно отметить:- уровень развития производства — в условиях роста и повышения эффективности производства появляется возможность увеличивать не только потребляемую, но и сберегаемую часть производимого дохода, и, наоборот, при падении производства населению и предприятиям приходится думать не о том, сколько дохода направить на сбережение, а об удовлетворении текущих потребностей. Если нет превышения доходов над расходами, нет и условий для сбережений;- гарантия безопасности сбережений — при отсутствии безопасности сбережений члены общества будут стремиться использовать свои доходы на текущее потребление. По мере развития производительных сил общества увеличиваются возможности для сбережений как вследствие увеличения избытка дохода над потреблением, так и в результате роста степени безопасности вложений;- рост налогов, отчислений на социальное страхование приводит к сокращению доходов и сбережений;- повышение цен вызывает разную реакцию в сбережениях у групп населения с разными доходами, но, как правило, снижает уровень сбережений;- ажиотажный спрос, рост предложения на рынке могут способствовать резкому росту потребления и, как следствие, сокращению сбережений. Владельцы свободных денежных средств не всегда могут желать использовать свои накопления на инвестиции. Но при наличии финансового посредника возможно их использование для инвестиций. Однако для этого финансовый посредник должен взять на себя риск инвестиций, получая определенный процент доходов за свои услуги.^ 1.2. Формы аккумулирования сбережений Сбережения домашних хозяйств неоднородны по своему составу. Выделение различных форм сбережений зависит от используемого в процессе классификации критерия. Существует три практически пригодных для классификации сбережений критерия: функциональная направленность; организационная форма; ликвидность. Указанные критерии позволяют выделить и классифицировать различные формы сбережений (рис. 1.3). Объективная необходимость в создании сбережения проявляется в системе мотивов их образования. Мотивами сбережений могут быть: приобретение товаров и услуг, оплата которых превышает имеющийся в данный момент объем средств — покупка дорогостоящих товаров длительного пользования, квартир, строительство коттеджей, дач, организация летнего отдыха, туристические поездки и т.д.; создание денежных резервов на непредвиденные случаи; для оказания помощи детям в образовании, при создании семьи и др.; покрытие расходов, связанных с соблюдением обычаев и традиций; сохранение привычного уровня и структуры потребления после выхода на пенсию; сбережения в целях удобства, чтобы иметь запас ликвидных средств; сбережения в силу укоренившейся привычки сберегать, накапливать деньги; сбережения с целью получения прибыли.Рис. 1.3. Классификация сбережений домашних хозяйств11 Все эти сбережения можно определить как мотивированные, т.е. как сбережения, обусловленные определенным мотивом накопления, или, иначе говоря, целевые сбережения. Здесь же отметим, что сбережения населения представляют собой элемент личной собственности. В каждый момент времени семья располагает приобретенными ранее материальными благами. Их стоимостная оценка, как правило, снижается в процессе их потребления, (товары длительного пользования). Накопление денег, сбережение служит прообразом обновления имущества, будущего удовлетворения потребностей. Причины сбережений не всегда могут быть четко осознаны. Побуждения к ним могут корениться в семейных отношениях и зависеть от общественных отношений в целом. Это касается сбережений, образовавшихся вследствие превышения платежеспособности над уровнем потребностей и возможностями общества удовлетворить сформировавшийся спрос. Поэтому такая форма сбережений не может иметь какой-либо конкретной мотивации, не может быть объяснена побуждениями домашних хозяйств. Их можно определить как немотивированные сбережения. Отсутствие мотива для части сбережений не означает беспричинности их образования. При неполном удовлетворении спроса населения сбережения образуются даже против его воли, если платежеспособный спрос не соответствует предложению со стороны производства. Деление сбережений на мотивированные и немотивированные было предложено Ю.И. Кашиным.12 Сопоставление мотивированных и немотивированных сбережений позволяет определить ряд их характеристик. Так, в составе немотивированных сбережений особое место занимают вынужденные сбережения. Их основу составляют не побуждения, мотивы граждан, а политика государства, нередко использующего инфляционный механизм для перераспределения доходов на свои нужды. Эти сбережения, имеющие скрытую форму, осуществляют в первую очередь группы населения с фиксированными доходами. Что касается немотивированных сбережений, то их можно подразделить на следующие виды: 1. Сбережения, формирующиеся в результате несоответствия предложения и спроса. Данная диспропорция приводит к возникновению дефицита товаров и услуг, что в итоге приводит к появлению целого комплекса неблагоприятных социально-экономических факторов, когда вынужденные сбережения достигают особенно больших значений и происходит повышение цен. Иными словами, рост сбережений не всегда является показателем эффективной национальной экономики, поскольку необеспеченность денежных ресурсов населения товарной массой ведет к аномальному росту сбережений. 2. Вынужденные сбережения связаны с тем, что избыток сбережений зачастую появляется в результате быстрого увеличения дохода, когда возможности для расширения потребления еще не привели к возникновению новых потребностей. Проводя классификацию различных категорий сбережений, почти все авторы так или иначе ограничиваются потребительскими мотивами. Но существуют и собственно инвестиционные склонности населения с целью получения дополнительного дохода. Другими словами, сбережения, предназначенные для инвестиций, — это особый вид сбережений. Главная цель таких сбережений — инвестирование в приносящие доход активы. Сбережения этого вида аккумулируются сверх тех необходимых сбережений, которые используются в потребительских целях. Данные сбережения могут быть краткосрочными и долгосрочными. Долгосрочные сбережения представляют собой источник финансовых ресурсов на рынках капитала, или долгосрочные активы. Краткосрочные сбережения поступают на денежный рынок или рынок краткосрочных обязательств. Так или иначе, и этот вид сбережений граждан является важным источником капиталообразования, если принять во внимание их срочность, относительную прогнозируемость и стабильный приток при соответствующих условиях. В рыночной экономике существует разветвленная и разнообразная сеть привлечения и использования сбережений населения. Это диктуется возрастанием при данной экономической формации роли ресурсов населения как источника формирования капитала и инвестиций. Последний важнейший фактор и предопределяет активную политику стимулирования сбережений. Кроме того, и населению предоставляется определенный набор финансовых инструментов: депозиты в банках, государственные долговые обязательства, корпоративные акции и облигации, страховые полисы и т.п. Причем в условиях конкуренции и борьбы за средства домохозяйств как значительной части совокупного капитала различные финансовые институты предлагают все более привлекательные условия для сберегателей. При анализе инвестиционной значимости сбережений населения принято выделять организованные, неорганизованные формы сбережений и квазисбережения (драгоценные камни и металлы, картины, недвижимость и другое ликвидное имущество). Под организованными сбережениями понимают сбережения, осуществляемые в виде вкладов в банки и ценные бумаги. Эта форма сбережений представляет собой денежные ресурсы, которые аккумулированы различными институтами финансового рынка и могут быть сравнительно легко трансформированы в инвестиции. Организованные сбережения снижают издержки эмиссионно-кассового хозяйства за счет повторного использования денежных знаков, возвращающихся в банк в виде поступлений во вклады и вложений в ценные бумаги. Тем самым эти сбережения способствуют режиму экономии в сфере обращения.^ Неорганизованные сбережения — это сбережения в форме наличной валюты, которые остаются на руках у населения. Эти сбережения представляют собой потенциальный инвестиционный ресурс. В странах с развитой рыночной экономикой сбережениям принадлежит особая роль. Исследования показали, что экономический рост взаимосвязан с уровнем совокупных сбережений, а наличие сбережений — признак богатства страны. В связи с этим в развитых странах действуют стимулы для создания сбережений, позволяющие аккумулировать и эффективно использовать их в экономике.^ 1.3. Анализ объема и динамики сбережений на современном этапе Прежде чем перейти к исследованию объема и динамики сбережений населения России и выявлению возможностей их привлечения в экономику, необходимо рассмотреть объем и структуру доходов населения, составляющих источник сбережений. В последние три года наблюдается один и тот же помесячный «рисунок» колебания доходов: в январе реальные доходы населения за счет январского скачка инфляции и снижения экономической активности, с одной стороны, и массированных выплат населению в декабре – с другой, не намного превышают 50% декабрьских доходов (рис.1.4). Затем в I и II кварталах наблюдается довольно вялый рост доходов, в III квартале и октябре–ноябре рост доходов практически прекращается, а в декабре происходит очередной скачок. Прирост доходов в декабре относительно ноября превышает 40%, при этом прирост заработной платы относительно ниже – около 25%, так что опережающими темпами растут доходы от собственности, предпринимательские и прочие доходы. ^ Рис. 1.4. Реальные располагаемые денежные доходы населения, в % к среднемесячному значению 2004 г. 13 В марте 2007 г.темпы роста как реальных располагаемых доходов, так и реальной заработной платы замедлились по сравнению с предыдущим месяцем (рис.1.5). Реальная средняя начисленная зарплата увеличилась на 1,3%. За исключением непродолжительного периода снижения реальной заработной платы в июле прошлого года, на протяжении большей части 2006 года и в начале 2007 года реальная средняя начисленная зарплата росла ускоренными темпами, превышающими 1%. С начала года реальная заработная плата увеличилась на 5,0%. Динамика реальных располагаемых доходов не столь последовательна, что в значительной степени связано с особенностями расчета этого показателя. В марте прирост реальных располагаемых доходов составил 0,7% против 1,1% в феврале. С начала года реальные располагаемые доходы выросли на 2,2%. ^ Рис. 1.5. Реальные располагаемые доходы и зарплата,очищенные от сезонности (к декабрю 2000 – 100%)14 Сейчас основной частью доходов населения является заработная плата. Постоянное ее увеличение по годам составило более половины прироста совокупных доходов населения. Более 66,4% доходов населения приходилось на долю оплаты труда наемных рабочих. В структуре денежных доходов населения доля доходов от предпринимательской деятельности и доходов от собственности в 2006 г. составила 18,4% против 20,3% в 2005 г. и 17,1% в 2002 г. (табл.1.1). Специфика распределения доходов определила и особенности динамики текущих расходов и уровня сбережения в секторе домашних хозяйств. Для последних 6 лет изменение структуры потребительских расходов определялось повышением удельного веса расходов на непродовольственные товары и услуги. Таблица 1.1^ Структура денежных доходов и удельный вес расходов в денежных доходах населения (в процентах) 15 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 Денежные доходы - всего 100 100 100 100 100 100 100 доходы от предпринимательской деятельности 15,4 12,6 11,9 12,0 11,7 11,4 11,2 оплата труда 62,8 64,6 65,8 63,9 65 64,8 66,4 социальные выплаты 13,8 15,2 15,2 14,1 12,8 12,9 13,2 доходы от собственности 6,8 5,7 5,2 7,8 8,3 8,9 7,2 другие доходы 1,2 1,9 1,9 2,2 2,2 2 2 ^ Денежные расходы и сбережения - всего 100 100 100 100 100 100 100 покупка товаров и оплата услуг 75,5 74,4 73,2 69,5 70,2 71,2 72,1 обязательные платежи и разнообразные взносы 7,8 8,9 9,2 8,2 9,2 9,4 9,9 покупка валюты 6,4 5,7 5,5 7,4 8,4 8,5 7,5 сбережения во вкладах и ценных бумагах 7,5 9 10,4 12,1 10,2 9,5 9 деньги на руках у населения 2,8 2,0 1,7 2,8 2 1,4 1,5 Анализ структуры расходов населения показывает, что общий их объем имеет тенденцию роста на всем протяжении рассматриваемого периода. (рис.1.6). В структуре сбережений населения повышается доля вкладов в банки и приобретения ценных бумаг при сокращении расходов на приобретение валюты. Заметное увеличение этих расходов произошло в 2003 г., когда значение показателя возросло почти в 2 раза по сравнению с 2000 г. Неравномерно изменяется показатель «Покупка валюты». Самый низкий спрос был в 2002 г. — 253 604,5 млн. руб., что незначительно превышает уровень 1996 г, но, если учитывать, что курс покупки валюты также значительно возрастал (в 2002 г. он составлял в среднем 31 руб. за 1 долл.), то очевидно, что в абсолютном объеме приобретение валюты в последние годы значительно снизилось.Рис.1.6. Динамика структуры использования денежных доходов населенияв 2000–2006 гг., в % к итогу16 В реальном выражении расходы населения на покупку товаров и оплату услуг в 2006 г., по оценке, увеличились на 11,8% (в 2005 г. — на 11,1%). В структуре использования денежных доходов населения доля расходов на покупку товаров и оплату услуг в 2006 г. увеличилась по сравнению с 2005 г. на 0,9 процентного пункта и равнялась 72,1% (рис.1.7). В 2006 г. удельный вес расходов населения на покупку иностранной валюты снизился и составил 7,5% против 8,5% в 2005 году. При этом повысился удельный вес расходов на оплату обязательных платежей и взносов — до 9,9% против 9,4% за соответствующий период прошлого года. Склонность населения к организованным сбережениям в 2006 г. была ниже соответствующего показателя 2005 г. на 0,5 процентного пункта и составила 9%. В 2006 г. по сравнению с соответствующим периодом прошлого года отмечалось увеличение наличных денег у населения на 0,1%. ^ Рис.1.7. Структура использования денежных доходов населенияв 2005–2006 гг., в % к итогу17 Что касается использования доходов населения в 2007 г., то по сравнению с февралем в марте 2007 г.существенных изменений в структуре доходов не произошло (рис.1.8). Было отмечено снижение доли сбережений с 12,9% до 10,5%. Пропорционально снизилась и доля сбережений во вкладах и ценных бумагах – с 10,4% до 8,3%. При этом выросла доля средств на руках у населения – с 0,1% до 2,6%. Доля средств, идущих на покупку товаров и услуг, в марте составила 69,9% (в феврале 69,6%), доля средств на обязательные платежи – 11,7% (в феврале – 12,5%), доля средств на покупку валюты – 5,3% (месяцем ранее – 4,9%). По сравнению с мартом 2006 г., в марте 2007 г. наблюдалось некоторое увеличение доли обязательных платежей и взносов (с 9,6% до 11,7%), а также снижение доля средств на покупку валюты (с 8,2% до 5,3%).